AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Alternatif

AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek
Emeklilik Yatırım Fonu (AVS)
1 Ocak 31 Araıık 2013 hesap dönemine ait
finansaı tabıolar ve bağımsız denetim raporu
-
İçindekiler
Sayfa
1-2
Finansal tablolarla ilgili bağımsız denetim raporu
Finansal durum tablosu
3
Kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosu
4
Toplam değer/ net varlık değeri değişim tablosu
4
Nakit akış tablosu
5
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar
6 24
-
E
Ş!
Buıldınq a befter
workıng world
Güney Bağımsız Denetim ve
SMMMAŞ
E5ki Büyükdere Cad.
Orjh Maslak No:27
Mas!a<. Sarıyer 34398
lstanbL! Turkey
Tel: +902123153000
Fax: İ90212 2308291
ey.com
Ticaret Sicil No: 479920427502
-
1 Ocak—31 Aralık 2013 dönemine ait finansal tablolara ilişkin bağımsız denetçi raporu
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu Kurulu’na:
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu’nun (“Fon”) 31
Aralık 2013 tarihi itibariyle hazırlanan ve ekte yer alan finansal durum tablosunu, aynı tarihte sona
eren yıla ait kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunu, toplam değer/net varlık değeri değişim
tablosunu, nakit akış tablosunu ve önemli muhasebe politikalarının özeti ve diğer açıklayıcı dipnotlarını
denetlemiş bulunuyoruz.
Finansal Tablolarla Ilgili Olarak Kurucunun Sorumluluğu
Kurucu bu finansal tabloların, Türkiye Muhasebe Standartlarına (‘İMS”) ve Sermaye Piyasası
Kurulu’nca belirlenen esaslara uygun olarak hazırlanmasından ve gerçeğe uygun olarak sunumundan
ve bunun için finansal tabloların usulsüzlük veya hatadan kaynaklanan önemli yanlışlıklar içermeyecek
biçimde hazırlanmasını sağlamak amacıyla yönetim tarafından gerekli görülen iç kontrollerden
sorumludur.
Bağımsız Denetim Kuruluşunun Sorumluluğu
Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak bu tinansal tablolar hakkında görüş
bildirmektir. Bağımsız denetimimiz, Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan bağımsız denetim
standartlarına uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu standartlar, etik ilkelere uyulmasını ve bağımsız
denetimin, finansal tabloların gerçeği doğru ve dürüst bir biçimde yansıtıp yansıtmadığı konusunda
makul bir güvenceyi sağlamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.
Bağımsız denetimimiz, finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili bağımsız denetim kanıtı
toplamak amacıyla, bağımsız denetim tekniklerinin kullanılmasını içermektedir. Bağımsız denetim
tekniklerinin seçimi, finansal tabloların, hata ve/veya hileden ve usulsüzlükten kaynaklanıp
kaynaklanmadığı hususu da dahil olmak üzere önemli yanlışlık içerip içermediğine dair risk
değerlendirmesini de kapsayacak şekilde, mesleki kanaatimize göre yapılmıştır. Bu risk
değerlendirmesinde, Fonun iç kontrol sistemi göz önünde bulundurulmuştur. Ancak, amacımız iç
kontrol sisteminin etkinliği hakkında görüş vermek değil, bağımsız denetim tekniklerini koşullara uygun
olarak tasarlamak amacıyla, Fon tarafından hazırlanan finansal tablolar ile iç kontrol sistemi arasındaki
ilişkiyi ortaya koymaktır. Bağımsız denetimimiz, ayrıca Fon tarafından benimsenen muhasebe
politikaları ile yapılan önemli muhasebe tahminlerinin ve finansal tabloların bir bütün olarak
sunumunun uygunluğunun değerlendirilmesini içermektedir.
Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün
oluşturulmasına yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz.
AmcTbcrItofErm,,jşC!ta İT ed
EY
Building a befter
working world
Görüş
Görüşümüze göre, ilişikteki finansal tablolar, Fonun 31 Aralık 2013 tarihi itibariyle finansal durumunu,
aynı tarihte sona eren yıla ait finansal performansını ve nakit akışJarını TMS ve Sermaye Piyasası
Kurulu’nca belirlenen esaslar (bkz. dipnot 2) çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmaktadır.
Mevzuattan Kaynaklanan Diğer Yükümlülüklere lişkin Rapor
6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu’nun (tTTK) 402. Maddesi uyarınca; Fon Kurulu tarafımıza denetim
kapsamında istenen açıklamaları yapmış ve istenen belgeleri vermiştir, ayrıca Fonun 1 Ocak 31
Aralık 2013 hesap döneminde defter tutma düzeninin, TTK ile fon iç tüzüğünün finansal raporlamaya
ilişkin hükümlerine uygun olmadığına dair önemli bir hususa rastlanmamıştır.
-
Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik Anonim Şirketi
A member timi of Ernst8Young Global Limited
(2)
4 membEr ‘Fm ol E ost 8 Young GrsbI Limıteo
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
Bağımsız denetimden geçmiş
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle finansal durum tablosu
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
Dipnot
referansıarı
31 Aralık 2013
31 Araıık 2012
1 Ocak 2012
4
4.081
9.218
8W 2
Varııkıar
Nakit ve Nakit Benzerleri
Teminata Verilen Nakit ve Nakit Benzerleri
Ters Repo Alacakları
Takas Alacakları
Diğer Alacaklar
Finansal Varlıklar
Teminata Verilen Finansal Varlıklar
Diğer Varlıklar
.
-
-
-
-
-
-
6
Topıam Varııkıar (A)
105.903
98.944
.
-
88.919
.
-
109.984
106.162
-
-
-
-
.
-
-
-
-
-
.
-
96.931
Yükümıüıükler
Repo Borçları
Takas Borçları
Krediler
Finansaı Yükümlülükler
Diğer Borçlar
Iıişkili Taraflara Borçlar
5
(315)
Toplam Yükümlüıükler (Toplam Değerli Net Varlık
Değerı Harıç) (B)
(221)
(315)
Toplam Değerli Net Varlık Değeri (A-B)
109.669
-
(221)
-
107.941
96.931
Dipnot
referansıarı
31 Aralık 2013
31 Araıık 2013
1 Ocak 2012
B
109.669
107.941
96.931
Fon Topıam Değeri! Net Varıık Değerinin Mutabakatı:
Katılma paylarına atfolunan Net Varlık Değeri (Fon
izahmanesi ve SPK tebliğine uygun olarak
hesaplanan)
Değerleme farklarına ilişkin düzeltmenin etkisi
-
Katılma paylarına atfolunan Net Varlık Değeri (TMS ye
uygun olarak hesaplanan )
109.669
.
-
107.941
96.931
EŞİ MUHASECI
GONEY
N027
KŞAatıaIleSi E( sbW’” er!I51ANB
Dair
-
.
-
MersiS
g
N403030000h?
Takip eden dipnotlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır.
(3)
AvivasA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
Bağımsız denetimden geçmiş
31 Aralık 2013 tarihinde sona eren yıla ait kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosu
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL’) olarak gösterilmiştir.)
Dipnot
referansıarı
1 Ocak —
31 Aralık 2013
1 Ocak —
31 Aralık 2012
10
7.030
6987
KAR VEYA ZARAR KISMI
Faiz Gelirleri
Temettü Gelirleri
Finansal Varlık ve Yükümlülüklere İlişkin Gerçekleşmiş Kar/Zarar
Finansal Varlık ve Yükümlülüklere İlişkin Gerçekleşmemiş Kar/Zarar
Net Yabancı Para Çevrim Farkı Gelirleri
Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler
Esas Faaliyet Gelirleri
Yönetim Ucretleri
Performans ücretleri
Saklama ücretleri
Denetim Ucratleri
Danışmanlık ücretleri
Kurul Ücretleri
Komisyon ve Diğer işlem ücretleri
Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler
Esas Faaliyet Giderleri
Esas Faaliyet Karl Zararı
Finansman Giderleri
Net Dönem Karı! Zararı (A)
DiĞER KAPSAMLI GELİR KISMI
Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar
Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacaklar
Diğer Kapsamlı Gelir (B)
-
10
(3.102)
5.867
3.928
12.951
11
11
(36)
(35)
(1.108)
(15)
(885)
-
(1.041)
(2.200)
1.728
(3)
(1.018)
(1.941>
11.010
1.728
11.010
-
TOPLAM DEGERDE? NET VARLIK DEGERINDE ARTIŞİ’AZALIŞ (A+B>
Dipnot
referansları
Toplam Değeri! Net Varlık Değeri (Dönem Başı)
Toplam Değerinde/Net Varlık Değerinde Artış! Azalış
Katılma Payı ihraç Tutarı (÷)
Katılma Payı lade Tutarı (-)
1.728
11.010
31 Aralık 2013
31 Aralık 2012
107941
96931
1.728
11010
6
.
.
Toplam Değeri! Net Varlık Değeri (Dönem Sonu>
8,9
109.569
MUNAS6B£CI
ONEY
dert CŞeuL
MitI
ret SIcU NOt4T9’0
Mersis
NOt43503037©000O
Takip eden dipnotiar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır.
(4)
107.941
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
Bağımsız denetimden geçmiş
31 Aralık 2013 tarihinde sona eren döneme ait nakit akış tablosu
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
A. işletme Faaliyetlerinden Nakit Akışları
Net Dönem Karı/Zararı
Net Dönem Karı/Zararı Mutabakatı ile Ilgili Düzeltmeler
Değer Düşüklüğü/Iptali ile ilgili Düzeltmeler
Karşılıklar ile Ilgili Düzeltmeler
Faiz Gelirleri ve Giderleri ile Ilgili Düzeltmeler
Gerçekleşmemiş Farklar ile ilgili Düzeltmeler
Gerçeğe Uygun Değer Kayıpları/Kazançları ile ilgili Düzeltmeler
Kar/Zarar Mutabakatı ile ilgili Diğer Düzeltmeler
Işletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler
Alacaklardaki Artış/Azalışla ilgili Düzeltmeler
Borçlardaki Artış/Azalışla ilgili Düzeltmeler
Işletme Sermayesinde Gerçekleşen Diğer Artış/Azalışla ilgili
Düzeltmeler
Faaliyetlerden Elde Edilen Nakit Akışları
Alınan Temettü
Alınan Faiz
Faiz Odemeled
Diğer Nakit Girişleıl/Çıkışları
B. Finansman Faaliyetlerinden Nakit Akışları
Katılma Payı Ihraçlarından Elde Edilen Nakit
Katılma Payı ladeleh için Odenen Nakit
Kredi Odemeleri
Faiz Odemeleri
Alınan Krediler
Diğer Nakit Girişleri/Çıkışları
Finansman Faaliyetlerden Net Nakit Akışları
Yabancı Para Çevrim Farklarının Etkisinden Once Nakit ve Nakit
Benzerlerindeki Net Artış/Azalış (A÷B)
9. Yabancı Para Çevrim Farklarının Nakit ve Nakit Benzerleri
Uzerindeki Etkisi
Nakit ve Nakit Benzerlerinde Net Artış/Azalış (A+B+C)
D. Dönem Başı Nakit ve Nakit Benzerleri
Dönem Sonu Nakit ve Nakit Benzerleri (A+B+C+D)
Dipnot
referansları
31 Aralık
2013
31 Aralık
2012
8
(5.137)
1.728
1.206
11.010
.
-
.
-
.
-
-
(6.865)
.
-
94
221
(6.959)
(10025)
-
-
-
.
-
.
-
-
-
.
-
-
-
-
-
-
.
-
.
-
(5.137)
9.218
4.081
4
SERB£İ
MerIS
Takip eden dipnotlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır.
(5)
(9.804)
1.206
8.012
9.218
MUSEB£Cİ
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
1.
Fon hakkında genel bilgiler
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş. tarafından 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi
Kanununun 15. maddesine dayanılarak emeklilik sözleşmesi çerçevesinde alınan ve katılımcılar adına
bireysel emeklilik hesaplarında izlenen katkıların, riskin dağıtılması ve inançlı mülkiyet esaslarına göre
işletilmesi amacıyla AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım
Fonu kurulmuştur. Fon iç Tüzüğü 2 Aralık 2011 tarihinde tescil edilmiş olup kuruluş da aynı tarihte
ge rçekleşm iştir.
Fonun tutarı 1.000.000.000 (bir milyar) TLdir. Fon 100.000.000.000 (yüz milyar) paya bölünmüştür.
Pay sayısının artırılması ve artırılan tutarı temsil eden fon paylarının kayda alınmasına ilişkin karar
yönetim kurulu tarafından alınır. Fon henüz halka arz edilmemiştir.
Fon Kurucusu, Yöneticisi, Aracı Kurum ve Saklayıcı Kurum ile ilgili bilgiler aşağıdaki gibidir:
Kurucu Şirket:
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
inkılap Mah. Küçüksu Cad. Akçakoca 5k. No: 8 34768 Umraniye Istanbul
(Eski Kurucu Emeklilik Şirketi: Ak Emeklilik A.Ş.)
-
-
Yönetici Kurum:
Ak Portlöy Yönetimi A.Ş.
Sabancı Center 4.Levent Istanbul
-
Aracı Kurum:
Ak Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
Sabancı Center 4,Levent Istanbul
-
Akbank T.A.Ş.
Sabancı Center 4.Levent Istanbul
-
Saklayıcı Kurum:
Takasbank Istanbul Takas ve Saklama Bankası A.Ş.
Şişli Merkez Mahallesi Merkez Caddesi No:6 34381 Şişli Istanbul
-
-
Fon’un yönetim stratejisi
Fon portföyü ağırlıklı olarak, tasarrutların enflasyonun aşındırıcı etkisinden korunarak gelecekte
düzenli ve sürekli gelir akımlarının yaratılması amacıyla ‘kamu veya özel sektör tarafından ihraç edilen
gelire endeksli borçlanma senetleri (GES)”, “kamu veya özel sektör tarafından ihraç edilecek ve faize
dayalı olmayan her türlü varlığa dayalı menkul kıymetler”, gelir ortaklığı senetleri” ve ‘katılım bankası
hesapları” ile oluşturulmaktadır. Fon porttöyüne riskten korunma yel veya yatırım amacıyla döviz,
kıymetli madenler, finansal göstergeler ve sermaye piyasası araçları üzerinden düzenlenmiş opsiyon
sözleşmeleri, varantlar, forward, finansal vadeli işlemler, vadeli işlemlere dayalı opsiyon sözleşmeleri
ve “IMKB Katılım Endeksi’ne dahil olan hisse senetleri” de dahil edilebilir. Yurt dışında ihraç edilmiş,
faiz içermeyen kamu ve özel sektör borçlanma araçlarına, “yatırım yapılabilir kredi derecesi” (S8P
BBB Notu ve diğerleri için muadili) bulunmak koşuluyla yatırım yapabilir. Fon portföyünde varlık
dağılımları porttöy yöneticisinin beklentileri ve iç tüzük kısıtları doğrultusunda dinamik olarak
belirlenmektedir.
(6)
GÜNEY BACIMSIZ ONETIM ye SERBEST MUHASEDECI
MALI MftŞAVIRUK M.
kdere Caddesı No:27
Masıak Mahgııesı E
nyer/ıSTANBUL
DaıreZk5T-59 at. -3
.479920
Tkare ı
MenL’ No:0-4 o-303:-.aooxı7
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”> olarak gösterilmiştir.>
2.
Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar
Sunuma ilişkin temel esaslar
Uygulanan muhasebe standartları
SPK, 28 Şubat 1990 tarihli Resmi Gazete’de yayımlanan, X116 numaralı tebliği ve bu tebliğe değişiklik
getiren 19 Aralık 1996 ve 27 Ocak 1998 tarihli tebliğler ile Menkul Kıymetler Yatırım Fonları tarafından
1 Ocak 1990 tarihinden başlayarak düzenlenecek mali tablo ve raporların hazırlanıp sunulmasına
ilişkin ilke ve kuralları belirlemişti. 30 Aralık 2013 tarihli ve 28867 (Mükerrer) sayılı Resmi Gazete’de
yayımlanan “Yatırım Fonlarının Finansal Raporlama Esaslarına İlişkin Tebliği (11-14.2) (Tebliğ) ile 31
Aralık 2013 tarihinde yürürlüğe girmek üzere yatırım fonlarının finansal tablolarının hazırlanmasında
Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartlarının (TMS) esas alınması hüküm altına alınmış ve
finansal rapor tanımı yapılarak, bu kapsama finansal tablolar, sorumluluk beyanları ve portföy raporları
alınmıştır. Fiyat raporları ve portföy dağılım raporlarından oluşan porttöy raporları, fon porttöylerinde
yer alan varlıkların değerlenmesine ve değerlemeler sonucunda hesaplanan fon portlöy ve toplam
değerlerine ilişkin bilgileri içeren raporlar olarak düzenlenmiştir. Ayrıca SEK söz konusu finansal
tablolara ilişkin olarak tablo ve dipnot formatlarını yayımlamıştır.
TMS’ye Uygunluk Beyanı
Fon, finansal tablolarını Sermaye Piyasası Kurulu (SEK) tarafından 30 Aralık 2013 tarihli ve 28867
(Mükerrer) sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Yatırım Fontarının Finansal Raporlama Esaslarına
İlişkin Tebliği” (11-14.2) kapsamında hazırlanan finansal raporların, bağımsız denetim raporuyla birlikte
bağımsız denetim kuruluşunu temsil ve ilzama yetkili kişinin imzasını taşıyan bir yazı ekinde kurucuya
ulaşmasından sonra, kurucu tarafından finansal raporların kamuya açıklanmasına ilişkin yönetim
kurulu kararına bağlandığı tarihi izleyen altıncı iş günü mesai bitimine kadar KAPta açıklanması
gerekir. Finansal tablolar, gerçeğe uygun değerleri ile yansıtılan finansal varlıklar, haricinde maliyet
esası baz alınarak TL olarak hazırlanmıştır.
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle finansal tablolar yayımlanmak üzere 23 Ekim 2014 tarihinde Kurucu
Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıştır.
Muhasebe politikalarında değişiklikler ve hatalar
Yeni bir TMSTrFRS’nin ilk kez uygulanmasından kaynaklanan muhasebe politikası değişiklikleri, söz
konusu TMSTrFRS’nin şayet varsa, geçiş hükümlerine uygun olarak geriye veya ileriye dönük olarak
uygulanmaktadır. Herhangi bir geçiş hükmünün yer almadığı değişiklikler, muhasebe politikasında
isteğe bağlı yapılan önemli değişiklikler veya tespit edilen muhasebe hataları geriye dönük olarak
uygulanmakta ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir.
30 Aralık 2013 tarih ve 28867 Mükerrer sayılı Resmi Gazetede yayımlanan 11-14.2 sayılı “Yatırım
Fonlarının Finansal Raporlama Esaslarına İlişkin Tebliği” (11-14.2 Tebliği) uyarınca, yatırım tonları, 31
Aralık 2013 tarihli finansal tablolarından itibaren Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartlarını
(TMSFRS) uygulayacaktır hükmü getirilmiştir.
Yeni ve düzeltilmiş standartlar ve yorumlar
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle sona eren ara hesap dönemine ait özet konsolide finansal tabloların
hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen 1 Ocak 2014 tarihi itibariyle
geçerli yeni ve değiştirilmiş TFRS standartları ve TFRYK yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar
ile tutarlı olarak uygulanmıştır. Bu standanların ve yorumların Fonun mali durumu ve performansı
üzerindeki etkileri ilgili paragraflarda açıklanmıştır.
GONEY BAĞıMSIZ
(7)
NEYİN ve SERBEST MUHASEBECI
e Caddesı No:27
Maslak MahaIİeSI ltLkdef
Sar%eV/ISTANBUL
DaIre:Sk5S iÇe
Mertı.
Mfl,n.a3o-3os2-eooooIY
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
2.
Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı)
Aşağıda belirtilen 1 Ocak 2013 tarihinden itibaren geçerli olan yeni standart, değişiklik ve yorumlardan
Fon’un mali durumu ve performansı üzerinde bir etkisi olmamıştır.
TMS 32 Finansal Araçlar: Sunum Finansal Varlık ve Borçların Netleştirilmesi (Değişiklik)
TMS 36 Varlıklarda Değer Düşüklüğü Finansal olmayan varlıklar için geri kazanılabilir değer
açıklamaları (Değişiklik)
TMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Olçme Türev ürünlerin devri ve riskten korunma
muhasebesinin devamlılığı (Değişiklik)
TFRS 10 Konsolide Finansal Tablolar (Değişiklik)
TMS 1 Finansal Tabloların Sunumu (Değişiklik) Diğer Kapsamlı Gelir Tablosu Unsurlarının Sunumu
TMS 19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar (Değişiklik)
TMS 27 Bireysel Finansal Tablolar (Değişiklik)
TMS 28 Iştiraklerdeki ve iş Ortaklıklarındaki Yatırımlar (Değişiklik>
TFRS 10 Finansal Tablolar
TFRS 11 Müşterek Düzenlemeler
TFRS 12 Diğer işletmelerdeki Yatırımların Açıklamaları
TFRYK 20 Yerüstü Maden Işletmelerinde Uretim Aşamasındaki Hatriyat (Dekapaj) Maliyetleri
Uygulama Rehberi (TERS 10, TERS 11 ve TERS 12 değişiklik)
-
-
—
—
Aşağıda belirtilen 1 Ocak 2013 tarihinden itibaren geçerli olan yeni standardın Fonun mali durumu ve
performansı etkisi ilgili dipnotlarda açıklanmıştır.
TFRS 13 Gerçeğe Uygun Değerin Ölçümü
Yeni standart gerçeğe uygun değerin TFRS kapsamında nasıl ölçüleceğini açıklamakla beraber,
gerçeğe uygun değerin ne zaman kullanılabileceği ya/veya kullanılması gerektiği konusunda bir
değişiklik getirmemektedir. Tüm gerçeğe uygun değer ölçümleri için rehber niteliğindedir. Yeni
standart ayrıca, gerçeğe uygun değer ölçümleri ile ilgili ek açıklama yükümlülükleri getirmektedir. Yeni
açıklamaların sadece TERS 13’ün uygulamaya başlandığı dönemden itibaren verilmesi gerekmektedir.
Yayınlanan ama yürürlüğe girmemiş ve erken uygulamaya konulmayan standartlar
Finansal tabloların onaylanma tarihi itibariyle yayımlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz
yürürlüğe girmemiş ve Fon tarafından erken uygulanmaya başlanmamış yeni standartlar, yorumlar ve
değişiklikler aşağıdaki gibidir. Fon aksi belirtilmedikçe yeni standart ve yorumların yürürlüğe
girmesinden sonra finansal tablolarını ve dipnotlarını etkileyecek gerekli değişiklikleri yapacaktır.
TMS 32 Finansal Araçlar: Sunum Finansal Varlık ve Borçların Netleştirilmesi (Değişiklik)
TFRS 9 Finansal Araçlar Sınıflandırma ve Açıklama
Fon, standardın finansal durumu ve performansı üzerine etkilerini değerlendirmektedir.
TFRS Yorum 21 Vergi ve Vergi Benzeri Yükümlülükler
TMS 36 Varlıklarda Değer Düşüklüğü Finansal olmayan varlıklar için geri kazanılabilir değer
açıklamaları (Değişiklik)
TMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Olçme Türev ürünlerin devri ve riskten korunma
muhasebesinin devamlılığı (Değişiklik)
Söz konusu standardın Fonun finansal durumu veya performansı üzerinde bir etkisi olması
beklenmemektedir.
-
—
-
—
Uluslararası Muhasebe Standartları Kurumu (UMSK) tarafından yayınlanmış fakat KGK tarafından
yayınlanmamış yeni ve düzeltilmiş standartlar ve yorumlar
GÜNEY
(8)
BAOIM5t
MersIs
ğÇREŞST MuHASESECI
AvivasA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
2.
Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı)
Aşağıda listelenen yeni standartlar, yorumlar ve mevcut UFRS standartlarındaki değişiklikler UMSK
tarafından yayınlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiştir. Fakat bu yeni
standartlar, yorumlar ve değişiklikler henüz KGK tarafından TFRS’ye uyarlanmamıştır/
yayınlanmamıştır ve bu sebeple TFRS’nin bir parçasını oluşturmazlar. Fon finansal tablolarında ve
dipnotlarda gerekli değişiklikleri bu standart ve yorumlar TFRS’de yürürlüğe girdikten sonra yapacaktır.
UFRS 10 Finansal Tablolar (Değişiklik)
UFRS 9 Finansal Araçlar— Riskten Korunma Muhasebesi ve UFRS 9, UFRS 7 ve UMS 39’daki
değişiklikler UFRS 9 (2013)
Fon, standardın finansal durumu ve performansı üzerine etkilerini değerlendirmektedir.
—
UFRS’ndaki iyileştirmeler
UMSK, Aralık 2013’de ‘2010—2012 dönemi’ ve ‘2011—2013 Dönemi’ olmak üzere iki dizi ‘UFRS’nda
Yıllık Iyileştirmeler’ yayınlamıştır. Standartların “Karar Gerekçelerini etkileyen değişiklikler haricinde
değişiklikler 1 Temmuz 201 4’den itibaren geçerlidir.
Yıllık iyileştirmeler 2010—2012 Dönemi
-
UFRS 2 Hisse Bazlı Ödemeler:
UFRS 3 Işletme Birleşmeleri
UFRS 8 Faaliyet Bölümleri
UFRS 13 Gerçeğe Uygun Değer Olçümü
UMS 16 Maddi Duran Varlıklar ve UMS 38 Maddi Olmayan Duran Varlıklar
UMS 24 ilişkili Taraf Açıklamaları
Yıllık Iyileştirmeler -2011—2013 Dönemi
1 Ocak 2013 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerli olan ve aşağıda açıklanan
2011 -2013 dönemi yıllık TFRS iyileştirmelerinin Fontun finansal durumu veya performansı üzerinde
bir etkisi olmamıştır.
TFRS 1 Uluslararası Finansal Raporlama Standartlarının Ilk Uygulaması
TFRS 3 işletme Birleşmeleri
TFRS 13 Gerçeğe Uygun Değer Olçümü Karar Gerekçeleri
TMS 40 Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
TFRS 14 Regülasyona Tabi Ertelenen Hesaplar
TMS 19 Tanımlanmış Fayda Planları: Çalışan Katkıları <Değişiklik)
TFAS 11 Müşterek Faaliyetlerde Hisse Edinimi <Değişiklikler)
TMS 16 ve TMS 38— Kabuledilebilir Amortisman ve Itfa Yöntemlerinin Açıklığa Kavuşturulması (TMS
16 veTMS 38’deki Değişiklikler)
TFRS 15 Müşterilerle Yapılan Sözleşmelerden Doğan Hasılat
TMS 16 Maddi Duran Varlıklar ve UMS 41 Tarımsal Faaliyetler: Taşıyıcı Bitkiler <Değişiklikler)
GONEY BACIMSIZ
M
t4’
MersIs No:O
(9)
MUHASEBECI
dere CaddeS1 Na:21
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
2.
Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı)
KGK tarafından yayınlanan ilke kararları
Yukarıda belirtilenlere ek olarak KGK Türkiye Muhasebe Standartlarının Uygulanmasına yönelik
aşağıdaki ilke kararlarını yayımlamıştır. “Finansal tablo örnekleri ve kullanım rehberi” yayınlanma tarihi
itibariyle geçerlilik kazanmıştır ancak diğer kararlar 31 Aralık 2012 tarihinden sonra başlayan yıllık
raporlama dönemlerinde geçerli olmak üzere uygulanmıştır.
2013-1
2013-2
201 3-3
2013-4
Finansal Tablo Örnekleri ve Kullanım Rehberi
Ortak Kontrole Tabi Işletme Birleşmelerinin Muhasebeleştirilmesi
Intifa Senetlerinin Muhasebeleştirilmesi
Karşılıklı Iştirak Yatırımlarının Muhasebeleştirilmesi
Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler
Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari
dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek
dönemde, ileriye yönelik olarak, net dönem karı veya zararının belirlenmesinde dikkate alınacak
şekilde finansal tablolara yansıtılır. 1 Ocak-31 Aralık 2013 hesap döneminde muhasebe
tahminlerinde herhangi bir değişiklik yapılmamıştır.
Önemli muhasebe politikalarının özeti
Finansal tabloların hazırlanmasında izlenen önemli muhasebe politikaları aşağıda özetlenmiştir.
Finansal araçlar
Finansal bir varlık veya borç ilk muhasebeleştirilmesi sırasında gerçeğe uygun değerinden ölçülür.
Gerçeğe uygun değer farkı kr veya zarara yansıtılmayan finansal varlık veya finansal borçların ilk
muhasebeleştirilmesi sırasında, ilgili finansal varlığın edinimi veya finansal borcun yüklenimi ile
doğrudan ilişkilendirilebilen işlem maliyetleri de söz konusu gerçeğe uygun değere ilave edilir.
Finansal varlık ve borçların normal yoldan alım ve satımları işlem tarihi esasına gore
muhasebeleştirilmektedir.
Fon finansal varlık ve borçlarını TMS 39 uyarınca aşağıdaki kategorilerde sınıflandırmaktadır.
Gerçeğe uygun değer farkı kr veya zarara yansıtılan finansal varlık ve finansal borçlar
Bu kategoride alım-satım amaçlı finansal varlıklar yer almaktadır.
Alım-satım amaçlı finansal varlıklar esas itibariyle, yakın bir tarihte satılmak veya geri satın alınmak
amacıyla edinilen veya ilk muhasebeleştirme sırasında, birlikte yönetilen ve son zamanlarda kısa
dönemde kğr etme konusunda belirgin bir eğilimi bulunduğu yönünde delil bulunan belirli linansal
araçlardan oluşan bir portföyün parçası olan varlıklardır. Bu kategoride hisse senetleri gibi özkaynağa
dayalı kıymetler, kamu ve özel borçlanma senetleri yer almaktadır.
Alım-satım amaçlı finansal varlıklar kayda alınmalarını izleyen dönemlerde gerçeğe uygun değerleri
üzerinden değerlenir. Alım-satım amaçlı menkul kıymetlerin gerçeğe uygun değerindeki değişiklik
sonucu ortaya çıkan gerçekleşmemiş kar/zarar, kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunda
“Finansal varlık ve yükümlülüklere ilişkin gerçekleşmemiş kar/zarar” da yansıtılır. Alım-satım amaçlı
finansal varlıklardan elde edilen faiz ve kupon tahsilatları ile satış yoluyla gerçekleşen kar/zarar, kar
veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunda “Faiz Gelirleri” ve “Finansal varlık ve yükümlülüklere
ilişkin gerçekleşmiş kar/zarara” dahil edilmiştir.
GONEY
(10)
MuHAssercı
Mersks ND:O.435O.303.e00J0hl
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
2.
Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı)
Ilk muhasebeleştirme sırasında, işletme tarafından, gerçeğe uygun değer farkı kr veya zarara
yansıtılan olarak sınıflanan finansal varlıklar alım satım amaçlı olmayan özkaynağa dayalı kıymetler ve
borçlanma araçlarını içermektedir. Söz konusu finansal varlıklar, Fonun izahnamesinde belirtildiği
üzere Fonun risk yönetim veya yatırım stratejisi çerçevesinde gerçeğe uygun değer esas alınarak
yönetilen ve performansları buna göre değerlendirilen bir portföyün parçası olan varlıklar olmaları
nedeniyle ilk kayda alımlarından gerçeğe uygun değer farkı kr veya zarara yansıtılan olarak
sınıflanan varlıklardır (yönetim kuruluna ve icra kurulu başkanına veya her kimse bu raporlamanın
yapıldığı), ilgili grup hakkında bu esasa göre bilgi sunulmaktadır.
Kredi ve alacaklar
Sabit veya belirlenebilir nitelikte ödemelere sahip olan ve aktif bir piyasada işlem görmeyen, türev
olmayan finansal varlıklardır. Bankalardaki mevduat, nakit teminatları, ters repo alacakları, takas
alacakları ve diğer alacaklar Fon tarafından bu kategoride sınıflandırılan finansal varlıklardır. Kredi ve
alacaklar ilk kayda alımlarından sonra etkin faiz yöntemiyle hesaplanan illa edilmiş maliyet ile
değ erlen irler.
Diğer finansal borçlar
Bu kategoride alım-satım amaçlı olarak sınıflanmayan tüm finansal borçlar yer almaktadır. Fon repo
borçları, takas borçları, krediler ve finansal yükümlülükler ile diğer ticari borçlarını bu kategoriye dahil
etmektedir. Diğer finansal yükümlülükler ilk kayda alımdan sonra etkin faiz yöntemi ile hesaplanan itfa
edilmiş maliyetleri ile yansıtılmaktadır.
Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü
Gerçeğe uygun değer, piyasa katılımcıları arasında ölçüm tarihinde olağan bir işlemde, bir varlığın
satışından elde edilecek veya bir borcun devrinde ödenecek fiyattır.
Finansal varlık ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değeri belirlenmesinde aşağıda belirtilen değerleme
esas ve yöntemleri kullanılmıştır:
1) Değerleme gününde aktif bir piyasada işlem gören menkul kıymetler çıkış fiyatını yansıttığı için
bekleyen kapanış seansı fiyatları veya kapanış seansında fiyatı oluşmayanlar için bir önceki seansın
ağırlıklı ortalama fiyatı ile diğer çıkış fiyatları ile
2) Borsada işlem görmekle birlikte değerleme gününde borsada alım-satıma konu olmayanlar
3) Borsada işlem görmeyen finansal varlık ve yükümlükler ile türev finansal araçlar indirgenmiş nakit
akım yöntemi, özdeş veya karşılaştırılabilir araçlara ilişkin piyasa işlemleri sonucu oluşan fiyatlar,
opsiyon fiyatlama modelleri ve piyasa katılımcıları tarafından çoğunlukla kullanılan ve gözlemlenebilir
girdileri azami kullanan diğer yöntemler
Finansal varlıklarda değer düşüklüğü
Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar dışındaki finansal varlık veya
finansal varlık grupları, her bilanço tarihinde değer düşüklüğüne uğradıklarına ilişkin göstergelerin
bulunup bulunmadığına dair değerlendirmeye tabi tutulur. Finansal varlığın ilk
muhasebeleştirilmesinden sonra bir veya birden fazla olayın meydana gelmesi ve söz konusu olayın
ilgili finansal varlık veya varlık grubunun güvenilir bir biçimde tahmin edilebilen gelecekteki nakit
akımları üzerindeki olumsuz etkisi sonucunda ilgili finansal varlığın değer düşüklüğüne uğradığına
ilişkin tarafsız bir göstergenin bulunması durumunda değer düşüklüğü zararı oluşur. Itfa edilmiş
değerinden gösterilen finansal varlıklar için değer düşüklüğü tutarı gelecekte beklenen tahmini nakit
akımlarının finansal varlığın etkin faiz oranı üzerinden iskonto edilerek hesaplanan bugünkü değeri ile
defter değeri arasındaki farktır.
(11)
GÜNEY BAĞIMSIZ DNETIM ve SERBEST MUHASEBECI
MALI MpşvIı4K A.Ş.
Masıak M,haııesı EsbŞüyAu!,re Cıddesl No:27
Dal,e:54-S759 Kal:Z’?’4Şarıyer/ISTANBUL
tıcaret S4jYt4aa7992O
Mersıs Nz:O-4,;C3OZ-ğ;DOt7
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
2.
Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı)
“Yabancı para çevrimi:
Fon’un geçerli ve finansal tabloların sunumunda kullanılan para birimi TL ‘dir.
Yabancı para işlemler, işlem tarihlerinde geçerli olan döviz kurları üzerinden TL’ye çevrilmiştir.
Yabancı paraya dayalı parasal varlık ve yükümlülükler, bilanço tarihinde geçerli olan döviz kurları
kullanılarak; yabancı para cinsinden olan ve maliyet değeri ile ölçülen parasal olmayan kalemler ilk
işlem tarihindeki kurlardan; yabancı para cinsinden olan ve gerçeğe uygun değerleri ile ölçülen parasal
olmayan kalemler ise gerçeğe uygun değerin tespit edildiği tarihte geçerli olan kurlardan TL’ye
çevrilmiştir.”
Çevrimler sonucu oluşan kur farkları kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunda yansıtılmıştır.
Finansal araçların netleştirilmesi:
Finansal varlık ve yükümlülükler, netleştirmeye yönelik yasal bir hakka ve yaptırım gücüne sahip
olunması ve söz konusu varlık ve yükümlülükleri net bazda tahsil etme/ödeme veya eş zamanlı
sonuçlandırma niyetinin olması durumunda bilançoda netleştirilerek gösterilmektedir.
Satış ve geri alış anlaşmaları ve menkul değerlerin ödünç verilmesi işlemleri:
Tekrar geri alımlarını öngören anlaşmalar çerçevesinde satılmış olan menkul kıymetler (“Repo”),
finansal durum tablosunda “Teminata verilen finansal varlıklar” altında fon portföyünde tutuluş
amaçlarına göre “Gerçeğe uygun değer farkı kürİzarara yansıtılan” portföylerde sınıflandırılmakta ve
ait olduğu portföyün esaslarına göre değerlemeye tabi tutulmaktadır. Repo sözleşmesi karşılığı elde
edilen fonlar pasifte “Repo borçları “hesabında muhasebeleştirilmekte ve ilgHi repo anlaşmaları ile
belirlenen satım ve geri alım fiyatları arasındaki farkın döneme isabet eden kısmı için etkin faiz oranı
yöntemine göre gider reeskontu hesaplanmaktadır. Repo işlemlerinden sağlanan fonlar karşılığında
ödenen faizler kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunda “faiz gelirleri” kalemi altında
muhasebeleştirilmektedir.
Geri satım taahhüdü ile alınmış menkul kıymet (“Ters repo”) işlemleri finansal durum tablosunda “Ters
repo alacakları” kalemi altında muhasebeleştirilmektedir. Ters repo anlaşmaları ile belirlenen alım ve
geri satım fiyatları arasındaki farkın döneme isabet eden kısmı için “Etkin faiz (iç verim) oranı
yöntemi”ne göre faiz gelir reeskontu hesaplanmakta ve kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir
tablosunda ‘faiz gelirleri” kalemi altında muhasebeleştirilmektedir.
Takas alacakları /borçları
Takas borçları raporlama tarihi itibariyle normal yoldan alım işlemlerinde satın alma sözleşmesi
yapılmış ancak teslim alınmamış menkul kıymet alımlarına ilişkin olan borçlardır.
Takas alacakları normal yoldan satış işlemlerinde satış sözleşmesi yapılmış ancak teslim edilmemiş
menkul kıymet satışlarına ilişkin olan alacaklardır.
Takas alacak ve borçları itfa edilmiş maliyetleri ile yansıtılmaktadır.
GÜNEY BAĞıMSıZ DENETİM ve SERBEST MUHASEBCCI
MALı M1s>uRş.ıK A.Ş.
Masıak Mahaııesı 6çQ.jjjdere Caddesı (‘o:27
Daıre;54-57•59 Kat:?3ar;yer/l5TANS’JL
TıcareM1dfl N:47992O
Mersıs No:Ş4350-30326000017
(12)
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tabiolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL’> olarak gösterilmiştir.)
2.
Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı)
Verilen Teminatlar
31 Aralık 2013 itibariyle bulunmamaktadır.
Gelir/ giderin tanınması
Menkul kıymet satış kar/zararı
Fon porttöyünde bulunan menkul kıymetlehn, alım ve satımı, Fon paylarının alım ve satımı, Fonun
gelir ve giderleri ile Fonun diğer işlemleri yapıldıkları gün itibariyle (işlem tarihi) muhasebeleştirilir.
Fondan satılan bir menkul kıymet satış günü değeri (alış bedeli ve satış gününe kadar oluşan değer
artış veya azalışları toplamı) üzerinden ilgili varlık hesabına alacak kaydedilir. Satış günü değeri,
ortalama bir değer olup; ilgili varlık hesabının borç bakiyesinin, ilgili menkul kıymetin birim sayısına
bölünmesi suretiyle hesaplanır. Satış tutarı ile satış günü değeri arasında bir fark oluştuğu takdirde bu
fark “Menkul kıymet satış karları” hesabına veya “Menkul kıymet satış zararları hesabına kaydolunur.
Satılan menkul kıymete ilişkin “Fon payları değer artış/azalış” hesabının bakiyesinin ortalamasına göre
satılan kısma isabet eden tutar ise, bu hesaptan çıkarılarak “Gerçekleşen değer artışları/azalışları”
hesaplarına aktarılır. Bu hesaplar ilgili dönemdeki diğer kapsamlı gelir tablosunda netleştirilerek
“Finansal Varlık ve Yükümlülüklere ilişkin Gerçekleşmiş Kar/Zarar” hesabında, Menkul kıymet alım
satımına ait aracılık komisyonları da alım ve satım bedelinden ayrı olarak “Aracılık komisyonu gideri”
hesabında izlenir.
Ücret ve komisyon gelirleri ve giderleri
Ücret ve komisyonlar genel olarak tahsil edildikleri veya ödendikleri tarihte gelir tablosuna
yansıtılmaktadır. Bununla birlikte, fon yönetim ücreti ve denetim ücreti tahakkuk esasına göre
muhasebeleştiriim ektedir.
Faiz gelir ve gideri
Faiz gelir ve giderleri ilgili dönemdeki kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunda tahakkuk
esasına göre muhasebeleştirilmektedir. Faiz geliri sabit veya değişken getirili yatırım araçlarının
kuponlarından sağlanan gelirleri ve iskontolu devlet tahvillerinin iç iskonto esasına göre
değerlenmelerini kapsar.
Temettü geliri
Temettü gelirleri ilgili temettüyü alma hakkı oluştuğu tarihte finansal tablolara yansıtılmaktadır.
Yönetim ücreti
Yönetim ücreti tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmektedir. Bu fon için yönetim ücreti, yıllık
%2.01 dir. Halka arz gerçekleştiğinde muhasebeleştirilmeye başlanacaktır.
Giderler
Tüm giderler tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmektedir.
(13)
00MEV BAĞıMSıZ DENETİM ve SERBEST MUHASEBEcI
MALI MÇŞılRLIK A.Ş.
Maslak Mahaııesi Es%1 sÖW1Iere Caddesi No:Z7
rıver/ISTANDUL
Dalre:54-5719 Katğ
9920
Tıcaret 5cırt
Mersls ı1o:O4O-3D32-6OCJOl?
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar Türk Lirası (‘TL”) olarak gösterilmiştir.)
2.
Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı)
Vergi
193 Sayılı Gelir Vergisi Kanununun Geçici 67. maddesinde 7 Temmuz 2006 tarihinde 5527 sayılı
yasa ile yapılan değişiklik ve bu değişiklik çerçevesinde yayınlanan 23 Temmuz 2006 tarih ve 26237
sayılı Resmi Gazetede yayınlanan karar ile Sermaye Piyasası Kanunu’na göre kurulan menkul
kıymetler yatırım fonları (borsa yatırım fonları ile konut finansman tonları ve varlık finansman tonları
dahil) ile menkul kıymetler yatırım ortalıklarının porttöy işletmeciliği kazançları üzerinden yapılacak
tevkifat oranı 1 Ekim 2006 tarihinden itibaren %0 olarak değiştirilmiştir.
Katılma payları
Katılma payları pay sahiplerinin opsiyonuna bağlı olarak paraya çevrilebilir olup, finansal yükümlülük
olarak değerlendirilmektedir.
Katılma payları Fon’un net varlık değeri üzerinden günlük olarak belirlenen fiyatlardan pay sahipleri
tarafından alınıp satılabilir. Katılma payının fiyatı fon net varlık! toplam değerinin, değerleme gününde
tedavülde olan pay sayısına bölünerek belirlenmektedir.
Fiyatlama Raporuna İlişkin Portföy Değerleme Esasları
-
-
Değerleme her işgünü itibariyle yapılır.
Portföydeki menkul kıymetlerin değerlemesinde, aşağıda belirtilen esaslar kullanılır:
(a) Porttöye alınan varlıklar alım fiyatlarıyla kayda geçirilir. Yabancı para cinsinden varlıkların
alım fiyatı satın alma günündeki yabancı para cinsinden değerinin TCMB döviz satış kuru
ile çarpılması suretiyle bulunur.
(b) Alış tarihinden başlamak üzere portföydeki varlıklardan;
i)
ii)
Hi)
iv)
v)
vi)
vii)
viH)
ix)
Borsada işlem görenler değerleme gününde borsada oluşan en son seans ağırlıklı
ortalama fiyat veya oranlarla değerlenir. Şu kadar ki, kapanış seansı uygulaması
bulunan piyasalarda işlem gören varlıkların değerlemesinde kapanış seansında
oluşan fiyatlar, kapanış seansında fiyatın oluşmaması durumunda ise borsada
oluşan en son seans ağırlıklı ortalama fiyatlar kullanılır.
Borsada işlem görmekle birlikte değerleme gününde borsada alım satıma konu
olmayan paylar son işlem tarihindeki borsa fiyatıyla; borçlanma araçları, ters repo
ve repolar son işlem günündeki iç verim oranı ile değerlenir.
Fon katılma payları, değerleme günü itibarıyla en son açıklanan fiyatları esas
alınarak değerlenir.
Vadeli mevduat, bileşik faiz oranı kullanılarak tahakkuk eden faizin anaparaya
eklenmesi suretiyle değerlenir.
Yabancı para cinsinden olanlar, TCMB tarafından ilgili yabancı para için belirlenen
döviz alış kuru ile değerlenir.
Türev araçlar nedeniyle teminat olarak verilen varlıklar da portföy değeri
tablosunda gösterilir. Bu varlıklar teminatın türü dikkate alınarak bu maddedeki
esaslar çerçevesinde değerlenir.
Borsa dışı repo-ters repo sözleşmeleri, piyasa fiyatını en doğru yansıtacak şekilde
güvenilir ve doğrulanabilir bir yöntemle değerlenir.
(i) ile (vii) nolu alt bentlerde belirtilenler dışında kalanlar, KGK tarafından
yayımlanan TMS/ TFRS dikkate alınarak değerlenir. Değerleme esasları, yazılı
karara bağlanır.
(vii) ve (vHi) nolu alt bentlerde yer alan yöntemlere ilişkin kararlar kurucunun
yönetım kurulu tarafından alınır.
MuHASEDECı
GONEY BAcıMsız9NJ pJ<R7T
(14)
Ner5IS No:O
DO303Z6000017
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL’) olarak gösterilmiştir.)
2.
Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı)
(c) Endeks fonların porttöylerinde yer alan varlıklardan; baz alınan endeks kapsamında
bulunan varlıklar endeksin hesaplanmasında kullanılan esaslar, diğer varhklar ise (b)
bendinde belirtilen esaslar çerçevesinde değerlenir.
-
-
Fonun diğer varlık ve yükümlülükleri, KGK tarafından yayımlanan TMSTfFRS dikkate
alınarak değerlenir. Şu kadar ki, fonun yabancı para cinsinden yükümlülükleri TCMB
tarafından ilgili yabancı para için belirlenen döviz satış kuru ile çarpılması suretiyle
değerlenir.
Bir payın alış ve satış değeri, Fon toplam değerinin dolaşımdaki pay sayısına bölünmesi
ile bulunur.
Önemli muhasebe değerlendirme, tahmin ve varsayımları
Finansal tabloların hazırlanması, bilanço tarihi itibarıyla raporlanan aktif ve pasiflerin ya da açıklanan
şarta bağlı varlık ve yükümlülüklerin tutarlarını ve ilgili dönem içerisinde oluştuğu raporlanan gelir ve
giderlerin tutarlarını etkileyen tahmin ve varsayımların yapılmasını gerektirir. Bu tahmin ve varsayımlar
yönetimin en iyi kanaat ve bilgilerine dayanmakla birlikte, gerçek sonuçlar bu tahmin ve
varsayımlardan farklılık gösterebilir. Ayrıca belirtilmesi gereken önemli muhasebe değerlendirme,
tahmin ve varsayımlar ilgili notlarda açıklanmaktadır.
3.
Bölümlere göre raporlama
Fon, Fon’un yatırım stratejisine uygun olarak çeşitli menkul kıymetlere ve türevlere yatırım yapmak
amacıyla tek faaliyet bölümü olarak yapılanmıştır. Fonun tüm faaliyetleri birbiriyle ilişkili ve birbirlerine
bağımlıdır. Dolayısıyla tüm önemli faaliyet kararları Fonu tek bir bölüm alarak değerlendirmek
suretiyle alınmaktadır. Tek faaliyet bölümüne ilişkin bilgiler Fonun bir bütün olarak sunulan finansal
tablo bilgilerine eşittir.
4.
Nakit ve Nakit Benzerleri
Nakit ve nakit benzerlerine ilişkin işlemlerin detayları aşağıda açıklanmıştır.
Nakit ve nakit benzerleri
31 Aralık 2013
31 Aralık 2012
1 Ocak 2012
Bankalar
4.081
9.218
8.012
Toplam
4.081
9.218
8.012
DENTIM
GONE SACPASIZMALıu
Kat:2t
SERSESI
MUNASE!Cı
•.-‘
an ÇİIS fii
cahıt$4559
Ticaret
0ğ435303tb00OO1
MersiS
(15)
AvivasA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
<Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
5.
Diğer alacaklar ve borçlar
Fonun 31 Aralık 2013 tarihi itibariyle diğer alacakları bulunmamaktadır.
Bilançoda gösterilen “Diğer borçlar” kaleminin detayı aşağıda gösterilmiştir:
Diğer borçlar
31 Aralık 2013
31 Aralık 2012
(315)
(221)
<315)
<221)
SMMM hizmet bedeli
Toplam
6.
1 Ocak 2012
-
Finansal Yatırımlar
31 Aralık 2013 itibariyle finansal varlıklar içerisinde taşınan alım satım amaçlı menkul kıymetlere ilişkin
bilgiler aşağıdaki gibidir:
31 Aralık2013
31 Aralık2012
1 Ocak 2012
Tahvil kamu kesimi
105.903
98.944
88.919
Dönem sonu
105.903
98.944
88.919
Gerçeğe uygun değer farkları karl zarara
yansıtılan finansal varlıklar
7.
Karşılıklar, Koşullu Varlık ve Borçlar
Fonun herhangi karşılığı veya koşullu varlığı bulunmamaktadır.
8.
Toplam değer/ Net varlık değeri ve toplam değeri / Net varlık değerinde artışI azalış
Aşağıda Fon’un cari dönem finansallarına ait birim pay değeri ile toplam değer/ net varlık değerinin
detayı verilmiştir.
31 Aralık 2013
31 Aralık 2012
1 Ocak 2012
109.669
10.000.000
0,010966
107.941
10.000.000
0,010794
96.931
10.000.000
0,009693
Fon toplam değeri (TL)
Dolaşımdaki pay sayısı (Adet)
Birim pay değeri <TL)
GÜNEY cAGıNsız DENEflM ve SERBEST MUHASEDECI
MALIMOŞAŞIqUK A.Ş.
MaslüMallallesi h%tjŞ4Öere Caddeğ No27
Oakr.54-57-59 Kat3S.£anyetJI5TANBUL
Tıcorw£klı No:479920
Mersıs No:O-435U-3O326OOOO17
(1 6)
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı>
(Tüm tutarlar Türk Lirası (‘TL’) olarak gösterilmiştir.)
8.
Toplam değer/ Net varlık değeri ve toplam değeril Net varlık değerinde artış / azalış
(devamı)
Katılım paylarına düşen net varlık değerindeki artış/(azalış):
Net varlık değerindeki artışI (azalış) (TL)
Yıl içinde dolaşımdaki ağırlıklı ortalama pay sayısı
(adet)
Birim paya düşen net varlık değerindeki artışı
(azalış) (TL)
31 Aralık
2013
31 Aralık
2012
1 Ocak
2012
1.728
11.010
(3.069)
10.000.000
10.000.000
10.000.000
0,000173
0,001101
(0,000307)
31 Aralık
2013 (adet)
31 Aralık 2012
(adet)
31 Aralık
2011 (adet>
10.000.000
10.000.000
10.000.000
-
-
-
10.000.000
10.000.000
Katılma belgeleri hareketleri:
Dönem başında dolaşımdaki pay sayısı
Dönem içinde satılan katılma belgesi sayısı
Dönem içinde geri alınan katılma belgesi sayısı
(-)
Toplam
9.
-
10.000.000
Fiyat raporundaki ve finansal durum tablosundaki toplam değer / net varlık değeri
mutabakatı
Değerleme esaslarında bir fark olmaması nedeniyle Fonun 31 Aralık 2013 tarihi itibariyle finansal
durum tablosundaki 109.669 TL (31 Aralık 2012: 107.941 TL) tutarındaki toplam net varlık değeri ile
Fonun fiyat raporundaki fon net varlık değeri aynıdır.
10.
Hasılat
lOcak—
31 Aralık 2013
lOcak—
31 Aralık 2012
Menkul kıymet faiz ve kar payları
7.030
6.967
Toplam
7.030
6.987
Menkul kıymet değer artış! azalışları
(3.102)
5.867
Toplam
(3.102)
5.867
Faiz ve Temettü Gelirleri
Finansal Varlık ve Yükümlülüklere İlişkin Gerçekleşmiş Kar/Zarar
‘e SERBEST MUlASEB£’
DENEfiM
GÜNEY BAtIMStZ
MALI MU Vi
ıç ğ,Ş.
dreCIddT
rıyerlisTfhBU>L
K t.
oaire45159
Tır.et
J.£.t . fil
Nersis t4o:o’3
(17)
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı>
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
11.
Esas faaliyetlerden diğer gelirler ve giderler
1 Ocak—
31 Aralık 2013
1 Ocak—
31 Aralık 2012
SMMM hizmet bedeli
Harç ve tasdik giderleri
Diğer giderler
(1.108)
(840)
(252)
(885)
(629)
(427)
Toplam
(2,200>
(1.941>
12.
Türev araçlar
Fonun 31 Aralık 2013 tarihi itibariyle portföyünde türev finansal araçları bulunmamaktadır. (31 Aralık
2012: Bulunmamaktadır).
13.
Finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi
Finansal risk faktörleri
Fon faaliyeti gereği piyasa riskine (faiz oranı riski, kur riski ve hisse senedi İemtia fiyat riski), kredi
riskine ve likidite riskine maruz kalmaktadır. Fonun risk yönetim amacı Fonun yatırım stratejileri
kapsamında katılım paylarının değerini maksimize etmektir. Fon menkul kıymetlerini gerçeğe uygun
fiyatlar ile değerleyerek maruz kalınan piyasa riskini faiz ve hisse senedi pozisyon riski ayrımında
günlük olarak takip etmektedir. Fon Kurulu’nca, belirli dönemlerde porttöyün yönetimine ilişkin
stratejiler ve limitler belirlenmekte; portföy, portföy yöneticileri tarafından bu çerçevede yönetilmektedir.
Ekonomik tablonun ve piyasaların durumuna göre bu limit ve politikalar değişim göstermekte,
belirsizliğin hakim olduğu dönemlerde riskin asgari düzeye indirilmesine çalışılmaktadır.
Yoğunlaşma riski
Fon içtüzüğünde belirlenen yöntemler uygulanmış olup, söz konusu yatırım stratejisi de dahil olmak
üzere, fona alınacak menkul kıymetlerin fon portlöyüne oranı işlemleri mevzuata, içtüzük ve
izahnamede belirlenen sınırlamalara uygunluk arz etmektedir.
Faiz oranı riski
Faiz oranı riski, piyasa faiz oranlarında meydana gelen değişikliklerden dolayı Fonun faize duyarlı
finansal varlıklarının nakit akışlarında veya gerçeğe uygun değerinde dalgalanmalar olması riskidir. 31
Aralık 2013 itibariyle fonun finansal araçlarının tamamı sabit faizlidir. Fonun faize duyarlılığı finansal
araçların faiz değişimine bağlı olarak finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerinde olacak değişikliği
içermektedir.
Faiz pozisyonu tablosu aşağıdaki gibidir:
Finansal varlıklar
31 Aralık 2013
31 Aralık 2012
1 Ocak 2012
105.903
98.944
88.919
GONEY oAĞıusız bn1fllu . flanı MUHAS!tCt
MALI M,pşvıK A.ş.
Mssıak Mahauesı
Daire54-57-59 Kat:
Ticaret
Mersı; Na:O
BbyÜh4ere Caddesi No,27
ıcıı
4£Jrıyer/15rA14euL
3:4ıggo
3D3.-L3DD3ı7
AvivasA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
13.
Finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi (devamı)
Aşağıdaki tabloda piyasa faiz oranlarındaki 5 % değişimin, diğer bütün değişkenler sabit kalmak
kaydıyla, Fonun net varlık değerine potansiyel etkisi sunulmaktadır:
31 Aralık2013
Faiz artışı/(azalışı)
Kar zarar üzerindeki
etkisi
31 Aralık2012
Kar zarar üzerindeki
etkisi
1 Ocak2012
Kar zarar üzerindeki
etkisi
5.295
(5.295)
4.947
(4.947)
4.446
(4.446)
%5
(%5)
Fiyat riski
Fiyat riski
Şirket piyasa fiyatıyla değerlenen finansal varlıklara sahip olduğundan fiyat riskine maruz kalmaktadır.
Kur riski
Yabancı para varlıklar, yükümlülükler ve bilanço dışı yükümlülüklere sahip olma durumunda ortaya
çıkan kur hareketlerinden kaynaklanacak etkiler kur riskini oluşturmaktadır. Fonun 31 Aralık 2013
itibarıyla, dövizli işlemleri bulunmadığından dolayı kur riskine maruz kalmamıştır.
Likidite riski
Likidite riski, nakit olarak ya da diğer bir finansal varlığın teslimi suretiyle ödenen finansal borçiarla ilgili
yükümlülüklerin yerine getirilmesinde zorlanma riskidir. Fon, katılma paylarının paraya çevrilmesine
bağlı olarak günlük nakit çıkış riskine maruzdur. Fon’un politikası varlıklarının en az %0.%100 ‘ni
piyasada hemen satılabilecek likit yatırımlarda tutmaktır. Ayrıca Fonun 31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
83.288 TL nakit ve nakit benzeri bulunmaktadır.
31 Araıık 2013
Nakit ve nakit benzerleri
Finansal yatırımlar
Toplam varlıklar
laya
3aya
3ay-
kadar
kadar
1 yıl arası
.
.
.
-
-
Diğer borçlar
(315)
Toplam kaynaklar
(315)
Net likidite faztasıl(açığı)
(315)
lyıl5 yıı arası
Syıl
üzeri
.
.
-
.
.
-
-
-
-
.
-
.
.
.
.
.
.
.
-
-
-
Vadesiz
Toplam
4.081
105.903
4081
105.903
109.984
109.984
(315)
(35)
.
109.984
109.669
GÜNEY BAğıMsız DENETIM ve SERBEST MUNASEBECI
MALI MOJAVIRLII< A.Ş.
reCaddeSiNO2?
y
MaIl8Mahaiıe5lE
er/lSTM’JL
Da:5457S9 Kat:2-
Tıcıret
:4799Z0
Mersis No:0.4350.30360’»7
(19)
AvivasA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL’) olarak gösterilmiştir.)
13.
Finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi (devamı)
31 Aralık 2012
Nakit ve nakit benzerleri
Finansal yatırımlar
Toplam varlıklar
laya
kadar
3aya
kadar
-
.
-
-
-
-
.
-
-
-
-
-
-
-
-
.
-
.
.
-
.
-
.
-
-
3ay1 yıl arası
lyıl5 yıl arası
5yıl
üzeri
Diğer borçlar
(310)
Toplam kaynaklar
(310)
Net likidite fazlası/(açığı)
(310)
-
-
-
-
1 aya
kadar
3aya
kadar
3ay1 yıl arası
1 yıl
5 yıl arası
5yıl
üzeri
Vadesiz
Toplam
83.288
1.033.152
83.288
1.033.152
1.116.440
101.291
1.116.440
(310)
(310)
1.116.130
1 Ocak2012
Nakit ve nakit benzerleri
Finansal yatırımlar
Toplam varlıklar
Diğer borçlar
.
.
.
-
.
.
.
-
-
-
.
-
.
Toplam kaynaklar
-
Net likidite fazlasıflaçığı)
-
-
Vadesiz
Toplam
8.012
88.919
8.012
88.919
96.931
96.931
.
.
-
-
-
-
-
-
96.931
96.931
Katılma paylari pay sahibinin opsiyonunda talep edildiği anda paraya çevrilebilmektedir. Ancak
yönetim yukarda sunulan sözleşmeye bağlı vade analizinin gerçek nakit akışlarıni yansıtmasını
beklememektedir, zira katılma payı sahipleri katılım paylarıni daha uzun sürelerde elde tutmaktadır.
v• SEflET
GONEY AIMSIZ DENETIM
IJM%A$1LII4 A.Ş.
MUHAStC
Ceddeil No:27
4kdere
MaSıök MahaIıeSG
aj.Serıver/l5ThI
Daire:545759
caretŞteIl ıa:4fl9ZD
Mersis No:o.435O.3030Y’l
(20)
Finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi (devamı)
-
-
(21)
Rapodama tarihı itibarıyla maruz kaıınan azamı kredi riski (A+Bı’C+O÷E)
Azami riskin teminat, vs iıe güvence altına alınmış kısmı
A.Vadesi geçmemiş veya değer düşükıüğüne uğramamış finansaı vadıkların net defter değerleri
0. Koşuııarı yeniden gürüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşÜkıüğüne uğramış sayııacak
lınansal vaılıkların delter değeri
0. Vadesi geçmiş ancak değer düşükıüğüne uğramamış vadıkların net deller değeri
Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri
E. Bilanço dışi kredi riski içeren unsurlar
31 Aralik 2013
Finansal araç türleri itibarıyla maruz kalınan kredi riskleri:
Aıacakıar
Diğer Alacaklar
Ticari Aıacakıar
lıişkiıi
Diğer
ilişkili
Diğer
taraf
taraf
taraf
taraf
4.081
4.081
Nakit ve Nakit Benzerıeri
Cari hesap
Ters repo
bakiyesi
Ticaret Slcil :o;4799zo
Mersıs No:O’4350.soJz60017
GÜNEY BAĞIMSIZ DENETİM ve
SERBEST
MALI v.iJ4ııç A.ş. MWlAszstcj
Matlak Mahallesi ESÇiJkprş
Caddesı No:27
Oalre:54-57.59
105.903
105.903
Finansal
yatırımlar
Kredi riski, finansal aracın taraflarından birinin yükümlülüğünü yerine getirmemesi nedeniyle diğer tarafta tinansal bir kayıp/ zarar meydana gelmesi riski olarak
lanımlanmaktadır. Fonun kredi riski temel olarak borçlanma araçlarına yaptığı yatırımlardan kaynaklanmaktadır. Fon işlemlerini Ak Porttöy A.Ş. aracılığıyla
gerçekleştirmekte olup söz konusu alacaklara ilişkin kredi riski sınırlıdır.
Kredi riski
13.
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar, Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
Finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi (devamı)
(22)
Rapodama tarihi ilibarıyıa maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C.D+E)
Azami ıiskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı
A.Vadesi geçmemiş veya değer düşüklüğüne uğramamış linansal vadıkların net delter değerleri
8. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak
finansal varııkların detıer değeri
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış vadıkların net deller değeri
Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı
D. Değer düşüklüğüne uğrayan variıkların net deller değerleri
E. Rilanço dışı kredi riski içeren unsuriar
1 Ocak 2012
-
-
Raporlama tarihi itibarıyla maruz kalınan azami kredi riski (A-ı.B+C+D+E)
Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı
A,Vadesi geçmemiş veya değer düşüklüğüne uğramamış linansal vadıkların net delter değerleri
B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak
linansal vadıkların defter değeri
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış variıkların net detter değeri
Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net deller değerleri
E. Rilanço dışı kredi riski içeren unsurlar
31 Aralık2012
13,
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar, Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
-
-
taraf
-
Diğer
taraf
9.218
9.218
8.012
8.012
88.919
Nakit ve Nakit Benzerleri
Cari hesap
Ters repo
bakiyesi
-
Nakit ve Nakit Benzerleri
Cari hesap
Ters repo
bakiyesi
88.919
Finansaı
yatırımıar
98.944
98.944
Finansaı
yatırımıar
GÜNEY BAĞIMSIZ DENETİM
ve SERBEST MUHASEaECI
MALI MOŞ
A.ş.
Meslek Mahallesı Es 1
yü ere Caddesı tloZl
Dolro:54.57.59K . .45
Ticaret 5m t fo: nyer/ISTANBUL
92D
Mcrsls
Alacakıar
Ticari Alacaklar
Diğer Aıacakıar
lıişkiıi
Diğer
lıişkiıi
Diğer
taraf
taraf
taraf
taraf
-
Diğer Aıacakıar
lıişkiıi
Alacakıar
Ticari Aıacakıar
lıişkiıi
Diğer
taraf
taraf
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar, Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
Finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi (devamı)
13.
Finansal varlık ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değeri ile gösterilmesine ilişkin açıklamalar
a)
Finansal tablolarda maliyet veya itfa edilmiş maliyet ile yansıtılanlar:
Finansal tablolarda maliyet veya illa edilmiş maliyet ile yansıtılan nakit ve nakit benzerleri ile diğer
alacak ve borçların kısa vadeli olmaları nedeniyle defter değerlerinin gerçeğe uygun değerlerini
yansıttığı varsayılmıştır,
b)
Finansal tablolarda gerçeğe uygun
değeri ile yansıtılanlar
Finansal tablolarda gerçeğe uygun değeri ile yansıtılan finansal varlıkların ve yükümlülüklerin gerçeğe
uygun değerlerinin tespitinde kullanılan girdilerin seviyelerine göre dağılımı aşağıdaki gibidir;
•
•
•
Birince seviye: Finansal varlık ve yükümlülükler, ölçüm tarihinde erişilebilen, özdeş varlıkların
veya borçların aktif piyasalardaki kotasyon fiyatları (düzeltilmemiş olan) ile değerlenmektedir.
Ikinci seviye: Finansal varlık ve yükümlülükler, ilgili varlık ya da yükümlülüğün birinci seviyede
belirtilen borsa fiyatından başka direk ya da indirek olarak piyasada gözlenebilen fiyatının
bulunmasında kullanılan girdilerden değerlenmektedir.
Üçüncü seviye: Finansal varlık ve yükümlülükler, varlık ya da yükümlülüğün gerçeğe uygun
değerinin bulunmasında kullanılan piyasada gözlenebilir bir veriye dayanmayan girdilerden
değ erlen mekted ir.
Gerçeğe uygun değer farkı gelir tablosuna yansıtılan finansal varlıklar (alım satım amaçlı finansal
varlıklar) devlet iç borçlanma senetleri, özel sektör tahvilleri ve hisse senetlerinden oluşmaktadır ve
rayiç değerlerinin belirlenmesinde piyasa fiyatları esas alınır. Bu sebeple, söz konusu varlıkların
raporlama tarihi itibarıyla gerçeğe uygun değer seviyesi birinci seviyedir.
1. Seviye
rinansal varlıklar
105.903
roplam finansal varlıklar
105.903
1. Seviye
31 Aralık 2013
2. Seviye 3. Seviye
Toplam
105.903
-
.
-
-
105.903
31 Aralık 2012
2. Seviye 3. Seviye
Toplam
Finansal varlıklar
98.944
98.944
roplam finansal varlıklar
98.944
98.944
1. Seviye
Finansal varlıklar
88.919
roplam finansal varlıklar
58.919
(23)
1 Ocal c 2012
2. Seviye 3. Seviye
.
.
-
.
Toplam
88.919
88.919
GONEY BAĞIMSIZ DENTIM ve SRBE$T MuNAsEbrc
MALI MUşAvIRLıI< A.Ş.
Masıalı Mahaııesı
rt Cnde,ı No:27
flüy
baıre:545759 Ka
‘4
‘yer/I$TANeYL
Ticaret
92O
Mersıs No:O45O.3O3.ofloı7
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle
Finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar (devamı)
(Tüm tutarlar, Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
14.
Nakit akış tablosuna ilişkin açıklamalar
Nakde eşdeğer varlıklar döneme isabet eden kasa ve faiz gelir reeskontlar hariç orijinal vadesi üç
aydan kısa olan bankalardan alacaklardan oluşmaktadır.
15.
Toplam değerlnet varlık değeri değişim tablosuna ilişkin açıklamalar
Toplam değer / net varlık değerine ilişkin açıklamalar dipnot B’de açıklanmıştır.
16.
Finansal tabloları önemli ölçüde etkileyen ya da finansal tabloların açık, yorumlanabilir ve
anlaşılabilir olması açısından açıklanması gereken diğer hususlar
Sermaye Piyasası Kurulu’nun (SPK) 31 Aralık 2013 tarihli ve 28867 (mükerrer) sayılı Resmi Gazete’de
yayımlanan Yatırım Fonlarının Finansal Raporlama Esaslarına ilişkin Tebliği (11-14.2) ile Menkul
Kıymet Yatırım Fonları tarafından düzenlenecek mali tablo ve raporların hazırlanıp sunulmasına ilişkin
ilke ve kurallara uygun olarak hazırlanmıştır. 31 Aralık 2013 yılı denetim ücreti 1 Ocak 201 4’ten
başlamak üzere muhasebe kayıtlarına yansıtılmıştır.
17.
Raporlama döneminden sonraki olaylar
Bilanço tarihinden sonraki olaylar, dönem karına ilişkin herhangi bir duyuru veya diğer seçilmiş
finansal bilgilerin kamuya açıklanmasından sonra ortaya çıkmış olsalar bile, bilanço tarihi ile
bilançonun yayımı için yetkilendirilme tarihi arasındaki tüm olayları kapsar. Fon, bilanço tarihinden
sonraki düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, finansal tablolara alınan tutarları bu
yeni duruma uygun şekilde düzeltir. Fonun raporlama döneminden sonraki açıklaması gereken
olayları bulunmamaktadır.
GONEY BAĞIMSIZ DNTIM vi SPIEST MUHASEBE
MALI ILJŞAJRUK A.Ş.
der. Caddesi Na:!?
Masıak Mahaııesl
:2- 4 ıyer/ISTANCUL
Daıre:54-5?59
o. 92O
Ticare
Mersıs No:D-435D-!D.tjh 7
(24)
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek
Emeklilik Yatırım Fonu (AVS)
1 Ocak 31 Araıık 2013 hesap dönemine ait
iç kontroı sisteminin durumuna ilişkin rapor
-
EY
Buliding a befter
working world
Güney Bağımsız Denetim ve
SMMM AŞ
Eski Büyükdere Cad.
Orjh Maslak No:27
Mas!a, Sarıyer 34398
istanbu Turkey
Tel: +902123153000
Fax: +90 2122308291
ey,com
Ticaret Skil No: 479920-427502
-
AvivaSA Emeklilik ve Hayat Anonim Şirketi
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu’nun
Iç kontrol sisteminin durumuna ilişkin rapor
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.ş. Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu’nun (Fon) 1
Ocak-31 Aralık 2013 hesap dönemine ait iç kontrol sistemini Emeklilik Yatırım Fonlarının Kuruluş ve
Faaliyetlerine ilişkin Esaslar Hakkında Yönetmelik’in (“Yönetmelik”) 14 üncü maddesinde belirtilen
asgari esas ve usuller çerçevesinde incelemiş bulunuyoruz.
Görüşümüze göre AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım
Fonu’nun iç kontrol sistemi, Yönetmelik’in 14 üncü maddesinde belirtilen asgari esas ve usulleri
içermektedir.
Bu görüş tamamen Sermaye Piyasası Kurulu ve Fon Kurulu ile Emeklilik Şirketinin bilgisi ve kullanımı
için hazırlanmış olup, başka bir maksatla kullanılması mümkün değildir.
Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik Anonim Şirketi
A member firm of Ernst 8 Young Global Limited
çi
23 Ekim 2014
Istanbul, Türkiye
A rnerıer frm c
rısıVungEob Un*ed
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek
Emeklilik Yatırım Fon u(AVS)
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle yatırım performansı
konusunda kamuya açıklanan bilgilere ilişkin rapor
E
!
Buıldıng a better
workınq world
Güney Bağımsız Denetim ve
SMMM AŞ
Eski Büyükdere Cad.
Orjin Maslak No:27
Maslak, Sarıyer 34398
Istanbul Turkey
Tel: +902123153000
Fax: +902122308291
ey.com
Ticaret Sicil No: 479920-427502
-
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek
Emeklilik Yatırım Fonu’nun yatırım performansı
konusunda kamuya açıklanan bilgilere ilişkin rapor
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu’nun (“Fon”) 1
Ocak —31 Aralık 2013 hesap dönemine ait ekteki performans sunuş raporunu Sermaye Piyasası
Kurulu’nun Seri: V No: 60 sayılı Bireysel ve Kurumsal Portföylerin Performans Sunumuna,
Performansa Dayalı Ucretlendirme ve Sıralama Faaliyetlerine ilişkin Esaslar Hakkında Tebliğinde
(“Tebliğ’) yer alan performans sunuş standartlarına ilişkin düzenlemeleri çerçevesinde incelemiş
bulunuyoruz.
incelememiz sadece yukarıda belirtilen döneme ait performans sunuşunu kapsamaktadır. Bunun
dışında kalan dönemler için inceleme yapılmamış ve görüş oluşturulmamıştır.
Görüşümüze göre 1 Ocak—31 Aralık 2013 hesap dönemine ait performans sunuş raporu Fonun
pedormansını Sermaye Piyasası Kurulu’nun ilgili Tebliği’nde belirtilen performans sunuş
standartlarına ilişkin düzenlemelerine uygun olarak doğru bir biçimde yansıtmaktadır.
Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik Anonim Şirketi
A member firm of Ernst 8 Young Global Limited
23 Ekim 2014
Istanbul, Türkiye
A memb,, fl,m oFın,ı £Yau’q GıabM umIted
Menis No:O.4350303ZE0300u?
GONEY BAĞIMSIZ DENETıM ve SERBEST MUHASEBECI
,4Aı,LM6şAWLıK A.Ş.
Nc27
Ma!J* Maltal es 411< yün Caddesi
Or
5?5 9ğ3aN3-A 50n JISTANBUL
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
1 Ocak-31 Aralık2013
Dönemi Performans Sunum Raporu
‘e
0.001 Adet
En Az Alınabilir Pay Adedi
Saıiha Atagün Kılıç. Bnrah Ayrancı.
Ümit şener
Porttöy Yöneticiıeri
<4)
0.0
0.0
0.0
0.0
0.D
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0 Yatırım Riskleri
0.0 Fon poillöyü ağıdıkla ü cinsi yatırım araçlarından olaşabileceği için, fon değeri
bu amçlaıda meydana gelebilecek seri fiyat
0.0 etkılenebılmekledır
-
-
-
dere Caddesi No:27
Dalre:54.57.59 K
San yer/ISTANBUL
Ticaret
“‘IŞIKL$
0:479920
M.nfr
14nfl.135D.303... 6000
E
GUNEY BAĞIMSIZ DEŞ TİM ye
SERBEST MUHASEBECI
Fon porslöyü ağıdıklı olarak, tasanutarın enflasyonun aşındırıcı etkisinden komnamk gelecekıe düzenli ‘e sürekli gelir akımlannın yaralılması amacıyla
‘kamu ‘eys özel sektör tarslından ihraç edilen gelire erxleksli borçıarsna senalled (GESI’, ‘kamu ‘eya özel sektör tarafından ihraç edilecek e faiza daya]ı
olmayan her tüdü vadığa dayaiı menkul kıymetler, ‘gelir ortaklığı senetleıi’ ‘e ‘katılım bankası hesapları’ ile daştumimakladır. Fon poıltöyüne dskten
korunma ‘eAoya yatırım amacıyla döğz. kıymetli madenler, finansal göstergeler ‘e sermaye piyasası amçlan üzerinden düzenlenmiş opsiyon sözleşmeleri,
ıamnllar, tonvard. fnansal iadeli işlemler, iadeli işlemlere dayalı opsiyon sözleşmeleri ‘e ‘DIST Kaldım Endeksi’ne dahil olan hisse senetleri’ de dahil
edflebilir. Yan dışında ihrsç edilmiş, faiz tçerraeyen kamu ‘e özel sektör boıçlanma araçlarına, ‘yalınm yapılaktir krert derecesi’ bulunmak koşuluyla özel
sektör borçlarrıa araçlarına, yatına yapabilir.
00
0.0
1090
0.0
0-0
0.0 Yatırım Straıeiial
31-Dec-13 Fonun Yatırım Amacı
109.66984 Geriş kapsamda kabul edilen hedef tasaeuflann enflasyonun aşındırıcı etkisinden korunarak gelecekte düzenli
0.010969 sürekli gelir akımtannın yaratılmasıdır
D
0.00
Halka arz edilmemiştir. Yatırım ve Yönetime İlişkin Bilgiter
Hi Senedi Seklörel Dağılım %
Mali Kumluşlar
Taş Toprağa Dayalı
ulaştırma Habedeşme Depolama
Kağıt’Kağd Üıünled
Demir’Çelik’Döküm-Metal
Perakende Ticaret
Lastik Kaaçuk Kimya
Mela] Eşya Makine
Gıda içki M)tün
Diğer Imalal
lnşaal4nşaal Malzemeleri
Teknoloji
Teksıil
Eıektdk Gaz Su
Diğer
.
Podflöy Dağılımı %
DmleI Tah’.ili / Hazine Bonosu
Hisse Senedi
Kamu Kesimi Kira Sedifikalsn
Dıger
Yabancı Hisse Senedi
Yabancı Boıçlanma Aracı
Rapor Tarihi
Fon Tpolmn Değeri (TL)
Dirim Pay Değeri (ü)
Yalınmcı Sayısı
TedaI Omni %
Porttöye Bakış
Halka Arz Tarihi :
A. Tanıtıcı Bilgiler
31 Aralık 2013 hesap dönemine ait Performans Sunum Raporu
Portföy Yöneticisi: Ak Portföy Yönetimi AŞ
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
160
-
2012 l2Ayldv
-
Toplam yl
Getırt
6,97
Bülasyon
Oranı (UFE
Portloy
Sayısı
-
-
Partloyun veya
Porlioy
Grubunun
Zaman içınde
Standart
apmaeı e
-
-
-
0.00
1 00
2,00
3,00
4,00
5,00
600
7,00
8,00
Toplam Net
Geliri %
Enllasyon
Oranı (UFE)
(5)
-
Karşdaştırm a
Olçutunun
Standart
Sapması e
GEÇMİŞ GETİRİLER GELECEK DÖNEM PERFORMANSI İÇİN BİR GÖSTERGE SAYILMAZ
-
nem
B. Performans Bilgileri
31 Aralık 2013 hesap dönemine ait Performans Sunum Raporu
Portföy Yöneticisi: Ak Partföy Yönetimi AŞ
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
-
-
-
-
nem Sonu
Porlioy veya
Porutoy
Gıubunun t
Varlık gerı
(milyon TL)
-
Sunma e [hiI
-
-
-
OONIY BAÖIMSIZ DNETIM ve SERBEST MUHASEBECI
MALI <OVJLIK A.ş.
Maslak Mahallesi EskBÜŞQjdere Caddesi No:27
DalrES4-57•59 lat:k .4 anyerğISTANBuL
TIcaret’ıŞ - . 9920
Mersls No 0-4 0 3032 6000017
-
-.
-
Sunuma Lhil
Porttoy veya
Port’oy
Yonetılen Tum
Grubunun
Poriloyler Tutarı
Yonetılen
(m ılyar TL)
Portloyler
içindeki Oranı %
-
1,65
7,03
8.49
5.58
23.88
15,44
23.25
52,42
47,26
-
27,69
EURO MEVDUAT AYLIK ‘TL
8,10
4.08
1,95
‘O,SG
22,12
19,49
24,75
1,38
7,20
22,38
6,42
-13,31
-15.64
489
5,78
TKYDTIJFEX
TKYD ÖZEL SEKTÖR TAHVİL SABİT
İEYD ÖZEL SEKTÖR TAHVİL DEĞiŞ
KYD Eurobond 5 TL
KYD Eurobond EURO TL
Bıoomberg Us Treasuıy 5’?
Bloomberg De Bund 5-7
tü Industrial
D] Eumstoaa 50
KYDİ82
KYD365
KYDS4İ
KYDTÜM
SEPET
USD DÖVİZ SAİİŞ
EUR DÖVİZ SAİİŞ
EURO/USD
TLMEVDUATAYLIK
USD MEVDUAT AYLIK’ TL
KYD9İ
31/12/2012-31/1212013
>0.1100
)6J030
KYD ON NET
KYD ON BRÜT
Dönemde yatınm enrümanİ getiri oranları
Gerçekleşen Getiri
Başlangıç Tarihi
Bitiş Tarihi
Gün Sayısı
(6)
1.601
31 Aralık 12
31 Aralık 13
365
Tlcaret SIcil No:479920
Menls No:04350-3032’60000l7
GONEY BAğIMSIZ DENETİM ve SERBEST MUHASEBECI
MALI MŞ$3VR€ÇK A.Ş.
Maslak Mahallesi Esk Oy dere Caddesi No:27
anyerİlSTANBUL
DalreMS759 Ka
Sözkonusu enstrüman dönem gelirilerinden hareketle karşılaştırma ölçülü geliıileri hesaplanmıştır. Hedetenen kaışılaştınna ölçülünün
hesaplanmaaında hedel podlöy dağılım oraolanndan haıskel edilmiştir. Gerçekleşen karşılaştırma ölçülü hesaplamasında ise rapor günü tarihli
poğtöy dağılımı baz alınmıştır.
Dönem İçerisinde Uygulanan Diğer Benchmad< Dağılımlan ‘e Uygulama Dönemleri
Yoktur
1 Rapor Günü ilibariyle Fon Benchmarkı
Fonun karşılaştırma ölçülü mevcut değildir.
C. Dipnotlar
31 Aralık 2013.hesap dönemine ait Performans Sunum Raporu
Portföy Yöneticisi: Ak Portföy Yönetimi AŞ
AvivasA Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
Varsa 1 nolu dipnotta açıklanmıştır.
<7)
il Yönetim ücretleri, eşi, saklama ücretleri ‘e diğertaaliyel giderlerinin günlük brüt ‘erik değeriem oranının ağırlıklı ortalaması: 5 Nolu dipnotta erilmiştir,
Geçerli Değildir
10 Ponlöy sayaı:
9 Poritöy grubu içerisinde yer alan porilöylerin asgari e azami büyüklükteri:
Geçen Değitdir
8 Emeklilik yalınm lonlannın poritöy işletmesinden doğan kazançlan kurumlar ergisi e stopajdan muaftır,
7 Hedeflenen karşıtaştınna ölçülü poritöyü yansıtmaktadır.
6 Peıfomıana sunum döneminde Fon’a ilişkin yatınm stratejisi değişikliği
36
0
0
1,108
13
2,198
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
2.198
108,594
2.02%
0
201
040
diğer laaliyet giderlerinin günlük brüt mriık değeriem oranının ağıriıkıı ortalaması aşağıdaki gibidir
Fon Vadıktanndan Karşılanan Harcamalar
Noter Harç ‘e Tasdik Giderleri
ilan Giderleri
Sigorta Ücretleri
Bağımsız Denetim Ücmti
Katılma Belgesi Basım Giderleri [4]
Saklama Giderleri
Fon Yönetim Ucreli
lisans Ucretlen
SMMM Hizmet Bedeli
Kurul Kayıt ücretleri
Işletim Giderleri Toplamı
Hisse Senedi Kemisyonlan
Tah1 Bono Kesin Alım Satan Komiayonlan
Gecelik Ters Repo Komisyonlan
Vadeli Ters Repo Komisyonlan
Borsa Para Piyasası Komiayonlan
Yabancı Menkul Kıymet Komisyonlan
Kur Farkı Giderleri
Kwmetli Maden Komiayonlan
VOB Komisyontan
Amcdık Komisyonu Giderieri Toplamı
Odenecek Vergiler
Peşin Odenen Vergilerin Gider Yazılan Bölümü
Diğer Vergi, Resim, Harç b. Giderler
Diğer Giderler
Toplam Giderler
Ortalama Fon Toplam Değeri
Toplam Giderleri Ortalama Fon Toplam Değeri
5 Yönetim ücretleri, ergi, saklama ücretleri
Fon Geliri %
Hedeflenen Henchmadç Getiri %
31 Aralık 12
31 Aralık 13
1.60
yatınm riskleri A. Tanıtıcı flilgiteC bölümünde beıidilmiştir.
‘e
amacı, stratejisi ‘e
4 Fonun dönemde sağladığı net geliri oranı:
3 Fon podlöyünün yatınm
Ak Podlöy Yönetimi Aş tamlından yönetiten toplam porttöy büyüklüğü St Aralık 2013 itibariyle 10.5 milyar W düzeyindedir.
0EH£TM ve SERBEST
MerSis No;O50
GONEYB ğıMsl!
2 Fon porılöy yönetimi hizmeti Ak Pedlöy Yöneıimi A.Ş. (Şiri<et”) taraFından wrilmektedir. Şirket Akbank T.A.Ş.’nin %100 oranında iştirakidir.
Ak Poıttöy Yönetimi AŞ 31 Aralık 2013 iıibariyıe Akbank TAŞ, Ak Yattnm Menkul Değerler AŞ, Aüasa Hayat ‘o Emeklilik AŞ w Groupana Hayat ‘e Emeklilik Aş’nin kurucusu otduğu toplam 78 adet yaıımn tonunun
porttöy yönetim hizmetini gerçekleştiımektedir.
31 Aralık 2013 hesap dönemine ait Performans Sunum Raporu
Porttöy Yöneticisi: Ak Portföy Yönetimi AŞ
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
MUşIASECl
USD[TL96
19,5
euro/ TL getidled aşağıda gösterilmiştir.
1l/1V2012-31/122013
‘e
EURDJTL%
24.7
Toplam Net Geliri 9 AVL
Halka Arz Getin
Fonun halka arzmdan ıtibaren toplam gelirisi aşağıdaki gibidir.
Dönem
<8)
Fonun halka anı gerçekleşnemlir.
5 FonL,ı halka aizsıdan itibaren geçmiş yıllara aıl gelirler ‘ebu yıllık getirilerin slandaıl sapması aşağıdaki gibidir.
4 Pertrmans bilgisi tablosunda mpa dönemi podlöy ‘e karşılaştırma ölçütü standart sapmasma (günlük ‘erilerden harekette heslarunıştır) yer ‘eıilmışlir.
1
3 Dönemde usd/ TL
2 Dönemde portlöy siralejisinde ilgiıi dipnotta açıklanan değişiklik yapılmıştır. Değişiklik öncesi e sonrası dönemsel ton getiıiled aşağıda yer almaktadır.
Yoktur
Gerçekleşen Geliri %
Hedeftenen Karşılaştırma Olçütü Getirisi
Geçmiş yu
1 Fonun geçmiş yıl dönemine ilişkin performans bilgileri: Fon halka arz edilmediği içbı geçmiş dönem getirisi mecut değildir.
D. İlave Bilgiler ve Açıklamalar
31 Aralık 2013 hesap dönemine ait Perlormans Sunum Raporu
Porttöy Yöneticisi: Ak Portföy Yönetimi Aş
AvivasA Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
_____________
SERBtST MUIIAS!8Ecı
GONEY BAeIMSIZ DENEŞIM vo
MALI
yG re Caddesi H027
MMIek MahalIesl ESk
.yer/ISTA113UL
balreM5759
Ticaret sCi1 [a:4799Z0
Mersis
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik
Yatırım Fonu (AVS)
1 Ocak—31 Araıık 2013 hesap dönemine ait varlıkların
sakıanmasına iıişkin rapor
‘9yIPP!
E
Buıldıng a better
wor ıng wor
Güney Bağımsız Denetim ve
SMMM AŞ
Eski Büyükdere Cad.
Orjin Maslak Na:27
Maslak, Sarıyer 34398
Istanbul Turkey
Tel: +902123153000
Fax: +902122308291
ey.com
Ticaret Sicil Na: 479920-427502
-
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu’nun
varlıklarının saklanmasına ilişkin rapor
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu’nun (“Fon”) 1
Ocak—31 Aralık 2013 hesap dönemine ait para ve sermaye piyasası alım satım işlemlerini ve buna
ilişkin sözleşmelerini, fon varlıklarının 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi
Kanunu (“4632 sayılı Kanun”) ve Emeklilik Yatırım Fonlarının Kuruluş ve Faaliyetlerine Ilişkin Esaslar
Hakkında Yönetmelik (“Yönetmelik”) hükümlerine uygun olarak saklanıp saklanmadığı açısından
incelemiş bulunuyoruz. Incelememiz aşağıdaki hususların test edilmesini içermiştir.
1)
2)
3)
4)
5)
6)
7)
8)
Saklayıcı kuruluş olan Istanbul Takas ve Saklama Bankası Anonim Şirketi (‘Takasbank”)
nezdinde saklamada bulunan para ve sermaye piyasası araçlarının, AvivaSA Emeklilik ve
Hayat Anonim Şirketi (“Emeklilik Şirketi”) veya Fon Kurulu’nun önceden haberi olmaksızın
Takasbank kayıtları ile mutabakatının yapılması,
Kaydi ortamda tutulan para ve sermaye piyasası araçlarının kayıtları tutan kuruluşlardan leyit
edilmesi,
Odünç menkul kıymet işlemleri konusunda taraflardan teyit alınması,
Fon hesabından yapılan ödeme ve virman işlemlerinin ilgili ödeme ve virman işlemlerine ilişkin
belgelerle karşılaştırılarak kontrol edilmesi,
Fon portföyündeki menkul kıymetler üzerindeki hakların portlöy yönetim şirketinin talimatı
çerçevesinde kullanılıp kullanılmadığının tespiti,
Fon paylarının katılımcı bazında tutulup tutulmadığı ve katılımcılara fon hesaplarında yatırıma
yönlendirilecek katkı payı tutarı ile bunlara karşılık gelen pay sayılarını fon bazında izleme
imkanı sağlanıp sağlanmadığının kontrolü,
Fon hesaplarında yatırıma yönlendirilecek ve Emeklilik Şirketi tarafından bildirilen katılımcı katkı
paylarının Fon’a aktarımında pay sayısının doğru hesaplanıp hesaplanmadığının kontrolü,
Emeklilik Şirketi ve portföy yönetim şirketi tarafından fon hesaplarından, bireysel emeklilik
sistemi dışına Yönetmeliğin 18 inci maddesinde belirtilen durumlar dışında harcama yapılıp
yapılmadığının kontrolü.
Görüşümüze göre AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım
Fonu’nun 1 Ocak-31 Aralık 2013 hesap döneminde varlıkları 4632 sayılı Kanun ve Yönetmelik
hükümleri çerçevesinde saklanmaktadır.
Bu görüş tamamen Sermaye Piyasası Kurulu ve Fon Kurulu ile Emeklilik Şirketinin bilgisi ve kullanımı
için hazırlanmış olup, başka bir maksatla kullanılması mümkün değildir.
Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik Anonim Şirketi
A member t irm of Ernst Young Global Limited
Istanbul, Türkiye
t,
erfimı ofErnsı
Young cıcbaı Umited
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik
Yatırım Fonu (AVS)
31 Aralık 2013 hesap dönemine ait
Fiyat Raporu
V
E
Güney Bağımsız Deneflm ve
814MM AŞ
Eski Büyükdere Cad.
Orjir Maslak No:27
Maslak, Sarıyer 3t393
İstantjl Turey
Buıldıng a better
workıng world
Tel: +902123153000
Fax: +9021223082 9L
ey.com
Tı:aret Sicil No: 479920-427502
-
AvivaSA Emeklilik Ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatırım Fonu (AVS)
Pay Fiyatının Hesaplanmasına Dayanak Teşkil Eden Port’föy Değeri Tablosu ve Toplam
Değer/Net Varlık Değeri Tablosunu lçeren Fiyat Raporlarının Mevzuata Uygun Olarak
Hazırlanmasına Ilişkin Rapor
AvivaSA Emeklilik Ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçli Alternatif Esnek Emeklilik Yatirim Fonunun pay fiyatının
hesaplanmasına dayanak teşkil eden portföy değeri tablosu ve toplam değer/net varlık değeri
tablosunu içeren fiyat raporlannın 30 Aralık 2013 tarihli ve 28867 (Mükerrer) sayılı Resmi Gazetede
yayımlanan üYatırım Fonlarının Finansal Raporlama Esaslarına ilişkin Tebliğ (11-14.2)” hükümlerine ve
Sermaye Piyasası Kurulu’nca belirlenen esaslara uygun olarak hazırlanıp hazırlanmadığını Sermaye
Piyasası Kurulu’nun konu hakkındaki düzenleme ve duyuruları çerçevesinde 31 Aralık 2013 tarihi
itibarıyla incelemiş bulunuyoruz.
AvivaSA Emeklilik Ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçli Alternatif Esnek Emeklilik Yatirim Fonu’nun pay fiyatının
hesaplanmasına dayanak teşkil eden portföy değeri tablosu ve toplam değer/net varlık değeri
tablosunu içeren fiyat raporları 30 Aralık 2013 tarihli ve 28867 (Mükerrer) sayılı Resmi Gazete’de
yayımlanan Yatırım Fonlarının Finansal Raporlama Esaslarına ilişkin Tebliğ (11-14.2) hükümlerine ve
Sermaye Piyasası Kurulu’nca belirlenen esaslara uygun olarak hazırlanmıştır.
Bu görüş tamamen Sermaye Piyasası Kurulu ve AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.’nin bilgisi ve
kullanımı için hazırlanmış olup, başka maksatla kullanılması mümkün değildir.
Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik Ananim Şirketi
A member firm of Ernst8Young Global Limited
Arneırt,etfgrn ni Errıı örç
Gö2ı Li.Td
HMVKS
Kamu Kesimi Kira Sertifikaları
TRD0hl014T17
[fp{/ORTAKLIK POHTEOY DEGERI
GI1up TOPLAMI
lhraççı
Sermaye Piyasası Aracı
01/10/14
Vade
ISIN Kodu
acı
Nominaı Faiz
Oranı
Faiz Odeme
Sayısı
(2)
105.000
105.00<
Nominaı
Değer(1)
100,İE
Birim Alış
Fiyatı(2)
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik Yatirim Fonu 31 Aralık 2013 tarihli fiyat raporu
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
30/10/1:
Satın Alış
Tarihi(3)
Toplam
‘
100.8<
Değer
10530<
105.903
105.90:
Değeri
(%)
Grup
100,00
100.0<
GONEY BAğıMsız DHTIM ve SERBEST MUHASEBECI
MALI şq.$4lK A.Ş.
Masıak Mahallesl E0q>’dere Caddesl No:27
Oalre:54’57’59 Kat. -Ş4anverJiSTM43UL
Il fl47992O
Tlcar
MersIs No:0’4350’3032-60000l7
8,9<
Oranı
iç ıskonto Günlük Birim Değer/Net Varıık
100,0<
100,00
l0o,O(
(%)
Topıam
IMVKS
Kamu Kesimi Kira Sedilikaıarı
TRDOIİOİ4TI7
FOWOHTAKLIK PORTF0Y DEGERI
GRUP TOPLAMI
Ihraççı
Sermaye Piyasası Aracı
01/10/14
Vade
5114 Kodu
7.3!
Nominal Faiz
Oranı
Faiz Odeme
Sayısı
(3)
105.000
95.00t
Nominal
Değer(1)
Gelir Amaçlı Alternatif Esnek Emeklilik YatIrIm Fonu 31 Aralık 2012 tarihli fiyat raporu
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
100,1£
Birim Aıış
Fiyatt(2)
10/10/12
Satın Alış
Tarihi(3)
104.1!
98.94
98.944
98.94
100.00
100.0<
100.00
100.0<
(%)
e’.)
100.0<
Topıam
Grup
MUHASEflCI
DENETİM ve SERBEST
GÜNEY BAĞIMSIZ M
IRJ4I A.ş.
NALI
?Ç<1ç*re CaddP”
Maslak Mahallesi
DareS59
TlcaretSlCl
MefllS
6,0<
Toplam
Iç ıskonto Günlük Birim Değer/Net Varıık
Oranı
Değeri
Değer
AvivaSA Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Gelir Amaçli Alternatif Esnek Emeklilik Yatirim Fonu
31 Aralık 2013 tarihli toplam değer/ net varlık değeri tablosu
(Tüm tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak gösterilmiştir.)
Tutar
TL
Fon portföy değeri
Hazır değerler
1 05.903
4.081
Fon toplam değeri
Tutar
TL
97,30
2,73
98.944
9.218
-
31 Aralık 2012
Grup Toplam
-
91,66
8,54
.
.
.
.
.
-
4.081
29.199
4,16
95,84
0,11
2,62
9.218
100,00
8,54
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
(315)
-
(0,28)
(221)
-
(0,20)
Kasa
Bankalar
Diğer hazır değerler
Alacaklar
Takastan alacaklar
Diğer alacaklar
Borçlar
Banka avansları
Takasa borçlar
Ihbarlı fon pay takas
Banka kredileri
Fon yönetim ücretleri
Hisse senedi alım borçları
Takasa borçlar
Kayda alma ücreti
Diğer borçlar
31 Aralık 2013
Grup
Toplam
%
%
-
-
-
.
-
.
-
-
.
.
-
-
-
.
.
-
-
.
-
.
.
-
-
-
-
-
.
-
-
-
-
.
-
(3)
(312>
1,04
100,00
-
.
-
(0,28)
(221>
100,00
(0,20)
.--•:‘cv
MUHAStICI
109.669
107.941
.
NEY P
ı4ısıek r•
Qrut545l”’
.:
sere Caddesi No.2?
-4sarıyerİlSTANBUL
o:419920
Morlıs N:O.43503O3Z6001T
(4)