Günlük Rapor - 01 Kasım 2013 Cuma Sayı: 297 Sayfa: 1
advertisement
Günlük Rapor - 01 Kasım 2013 Cuma Sayı: 297 Sayfa: 1 Borsalar MSCI Dünya Endeksi Dow Jones S&P 500 Euro Stoxx FTSE 100 Nikkei Shanghai MSCI GOÜ Endeksi BİST-100 BİST-30 31 Ekim 397.1 15,546 1,757 3,068 6,731 14,328 2,142 1,034 77,620 94,659 Günlük -0.6% -0.5% -0.4% 0.9% -0.7% -1.2% -0.9% -0.8% -1.6% -1.9% Aylık 3.2% 2.3% 3.6% 4.6% 4.2% -1.1% -1.5% 3.8% 1.5% 0.7% YBB 16.9% 18.6% 23.2% 16.4% 14.1% 37.8% -5.6% -2.0% -0.8% -3.1% Türkiye: Tahvil Getirileri ABD 2 Yıllık ABD 10 Yıllık Almanya 2 Yıllık Almanya 10 Yıllık İngiltere 10 Yıllık İspanya 10 Yıllık İtalya 10 Yıllık Japonya 10 Yıllık Türkiye 10 Yıllık(US$) Türkiye 30 Yıllık(US$) Türkiye 2 Yıllık (TL) Türkiye 10 Yıllık (TL) 31 Ekim 0.31% 2.56% 0.11% 1.67% 2.62% 4.03% 4.13% 0.59% 4.84% 5.86% 7.81% 8.92% t-1 0.32% 2.54% 0.15% 1.69% 2.54% 4.06% 4.19% 0.58% 4.81% 5.83% 7.74% 8.67% t-30 0.33% 2.65% 0.17% 1.80% 2.71% 4.16% 4.41% 0.66% 3.54% 6.10% 8.36% 8.95% 2012 0.25% 1.76% -0.02% 1.31% 1.83% 5.23% 4.49% 0.79% 3.54% 4.46% 8.36% 6.67% birimlerine karşı değerlendiğini görüyoruz. Kurlar 31 Ekim GOÜ Para Birimleri 90.9 USD/TL 1.9968 Euro/TL 2.7135 Sepet(0.5$+0.5€)/TL 2.3552 Euro/USD 1.3584 USD/Yen 98.4 GBP/USD 1.6040 Dolar Endeksi 80.2 Günlük -0.4% 0.1% -1.0% -0.5% -1.1% -0.2% 0.0% 0.5% Aylık 0.7% -0.7% -0.2% -0.4% 0.4% 0.4% -1.0% 0.1% YBB -5.0% 12.0% 15.3% 13.9% 3.0% 13.4% -1.3% 0.5% yıllık artış ikinci çeyrekteki %9,1’den üçüncü çeyrekte Emtia Fiyatları Bileşik Fiyat Endeksi Brent (USD/varil) Tarım Fiyatı Endeksi Ana Metal Fiyatı End. Altın (USD/ons) 31 Ekim 1,451 108.8 1,516 997 1,323 Günlük -0.8% -0.9% -0.6% -0.9% -1.6% Aylık 0.3% 0.8% -1.2% 1.8% 2.8% YBB -8.0% -2.0% -14.8% -9.0% -21.0% milyar dolardan sınırlı yükselişle 57 milyar dolara Risk Göstergeleri VIX (S&P500 Vol.) USLIBOR-OIS (bp) EURIBOR-OIS (bp) Türkiye 5 Yıllık CDS 31 Ekim 13.75 24.20 23.00 184.99 t-1 t-30 2012 13.65 15.54 18.02 24.19 24.59 30.60 22.80 22.50 18.70 183.49 208.17 127.03 Merkez Bankası yılın son Enflasyon Raporu ile 2013 yılsonu için enflasyon tahminini %6,2’den %6,8’e, 2014 sonu enflasyon tahminini de %5,0’ten %5,3’e yükseltti. Revizyonda özellikle TL’deki değer kaybı etkili oldu. Merkez Bankası Başkanı Erdem Başçı, enflasyon hedefe yakınsayana dek para politikasında gevşeme olmayacağını belirtirken, likidite yoluyla görece sıkılaştırma sinyali vermiş oldu. Bunun üzerine dünden beri TL’nin gelişmekte olan ülke para Eylül ayında dış ticaret açığı 7,3 milyar dolarlık beklentilerin üzerinde ve fakat 7,7 milyar dolarlık tahminlerimizin altında 7,5 milyar dolar olarak gerçekleşti. Eylül’de yıllık bazda ihracat %1,3 artışla 13,1 milyar dolara, ithalat da %3,5 artarak 20,6 milyar dolara yükseldi. Altın hariç bakıldığında ise, ihracatın (%11) ithalatın (%4) üzerinde artmaya devam ettiği görülüyor. Bir önceki çeyreğe göre kıyaslandığında ise net ihracatın büyümeye katkısının yavaşlayan altın ithalatının da etkisiyle iyileştiği gözleniyor; ithalattaki %3,7’ye gevşerken, bu dönemde ihracattaki yıllık daralma %2,2’den bakıldığında ise, %3,3’e ihracat ulaştı. artışı Altın %6’dan hariç %13’e yükselirken, ithalat sınırlı artışla %3,3’ten %4,6’ya çıktı. Eylül dış ticaret verilerinin ardından, cari işlemler açığının Eylül’de 3 milyar dolar civarında gerçekleşeceğini, 12 aylık açığın da Ağustos’taki 56,7 ulaşacağını öngörüyoruz. CNBC-e tüketici güven endeksi Ekim’de bir önceki aya göre %9 artarak, iç talebin önümüzdeki dönemde kademeli olarak toparlanabileceğine işaret etti. Alt endekslerden tüketici beklenti endeksi aylık bazda %6, tüketim eğilimi endeksi ise %16 yükseldi. 25 Ekim haftasında yabancılar 1,7 milyar dolarlık bono, 0,2 milyar dolarlık da hisse senedi aldı. Böylece Ekim’in son haftasında yabancılar haftalık bazda Nisan Günlük Rapor - 01 Kasım 2013 Cuma Sayı: 297 Sayfa: 2 ortasından bu yana en yüksek bono alımını gerçekleştirmiş oldu. Dünya: Euro Bölgesi’nde Eylül’de işsizlik oranı %12,0’lik beklentileri aşarak %12,2 ile yeni rekor seviyesine ulaşırken, yıllık tüketici enflasyonu Eylül’deki %1,1’den Ekim’de %0,7 ile Kasım 2009’dan bu yana en düşük seviyesine geriledi. Çekirdek tüketici enflasyonu ise %0,8 ile Ocak-Şubat 2010 döneminde gördüğü tarihi rekor düşük seviyesini yineledi ve ekonomideki toparlanmanın yeterince güçlü olmadığını gösterdi. Gelen veriler, Avrupa Merkez Bankası’nın önümüzdeki hafta yapacağı toplantıda politika faizini indirebileceği yönündeki beklentileri artırırken, Euro’nun da hızla değer kaybetmesine yol açtı. Çin’de imalat sanayi satın alma yöneticileri endeksi Eylül’deki 51,1’den sınırlı artışla Ekim’de 51,4 ile bir buçuk yılın en yüksek seviyesine ulaştı. Bugünkü Gündem Saat Ülke 11:30 İngiltere 14:58 16:00 Gündem Dönem Tahmin Önceki İmalat Sanayi Satın Alma Yöneticileri Endeksi Ekim 56.4 56.7 ABD İmalat Sanayi Satın Alma Yöneticileri Endeksi Ekim 51.1 51.1 ABD ISM İmalat Sanayi Aktivite Endeksi Ekim 55.0 56.2 Odeabank Ekonomik Araştırmalar ve Stratejik Planlama Maslak Mahallesi Ahi Evran Caddesi No. 11 Olive Plaza Kat 9 34398 Şişli /İstanbul Telefon: 0212 304 87 42 Faks: 0212 304 84 45 Serkan Özcan, Genel Müdür Yardımcısı [email protected] Ali Kırali, Stratejik Planlama Direktörü [email protected] Erkan Dernek, Stratejik Planlama Grup Müdürü [email protected] İnanç A. Sözer, Ekonomik Araştırmalar Müdürü [email protected] Ferhat Yükseltürk, Stratejik Planlama Müdürü [email protected] Kısaltmalar ve Açıklamalar: GOÜ: Gelişmekte Olan Ülkeler, D.: Değişim, YBB: Yıl Başından Beri, YS: Yıl Sonu, Ö: Önce bp: Baz puan. Tabloda dünya ve GOÜ’de genel performansı göstermesi açısından; borsalarda MSCI, emtia fiyatlarında da UBS Bloomberg bileşik endeksi kullanılmıştır. Burada belirtilen bilgiler, Odea Bank A.Ş. tarafından, güvenilirliğine ve doğruluğuna inanılan kaynaklardan, okuyucuyu bilgilendirmek amacıyla derlenmiştir. Resmi kaynaklardan alınan bilgilere dayalı yapılan yorumlar ve tahminler, o tarihteki kanımızı yansıtmaktaysa da bu bilgiler, hiçbir şekilde yatırım danışmanlığı faaliyeti olarak değerlendirilemeyecektir. Söz konusu kaynaklardaki hata ve eksikliklerden ve bu bilgilerin kullanılmasından doğabilecek zararlardan dolayı, Odea Bank A.Ş. hiçbir sorumluluk kabul etmez. İşbu rapor içerisindeki bilgilere ait telif hakkı Bankamıza ait olup, üçüncü kişilerce izinsiz kullanılamaz, çoğaltılamaz veya kopyalanamaz.
