ilk halka arz izahname örneği

FİNANS EMEKLİLİK VE HAYAT A.Ş. ESNEK EMEKLİLİK YATIRIM FONU
01.01.2013 – 30.06.2013 DÖNEMİ FON KURULU FAALİYET RAPORU
Bu rapor Finans Emeklilik ve Hayat A.Ş. Esnek Emeklilik Yatırım Fonu’nun 01.01.2013-30.06.2013
dönemine ilişkin gelişmelerin, Fon Kurulu tarafından hazırlanan faaliyet raporunun, bilanço tarihi itibariyle
fon portföy değeri ve net varlık değeri tablolarının katılımcılara sunulması amacıyla düzenlenmiştir.
I.
FON İLE İLGİLİ BİLGİLER
A. GENEL BİLGİLER
Fon’un Unvanı
Fon’un Türü
Fon’un Adı
Fon Tutarı ve Pay Sayısı
Avans Tutarı
Finans Emeklilik ve Hayat A.Ş. Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
Diğer
Esnek Emeklilik Yatırım Fonu
100.000.000 (yüzmilyon) TL
10.000.000.000 (onmilyar) Pay
500.000.-(beşyüzbin) TL
B. FONUN KURULUŞUNA İLİŞKİN BİLGİLER
Kuruluşa İlişkin Kurul Karar
Kuruluşa İlişkin Kurul İzni
Fon İçtüzüğü Tescili
Fon İçtüzüğü’nün Türkiye Ticaret Sicili Gazetesi İlanı
TARİH
19.06.2008
03.07.2008
07.07.2008
11.07.2008
NO
17 / 672
B.02.1.SPK.0.15- 598
58352-2008
7103
TARİH
20.10.2008
24.10.2008
07.11.2008
NO
115/1002
86655-2008
C. KAYDA ALMA BİLGİLERİ
İzanhname Kurul Kararı
İzahname Türkiye Ticaret Sicil Gazetesi Tescil
İlk Halka Arz Tarihi
D. FON KURULU ÜYELERİ
Celalettin Özgür Güneri
Fon Kurulu Başkanı
Finans Portföy Yönetimi A.Ş.
Serkan Ersoy
Fon Kurulu Üyesi
Finans Emeklilik ve Hayat A.Ş.
Vahap Tolga Kotan
Fon Kurulu Üyesi
Finans Portföy Yönetimi A.Ş.
Fırat Selli
Fon Kurulu Üyesi
Finans Portföy Yönetimi A.Ş.
Murat İnce
Fon Kurulu Üyesi
Finans Portföy Yönetimi A.Ş.
1
E. FON PORTFÖY YÖNETİCİLERİ
Murat İnce
Finans Portföy Yönetimi A.Ş.
Doruk Ergun
Finans Portföy Yönetimi A.Ş.
Tolga Kudaloğlu
Finans Portföy Yönetimi A.Ş.
F. FON MÜDÜRÜ
Mansur Çelepkolu
G. FON DENETÇİSİ
Elif Bilmez
H. FON PORTFÖY BİLGİLERİ
PORTFÖY BİLGİLERİ
Halka Arz Tarihi
07.11.2008
28 HAZİRAN 2013 tarihi itibariyle
Fon Toplam Değeri
69,540,690.52
Birim Pay Değeri
0.016994
Yatırımcı Sayısı
66,714
Tedavül Oranı %
40.92
Portföy Dağılımı %
- Hisse Senetleri
%21.66
-Devlet Tahvili /Hazine Bonosu
%69.56
- Özel Sektör Tahvili/Bonosu
- Ters Repo
%5.39
%3.40
Ortalama Vade 770 gün
II. EKONOMİK DEĞERLENDİRME
Yılın ilk çeyreğinde dünya piyasaları makroekonomik ve politik cephelerdeki gelişmelere kıyasla daha
olumlu bir performans gösterdi. ABD’de 1 Mart itibarıyla kamu harcama kesintilerinin başlaması ve Fed’in
parasal gevşemeden çıkış stratejisinin tartışılması ilk çeyrekteki önemli gündem maddeleri olurken Euro
Bölgesi’nde ise net bir sonuç ortaya çıkarmayan İtalya seçimleri ve Güney Kıbrıs’taki bankacılık krizi ilk
çeyreğin en önemli manşetlerini oluşturdu. Ancak bu olumsuz haberler dünya piyasalarındaki iyimser
havayı etkilemedi ve Dow Jones ile S&P endekslerinin kriz öncesi zirvelerini geçmesine engel olmadı.
Dünya piyasalarındaki olumlu seyrin Türkiye’ye yansıması ise özellikle ilk iki ayda güçlü seyretmeyi
sürdüren sermaye akımları oldu. Bu sermaye girişlerinin yarattığı TL değerlenme baskısı ve kredilerdeki
ivmelenmeye karşı Merkez Bankası yılın ilk iki ayında kısa vadeli faiz oranlarını düşürürken zorunlu karşılık
oranlarını artırmak suretiyle iç piyasadaki parasal koşullarda sıkılaşmaya gitti. Ancak çeyreğin son ayında
sermaye girişlerinin yavaşlamasıyla Merkez Bankası, faiz koridorunu daraltmasına rağmen bankalararası
piyasada gecelik faizlerin daha yüksek seviyelerde oluşmasına izin verdi.
2
Yılın ikinci çeyreğinde, finansal piyasaların seyri ve algılamalar bakımından iki bölüme ayırarak incelemek
gerek. Zira çeyreğin ilk ve ikinci bölümleri piyasalar için bambaşka hikâyeler, eğilimler içermekteydiler.
Mayıs ayının ortasına kadar ki ilk bölümde, küresel likidite bolluğunun desteklediği risk iştahı finansal
piyasaların olumlu bir seyir izlemesini sağladı. Bu dönemde gerek tahvil gerekse hisse senedi fiyatlarında
artışlar gözlendi. Mayıs ayının ikinci yarısıyla birlikte ise kapkara bir FED bulutu piyasalar için mavi
gökyüzünü bir anda griye çeviriverdi. FED’in parasal genişleme politikasını sonlandırabileceğine dair
endişeler, bol likiditeden faydalanan gelişmekte olan ekonomilerde daha belirgin olmak üzere, risk
algılamalarının bozulmasına yol açtı. Diğer taraftan, yatırımcıların zihinlerinde FED’in olası bir politika
değişikliğinin finansal piyasalar üzerinde yaratabileceği etkilere dair tam bir belirsizliğin hüküm sürmesi,
risk algılamalarındaki bozulmanın şiddetini daha da artırıcı yönde etkide bulundu.
Çeyreğin ilk ve ikinci yarılarının en belirgin biçimde ayrıştığı ülkelerden biri ise Türkiye idi. İlk bölümde
tahvil ve hisse senedi piyasalarında, diğer gelişmekte olan ülke piyasalarının çok üzerinde değer
kazanımları gözlendi. Mayıs ayında gelen yatırım yapılabilir seviyedeki ikinci kredi notu, Türkiye’de finansal
piyasalar üzerinde uzun dönemde istikrar yaratıcı etkide bulunacak önemli bir gelişmeydi. Ne var ki, FED’in
politikalarına dair belirsizlikler, politik gerginlikle birleşince, Türk finansal piyasaları bu dönemde gerek
mutlak gerekse göreli anlamda olumsuz bir performans sergiledi.
III. FONUN YATIRIM STRATEJİSİ
Fon mevzuat gereği portföyünün tamamını değişen piyasa koşullarına göre Yönetmelik’in 5. maddesinde
belirtilen varlık türlerinin tamamına veya bir kısmına yatıran ve hem sermaye kazancı hem de temettü ve
faiz geliri elde etmeyi hedefleyen bir fondur.
Bu sebeple bu fonun varlık dağılımı önceden belirlenemez. Fon, uzun vade perspektifiyle, orta-yüksek
risk düzeyinde, yüksek reel getiri performansı hedefiyle hareket eder. Normal koşullarda ağırlıklı olarak
hisse senetlerinden, orta-uzun vadeli devlet iç borçlanma araçlarından ve kısa vadeli para piyasası
araçlarından oluşan bir portföy dağılımı ile hedefine ulaşmaya çalışır.
Bu doğrultuda Fon yönetim stratejisinde potansiyel risk ve beklenen getiri arasında bir denge
aranmaktadır.
Esnek fonların stratejilerine ilişkin Karşılaştırma Ölçütü ve Bant Aralığı bulunmamaktadır.
Fonun yatırım yapabileceği sermaye piyasası araçları aşağıdaki tabloda belirtilmiştir.
EN AZ
%
EN ÇOK
%
Türk Hisse Senetleri
0
100
Yabancı Hisse Senetleri
0
100
Kamu İç Borçlanma Senetleri
0
100
Türk Özel Sektör Borçlanma Senetleri
0
100
Borsada İşlem Görmeyen Özel Sektör Borçlanma Araçları
0
10
Yabancı Borçlanma Senetleri
0
100
Borsa dışında Ters Repo İşlemleri
0
10
Ters Repo
0
100
Repo
0
10
Vadeli Mevduat / Vadesiz Mevduat / Katılma Hesabı (TL ve Döviz)
0
20
VARLIK TÜRÜ
3
Altın ve Kıymetli Madenlere Dayalı Sermaye Piyasası Araçları
0
20
Borsa Para Piyasası İşlemleri
0
20
Yatırım Fonu Katılma Payları, Menkul Kıymet Yatırım Fonu, Yabancı Yatırım
Fonu, Borsa Yatırım Fonu, Serbest Yatırım Fonu, Koruma Amaçlı Yatırım Fonu ve
Garantili Yatırım Fonu
0
20
Gayrimenkule Dayalı Sermaye Piyasası Araçları
0
20
Kamu Dış Borçlanma Senetleri
0
100
Gelire Endeksli Senetler (TL ve Döviz Cinsi) (IMKB’ye kote olan)
0
100
Gelir Ortaklığı Senetleri
0
100
Varantlar
0
15
Varlığa Dayalı Menkul Kıymetler
0
20
Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklıkları Tarafından İhraç Edilen Para ve Sermaye
Piyasası Araçlarına ve Girişim Sermayesi Yatırım Fonu Katılma Payları
0
20
Vadeli İşlem ve Opsiyon Sözleşmelerinin tabi olduğu oransal sınırlamalar aşağıda belirtilmiştir.
Fon portföyüne riskten korunma ve/veya yatırım amacıyla döviz, kıymetli madenler, faiz, finansal
göstergeler ve sermaye piyasası araçları üzerinden düzenlenmiş opsiyon sözleşmeleri, varantlar,
forward, finansal vadeli işlemler ve vadeli işlemlere dayalı opsiyon işlemleri dâhil edilebilir. Vadeli işlem
ve opsiyon sözleşmeleri ile varantlar nedeniyle maruz kalınan açık pozisyon tutarı fon net varlık
değerini aşamaz.
IV. FONUN PERFORMANS BİLGİLERİ
%0.55
(*) Enflasyon oranı için TÜFE endeksi kullanılmıştır.
(**) Günlük getiriler üzerinden hesaplanmıştır.
4
-
69,540,690.52
%7.58
Yönetilen Tüm Portföyler Tutarı
-
Sunuma Dahil Portföy veya Portföy
Grubunun Yönetilen Portföyler İçindeki
Oranı( %)
%4.00
Sunuma Dahil Dönem Sonu Portföy
veya Portföy Grubunun Net Varlık
Değeri
Portföy Sayısı
-
Karşılaştırma Ölçütünün Standart
Sapması (%)
Enflasyon Oranı (%)*
-%6.43
Portföyün veya Portföy Grubunun
Zaman İçinde Standart Sapması **
( %)
Karşılaştırma Ölçütünün Getirisi
2013
Oca-Haz
Toplam Getiri (%)
Yıllar
PERFORMANS BİLGİSİ
917,624,712
Portföyün geçmiş performansı gelecek dönem performansı için bir gösterge olamaz.
28 HAZİRAN 2013 tarihi itibariyle fonun gerçekleşen getirisi -%6.43 olup, fonun fon portföy yapısı/
yönetim stratejisi karşılaştırma ölçütü kullanmaya elverişli olmaması nedeniyle karşılaştırma ölçütü
belirlenmemiştir. Bu nedenle fonun, Nispi Getirisi hesaplanamamıştır.
Fonun 31 ARALIK 2012 – 28 HAZİRAN 2013 itibariyle sona eren performans döneminde net getirisi, %6.43 olarak gerçekleşmiştir.
31 ARALIK 2012 – 28 HAZİRAN 2013 dönemine ait yönetim ücretleri, vergi, saklama ücretleri ve diğer
faaliyet giderlerinin günlük brüt varlık değerlerine oranının ağırlıklı ortalaması:
Toplam Giderler
Ortalama Fon Portföy Değeri
Toplam Giderler / Ortalama Fon Portföy Değeri
:
:
:
1,735,080.06 TL
63,807,762.72 TL
2.71 %
Fonun karşılaştırma ölçütü olarak; Fon portföy yapısı/yönetim stratejisi karşılaştırma ölçütü kullanmaya
elverişli olmaması nedeniyle karşılaştırma ölçütü belirlenmemiştir.
Emeklilik yatırım fonları her türlü kurumlar vergisi ve stopajdan muaftır.
Portföy grubu tanımlanmamıştır.
Portföy sayısı geçerli değildir.
Dönemin faaliyet giderleri dağılımı ise aşağıdaki tablodaki gibidir:
31 ARALIK 2012 – 28 HAZİRAN 2013
1. İhraç İçin Ödenen Ücretler
2. Tescil ve İlân Giderleri
3. Sigorta Ücretleri
-59.60
--
4. Aracılık Komisyonu Giderleri
5. Noter Harç ve Tasdik Ücretleri
6. Fon Yönetim Ücretleri
7. Denetim Ücreti
8. Katılma Belgesi Basım Giderleri
9. Vergi, Resim, Harç Giderleri
10. Diğer
1,094,914.59
902
567,846.53
3,625.43
-338.15
67,393.76
Dönem Faaliyet Giderleri Toplamı
1,735,080.06
5
V. FON HARCAMALARI İLE İLGİLİ BİLGİLER
Fon portföyüne alınan varlıkların alım satımlarında aracı kuruluşlara ödenen komisyonlar ile ilgili
açıklamalar aşağıda belirtildiği üzeredir.
i.
Hisse Senetleri: Hisse senedi alım ve satım işlemlerinde işlem tutarı üzerinden 0.00075 komisyon
hesaplanmaktadır.
ii.
Borçlanma Senetleri: Borçlanma senetleri alış ve satış işlemlerinde işlem tutarı üzerinden 0 (sıfır)
komisyon hesaplanmaktadır.
iii.
Ters Repo İşlemleri: O/N Ters Repo işlemlerinde işlem tutarı üzerinden 0.000007878, Vadeli Ters
Repo işlemlerinde işlem tutarı 0.000007878 üzerinden komisyon hesaplanmaktadır.
iv.
Borsa Para Piyasası İşlemleri: Borsa para piyasası işlemlerinde işlem tutarı 0.000021 üzerinden
komisyon hesaplanmaktadır.
v.
Vob İşlemleri: Vob işlem tutarı üzerinden 0.0002 komisyon hesaplanmaktadır.
vi.
Ödünç Menkul Kıymet İşlemleri: İşlem tutarı üzerinden 0.0002 komisyon hesaplanmaktadır.
01.01.2013 – 28.06.2013 Tarihlerinde Kurucu Tarafından Karşılanan Giderler
GİDER TÜRÜ
TUTAR
SPK ek kayda alma ücreti
TOPLAM
ORTALAMA ORANI (%)
4.058,40
4.058,40
ORTALAMA FON
NET VARLIK
DEĞERİ
65.248.750,78
0,006
0,006
Fon Malvarlığından Yapılabilecek Harcamaların Fon Net Varlık Değerine Oranı
01 Ocak 2013 – 28.06.2013 dönemine ait yönetim ücretleri, vergi, saklama ücretleri ve diğer faaliyet
giderlerinin ortalama fon net varlık değerine oranı:
01.01.2013/30.06.2013
1. Tescil ve İlân Giderleri
2. Aracılık Komisyonu Giderleri
3. Noter Harç ve Tasdik Ücretleri
4. Fon Yönetim Ücretleri
5. Denetim Ücreti
6. Vergi, Resim, Harç Giderleri
7. Diğer
Dönem Faaliyet Giderleri Toplamı
59,60
1.094.914,59
902,00
567.846,53
3.625,43
338,15
67.393,76
1.735.080,06
Ortalama Fon Net Varlık Ortalama Fon
Değerine Oranı (%)
Net Varlık Değeri
65.248.750,78
0,00
1,68
0,00
0,87
0,01
0,00
0,10
2,66
Uzun Dönemde Giderlerin Etkilerini Açıklayıcı Örnek
Bu örnekte aşağıda belirtilen süreler boyunca Fon’a 1000 TL yatırıldığı ve belirtilen süre sonunda fondan
çıkıldığı varsayılmaktadır. Ayrıca örnekte Fon’un yukarıda yer alan gider oranlarının değişmediği ve Fon’un
6
senelik getiri oranının %10 olduğu varsayılarak tahmini maliyetler aşağıdaki gibi hesaplanmıştır. Gerçek
maliyetler aşağıdaki tahmini tutarlardan daha az ya da fazla olabilecektir.
Gider Toplamı (TL)
Fon Tutarı (TL)
1 yıl
29,25
1.070,75
2 yıl
31,32
1.146,50
5 yıl
38,45
1.407,47
10 yıl
54,12
1.980,97
Bu örnek Fon’a yapılan yatırımın maliyetinin diğer fonlarla karşılaştırılabilmesi amacıyla hazırlanmıştır.
VI. FİNANS EMEKLİLİK VE HAYAT A.Ş. ESNEK EMEKLİLİK YATIRIM FONU 30.06.2013 TARİHLİ FON
PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU
30 Haziran 2013
Nominal Değeri
Rayiç Değeri
Payı (%)
5.290.044,81
13.660.571,87
21,66%
1.404.930,00
0,81
3.685.113,00
200.000,00
1,00
3.821.409,60
1,59
5.159.158,20
4.680.000,00
2,48
6,06%
0,00%
8,18%
7,42%
0,00%
41.078.255,00
45.510.698,21
72,15%
TRT080317T18
TRT080317T18
TRT150120T16
TRT120122T17
TRT080323T10
TRT041213T23-Ters Repo
TRT110215T16-Ters Repo
TRT240914T15-Ters Repo
TRT140813T19-Ters Repo
2.500.000,00
1.500.000,00
21.300.000,00
8.000.000,00
6.500.000,00
51.585,00
1.144.095,00
66.570,00
16.005,00
2.644.985,25
1.580.370,00
24.684.778,77
8.829.149,61
6.132.672,03
50.019,52
1.500.691,64
65.023,24
23.008,15
4,19%
2,51%
39,14%
14,00%
9,72%
0,08%
2,38%
0,10%
0,04%
C- ÖZEL SEKTÖR TAHVİLLERİ
3.310.000,00
3.399.336,72
5,39%
500.000,00
1.900.000,00
910.000,00
517.860,90
1.945.520,01
935.955,81
0,82%
3,08%
1,48%
503.961,54
503.961,54
0,80%
503.961,54
503.961,54
0,80%
50.182.261,35
63.074.568,34
100,00%
A- HİSSE SENETLERİ
EKGYO
EREGL
ISGYO
KOZAL
NTHOL
B- DEVLET TAHVİLİ – HAZİNE BONOSU
TRSNURL11511
TRSNTHL11514
TRSMDPK21514
D- DİĞER MENKUL KIYMETLER
VOB Nakit
FON PORTFÖY DEĞERİ
7
VII. FİNANS EMEKLİLİK VE HAYAT A.Ş. ESNEK EMEKLİLİK YATIRIM FONU 30.06.2013 TARİHLİ FON
NET VARLIK TABLOSU
30 Haziran 2013
30 Haziran 2012
TUTAR
YÜZDE
TUTAR
YÜZDE
FON PORTFÖY DEĞERİ
(+)
63.074.568,34
89,98%
32.890.678,80
90,36%
HAZIR DEĞERLER
(+)
761,54
0,73%
618.680,91
1,70%
ALACAKLAR
(+)
15.018.741,20
21,60%
2.985.368,42
8,20%
DİĞER VARLIKLAR
(+)
--
0,00%
--
0,00%
BORÇLAR
(-)
(8.553.380,56)
(12,30%)
(95.331,60)
(0,26%)
FON NET VARLIK DEĞERİ
(=)
69.540.690,52
100,01%
36.399.396,53
100,00%
VIII.
DÖNEM İÇİNDE ALINAN FON KURULU KARARLARI
01.01.2013 – 30.06.2013 tarihleri arasında olağan Fon Kurulu toplantıları gerçekleştirilmiştir.

İçtüzüğün;

Fonun Kuruluş Amacı başlıklı 1 numaralı maddesi,

Fon Yönetimine İlişkin Esaslar başlıklı 5 numaralı maddesi
 Fon'un Yatırım Yapacağı Sermaye Piyasası Araçlarının Seçimi Ve Riskin Dağıtılması Esasları
başlıklı 8 numaralı maddesi,

Fon Malvarlığının Kullanılması başlıklı 11 numaralı maddesi,

Fon Gelir Gider Farkının Katılma Belgeleri Sahiplerine Dağıtılması Esasları başlıklı 14
numaralı maddesi,


Fon İle İlgili Bilgilerin Açıklanma Şekli başlıklı 15 numaralı maddesi,
İzahnamenin,

Genel Esaslar başlıklı A Bölümü,

Fon İle İlgili Bilgiler başlıklı B Bölümünün I. kısmının 1. maddesi ve II. kısmının Fon
Portföyünde Yer Alacak Para ve Sermaye Piyasası Araçları başlıklı 3. maddesi, Fon Harcamalarına İlişkin
Bilgiler başlıklı 4. maddesi ,
8
 Emeklilik Şirketi İle Portföy Yönetimi Ve Saklama Hizmetine İlişkin Bilgiler başlık C
Bölümünün Emeklilik Şirketi İle İlgili Bilgiler başlıklı I. maddesi ve Portföy Yönetim Hizmeti başlıklı II.
maddesi, Saklama Hizmeti başlıklı III. maddesinin 1. Saklayıcı Kuruluşlar maddesi,

Fonun Organizasyon Yapısı Hakkında Bilgiler başlıklı D Bölümünün Fon Kurulu Üyeleri
başlıklı I. maddesi, Fon Denetçileri başlıklı II. Maddesi ile Fon ile İlgili Operasyonel İşlemlerle Görevli Kişiler
başlıklı III. maddesinde yer alan tablolar, V. Fonun Organizasyonunda Yer Alan Kişiler ile Fon ile İlgili Kişi ve
Kuruluşlar Arasındaki İlişkiler ,


Fon Paylarının Değerinin Tespiti başlıklı F Bölümü,

Vergilendirme başlıklı G bölümü

Kamuyu Aydınlatma Esasları başlıklı I Bölümü
Tanıtım formunun tamamı
 26.12.2012 tarihli fon kurulu toplantısında,

Fon toplam gider kesintisi ve Fon gider kesintisi oranlarının aşağıdaki tabloda belirtildiği
şekilde değiştirilmesine ve değişikliklerin 01.01.2013 tarihinden itibaren uygulanmasına,
Azami Günlük Fon
Azami Yıllık Fon
Toplam Gider
Toplam Gider
Kesintisi Oranı
Kesintisi Oranı
Yüz binde altı
0.0000625
2.28
virgül yirmi beş
Azami Günlük Fon
Azami Yıllık Fon
İşletim Gider
İşletim Gider
Kesintisi Oranı
Kesintisi Oranı
Yüz binde dört
0.000048
1.75
virgül sekiz
IX. FONUN İÇTÜZÜK, İZAHNNAME VE TANITIM FORMU DEĞİŞİKLİKLERİ
Sermaye Piyasası Kurulunun Emeklilik yatırım fonlarının kuruluş ve faaliyetlerine ilişkin esaslar hakkında
yönetmelik, 13 Mart 2013 tarih ve 28586 sayılı Resmi Gazete’ de yayımlanarak aynı tarihte yürürlüğe
girmiştir. İlgili değişiklikler için Sermaye Piysası Kurulu’ na başvuru yapılmıştır.
29.05.2012 tarih ve 28338 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan 6327 sayılı Kanun uyarınca, daha önce
Bireysel Emeklilik Sistemi’nde toplam birikim üzerinden yapılmakta olan gelir vergisi tevfikatı, 29.08.2012
tarihinden itibaren yalnızca yatırım gelirleri üzerinden yapılmaya başlanmıştır. Yine 6327 sayılı Kanun
uyarınca da 01.01.2013 tarihinden geçerli olmak üzere Bireysel Emeklilik Sistemi’nde devlet katkısının
uygulamasına geçilerek ve katkı paylarının gelir vergisi matrahından indirilebilmesi uygulamasına son
verilmiştir.
09.11.2012 tarih ve28462 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Bireysel Emeklilik Sistemi Hakkında
Yönetmeliği 22. maddesi doğrultusunda emeklilik yatırım fonlarında uygulanan Fon İşletim Kesintilerinde
tavan uygulamasına geçilmiştir. Fonun yatırım stratejisindeki değişiklikler, yatırım stratejisi bant aralığı
bilgilerine, içtüzük / izahname tadil metinlerine ve uygulanan Fon Azami Toplam Gider Kesintisi ve Fon
işletim Gideri Kesintisi oranlarına ilişkin bilgiye http://www.cignafinans.com.tr/bireysel-emeklilik/bireyselemeklilik-yatirim-fonlari/SitePages/kamuyu-surekli-bilgilendirme-formlari.aspx fonların kamuyu sürekli
bilgilendirme sayfalarından ulaşılabilir.
9
X. 01.01.2013- 30.06.2013 TARİHLİ TÜREV İŞLEMLER
01.01.2013 – 30.06.2013 Tarih aralığında 4.930 adet VOB işlemi yapılmıştır. Bu işlemlerden 2.166.760 TL
gelir, 2.251.315 TL gider yazılmıştır.
Vadeli işlem Sözleşme Gelirleri
111F_IX0300213
111F_IX0300413
111F_IX0300613
301F_FXUSD0613
TOPLAM
2.166.760,00
685.160,00
510.257,50
4.291,50
3.366.469,00
Vadeli işlem Sözleşme Giderleri
111F_IX0300213
111F_IX0300413
111F_IX0300613
301F_FXUSD0613
TOPLAM
2.251.315,00
987.417,50
590.207,50
30.000,00
3.858.940,00
Celalettin Özgür Güneri
Fon Kurulu Başkan
Serkan Ersoy
Fon Kurulu Üye
Vahap Tolga Kotan
Fon Kurulu Üye
Murat İnce
Fon Kurulu Üye
10
Fırat Selli
Fon Kurulu Üye