OYAK Daily - Oyak Yatırım

Günlük Bülten
1 Ağustos 2016
PİYASA GÖRÜŞÜ
Cuma günü ABD’de açıklanan zayıf 2. Çeyrek büyüme verisinin etkisi ile ABD
doları uluslarası piyasalarda değer kaybediyor. Geçtiğimiz hafta BiST-100
endeksi dolar bazında %8’lik yükselişi ile bir önceki haftanın kayıplarının bir
kısmını telafi etti. Bu hafta yurtiçinde enflasyon ve Cuma günü Moody’s
açıklaması önemli olup, açıklanan 2. Çeyrek finansalların olumlu etkisi
piyasalardaki tepki yükseliş momentumunu destekliyor. BİST’de hafif alıcılı bir
açılış bekliyoruz.
YURTDIŞI EKONOMİK TAKVİM
Beklenti
Önceki
10:55 Almanya İmalat Satın Alma Müdürleri Endeksi (PMI) (Tem)
53.7
53.7
11:30 İNGİLTERE İmalat Satın Alma Müdürleri Endeksi (PMI) (Tem)
49.1
49.1
17:00 ABD ISM İmalat Satın Alma Müdürleri Endeksi (PMI) (Tem)
53.0
53.2
1 Ağustos 16
PİYASA KAPANIŞLARI
GÜNDEM
Günlük
Aylık
Yıllık
Kapanış
Değişim
Değişim
Değişim
1 Ağustos
BİST-100
75,406
%0.2
-%3.3
-%5.6
HALKB 2Ç16: (NK) PB: 817mnTL OYAK: 816mnTL
BİST-30
92,466
%0.3
-%3.7
-%5.6
123,156
%1.0
-%6.1
-%9.7
80,238
-%0.2
%0.9
%1.6
BİST-BANKA
BİST-SINAI
YURTDIŞI PİYASALAR
Shangai Comp*
ŞİRKET HABERLERİ
ISCTR: ISCTR toplam 608 bin TL değerinde iştirak hissesini piyasadan satın aldı.
Toplan ödenmiş sermayeye oranla en çok ISGYO hissesi (0,3%) satın alınırken,
ANHYT 0,01% ile ISGYO’yu takip etti.
2,941
-%1.3
%0.3
-%19.7
NIKKEI 225*
16,611
%0.3
%5.9
-%19.3
Hang Seng*
22,185
%1.3
%6.7
-%9.9
Dow Jones
18,432
-%0.1
%2.7
%4.2
S&P
2,174
%0.2
%3.4
%3.3
NASDAQ
5,162
%0.1
%6.2
%0.7
10,338
%0.6
%5.7
-%8.6
Ingiltere FTSE 100
6,724
%0.1
%2.2
%0.4
Fransa CAC 40
4,440
%0.4
%3.9
-%12.6
Almanya DAX
AÇIKLANAN 2Ç KARLARI
Rusya RTS
ARCLK: Arçelik’in 2Ç net karı KFS hisse satışının etkisiyle 652 milyon TL.
Arçelik 2Ç 2016 döneminde 652 milyon TL net kar açıkladı ve piyasa beklentisi
olan 581 milyon TL’nin %12 üzerine çıktı.
YKBNK: Yapıkredi Bankası 825 milyon TL piyasa kar beklentisinin üzerinde 848
milyon TL kar açıkladı.
AÇIKLANACAK 2Ç KARLARI
HALKB: Halk Bankası için kar beklentimiz olan 816 milyon TL, çeyreksel bazda
%20 büyümeye işaret ediyor.
MAKRO HABERLER
Dış ticaret açığı Haziran'da yükseldi…
OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
444 0 414
928
%0.5
-%0.6
%8.0
Brezilya BOVESPA
57,308
%1.1
%9.7
%12.7
Hindistan SENSEX
28,266
%0.8
%4.1
%0.5
MSCI GOP Endeksi
873
-%0.2
%4.1
-%3.1
USD/TL
2.9856
%0.1
-%2.8
%7.3
EUR/TL
3.3367
%0.1
-%3.1
%9.5
EUR/USD
1.1173
%0.0
%0.3
%2.0
USD/JPY
102.42
-%0.4
%0.1
-%17.4
%24.2
DÖVİZ PİYASALARI
EMTİALAR*
Altın ($/ons)
1350.0
-%0.1
%0.6
Gümüş ($/ons)
20.6
%1.1
%4.1
%41.6
Brent ($/varil)
43.7
%0.4
-%14.1
-%26.4
Buğday ($/ton)
410.5
%0.7
-%4.6
-%22.0
EKONOMİK GÖSTERGELER
ABD 10 Yıllık Tahvil
1.477
0.02 bp
0.03 bp
-0.70 bp
VIX
11.87
-%6.7
-%19.6
-%2.1
www.oyakyatirim.com.tr
[email protected]
Günlük Bülten
1 Ağustos 2016
ŞİRKET HABERLERİ
ISCTR: ISCTR toplam 608 bin TL değerinde iştirak hissesini piyasadan satın aldı. Toplan ödenmiş sermayeye oranla en
çok ISGYO hissesi (0,3%) satın alınırken, ANHYT 0,01% ile ISGYO’yu takip etti.
AÇIKLANAN 2Ç KARLARI
ARCLK: Arçelik’in 2Ç net karı KFS hisse satışının etkisiyle 652 milyon TL.
Arçelik 2Ç 2016 döneminde 652 milyon TL net kar açıkladı ve piyasa beklentisi olan 581 milyon TL’nin %12 üzerine çıktı.
Faaliyet sonuçlarına bakıldığında operasyonel karlılık beklentilere uyumlu gerçekleşti (FAVÖK 420 milyon TL Beklenti:
419 milyon TL). Beyaz eşya segmentinde hem yurtiçi hem uluslararası pazarlarda büyüme devam etti, bu çeyrekte artan
klima talebi diğer ürün grubundaki büyümeyi yukarı çekerken, TV satışları bir miktar yavaşladı. Arçelik işletme
sermayesinin ciroya oranını %30 seviyelerinde tutmayı sürdürürdü. Şirket yönetimi 2016 yılı için yayımladığı
beklentilerinde büyüme tahminini %10’dan %13’e yükseltti. FAVÖK marjı için %11 seviyesinde beklenti değişmedi.
YKBNK: Yapıkredi Bankası 825 milyon TL piyasa kar beklentisinin üzerinde 848 milyon TL kar açıkladı. Güçlü ücret ve
komisyonlar büyümesi, Visa hisselerin satışından ve çözülen karşılıklardan gelen gelirler, beklentilerin üzerinde
gerçekleşen karın ana nedenleri olarak sayılabilir. Net faiz gelirleri çeyreksel bazda %3 daralarak, 1.722 milyon TL olarak
gerçekleşirken net faiz marjı 16bp azalarak 3,4%’e düştü, net faiz gelirlerindeki düşüşün altında geçen çeyreğin oldukça
altında gelen enflasyona endeksli bono gelirleri var. Bankacılık gelirleri yıllık bazda %7 büyüyerek 2.970 milyon TL olarak
gerçekleşti.
AÇIKLANACAK 2Ç KARLARI
HALKB: Halk Bankası için kar beklentimiz olan 816 milyon TL, çeyreksel bazda %20 büyümeye işaret ediyor. Marjlardaki
düzelme ve güçlü kredi büyümesi net kardaki artışın temel nedenleri arasında sayılabilir.
MAKRO HABERLER
Dış ticaret açığı Haziran'da yükseldi…
TÜİK, Haziran dış ticaret verilerini açıkladı. Buna göre, dış ticaret açığı Haziran'da yıllık %5 artışla USD-6.6 milyar düzeyine
yükseldi (Haziran 2015: USD-6.3 milyar). Dış ticaret açığı son bir yıldır ilk kez yükseldi. Dış ticaret açığı Ocak-Haziran'da
ise yıllık %16 düşüşle USD-28 milyara geriledi. 12 aylık birikimli açık ise, Mayıs’ta USD57.7 milyar düzeyinden Haziran’da
USD58 milyar düzeyine yükseldi. 2016’nın ilk yarısında ihracat/ithalat oranı %72 düzeyindedir.
İhracat Haziran’da yıllık %8 artışla USD12.9 milyar, Ocak-Haziran'da ise yıllık %2.4 azalarak USD72 milyar düzeyinde kaldı.
Haziran’da altın ihracatı yine güçlü seyrederek USD1.2 milyar oldu (Haziran 2015: USD 0.4 milyar). Altın etkisi hariç
tutulursa ihracatın yıllık bazda sabit kaldığı söylenebilir. Haziran’da demir-çelik ihracatı yıllık %20 artış göstermiştir.
Otomotiv ihracatı 1Y16’da yıllık %12 artmıştır. Tekstil ve konfeksiyonda da toparlanma sürmektedir. AB’ye olan ihracat
artarken, Irak ve Rusya gibi komşu ülkelere ihracattaki zayıflık sürmektedir.
İthalat ise Haziran’da %7 artarak USD19.5 milyar olurken, Ocak-Haziran'da ise hammadde fiyatlarındaki düşüşe bağlı
olarak %7 azalarak USD99.7 milyar düzeyinde kaldı. Haziran ayında –uçak ve makine başta olmak üzere- yatırım malları
ithalatında artış görülmüştür. İthalattaki düşüşün yavaşlayarak da olsa düşüş eğiliminin bir süre daha devam etmesi
beklenmelidir.
Lütfen uyarı metni için en son sayfaya bakınız.
2
Günlük Bülten
1 Ağustos 2016
BIST – Bilanço Açıklama Son Tarihleri
2Ç16
Bankalar Konsolide Olmayan
Bankalar Konsolide
Konsolide Olmayan
Konsolide
09-Ağu-16
19-Ağu-16
09-Ağu-16
19-Ağu-16
3Ç16
4Ç16
09-Kas-16
21-Kas-16
31-Eki-16
09-Kas-16
01-Mar-17
13-Mar-17
01-Mar-17
13-Mar-17
Genel Kurul Tarihleri
Kod
Şirket
HZNDR
HAZNEDAR REFRAKTER
10 Ağustos 16
ATLAS
ATLAS MKYO
12 Ağustos 16
SAYAS
SAY REKLAMCILIK
17 Ağustos 16
MERIT
MERİT TURİZM
18 Ağustos 16
FENIS
FENİŞ ALÜMİNYUM
24 Ağustos 16
NTTUR
NET TURİZM
25 Ağustos 16
NETHOL
NET HOLDİNG
25 Ağustos 16
Tarih
Kaynak: BİST
Sermaye Arttırımı
Hisse
Bedelli %
ASYAB
BRMEN
GNPWR
KARSN
SANKO
SEKFA
25.00%
73.05%
13.00%
30.43%
125.00%
Kaynak: BİST
Lütfen uyarı metni için en son sayfaya bakınız.
Bedelsiz %
3
20.00%
25.00%
Günlük Bülten
1 Ağustos 2016
Temettü Ödemeleri
Hisse
ANELE
AKMGY
ISBIR
ASELS
CEMTS
SANEL
HZNDR
BIMAS
ALCAR
HEKTS
SEYKM
ASELS
ULUSE
AKGUV
GLYHO
VERTU
Hisse Başına
Brüt Nakit Temmettü
0.014
0.270
1.000
0.014
0.035
0.045
0.115
0.500
4.120
0.272
0.069
0.014
0.172
0.171
0.052
0.300
Tarih
Temettü Getirisi (%)
Hisse Fiyatı TL
23 Ağustos 16
24 Ağustos 16
1 Eylül 16
26 Eylül 16
30 Eylül 16
30 Eylül 16
30 Eylül 16
7 Kasım 16
30 Kasım 16
30 Kasım 16
31 Ekim 16
1 Aralık 16
15 Aralık 16
1.1%
1.6%
0.9%
0.1%
1.7%
2.5%
2.5%
0.9%
10.5%
7.0%
3.3%
0.1%
2.2%
5.9%
3.2%
7.2%
1.26
16.45
117.00
9.45
2.11
1.82
4.53
55.20
39.40
3.91
2.09
9.45
7.76
2.91
1.61
4.15
Baz Fiyat
Kaynak: BİST
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum
ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle,
sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir
Bu raporda yer alan bilgiler OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş.'nin Araştırma Bölümü tarafından bilgi verme amacıyla
hazırlanmış olup herhangi bir hisse senedinin alım satımına ilişkin bir teklif içermemektedir. Veriler, güvenilir olduğuna
inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynaklardaki hata ve eksikliklerden ve bu bilgilerin ticari amaçlı kullanılmasından
doğabilecek zararlardan OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş. hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. İşbu rapordaki tüm görüş ve
tahminler, söz konusu rapor tarihiyle OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Araştırma Bölümü’ne ait olup diğer OYAK Grubu
şirketlerinin görüş ve tahminlerini temsil etmemektedir. Bu rapordaki tüm görüş ve bilgiler önceden haber verilmeksizin
değiştirilebilir. OYAK Yatırım ve diğer grup şirketleri bu raporda adı geçen şirketlerin hisselerinde pozisyon sahibi olabilir veya
işlem yapabilir. Ayrıca, yatırımcılar bu raporda adı geçen şirketlerle OYAK Yatırım ve diğer grup şirketlerinin yatırım
bankacılığı ve/veya diğer iş ilişkileri içinde olabileceğini veya bu tür iş fırsatları arayışında olabileceğini kabul ederler.