günlük bülten - Global Menkul Değerler

global.com.tr
GÜNLÜK BÜLTEN
444 0 321
Piyasa Verileri
B o rs a l a r
K a pa n ı ş
26 Ağustos 2011
D e ğ .( % )
V ad e li İş lem ler
İMKB 100
5 2 ,9 6 8
- 0 .1 6 V O B E n de k s
D ow Jo n e s
1 1 ,1 5 0
- 1 .5 1 V O B D o l a r
S& P 500
1 ,1 5 9
B o ves p a
5 2 ,9 5 3
Ka p an ış
D e ğ .( % )
6 4 .2 7 5
P a ra P iy .
Ka p an ış
0 .3 9 D o l a r / TL
1 .7 6 1
- 1 .0 1 F a i z
- 1 .5 6 V O B 3 0 A ç ı k P o z i sy o n
8 9 ,7 8 7 E u ro / D o la r
- 1 .5 7 D ol a r A çı k P oz i s y o n
4 3 ,8 3 1 D o l la r I n de x
D AX
5 ,5 8 4
- 1 .7 1 F u t . D o w J o n .
N ikk ei
8 ,7 9 7
0 .2 8 F u t . S & P 5 0 0
Ş a n g ay
2 ,6 0 5
- 0 .4 0 F u t . D A X
Önemli Gelişmeler
1 1 ,1 8 4
0 .4 8 B r e n t P e t r o l
1 ,1 6 3
0 .5 0 A lt ın ( O n s )
5 ,5 3 1
- 1 .0 4 D ö v i z S e p e t i
D e ğ .( % )
1 .7 5 2 4
- 0 .1 6
7 .9 4
- 0 .5 0
1 .4 4 2 5
0 .3 1
7 4 .0 4
- 0 .3 2
1 1 0 .7 1
0 .2 6
1 ,7 7 5 .7 3
0 .1 1
2 .1 6 3 1
0 .0 0
Piyasa Stratejisi
Bugünkü Jackson Hole toplantısını ağırlayacak olan Fed Başkanı Ben Bernanke, bugün TSİ 17:00’de Jackson Hole
Kansas Fed Başkanı Thomas Hoenig, QE3'ün iyi bir fikir toplantısında beklenen konuşmasını gerçekleştirecek. Hafta başında
Bernanke’nin doğrudan parasal genişleme kararı alabileceğine yönelik
olduğuna inanılmaması gerektiğini söyledi.
beklentiler oldukça zayıfladı. Bernanke eğer piyasaların istediği parasal
genişleme yönünde bir açıklamada bulunmazsa, piyasaların bu duruma
Japonya başbakanı Naoto Kan istifa ettiğini açıkladı.
tepkisi sert olabilir. Bugün Bernanke’nin konuşması kadar, ABD’de
Avrupalı finansal otoriteler, Fransa, İspanya ve İtalya'da açıklanacak büyüme rakamları da piyasalar tarafından yakından takip
15 gündür devam eden açığa satış yasağını Eylül sonuna edilecektir. İlk tahminlere göre ABD ekonomisinin ikinci çeyrekte %1,3
büyüme kaydettiği belirtilirken, bugün açıklanacak yeni tahminler bu
kadar uzattı.
büyümenin %1,1 olarak aşağı yönlü revize edileceği şeklinde oluşuyor.
Citigroup, Global Gayri Safi Yurtiçi Hasıla büyüme
tahminlerini 2011 yılı için yüzde 3.4’ten 3.1’e, 2012 yılı Bugün FED Başkanı Ben Bernake’nin açıklamalarının kısa süreli etkisini
bugün son 30 dakikada, işe yarayıp yaramadığını ise haftaya bugün
içinse yüzde 3.7’den yüzde 3.2’ye çekti.
öğreneceğiz. Haftaya bugün ABD’de Bernanke değil, Tarım dışı
Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Standard & istihdam rakamları konuşulacak. Bu yüzden kısa süreli etkiler olarak
Poor's Brezilya'nın görünümünü durağandan pozitife değil, ne kadar bu etkilerin kalıcı olacağı belli olacak. 500-600 milyon $
tutarında bir tahvil alımının etkisi piyasaları bir hafta taşımayacaktır.
çevirdi.
İkinci parasal genişlemenin yıl dönümünde geçen seneye baktığımızda
3 büyük kredi derecelendirme kuruluşu Fitch, Moody’s ve sıkıntılar geçebilmiş değil. Gündemsiz piyasalara gündem açısından ise
Standard & Poor’s, Almanya’nın AAA olan kredi notunu bu açıklamalar önemli. Dün dikkatte değer tek gelişme yabancı
ve görünümünü teyit etti. Fitch, Moody’s ve Standard & kuruluşlardan gelen TL’ye geç raporları ve TL’nin değer kazanımıydı.
Poor’s’un bu yönde açıklama yapmalarının nedeni, Bugün Temmuz ayı dış ticaret açığı rakamı öncesinde TL’nin değer
Almanya’nın kredi notunun düşürüleceği söylentisi kazanımı şaşırtıcı değil. Çünkü TCMB Temmuz ayı cari açık rakamını 5
milyar $ beklentisi ile birlikte bugünkü dış ticaret açığında geçen aya
üzerine borsada yaşanan düşüş.
göre 700 milyon $ iyileşme bekleniyor. Saat 10:00’de açıklanacak dış
Fenerbahçe’nin, UEFA Şampiyonlar Ligi'nden men ticaret açığı beklentisi 9,5 milyar $ açık şeklinde. İMKB 54.000
edilmesine yönelik karar için TFF Tahkim Kurulu'na direncini geçemiyor, 50.000-54.000 arasında bayrama girme
yapılan, kararının iptal edilmesi ve yürütmenin olasılığımız yüksek.
durdurulması talebinin reddedildiği bildirildi.
İMKB Stratejisi
VOB Stratejisi
İMKB, 52.941-53.605 aralığında hareket etti ve %0,16
düşüş ile 52.967 seviyesinden kapanış gerçekleştirdi.
İşlem hacmi 1,65 milyar TL seviyesindeydi. İMKB aşırı
satım bölgesinin dışına çıktı güçsüz tepki alımları ile
54.000 direnci güçlendiriliyor. İMKB’de 50.000-54.000
bandı geçerli. 54.000-56.000 orta vadeli olası tepe
noktalarıdır.
İMKB 30 gösterge kontrat 63.775-65.125 aralığında hareket ederken,
1,52 milyar TL işlem hacmi ile 64.275 seviyesinden kapandı. Ağustos
ayı vadesin kapanmasına yakın spot ile fiyatlar birleşmiş durumda.
Ekim ayı kontratlarında da belli bir sıkışıklık görülüyor. Ağustos
ayındaki pozisyonlar Ekim ayı vadeye aktarılıyor. Ağustos ayı
kontratlarında
63.500-65.600
aralığında
vadenin
kapanmasını
bekliyoruz.
Yurtdışı Piyasalar
FED Başkanı Bernanke’nin bugünkü konuşması öncesinde yeni bir parasal genişleme açıklanabileceği yönünde olumlu beklentilerle
yükselen yurtdışı borsalar, hem ABD’de açıklanan işsizlik başvurularının beklentilerden kötü gelmesi hem de Almanya DAX
endeksinde kapanışa doğru yaşanan sert kayıplar nedeniyle, kazançlarını geri verdi. Almanya borsasında, Almanya’nın kredi
notunun düşürülebileceğine ilişkin spekülasyonların yanı sıra, yine Almanya’da açığa satışa yasak getirilebileceği yönündeki
spekülasyonlar etkili oldu.
Açıklanacak Ekonomik Veriler
Tarih
Saat
Ülke
Dönem
Açıklanacak Veri
26 Ağustos
10:00
Türkiye
Temmuz
Dış Ticaret Dengesi($)
Cuma
10:00
Türkiye
TCMB PPK toplantı tutanaklarını açıklayacak
Beklenti
Önceki
-9.5MLR
-10.2MLR
+1.0%
+1.3%
55.8
54.9
15:30
ABD
2.Çeyrek
GSYH(2.Tahmin)
16:55
ABD
Ağustos/2
Michigan Üni.Tüketici Güveni
17:00
ABD
FED Başkanı Bernanke Jackson Hole'da konuşacak
Şirketlerin Konsolide bilançolarını borsaya göndermeleri için son tarih bugün
1
Şirket Haberleri
• AYGAZ – 18.03.2010 tarihli özel durum açıklaması ile duyurulan; Totalgaz markası altında yeralan bayilik sözleşmeleri ve bu
sözleşmeler ile ilgili markaya ait lisansların kullanım haklarının Aygaz tarafından devir alınma işlemi, Rekabet Kurumu izni ve
EPDK onayını takiben 25 Ağustos 2011 tarihi itibariyle tamamlanmış, devir bedeli 32.800.000,00 TL peşin ve nakden ilgili
satıcıya ödenmiştir.
• BIZIM – Şok Marketler Ticaret A.Ş 'nin satın alma sürecine ilişkin gerekli tüm işlemlerin tamamlanması sonucunda,hisse devri
25.08.2011 tarihi itibariyle gerçekleştirilmiştir. Şok'un yeni ortaklık yapısında, Bizim Toptan Satış Mağazaları A.Ş. payı %10
olarak kesinleşmiştir. Ortak girişim grubunda yer alan, Gözde Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığı A.Ş.'nin %39, Turkish Retail
Investments B.V.'nin %50 oranında ortaklık payı bulunacaktır. Diğer hissedarların %1 oranında ortaklık payı bulunacaktır.
• BMEKS – Şirketin 52. mağazası Samsun/’da faaliyete geçti. Samsun şehrindeki ikinci Bimeks mağazası olacak olan Bimeks
BAFRA ile Şirket 2011 yılında 17. mağazasını açarken satış alanını 33.300 m² yükseltti.
• GOLDS – Şirketin eski çalışanlarından Hacı Ali Aslıyüce tarafından Şirket aleyhine başlatılan 23.795 TL'lik adi takiple ilgili
olarak süresi içinde Şirketin yaptığı vaki itiraz üzerine Şirketin eski çalışanı Hacı Ali Aslıyüce açmış olduğu icra takibinden ve
tüm dava haklarından feragat etti.
• KIPA – Marmaris MUĞLA’da 724 m² satış alanlı Marmaris Çamdibi Mağazası hizmete açıldı.
• UTPYA – 13/07/2011 tarihinde sermayesini %375 oranında bedelsiz arttırılarak 25.000.000 TL’den 118.750.000 TL 'sına
çıkarma kararı alan şirket, bu karara ilişkin başvuru evraklarının dün itibarı ile SPK’ya teslim edildiğini bildirdi.
• PETKM – Buhar Enerji Yatırım Ticaret ve Sanayi Ltd. Şti., Petkim'e tahsisli arazide rüzgar elektrik santrali kurmak amacıyla
EPDK tarafından verilmiş olan lisansın iptali için EPDK aleyhine dava açtı. Petkim ise yaptığı açıklamada haklarını korumak için
söz konusu dava ile ilgili olarak davalı EPDK yanında davaya müdahil olma kararı aldıklarını belirtti.
• ULKER – Sabah Gazetesi’nin haberine göre, Japon devi Mitsubishi, Ülker ile birlikte makarna üretecek. Mitsubishi ve iştiraki
Nissin, Ülker´in geçen yıl satın aldığı Türkiye´nin ilk makarna üretecisi Piyale için el sıkıştı. Japon ortaklar markaya yüzde 50
ortak olacak. Japonlar bu operasyon için yaklaşık 100 milyon lira ayırdı.
Günlük Hisse Önerileri
Kapanış
Kısa Vadeli
Alım Aralığı
Kısa Vadeli
Satım Aralığı
Stop-loss
Beta
TAVHL
6.74
6.68-6.70
6.82-6.88
6.50
0.73
BIZIM
20.25
20.15-20.25
20.45-20.55
19.50
0.76
TTKOM
7.40
7.34-7.38
7.50-7.60
6.98
0.45
SASA
1.48
1.44-1.47
1.55-1.58
1.25
1.11
ALARK
2.77
2.73-2.75
2.85-2.89
2.50
0.68
TKFEN
4.88
4.82-4.84
4.93-4.96
4.57
0.92
Hisseler
Haftalık Hisse Önerileri (22 Ağustos – 26 Ağustos)
Düşük Riskli Porföy Önerilerimiz
Agresif Porföy Önerilerimiz
Hisse
KV Alış
Fiyatı
KV Satış
Fiyatı
Potansiyel
Prim
Hisse
KV Alış
Fiyatı
KV Satış
Fiyatı
Potansiyel
Prim
AKSA
3.99
4.38
9.77
AEFES
18.25
20.10
10.14
BIMAS
51.00
55.00
7.84
ASELS
7.18
7.70
7.24
KRDMD
0.82
0.90
9.76
BAGFS
139.50
150.00
7.53
TAVHL
6.50
7.10
9.23
DOHOL
0.65
0.72
10.77
TTKOM
7.26
7.70
6.06
KOZAA
4.35
4.60
5.75
* Kv alış/satış fiyatları hafta başında belirlenmekte ve hafta boyunca değişiklik göstermemektedir.
Global Yatırım Fonları
FON GETİRİSİ
Aybaşına Göre
Fon Adı
A Tipi
Bugünkü
Değeri (TL)
Yılbaşına Göre
TL
$
TL
$
Değişken Fon
13.50525
-19.42%
-23.46%
-25.58%
-35.04%
Karma Fon
0.033061
-6.76%
-11.43%
-8.99%
-20.56%
Kar Payı Fon
0.011125
-18.33%
-22.42%
-23.67%
-33.37%
Aktif Strateji Fon
0.035518
-4.85%
-9.61%
-4.65%
-16.77%
Piri Reis Fon
0.296466
-5.24%
-9.98%
-7.33%
-19.11%
Çocuğumun Geleceği
0.008285
-14.17%
-18.47%
-19.39%
-29.64%
Değişken Fon
0.088879
-19.15%
-23.20%
-26.47%
-35.81%
Likit Fon
0.051875
0.54%
-4.50%
3.80%
-9.39%
Tahvil Bono Fon
1.003311
1.82%
-3.27%
2.70%
-10.35%
B Tipi
Bu yayında yer alan bilgiler, güvenilir olduğuna inanılan halka açık kaynaklardan elde edilmiş olup yalnızca bu bilgilere yönelik yorumları iletmek amacıyla hazırlanmıştır. Bu kaynaklardaki bilgilerin hata ve
eksikliğinden ve ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından doğabilecek zararlardan Global Menkul Değerler A.Ş. hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmemektedir. Bu yayında yer alan görüş ve düşüncelerin Global
Menkul Değerler A.Ş. yönetimi için hiçbir bağlayıcılığı yoktur. Global Menkul Değerler A.Ş. yayında adı geçen şirketlerin menkul kıymetini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmeti
verebilir. Bu yayın, Global Menkul Değerler A.Ş.’nin izni olmadan kopyalanamaz ve/veya dağıtılamaz; bilgisayar sistemlerine aktarılamaz. © 2011 Global Menkul Değerler A.Ş.
2