koç holding a.ş. 1 ocak - 31 mart 2011 ara hesap dönemine ait özet

KOÇ HOLDİNG A.Ş.
1 OCAK - 31 MART 2011 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
1 OCAK - 31 MART 2011 ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLAR
ĠÇĠNDEKĠLER
SAYFA
ÖZET KONSOLĠDE BĠLANÇOLAR ........................................................................................................
1-2
ÖZET KONSOLĠDE GELĠR TABLOLARI .............................................................................................
3
ÖZET KONSOLĠDE KAPSAMLI GELĠR TABLOLARI .......................................................................
4
ÖZET KONSOLĠDE ÖZKAYNAKLAR DEĞĠġĠM TABLOLARI........................................................
5
ÖZET KONSOLĠDE NAKĠT AKIM TABLOLARI .................................................................................
6
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR ..................................................
7-43
NOT 1
NOT 2
NOT 3
NOT 4
NOT 5
NOT 6
NOT 7
NOT 8
NOT 9
NOT 10
NOT 11
NOT 12
NOT 13
NOT 14
NOT 15
NOT 16
NOT 17
NOT 18
NOT 19
NOT 20
NOT 21
NOT 22
NOT 23
NOT 24
NOT 25
NOT 26
GRUP’UN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU ....................................................
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR ......................
ĠġLETME BĠRLEġMELERĠ .......................................................................................................
BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA .......................................................................................
NAKĠT VE NAKĠT BENZERLERĠ ............................................................................................
FĠNANSAL YATIRIMLAR ........................................................................................................
TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR .............................................................................................
FĠNANS SEKTÖRÜ FAALĠYETLERĠNDEN ALACAKLAR ..................................................
STOKLAR ...................................................................................................................................
MADDĠ DURAN VARLIKLAR .................................................................................................
MADDĠ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR ............................................................................
ġEREFĠYE ...................................................................................................................................
FĠNANS SEKTÖRÜ FAALĠYETLERĠNDEN BORÇLAR ........................................................
FĠNANSAL BORÇLAR ..............................................................................................................
VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ .............................................................................
TÜREV FĠNANSAL ARAÇLAR ................................................................................................
DĠĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER ..............................................................................
ÖZKAYNAKLAR .......................................................................................................................
ESAS FAALĠYET DIġI FĠNANSAL GELĠR/GĠDERLER .........................................................
ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI .........................................................................................
TAAHHÜTLER, ġARTA BAĞLI VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER ...................................
SATIġ AMACIYLA ELDE TUTULAN VARLIK GRUPLARI ................................................
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ .......
HĠSSE BAġINA KAZANÇ .........................................................................................................
NAKĠT AKIM TABLOSUNA ĠLĠġKĠN EK BĠLGĠLER ............................................................
BĠLANÇO TARĠHĠNDEN SONRAKĠ OLAYLAR ....................................................................
7-10
11-13
14
15-17
17
18-19
19-20
20-21
21
22
23
23
24
24-25
26-28
29
29-31
31-32
33
33
34-35
36
37-41
41
42
43
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 VE 31 ARALIK 2010 TARĠHLERĠ ĠTĠBARĠYLE
ÖZET KONSOLĠDE BĠLANÇOLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
Notlar
31 Mart 2011
(*)
EUR’000
31 Mart 2011 31 Mart 2011 31 Aralık 2010
(*)
USD’000
Bin TL
Bin TL
VARLIKLAR
Dönen varlıklar:
Nakit ve nakit benzerleri
Finansal yatırımlar
Ticari alacaklar
Finans sektörü faaliyetlerinden alacaklar
Stoklar
Türev finansal araçlar
Diğer dönen varlıklar
5
6
7
8
9
16
17
5.449.013
600.187
2.927.551
6.796.354
2.667.258
144.100
905.342
7.677.818
845.682
4.125.005
9.576.262
3.758.245
203.041
1.275.653
11.887.566
1.309.369
6.386.746
14.826.926
5.818.890
314.368
1.975.094
12.603.625
1.957.543
5.098.243
15.298.856
4.193.098
334.260
1.812.804
SatıĢ amaçlı elde tutulan varlıklar
22
6.165
8.686
13.449
356.755
19.495.970
27.470.392
42.532.408
41.655.184
4.275.921
52.330
7.366.174
56.399
4.830.504
635.889
1.654.178
165.692
22.304
380.154
6.024.898
73.735
10.379.155
79.468
6.806.322
895.987
2.330.785
233.465
31.427
535.648
9.328.349
114.164
16.070.045
123.040
10.538.228
1.387.256
3.608.754
361.474
48.658
829.344
8.370.299
91.259
14.379.808
115.413
10.445.852
1.384.158
3.526.351
351.226
33.721
789.246
Toplam duran varlıklar
19.439.545
27.390.890
42.409.312
39.487.333
Toplam varlıklar
38.935.515
54.861.282
84.941.720
81.142.517
Toplam dönen varlıklar
Duran varlıklar:
Finansal yatırımlar
Ticari alacaklar
Finans sektörü faaliyetlerinden alacaklar
Yatırım amaçlı gayrimenkuller
Maddi duran varlıklar
Maddi olmayan duran varlıklar
ġerefiye
Ertelenen vergi varlıkları
Türev finansal araçlar
Diğer duran varlıklar
6
7
8
10
11
12
15
16
17
(*) Euro (“EUR”) ve ABD Doları (“USD”) tutarları, Türk Lirası (“TL”) tutarları üzerinden 31 Mart 2011 tarihindeki Türkiye
Cumhuriyet Merkez Bankası (“TCMB”) EUR ve USD resmi alıĢ kurları kullanılarak hesaplanmıĢ olup, bu ara dönem
özet konsolide finansal tabloların bir parçası değildir (Not 2.1.3).
1 Ocak - 31 Mart 2011 ara hesap dönemine ait özet konsolide finansal tablolar, 13 Mayıs 2011 tarihli Yönetim
Kurulu toplantısında onaylanmıĢ ve Yönetim Kurulu adına CFO (Finans BaĢkanı) Ahmet F. Ashaboğlu ve
Muhasebe Direktörü Emine Alangoya tarafından imzalanmıĢtır.
Takip eden notlar ara dönem özet konsolide finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluĢtururlar.
1
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 VE 31 ARALIK 2010 TARĠHLERĠ ĠTĠBARĠYLE
ÖZET KONSOLĠDE BĠLANÇOLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
Notlar
31 Mart 2011
(*)
EUR’000
31 Mart 2011 31 Mart 2011 31 Aralık 2010
(*)
USD’000
Bin TL
Bin TL
KAYNAKLAR
Kısa vadeli yükümlülükler:
Finans sektörü faaliyetlerinden borçlar
Finansal borçlar
Ticari borçlar
Diğer borçlar
Türev finansal araçlar
Dönem karı vergi yükümlülükleri
Diğer kısa vadeli yükümlülükler
16
15
17
12.994.303
4.222.368
3.749.831
749.692
69.729
110.680
2.033.124
18.309.354
5.949.441
5.283.622
1.056.337
98.250
155.952
2.864.731
28.348.373
9.211.519
8.180.632
1.635.527
152.120
241.460
4.435.463
26.789.839
8.845.844
7.549.368
1.545.288
104.680
209.867
4.110.957
22
2.965
4.178
6.469
124.184
23.932.692
33.721.865
52.211.563
49.280.027
13
14
16
355.150
3.631.999
125.286
500.417
5.117.593
176.532
774.796
7.923.570
273.324
534.770
8.032.450
332.599
15
17
370.879
306.571
249.840
522.579
431.967
352.032
809.109
668.815
545.048
788.857
665.161
530.739
5.039.725
7.101.120
10.994.662
10.884.576
28.972.417
40.822.985
63.206.225
60.164.603
1.107.050
443.385
1.559.866
624.742
2.415.141
967.288
2.415.141
967.288
1.550.435
4.257
(16.184)
34.598
1.050.568
3.127.842
273.747
2.184.608
5.998
(22.803)
48.750
1.480.282
4.407.221
385.717
3.382.429
9.286
(35.306)
75.479
2.291.920
6.823.701
597.206
3.382.429
9.286
19.803
47.210
2.291.920
5.089.065
1.734.479
Ana ortaklığa ait özkaynaklar
Azınlık payları
6.025.263
3.937.835
8.489.773
5.548.524
13.144.715
8.590.780
12.574.192
8.403.722
Toplam özkaynaklar
9.963.098
14.038.297
21.735.495
20.977.914
38.935.515
54.861.282
84.941.720
81.142.517
SatıĢ amaçlı elde tutulan yükümlülükler
13
14
7
Toplam kısa vadeli yükümlülükler
Uzun vadeli yükümlülükler:
Finans sektörü faaliyetlerinden borçlar
Finansal borçlar
Türev finansal araçlar
ÇalıĢanlara sağlanan
faydalara iliĢkin karĢılıklar
Ertelenen vergi yükümlülükleri
Diğer uzun vadeli yükümlülükler
Toplam uzun vadeli yükümlülükler
Toplam yükümlülükler
Özkaynaklar:
ÖdenmiĢ sermaye
Sermaye düzeltme farkları
Sermaye toplamı
Hisse senedi ihraç primleri
Değer artıĢ fonları
Yabancı para çevrim farkları
Kardan ayrılan kısıtlanmıĢ yedekler
GeçmiĢ yıllar karları
Net dönem karı
18
18
18
18
Toplam kaynaklar
Taahhütler ve Ģarta bağlı yükümlülükler
21
(*) EUR ve USD tutarlar, TL tutarları üzerinden 31 Mart 2011 tarihindeki TCMB EUR ve USD resmi alıĢ kurları
kullanılarak hesaplanmıĢ olup, bu ara dönem özet konsolide finansal tabloların bir parçası değildir (Not 2.1.3).
Takip eden notlar ara dönem özet konsolide finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluĢtururlar.
2
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 VE 2010 TARĠHLERĠNDE SONA EREN ARA DÖNEMLERE AĠT
ÖZET KONSOLĠDE GELĠR TABLOLARI
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
Notlar
SatıĢ gelirleri
Faiz, ücret, komisyon ve benzeri gelirler
Gelirler
4
SatıĢların maliyeti (-)
Faiz, ücret, komisyon ve benzeri giderler (-)
Maliyetler
4
Ticari faaliyetlerden brüt kar
Finans sektörü faaliyetlerinden brüt kar
31 Mart 2011 31 Mart 2011 31 Mart 2011
(*)
(*)
EUR’000
USD’000
Bin TL
31 Mart 2010
Bin TL
6.433.713
626.716
8.795.555
856.786
13.812.539
1.345.497
9.939.690
1.164.116
7.060.429
9.652.341
15.158.036
11.103.806
(5.621.583)
(288.287)
(7.685.288)
(394.119)
(12.068.977)
(618.924)
(8.639.919)
(486.380)
(5.909.870)
(8.079.407)
(12.687.901)
(9.126.299)
812.130
338.429
1.110.267
462.667
1.743.562
726.573
1.299.771
677.736
1.150.559
1.572.934
2.470.135
1.977.507
Brüt kar
4
Pazarlama, satıĢ ve dağıtım giderleri (-)
Genel yönetim giderleri (-)
AraĢtırma ve geliĢtirme giderleri (-)
Diğer faaliyet gelirleri
Diğer faaliyet giderleri (-)
4
4
4
4
4
(258.747)
(309.476)
(16.858)
120.648
(58.551)
(353.734)
(423.086)
(23.046)
164.939
(80.045)
Faaliyet karı
4
627.575
857.962
19
19
349.442
(338.448)
477.723
(462.694)
638.569
872.991
(115.147)
(114.675)
(472)
(157.419)
(156.773)
(646)
Net dönem karı
523.422
715.572
1.123.733
647.903
Net dönem karının dağılımı:
Azınlık payları
Ana ortaklık payları
245.250
278.172
335.282
380.290
526.527
597.206
289.114
358.789
0,247
0,149
Esas faaliyet dıĢı finansal gelirler
Esas faaliyet dıĢı finansal giderler (-)
Vergi öncesi kar
Vergi gelir/gideri
- Dönem vergi gideri (-)
- ErtelenmiĢ vergi gelir/gideri
Hisse baĢına kazanç (Kr)
15
15
24
(555.504)
(664.414)
(36.192)
259.020
(125.703)
1.347.342
750.216
(726.615)
1.370.943
(247.210)
(246.196)
(1.014)
(489.909)
(619.837)
(20.913)
71.992
(51.408)
867.432
393.965
(465.667)
795.730
(147.827)
(196.120)
48.293
(*) EUR ve USD tutarlar, TL tutarlar üzerinden 31 Mart 2011 tarihinde sona eren üç aylık döneme ait ortalama TCMB EUR
ve USD alıĢ kurları kullanılarak hesaplanmıĢ olup, bu ara dönem özet konsolide finansal tabloların bir parçası değildir
(Not 2.1.3).
Takip eden notlar ara dönem özet konsolide finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluĢtururlar.
3
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 VE 2010 TARĠHLERĠNDE SONA EREN ARA DÖNEMLERE AĠT
ÖZET KONSOLĠDE KAPSAMLI GELĠR TABLOLARI
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
31 Mart 2011
(*)
EUR’000
31 Mart 2011
(*)
USD’000
31 Mart 2011
Bin TL
31 Mart 2010
Bin TL
Net dönem karı
523.422
715.572
1.123.733
647.903
Diğer kapsamlı gelir:
Finansal varlık değer artıĢ/azalıĢları
Finansal riskten korunma karları/zararları
Yabancı para çevrim farkları
(19.550)
(28.799)
34.452
(26.726)
(39.371)
47.099
(41.971)
(61.829)
73.965
(839)
16.271
(17.431)
Diğer kapsamlı gelir (vergi etkileri) (**)
8.099
11.072
17.387
(2.223)
Diğer kapsamlı gelir (vergi sonrası)
(5.798)
(7.926)
(12.448)
(4.222)
Toplam kapsamlı gelir
517.624
707.646
1.111.285
643.681
Toplam kapsamlı gelirin dağılımı:
Azınlık payları
Ana ortaklık payları
251.880
265.744
344.347
363.299
540.762
570.523
277.599
366.082
(*)
EUR ve USD tutarlar, TL tutarlar üzerinden 31 Mart 2011 tarihinde sona eren üç aylık döneme ait ortalama TCMB
EUR ve USD alıĢ kurları kullanılarak hesaplanmıĢ olup, bu ara dönem özet konsolide finansal tabloların bir parçası
değildir (Not 2.1.3).
(**) Kapsamlı gelir tablosuna iliĢkin ertelenen vergi etkileri Not 15 içerisinde sunulmaktadır.
Takip eden notlar ara dönem özet konsolide finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluĢtururlar.
4
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 VE 2010 TARĠHLERĠNDE SONA EREN ARA DÖNEMLERE AĠT
ÖZET KONSOLĠDE ÖZKAYNAKLAR DEĞĠġĠM TABLOLARI
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
Sermaye
ÖdenmiĢ
sermaye
1 Ocak 2010 itibariyle bakiyeler
Hisse
Sermaye
senedi
düzeltme
ihraç
farkları primleri
Değer artıĢ fonları
Finansal Finansal
Duran Yabancı
varlıklar
riskten varlıklar
para
değer korunma
değer çevrim
artıĢ fonu
fonu artıĢ fonu farkları
Kardan ayrılan
kısıtlanmıĢ yedekler
Yasal
yedekler
Özel
yedekler
BirikmiĢ karlar
Net
dönem
karı
GeçmiĢ
yıllar
karları
Azınlık
Toplam
payları özkaynaklar
2.415.141
967.288
9.286
52.509
(85.152)
18.460
51.707
Transferler
Sermaye artırımları
Dağıtılan temettüler
Azınlık ile gerçekleĢtirilen iĢlemler
Toplam kapsamlı gelir
-
-
-
2.331
13.565
(3.589)
(5.162)
31 Mart 2010 itibariyle bakiyeler
2.415.141
967.288
9.286
54.840
(71.587)
14.871
46.545
140.217 2.129.595
358.789 5.470.466 7.773.821
19.309.272
1 Ocak 2011 itibariyle bakiyeler
2.415.141
967.288
9.286
109.626
(103.485)
13.662
47.210
152.817 2.139.103 1.734.479 5.089.065 8.403.722
20.977.914
-
-
-
(26.443)
(33.711)
5.045
28.269
2.415.141
967.288
9.286
83.183
(137.196)
18.707
75.479
Transferler
Sermaye artırımları
Dağıtılan temettüler
ĠĢletme birleĢmeleri (Not 3)
Toplam kapsamlı gelir
31 Mart 2011 itibariyle bakiyeler
140.217 2.129.595 1.429.210 4.041.695 7.612.090
-
-
- (1.734.479) 1.734.479
11.882
- (363.665)
(1.921)
- 597.206
157
540.762
152.817 2.139.103
Takip eden notlar ara dönem özet konsolide finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluĢtururlar.
5
- (1.429.210) 1.429.210
6.153
- (117.309)
(587)
(4.712)
- 358.789
148
277.599
597.206 6.823.701 8.590.780
18.782.046
6.153
(117.309)
(5.299)
643.681
11.882
(363.665)
(1.921)
1.111.285
21.735.495
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 VE 2010 TARĠHLERĠNDE SONA EREN ARA DÖNEMLERE AĠT
ÖZET KONSOLĠDE NAKĠT AKIM TABLOLARI
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
Notlar
31 Mart 2011
(*)
EUR’000
31 Mart 2011 31 Mart 2011 31 Mart 2010
(*)
USD’000
Bin TL
Bin TL
ĠĢletme faaliyetlerinden sağlanan nakit akımı:
Vergi öncesi kar
638.569
872.991
1.370.943
795.730
Net nakit giriĢleri mutabakatı için düzeltmeler:
Amortisman ve itfa payları
4
KarĢılıklardaki değiĢiklikler
25
Net faiz gelirleri
25
Finans sektörü alınan faizler
Finans sektörü ödenen faizler
Kredi kur farkı giderleri/(gelirleri) (net)
Nakit ve nakit benzerleri kur farkı giderleri/(gelirleri) (net)
Bağlı ortaklık satıĢ karları
3
Sabit kıymet satıĢ karları (net)
114.769
102.115
(191.857)
474.112
(217.037)
6.943
13.158
(90.334)
(4.208)
156.901
139.602
(262.288)
648.160
(296.712)
9.492
17.988
(123.495)
(5.753)
246.398
219.231
(411.897)
1.017.870
(465.956)
14.906
28.248
(193.937)
(9.034)
234.618
256.407
(428.250)
812.717
(374.134)
(208.485)
(30.695)
(393)
846.230
1.156.886
1.816.772
1.057.515
(1.022.008)
(99.959)
(1.397.192)
(136.655)
(2.194.150)
(214.603)
1.176.775
(145.856)
ĠĢletme faaliyetlerine iliĢkin nakit akıĢı
(275.737)
(376.961)
(591.981)
Yatırım faaliyetleri:
Maddi ve maddi olmayan duran varlık alımları
4
Maddi ve maddi olmayan duran varlık satıĢları
Finansal yatırımlarda artıĢ
Finans sektörü harici alınan faizler
Bağlı ortaklık satıĢından kaynaklanan nakit giriĢi (net)
Azınlık ile gerçekleĢtirilen iĢlemler (net)
(110.491)
22.008
(340)
60.814
89.154
-
(151.053)
30.087
(464)
83.139
121.882
-
(237.213)
47.249
(729)
130.561
191.404
-
(210.956)
36.271
(20.207)
120.464
(5.299)
61.145
83.591
131.272
(79.727)
Finansman faaliyetleri:
Sermaye artıĢları
Kar payı ödemeleri
Kısa vadeli kredilerde artıĢ/(azalıĢ) (net)
Uzun vadeli kredilerde artıĢ/(azalıĢ) (net)
Finans sektörü harici ödenen faizler
5.534
(169.391)
119.210
(46.664)
(50.878)
7.566
(231.575)
162.973
(63.795)
(69.555)
11.882
(363.665)
255.933
(100.183)
(109.229)
6.153
(117.309)
(457.708)
249.463
(130.797)
Finansman faaliyetlerine iliĢkin nakit akıĢı
(142.189)
(194.386)
(305.262)
(450.198)
(13.158)
(17.988)
(28.248)
30.695
(369.939)
4.723.686
(505.744)
6.457.770
(794.219)
10.141.282
1.589.204
8.301.754
4.353.747
5.952.026
9.347.063
9.890.958
ĠĢletme varlık ve yükümlülüklerindeki net değiĢim
Ödenen vergiler
25
Yatırım faaliyetlerine iliĢkin nakit akıĢı
Kur değiĢiminin nakit ve nakit benzerleri üzerindeki etkisi
Nakit ve nakit benzerlerindeki net artıĢ/(azalıĢ)
Nakit ve nakit benzerleri dönem baĢı bakiyesi
Nakit ve nakit benzerleri dönem sonu bakiyesi
(*)
25
2.088.434
EUR ve USD tutarlar, TL tutarları üzerinden 31 Mart 2011 tarihinde sona eren üç aylık döneme ait ortalama TCMB
EUR ve USD alıĢ kurları kullanılarak hesaplanmıĢ olup, bu ara dönem özet konsolide finansal tabloların bir parçası
değildir (Not 2.1.3).
Takip eden notlar ara dönem özet konsolide finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluĢtururlar.
6
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 1 - GRUP’UN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU
Koç Holding A.ġ. (“Koç Holding”) 11 Aralık 1963 tarihinde Türkiye’de kurulmuĢtur. Koç Holding’in fiili
faaliyet konusu her nevi ticari, sınai, zirai ve mali maksatlarla kurulmuĢ veya kurulacak anonim ve limited, yerli
ve yabancı Ģirketlerin sermayelerine ve idarelerine iĢtirak etmek, aracılık ve menkul kıymet portföyü iĢletmek
amacı gütmeksizin her nevi hisse senetlerini satın almak, satmak, baĢka hisselerle değiĢtirmek, iĢtiraklerini
arttırmak, azaltmak veya sona erdirmektir.
31 Mart 2011 tarihi itibariyle Ana Ortaklık Koç Holding’in, Bağlı Ortaklıklar’ının ve ĠĢ Ortaklıkları’nın
(hepsi birlikte “Grup” olarak adlandırılmıĢtır) toplam personel sayısı 75.424’tür (31 Aralık 2010: 73.063).
Koç Holding’in kayıtlı adresi aĢağıdadır:
NakkaĢtepe Azizbey Sok. No: 1
Kuzguncuk-ĠSTANBUL
Koç Holding, Sermaye Piyasası Kurulu’na (“SPK”) kayıtlıdır ve hisseleri 10 Ocak 1986 tarihinden itibaren
Ġstanbul Menkul Kıymetler Borsası’nda (“ĠMKB”) iĢlem görmektedir. 31 Mart 2011 tarihi itibariyle,
Koç Holding’in hisselerinin çoğunluğunu elinde bulunduran hissedarlar ve hisse oranları aĢağıdaki gibidir:
%
Koç Ailesi üyelerinin sahip olduğu Ģirketler
Koç Ailesi üyeleri
Vehbi Koç Vakfı
Koç Holding Emekli ve Yardım Sandığı Vakfı
Diğer
42,49
26,02
7,15
1,99
22,35
100,00
Koç Holding’in temel faaliyetleri Türkiye’de olup, Grup’un faaliyetleri beĢ sektör altında toplanmıĢtır:





Enerji
Otomotiv
Dayanıklı tüketim
Finans (1)
Diğer (2)
(1) Finans sektörü bankacılık, sigorta ve tüketici finansmanı olmak üzere üç gruptan oluĢmaktadır. Leasing, faktoring, portföy
yönetimi, saklama ve aracılık hizmetleri, bankacılık sektörü içerisinde yer almaktadır.
(2) Grup’un diğer sektörü içerisinde özellikle gıda, perakende, turizm, bilgi teknolojileri ve inĢaat sektörleri yer almaktadır. Bu
sektörlerdeki Ģirketlerin ticari hacmi düĢük olduğundan ayrı raporlanabilir sektör olarak dikkate alınmamıĢlardır.
7
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 1 - GRUP’UN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU (Devamı)
Koç Holding’in konsolidasyon kapsamındaki bağlı ortaklıkları (“Bağlı Ortaklıklar”) ve iĢ ortaklıkları (“ĠĢ
Ortaklıkları”), faaliyette bulunduğu ülkeler ve temel faaliyet konuları sektörler bazında aĢağıda belirtilmiĢtir:
Enerji Sektörü
Bağlı Ortaklıklar
Ülke
Akpa Dayanıklı Tüketim LPG ve Akaryakıt Ürünleri
Pazarlama A.ġ. (“Akpa”)
Anadoluhisarı Tankercilik A.ġ (“ Anadoluhisarı Tankercilik”)
Aygaz A.ġ. (“Aygaz”)
Aygaz Doğal Gaz Ġletim A.ġ. (“Aygaz Ġletim”)
Aygaz Doğal Gaz Toptan SatıĢ A.ġ. (“Aygaz Toptan SatıĢ”)
Beykoz Tankercilik A.ġ. (“Beykoz Tankercilik”)
Damla Denizcilik A.ġ. (“Damla Denizcilik”)
Demir Export A.ġ. (“Demir Export”)
Deniz ĠĢletmeciliği ve Tic. A.ġ. (“DitaĢ”)
Enerji Yatırımları A.ġ. (“Enerji Yatırımları”)
Kadıköy Tankercilik A.ġ. (“Kadıköy Tankercilik”)
Kandilli Tankercilik A.ġ. (“Kandilli Tankercilik”)
Kuleli Tankercilik A.ġ. (“Kuleli Tankercilik”)
Kuzguncuk Tankercilik A.ġ. (“Kuzguncuk Tankercilik”)
Mogaz Petrol Gazları A.ġ. (“Mogaz”)
Sarıyer Tankercilik A.ġ. (“Sarıyer Tankercilik”) (1)
Türkiye Petrol Rafinerileri A.ġ. (“TüpraĢ”)
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Üsküdar Tankercilik A.ġ. (“Üsküdar Tankercilik”)
Türkiye
ĠĢ Ortaklıkları
MüteĢebbis Ortak
Eltek Elektrik Enerjisi Ġthalat Ġhracat ve
Toptan Ticaret A.ġ. (“Eltek”) (2)
AES Mont Blanc Holdings B.V.
Entek Elektrik Üretimi A.ġ. (“Entek”) (2)
AES Mont Blanc Holdings B.V.
Opet Gıda ve Ġhtiyaç Mad. Tur. San.
Ġç ve DıĢ Ticaret A.ġ. (“Opet Gıda”) (3)
Öztürk Ailesi
Opet International Limited (“Opet International”)
Öztürk Ailesi
Opet Petrolcülük A.ġ. (“Opet”)
Öztürk Ailesi
Opet Trade B.V.(“Opet Trade BV”)
Öztürk Ailesi
Opet Trade (Singapore) Pte. Ltd.
(“Opet Singapore”)
Öztürk Ailesi
THY Opet Havacılık Yakıtları A.ġ. (“THY Opet”)
Türk Hava Yolları
Ülke
Faaliyet konusu
Ticaret
Gemi ĠĢletme
LPG
LNG
LNG
Petrol TaĢımacılığı
Petrol TaĢımacılığı
Madencilik
Petrol TaĢımacılığı
Yatırım
Petrol TaĢımacılığı
Gemi ĠĢletme
Gemi ĠĢletme
Gemi ĠĢletme
LPG
Gemi ĠĢletme
Petrol Ürünleri
Üretim ve Ticareti
Petrol TaĢımacılığı
Faaliyet konusu
Türkiye
Türkiye
Elektrik
Elektrik
Türkiye
Ġngiltere
Türkiye
Hollanda
Gıda Dağıtımı
Petrol Ürünleri Ticareti
Petrol Ürünleri Ticareti
Petrol Ürünleri Ticareti
Singapur
Türkiye
Petrol Ürünleri Ticareti
Petrol Ürünleri Ticareti
Otomotiv Sektörü
Bağlı Ortaklıklar
Ülke
Otokar Otobüs Karoseri Sanayi A.ġ. (“Otokar”)
Otokoç Otomotiv Tic. ve San. A.ġ. (“Otokoç”)
Otokoç Sigorta Aracılık Hizmetleri A.ġ. (“Otokoç Sigorta”)
Tasfiye Halinde Otoyol Sanayi A.ġ. (“Otoyol”) (3)
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
ĠĢ Ortaklıkları
MüteĢebbis Ortak
Fer Mas Oto Ticaret A.ġ. (“Fer-Mas”)
Fiat Auto S.p.A.
Ford Otomotiv Sanayi A.ġ. (“Ford Otosan”)
Ford Motor Co.
Platform AraĢtırma GeliĢtirme
Tasarım ve Tic. A.ġ. (“Platform”)
Fiat Auto S.p.A.
TofaĢ Türk Otomobil Fabrikası A.ġ. (“TofaĢ”)
Fiat Auto S.p.A.
Türk Traktör ve Ziraat Makinaları A.ġ. (“Türk Traktör”) CNH Osterreich Gmbh
Ülke
Faaliyet konusu
Üretim
Ticaret
Sigortacılık
Ticaret
Faaliyet konusu
Türkiye
Türkiye
Ticaret
Üretim
Türkiye
Türkiye
Türkiye
AraĢtırma GeliĢtirme
Üretim
Üretim
(1) 2011 yılında kurulmuĢtur.
(2) 28 ġubat 2011 tarihinden itibaren ĠĢ Ortaklığı olarak konsolide finansal tablolarda muhasebeleĢtirilmiĢtir (Not 3).
(3) Tasfiye süreci devam etmektedir.
8
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 1 - GRUP’UN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU (Devamı)
Dayanıklı Tüketim Sektörü
Bağlı Ortaklıklar
Ülke
Archin Limited (“Archin”) (*)
Arçelik A.ġ. (“Arçelik”)
ArcticPro SRL (“ArcticPro”) (*)
Ardutch B.V. (“Ardutch”)
Beko Cesko (“Beko Cesko”) (*)
Beko Deutschland GmbH (“Beko Deutschland”)
Beko Electronics Espãna S.L. (“Beko Espana”)
Beko France S.A.S. (“Beko France”)
Beko Italy SRL (“Beko Italy”)
Beko Llc (“Beko Russia”)
Beko Magyarorszag K.F.T. (“Beko Magyarorszag”) (*)
Beko Plc. (“Beko UK”)
Beko S.A. (“Beko Polska”)
Beko S.A. Czech Republic (“Beko Czech”)
Beko Shanghai Trading Company Ltd. (“Beko Shanghai”)
Beko S.A. Hungary (“Beko Hungary”) (*)
Beko Slovakia S.R.O. (“Beko Slovakia”)
Blomberg Vertriebsgesellschaft GmbH (“Blomberg Vertrieb”) (*)
Blomberg Werke GmbH (“Blomberg Werke”) (*)
Changzhou Beko Electrical Appliances Co. Ltd. (“Beko China”)
Elektra Bregenz AG (“Elektra Bregenz”)
Grundig Schweiz AG (“Grundig Switzerland”) (*)
Grundig Ceska Republika S.r.o (“Grundig Czech Republic”) (*)
Grundig Nordic Danmark A/S (“Grundig Denmark”) (*)
Grundig Intermedia Ges.m.b.H (“Grundig Austria”) (*)
Grundig Intermedia GmbH (“Grundig Intermedia”)
Grundig Italiana S.p.A. (“Grundig Italy”) (*)
Grundig Magyarország Kft. (“Grundig Hungary”) (*)
Grundig Multimedia B.V. (“Grundig Multimedia”)
Grundig Nordic No AS (“Grundig Norway”)
Grundig Nordic Fin OY (“Grundig Finland ”) (*)
Grundig Polska Sp. z o.o. (“Grundig Polska”) (*)
Grundig Portuguesa Lda (“Grundig Portugal”) (*)
Grundig Slovakia s.r.o. (“Grundig Slovakia”) (*)
Grundig Nordic AB. (“Grundig Sweden”)
Ram DıĢ Ticaret A.ġ. (“Ram DıĢ Ticaret”)
Raupach Wollert GmbH (“Raupach”)
SC Arctic SA (“Arctic”)
Hong Kong, Çin
Türkiye
Romanya
Hollanda
Çek Cumhuriyeti
Almanya
Ġspanya
Fransa
Ġtalya
Rusya
Macaristan
Ġngiltere
Polonya
Çek Cumhuriyeti
Çin
Macaristan
Slovakya
Almanya
Almanya
Çin
Avusturya
Ġsviçre
Çek Cumhuriyeti
Danimarka
Avusturya
Almanya
Ġtalya
Macaristan
Hollanda
Norveç
Finlandiya
Polonya
Portekiz
Slovakya
Ġsveç
Türkiye
Almanya
Romanya
Faaliyet konusu
SatıĢ
Üretim/SatıĢ
Servis
Holding
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
Üretim/SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
Üretim
Üretim/SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
Holding
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
SatıĢ
DıĢ Ticaret
Holding
Üretim/SatıĢ
Bekodutch B.V. (“Bekodutch”) 31 Mart 2011 tarihi itibariyle Ardutch ile birleĢmiĢtir.
Beko Elektronik Llc (“Beko Elektronik Russia”) 24 Ocak 2011 tarihinde Beko Russia ile birleĢmiĢtir.
ĠĢ Ortaklıkları
MüteĢebbis Ortak
Ülke
Arçelik-LG Klima San. ve Tic. A.ġ. (“Arçelik LG”)
LG Electronics Inc.
Türkiye
(*) Bilanço tarihi itibariyle faaliyetleri bulunmamaktadır.
9
Faaliyet konusu
Klima Üretimi
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 1 - GRUP’UN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU (Devamı)
Finans Sektörü
Bağlı Ortaklıklar
Ülke
Koç Tüketici Finansmanı A.ġ. (“Koç Finans”)
Türkiye
ĠĢ Ortaklıkları
Koç Fiat Kredi Tüketici Finansmanı A.ġ. (“Fiat Finans”)
Koç Finansal Hizmetler A.ġ.
(“Koç Finansal Hizmetler” veya “KFS”)
Stiching Custody Services YKB (“Stiching Custody”)
UniCredit Menkul Değerler A.ġ. (“UniCredit Menkul”)
Yapı Kredi Azerbaijan C.J.S.C.
(“Yapı Kredi Azerbaycan”)
Yapı ve Kredi Bankası A.ġ. (“Yapı Kredi Bankası”)
Yapı Kredi Holding B.V. (“Yapı Kredi Holding”)
Yapı Kredi Invest LLC. (“Yapı Kredi Invest”)
Yapı Kredi Nederland N.V. (“Yapı Kredi Nederland”)
Yapı Kredi Diversified Payment Rights
(*)
Finance Company (“Yapı Kredi SPC”)
Yapı Kredi Emeklilik A.ġ. (“Yapı Kredi Emeklilik”)
Yapı Kredi Faktoring A.ġ. (“Yapı Kredi Faktoring”)
Yapı Kredi Finansal Kiralama A.O.
(“Yapı Kredi Finansal Kiralama”)
Yapı Kredi Bank Moscow (“Yapı Kredi Moscow”)
Yapı Kredi Portföy Yönetimi A.ġ.
(“Yapı Kredi Portföy”)
Yapı Kredi Sigorta A.ġ. (“Yapı Kredi Sigorta”)
Yapı Kredi Yatırım Menkul Değerler A.ġ.
(“Yapı Kredi Menkul”)
Yapı Kredi B Tipi Yatırım Ortaklığı A.ġ.
(“Yapı Kredi Yatırım”)
MüteĢebbis Ortak
Faaliyet konusu
Tüketici Finansmanı
Ülke
Faaliyet konusu
Fiat Auto S.p.A.
Türkiye
UniCredit S.p.A.
UniCredit S.p.A.
UniCredit S.p.A.
Türkiye
Hollanda
Türkiye
UniCredit S.p.A.
UniCredit S.p.A.
UniCredit S.p.A.
UniCredit S.p.A.
UniCredit S.p.A.
Azerbaycan
Türkiye
Hollanda
Azerbaycan
Hollanda
UniCredit S.p.A.
UniCredit S.p.A.
UniCredit S.p.A.
Cayman Adaları
Türkiye
Türkiye
UniCredit S.p.A.
UniCredit S.p.A.
Türkiye
Rusya
Leasing
Bankacılık
UniCredit S.p.A.
UniCredit S.p.A.
Türkiye
Türkiye
Portföy Yönetimi
Sigortacılık
UniCredit S.p.A.
Türkiye
Aracılık
UniCredit S.p.A.
Türkiye
Yatırım Ortaklığı
Finans
Holding
Saklama
Aracılık
Bankacılık
Bankacılık
Finansal DanıĢmanlık
Yatırım Menkul Değerler
Bankacılık
Özel Amaçlı ĠĢletme
Hayat Sigortacılığı
Faktoring
(*) Yapı Kredi Bankası’nın ortaklığı olmamakla birlikte, seküritizasyon iĢleminin yapılmasını teminen kurulmuĢ özel amaçlı
iĢletme de konsolidasyon kapsamına dahil edilmiĢtir.
Diğer Sektörler
Bağlı Ortaklıklar
Ülke
Ayvalık Marina ve Yat ĠĢletmeciliği San. ve Tic. A.ġ. (“Ayvalık Marina”)
Bilkom BiliĢim Hizmetleri A.ġ. (“Bilkom”)
Düzey Tüketim Malları Sanayi Pazarlama A.ġ. (“Düzey”)
Harranova Besi ve Tarım Ürünleri A.ġ. (“Harranova Besi”)
Koçnet HaberleĢme Teknoloji ve ĠletiĢim Hizm. A.ġ. (“Koçnet”)
Koç Sistem Bilgi ve ĠletiĢim Hizmetleri A.ġ. (“Koç Sistem”)
Koç Yapı Malzemeleri Ticaret A.ġ. (“Koç Yapı Malzeme”)
Marmaris Altınyunus Turistik Tesisleri A.ġ. (“Mares”)
Palmira Turizm Ticaret A.ġ. (“Palmira”)
RMK Marine Gemi Yapım Sanayi ve Deniz TaĢ. ĠĢl. A.ġ. (“RMK Marine”)
Setur Servis Turistik A.ġ. (“Setur”)
Setur Yalova Marina ĠĢletmeciliği A.ġ. (“Yalova Marina”)
Tat Konserve Sanayi A.ġ. (“Tat Konserve”)
Tat Tohumculuk A.ġ. (“Tat Tohumculuk”)
Tek-Art KalamıĢ ve Fenerbahçe Marmara Turizm Tesisleri A.ġ. (“Tek-Art Marina”)
Zer Merkezi Hizmetler ve Ticaret A.ġ. (“Zer Ticaret”)
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
Türkiye
ĠĢ Ortaklıkları
Ülke
MüteĢebbis Ortak
KoçtaĢ Yapı Marketleri Ticaret A.ġ. (“KoçtaĢ Yapı Market”)
Kingfisher Plc
Netsel Turizm Yatırımları A.ġ. (“Netsel”)
Torunlar GYO A.ġ.
Türkiye
Türkiye
Faaliyet konusu
Turizm
Ticaret
Ticaret
Tarım ve Gıda
Bilgi Teknolojileri
Teknoloji
Ticaret
Turizm
Turizm
Gemi ĠnĢaası
Turizm
Turizm
Gıda
Tarım
Turizm
Ticaret
Faaliyet konusu
Perakende
Turizm
Konsolide finansal tablolarda yer alan raporlanabilir sektörlerin amacına uygun olarak, Koç Holding’in bireysel finansal tabloları
“Diğer” sektörü içerisinde sınıflandırılmıĢtır (Not 4).
10
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 2 - KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR
2.1
Sunuma ĠliĢkin Temel Esaslar
2.1.1 Uygulanan finansal raporlama standartları
SPK, Seri: XI, No: 29 sayılı “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya ĠliĢkin Esaslar Tebliği” ile iĢletmeler
tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına iliĢkin ilke, usul ve
esasları belirlemektedir. Bu tebliğe istinaden, iĢletmelerin finansal tablolarını Avrupa Birliği tarafından kabul
edilen haliyle Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (“UMS/UFRS”)’na göre hazırlamaları
gerekmektedir. Ancak, Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS’nin Uluslararası Muhasebe
Standartları Kurulu (“UMSK”) tarafından yayımlananlardan farkları, Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu
(“TMSK”) tarafından ilan edilinceye kadar UMS/UFRS’ler uygulanacaktır. Bu kapsamda, benimsenen
standartlara aykırı olmayan, TMSK tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları
(“TMS/TFRS”) esas alınacaktır.
SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almıĢ olduğu bir kararla, Türkiye’de faaliyette bulunan ve SPK Finansal Raporlama
Standartları’na uygun finansal tablo hazırlayan Ģirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere
enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan etmiĢtir. Dolayısıyla finansal tablolarda, 1 Ocak
2005 tarihinden baĢlamak kaydıyla, UMSK tarafından yayımlanmıĢ UMS 29 “Yüksek Enflasyonlu
Ekonomilerde Finansal Raporlama” standardı uygulanmamıĢtır.
Ara dönem özet konsolide finansal tablolar, SPK’nın Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği ve bu tebliğe açıklama getiren
duyuruları çerçevesinde, UMS/UFRS’nin esas alındığı SPK tarafından kabul edilen finansal raporlama
standartlarına (“SPK Finansal Raporlama Standartları”) uygun olarak hazırlanmıĢtır. Ara dönem özet konsolide
finansal tablolar ve notlar, SPK tarafından uygulanması tavsiye edilen formatlara uygun olarak ve zorunlu kılınan
bilgiler dahil edilerek sunulmuĢtur.
SPK’nın Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği uyarınca iĢletmeler, ara dönem finansal tablolarını UMS 34 “Ara Dönem
Finansal Raporlama” (“UMS 34”) standardına uygun olarak tam set veya özet olarak hazırlamakta serbesttirler.
Grup bu çerçevede, ara dönemlerde özet konsolide finansal tablo hazırlamayı tercih etmiĢtir.
Koç Holding ve Türkiye’de kayıtlı olan Bağlı Ortaklıklar ve ĠĢ Ortaklıkları, kanuni finansal tablolarını Türk
Ticaret Kanunu’na (“TTK”), vergi mevzuatına, T.C. Maliye Bakanlığı tarafından yayınlanan Tek Düzen Hesap
Planı’na, Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu (“BDDK”) tarafından yürürlüğe konulan “Bankaların
Muhasebe Uygulamalarına ve Belgelerin Saklanmasına ĠliĢkin Usul ve Esaslar Hakkında Yönetmelik”
hükümlerine ve yine BDDK tarafından muhasebe ve finansal raporlama esaslarına iliĢkin yayımlanan diğer
yönetmelik, açıklama ve genelgelere, Bankacılık Kanunu’na ve Sigortacılık Kanunu ve Sigorta Mevzuatı’na
uygun olarak Türk Lirası cinsinden hazırlamaktadır. Yabancı ülkelerde faaliyet gösteren Bağlı Ortaklıklar ve ĠĢ
Ortaklıkları kanuni finansal tablolarını faaliyet gösterdikleri ülkelerde geçerli olan kanun ve yönetmeliklerine
uygun olarak hazırlamıĢtır. Ara dönem özet konsolide finansal tablolar, gerçeğe uygun değeri ile gösterilen
finansal varlıklar ve yükümlülükler ve iĢletme birleĢmeleri sırasında ortaya çıkan duran varlıklardaki kayıtlı
değer ile gerçeğe uygun değerin arasındaki farklardan kaynaklanan değerlemeler haricinde tarihi maliyet esası
baz alınarak hazırlanmıĢtır.
2.1.2 KarĢılaĢtırmalı bilgiler ve önceki dönem tarihli finansal tabloların düzeltilmesi
Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Grup’un cari dönem özet konsolide
finansal tabloları önceki dönemle karĢılaĢtırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem özet konsolide finansal
tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karĢılaĢtırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden
sınıflandırılır.
11
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 2 - KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (Devamı)
2.1.3 Finansal tablolarda gösterilen EUR ve USD tutarlar
SPK Finansal Raporlama Standartları’na uygun hazırlanan özet konsolide bilançoda gösterilen EUR ve USD
tutarlar, TL tutarları üzerinden TCMB tarafından duyurulan 31 Mart 2011 tarihindeki 2,1816 TL = 1 EUR ve
1,5483 TL = 1 USD resmi kurları, özet konsolide gelir, kapsamlı gelir ve nakit akım tablolarında gösterilen EUR ve
USD tutarlar ise TCMB tarafından duyurulan 31 Mart 2011 tarihinde sona eren üç aylık ara dönemdeki günlük
resmi alıĢ kurlarından hesaplanan 2,1469 TL = 1 EUR ve 1,5704 TL = 1 USD ortalama kurları kullanılarak
hesaplanmıĢ olup bu ara dönem özet konsolide finansal tabloların bir parçası değildir.
2.2
Uluslararası Finansal Raporlama Standartları’ndaki DeğiĢiklikler
Cari dönemde geçerli olan ancak finansal tablolar üzerinde önemli etkisi olmayan yeni veya değişikliğe tabi
tutulmuş standartlar, iyileştirmeler, değişiklikler ve yorumlar:
-
-
UMS 24 (Yeniden düzenleme) “ĠliĢkili taraf açıklamaları”,
UMS 32 (DeğiĢiklik) “Yeni haklar içeren ihraçların sınıflandırılması”,
UFRYK 14 (DeğiĢiklik) “Asgari fonlama koĢulları”,
UFRYK 19 (Yorum) “Finansal borçların özkaynağa dayalı finansal araçlar ile ödenmesi”,
UFRS 3 (ĠyileĢtirme) “Revize UFRS’nin efektif olma tarihinden önce oluĢan iĢletme birleĢmelerinden
kaynaklanan koĢullu bedellerin geçiĢ hükümleri”,
UFRS 3 (ĠyileĢtirme) “Kontrol gücü olmayan payların ölçümlenmesi”,
UFRS 3 (ĠyileĢtirme) “DeğiĢtirilemeyen ya da gönüllü olarak değiĢtirilebilen hisse bazlı ödemeler ilgili
ödüller”,
UFRS 7 (DeğiĢiklik) “Finansal Araçlar: Açıklamalar; UFRS 7 uyarınca yapılması gereken açıklamalara
açıklık getirilmesi ve sayısal açıklamalar ile finansal araçlara iliĢkin risklerin doğası ve derecesi arasındaki
etkileĢimin vurgulanması”,
UMS 1 (ĠyileĢtirme) “Özkaynak hareket tablosuna açıklık getirilmesi”,
UMS 27 (ĠyileĢtirme) “UMS 27 “Konsolide ve Solo Finansal Tablolar” standardına yapılan değiĢikliklere
bağlı olarak UMS 21, UMS 28 ve UMS 31 de yapılan değiĢikliklerin geçiĢ hükümlerine açıklık getirilmesi”,
UFRYK 13 (ĠyileĢtirme) “MüĢteri Sadakat Programları: Hediye puanların gerçeğe uygun değeri”,
UMS 34 (ĠyileĢtirme) “Ara Dönem Raporlama: Açıklama ilkelerinin uygulaması ve yapılması gereken
açıklamalara eklemeler”.
Geçerlilik tarihi gelecekteki dönemler olan ancak cari dönem mali tablolarında uygulanmayan standartlar,
iyileştirmeler, değişiklikler ve yorumlar (Avrupa Birliği tarafından henüz kabul edilmemiştir):
-
UFRS 7 Finansal Araçlar - “Bilanço dıĢı iĢlemlerin kapsamlı bir biçimde incelenmesine iliĢkin açıklamalar”
(DeğiĢiklik),
UMS 12 - Gelir Vergileri - “ErtelenmiĢ Vergi: Esas alınan varlıkların geri kazanımı” (DeğiĢiklik)
UFRS 9 “Finansal Araçlar - Safha 1 finansal varlıklar ve yükümlülükler, sınıflandırma ve açıklama”,
Ġlgili değiĢiklik ve yorumlar Grup tarafından erken uygulanmamıĢtır. Grup, söz konusu değiĢikliklerin konsolide
finansal tablolara etkilerini değerlendirmektedir.
2.3
Muhasebe Politikaları ve Tahminlerindeki DeğiĢiklikler ve Hatalar
Yeni bir TMS/TFRS’nin ilk kez uygulanmasından kaynaklanan muhasebe politikası değiĢiklikleri, söz konusu
TMS/TFRS’nin Ģayet varsa, geçiĢ hükümlerine uygun olarak geriye veya ileriye dönük olarak uygulanmaktadır.
Herhangi bir geçiĢ hükmünün yer almadığı değiĢiklikler, muhasebe politikasında isteğe bağlı yapılan önemli
değiĢiklikler veya tespit edilen muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem finansal
tabloları yeniden düzenlenmektedir. Muhasebe tahminlerindeki değiĢiklikler, yalnızca bir döneme iliĢkin ise,
değiĢikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere iliĢkin ise, hem değiĢikliğin yapıldığı dönemde, hem de
ileriye yönelik olarak uygulanır. Grup’un, cari dönem içerisinde muhasebe politika ve tahminlerinde gerçekleĢen
önemli değiĢiklikleri bulunmamaktadır.
12
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 2 - KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (Devamı)
2.4
Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti
31 Mart 2011 tarihinde sona eren döneme ait ara dönem özet konsolide finansal tablolar, UFRS’nin ara dönem
finansal tabloların hazırlanmasına yönelik UMS 34 standardına uygun olarak hazırlanmıĢtır. Ayrıca,
31 Mart 2011 tarihinde sona eren döneme ait ara dönem özet konsolide finansal tablolar, 31 Aralık 2010
tarihinde sona eren yıla ait konsolide finansal tabloların hazırlanması sırasında uygulanan muhasebe
politikalarıyla tutarlı olan muhasebe politikalarının uygulanması suretiyle hazırlanmıĢtır. Dolayısıyla, bu ara
dönem özet konsolide finansal tablolar 31 Aralık 2010 tarihinde sona eren yıla ait konsolide finansal tablolar ile
birlikte değerlendirilmelidir.
Grup muhasebesi
Ara dönem özet konsolide finansal tablolar, 31 Aralık 2010 tarihinde sona eren yıla ait konsolide finansal
tablolarda belirtilen esaslarla tutarlı olarak hazırlanan Ana Ortaklık Koç Holding, Bağlı Ortaklıkları ve
ĠĢ Ortaklıkları’nın hesaplarını içerir.
31 Mart 2011 tarihi itibariyle konsolidasyona tabi tutulan Bağlı Ortaklıklar ve ĠĢ Ortaklıkları’nın oy hakları ve
etkin ortaklık oranları, 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle raporlanan oranlardan aĢağıda bahsi geçen Ģirketler
dıĢında değiĢiklik göstermemiĢtir.
Bağlı Ortaklıklar
Bekodutch (1)
Beko Elektronik Llc (2)
Sarıyer Tankercilik (3)
Etkin
ortaklık
oranları
31 Mart 31 Aralık
2011
2010
Koç Holding’in
doğrudan ve
dolaylı oy hakları
31 Mart 31 Aralık
2011
2010
Koç Ailesi
üyelerinin oy
hakları
31 Mart 31 Aralık
2011
2010
Toplam
oy hakları
31 Mart 31 Aralık
2011
2010
34,13
40,51
40,51
-
80,00
100,00
100,00
-
-
-
80,00
100,00
100,00
-
14,84
14,84
35,03
35,03
49,62
36,47
100,00
86,09
13,14
13,14
49,62
49,62
100,00
99,23
ĠĢ Ortaklıkları
Eltek (4)
Entek (4)
(1)
(2)
(3)
(4)
2.5
31 Mart 2011 tarihi itibariyle Ardutch ile birleĢmiĢtir.
24 Ocak 2011 tarihinde Beko Russia ile birleĢmiĢtir.
2011 yılında kurulmuĢtur.
28 ġubat 2011 tarihinden itibaren ĠĢ Ortaklığı olarak konsolide finansal tablolarda muhasebeleĢtirilmiĢtir (Not 3).
Önemli Muhasebe Değerlendirme, Tahmin ve Varsayımları
Konsolide finansal tabloların hazırlanması, bilanço tarihi itibariyle raporlanan varlık ve yükümlülüklerin tutarlarını,
Ģarta bağlı varlık ve yükümlülüklerin açıklanmasını ve hesap dönemi boyunca raporlanan gelir ve giderlerin
tutarlarını etkileyebilecek tahmin ve varsayımların kullanılmasını gerektirmektedir. Muhasebe değerlendirme,
tahmin ve varsayımları, geçmiĢ tecrübe, diğer faktörler ile o günün koĢullarıyla gelecekteki olaylar hakkında
makul beklentiler dikkate alınarak sürekli olarak değerlendirilir. Bu tahmin ve varsayımlar, yönetimlerin mevcut
olaylar ve iĢlemlere iliĢkin en iyi bilgilerine dayanmasına rağmen, fiili sonuçlar, varsayımlarından farklılık
gösterebilir.
13
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 3 - ĠġLETME BĠRLEġMELERĠ
Grup’un Bağlı Ortaklıkları’ndan Aygaz, 30 Kasım 2010 tarihli yönetim kurulu kararı uyarınca Bağlı
Ortalıkları’ndan Entek sermayesinde sahibi olduğu %49,62 oranında toplam 49.079 bin TL nominal değerde
hissenin, hisse devir iĢlemlerinin tamamlandığı tarihte nakden ve peĢin olarak ödenmek üzere 136.455.000 USD
bedel karĢılığında AES Mont Blanc Holdings B.V.’ye satılmasına karar vermiĢtir.
31 Aralık 2010 tarihli konsolide finansal tablolarda satıĢı düĢünülen bağlı ortaklığın varlık ve yükümlülüklerinin
tamamı UFRS 5 “SatıĢ Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler” standardı uyarınca satıĢ
amacıyla elde tutulan varlık ve yükümlülükler olarak sınıflanmıĢtır. 28 ġubat 2011 tarihinde Aygaz, Enerji Piyasası
Düzenleme Kurumu (“EPDK”) ve Rekabet Kurumu izinlerinin tamamlanmasını takiben, Entek hisselerinin devrini
tamamlamıĢ ve hisse devir bedeli olarak 136.455.000 USD peĢin olarak tahsil edilmiĢtir. Bu tutar, Aygaz’ın
1 Aralık 2010 tarihli özel durum açıklamasında belirtildiği üzere, 28 ġubat 2011 tarihli Entek finansal tabloları
üzerinden ayarlamaya tabi tutulmuĢ olup; yapılan ön çalıĢmalar sonucunda oluĢan satıĢ fiyatı 149.283.000 USD
olarak revize edilmiĢtir. Nihai çalıĢmalar tamamlandığında ise satıĢ fiyatı kesinleĢecektir.
Ġlgili satıĢ iĢleminin UMS 27 “Konsolide ve Bireysel Finansal Tablolar” standardı uyarınca “kontrol kaybı” olarak
değerlendirilmesi sebebi ile, 31 Mart 2011 tarihli konsolide finansal tablolarda, %49,62’lik hissenin satıĢ iĢlemine
iliĢkin oluĢan 111.780 bin TL kar “diğer gelirler” içerisinde muhasebeleĢtirilmiĢtir. Ayrıca, kontrolün kaybedildiği
tarihte Entek’te kalan %36,47’lik yatırım, satıĢ fiyatı baz alınarak hesaplanan gerçeğe uygun değeri üzerinden
muhasebeleĢtirilmiĢ ve değerleme sonucu oluĢan 82.157 bin TL fark da satıĢ iĢleminin bir parçası olarak “diğer
gelirler” içerisinde muhasebeleĢtirilmiĢtir.
Söz konusu hisselerin satıĢının tamamlanmasını takiben Entek, “iĢ ortaklığı” olarak değerlendirilmiĢ ve Grup’un
31 Mart 2011 tarihli konsolide finansal tablolarına oransal konsolidasyon yöntemi ile dahil edilmiĢtir. Grup’un
Entek’teki %36,47 yatırımının gerçeğe uygun değeri, iĢ ortaklığındaki yatırımın ilk muhasebeleĢtirilmesinde
kullanılan maliyet bedeli olarak dikkate alınmıĢtır. Bu kapsamda, iĢ ortaklığındaki yatırımın maliyet bedeli ile iĢ
ortaklığının net varlıklarının %36,47’lik kısmı arasındaki fark, UFRS 3 “ĠĢletme BirleĢmeleri Standardı” geçiĢ
hükümleri çerçevesinde provizyonel olarak, Grup’un 31 Mart 2011 tarihli konsolide finansal tablolarında Ģerefiye
olarak muhasebeleĢtirilmiĢtir (Not 12).
ġerefiye hesaplaması ve iktisap edilen net varlıklara iliĢkin bilgiler aĢağıdaki gibidir:
Ġktisap tutarı (1)
Ġktisap edilen net varlıklar (2)
174.511
(92.354)
ġerefiye (Not 12)
82.157
(1) ĠĢ ortaklığındaki yatırımın gerçeğe uygun değerini ifade etmektedir.
(2) UFRS 3 kapsamında provizyonel olarak dikkate alınmıĢtır.
Ġktisaptan kaynaklanan tanımlanabilir varlık ve yükümlülüklerin (%49,62) UFRS 3 kapsamında provizyonel
olarak kullanılan gerçeğe uygun değerleri aĢağıdaki gibidir:
Nakit ve nakit benzerleri
Ticari alacaklar
Maddi duran varlıklar
Maddi olmayan duran varlıklar
Diğer varlıklar
Finansal borçlar
Ticari borçlar
Ertelenen vergi yükümlülüğü
Diğer yükümlülükler
25.241
16.942
111.943
162
5.892
(10.456)
(15.802)
(5.782)
(2.485)
Kontrol edilen net varlıklar (%49,62)
125.655
Azınlık payları
(33.301)
Ġktisap edilen net varlıklar (%36,47)
92.354
14
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 4 - BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA
31 Mart 2011
31 Mart 2010
9.138.399
2.262.626
1.797.903
1.345.497
613.611
6.302.747
1.549.196
1.538.703
1.164.116
549.044
15.158.036
11.103.806
626.691
163.244
151.156
387.589
18.662
224.943
92.363
151.556
365.329
33.241
1.347.342
867.432
91.407
55.916
54.021
25.930
19.124
90.872
56.795
47.146
21.566
18.239
246.398
234.618
90.025
58.932
42.562
12.640
33.054
65.175
81.123
35.928
9.943
18.787
237.213
210.956
a) Gelirler
Enerji
Otomotiv
Dayanıklı tüketim
Finans
Diğer
b) Faaliyet karı
Enerji
Otomotiv
Dayanıklı tüketim
Finans
Diğer
c) Amortisman ve itfa payları
Enerji
Otomotiv
Dayanıklı tüketim
Finans
Diğer
d) Yatırım harcamaları
Enerji
Otomotiv
Dayanıklı tüketim
Finans
Diğer
15
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 4 - BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA (Devamı)
e) Sektörel bilgi analizi
31 Mart 2011
Dayanıklı
Enerji Otomotiv
tüketim
Finans
Sektörler
arası
Diğer düzeltme
Toplam
Grup dıĢı gelirler
Sektörler arası gelirler
9.138.399 2.262.626 1.797.903 1.345.497 613.611
- 15.158.036
61.317
18.350
54.326
7.101 44.660 (185.754)
-
Gelirler
9.199.716 2.280.976 1.852.229 1.352.598 658.271 (185.754) 15.158.036
Maliyetler
Brüt kar
Faaliyet giderleri
Pazarlama, satıĢ ve dağıtım
Genel yönetim
AraĢtırma ve geliĢtirme
Diğer gelir/giderler (net) (*)
Faaliyet karı
(8.499.519) (1.970.635) (1.300.949)
(626.026) (469.486) 178.714 (12.687.901)
700.197
310.341
551.280
726.572 188.785
(7.040)
2.470.135
(104.739)
(134.421)
(3.128)
168.782
(77.937)
(51.606)
(14.770)
(2.784)
(302.708)
(75.290)
(18.292)
(3.834)
(10.995) (59.125)
(305.083) (108.462)
(2)
(22.905) (2.534)
10.448
(3.408)
(555.504)
(664.414)
(36.192)
133.317
626.691
163.244
151.156
387.589
18.662
-
1.347.342
(*) Entek hisselerinin 2011 yılında gerçekleĢen satıĢı sonucu oluĢan toplam 193.935 bin TL tutarındaki bağlı ortaklık satıĢ
kazançları Enerji Grubunun “diğer gelirleri” içerisinde muhasebeleĢtirilmiĢtir (Not 3).
31 Mart 2010
Dayanıklı
Enerji Otomotiv
tüketim
Finans
Sektörler
arası
Diğer düzeltme
Toplam
Grup dıĢı gelirler
Sektörler arası gelirler
6.302.747 1.549.196 1.538.703 1.164.116 549.044
- 11.103.806
31.280
19.115
36.874
22.294
40.002 (149.565)
-
Gelirler
6.334.027 1.568.311 1.575.577 1.186.410 589.046 (149.565) 11.103.806
Maliyetler
Brüt kar
Faaliyet giderleri
Pazarlama, satıĢ ve dağıtım
Genel yönetim
AraĢtırma ve geliĢtirme
Diğer gelir/giderler (net)
Faaliyet karı
(5.893.447) (1.352.844) (1.080.043)
(508.674) (433.750) 142.459
(9.126.299)
440.580
215.467
495.534
677.736 155.296
(7.106)
1.977.507
(103.050)
(124.230)
(487)
12.130
(70.237)
(43.747)
(10.360)
1.240
(252.849)
(83.325)
(10.062)
2.258
(10.826) (52.947)
(301.305) (79.146)
(4)
(276) 10.042
11.916
(4.810)
(489.909)
(619.837)
(20.913)
20.584
224.943
92.363
151.556
16
365.329
33.241
-
867.432
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 4 - BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA (Devamı)
f) Varlık ve yükümlülükler
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
21.026.104
4.800.015
6.518.376
49.306.004
3.291.221
20.137.411
4.458.226
6.414.557
46.829.941
3.302.382
84.941.720
81.142.517
13.500.266
3.348.120
3.882.886
41.284.976
1.189.977
12.995.739
2.861.783
3.789.799
39.241.418
1.275.864
63.206.225
60.164.603
Toplam varlıklar
Enerji
Otomotiv
Dayanıklı tüketim
Finans
Diğer
Toplam yükümlülükler
Enerji
Otomotiv
Dayanıklı tüketim
Finans
Diğer
NOT 5 - NAKĠT VE NAKĠT BENZERLERĠ
Finans
Kasa
Alınan çekler
Banka
- Vadesiz mevduat
- Vadeli mevduat
Bono ve tahviller
Para piyasalarından alacaklar
Merkez bankaları
- Zorunlu karĢılıklar
- Diğer bakiyeler
Diğer
31 Mart 2011
Diğer
Toplam
Finans
31 Aralık 2010
Diğer
Toplam
357.180
137
2.851
27.244
360.031
27.381
349.702
179
2.245
31.370
351.947
31.549
382.404
1.669.139
13.223
154.476
419.427
6.083.207
-
801.831
7.752.346
13.223
154.476
153.380
610.959
38.754
487.037
495.135
7.706.212
-
648.515
8.317.171
38.754
487.037
2.202.443
519.495
1.139
55.201
2.202.443
519.495
56.340
2.194.989
471.111
1.230
61.322
2.194.989
471.111
62.552
5.299.636
6.587.930
11.887.566
4.307.341
8.296.284
12.603.625
31 Mart 2011 tarihi itibariyle 349.797 bin TL tutarında bloke mevduat bulunmaktadır (31 Aralık 2010:
359.309 bin TL).
17
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 6 - FĠNANSAL YATIRIMLAR
31 Mart 2011
Kısa vadeli Uzun vadeli
Toplam
Gerçeğe uygun değer farkı
kar veya zarara yansıtılan
Satılmaya hazır
Vadeye kadar elde tutulacak
a)
Toplam
291.688
133.975
883.706
291.688
3.802.365 3.936.340
5.525.984 6.409.690
204.928
90.959
1.661.656
204.928
2.992.132 3.083.091
5.378.167 7.039.823
1.309.369
9.328.349 10.637.718
1.957.543
8.370.299 10.327.842
Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar
Finans
Borçlanma senetleri:
Devlet tahvilleri ve hazine bonoları
Eurobond
Yatırım Fonları
Diğer
Hisse senetleri:
Halka açık
b)
31 Aralık 2010
Kısa vadeli Uzun vadeli
31 Mart 2011
Diğer
Toplam
31 Aralık 2010
Finans
Diğer
Toplam
228.273
5.900
28.257
5.970
16.075
-
228.273
21.975
28.257
5.970
120.227
30.049
28.975
6.635
16.633
-
120.227
46.682
28.975
6.635
268.400
16.075
284.475
185.886
16.633
202.519
7.213
-
7.213
2.409
-
2.409
275.613
16.075
291.688
188.295
16.633
204.928
31 Aralık 2010
Finans
Diğer
Toplam
Satılmaya hazır finansal varlıklar
Finans
31 Mart 2011
Diğer
Toplam
Borçlanma senetleri:
Devlet tahvilleri ve hazine bonoları 2.418.323
Eurobond
484.553
Özel kesim tahvilleri
818.679
Yatırım Fonları
30.894
Diğer
-
- 2.418.323
484.553
818.679
30.894
-
1.807.689
395.871
658.885
26.483
2.009
- 1.807.689
395.871
658.885
26.483
2.009
3.752.449
- 3.752.449
2.890.937
- 2.890.937
Hisse senetleri:
Halka açık
Halka açık olmayanlar
11.128
48.910
3.812.487
59.822
64.031
70.950
112.941
11.253
47.079
123.853 3.936.340
2.949.269
18
63.592
70.230
74.845
117.309
133.822 3.083.091
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 6 - FĠNANSAL YATIRIMLAR (Devamı)
c)
Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar
Finans
Borçlanma senetleri:
Devlet tahvilleri ve hazine bonoları
Eurobond
Vadeli Mevduat
31 Mart 2011
Diğer
Toplam
31 Aralık 2010
Finans
Diğer
Toplam
2.079.283
3.848.776
462.316
19.315
2.079.283
3.848.776
481.631
2.787.009
3.701.223
533.465
18.126
2.787.009
3.701.223
551.591
6.390.375
19.315
6.409.690
7.021.697
18.126
7.039.823
Repo iĢlemine konu edilen borçlanma senetlerinin detayı aĢağıdaki gibidir:
Vadeye kadar elde tutulacak
Satılmaya hazır
Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
3.339.898
173.997
-
1.817.086
106.246
21.867
3.513.895
1.945.199
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
NOT 7 - TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR
Ticari alacaklar
Ticari alacaklar
Alacak senetleri ve alınan çekler
Eksi: ġüpheli alacaklar karĢılığı
Eksi: Ertelenen finansman gelirleri
5.104.350
1.428.326
(221.281)
(53.205)
ĠliĢkili taraflardan alacaklar (Not 20)
Kısa vadeli ticari alacaklar
Uzun vadeli ticari alacaklar
3.906.024
1.484.389
(214.900)
(69.034)
242.720
83.023
6.500.910
5.189.502
6.386.746
114.164
5.098.243
91.259
6.500.910
5.189.502
2011
2010
214.900
191.094
ġüpheli alacaklar karĢılığı hareket tablosu aĢağıdaki gibidir:
Dönem baĢı - 1 Ocak
Dönem içinde ayrılan karĢılıklar
Tahsil edilen Ģüpheli ticari alacaklar
Yabancı para çevrim farkları
6.489
(2.252)
2.144
Dönem sonu - 31 Mart
221.281
19
7.605
(6.015)
(2.691)
189.993
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 7 - TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR (Devamı)
Ticari borçlar
31 Aralık 2010
31 Mart 2011
Ticari borçlar
Borç senetleri
Eksi: Ertelenen finansman giderleri
7.993.592
1.023
(9.854)
7.308.840
1.447
(8.644)
ĠliĢkili taraflara borçlar (Not 20)
7.984.761
195.871
7.301.643
247.725
8.180.632
7.549.368
NOT 8 - FĠNANS SEKTÖRÜ FAALĠYETLERĠNDEN ALACAKLAR
31 Mart 2011
Kısa vadeli Uzun vadeli
MüĢterilere verilen
avans ve krediler
Sigorta faaliyetleri alacakları
Toplam
31 Aralık 2010
Kısa vadeli Uzun vadeli
Toplam
14.719.439
107.487
16.065.762 30.785.201
4.283
111.770
15.205.731
93.125
14.375.629 29.581.360
4.179
97.304
14.826.926
16.070.045 30.896.971
15.298.856
14.379.808 29.678.664
31 Mart 2011
Kurumsal
ve ticari
krediler
Tüketici Kredi kartı
kredileri
alacakları
Finansal
kiralama
alacakları
Faktoring
alacakları
Toplam
Krediler
Yakın izlemedeki krediler
Yasal takip altındaki krediler
17.690.167
470.323
463.837
6.518.280
209.486
270.494
4.151.588
111.046
250.104
884.294
81.890
154.586
810.232
9.184
30.054.561
872.745
1.148.205
Brüt
18.624.327
6.998.260
4.512.738
1.120.770
819.416
32.075.511
(12.005)
(1.290.310)
MüĢterilere verilen avans ve krediler:
Eksi: Değer düĢüklüğü karĢılığı
Net
(680.860)
(105.745)
1.015.025
807.411
30.785.201
31 Aralık 2010
Kurumsal
ve ticari
krediler
Tüketici Kredi kartı
kredileri
alacakları
Finansal
kiralama
alacakları
Faktoring
alacakları
Toplam
Krediler
Yakın izlemedeki krediler
Yasal takip altındaki krediler
17.011.630
463.885
486.947
5.856.980
222.916
280.603
4.122.234
152.508
235.740
835.777
96.901
156.890
906.615
9.022
28.733.236
936.210
1.169.202
Brüt
17.962.462
6.360.499
4.510.482
1.089.568
915.637
30.838.648
(101.699)
(11.943)
(1.257.288)
987.869
903.694
29.581.360
Net
(659.741)
17.302.721
6.772.976
(266.416)
4.246.322
Eksi: Değer düĢüklüğü karĢılığı
17.943.467
(225.284)
(219.570)
6.140.929
20
(264.335)
4.246.147
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 8 - FĠNANS SEKTÖRÜ FAALĠYETLERĠNDEN ALACAKLAR (Devamı)
Değer düĢüklüğü karĢılığı hareket tablosu aĢağıdaki gibidir:
Dönem baĢı - 1 Ocak
Kredi değer düĢüklüğü karĢılığı
KarĢılık ayrılan tutarlardan yapılan tahsilatlar
Portföy satıĢı sebebiyle çıkıĢlar
Kayıtlardan silinenler
Yabancı para çevrim farkları
2011
2010
1.257.288
1.600.059
118.515
(85.070)
(1.348)
925
Dönem sonu - 31 Mart
179.805
(179.348)
(220.735)
(891)
629
1.290.310
1.379.519
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
Net finansal kiralama yatırımları aĢağıdaki gibidir:
Brüt finansal kiralama alacakları
Eksi: Tahakkuk etmemiĢ finansman gelirleri
1.051.664
(167.370)
1.006.697
(170.920)
884.294
835.777
Finansal kiralama alacakları, sözleĢme süresindeki kira bedellerinden oluĢmaktadır. Vadelerine göre kira bedelleri
aĢağıdaki gibidir:
31 Mart 2011
1 yıldan kısa
1-5 yıl arası
Eksi: Tahakkuk etmemiĢ finansman gelirleri
31 Aralık 2010
336.732
714.932
(167.370)
409.111
597.586
(170.920)
884.294
835.777
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
NOT 9 - STOKLAR
Ġlk madde ve malzeme
Mamuller
Ticari mallar
Yarı ve ara mamuller
Diğer stoklar
Eksi: Stok değer düĢüklüğü karĢılığı
21
2.792.160
1.556.867
890.369
609.685
50.240
(80.431)
1.752.219
1.104.966
905.185
449.479
61.859
(80.610)
5.818.890
4.193.098
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 10 - MADDĠ DURAN VARLIKLAR
2011
2010
1 Ocak tarihleri itibariyle
Maliyet
BirikmiĢ amortisman
18.725.936
(8.280.084)
18.653.487
(8.023.948)
Net kayıtlı değer
10.445.852
10.629.539
Dönem baĢı net kayıtlı değer
10.445.852
10.629.539
Ġktisaplar (Not 3)
GiriĢler
ÇıkıĢlar
Transferler (*)
Yabancı para çevrim farkları
Cari dönem amortismanı
111.943
199.941
(38.000)
(317)
18.055
(199.246)
176.435
(33.874)
1.983
4.464
(200.189)
Dönem sonu net kayıtlı değer
10.538.228
10.578.358
31 Mart tarihleri itibariyle
Maliyet
BirikmiĢ amortisman
19.330.467
(8.792.239)
18.827.533
(8.249.175)
Net kayıtlı değer
10.538.228
10.578.358
(*) Maddi olmayan duran varlıklara transfer edilmiĢtir.
22
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 11 - MADDĠ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR
2011
2010
1 Ocak tarihleri itibariyle
Maliyet
BirikmiĢ amortisman
2.195.530
(811.372)
1.985.020
(665.127)
Net kayıtlı değer
1.384.158
1.319.893
Dönem baĢı net kayıtlı değer
1.384.158
1.319.893
Ġktisaplar (Not 3)
GiriĢler
ÇıkıĢlar
Transferler (*)
Yabancı para çevrim farkları
Cari dönem amortismanı
162
37.272
(215)
317
12.398
(46.836)
34.521
(2.004)
(1.983)
(10.310)
(34.061)
Dönem sonu net kayıtlı değer
1.387.256
1.306.056
31 Mart tarihleri itibariyle
Maliyet
BirikmiĢ amortisman
2.250.764
(863.508)
2.004.974
(698.918)
Net kayıtlı değer
1.387.256
1.306.056
(*) Maddi duran varlıklardan transfer edilmiĢtir.
31 Mart 2011 tarihi itibariyle gerçekleĢen araĢtırma ve geliĢtirme harcamalarının toplamı 60.886 bin TL
tutarındadır (31 Mart 2010: 44.922 bin TL).
NOT 12 - ġEREFĠYE
Dönem baĢı net kayıtlı değer - 1 Ocak
Ġlaveler (Not 3)
Yabancı para çevrim farkları
2011
2010
3.526.351
3.517.860
82.157
246
Dönem sonu net kayıtlı değer - 31 Mart
(207)
3.608.754
3.517.653
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
2.736.463
643.714
138.984
82.157
7.436
2.736.463
643.714
138.984
7.190
3.608.754
3.526.351
ġerefiye’nin dağılımı aĢağıdaki gibidir:
TüpraĢ
Yapı Kredi Bankası
Opet
Entek (Not 3)
Diğer
23
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 13 - FĠNANS SEKTÖRÜ FAALĠYETLERĠNDEN BORÇLAR
31 Mart 2011
Kısa vadeli Uzun vadeli
Toplam
31 Aralık 2010
Kısa vadeli Uzun vadeli
Toplam
Mevduat
28.049.065
Sigorta teknik karĢılıkları
255.942
Sigorta faaliyetleri diğer borçları
43.366
551.526 28.600.591
214.768
470.710
8.502
51.868
26.530.200
228.711
30.928
291.923 26.822.123
236.457
465.168
6.390
37.318
28.348.373
774.796 29.123.169
26.789.839
534.770 27.324.609
Vadesiz
31 Mart 2011
Vadeli
Toplam
Vadesiz
Türk Lirası mevduat
Tasarruf mevduatı
963.766
Ticari mevduat
1.339.322
Bankalararası mevduat
111.123
Repo iĢlemlerinden sağlanan fonlar
-
8.075.761 9.039.527
3.933.582 5.272.904
429.463
540.586
745.704
745.704
906.379
1.357.091
79.344
-
7.921.605 8.827.984
4.225.557 5.582.648
189.766
269.110
33.920
33.920
2.414.211
13.184.510 15.598.721
2.342.814
12.370.848 14.713.662
Yabancı para mevduat
Tasarruf mevduatı
996.589
Ticari mevduat
1.261.485
Bankalararası mevduat
16.356
Repo iĢlemlerinden sağlanan fonlar
-
4.538.219 5.534.808
3.778.899 5.040.384
452.686
469.042
1.957.636 1.957.636
983.601
1.368.793
17.169
-
3.770.979 4.754.580
3.786.460 5.155.253
634.630
651.799
1.546.829 1.546.829
2.274.430
10.727.440 13.001.870
2.369.563
9.738.898 12.108.461
Mevduat:
31 Aralık 2010
Vadeli
28.600.591
Toplam
26.822.123
NOT 14 - FĠNANSAL BORÇLAR
Kısa vadeli finansal borçlar
Krediler
Ġhraç edilen borç senetleri
Faktoring borçları
Finansal kiralama borçları
Uzun vadeli finansal borçlar
Krediler
Ġhraç edilen borç senetleri
Finansal kiralama borçları
24
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
8.862.374
334.875
10.900
3.370
8.362.967
355.220
124.400
3.257
9.211.519
8.845.844
7.020.126
900.799
2.645
7.103.180
927.674
1.596
7.923.570
8.032.450
17.135.089
16.878.294
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 14 - FĠNANSAL BORÇLAR (Devamı)
TüpraĢ hisse alım bedelinin ödenmesinde ve Grup’un mevcut kredilerinin yeniden finansmanında kullanılmak
amacıyla 2006 yılında temin edilen kredilere iliĢkin bilgiler aĢağıda sunulmuĢtur:
-
JP Morgan Europe Limited ve JP Morgan Chase Bank NA tarafından oluĢturulan konsorsiyumdan 7 yıl
vadeli, Libor+1,9 faiz oranlı 950.000.000 USD;
-
Akbank T.A.ġ. Malta Branch, Türkiye Garanti Bankası A.ġ. Luxemburg Branch, Türkiye ĠĢ Bankası A.ġ.
Bahrain Offshore Branch, Standard Bank Plc., Türkiye Vakıflar Bankası T.A.O. Bahrain Offshore Branch,
Türkiye Halk Bankası A.ġ. tarafından oluĢturulan konsorsiyumdan 10 yıl vadeli, 2013 yılı baĢına kadar
Libor+2,3, sonrasında Libor+2,8 faiz oranlı 1.800.000.000 USD.
Söz konusu kredilere iliĢkin gerçekleĢen anapara geri ödemeleri sonrasında, 31 Mart 2011 tarihi itibariyle ilgili
krediler toplamı 1.200.650.391 USD tutarına düĢmüĢtür.
31 Mart 2011 tarihi itibariyle, Grup’un ĠĢ Ortaklıkları’ndan Yapı Kredi Bankası’nın Standard Chartered Bank ve
Unicredit Markets and Investment Banking eĢliderliğinde 255.500.000 USD ve 129.000.000 EUR karĢılığı
677.171 bin TL tutarında seküritizasyon kredisi bulunmaktadır (31 Aralık 2010: 704.582 bin TL). Kredi
Euribor/Libor bazlı değiĢken faizli olup, vadesi de 7 ile 8 yıl arasındadır ve geri ödemeleri 2010 yılı ilk
döneminde baĢlamıĢtır.
Yapı Kredi Bankası toplam 1.145.340 bin TL (525.000.000 EUR) tutarında 10 yıl vadeli, 5 yıl tamamlandıktan
sonra geri ödeme opsiyonlu sermaye benzeri kredi sağlamıĢtır (31 Aralık 2010: 1.075.778 bin TL). Bu krediler,
UniCredit S.p.A.’nın garantörlüğünde, Merrill Lynch Capital Corporation (250.000.000 EUR), Goldman Sachs
International Bank (175.000.000 EUR) ve Citibank (100.000.000 EUR) tarafından temin edilmiĢ olup, faiz oranları
ilk 5 yılda, sırasıyla, Euribor+%2, Euribor+%2,25 ve Euribor+%1,85’tir.
Yapı Kredi Bankası 2010 Ekim ayında uluslararası bankalardan 1 yıl vadeli, EUR ve USD olmak üzere iki ayrı
kredi diliminden oluĢan, faizi Libor+%1,3 olan 265.146 bin TL (171.250.000 USD) ve faizi Euribor+%1,3 olan
730.836 bin TL’lik (335.000.000 EUR) toplam yaklaĢık 625.000.000 USD sendikasyon kredisi sağlamıĢtır.
Yapı Kredi Bankası ile UniCredit Luxembourg arasında 11 Ekim 2010 tarihinde 5 yıl vadeli, 580.613 bin TL
(375.000.000 USD) tutarında ve yıllık 5,19% maliyetli kredi sözleĢmesi imzalanmıĢtır.
2010 yılında Koç Holding tarafından 21 finans kuruluĢunu kapsayan konsorsiyumdan 120.000.000 USD ve
211.500.000 EUR’luk iki dilim olarak temin edilen toplam yaklaĢık 425.000.000 USD tutarındaki kredilere iliĢkin
gerçekleĢen 100.500.000 EUR ve 8.000.000 USD’lik anapara geri ödemeleri sonrasında, 31 Mart 2011 tarihi
itibariyle ilgili krediler toplamı yaklaĢık 270.000.000 USD tutarına düĢmüĢtür. Ġlgili kredinin kalan USD ve EUR
bakiyelerine iliĢkin faiz oranları, sırasıyla, Libor+%2,25 ve Euribor+%1,75 olarak yeniden belirlenmiĢtir.
Arçelik 2010 yılında, vadesi gelen banka kredilerinin yeniden finansmanı amacıyla, 2 ve 3 yıl vadeli, farklı para
birimlerinde, toplam TL karĢılığı yaklaĢık 1.000.000 bin TL olan kredi temin etmiĢtir. Söz konusu kredilerden 2 yıl
vadeli olanların faiz oranları EUR ve TL için, sırasıyla, Euribor+%1,70 ve Tribor+%0,70; 3 yıl vadeli olanların ise,
EUR, GBP ve TL için, sırasıyla, Euribor+%1,80, Libor+%1,90 ve Tribor+%0,75 olarak belirlenmiĢtir.
Uzun vadeli finansal borçların geri ödeme planı aĢağıdaki gibidir:
1-2 yıl arası
2-3 yıl arası
3-4 yıl arası
4-5 yıl arası
5 yıl ve üzeri
25
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
1.653.156
2.005.931
737.700
1.279.240
2.247.543
2.725.090
1.668.451
752.984
1.337.057
1.548.868
7.923.570
8.032.450
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 15 - VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ
Dönem karı vergi yükümlülükleri
Yurtiçi
YurtdıĢı
Eksi: PeĢin ödenen kurumlar vergisi
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
232.069
9.391
728.569
19.060
-
(537.762)
Dönem karı vergi yükümlülükleri (net)
241.460
209.867
Ertelenen vergi yükümlülükleri
Yurtiçi
YurtdıĢı
619.312
49.503
617.845
47.316
668.815
665.161
(339.673)
(21.801)
(331.512)
(19.714)
(361.474)
(351.226)
307.341
313.935
Ertelenen vergi varlıkları
Yurtiçi
YurtdıĢı
Ertelenen vergi yükümlülükleri (net)
Türk vergi mevzuatı, ana ortaklık olan Ģirketin bağlı ortaklıkları ve iĢ ortaklıkları konsolide ettiği finansal
tabloları üzerinden vergi beyannamesi vermesine olanak tanımamaktadır. Bu sebeple bu ara dönem özet
konsolide finansal tablolara yansıtılan vergi karĢılıkları, konsolidasyon kapsamına alınan tüm Ģirketler için ayrı
ayrı hesaplanmıĢtır.
Türkiye’de Kurumlar Vergisi oranı %20’dir. Kurumlar vergisi oranı, kurumların ticari kazancına vergi yasaları
gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna ve indirimlerin
sonucu bulunacak safi kurum kazancına uygulanır.
26
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 15 - VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ (Devamı)
Koç Holding, Bağlı Ortaklıklar ve ĠĢ Ortaklıkları, ertelenen vergi varlıklarını ve yükümlülüklerini, bilanço
kalemlerinin SPK Finansal Raporlama Standartları uyarınca düzenlenmiĢ ve kanuni finansal tabloları arasındaki
farklı değerlendirilmeleri sonucunda ortaya çıkan geçici farkların etkilerini dikkate alarak hesaplamaktadır. Söz
konusu geçici farklar genellikle gelir ve giderlerin, SPK Finansal Raporlama Standartları ve Vergi Kanunlarına
göre değiĢik raporlama dönemlerinde muhasebeleĢmesinden kaynaklanmaktadır.
BirikmiĢ geçici farklar ve yürürlükteki vergi oranları kullanılarak hesaplanan ertelenen vergi varlıkları ve
yükümlülükleri aĢağıdaki gibidir:
Ertelenen vergi
Toplam geçici
varlıkları/
farklar
(yükümlülükleri)
31 Mart
31 Aralık
31 Mart 31 Aralık
2011
2010
2011
2010
Maddi ve maddi olmayan duran varlıklar
Kredi değer düĢüklüğü karĢılığı
Kullanılabilir yatırım indirimleri
Sandık karĢılığı
Kıdem tazminatı karĢılığı
Ġndirilebilir birikmiĢ mali zararlar
Dava karĢılıkları
Garanti ve montaj gider karĢılıkları
Stoklar
Kullanılmayan izin günleri karĢılıkları
ĠĢtirak değer düĢüklüğü karĢılığı
Ertelenen gelirler
Gider tahakkukları (net)
Kullanılabilir Ar-Ge indirimleri
Kredi kartı puan karĢılıkları
Tahakkuk etmemiĢ finansman gelirleri (net)
Türev finansal araçlar
Diğer (net)
4.628.146
(533.196)
(1.300.049)
(419.018)
(377.904)
(248.602)
(180.162)
(163.322)
(103.082)
(78.633)
(61.287)
(58.393)
(47.941)
(32.607)
(19.190)
(13.609)
39.413
(237.635)
Ertelenen vergi varlıkları / (yükümlülükleri) (net)
4.320.177
(490.801)
(1.180.519)
(419.018)
(359.113)
(174.038)
(181.023)
(204.473)
(103.488)
(71.554)
(61.703)
(33.122)
(63.145)
(72.371)
(19.849)
(17.587)
72.906
(200.634)
(915.973)
106.329
93.879
83.804
75.741
49.285
36.033
32.667
20.662
15.250
12.258
11.679
9.588
6.521
3.838
2.558
(7.539)
56.079
(893.515)
97.892
90.876
83.804
71.861
34.809
36.204
40.574
20.705
14.242
12.341
6.625
12.629
14.474
3.970
3.490
(14.326)
49.410
(307.341)
(313.935)
Ayrı birer vergi mükellefi olan Bağlı Ortaklık ve ĠĢ Ortaklıkları’nın SPK Finansal Raporlama Standartları
uyarınca hazırladıkları finansal tablolarda ilgili Ģirketlerin net ertelenen vergi varlıkları ve yükümlülükleri
Koç Holding’in ara dönem özet konsolide bilançosunda ertelenen vergi varlık ve yükümlülükleri hesapları
içerisinde ayrı olarak sınıflandırılmıĢtır. Yukarıda gösterilen geçici farklar ile ertelenen vergi varlıkları ve
yükümlülükleri ise brüt değerler esas alınarak hazırlanmıĢ olup net ertelenen vergi pozisyonunu göstermektedir.
27
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 15 - VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ (Devamı)
Ertelenen vergi varlığı hesaplanmamıĢ mahsup edilebilir mali zararların vade dağılımı aĢağıdaki gibidir:
1 yıla kadar
1-2 yıl arası
2-3 yıl arası
3-4 yıl arası
4-5 yıl arası
5 yıl ve üzeri
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
135.226
58.740
657.582
186.797
362.517
28.052
137.799
57.370
654.229
183.529
355.642
-
1.428.914
1.388.569
31 Mart 2011 tarihi itibariyle Grup’un daha sonraki dönemlerde kullanabileceği, ancak ertelenen vergi
hesaplamasına dahil etmediği, 294.885 bin TL (31 Aralık 2010: 292.573 bin TL) tutarında teĢvik belgeli (stopajlı),
972 bin TL (31 Aralık 2010: 922 bin TL) tutarında teĢvik belgesiz (stopajsız) yatırım indirimi bulunmaktadır.
Ertelenen vergi varlık/( yükümlülüklerinin) hareketleri aĢağıdaki gibidir:
2011
Dönem baĢı - 1 Ocak
(313.935)
Gelir tablosu ile iliĢkilendirilen
Özkaynaklar ile iliĢkilendirilen:
- Finansal varlıklar değer artıĢ fonu
- Finansal riskten korunma fonu
- Duran varlıklar değer artıĢ fonu
Yabancı para çevrim farkları
Ġktisaplar
Dönem sonu - 31 Mart
28
2010
(310.319)
(1.014)
48.293
2.912
14.378
97
(3.061)
(6.718)
152
(2.468)
93
2.500
-
(307.341)
(261.749)
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 16 - TÜREV FĠNANSAL ARAÇLAR
31 Aralık 2010
Varlık Yükümlülük
31 Mart 2011
Varlık Yükümlülük
Alım-satım amaçlı
Riskten korunma amaçlı
319.732
43.294
209.194
216.250
348.183
19.798
181.995
255.284
363.026
425.444
367.981
437.279
Alım-satım amaçlı türev finansal araçlar:
Kontrat
miktarı
Yabancı para swap iĢlemleri
Opsiyon sözleĢmeleri
Vadeli döviz iĢlemleri
Faiz oranı swap iĢlemleri
Vadeli mal alım iĢlemleri
31 Mart 2011
Rayiç Değerler
Varlık Yükümlülük
31 Aralık 2010
Kontrat
Rayiç Değerler
miktarı
Varlık Yükümlülük
11.268.135
6.262.655
4.269.668
3.609.860
113.321
60.774
50.182
27.457
181.210
109
74.110
48.734
40.124
42.517
3.709
12.237.454
5.210.238
3.040.230
3.346.226
72.532
157.441
42.301
13.437
135.004
-
98.171
42.415
17.482
22.765
1.162
25.523.639
319.732
209.194
23.906.680
348.183
181.995
Riskten korunma amaçlı türev finansal araçlar:
Kontrat
miktarı
Faiz oranı swap iĢlemleri
Vadeli döviz iĢlemleri
Faaliyet kiralaması alacakları
Yabancı para swap iĢlemleri
Vadeli mal alım iĢlemleri
31 Mart 2011
Rayiç Değerler
Varlık Yükümlülük
31 Aralık 2010
Kontrat
Rayiç Değerler
miktarı
Varlık Yükümlülük
9.518.882
739.376
174.435
171.310
-
34.953
13
7.927
401
-
210.757
5.493
-
7.718.913
4.327
157.257
107.615
1.414
19.101
15
343
339
255.284
-
10.604.003
43.294
216.250
7.989.526
19.798
255.284
NOT 17 - DĠĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
447.541
277.576
261.164
243.237
234.560
77.675
49.898
42.116
37.375
5.129
298.823
376.382
270.654
208.508
291.577
151.328
124.886
50.512
42.850
33.916
4.149
258.042
1.975.094
1.812.804
a) Diğer dönen varlıklar
Katma Değer Vergisi alacakları
Verilen depozito ve teminatlar
PeĢin ödenen giderler
Verilen avanslar
Ġndirilecek vergi ve fonlar
Değerli metaller
Kredi teminatı olarak alınan varlıklar
Canlı varlıklar
Kredi kartı sözleĢme bedelleri
Bankalar arası takas hesabı
Diğer
29
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 17 - DĠĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (Devamı)
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
342.146
333.266
135.997
17.935
331.296
329.518
107.781
20.651
829.344
789.246
314.523
246.692
103.701
102.028
78.161
20.518
19.190
15.273
12.989
159.358
285.380
218.057
146.382
100.855
76.296
13.611
19.849
15.273
14.682
124.026
1.072.433
1.014.411
1.448.231
335.862
285.644
199.927
150.022
141.314
88.937
86.661
86.605
58.165
30.816
19.349
19.014
17.942
394.541
1.458.820
288.606
61.404
270.689
74.285
140.396
215.035
65.428
56.095
30.793
80.251
22.656
19.743
312.345
3.363.030
3.096.546
4.435.463
4.110.957
b) Diğer duran varlıklar
PeĢin ödenen giderler
Yedek parça ve diğer malzemeler
Verilen avanslar
Diğer
c) Kısa vadeli karĢılıklar ve diğer yükümlülükler
KarĢılıklar:
Dava karĢılıkları
Garanti ve montaj gider karĢılıkları
Yıllara sari iĢler maliyet karĢılığı
Kredi ile ilgili taahhütler için ayrılan karĢılıklar (Not 21)
Kullanılmayan izin günleri karĢılıkları
Reklam yayın karĢılığı
Kredi kartı puan karĢılıkları
Bankacılık dıĢı varlıklara iliĢkin opsiyon sözleĢmesi karĢılığı
EPDK katılma payı karĢılığı
Diğer
Diğer kısa vadeli yükümlülükler:
Kredi kartı iĢlemleriyle ilgili borçlar
Alınan avanslar
Ġthalat depozitoları ve transfer talimatları
Bloke hesaplar
SatıĢ destek ve kota teĢvik primi tahakkukları
Bankalararası çek takas hesabı
Personele borçlar ve prim tahakkukları
Geçici hesaplar
Temettü borçları
Ertelenen gelirler
Alınan depozito ve teminatlar
Türev iĢlemler için alınan teminatlar
Lisans bedelleri gider tahakkukları
Ġhracat taahhüt tahakkuku
Diğer
30
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 17 - DĠĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (Devamı)
d)
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
61.504
57.212
344.237
58.344
46.534
34.429
328.716
57.446
48.668
38.697
545.048
530.739
Uzun vadeli karĢılıklar ve diğer yükümlülükler
KarĢılıklar:
Garanti gider karĢılıkları
Diğer uzun vadeli yükümlükler:
Gelir payı (*)
Alınan depozito ve teminatlar
Devlet teĢvik ve yardımları
Diğer
(*) Petrol Piyasası Lisans Yönetmeliği ve SıvılaĢtırılmıĢ Petrol Gazları (LPG) Piyasası Yönetmeliği uyarınca TüpraĢ tarafından
toplanan gelir payları, kapsamlı gelir tablosu ile iliĢkilendirilmeksizin “Uzun vadeli diğer yükümlülükler” içerisinde
muhasebeleĢtirilmekte ve Ulusal Petrol Stoğu Komisyonu’nun kararına istinaden bankalarda bloke edilerek özel faizli
vadesiz mevduat olarak değerlendirilmekte olup; ilgili mevduat “Nakit ve nakit benzerleri” içerisinde sınıflandırılmıĢtır.
NOT 18 - ÖZKAYNAKLAR
Sermaye
Koç Holding, SPK’da kayıtlı olan Ģirketlere tanınan kayıtlı sermaye sistemini uygulamakta olup, 1 Kr nominal
değere sahip kayıtlı hisselerini temsil eden kayıtlı sermayesi için bir tavan belirlemiĢtir. Koç Holding’in kayıtlı
sermayesi ile çıkarılmıĢ sermayesi aĢağıdaki gibidir:
Kayıtlı sermaye tavanı (tarihi değeri ile)
Nominal değeri ile çıkarılmıĢ sermaye
3.000.000
2.415.141
Türkiye’deki Ģirketler, hissedarlarına bedelsiz hisse dağıtarak kayıtlı sermaye tavanını aĢabilirler.
Koç Holding’in ortakları ve sermaye içindeki payları tarihi değerleri üzerinden aĢağıda belirtilmiĢtir:
31 Mart 2011
% Hisse
Tutar
Temel Ticaret ve Yatırım A.ġ.
Semahat Arsel
Suna Kıraç
Rahmi M. Koç
Mustafa V. Koç
Ali Y. Koç
Ġpek Kıraç
Ömer M.Koç
Rahmi M. Koç ve Mahdumları Maden, ĠnĢaat,
Turizm, UlaĢtırma, Yatırım ve Ticaret A.ġ.
31 Aralık 2010
% Hisse
Tutar
42,39
6,42
5,25
5,23
3,20
2,20
1,93
1,79
1.023.794
154.947
126.764
126.311
77.271
53.047
46.558
43.298
42,39
6,42
5,25
5,23
3,20
2,20
1,93
1,79
1.023.794
154.947
126.764
126.311
77.271
53.047
46.558
43.298
0,10
2.532
0,10
2.532
Toplam Koç Ailesi üyeleri ve Koç Ailesi
üyeleri tarafından sahip olunan Ģirketler
68,51
1.654.522
68,51
1.654.522
Vehbi Koç Vakfı
Koç Holding Emekli ve Yardım Sandığı Vakfı
Diğer
7,15
1,99
22,35
172.767
48.049
539.803
7,15
1,99
22,35
172.767
48.049
539.803
100,00
2.415.141
100,00
2.415.141
ÖdenmiĢ sermaye
Sermaye düzeltme farkları (*)
Toplam sermaye
967.288
967.288
3.382.429
3.382.429
(*) Sermaye düzeltme farkları, sermayeye yapılan nakit ve nakit benzeri ilavelerin SPK Finansal Raporlama Standartları’na göre
düzeltilmiĢ toplam tutarları ile düzeltme öncesindeki tutarları arasındaki farkı ifade eder. Sermaye düzeltmesi farklarının
sermayeye eklenmek dıĢında bir kullanımı yoktur.
31
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 18 - ÖZKAYNAKLAR (Devamı)
ÇıkarılmıĢ sermayeyi temsil eden hisse senetlerinin gruplarına göre analizleri aĢağıdaki gibidir:
Grup
A
B
Hisse senedi adedi
Bin TL
Hisse senedi cinsi
64.645.087.838
176.869.012.162
646.451
1.768.690
Nama
Nama
241.514.100.000
2.415.141
Koç Holding Ana SözleĢmesi ile A grubu hisse senedi sahiplerine tanınan imtiyazlar aĢağıdaki gibidir:
1. Ana sözleĢmenin 11’inci maddesi uyarınca B grubu hisse senedi sahipleri tarafından kullanılmayan rüçhan
hakları A grubu hisse senedi sahipleri tarafından kullanılmak istenirse bu haklar SPK Mevzuatı çerçevesinde
kullanılabilir.
2. Ana sözleĢmenin 25’inci maddesi uyarınca (esas mukavele değiĢiklikleri için alınan kararlar hariç olmak üzere),
A grubu hisseler Genel Kurul toplantılarında sahip oldukları her pay için iki oy hakkına sahiptirler.
Değer ArtıĢ Fonları
Gelir tablosu ile iliĢkilendirilmeyerek doğrudan özkaynaklara aktarılan değer artıĢ/azalıĢları toplu olarak aĢağıda
belirtilen fonlarda izlenmektedir:
31 Mart 2011
Finansal varlıklar değer artıĢ fonu
Finansal riskten korunma fonu
Duran varlıklar değer artıĢ fonu
Değer artıĢ fonları toplamı
31 Aralık 2010
83.183
(137.196)
18.707
109.626
(103.485)
13.662
(35.306)
19.803
Değer artıĢ fonlarının dönem içerisindeki hareketleri özkaynaklar değiĢim tablolarında sunulmuĢtur.
Kardan Ayrılan KısıtlanmıĢ Yedekler
Kardan ayrılan kısıtlanmıĢ yedeklerin detayı aĢağıdaki gibidir:
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
Yasal yedekler
Özel yedekler
152.817
2.139.103
152.817
2.139.103
Toplam
2.291.920
2.291.920
ĠĢtirak Hissesi SatıĢ Kazancı Ġstisnası kapsamında, gerçekleĢen iĢtirak satıĢları neticesinde kanuni finansal
tablolarda oluĢan satıĢ kazançlarının %75’lik kısmı “Özel Yedekler” altında sınıflandırılmıĢtır.
32
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 19 - ESAS FAALĠYET DIġI FĠNANSAL GELĠR/GĠDERLER
Finansal gelirler
Kur farkı gelirleri
Faiz gelirleri
SatıĢlardan kaynaklanan vade farkı gelirleri
Vadeli iĢlemler piyasasında oluĢan kazançlar
Diğer finansman gelirleri
Finansal giderler
Kur farkı giderleri
Faiz giderleri
AlıĢlardan kaynaklanan vade farkı giderleri
Vadeli iĢlemler piyasasında oluĢan zararlar
Diğer finansman giderleri
31 Mart 2011
31 Mart 2010
559.437
123.980
60.387
3.352
3.060
235.850
120.464
26.940
8.362
2.349
750.216
393.965
(550.301)
(124.196)
(29.063)
(11.224)
(11.831)
(298.072)
(130.797)
(20.807)
(7.277)
(8.714)
(726.615)
(465.667)
NOT 20 - ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI
a) ĠliĢkili taraf bakiyeleri
31 Mart 2011
ĠĢ Ortaklıkları (*) Diğer
Toplam
Nakit ve nakit benzerleri
Ticari alacaklar
Ticari borçlar
Verilen avans ve krediler
Mevduat
Finansal borçlar
2.148.561
222.038
165.548
22.830
98.507
387.306
- 2.148.561
20.682
242.720
30.323
195.871
11.786
34.616
897.046
995.553
387.306
31 Aralık 2010
ĠĢ Ortaklıkları (*) Diğer
Toplam
2.143.670
58.537
220.168
21.508
69.555
463.783
- 2.143.670
24.486
83.023
27.557
247.725
19.405
40.913
864.878
934.433
463.783
b) ĠliĢkili taraflarla yapılan iĢlemler
31 Mart 2011
ĠĢ Ortaklıkları (*) Diğer
Toplam
Mal ve hizmet satıĢları
Mal ve hizmet alımları
Faiz geliri
Faiz gideri (-)
490.601
323.623
28.107
6.029
7.907
39.963
-
498.508
363.586
28.107
6.029
31 Mart 2010
ĠĢ Ortaklıkları (*) Diğer
233.203
219.558
10.372
13.450
16.647
20.272
-
Toplam
249.850
239.830
10.372
13.450
(*) Oransal konsolidasyon yöntemi kapsamında gerçekleĢtirilen eliminasyonlar sonrasında, Grup’un ĠĢ Ortaklıkları ile kalan
bakiye ve iĢlemlerini ifade etmektedir.
c) Üst düzey yöneticilere sağlanan faydalar
Koç Holding’in 31 Mart 2011 tarihinde sona eren üç aylık dönemde üst düzey yöneticilerine sağladığı faydalar
toplamı 4.549 bin TL’dir (31 Mart 2010: 2.161 bin TL). Bu tutarın tamamı kısa vadeli faydalardan oluĢmaktadır.
33
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 21 - TAAHHÜTLER, ġARTA BAĞLI VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
Finans sektörü harici:
Finans sektörü haricindeki Ģirketlerle ilgili verilen ve alınan teminatların özeti aĢağıdaki gibidir:
Verilen teminatlar:
Teminat akreditifleri
Teminat mektupları
Teminat senetleri
Hisse senetleri (*)
Diğer
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
2.236.077
2.176.947
415.590
187.314
93.731
1.949.590
1.531.396
649.664
219.414
56.179
5.109.659
4.406.243
(*) TüpraĢ hisse alım bedelinin ödenmesinde ve Grup’un mevcut kredilerinin yeniden finansmanında kullanılmak amacıyla
2006 yılında temin edilen kredilere (Not 14) iliĢkin olarak, 31 Mart 2011 tarihi itibariyle Grup’un sahip olduğu
59.600 bin TL nominal tutarlı Arçelik hisseleri ve 127.714 bin TL nominal tutarlı TüpraĢ hisseleri (31 Aralık 2010: 91.700
bin TL Arçelik - 127.714 bin TL TüpraĢ) üzerine, kredi veren bankalar lehine rehin tesis edilmiĢ olup söz konusu hisselere
ait oy ve temettü hakkı saklı kalmıĢtır.
Alınan teminatlar:
Teminat mektupları
Ġpotekler
Doğrudan borçlandırma limiti
Kefaletler
Teminat senetleri
Diğer taahhütler
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
1.746.873
1.603.461
484.457
312.466
83.493
145.239
1.626.063
1.627.273
434.313
305.138
205.809
121.294
4.375.989
4.319.890
Grup’un 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle finans sektörü harici teminat/rehin/ipotek (“TRĠ”)
pozisyonu aĢağıdaki gibidir (Tablo içerisindeki toplam tutarlar Türk Lirası TRĠ’leri de içermektedir. Yabancı
para TRĠ’ler TL karĢılıkları üzerinden sunulmuĢtur.):
A. Kendi tüzel kiĢiliği adına vermiĢ olduğu TRĠ’lerin toplam tutarı
-USD
-EUR
-Diğer
B. Tam konsolidasyon kapsamına dahil edilen ortaklıklar lehine
vermiĢ olduğu TRĠ’lerin toplam tutarı (*)
-USD
-EUR
C. Olağan ticari faaliyetlerinin yürütülmesi amacıyla diğer
3. kiĢilerin borcunu temin amacıyla vermiĢ olduğu
TRĠ’lerin toplam tutarı (*)
-USD
-EUR
D. Diğer verilen TRĠ’lerin toplam tutarı
i) Ana ortak lehine vermiĢ olduğu TRĠ’lerin toplam tutarı
ii) B ve C maddeleri kapsamına girmeyen diğer grup Ģirketleri
lehine vermiĢ olduğu TRĠ’lerin toplam tutarı
iii) C maddesi kapsamına girmeyen 3. kiĢiler lehine
vermiĢ olduğu TRĠ’lerin toplam tutarı
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
4.586.308
2.505.342
543.887
138.204
3.561.056
2.369.569
529.120
71.097
357.545
89.027
172.346
589.432
144.628
316.586
165.806
95.995
69.811
-
255.755
108.220
147.535
-
-
-
-
-
5.109.659
4.406.243
(*) Ana Ortaklık Koç Holding’in ana faaliyetleri kapsamında, Koç Topluluğu Ģirketlerinin (Bağlı Ortaklık ve ĠĢ Ortaklıkları)
çeĢitli finansman ihtiyaçlarının karĢılanmasında kullanılmak üzere, 21 finans kuruluĢunu kapsayan konsorsiyumdan alınan
krediye iliĢkin (Not 14) verdiği teminat senetlerini içermektedir.
34
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 21 - TAAHHÜTLER, ġARTA BAĞLI VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (Devamı)
Finans sektörü:
Teminatta tutulan borçlanma senetleri:
31 Mart 2011 tarihi itibariyle finansal varlıklar içerisinde yer alan 1.333.998 bin TL (31 Aralık 2010: 1.283.170
bin TL) tutarındaki borçlanma senetleri;
-
yasal gereklilikler sebebiyle TCMB ve Hazine MüsteĢarlığı,
menkul kıymet ve para piyasası iĢlemleri sebebiyle ĠMKB Takas ve Saklama Bankası A.ġ.’de,
kredi sözleĢmeleri gereğince çeĢitli bankalarda, teminat olarak bulundurulmaktadır.
Saklama hizmetleri:
Grup’un finans sektöründeki ĠĢ Ortaklıkları müĢterilerine saklama hizmeti sunmaktadır. Saklamada bulunan
finansal varlıklar konsolide finansal tablolarda yer almamakla birlikte 31 Mart 2011 tarihi itibariyle söz konusu
varlıkların tutarı 14.132.868 bin TL’dir (31 Aralık 2010: 13.259.444 bin TL).
Kredi ile ilgili taahhütler ve muhtemel yükümlülükler:
Teminat mektupları
- TL
- Yabancı para
Akreditifler
Kabul kredileri
Diğer
Eksi: KarĢılıklar (Not 17.c)
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
4.133.526
3.670.951
2.228.577
73.643
392.867
3.890.362
3.583.683
1.999.937
82.899
289.719
10.499.564
9.846.600
(102.028)
10.397.536
35
(100.855)
9.745.745
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 22 - SATIġ AMAÇLI ELDE TUTULAN VARLIK GRUPLARI
Grup’un Bağlı Ortaklıkları’ndan Aygaz’ın, 30 Kasım 2010 tarihli yönetim kurulu kararı uyarınca, Entek
sermayesinde sahibi olduğu %49,62 oranında toplam 49.079 bin TL nominal değerde hissenin, hisse devir
iĢlemlerinin tamamlandığı tarihte nakden ve peĢin olarak ödenmek üzere 136.455 bin USD bedel karĢılığında
AES Mont Blanc Holdings B.V.'ye satılmasına karar verilmiĢtir. 31 Aralık 2010 tarihli konsolide finansal
tablolarda satıĢı düĢünülen bağlı ortaklığın varlık ve yükümlülüklerinin tamamı UFRS 5 uyarınca satıĢ amacıyla
elde tutulan varlık grupları olarak sınıflanmıĢtır. Hisse satıĢının tamamlanmasını takiben Entek, iĢ ortaklığı
olarak oransal konsolidasyon yöntemi ile muhasebeleĢtirilmiĢtir (Not 3).
Ayrıca, Grup’un Bağlı Ortaklıkları’ndan Otoyol Sanayi’nin devam eden tasfiye süreci sebebi ile varlık ve
yükümlülükleri, UFRS 5 uyarınca satıĢ amacıyla elde tutulan varlık grupları olarak sınıflanmıĢtır.
SatıĢ amaçlı elde tutulan varlık ve yükümlülük gruplarının özet bilgileri aĢağıdaki gibidir:
SatıĢ amaçlı varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri
Ticari alacaklar
Maddi duran varlıklar
Maddi olmayan duran varlıklar
Diğer varlıklar
SatıĢ amaçlı yükümlülükler
Finansal borçlar
Ticari borçlar
ÇalıĢanlara iliĢkin sağlanan faydalara iliĢkin karĢılıklar
Ertelenen vergi yükümlülüğü
Diğer yükümlülükler
36
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
11.737
305
1.145
262
91.955
30.687
221.331
349
12.433
13.449
356.755
31 Mart 2011
31 Aralık 2010
202
82
6.185
64.295
34.879
686
12.587
11.737
6.469
124.184
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 23 - FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ
Finansal Araçlar ve Finansal Risk Yönetimi
31 Mart 2011 tarihinde sona eren ara hesap dönemi içerisinde Grup’un finansal risk politikaları ve kredi riski
yönetimi uygulamalarında önemli bir değiĢiklik olmamıĢtır.
a)
Kredi Riski
Grup’un finansal varlıklarının maruz kaldığı kredi riskleri aĢağıda belirtilmiĢtir.
31 Mart 2011
MüĢterilere
Nakit
Ticari verilen avans
ve nakit Finansal
alacaklar
ve krediler benzerleri yatırımlar
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan
azami kredi riski (A+B+C+D+E)
6.500.910
A. Vadesi geçmemiĢ ve değer düĢüklüğüne
uğramamıĢ finansal varlıkların net kayıtlı değeri 5.990.379
B. KoĢulları yeniden görüĢülmüĢ finansal
varlıkların net kayıtlı değeri
7.138
C. Vadesi geçmiĢ ancak değer düĢüklüğüne
uğramamıĢ finansal varlıkların net kayıtlı değeri 445.018
D. Değer düĢüklüğüne uğrayan finansal
varlıkların (vadesi geçmiĢ) net kayıtlı değeri
58.375
- Brüt kayıtlı değeri
279.656
- Değer düĢüklüğü
(221.281)
- Teminat ile güvence altına alınmış kısmı
50.588
E. Toplu olarak ayrılan değer düĢüklüğü (-)
-
31 Aralık 2010
Türev
araçlar
30.785.201 11.527.535 10.446.614
363.026
29.375.041 11.527.535 10.446.614
363.026
44.091
-
-
-
1.505.461
-
-
-
219.201
1.150.918
(931.717)
183.511
(358.593)
-
-
-
MüĢterilere
Nakit
Ticari verilen avans
ve nakit Finansal Türev
alacaklar ve krediler benzerleri yatırımlar araçlar
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan
azami kredi riski (A+B+C+D+E)
5.189.502
A. Vadesi geçmemiĢ ve değer düĢüklüğüne
uğramamıĢ finansal varlıkların net kayıtlı değeri 4.843.928
B. KoĢulları yeniden görüĢülmüĢ finansal varlıkların
net kayıtlı değeri
31.134
C. Vadesi geçmiĢ ancak değer düĢüklüğüne uğramamıĢ
finansal varlıkların net kayıtlı değeri
260.333
D. Değer düĢüklüğüne uğrayan finansal varlıkların
(vadesi geçmiĢ) net kayıtlı değeri
54.107
- Brüt kayıtlı değeri
269.007
- Değer düĢüklüğü
(214.900)
- Teminat ile güvence altına alınmış kısmı
51.783
E. Toplu olarak ayrılan değer düĢüklüğü (-)
-
29.581.360 12.251.678 10.133.279 367.981
28.080.085 12.251.678 10.133.279 367.981
40.215
-
-
-
1.546.729
-
-
-
251.573
1.171.619
(920.046)
213.306
(337.242)
-
-
-
31 Mart 2011 itibariyle vadesi geçmemiĢ ve değer düĢüklüğüne uğramamıĢ ticari alacakların 2.952.014 bin TL
(31 Aralık 2010: 2.723.398 bin TL) tutarındaki kısmı ve vadesi geçmiĢ ancak değer düĢüklüğüne uğramamıĢ
ticari alacakların 146.169 bin TL (31 Aralık 2010: 199.497 bin TL) tutarındaki kısmı teminat ile güvence altına
alınmıĢtır.
37
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 23 - FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (Devamı)
b)
Döviz Kuru Riski
Grup’un döviz cinsinden sahip olduğu varlık ve yükümlülüklerin konsolidasyon düzeltme ve eliminasyonları öncesi
tutarları aĢağıdaki gibidir:
31 Mart 2011
Varlıklar
Yükümlülükler
31 Aralık 2010
27.484.239
(31.418.609)
26.065.224
(30.550.152)
(3.934.370)
(4.484.928)
Net bilanço pozisyonu
Bilanço dıĢı türev araçların net pozisyonu
(133.463)
Yabancı para net pozisyonu
(4.067.833)
64.686
(4.420.242)
Grup’un Bağlı Ortaklıkları’ndan TüpraĢ, net yabancı para finansal yükümlülüklerden ötürü ortaya çıkan kur
riskini, ürün satıĢ fiyatlarına döviz kuru değiĢimlerini yansıtmak suretiyle sınırlandırmaktadır. 31 Mart 2011 tarihi
itibariyle TüpraĢ’ın sahip olduğu ham petrol ve petrol ürünü stokları toplam tutarı 3.026.514 bin TL’dir
(31 Aralık 2010: 1.797.120 bin TL).
Ayrıca, Grup’un ĠĢ Ortaklıkları’ndan TofaĢ’ın yatırım amaçlı temin ettiği bazı kredilerin geri ödemeleri Fiat Auto
S.p.A ve Peugeot Citroen Automobiles S.A. (“Alıcılar”) tarafından yapılacak alımlar vasıtası ile garanti altına
alınmıĢtır. Dolayısıyla, bu kredilere iliĢkin döviz kuru veya faiz oranı riskleri, Alıcılar tarafından üstlenilmektedir.
Bu sebeple, döviz kuru riski değerlendirilirken yabancı para net pozisyonu 488.983 bin TL daha az olarak dikkate
alınmalıdır (31 Aralık 2010: 374.148 bin TL).
31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle EUR, USD ve diğer para birimleri TL karĢısında %10 oranında
değer kazansaydı/kaybetseydi ve diğer tüm değiĢkenler sabit kalsaydı, yabancı para net pozisyonundan dolayı
oluĢacak kur farkı zararı/karı sonucu vergi öncesi kar, aĢağıdaki tabloda ilgili para birimleri cinsinden
detaylandırılıdığı üzere, 406.783 bin TL (31 Aralık 2010: 442.024 bin TL) daha düĢük/yüksek olacaktı. Söz konusu
kur farklarının ana ortaklık net dönem karı / özkaynaklarına etkisi yaklaĢık 190.000 bin TL seviyesindedir.
31 Mart 2011
Yabancı para net varlık/yükümlülük
Riskten korunan kısım
USD
Diğer
Toplam
257.658
118.976
161.868
(114.594)
(26.089)
8.964
393.437
13.346
376.634
47.274
(17.125)
406.783
USD
EUR
Diğer
Toplam
31 Aralık 2010
Yabancı para net varlık/yükümlülük
Riskten korunan kısım
EUR
211.787
215.851
260.743
(235.426)
(24.037)
13.106
448.493
(6.469)
427.638
25.317
(10.931)
442.024
38
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 23 - FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (Devamı)
31 Mart 2011
USD (*)
EUR (*)
Diğer
Toplam
(TL KarĢılığı) (TL KarĢılığı)
Varlıklar:
Nakit ve nakit benzerleri
Finansal yatırımlar
Ticari alacaklar
Finans sektörü faaliyetlerinden alacaklar
Stoklar
Ertelenen vergi varlığı
Diğer varlıklar
2.567.952
2.679.009
338.084
5.073.197
25.781
220.321
1.099.183
233.256
710.535
2.220.286
52.967
126.750
99.119
62.974
288.221
374.676
476
1.005
81.773
6.473.057
4.719.755
2.361.780
13.073.284
155.944
1.005
699.414
10.904.344
4.442.977
908.244
27.484.239
6.385.656
3.654.770
2.135.009
393.041
1.751.702
2.764.868
432.318
289
668
77
235.026
434.163
173.149
14.169
25.875
14.142.587
11.863.665
4.262.949
631
1.458
167
1.147.152
Toplam yükümlülükler
12.568.476
5.184.948
647.356
31.418.609
Net bilanço pozisyonu
(1.664.132)
(741.971)
260.888
(3.934.370)
Aktif karakterli türev araçlar
Pasif karakterli türev araçlar
5.413.260
(6.181.695)
1.360.928
(835.652)
Toplam varlıklar
Yükümlülükler:
Finans sektörü faaliyetlerinden borçlar
Finansal borçlar
Ticari borçlar
Dönem karı vergi yükümlülüğü
ÇalıĢanlara sağlanan faydalara iliĢkin karĢılıklar
Ertelenen vergi yükümlülüğü
Diğer yükümlülükler
Bilanço dıĢı türev araçların net pozisyonu
(768.435)
255.707 11.606.060
(345.346) (11.739.523)
525.276
(89.639)
(133.463)
Yabancı para net pozisyonu
(2.432.567)
(216.695)
171.249
(4.067.833)
Parasal kalemler yabancı para net pozisyonu
Döviz hedge için kullanılan türev araçların
gerçeğe uygun değeri
(2.458.348)
(269.662)
170.773
(4.223.777)
-
(5.079)
(3.280)
(*) Orijinal para birimleri üzerinden sunulmuĢtur.
39
-
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 23 - FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (Devamı)
USD (*)
Varlıklar:
Nakit ve nakit benzerleri
Finansal yatırımlar
Ticari alacaklar
Finans sektörü faaliyetlerinden alacaklar
Stoklar
Ertelenen vergi varlığı
Diğer varlıklar
31 Aralık 2010
EUR (*)
Diğer
(TL KarĢılığı)
Toplam
(TL KarĢılığı)
2.428.461
2.667.331
329.775
4.871.965
42.844
212.148
1.069.257
228.397
748.607
2.072.704
49.106
144.476
86.852
64.397
287.517
341.400
394
795
132.827
6.032.268
4.656.098
2.331.320
12.120.636
167.255
795
756.852
10.552.524
4.312.547
914.182
26.065.224
5.455.340
3.788.783
2.248.241
430.064
2.085.078
2.849.838
417.655
44
668
520
231.217
500.145
148.868
11.408
13.393
13.206.634
11.845.930
4.343.005
90
1.369
1.066
1.152.058
Toplam yükümlülükler
11.922.428
5.585.020
673.814
30.550.152
Net bilanço pozisyonu
(1.369.904)
(1.272.473)
240.368
(4.484.928)
Aktif karakterli türev araçlar
Pasif karakterli türev araçlar
4.058.543
(5.454.734)
2.007.652
(858.729)
280.360
(411.422)
10.668.750
(10.604.064)
Bilanço dıĢı türev enstrümanların net pozisyonu
(1.396.191)
1.148.923
(131.062)
Yabancı para net pozisyonu
(2.766.095)
(123.550)
109.306
(4.420.242)
Parasal kalemler yabancı para net pozisyonu
Döviz hedge için kullanılan türev araçların
gerçeğe uygun değeri
(2.808.939)
(172.656)
108.912
(4.587.497)
Toplam varlıklar
Yükümlülükler:
Finans sektörü faaliyetlerinden borçlar
Finansal borçlar
Ticari borçlar
Dönem karı vergi yükümlülüğü
ÇalıĢanlara sağlanan faydalara iliĢkin karĢılıklar
Ertelenen vergi yükümlülüğü
Diğer yükümlülükler
232
(*) Orijinal para birimleri üzerinden sunulmuĢtur.
40
-
-
64.686
358
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 23 - FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (Devamı)
Ġthalat ve ihracat bilgileri (TL KarĢılığı)
Ġhracat
USD
EUR
Diğer
31 Mart 2011
31 Mart 2010
2.129.658
1.434.780
176.381
1.159.226
1.303.574
140.739
3.740.819
2.603.539
7.031.237
1.152.352
7.305
4.431.052
881.361
8.581
8.190.894
5.320.994
31 Mart 2011
31 Mart 2010
Ġthalat
USD
EUR
Diğer
NOT 24 - HĠSSE BAġINA KAZANÇ
Hisse baĢına kazanç:
Net dönem karı
Azınlık paylarına ait net dönem karı
Ana ortaklığa ait net dönem karı
Beheri 1 Kr olan nominal değerli hisselerin
ağırlıklı ortalama adedi
Hisse basına kazanç (Kr)
41
1.123.733
(526.527)
647.903
(289.114)
597.206
358.789
241.514.100.000
241.514.100.000
0,247
0,149
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 25 - NAKĠT AKIM TABLOSUNA ĠLĠġKĠN EK BĠLGĠLER
31 Mart 2011 ve 2010 tarihleri itibariyle özet konsolide nakit akım tablolarında gösterilen bilgilere iliĢkin detaylar:
31 Mart 2011
KarĢılıklardaki değiĢiklikler:
Krediler ve ticari alacaklar için ayrılan karĢılıklar
Garanti ve montaj gider karĢılıkları
Dava karĢılıkları
Kıdem tazminatı karĢılığı ve Sandık karĢılığı
Sigorta teknik karĢılıkları
Yıllara sari iĢler maliyet karĢılığı
Stok değer düĢüklüğü karĢılığı
Diğer karĢılıklar
Net faiz gelirlerinin geri eklenmesi:
Finans sektörü harici faiz gelirleri (Not 19)
Finans sektörü faiz gelirleri
Finans sektörü harici faiz giderleri (Not 19)
Finans sektörü faiz giderleri
31 Mart 2010
125.004
32.927
29.143
20.252
5.542
(42.681)
(179)
49.223
187.410
3.876
4.423
2.981
6.740
31.367
2.395
17.215
219.231
256.407
(123.980)
(895.563)
124.196
483.450
(120.464)
(812.717)
130.797
374.134
(411.897)
(428.250)
(7.454)
(1.459.129)
1.793.018
(319.213)
136.554
(1.533.876)
1.494.177
(59.828)
ĠĢletme varlık ve yükümlülüklerindeki net değiĢiklikler:
Finans sektörü:
Merkez bankalarındaki zorunlu karĢılıklar
Finans sektörü faaliyetlerinden alacaklar
Finans sektörü faaliyetlerinden borçlar
Finansal yatırımlar
7.222
Diğer:
Stoklar
Ticari alacaklar
Diğer varlıklar
Ticari borçlar
Diğer yükümlülükler
Nakit ve nakit benzerleri:
Nakit ve nakit benzerleri (Not 5)
SatıĢ amaçlı elde tutulan nakit ve nakit benzerleri (Not 22)
Eksi: Merkez bankası zorunlu karĢılıkları (Not 5)
Eksi: Bloke mevduat (Not 5)
42
37.027
(1.625.613)
(1.304.717)
(161.329)
612.631
277.656
(842.813)
142.390
(441.584)
2.029.512
252.243
(2.201.372)
1.139.748
(2.194.150)
1.176.775
11.887.566
11.737
(2.202.443)
(349.797)
11.461.793
11.833
(1.296.414)
(286.254)
9.347.063
9.890.958
KOÇ HOLDĠNG A.ġ.
31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA DÖNEME AĠT
ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiĢtir.)
NOT 26 - BĠLANÇO TARĠHĠNDEN SONRAKĠ OLAYLAR
i)
Koç Holding’in 7 Nisan 2011 tarihinde yapılan Olağan Genel Kurulu’nda, 2010 yılına ait
1.734.479 bin TL tutarındaki konsolide net karından; ortaklara birinci ve ikinci temettü olmak üzere toplam
550.000 bin TL, Koç Holding Emekli ve Yardım Sandığı Vakfı’na 6.500 bin TL ve intifa senedi sahiplerine
47.880 bin TL (brüt = net) nakit kar payı ödenmesine karar verilmiĢ ve nakit temettü ödemeleri 18 Nisan 2011
tarihi itibariyle tamamlanmıĢtır.
ii)
Grup’un ĠĢ Ortaklıkları’ndan Yapı Kredi Bankası, yurtiçinde 1.750 milyon TL’ye kadar değiĢik vadelerde
TL cinsinden banka bonosu ve/veya tahvili ihraç edilmesini kararlaĢtırmıĢ olup, konuyla ilgili olarak
Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu, Sermaye Piyasası Kurulu ve diğer merciler nezdinde gerekli
baĢvuruların yapılması, ihraçlarla ilgili tüm Ģart ve hükümlerin belirlenmesi ve gerekli iĢlemlerin
yürütülmesi için Yapı Kredi Bankası Yönetim Kurulu tarafından Yapı Kredi Bankası Genel Müdürlüğü’ne
yetki verilmiĢtir. Bu kapsamda, Yapı Kredi Bankası’nın 1.600 milyon TL nominal değerli banka bonosu
ve/veya tahvillerinin halka arzına iliĢkin kayda alınma ve gerekli izinlerin verilmesi için Sermaye Piyasası
Kurulu’na baĢvuruda bulunulmuĢtur. Kalan 150 milyon TL tutarındaki kısmın ise tahsisli olarak veya
nitelikli yatırımcılara satıĢı planlanmaktadır.
iii) Grup’un ĠĢ Ortaklıkları’ndan Yapı Kredi Bankası, uluslararası bankalardan EUR ve USD olmak üzere;
2 ayrı kredi diliminden oluĢan, 19 ülkeden 47 bankanın katılımıyla 1 yıl vadeli ve 150.250.000 USD’lik
dilimi için toplam maliyet Libor+%1,10 olan, 397.500.000 EUR’luk dilimi için ise Euribor+%1,10 olan
yaklaĢık toplam 725.000.000 USD tutarında sendikasyon kredisi sağlamıĢ olup, kredi anlaĢması 19 Nisan
2011 tarihinde imzalanmıĢtır.
............................
43