Finansal Tablo ve Rapor - Olmuksan

OLMUKSA INTERNATIONAL
PAPER SABANCI AMBALAJ
SANAYĠ VE TĠCARET A. ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE HAZIRLANAN
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLAR
ĠÇĠNDEKĠLER
SAYFA
KONSOLĠDE BĠLANÇO .............................................................................................................................. 1-2
KONSOLĠDE KAPSAMLI GELĠR TABLOSU .............................................................................................. 3
KONSOLĠDE ÖZKAYNAK DEĞĠġĠM TABLOSU ........................................................................................ 4
KONSOLĠDE NAKĠT AKIM TABLOSU ..................................................................................................... 5-6
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR ................................................................. 7-78
NOT 1
NOT 2
NOT 3
NOT 4
NOT 5
NOT 6
NOT 7
NOT 8
NOT 9
NOT 10
NOT 11
NOT 12
NOT 13
NOT 14
NOT 15
NOT 16
NOT 17
NOT 18
NOT 19
NOT 20
NOT 21
NOT 22
NOT 23
NOT 24
NOT 25
NOT 26
NOT 27
NOT 28
NOT 29
NOT 30
NOT 31
NOT 32
NOT 33
NOT 34
NOT 35
NOT 36
NOT 37
NOT 38
NOT 39
NOT 40
NOT 41
GRUP‟UN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU ........................................................ 7
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR .............................................. 8-27
ĠġLETME BĠRLEġMELERĠ. .................................................................................................27-29
Ġġ ORTAKLIKLARI ...................................................................................................................29
BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA ........................................................................................29
NAKĠT VE NAKĠT BENZERLERĠ ........................................................................................29-30
FĠNANSAL YATIRIMLAR ........................................................................................................30
FĠNANSAL BORÇLAR ..............................................................................................................31
DĠĞER FĠNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER .................................................................................31
TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR..............................................................................................32
DĠĞER ALACAK VE BORÇLAR ..............................................................................................33
FĠNANS SEKTÖRÜ FAALĠYETLERĠNDEN ALACAK VE BORÇLAR .....................................33
STOKLAR....................................................... .....................................................................33-34
CANLI VARLIKLAR .................................................................................................................34
DEVAM EDEN ĠNġAAT SÖZLEġMELERĠNE ĠLĠġKĠN VARLIKLAR ......................................34
ÖZKAYNAK YÖNTEMĠYLE DEĞERLENEN VARLIKLAR ...............................................34-35
YATIRIM AMAÇLI GAYRĠMENKULLER ................................................................................35
MADDĠ DURAN VARLIKLAR.............................................................................................36-38
MADDĠ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR ..............................................................................38
ġEREFĠYE .................................................................................................................................38
DEVLET TEġVĠK VE YARDIMLARI .......................................................................................38
KARġILIKLAR, KOġULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER ..........................................38-40
TAAHHÜTLER VE ZORUNLULUKLAR ..................................................................................41
ÇALIġANLARA SAĞLANAN FAYDALAR..........................................................................41-42
EMEKLĠLĠK PLANLARI ...........................................................................................................42
DĠĞER VARLIKLAR VE YÜKÜMLÜLÜKLER ...................................................................42-43
ÖZKAYNAKLAR .................................................................................................................43-46
SATIġLAR VE SATIġLARIN MALĠYETĠ ..................................................................................47
PAZARLAMA, DAĞITIM VE SATIġ GĠDERLERĠ, GENEL YÖNETĠM GĠDERLERĠ ...............48
NĠTELĠKLERĠNE GÖRE GĠDERLER ........................................................................................49
DĠĞER FAALĠYETLERDEN GELĠR/GĠDERLER .................................................................50-51
FĠNANSAL GELĠRLER..............................................................................................................51
FĠNANSAL GĠDERLER .............................................................................................................52
SATIġ AMACIYLA ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR VE DURDURULAN
FAALĠYETLER..........................................................................................................................52
VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ..........................................................................52-55
HĠSSE BAġINA KAZANÇ .........................................................................................................55
ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI......................................................................................56-59
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ..........60-75
FĠNANSAL ARAÇLAR (GERÇEĞE UYGUN DEĞER AÇIKLAMALARI VE FĠNANSAL RĠSKTEN
KORUNMA MUHASEBESĠ ÇERÇEVESĠNDEKĠ AÇIKLAMALAR) ...................................76-77
BĠLANÇO TARĠHĠNDEN SONRAKĠ OLAYLAR.......................................................................78
FĠNANSAL TABLOLARI ÖNEMLĠ ÖLÇÜDE ETKĠLEYEN YA DA FĠNANSAL TABLOLARIN
AÇIK, YORUMLANABĠLĠR VE ANLAġILABĠLĠR OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI
GEREKEN DĠĞER HUSUSLAR ................................................................................................78
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE KONSOLĠDE BĠLANÇO
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
Dipnot
Referansları
VARLIKLAR
Dönen Varlıklar
Nakit ve Nakit Benzerleri
Ticari Alacaklar
Diğer Alacaklar
Stoklar
Diğer Dönen Varlıklar
6
10
11
13
26
Duran Varlıklar
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
ErtelenmiĢ Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
16
18
19
35
26
1
Ekteki dipnotlar bu konsolide finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
157.529.226
6.029.469
105.571.642
18.372
43.539.931
2.369.812
116.271.313
13.680.445
73.472.176
20.245
28.094.815
1.003.632
117.487.887
5.243.214
107.678.948
843.097
3.598.721
123.907
275.017.113
97.342.278
4.949.083
91.031.823
787.663
573.709
213.613.591
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE KONSOLĠDE BĠLANÇO
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
8
10
11
35
22
24
26
31 Aralık
2010
51.149.387
15.501.492
30.163.280
1.687.600
144.520
1.587.522
1.298.543
766.430
31 Aralık
2009
31.002.109
358.841
22.838.940
2.038.245
1.301.926
3.573.630
674.573
215.954
8
24
35
17.600.217
4.932.491
9.732.755
2.934.971
10.252.668
6.785.687
3.466.981
206.267.509
206.267.509
32.602.500
90.564.317
6.084.271
36.587.226
40.429.195
275.017.113
172.358.814
172.358.814
32.602.500
90.564.317
5.028.951
36.304.530
7.858.516
213.613.591
Dipnot
Referansları
KAYNAKLAR
Kısa Vadeli Yükümlülükler
Finansal Borçlar
Ticari Borçlar
Diğer Borçlar
Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü
Borç KarĢılıkları
ÇalıĢanlara Sağlanan Faydalara ĠliĢkin KarĢılıklar
Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler
Uzun Vadeli Yükümlülükler
Finansal Borçlar
ÇalıĢanlara Sağlanan Faydalara ĠliĢkin KarĢılıklar
ErtelenmiĢ Vergi Yükümlülüğü
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar
ÖdenmiĢ Sermaye
Sermaye Düzeltmesi Farkları
Kardan Ayrılan KısıtlanmıĢ Yedekler
GeçmiĢ Yıllar Kar/(Zararları)
Net Dönem Karı/(Zararı)
Kontrol Gücü Olmayan Paylar
TOPLAM KAYNAKLAR
27
27
27
27
56
2
Ekteki dipnotlar bu konsolide finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠNDE SONA EREN YILA AĠT
KONSOLĠDE KAPSAMLI GELĠR TABLOSU
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
274.018.210
(214.677.738)
215.753.273
(172.383.534)
59.340.472
43.369.739
(19.678.053)
(24.754.155)
26.542.575
(1.272.810)
(16.001.238)
(21.280.748)
1.766.415
(3.599.458)
40.178.029
4.254.710
16
32
33
294.131
8.426.216
(4.578.743)
44.319.633
676.563
8.387.853
(3.347.110)
9.972.016
35
35
(4.654.671)
764.233
(3.318.422)
1.204.922
40.429.195
40.429.195
7.858.516
7.858.516
1,2401
0,2410
Dipnot
Referansları
SatıĢ Gelirleri
SatıĢların M aliyeti (-)
28
28
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, SatıĢ ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALĠYET KARI / ZARARI
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen
Yatırımların Kar/Zararlarındaki Paylar
(Esas Faaliyet DıĢı) Finansal Gelirler
(Esas Faaliyet DıĢı) Finansal Giderler (-)
VERGĠ ÖNCESĠ KARI/ZARARI
Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
ErtelenmiĢ Vergi Gelir/Gideri
29-30
29-30
31
31
DÖNEM KARI/ZARARI
Diğer Kapsamlı Gelir
TOPLAM KAPSAMLI GELĠR/GĠDER
Hisse BaĢına Kazanç
36
3
Ekteki dipnotlar bu konsolide finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠNDE SONA EREN YILA AĠT KONSOLĠDE ÖZKAYNAK DEĞĠġĠM TABLOSU
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
1 Ocak 2009 itibariyle açılıĢ bakiyesi
Transfer
Ödenen temettü
Toplam kapsamlı gelir
31 Aralık 2009 itibariyle bakiye
1 Ocak 2010 itibariyle açılıĢ bakiyesi
Transfer
Ödenen temettü
Toplam kapsamlı gelir
31 Aralık 2010 itibariyle bakiye
Sermaye
Enflasyon Kardan Ayrılan
Düzeltmesi
KısıtlanmıĢ
Farkları
Yedekler
BirikmiĢ
Karlar/
(Zararlar)
Net Dönem
Karı
Not
Sermaye
27
32.602.500
32.602.500
90.564.317
90.564.317
4.681.620
347.331
5.028.951
34.732.357
3.397.913
(1.825.740)
36.304.530
3.745.244
(3.745.244)
7.858.516
7.858.516
166.326.038
(1.825.740)
7.858.516
172.358.814
27
32.602.500
32.602.500
90.564.317
90.564.317
5.028.951
1.055.320
6.084.271
36.304.530
6.803.196
(6.520.500)
36.587.226
7.858.516
(7.858.516)
40.429.195
40.429.195
172.358.814
(6.520.500)
40.429.195
206.267.509
42.681.941
4
Ekteki dipnotlar bu konsolide finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.
Toplam
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠNDE SONA EREN YILA AĠT
KONSOLĠDE NAKĠT AKIM TABLOSU
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
Not
ĠĢletme faaliyetlerinden elde edilen nakit akımları
Dönem karı
- Faiz giderleri
- Faiz gelirleri
- Kredi üzerindeki gerçekleĢmemiĢ kur farkı gideri
- Duran varlıkların amortisman ve itfa payları
- Kıdem tazminatı gideri
- KarĢılık giderleri
- Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların karından paylar
- Bağlı ortaklık pazarlıklı satın almadan kaynaklanan kazanç
- Maddi duran varlıkların satıĢından kaynaklanan zarar
- Mali duran varlıkların satıĢından kaynaklanan kar
- ġüpheli alacak karĢılığındaki değiĢim (net)
- Stok değer düĢüĢ karĢılığındaki değiĢim (net)
- Vergi gideri
ĠĢletme sermayesinde gerçekleĢen değiĢimler
Ticari alacaklardaki (artıĢ) /azalıĢ
Stoklardaki (artıĢ) / azalıĢ
Diğer alacaklar ve varlıklardaki (artıĢ) / azalıĢ
Ticari borçlardaki artıĢ / (azalıĢ)
Diğer borçlar ve gider tahakkuklarındaki artıĢ / (azalıĢ)
33
32
18-19
24
22-24
16
31
31
31
10
13
35
10
13
11-26
10
11-26
Ödenen kurumlar vergisi
Ödenen faizler
Alınan faizler
Ödenen kıdem tazminatı
Ödenen borç karĢılıkları
Faaliyetlerden elde edilen / (kullanılan) nakit
35
24
22
5
Ekteki dipnotlar bu konsolide finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
40.429.195
1.036.770
(580.645)
40.967
8.979.387
2.714.752
1.946.359
(294.131)
(24.455.306)
129.111
904.573
103.658
3.890.438
7.858.516
233.648
(710.796)
9.841.825
1.804.565
3.757.187
(676.563)
18.562
(573.554)
738.305
53.554
2.113.500
34.845.128
(20.682.182)
(8.923.291)
(914.505)
(156.670)
(561.016)
3.607.464
24.458.749
(13.390.532)
3.864.627
1.227.750
10.499.236
157.348
26.817.178
(5.812.077)
(330.394)
580.645
(1.481.132)
(3.308.497)
(6.743.991)
(2.145.271)
(247.964)
710.796
(927.853)
(1.118.606)
23.088.280
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠNDE SONA EREN YILA AĠT
KONSOLĠDE NAKĠT AKIM TABLOSU
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
(3.793.371)
77.353
(358.734)
(9.639.531)
(13.714.283)
(5.925.997)
220.795
(147.722)
224.850
1.633.189
(3.994.885)
Finansman faaliyetlerinden elde edilen nakit akımları
Kredi geri ödemeleri
Alınan krediler
Ödenen temettüler
Finansman faaliyetlerinden elde edilen / (kullanılan) net nakit
(39.795.796)
59.123.594
(6.520.500)
12.807.298
(59.528.486)
53.476.538
(1.825.740)
(7.877.688)
Nakit ve nakit benzerlerindeki değiĢim
Dönem baĢı nakit ve nakit benzerleri
Dönem sonu nakit ve nakit benzerleri
(7.650.976)
13.680.445
6.029.469
11.215.707
2.464.738
13.680.445
Not
Yatırım faaliyetlerinden elde edilen nakit akımları
Maddi duran varlık alımı amacıyla yapılan ödemeler
Maddi duran varlık satıĢından elde edilen nakit
Maddi olmayan duran varlık alımı amacıyla yapılan ödemeler
Temettü geliri olarak elde edilen nakit
Bağlı ortaklık alımından kaynaklanan nakit çıkıĢı
Satılmaya hazır finansal varlık satıĢından elde edilen nakit
Yatırım faaliyetlerinde kullanılan net nakit
18
19
3
7
6
Ekteki dipnotlar bu konsolide finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
1.
GRUP’UN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU
Olmuksa International Paper Sabancı Ambalaj Sanayi ve Ticaret A.ġ. (“ġirket‟‟) 13 Ağustos 1958
tarihinde Cam Soda Sanayi A.ġ. olarak kurulmuĢ, 1963 yılında ünvan değiĢikliği yapılarak iĢtigal konusu
değiĢtirilmiĢtir. ġirket 1968 yılından bu yana her nevi oluklu mukavva kutu imalatı ve satıĢını
gerçekleĢtirmektedir. Gebze, Ġzmir, Adana, Ġnegöl, Manisa ve Antalya tesislerinde her nevi ve ebatta oluklu
mukavva kutu üretilip gıda sektöründen sanayi sektörüne kadar geniĢ bir müĢteri portföyüne satıĢa
sunulmaktadır. Edirne Kağıt Tesislerinde iĢlenip yeniden hammaddeye çevrilen atık kağıtlar, diğer
tesislerin bir kısım ham madde ihtiyacını sağlamaktadır.
ġirket‟in kanuni merkez adresi 4. Levent Sabancı Center Kule 2 Kat 13 BeĢiktaĢ-Ġstanbul olup, 31 Aralık
2010 tarihi itibariyle Grup‟un 911 adet çalıĢanı bulunmaktadır (31 Aralık 2009: 658). ġirket hisseleri 1986
yılından itibaren Ġstanbul Menkul Kıymetler Borsası‟nda iĢlem görmektedir.
Finansal tablolar yayınlanmak üzere 28 Mart 2011 tarihinde Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıĢtır.
Genel Kurul‟un ve ilgili yasal kuruluĢların yasal mevzuata göre düzenlenmiĢ finansal tabloları değiĢtirme
hakkı bulunmaktadır.
ġirket üzerinde müĢterek yönetim ve kontrolü elinde tutan taraflar sırasıyla; Hacı Ömer Sabancı Holding
A.ġ. ile International Paper Company Ģirketleridir.
ġirket‟in bağlı ortaklıklarının temel faaliyet konusu aĢağıda belirtilmiĢtir:
ġirket 1 Ekim 2010 tarihinde DS Smith Çopikas Kağıt ve Oluklu Mukavva Kutu Sanayi A.ġ. (“DS Smith
Çopikas”) ve DS Smith Trakya Oluklu Mukavva Kutu Sanayi Ticaret A.ġ. (“DS Smith Trakya”)‟yi satın
almıĢtır. Çorlu ve Çorum tesislerinde ambalaj sanayinde kullanılan plastik ürünler, kağıt, oluklu mukavva
ve tabaka, kutu ve muhtelif ambalaj ürünleri imali, ticaret, ithalat ve ihracatı yapılmaktadır.
7
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR
2.1
Sunuma ĠliĢkin Temel Esaslar
ġirket ve bağlı ortaklıklar yasal defterlerini ve kanuni mali tablolarını Türk Ticaret Kanunu ve vergi
mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta ve hazırlamaktadır.
Sermaye Piyasası Kurumu (“SPK”), Seri: XI, No: 29 sayılı “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya
ĠliĢkin Esaslar Tebliğ” (“Seri: XI, No:29 sayılı Tebliğ”) ile iĢletmeler tarafından düzenlenecek finansal
raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına iliĢkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu
Tebliğ, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra baĢlayan hesap dönemlerine ait ilk ara finansal tablolardan geçerli
olmak üzere yürürlüğe girmiĢtir ve bu Tebliğ ile birlikte Seri: XI, No: 25 "Sermaye Piyasasında Muhasebe
Standartları Hakkında Tebliğ" yürürlükten kaldırılmıĢtır. Bu tebliğe istinaden, iĢletmeler finansal
tablolarını Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Finansal Raporlama Standartları‟na
(“UMS/UFRS”) göre hazırlamaları gerekmektedir. Ancak Avrupa Birliği tarafından kabul edilen
UMS/UFRS‟nin Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (“UMSK”) tarafından yayımlananlardan
farkları Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu (“TMSK”) tarafından ilan edilinceye kadar
UMS/UFRS‟ler uygulanacaktır. Bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan, TMSK tarafından
yayımlanan Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları (“TMS/TFRS”) esas alınacaktır.
Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS‟nin UMSK tarafından yayımlananlardan farkları
TMSK tarafından ilan edilinceye kadar, finansal tablolar SPK Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği çerçevesinde
UMS/UFRS‟ye göre hazırlanmaktadır. ĠliĢikteki finansal tablolar ve dipnotlar, SPK tarafından 14 Nisan
2008 tarihli duyuru ile uygulanması zorunlu kılınan formatlara uygun olarak sunulmuĢtur. Bu kapsamda
geçmiĢ dönem finansal tablolarında aĢağıda açıklanan bazı sınıflamalar yapılmıĢtır. Finansal tablolar tarihi
maliyet esasına göre hazırlanmaktadır. Tarihi maliyetin belirlenmesinde, genellikle varlıklar için ödenen
tutarın gerçeğe uygun değeri esas alınmaktadır.
Kullanılan Para Birimi
Grup‟un finansal tabloları faaliyette bulunduğu temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi
(fonksiyonel para birimi) olan TL cinsinden sunulmuĢtur.
Yüksek enflasyon dönemlerinde finansal tabloların düzeltilmesi
SPK‟nın 17 Mart 2005 tarih ve 11/367 sayılı kararı uyarınca, Türkiye'de faaliyette bulunan ve SPK
Muhasebe Standartları'na (UMS/UFRS uygulamasını benimseyenler dahil) uygun olarak finansal tablo
hazırlayan Ģirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi
uygulamasına son verilmiĢtir. Buna istinaden, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren UMSK tarafından
yayımlanmıĢ 29 No‟lu “Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama” Standardı (“UMS/TMS
29”) uygulanmamıĢtır.
8
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.1
Sunuma ĠliĢkin Temel Esaslar (devamı)
KarĢılaĢtırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tablolarının Düzeltilmesi
Mali durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Grup‟un finansal tabloları önceki
dönemle karĢılaĢtırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem fiansal tabloların sunumu ile uygunluk
sağlanması açısından karĢılaĢtırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır ve önemli
farklılıklar açıklanır.
Konsolidasyona ĠliĢkin Esaslar
Bağlı Ortaklıklar
ġirketin bağlı ortaklıklarının 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle detayları aĢağıdaki gibidir:
KuruĢuĢ ve
Faaliyet Yeri
Alınan
sermayedeki
pay
(%)
Alım tarihi
Ana Faaliyet Konusu
DS Smith Çopikas
Türkiye
1 Ekim 2010
99,99
Oluklu mukavva kutu
imalatı ve satıĢı
DS Smith Trakya
Türkiye
1 Ekim 2010
99,99
Oluklu mukavva kutu
imalatı ve satıĢı
Konsolide finansal tablolar ġirket ve ġirket‟in bağlı ortaklıkları tarafından kontrol edilen iĢletmelerin
finansal tablolarını kapsar. Kontrol, bir iĢletmenin faaliyetlerinden fayda elde etmek amacıyla finansal ve
operasyonel politikaları üzerinde kontrol gücünün olması ile sağlanır.
9
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.1.
Sunuma ĠliĢkin Temel Esaslar (devamı)
Konsolidasyona ĠliĢkin Esaslar (devamı)
ġirket DS Smith Çopikas ve DS Smith Trakya Ģirketlerinin sermayesinin 99.99%‟una sahiptir. Dolayısıyla
DS Smith Çopikas ve DS Smith Trakya Ģirketleri ġirket tarafından kontrol edilmektedir ve ekteki finansal
tablolarda konsolide edilmiĢtir.
Yıl içinde satın alınan veya elden çıkarılan bağlı ortaklıkların sonuçları, satın alım tarihinden sonra veya
elden çıkarma tarihine kadar konsolide kapsamlı gelir tablosuna dahil edilir. Kontrol gücü olmayan paylar
ters bakiye ile sonuçlansa dahi, toplam kapsamlı gelir ana ortaklık hissedarlarına ve kontrol gücü olmayan
paylara aktarılır.
Gerekli olması halinde, ġirket‟in izlediği muhasebe politikalarıyla aynı olması amacıyla bağlı ortaklıkların
finansal tablolarında muhasebe politikalarıyla ilgili düzeltmeler yapılmıĢtır.
Tüm Ģirket içi iĢlemler, bakiyeler, gelir ve giderler konsolidasyonda elimine edilir.
ġirket‟in bağlı ortaklıklarındaki sermaye payında kontrol kaybına neden olmayan değiĢiklikler özkaynak
iĢlemleri olarak muhasebeleĢtirilir. ġirket‟in payı ile kontrol gücü olmayan payların defter değerleri, bağlı
ortaklık paylarındaki değiĢiklikleri yansıtmak amacıyla düzeltilir. Kontrol gücü olmayan payların
düzeltildiği tutar ile alınan veya ödenen bedelin gerçeğe uygun değeri arasındaki fark, doğrudan
özkaynaklarda ġirket‟in payı olarak muhasebeleĢtirilir.
ġirket‟in bir bağlı ortaklığındaki kontrolü kaybetmesi durumunda, satıĢ sonrasındaki kar/zarar, i) alınan
satıĢ bedeli ile kalan payın gerçeğe uygun değerlerinin toplamı ile ii) bağlı ortaklığın varlık (Ģerefiye dahil)
ve yükümlülüklerinin ve kontrol gücü olmayan payların önceki defter değerleri arasındaki fark olarak
hesaplanır. Bağlı ortaklığın varlıkların gerçeğe uygun değer ile veya yeniden değerlenmiĢ tutarları ile
değerlenmesi ve buna iliĢkin birikmiĢ kazancın/zararın diğer kapsamlı gelir içinde muhasebeleĢtirilmesi ve
özkaynakta toplanması durumunda, diğer kapsamlı gelir içinde önceden muhasebeleĢtirilen ve özkaynakta
toplanan tutarlar, ġirket‟in ilgili varlıkları satmıĢ olduğu varsayımı üzerine kullanılacak muhasebe
yöntemine göre kayda alınır (örneğin; konuyla ilgili UFRS standartları uyarınca, kar/zarara aktarılması ya
da doğrudan geçmiĢ yıl karlarına transfer). Bağlı ortaklığın satıĢı sonrası kalan yatırımın kontrolünün
kaybedildiği tarihteki gerçeğe uygun değeri, UMS 39 Finansal Araçlar: MuhasebeleĢtirme ve Ölçüm
standardı kapsamında belirlenen baĢlangıç muhasebeleĢtirmesinde gerçeğe uygun değer olarak ya da,
uygulanabilir olduğu durumlarda, bir iĢtirak ya da müĢterek olarak kontrol edilen bir iĢletmedeki yatırımın
baĢlangıç muhasebeleĢtirmesindeki maliyet bedeli olarak kabul edilir.
ĠĢtirakteki yatırımlar özkaynak metodu ile muhasebeleĢtirilmiĢtir. Özkaynak yöntemine göre bilançoda
iĢtirak, maliyet bedelinin iĢtirakin net varlıklarındaki alım sonrası dönemde oluĢan değiĢimdeki ġirket‟in
payı kadar düzeltilmesi sonucu bulunan tutardan iĢtirakte oluĢan herhangi bir değer düĢüklüğünün
düĢülmesi neticesinde elde edilen tutar üzerinden gösterilir. ĠĢtirakin, ġirket‟in iĢtirakteki payını aĢan
zararları kayıtlara alınmaz.
10
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.2
Muhasebe Politikalarındaki DeğiĢiklikler
Muhasebe politikalarında yapılan önemli değiĢiklikler geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem
finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir.
2.3
Muhasebe Tahminlerindeki DeğiĢiklikler ve Hatalar
Muhasebe tahminlerindeki değiĢiklikler, yalnızca bir döneme iliĢkin ise, değiĢikliğin yapıldığı cari
dönemde, gelecek dönemlere iliĢkin ise, hem değiĢikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek
dönemlerde, ileriye yönelik olarak uygulanır. Grup‟un cari yıl içerisinde muhasebe tahminlerinde önemli bir
değiĢikliği olmamıĢtır.Tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki
dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir. Dönem içinde muhasebe tahminlerinde herhangi bir
değiĢiklik yapılmamıĢtır.
2.4
Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları
AĢağıdaki yeni ve güncellenmiĢ standartlar ve yorumlardan Grup kendi faaliyet konusu ile ilgili olanları
uygulamıĢ ve bu finansal tablolarda raporlanan tutarlara ve yapılan açıklamalara etkisi olmuĢtur. Bu
finansal tablolarda uygulanmıĢ fakat raporlanan tutarlar üzerinde etkisi olmayan diğer standart ve
yorumların detayları da ayrıca bu bölümün ilerleyen kısımlarında açıklanmıĢtır.
a) Grup’un sunum ve dipnot açıklamalarını etkileyen yeni ve revize edilmiĢ standartlar

UFRS 3 (2008) ĠĢletme BirleĢmeleri
UFRS 3 (revize), “ĠĢletme BirleĢmeleri” ve UMS 27, “Konsolide ve Konsolide Olmayan Finansal
Tablolar”, UMS 28, “ĠĢtiraklerdeki Yatırımlar” ve UMS 31, “ĠĢ Ortaklıklarındaki Paylar”
standartlarındaki değiĢiklikler, ileriye dönük olarak 1 Temmuz 2009 tarihinde veya bu tarihten sonra
baĢlayan mali dönemlerde meydana gelen iĢletme birleĢmeleri için geçerlidir. Yeni standartlar ile mevcut
standartlardaki değiĢikliklerin uygulanmasının baĢlıca etkileri aĢağıdaki gibidir:
a) önceden „azınlık payları‟ olarak ifade edilen kontrol gücü olmayan payların gerçeğe uygun değer
ile veya kontrol gücü olmayan payların edinilen iĢletmenin tanımlanabilir net varlıklarının gerçeğe
uygun değerdeki payı ile değerlenmesinin her iĢlem bazında ölçümüne izin vermesi,
b) koĢullu bedele iliĢkin muhasebeleĢtirme ve sonraki muhasebe iĢlemlerine iliĢkin Ģartların
değiĢmesi,
c) edinim ile ilgili maliyetlerin iĢletme birleĢmelerinden ayrı olarak muhasebeleĢtirme gerekliliği ve
bunun sonucunda bu tür maliyetlerin genellikle oluĢtukları dönemde gider olarak kaydedilmesi.
d) aĢamalı satın alım iĢlemlerinde, önceden elde tutulan payların satın alım tarihinde gerçeğe uygun
değerinden ölçülmesi ve yeniden değerleme sonrasında ortaya çıkan kazanç ya da zararın, gelir
tablosunda muhasebeleĢtirilmesi.
11
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.4
Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı)
a) Grup’un sunum ve dipnot açıklamalarını etkileyen yeni ve revize edilmiĢ standartlar (devamı)
e) UFRS 3 (2008) standardı uyarınca, ġirket ile satın alınan iĢletme arasında iĢletme birleĢmesi
öncesinde bir iliĢkinin olduğu durumunda, bu iliĢki iĢletme birleĢmesi sonrasında sonlanarak,
birleĢme sonucu oluĢan kar/zarar muhasebeleĢtirilir.
b) 2010 yılından itibaren geçerli olup, Grup’un finansal tablosunu etkilemeyen değiĢiklikler
AĢağıda yer alan standartlar ile önceki standartlara getirilen değiĢiklikler ve yorumlar 1 Ocak 2010
tarihinde veya söz konusu tarihten sonra baĢlayan mali dönemler için zorunlu olduğu halde Grup‟un
faaliyetleri ile ilgili değildir:
UMS 27 (2008) standardının uygulanmasıyla Grup‟un bağlı ortaklıklarındaki sermaye payında
değiĢikliklere iliĢkin muhasebe politikalarında değiĢiklik olmuĢtur.
Yeniden düzenlenen bu Standardın, özellikle, Grup‟un bağlı ortaklıklarındaki sermaye payında kontrol
kaybına neden olmayan değiĢiklikler ile ilgili muhasebe politikaları üzerinde etkisi olmuĢtur. Önceki
dönemlerde, UFRS standartlarında bu konuya iliĢkin kuralların olmadığı durumlarda, mevcut bağlı
ortaklıkların payındaki artıĢlar, bağlı ortaklık satın alımında kullanılan aynı yöntemle, Ģerefiye ya da
pazarlıklı satın almadan kaynaklanan kazanç ile sonuçlanacak Ģekilde, muhasebeleĢtirilmekteydi; mevcut
bağlı ortaklıklarındaki sermaye payında kontrol kaybına neden olmayan azalıĢlarda ise alınan ücret ile
kontrol gücü olmayan paylarda yapılan düzeltmeler arasındaki fark kapsamlı gelir tablosu içinde
muhasebeleĢtirilmekteydi. UMS 27(2008) standardı uyarınca tüm artıĢ ve azalıĢların özkaynak içinde
muhasebeleĢtirilmesi ve Ģerefiye ya da kar/zarar üzerinde bir etkisinin olmaması gerekmektedir.
Bir bağlı ortaklığın bir iĢlem, olay ya da bir baĢka neden sonucu kontrolünün kaybedilmesi durumunda
Grup, bu Standart uyarınca tüm varlıklarını, yükümlülüklerini ve kontrol gücü olmayan paylarını defter
değerleriyle bilanço dıĢı bırakmalı ve karĢılığında alınan bedeli gerçeğe uygun değeri üzerinden
muhasebeleĢtirmelidir. Ġlgili bağlı ortaklıkta kalan pay, kontrolün kaybedildiği tarihteki gerçeğe uygun
değer üzerinden muhasebeleĢtirilmelidir. Aradaki fark, kazanç ya da zarar olarak kar/zarar içinde
gösterilmelidir.
Grup‟un cari yılda kontrol gücü olmayan paylarla bir iĢlemi olmamıĢtır.

UMS 28 (2008) İştiraklerdeki Yatırımlar
UMS 28‟e yapılan değiĢiklikler neticesinde, bir iĢtirak üzerindeki önemli etki kaybedildiğinde, Grup kalan
payını, gerçeğe uygun değeriyle hesaplar. Gerçeğe uygun değer ile kayıtlı değer arasındaki fark kar/zarar
içinde muhasebeleĢtirilir.
2010 yılında yayınlanan UFRS‟lerde Yapılan ĠyileĢtirmeler‟in bir bölümünde, yatırımcının bir iĢtirak
üzerinde önemli etkisini kaybettiği iĢlemlerle ilgili UMS 28 (2008) standardındaki değiĢikliklerin ileriye
dönük olarak uygulanacağına açıklık getirilmiĢtir.
12
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.4
Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı)
b)
2010 yılından itibaren geçerli olup, Grup’un finansal tablosunu etkilemeyen değiĢiklikler (devamı)
UFRYK 17 “Nakit DıĢı Varlıkların Hissedarlara Dağıtımı”, 1 Temmuz 2009 tarihinde ya da bu
tarihten sonra baĢlayan mali dönemler için geçerlidir. Grup nakit olmayan türde herhangi bir varlık
dağıtımında bulunmadığı için, bu standardı uygulamamaktadır.
UFRYK 18, “MüĢterilerden Varlık Transferi”, 1 Temmuz 2009 tarihinde ya da bu tarihten sonra transfer
edilen varlıklar için geçerlidir. Grup, müĢterilerinden herhangi bir varlık transfer etmediği için bu standardı
uygulamamaktadır.
“UFRS‟nin Ġlk Olarak Uygulanması – Diğer Ġstisnai Durumlar” (UFRS 1‟deki değiĢiklik), Temmuz 2009
tarihinde yayınlanmıĢtır. Bu değiĢikliklerin 1 Ocak 2010 tarihinde ya da bu tarihten sonra baĢlayan mali
dönemler için uygulanması zorunludur. Grup, UFRS‟yi ilk defa uygulamadığı için bu standardı
uygulamamaktadır.
UFRS 2 “Hisse Bazlı Ödemeler – Grup‟un nakit olarak ödediği hisse bazlı anlaĢmalar”, 1 Ocak 2010
tarihinde ya da bu tarihten sonra baĢlayan mali dönemler için geçerlidir. Grup‟un hisse bazlı ödeme planı
olmadığı için bu standardı uygulamamaktadır.
UFRS 5 SatıĢ Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler standardında yapılan
değiĢiklikler, bir iĢletmenin sahip olduğu bir bağlı ortaklığa ait çoğunluk hisselerini satmayı planladığı
durumda yapması gereken açıklamaları belirtir. Bir bağlı ortaklığın satıĢ amacıyla elde tutulması
durumunda bu bağlı ortaklığa ait tüm varlık ve yükümlülükler, iĢletmenin satıĢ sonrasında bağlı ortaklıkta
kontrol gücü olmayan hisselere sahip olması durumunda bile, UFRS 5 standardı kapsamında
sınıflandırılmalıdır.
Uluslararası Finansal Raporlama Standartları ile ilgili olarak 2009 yılında yapılan iyileĢtirmeler, Nisan
2009 tarihinde yayınlanmıĢtır. ĠyileĢtirmeler aĢağıda açıklanan standartlar ve yorumları kapsamaktadır:
UFRS 2 Hisse Bazlı Ödemeler, UFRS 5 SatıĢ Amacıyla Elde Tutulan Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler,
UFRS 8 Faaliyet Bölümleri, UMS 1 Mali Tabloların Sunumu, UMS 7 Nakit Akım Tablosu, UMS 17
Finansal Kiralamalar, UMS 18 Hasılat, UMS 36 Varlıklarda Değer DüĢüklüğü, UMS 38 Maddi Olmayan
Duran Varlıklar, UMS 39 Finansal Araçlar: MuhasebeleĢtirme ve Ölçüm, UFRYK 9 Saklı Türev
Araçlarının Yeniden Değerlendirilmesi, UFRYK 16 YurtdıĢındaki ĠĢletmede Bulunan Net Yatırımın
Finansal Riskten Korunması. Bu iyileĢtirmelerin yürürlülük tarihi her bir standart için ayrı olup, çoğu 1
Ocak 2010 tarihi itibariyle geçerlidir.
13
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.4
Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı)
c) Henüz yürürlüğe girmemiĢ ve ġirket tarafından erken uygulanması benimsenmemiĢ standartlar ile
mevcut önceki standartlara getirilen değiĢiklikler ve yorumlar
UFRS 1 (değiĢiklikler) UFRS‟nin Ġlk Olarak Uygulanması – Diğer Ġstisnai Durumlar
1 Temmuz 2010 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baĢlayan mali dönemler için geçerli olan UFRS 1
standardındaki değiĢiklikler, UFRS 7 gerçeğe uygun değer açıklamalarının karĢılaĢtırmalı sunumu açısından
UFRS‟leri ilk kullanan iĢletmelere sınırlı muafiyet getirmektedir.
20 Aralık 2010 tarihinde ise UFRS 1‟e, UFRS standartlarını ilk kez uygulayacak olan mali tablo
hazırlayıcılarına UFRS‟ye geçiĢ dönemi öncesinde ortaya çıkan iĢlemlerin yeniden yapılandırılmasında
kolaylık sağlanması ve ilk kez UFRS‟ye göre mali tablo hazırlayan ve sunan Ģirketlerden yüksek
enflasyonist ortamdan yeni çıkanları için açıklayıcı bilgi sağlamak amacıyla ilave değiĢiklikler getirilmiĢtir.
Bu değiĢiklikler 1 Temmuz 2011 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baĢlayan mali dönemler için geçerli
olacaktır. Grup halihazırda UFRS‟ye uygun finansal tablo hazırladığından bu değiĢiklikler Grup için
geçerli değildir.
UFRS 7 “Finansal Araçlar: Açıklamalar”
UFRS 7 Finansal Araçlar: Açıklamalar standardı bilanço dıĢı faaliyetler ile ilgili yapılan kapsamlı inceleme
çalıĢmalarının bir parçası olarak Ekim 2010 tarihinde değiĢtirilmiĢtir. Bu değiĢiklikler, mali tablo
kullanıcılarının finansal varlıklara iliĢkin devir iĢlemlerini ve devri gerçekleĢtiren iĢletmede kalan risklerin
yaratabileceği etkileri anlamasına yardımcı olacaktır. Ayrıca bu değiĢiklikler uyarınca, oransız devir
iĢlemlerinin raporlama dönemi sonunda gerçekleĢtirilmesi halinde daha fazla açıklama yapılması
gerekmektedir. Bu değiĢiklikler 1 Temmuz 2011 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baĢlayan mali
dönemler için geçerli olacaktır. Grup, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında
oluĢabilecek etkileri henüz değerlendirmemiĢtir.
UFRS 9 „Finansal Araçlar: Sınıflandırma ve Ölçme‟
Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (UMSK), Kasım 2009‟da UFRS 9‟un finansal araçların
sınıflandırılması ve ölçümü ile ilgili birinci kısmını yayımlamıĢtır. UFRS 9, UMS 39 Finansal Araçlar:
MuhasebeleĢtirme ve Ölçme‟nin yerine kullanılacaktır. Bu Standart, finansal varlıkların, iĢletmenin
finansal varlıklarını yönetmede kullandığı model ve sözleĢmeye dayalı nakit akıĢ özellikleri baz alınarak
sınıflandırılmasını ve daha sonra gerçeğe uygun değer veya itfa edilmiĢ maliyetle değerlenmesini
gerektirmektedir. Bu yeni standardın, 1 Ocak 2013 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baĢlayan mali
dönemlerde uygulanması zorunludur. Grup, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında
oluĢabilecek etkileri henüz değerlendirmemiĢtir.
14
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.4
Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı)
c)
Henüz yürürlüğe girmemiĢ ve ġirket tarafından erken uygulanması benimsenmemiĢ standartlar ile
mevcut önceki standartlara getirilen değiĢiklikler ve yorumlar (devamı)
UMS 12 “Gelir Vergisi”
UMS 12 “Gelir Vergisi” standardı, Aralık 2010 tarihinde değiĢikliğe uğramıĢtır. UMS 12 uyarınca varlığın
defter değerinin kullanımı ya da satıĢı sonucu geri kazanılıp, kazanılmamasına bağlı olarak varlıkla
iliĢkilendirilen ertelenmiĢ vergisini hesaplaması gerekmektedir. Varlığın UMS 40 „Yatırım Amaçlı
Gayrimenkuller‟ standardında belirtilen gerçeğe uygun değer yöntemi kullanılarak kayıtlara alındığı
durumlarda, defter değerinin geri kazanılması iĢlemi varlığın kullanımı ya da satıĢı ile olup olmadığının
belirlenmesi zorlu ve subjektif bir karar olabilir. Standarda yapılan değiĢiklik, bu durumlarda varlığın geri
kazanılmasının satıĢ yoluyla olacağı tahmininin seçilmesini söyleyerek pratik bir çözüm getirmiĢtir. Bu
değiĢiklikler 1 Ocak 2012 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baĢlayan mali dönemler için geçerli olacaktır.
Grup, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluĢabilecek etkileri henüz
değerlendirmemiĢtir.
UMS 24 (2009) „ĠliĢkili Taraf Açıklamaları‟
Kasım 2009‟da UMS 24 “ĠliĢkili Taraf Açıklamaları” güncellenmiĢtir. Standarda yapılan güncelleme,
devlet iĢletmelerine, yapılması gereken dipnot açıklamalarına iliĢkin kısmi muafiyet sağlamaktadır. Bu
güncellenen standardın, 1 Ocak 2011 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baĢlayan mali dönemlerde
uygulanması zorunludur. Grup, revize edilen standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında
oluĢabilecek etkileri henüz değerlendirmemiĢtir.
UMS 32 (DeğiĢiklikler) Finansal Araçlar: Sunum ve UMS 1 Finansal Tabloların Sunumu
UMS 32 ve UMS 1 standartlarındaki değiĢiklikler, 1 ġubat 2010 tarihinde ya da bu tarih sonrasında
baĢlayan mali dönemler için geçerlidir. Bu değiĢiklikler finansal tablo hazırlayan bir iĢletmenin fonksiyonel
para birimi dıĢındaki bir para birimini kullanarak ihraç ettiği hakların (haklar, opsiyonlar ya da teminatlar)
muhasebeleĢtirilme iĢlemleri ile ilgilidir. Önceki dönemlerde bu tür haklar, türev yükümlülükler olarak
muhasebeleĢtirilmekteydi ancak bu değiĢiklikler, belirli Ģartların karĢılanması doğrultusunda, bu tür ihraç
edilen hakların opsiyon kullanım fiyatı için belirlenen para birimine bakılmaksızın, özkaynak olarak
muhasebeleĢtirilmesi gerektiğini belirtmektedir. Grup, değiĢikliklerin uygulanması sonucunda finansal
tablolarında oluĢabilecek etkileri henüz değerlendirmemiĢtir.
UFRYK 14 (DeğiĢiklikler) Asgari Fonlama Gerekliliğinin PeĢin Ödenmesi
UFRYK 14 yorumunda yapılan değiĢiklikler 1 Ocak 2011 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baĢlayan
mali dönemler için geçerlidir. TanımlanmıĢ fayda emeklilik planına asgari fonlama katkısı yapması zorunlu
olan ve bu katkıları peĢin ödemeyi tercih eden iĢletmeler bu değiĢikliklerden etkilenecektir. Bu değiĢiklikler
uyarınca, isteğe bağlı peĢin ödemelerden kaynaklanan fazlalık tutarı varlık olarak muhasebeleĢtirilir.
Grup, bu değiĢikliğin finansal tablolarında bir etkisi olmayacağını düĢünmektedir.
15
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.4
Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı)
c)
Henüz yürürlüğe girmemiĢ ve ġirket tarafından erken uygulanması benimsenmemiĢ standartlar ile
mevcut önceki standartlara getirilen değiĢiklikler ve yorumlar (devamı)
UFRYK 19 „Finansal Yükümlülüklerin Özkaynak Araçları Kullanılarak Ödenmesi‟
UFRYK 19, 1 Temmuz 2010 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baĢlayan mali dönemler için geçerlidir.
UFRYK 19 sadece bir yükümlülüğünün tamamını ya da bir kısmını ödemek amacıyla özkaynak araçları
ihraç eden iĢletmelerin kullanacağı muhasebe uygulamalarına açıklık getirir. Grup, değiĢikliklerin
uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluĢabilecek etkileri henüz değerlendirmemiĢtir.
Mayıs 2010, Yıllık ĠyileĢtirmeler
UMSK, yukarıdaki değiĢikliklere ve yeniden güncellenen standartlara ek olarak, Mayıs 2010 tarihinde
aĢağıda belirtilen ve baĢlıca 7 standardı/yorumu kapsayan konularda açıklamalarını yayınlamıĢtır: UFRS 1
Uluslararası Finansal Raporlama Standartlarının Ġlk Olarak Uygulanması; UFRS 3 ĠĢletme BirleĢmeleri;
UFRS 7 Finansal Araçlar: Açıklamalar; UMS 1 Finansal Tablo Sunumu; UMS 27 Konsolide ve
Konsolide Olmayan Finansal Tablolar; UMS 34 Ara Dönem Finansal Raporlama; ve UFRYK 13 MüĢteri
Bağlılık Programları. 1 Temmuz 2010 tarihinde veya bu tarih sonrasında geçerli olan UFRS 3 ve UMS
27‟deki değiĢiklikler haricindeki tüm diğer değiĢiklikler, erken uygulama opsiyonu ile birlikte, 1 Ocak 2011
tarihinde veya bu tarih sonrasında baĢlayan mali dönemlerde geçerli olacaktır.Grup, yukarıdaki standartlar
ile değiĢikliklerin uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluĢabilecek etkileri henüz
değerlendirmemiĢtir.
2.5
Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti
Ekteki finansal tabloların hazırlanmasında kullanılan önemli muhasebe prensipleri aĢağıdaki gibidir:
Hasılat
Gelirler, tahsil edilmiĢ veya edilecek olan alacak tutarının gerçeğe uygun değeri üzerinden ölçülür. Tahmini
müĢteri iadeleri, indirimler ve karĢılıklar söz konusu tutardan düĢülmektedir.
SatıĢ iĢlemi bir finansman iĢlemini içeriyorsa, satıĢ bedelinin makul değeri, izleyen dönemlerde yapılacak
tahsilatların etkin faiz yöntemi ile iskonto edilmesiyle hesaplanır. SatıĢ bedelinin nominal değeri ile makul
değer arasındaki fark, finansman geliri olarak ilgili dönemlere yine tahakkuk esasına göre kaydedilir.
16
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.5
Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)
Hasılat (devamı)
Malların satıĢından elde edilen gelir, aĢağıdaki Ģartların tamamı yerine getirildiğinde muhasebeleĢtirilir:





Grup‟un mülkiyetle ilgili tüm önemli riskleri ve kazanımları alıcıya devretmesi,
Grup‟un mülkiyetle iliĢkilendirilen ve süregelen bir idari katılımının ve satılan mallar üzerinde
etkin bir kontrolünün olmaması,
Gelir tutarının güvenilir bir Ģekilde ölçülmesi,
ĠĢlemle iliĢkili ekonomik faydaların iĢletmeye akıĢının olası olması ve
ĠĢlemden kaynaklanan ya da kaynaklanacak maliyetlerin güvenilir bir Ģekilde ölçülmesi.
Temettü gelirleri, hissedarların temettü alma hakkı doğduğu zaman kayda alınır.
Stoklar
Stoklar, maliyetin ya da net gerçekleĢebilir değerin düĢük olanı ile değerlenmektedir. Sabit ve değiĢken
genel üretim giderlerinin bir kısmını da içeren maliyetler stokların bağlı bulunduğu sınıfa uygun olan
yönteme göre ve çoğunlukla ilk-giren-ilk-çıkar yöntemine göre değerlenir. Net gerçekleĢebilir değer, olağan
ticari faaliyet içerisinde oluĢan tahmini satıĢ fiyatından tahmini tamamlanma maliyeti ile satıĢı
gerçekleĢtirmek için yüklenilmesi gereken tahmini maliyetlerin toplamının indirilmesiyle elde edilir.
Stokların net gerçekleĢebilir değeri maliyetinin altına düĢtüğünde, stoklar net gerçekleĢebilir değerine
indirgenir ve değer düĢüklüğünün oluĢtuğu yılda gelir tablosuna gider olarak yansıtılır.
Daha önce stokların net gerçekleĢebilir değere indirgenmesine neden olan koĢulların geçerliliğini
kaybetmesi veya değiĢen ekonomik koĢullar nedeniyle net gerçekleĢebilir değerde artıĢ olduğu kanıtlandığı
durumlarda, ayrılan değer düĢüklüğü karĢılığı iptal edilir. Ġptal edilen tutar önceden ayrılan değer
düĢüklüğü tutarı ile sınırlıdır.
Maddi Duran Varlıklar
Maddi duran varlıklar, 1 Ocak 2005 tarihinden önce satın alınan kalemler için 31 Aralık 2004 tarihi
itibariyle enflasyonun etkilerine göre düzeltilmiĢ maliyet değerlerinden; 2005 ve sonrasında alınan kalemler
için satın alım maliyet değerlerinden birikmiĢ amortisman ve kalıcı değer kayıpları düĢülerek finansal
tablolara yansıtılır.
Kiralama veya idari amaçlı ya da halihazırda belirlenmemiĢ olan diğer amaçlar doğrultusunda inĢa edilme
aĢamasındaki varlıklar, maliyet değerlerinden varsa değer düĢüklüğü kaybı düĢülerek gösterilirler. Maliyete
yasal harçlar da dahil edilir. Bu tür varlıklar, diğer sabit varlıklar için kullanılan amortisman yönteminde
olduğu gibi, kullanıma hazır olduklarında amortismana tabi tutulurlar.
Arazi ve yapılmakta olan yatırımlar dıĢında, maddi duran varlıkların maliyet tutarları, beklenen faydalı
ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak amortismana tabi tutulur. Beklenen faydalı
17
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.5
Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)
Maddi Duran Varlıklar (devamı)
ömür, kalıntı değer ve amortisman yöntemi, tahminlerde ortaya çıkan değiĢikliklerin olası etkileri için her
yıl gözden geçirilir ve tahminlerde bir değiĢiklik varsa ileriye dönük olarak muhasebeleĢtirilir.
Finansal kiralama ile alınan varlıklar, beklenen faydalı ömrü ile söz konusu kiralama süresinden kısa olanı
ile sahip olunan maddi duran varlıklarla aynı Ģekilde amortismana tabi tutulur.
Maddi duran varlıkların elden çıkarılması ya da bir maddi duran varlığın hizmetten alınması sonucu
oluĢan kazanç veya kayıp satıĢ hasılatı ile varlığın defter değeri arasındaki fark olarak belirlenir ve gelir
tablosuna dahil edilir.
Varlıklarda Değer DüĢüklüğü
Grup, her bilanço tarihinde maddi ve maddi olmayan varlıklarının, maliyet değerinden birikmiĢ
amortismanlar ve itfa payları düĢülerek bulunan defter değerine iliĢkin değer kaybının olduğuna dair
herhangi bir gösterge olup olmadığını değerlendirir. Varlığın defter değerinin geri kazanılabilir tutarını
aĢması durumunda değer düĢüklüğü karĢılığı kaydedilir. Geri kazanılabilir tutar, satıĢ maliyetleri
düĢüldükten sonra elde edilen gerçeğe uygun değer veya kullanımdaki değerin büyük olanıdır.
Değer düĢüklüğünün değerlendirilmesi için varlıklar ayrı tanımlanabilir nakit akımlarının olduğu en düĢük
seviyede gruplanır (nakit üreten birimler). Değer düĢüklüğüne tabi olan finansal olmayan varlıklar her
raporlama tarihinde değer düĢüklüğünün olası iptali için gözden geçirilir.
Borçlanma Maliyetleri
Kullanıma ve satıĢa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen varlıklar (özellikli varlıklar) söz
konusu olduğunda, satın alınması, yapımı veya üretimi ile doğrudan iliĢkilendirilen borçlanma maliyetleri,
ilgili varlık kullanıma veya satıĢa hazır hale getirilene kadar varlığın maliyetine dahil edilmektedir.
Grup genel amaçlı olarak borçlandığında ve bu fonların bir kısmı bir özellikli varlığın finansmanı için
kullanıldığı durumlarda, aktifleĢtirilebilecek borçlanma maliyetlerinin tutarı, ilgili varlığa ilĢikin yapılan
harcamalara uygulanacak bir aktifleĢtirme oranı yardımı ile belirlenir. Bu aktifleĢtirme oranı, özellikli
varlık alımına yönelik yapılmıĢ borçlanmalar hariç olmak üzere, Grup‟un ilgili dönem süresince mevcut
tüm borçlarına iliĢkin borçlanma maliyetlerinin ağırlıklı ortalamasıdır. Yatırımlar ilgili kredinin henüz
harcanmamıĢ kısmının geçici süre ile finansal yatırımlarda değerlendirilmesiyle elde edilen finansal yatırım
geliri aktifleĢtirilmeye uygun borçlanma maliyetlerinden mahsup edilir.
Diğer tüm borçlanma maliyetleri, oluĢtukları dönemlerde gelir tablosuna kaydedilmektedir.
ĠĢletme BirleĢmeleri
ĠĢletme satın alımları, satın alım yöntemi kullanılarak, muhasebeleĢtirilir. Bir iĢletme birleĢmesinde transfer
edilen bedel, gerçeğe uygun değeri üzerinden ölçülür; transfer edilen bedel, edinen iĢletme
18
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.5
Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)
İşletme Birleşmeleri (devamı)
tarafından transfer edilen varlıkların birleĢme tarihindeki gerçeğe uygun değerlerinin, edinen iĢletme
tarafından edinilen iĢletmenin önceki sahiplerine karĢı üstlenilen borçların ve edinen iĢletme tarafından
çıkarılan özkaynak paylarının toplamı olarak hesaplanır. Satın alıma iliĢkin maliyetler genellikle oluĢtukları
anda gider olarak muhasebeleĢtirilir.
Satın alınan tanımlanabilir varlıklar ile üstlenilen yükümlülükler, satın alım tarihinde gerçeğe uygun
değerleri üzerinden muhasebeleĢtirilir. AĢağıda belirtilenler bu Ģekilde muhasebeleĢtirilmez:

ErtelenmiĢ vergi varlıkları ya da yükümlülükleri veya çalıĢanlara sağlanan faydalara iliĢkin varlık ya
da yükümlülükler, sırasıyla, UMS 12 Gelir Vergisi ve UMS 19 ÇalıĢanlara Sağlanan Faydalar
standartları uyarınca hesaplanarak, muhasebeleĢtirilir;

Satın alınan iĢletmenin hisse bazlı ödeme anlaĢmaları ya da Grup‟un satın alınan iĢletmenin hisse
bazlı ödeme anlaĢmalarının yerine geçmesi amacıyla imzaladığı hisse bazlı ödeme anlaĢmaları ile
iliĢkili yükümlülükler ya da özkaynak araçları, satın alım tarihinde UFRS 2 Hisse Bazlı Ödeme
AnlaĢmaları standardı uyarınca muhasebeleĢtirilir; ve

UFRS 5 SatıĢ Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler standardı uyarınca
satıĢ amaçlı elde tutulan olarak sınıflandırılan varlıklar (ya da elden çıkarma grupları) UFRS 5‟de
belirtilen kurallara göre muhasebeleĢtirilir.
ġerefiye, satın alım için transfer edilen bedelin, satın alınan iĢletmedeki varsa kontrol gücü olmayan
payların ve, varsa, aĢamalı olarak gerçekleĢen bir iĢletme birleĢmesinde edinen iĢletmenin daha önceden
elinde bulundurduğu edinilen iĢletmedeki özkaynak paylarının gerçeğe uygun değeri toplamının, satın
alınan iĢletmenin satın alma tarihinde tanımlanabilen varlıklarının ve üstlenilen tanımlanabilir
yükümlülüklerinin net tutarını aĢan tutar olarak hesaplanır. Yeniden değerlendirme sonrasında satın alınan
iĢletmenin satın alma tarihinde tanımlanabilen varlıklarının ve üstlenilen tanımlanabilir yükümlülüklerinin
net tutarının, devredilen satın alma bedelinin, satın alınan iĢletmedeki kontrol gücü olmayan payların ve,
varsa, satın alma öncesinde satın alınan iĢletmedeki payların gerçeğe uygun değeri toplamını aĢması
durumunda, bu tutar pazarlıklı satın almadan kaynaklanan kazanç olarak doğrudan kar/zarar içinde
muhasebeleĢtirilir.
Hissedar paylarını temsil eden ve sahiplerine tasfiye durumunda iĢletmenin net varlıklarının belli bir oranda
pay hakkını veren kontrol gücü olmayan paylar, ilk olarak ya gerçeğe uygun değerleri üzerinden ya da satın
alınan iĢletmenin tanımlanabilir net varlıklarının kontrol gücü olmayan paylar oranında muhasebeleĢtirilen
tutarları üzerinden ölçülür. Ölçüm esası, her bir iĢleme göre belirlenir. Diğer kontrol gücü olmayan pay
türleri gerçeğe uygun değere göre ya da, uygulanabilir olduğu durumlarda, bir baĢka UFRS standardında
belirtilen yöntemler uyarınca ölçülür.
Bir iĢletme birleĢmesinde Grup tarafından transfer edilen bedelin, koĢullu bedeli de içerdiği durumlarda,
koĢullu bedel satın alım tarihindeki gerçeğe uygun değer üzerinden ölçülür ve iĢletme birleĢmesinde
transfer edilen bedele dahil edilir. Ölçme dönemi içerisinde ortaya çıkan ek bilgilerin sonucunda koĢullu
19
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.5
Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)
İşletme Birleşmeleri (devamı)
bedelin gerçeğe uygun değerinde düzeltme yapılması gerekiyorsa, bu düzeltme Ģerefiyeden geçmiĢe dönük
olarak düzeltilir. Ölçme dönemi, birleĢme tarihinden sonraki, edinen iĢletmenin iĢletme birleĢmesinde
muhasebeleĢtirdiği geçici tutarları düzeltebildiği dönemdir. Bu dönem satın alım tarihinden itibaren 1
yıldan fazla olamaz.
Ölçme dönemi düzeltmeleri olarak nitelendirilmeyen koĢullu bedelin gerçeğe uygun değerindeki
değiĢiklikler için uygulanan sonraki muhasebeleĢtirme iĢlemleri, koĢullu bedel için yapılan sınıflandırma
Ģekline göre değiĢir. Özkaynak olarak sınıflandırılmıĢ koĢullu bedel yeniden ölçülmez ve buna iliĢkin
sonradan yapılan ödeme, özkaynak içerisinde muhasebeleĢtirilir. Varlık ya da borç olarak sınıflandırılan
koĢullu bedelin Finansal araç niteliğinde olması ve UMS 39 Finansal Araçlar: MuhasebeleĢtirme ve
Ölçüm standardı kapsamında bulunması durumunda, söz konusu koĢullu bedel gerçeğe uygun değerinden
ölçülür ve değiĢiklikten kaynaklanan kazanç ya da kayıp, kâr veya zararda ya da diğer kapsamlı gelirde
muhasebeleĢtirilir. UMS 39 kapsamında olmayanlar ise, UMS 37 KarĢılıklar veya diğer uygun UFRS‟ler
uyarınca muhasebeleĢtirilir.
AĢamalı olarak gerçekleĢen bir iĢletme birleĢmesinde Grup‟un satın alınan iĢletmede önceden sahip olduğu
özkaynak payı gerçeğe uygun değere getirmek için satın alım tarihinde (yani Grup‟un kontrolü ele aldığı
tarihte) yeniden ölçülür ve, varsa, ortaya çıkan kazanç/zarar kar/zarar içinde muhasebeleĢtirilir. Satın alım
tarihi öncesinde diğer kapsamlı gelir içinde muhasebeleĢtirilen satın alınan iĢletmenin payından
kaynaklanan tutarlar, söz konusu payların elden çıkarıldığı varsayımı altında kar/zarara aktarılır.
ĠĢletme birleĢmesi ile ilgili satın alma muhasebesinin birleĢmenin gerçekleĢtiği raporlama tarihinin sonunda
tamamlanamadığı durumlarda, Grup muhasebeleĢtirme iĢleminin tamamlanamadığı kalemler için geçici
tutarlar raporlar. Bu geçici raporlanan tutarlar, ölçüm döneminde düzeltilir ya da satın alım tarihinde
muhasebeleĢtirilen tutarlar üzerinde etkisi olabilecek ve bu tarihte ortaya çıkan olaylar ve durumlar ile ilgili
olarak elde edilen yeni bilgileri yansıtmak amacıyla fazladan varlık veya yükümlülük muhasebeleĢtirilir.
1 Ocak 2010 tarihi öncesinde oluĢan iĢletme birleĢmeleri, UFRS 3‟ün önceki versiyonunda belirlenen
muhasebe kuralları uyarınca muhasebeleĢtirilmiĢtir.
Finansal Araçlar
Finansal varlıklar
Finansal yatırımlar, gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan ve gerçeğe uygun değerinden
kayıtlara alınan finansal varlıklar haricinde, gerçeğe uygun piyasa değerinden alım iĢlemiyle doğrudan
iliĢkilendirilebilen harcamalar düĢüldükten sonra kalan tutar üzerinden muhasebeleĢtirilir.
20
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.5
Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)
Finansal varlıklar (devamı)
Yatırımlar, yatırım araçlarının ilgili piyasa tarafından belirlenen süreye uygun olarak teslimatı koĢulunu
taĢıyan bir kontrata bağlı olan iĢlem tarihinde kayıtlara alınır veya kayıtlardan çıkarılır.
Finansal varlıklar “gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar”, “vadesine
kadar elde tutulacak yatırımlar”, “satılmaya hazır finansal varlıklar” ve “kredi ve alacaklar” olarak
sınıflandırılır.
Etkin faiz yöntemi
Etkin faiz yöntemi, finansal varlığın itfa edilmiĢ maliyet ile değerlenmesi ve ilgili faiz gelirinin iliĢkili
olduğu döneme dağıtılması yöntemidir. Etkin faiz oranı; finansal aracın beklenen ömrü boyunca veya
uygun olması durumunda daha kısa bir zaman dilimi süresince tahsil edilecek tahmini nakit toplamının,
ilgili finansal varlığın tam olarak net bugünkü değerine indirgeyen orandır.
Satılmaya hazır finansal varlıklar
Satılmaya hazır finansal varlıklar (a) vadesine kadar elde tutulacak finansal varlık olmayan veya (b) alım
satım amaçlı finansal varlık olmayan finansal varlıklardan oluĢmaktadır. Satılmaya hazır finansal varlıklar
kayıtlara alındıktan sonra güvenilir bir Ģekilde ölçülebiliyor olması koĢuluyla gerçeğe uygun değerleriyle
değerlenmektedir. Gerçeğe uygun değeri güvenilir bir Ģekilde ölçülemeyen ve aktif bir piyasası olmayan
menkul kıymetler maliyet değeriyle gösterilmektedir.
Satılmaya hazır finansal varlıklara iliĢkin kar veya zararlara ilgili dönemin gelir tablosunda yer
verilmektedir. Bu tür varlıkların makul değerinde meydana gelen değiĢiklikler özkaynak hesapları içinde
gösterilmektedir. Ġlgili varlığın elden çıkarılması veya değer düĢüklüğü olması durumunda özkaynak
hesaplarındaki tutar kar / zarar olarak gelir tablosuna transfer edilir.
Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılan özkaynak araçlarına yönelik yatırımlardan
kaynaklanan ve gelir tablosunda muhasebeleĢtirilen değer düĢüĢ karĢılıkları, sonraki dönemlerde gelir
tablosundan iptal edilemez. Satılmaya hazır olarak sınıflandırılan özkaynak araçları haricinde, değer
düĢüklüğü zararı sonraki dönemde azalırsa ve azalıĢ değer düĢüklüğü zararının muhasebeleĢtirilmesi
sonrasında meydana gelen bir olayla iliĢkilendirilebiliyorsa, önceden muhasebeleĢtirilen değer düĢüklüğü
zararı gelir tablosunda iptal edilebilir.
Krediler ve alacaklar
Sabit ve belirlenebilir ödemeleri olan, piyasada iĢlem görmeyen ticari ve diğer alacaklar ve krediler bu
kategoride sınıflandırılır. Krediler ve alacaklar etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiĢ maliyeti
üzerinden değer düĢüklüğü düĢülerek gösterilir.
21
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.5
Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)
Krediler ve alacaklar (devamı)
Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar dıĢındaki finansal varlık veya
finansal varlık ġirketleri, her bilanço tarihinde değer düĢüklüğüne uğradıklarına iliĢkin göstergelerin
bulunup bulunmadığına dair değerlendirmeye tabi tutulur.
Finansal varlığın ilk muhasebeleĢtirilmesinden sonra bir veya birden fazla olayın meydana gelmesi ve söz
konusu olayın ilgili finansal varlık veya varlık grubunun güvenilir bir biçimde tahmin edilebilen gelecekteki
nakit akımları üzerindeki olumsuz etkisi sonucunda ilgili finansal varlığın değer düĢüklüğüne uğradığına
iliĢkin tarafsız bir göstergenin bulunması durumunda değer düĢüklüğü zararı oluĢur.
Finansal varlıklarda değer düşüklüğü
Ġtfa edilmiĢ değerinden gösterilen finansal varlıklar için değer düĢüklüğü tutarı gelecekte beklenen tahmini
nakit akımlarının finansal varlığın etkin faiz oranı üzerinden iskonto edilerek hesaplanan bugünkü değeri ile
defter değeri arasındaki farktır.
Bir karĢılık hesabının kullanılması yoluyla defter değerinin azaltıldığı ticari alacaklar haricinde, bütün
finansal varlıklarda, değer düĢüklüğü doğrudan ilgili finansal varlığın kayıtlı değerinden düĢülür. Ticari
alacağın tahsil edilememesi durumunda söz konusu tutar karĢılık hesabından düĢülerek silinir. KarĢılık
hesabındaki değiĢimler gelir tablosunda muhasebeleĢtirilir.
Satılmaya hazır özkaynak araçları haricinde, değer düĢüklüğü zararı sonraki dönemde azalırsa ve azalıĢ
değer düĢüklüğü zararının muhasebeleĢtirilmesi sonrasında meydana gelen bir olayla
iliĢkilendirilebiliyorsa, önceden muhasebeleĢtirilen değer düĢüklüğü zararı, değer düĢüklüğünün iptal
edileceği tarihte yatırımın değer düĢüklüğü hiçbir zaman muhasabeleĢtirilmemiĢ olması durumunda
ulaĢacağı itfa edilmiĢ maliyet tutarını aĢmayacak Ģekilde gelir tablosunda iptal edilir.
Satılmaya hazır özkaynak araçlarının gerçeğe uygun değerinde değer düĢüklüğü sonrasında meydana gelen
artıĢ, doğrudan özkaynaklarda muhasebeleĢtirilir.
Nakit ve nakit benzerleri
Nakit ve nakit benzeri kalemleri, nakit para, vadesiz mevduat ve satın alım tarihinden itibaren vadeleri 3 ay
veya 3 aydan daha az olan, hemen nakde çevrilebilecek olan ve önemli tutarda değer değiĢikliği riski
taĢımayan yüksek likiditeye sahip diğer kısa vadeli yatırımlardır.
Finansal yükümlülükler
Grup‟un finansal yükümlülükleri ve özkaynak araçları, sözleĢmeye bağlı düzenlemelere, finansal bir
yükümlülüğün ve özkaynağa dayalı bir aracın tanımlanma esasına göre sınıflandırılır.
Grup‟un tüm borçları düĢüldükten sonra kalan varlıklarındaki hakkı temsil eden sözleĢme özkaynağa
dayalı finansal araçtır. Belirli finansal yükümlülükler ve özkaynağa dayalı finansal araçlar için uygulanan
muhasebe politikaları aĢağıda belirtilmiĢtir.
22
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.5
Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)
Finansal yükümlülükler (devamı)
Finansal yükümlülükler gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal yükümlülükler veya
diğer finansal yükümlülükler olarak sınıflandırılır.
Diğer finansal yükümlülükler sonraki dönemlerde etkin faiz oranı üzerinden hesaplanan faiz gideri ile
birlikte etkin faiz yöntemi kullanılarak itfa edilmiĢ maliyet bedelinden muhasebeleĢtirilir.
Diğer finansal yükümlülükler
Diğer finansal yükümlülükler, finansal borçlar dahil, baĢlangıçta iĢlem maliyetlerinden arındırılmıĢ gerçeğe
uygun değerleriyle muhasebeleĢtirilir.
Etkin faiz yöntemi, finansal yükümlülüğün itfa edilmiĢ maliyetlerinin hesaplanması ve ilgili faiz giderinin
iliĢkili olduğu döneme dağıtılması yöntemidir. Etkin faiz oranı; finansal aracın beklenen ömrü boyunca
veya uygun olması halinde daha kısa bir zaman dilimi süresince gelecekte yapılacak tahmini nakit
ödemelerini tam olarak ilgili finansal yükümlülüğün net bugünkü değerine indirgeyen orandır.
Kur Değişiminin Etkileri
Grup‟un finansal tablolarının hazırlanması sırasında, yabancı para cinsinden (TL dıĢındaki para birimleri)
gerçekleĢen iĢlemler, iĢlem tarihindeki kurlar esas alınmak suretiyle kaydedilmektedir. Bilançoda yer alan
dövize endeksli parasal varlık ve yükümlülükler bilanço tarihinde geçerli olan kurlar kullanılarak Türk
Lirası‟na çevrilmektedir. Gerçeğe uygun değeri ile izlenmekte olan parasal olmayan kalemlerden yabancı
para cinsinden kaydedilmiĢ olanlar, gerçeğe uygun değerin belirlendiği tarihteki kurlar esas alınmak
suretiyle TL‟ye çevrilmektedir. Tarihi maliyet cinsinden ölçülen yabancı para birimindeki parasal olmayan
kalemler yeniden çevrilmeye tabi tutulmazlar.
Kur farkları oluĢtukları dönemdeki kar ya da zararda muhasebeleĢtirilirler.
Hisse Başına Kazanç
Grup’un gelir tablosunda belirtilen hisse başına kazanç, net karın, yıl boyunca piyasada bulunan hisse
senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısına bölünmesi ile bulunmuştur.
Türkiye’de şirketler, sermayelerini, hissedarlarına geçmiş yıl karlarından dağıttıkları “bedelsiz hisse” yolu
ile arttırabilmektedirler. Bu tip “bedelsiz hisse” dağıtımları, hisse başına kazanç hesaplamalarında, ihraç
edilmiş hisse gibi değerlendirilir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullanılan ağırlıklı ortalama hisse sayısı,
söz konusu hisse senedi dağıtımlarının geçmişe dönük etkileri de dikkate alınarak bulunmuştur.
Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar
Bilanço tarihinden sonraki olaylar; kara iliĢkin herhangi bir duyuru veya diğer seçilmiĢ finansal bilgilerin
kamuya açıklanmasından sonra ortaya çıkmıĢ olsalar bile, bilanço tarihi ile bilançonun yayımı için
yetkilendirilme tarihi arasındaki tüm olayları kapsar.
23
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.5
Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)
Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar (devamı)
Grup bilanço tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, finansal
tablolara alınan tutarları bu yeni duruma uygun şekilde düzeltir.
Karşılıklar, Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Şarta Bağlı Varlıklar
Grup geçmiĢ olaylardan kaynaklanan mevcut bir yükümlülüğün bulunması, yükümlülüğün yerine
getirilmesinin muhtemel olması ve söz konusu yükümlülük tutarının güvenilir bir Ģekilde tahmin edilebilir
olması durumunda finansal tablolarda karĢılık ayırır.
KarĢılık olarak ayrılan tutar, yükümlülüğe iliĢkin risk ve belirsizlikler göz önünde bulundurularak, bilanço
tarihi itibarıyla yükümlülüğün yerine getirilmesi için yapılacak harcamanın tahmin edilmesi yoluyla
hesaplanır.
KarĢılığın, mevcut yükümlülüğün karĢılanması için gerekli tahmini nakit akımlarını kullanarak ölçülmesi
durumunda söz konusu karĢılığın defter değeri, ilgili nakit akımlarının bugünkü değerine eĢittir.
KarĢılığın ödenmesi için gerekli olan ekonomik faydanın bir kısmı ya da tamamının üçüncü taraflarca
karĢılanmasının beklendiği durumlarda, tahsil edilecek tutar, ilgili tutarın tahsil edilmesinin hemen hemen
kesin olması ve güvenilir bir Ģekilde ölçülmesi halinde varlık olarak muhasebeleĢtirilir.
ĠliĢkili Taraflar
Ekteki finansal tablolarda Grup‟un hissedarları, onların sahibi olduğu Ģirketler, bunların yöneticileri ve
iliĢkili oldukları bilinen diğer ġirketler, iliĢkili Ģirketler olarak tanımlanmıĢlardır.
Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler
Türk Vergi Mevzuatı, ana Ģirket ve onun bağlı ortaklığına konsolide vergi beyannamesi hazırlamasına izin
vermediğinden, ekli konsolide finansal tablolarda da yansıtıldığı üzere, vergi karĢılıkları her bir iĢletme
bazında ayrı olarak hesaplanmıĢtır.
Gelir vergisi gideri, cari vergi ve ertelenmiĢ vergi giderinin toplamından oluĢur.
Cari vergi
Cari yıl vergi yükümlülüğü, dönem karının vergiye tabi olan kısmı üzerinden hesaplanır. Vergiye tabi kâr,
diğer yıllarda vergilendirilebilir ya da vergiden indirilebilir kalemler ile vergilendirilmesi ya da vergiden
indirilmesi mümkün olmayan kalemleri hariç tutması nedeniyle, gelir tablosunda yer verilen kârdan
farklılık gösterir. Grup‟un cari vergi yükümlülüğü bilanço tarihi itibarıyla yasallaĢmıĢ ya da önemli ölçüde
yasallaĢmıĢ vergi oranı kullanılarak hesaplanmıĢtır.
24
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.5
Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)
Ertelenmiş vergi
ErtelenmiĢ vergi yükümlülüğü veya varlığı, varlıkların ve yükümlülüklerin finansal tablolarda gösterilen
tutarları ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki geçici farklılıkların bilanço
yöntemine göre vergi etkilerinin yasalaĢmıĢ vergi oranları dikkate alınarak hesaplanmasıyla
belirlenmektedir. ErtelenmiĢ vergi yükümlülükleri vergilendirilebilir geçici farkların tümü için
hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluĢan ertelenmiĢ vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar
elde etmek suretiyle söz konusu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması Ģartıyla
hesaplanmaktadır. Bahse konu varlık ve yükümlülükler, ticari ya da mali kar/zararı etkilemeyen iĢleme
iliĢkin geçici fark, Ģerefiye veya diğer varlık ve yükümlülüklerin ilk defa finansal tablolara alınmasından
(iĢletme birleĢmeleri dıĢında) kaynaklanıyorsa muhasebeleĢtirilmez.
ErtelenmiĢ vergi yükümlülükleri, Grup‟un geçici farklılıkların ortadan kalkmasını kontrol edebildiği ve
yakın gelecekte bu farkın ortadan kalkma olasılığının düĢük olduğu durumlar haricinde, bağlı ortaklık ve
iĢtiraklerdeki yatırımlar ve iĢ ortaklıklarındaki paylar ile iliĢkilendirilen vergilendirilebilir geçici farkların
tümü için hesaplanır. Bu tür yatırım ve paylar ile iliĢkilendirilen vergilendirilebilir geçici farklardan
kaynaklanan ertelenmiĢ vergi varlıkları, yakın gelecekte vergiye tabi yeterli kar elde etmek suretiyle söz
konusu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması ve gelecekte ilgili farkların ortadan
kalkmasının muhtemel olması Ģartlarıyla hesaplanmaktadır.
ErtelenmiĢ vergi varlığının kayıtlı değeri, her bilanço tarihi itibarıyla gözden geçirilir. ErtelenmiĢ vergi
varlığının kayıtlı değeri, bir kısmının veya tamamının sağlayacağı faydanın elde edilmesine imkan verecek
düzeyde mali kar elde etmenin muhtemel olmadığı ölçüde azaltılır.
ErtelenmiĢ vergi varlıkları ve yükümlülükleri varlıkların gerçekleĢeceği veya yükümlülüklerin yerine
getirileceği dönemde geçerli olması beklenen ve bilanço tarihi itibarıyla yasallaĢmıĢ veya önemli ölçüde
yasallaĢmıĢ vergi oranları (vergi düzenlemeleri) üzerinden hesaplanır. ErtelenmiĢ vergi varlıkları ve
yükümlülüklerinin hesaplanması sırasında, Grup‟un bilanço tarihi itibarıyla varlıklarının defter değerini
geri kazanması ya da yükümlülüklerini yerine getirmesi için tahmin ettiği yöntemlerin vergi sonuçları
dikkate alınır.
ErtelenmiĢ vergi varlıkları ve yükümlülükleri, cari vergi varlıklarıyla cari vergi yükümlülüklerini mahsup
etme ile ilgili yasal bir hakkın olması veya söz konusu varlık ve yükümlülüklerin aynı vergi mercii
tarafından toplanan gelir vergisiyle iliĢkilendirilmesi ya da Grup‟un cari vergi varlık ve yükümlülüklerini
netleĢtirmek suretiyle ödeme niyetinin olması durumunda mahsup edilir.
Dönem cari ve ertelenmiş vergisi
Doğrudan özkaynakta alacak ya da borç olarak muhasebeleĢtirilen kalemler (ki bu durumda ilgili kalemlere
iliĢkin ertelenmiĢ vergi de doğrudan özkaynakta muhasebeleĢtirilir) ile iliĢkilendirilen ya da iĢletme
birleĢmelerinin ilk kayda alımından kaynaklananlar haricindeki cari vergi ile döneme ait ertelenmiĢ vergi,
gelir tablosunda gider ya da gelir olarak muhasebeleĢtirilir. ĠĢletme birleĢmelerinde, Ģerefiye
hesaplanmasında ya da satın alanın, satın alınan bağlı ortaklığın tanımlanabilen varlık, yükümlülük ve
Ģarta bağlı borçlarının gerçeğe uygun değerinde elde ettiği payın satın alım maliyetini aĢan kısmının
belirlenmesinde vergi etkisi göz önünde bulundurulur.
25
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.5
Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)
Çalışanlara Sağlanan Faydalar / Kıdem Tazminatları
Türkiye‟de mevcut kanunlar ve toplu iĢ sözleĢmeleri hükümlerine göre kıdem tazminatı, emeklilik veya
iĢten çıkarılma durumunda ödenmektedir. GüncellenmiĢ olan UMS 19 ÇalıĢanlara Sağlanan Faydalar
Standardı (“UMS 19”) uyarınca söz konusu türdeki ödemeler tanımlanmıĢ emeklilik fayda planları olarak
nitelendirilir.
Bilançoda muhasebeleĢtirilen kıdem tazminatı yükümlülüğü, tüm çalıĢanların emeklilikleri dolayısıyla
ileride doğması beklenen yükümlülük tutarlarının net bugünkü değerine göre hesaplanmıĢ ve finansal
tablolara yansıtılmıĢtır. Tüm aktüeryal kayıp / kazanç gelir tablosuna kaydedilir.
Nakit Akım Tablosu
Nakit akım tablosunda, döneme ilişkin nakit akımları esas, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir
biçimde sınıflandırılarak raporlanır.
Esas faaliyetlerden kaynaklanan nakit akımları, Grup’un faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akımlarını
gösterir.
Yatırım faaliyetleriyle ilgili nakit akımları, Grup’un yatırım faaliyetlerinde (sabit yatırımlar ve finansal
yatırımlar) kullandığı ve elde ettiği nakit akımlarını gösterir.
Finansman faaliyetlerine ilişkin nakit akımları, Grup’un finansman faaliyetlerinde kullandığı kaynakları ve
bu kaynakların geri ödemelerini gösterir.
Hazır değerler, nakit para, vadesiz mevduat ve satın alım tarihinden itibaren vadeleri 3 ay veya 3 aydan
daha az olan, hemen nakde çevrilebilecek olan ve önemli tutarda değer değişikliği riskini taşımayan yüksek
likiditeye sahip diğer kısa vadeli yatırımlardır.
Sermaye ve Temettüler
Adi hisseler, özsermaye olarak sınıflandırılır. Adi hisseler üzerinden dağıtılan temettüler, temettü kararının
alındığı dönemde birikmiş kardan indirilerek kaydedilir.
2.6
Önemli Muhasebe Değerlendirme, Tahmin ve Varsayımları
Not 2.5‟te belirtilen muhasebe politikalarının uygulanması sürecinde yönetim, finansal tablolarda
muhasebeleĢtirilen tutarlar üzerinde önemli etkisi olan aĢağıdaki yorumları yapmıĢtır:
Ekonomik ömürlerin belirlenmesi, hukuki işlemlere ilişkin karşılık ayrılması (Not 22), stok değer
düşüklüğü karşılığının (Not 13) ve şüpheli alacak karşılığının belirlenmesi (Not 10) sırasında Yönetim
tarafından bazı öngörüler yapılmıştır. Şüpheli alacak karşılığının belirlenmesi esnasında Grup vadesini 90
günden fazla geçen alacaklarını değerlendirerek karĢılık tutarını belirlemektedir.
Ertelenen vergi, varlık ve yükümlülüklerin finansal tablolarda yer alan kayıtlı değerleri ile vergi değerleri
arasındaki geçici farklar üzerinden hesaplanır.
26
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
2.
FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)
2.6
Önemli Muhasebe Değerlendirme, Tahmin ve Varsayımları (devamı)
Ertelenen vergi hesaplanmasında yürürlükteki vergi mevzuatı uyarınca bilanço tarihi itibariyle geçerli
bulunan vergi oranları kullanılır. Ertelenen vergi yükümlülüğü vergilendirilebilir geçici farkların tümü için
hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenen vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar
elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır
(Dipnot 35)
Grup’un bağlı ortaklığının gelecekte şirket birleşmesi sonucunda kullanılması öngörülen kullanılmamış
mali zararlar ve diğer indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenmiş vergi varlığı bulunmaktadır.
Ertelenmiş vergi varlığının tamamen geri kazanılabilir olduğu mevcut şartlar altında tahmin edilmiştir ve
vergi varlığı kayıtlara alınmıştır.
3.
ĠġLETME BĠRLEġMELERĠ
Alınan bağlı ortaklıklar
DS Smith Çopikas ve bağlı ortaklığı olan DS Smith Trakya ġirket‟in oluklu sektöründeki büyüme planı
çerçevesinde 1 Ekim 2010 tarihinde ġirket tarafından satın alınmıĢtır.
Ana Faaliyet
Konusu
DS Smith Çopikas ve
bağlı ortaklığı
Oluklu mukavva
kutu imalatı ve
satıĢı
Alım tarihi
1 Ekim 2010
Alınan
sermayedeki
pay
(%)
Transfer edilen
bedel
Bin TL
99,99
10.238
Transfer edilen bedel
DS Smith Çopikas
Bin TL
Nakit
10.238
Toplam
10.238
27
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
3.
ĠġLETME BĠRLEġMELERĠ (devamı)
Satın alım tarihi itibariyle alınan varlıklar ve üstlenilen yükümlülükler
DS Smith Çopikas
Bin TL
Dönen Varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri
Ticari ve diğer alacaklar
Stoklar
598
12.322
6.625
Duran Varlıklar
Maddi duran varlıklar
ErtelenmiĢ vergi aktifi
21.736
3.366
Yükümlülükler
Ticari ve diğer borçlar
9.954
34.693
DS Smith Çopikas‟ın alımı ile tanımlanabilir varlık ve yükümlülükler geçici olarak raporlanmıĢtır.
Pazarlıklı satın alım sırasında ortaya çıkan kazanç
DS Smith Çopikas
Bin TL
Transfer edilen bedel
Artı: Kontrol gücü olmayan paylar
Eksi: Alınan Ģirketlerin net varlıklarının gerçeğe uygun değeri
10.238
(34.693)
Pazarlıklı satın almadan kaynaklanan kazanç
(24.455)
Bağlı Ortaklık satın alımında ödenen net tutar
2010
Bin TL
Nakit ödenen tutar
Eksi: Alınan Ģirketlerin nakit ve nakit benzerleri
10.238
(598)
9.640
28
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
3.
ĠġLETME BĠRLEġMELERĠ (devamı)
Satın alımın Grup sonuçlarına etkisi
DS Smith Çopikas alımı sonrası 570 bin TL‟lik tutar dönem karına dahil edilmiĢtir. DS Smith Çopikas‟ın
dönem içindeki hasılatı 21.468 bin TL‟dir.
Bu iĢletme birleĢmeleri 1 Ocak 2010 tarihinde gerçekleĢmiĢ olsaydı, Grup‟un devam eden faaliyetlere
iliĢkin hasılatı 78.216 bin TL fazla olacak ve devam eden faaliyetlerden elde edilen net karı ise 3.744 bin
TL daha az olacaktı.
4.
Ġġ ORTAKLIKLARI
Bulunmamaktadır (31 Aralık 2009: Bulunmamaktadır).
5.
BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA
Bulunmamaktadır (31 Aralık 2009: Bulunmamaktadır).
6.
NAKĠT VE NAKĠT BENZERLERĠ
Kasa
Vadesiz mevduatlar
Vadeli mevduatlar
29
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
2.231
915.098
5.112.140
5.542
427.613
13.247.290
6.029.469
13.680.445
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
6.
NAKĠT VE NAKĠT BENZERLERĠ (devamı)
Döviz cinsi
Faiz oranı
%
TL
USD
6,0
0,5
Vade
31 Aralık
2010
Ocak 2011
Ocak 2011
4.200.000
912.140
5.112.140
Döviz cinsi
Faiz oranı
%
TL
USD
AVRO
9,5
1,0
1,0
Vade
31 Aralık
2009
Ocak 2010
Ocak 2010
Ocak 2010
8.200.000
1.806.840
3.240.450
13.247.290
Nakit ve nakit benzerlerindeki risklerin niteliği ve düzeyine iliĢkin açıklamalar 38. notta açıklanmıĢtır.
7.
FĠNANSAL YATIRIMLAR
Bulunmamaktadır (31 Aralık 2009: Bulunmamaktadır).
30
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
8.
FĠNANSAL BORÇLAR
Para birimi
Ağırlıklı ortalama
etkin faiz oranı
TL
USD
EUR
TL (*)
Para birimi
9,9%
2,0%
1,7%
-
Ağırlıklı ortalama
etkin faiz oranı
TL (*)
-
31 Aralık 2010
Kısa vadeli
Uzun vadeli
9.548.937
5.204.204
259.853
488.498
4.932.491
-
15.501.492
4.932.491
31 Aralık 2009
Kısa vadeli
Uzun vadeli
358.841
-
358.841
-
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
15.501.492
4.932.491
20.433.983
358.841
358.841
(*) Akbank T.A.ġ.‟den kullanılan spot kredilerden oluĢmaktadır.
1 yıl içerisinde ödenecek
2 yıl içerisinde ödenecek
9.
DĠĞER FĠNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER
Bulunmamaktadır. (31Aralık 2009: Bulunmamaktadır.)
31
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
10.
TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
89.549.216
24.103.326
1.265.831
(9.346.731)
58.602.699
21.034.728
734.429
(6.899.680)
105.571.642
73.472.176
Kısa vadeli ticari alacaklar
Ticari alacaklar
Alacak senetleri
ĠliĢkili taraflardan alacaklar (Not 37)
ġüpheli ticari alacaklar karĢılığı
31 Aralık 2010 tarihi itibariyle, ticari alacakların 9.346.731 TL (2009: 6.899.680 TL) tutarındaki kısmı
için Ģüpheli alacak karĢılığı ayrılmıĢtır. Ticari alacaklar için ayrılan Ģüpheli alacak karĢılığı, geçmiĢ tahsil
edilememe tecrübesine dayanılarak belirlenmiĢtir.
2010
2009
AçılıĢ bakiyesi, 1 Ocak
Dönem gideri
Bağlı ortaklık alımından üstlenilen karĢılık
Tahsilatlar
(6.899.680)
(1.074.542)
(1.542.478)
169.969
(6.161.375)
(1.044.341)
306.036
KapanıĢ bakiyesi, 31 Aralık
(9.346.731)
(6.899.680)
Ticari alacaklardaki risklerin niteliği ve düzeyine iliĢkin açıklamalar 38. notta açıklanmıĢtır.
Bilanço tarihi itibariyle ġirket‟in ticari borçlarının detayı aĢağıdaki gibidir:
31 Aralık
2010
Kısa vadeli ticari borçlar
Ticari borçlar
ĠliĢkili taraflara ticari borçlar (Not 37)
Uzun vadeli ticari borçlar
Bulunmamaktadır (31 Aralık 2009: Bulunmamaktadır).
32
31 Aralık
2009
28.785.593
1.377.687
20.732.652
2.106.288
30.163.280
22.838.940
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
11.
DĠĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR
Kısa Vadeli Diğer Alacaklar
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
Verilen depozito ve teminatlar
18.372
20.245
18.372
20.245
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
768.067
906.960
12.573
1.347.132
671.616
19.497
Kısa Vadeli Diğer Borçlar
Ödenecek vergi ve fonlar
Ödenecek sosyal güvenlik kesintileri
Diğer çeĢitli borçlar
1.687.600
12.
2.038.245
FĠNANS SEKTÖRÜ FAALĠYETLERĠNDEN ALACAK VE BORÇLAR
Bulunmamaktadır (31 Aralık 2009 : Bulunmamaktadır).
13.
STOKLAR
Ġlk madde ve malzeme
Yarı mamüller
Mamüller
Ticari mallar
Diğer stoklar
Stok değer düĢüklüğü karĢılığı
33
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
36.918.939
3.073.443
3.693.628
41.206
87.080
(274.365)
23.147.839
3.105.256
1.935.434
20.758
56.235
(170.707)
43.539.931
28.094.815
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
13.
STOKLAR (devamı)
2010 ve 2009 yılında gerçekleĢen stok değer düĢüklüğü karĢılığı hareketleri aĢağıdaki gibidir:
Stok değer düĢüklüğü karĢılığı hareketleri
AçılıĢ bakiyesi, 1 Ocak
Dönem geliri/( gideri)
KapanıĢ bakiyesi, 31 Aralık
14.
2010
2009
(170.707)
(103.658)
(274.365)
(117.153)
(53.554)
(170.707)
CANLI VARLIKLAR
Bulunmamaktadır ( 31 Aralık 2009: Bulunmamaktadır).
15.
DEVAM EDEN ĠNġAAT SÖZLEġMELERĠNE ĠLĠġKĠN VARLIKLAR
Bulunmamaktadır ( 31 Aralık 2009: Bulunmamaktadır).
16.
ÖZKAYNAK YÖNTEMĠYLE DEĞERLENEN VARLIKLAR
31 Aralık 2010 tarihi itibariyle ġirket‟in iĢtirakinin detayı aĢağıdaki gibidir:
ĠĢtirak
KuruluĢ
ve faaliyet
yeri
Payı %
Dönkasan DönüĢen Kağıt
Hammaddeleri San. ve Tic. A.ġ.
Ġstanbul
29,98
Dönkasan DönüĢen Kağıt
muhasebeleĢtirilmiĢtir.
Hammaddeleri
Sanayi
31 Aralık
2010
5.243.214
ve
Ticaret
A.ġ.
Payı %
29,98
özkaynak
31 Aralık
2009
4.949.083
yöntemiyle
Dönkasan, 1978 yılında kurulmuĢ olup ana faaliyet konusu kağıt atıklarının toplanması ve geri kazanımını
yaygınlaĢtırarak, global kaynakların verimli kullanılmasını sağlamaktır.
34
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
16.
ÖZKAYNAK YÖNTEMĠYLE DEĞERLENEN VARLIKLAR (devamı)
Dönkasan DönüĢen Kağıt Hammaddeleri Sanayi ve Ticaret A.ġ. ile ilgili özet finansal bilgiler aĢağıda
açıklanmıĢtır:
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
21.217.350
(3.728.310)
17.489.040
18.264.650
(1.756.703)
16.507.947
5.243.214
4.949.083
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
57.325.657
41.785.250
Dönem karı
981.092
2.256.713
ĠĢtiraklerin dönem karında ġirket‟in payı
294.131
676.563
Toplam varlıklar
Toplam yükümlülükler
Net varlıklar
ĠĢtiraklerin net varlıklarında ġirket‟in payı
Hasılat
17.
YATIRIM AMAÇLI GAYRĠMENKULLER
Bulunmamaktadır ( 31 Aralık 2009: Bulunmamaktadır).
35
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
18. MADDĠ DURAN VARLIKLAR
Not
Arazi ve arsalar
Yer altı ve
yerüstü
düzenleri
Tesis makine ve
cihazlar
Binalar
TaĢıtlar
DemirbaĢlar
Yapılmakta
olan yatırımlar
Toplam
Maliyet Değeri
AçılıĢ bakiyesi, 1 Ocak 2010
3.933.416
3.744.014
49.622.888
223.275.887
506.016
8.538.474
1.143.510
290.764.205
7.693.303
20.655
292.017
62.314
5.705.661
736.004
8.011.335
309
259.845
33.680
2.714.553
-
3.793.371
21.736.305
ÇıkıĢlar
-
-
-
Yapılmakta olan yatırımlardan transferler
-
38.750
11.214
3.556.863
-
-
11.626.719
4.095.436
55.402.077
235.293.226
315.225
8.684.400
(494.501)
(7.781.663)
-
(199.732.382)
(7.141)
(178.701)
-
(8.676.087)
142.871
-
Alımlar
Bağlı ortaklık satın alımı yoluyla edinilen varlıklar
KapanıĢ bakiyesi, 31 Aralık 2010
3
(286.863)
(191.100)
(147.599)
(3.606.827)
251.236
(625.562)
315.668.319
BirikmiĢ Amortismanlar
1 Ocak 2010 itibariyle açılıĢ bakiyesi
-
(3.318.916)
(21.100.087)
(167.037.215)
Dönem gideri
-
(73.409)
(1.248.909)
(7.167.927)
ÇıkıĢlar
-
KapanıĢ bakiyesi, 31 Aralık 2010
-
31 Aralık 2010 itibariyle net defter değeri
11.626.719
(3.392.325)
703.111
-
89.522
(22.348.996)
(174.115.620)
33.053.081
61.177.606
36
186.705
(314.937)
288
(7.817.493)
866.907
251.236
419.098
(207.989.371)
107.678.948
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
18. MADDĠ DURAN VARLIKLAR (devamı)
Arazi ve arsalar
Yer altı ve
yerüstü
düzenleri
Tesis makine ve
cihazlar
Binalar
TaĢıtlar
DemirbaĢlar
Yapılmakta
olan yatırımlar
Toplam
Maliyet Değeri
AçılıĢ bakiyesi, 1 Ocak 2009
3.933.416
3.702.352
49.039.659
218.102.185
Alımlar
-
37.557
104.803
1.202.901
ÇıkıĢlar
-
-
-
(244.265)
Yapılmakta olan yatırımlardan transferler
-
4.105
478.426
4.215.066
3.933.416
3.744.014
49.622.888
AçılıĢ bakiyesi, 1 Ocak 2009
-
(3.252.246)
Dönem gideri
-
(66.670)
ÇıkıĢlar
-
KapanıĢ bakiyesi, 31 Aralık 2009
KapanıĢ bakiyesi, 31 Aralık 2009
1.096.682
8.491.521
1.327.695
285.693.510
2.170
57.586
4.520.980
5.925.997
(592.836)
(18.201)
-
(855.302)
-
7.568
(4.705.165)
-
223.275.887
506.016
8.538.474
1.143.510
290.764.205
(19.876.143)
(159.159.265)
(906.704)
(7.578.406)
-
(190.772.764)
(1.223.944)
(7.958.621)
(105.730)
(220.598)
-
(9.575.563)
-
-
80.671
517.933
17.341
-
615.945
-
(3.318.916)
(21.100.087)
(167.037.215)
(494.501)
(7.781.663)
-
(199.732.382)
3.933.416
425.098
28.522.801
56.238.672
11.515
756.811
1.143.510
91.031.823
BirikmiĢ Amortismanlar
31 Aralık 2009 itibariyle net defter değeri
37
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
18.
MADDĠ DURAN VARLIKLAR (devamı)
Amortisman giderlerinin 7.420.267 TL‟si (2009: 8.089.045 TL) satılan malın maliyetine, 1.255.820
TL‟si (2009: 1.486.518 TL) genel yönetim giderlerine dahil edilmiĢtir.
Maddi duran varlıkların ekonomik ömürleri aĢağıda belirtilmiĢtir:
Binalar
Yeraltı ve yerüstü düzenleri
Tesis, makina ve cihazlar
TaĢıtlar
DöĢeme ve demirbaĢlar
Özel maliyetler
19.
Faydalı
ömür
35-50 yıl
10-17 yıl
9-14 yıl
4-5 yıl
8-10 yıl
5 yıl
MADDĠ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR
Maddi olmayan duran varlıkların 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle net defter değeri 843.097 TL‟dir.
(2009: 787.663 TL). Dönem içi maddi olmayan duran varlık alımı 358.734‟TL dir (2009: 147.722 TL).
Maddi olmayan duran varlıkların döneme iliĢkin itfa gideri 303.300 TL‟ dir (2009:266.262 TL) ve genel
yönetim giderlerine dahil edilmiĢtir.
20.
ġEREFĠYE
Bulunmamaktadır ( 31 Aralık 2009: Bulunmamaktadır).
21.
DEVLET TEġVĠK VE YARDIMLARI
Bulunmamaktadır ( 31 Aralık 2009: Bulunmamaktadır).
22.
KARġILIKLAR, KOġULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
a) KarĢılıklar:
31 Aralık
2010
Kısa vadeli karĢılıklar
Dava karĢılığı
Ciro primi karĢılığı
Vergi cezası karĢılığı
Kıdem tazminatı gider karĢılığı
Diğer karĢılıklar
435.950
256.992
894.580
1.587.522
38
31 Aralık
2009
480.000
151.625
2.494.852
447.153
3.573.630
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
22. KARġILIKLAR, KOġULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (devamı)
a) KarĢılıklar (devamı):
ġirket nezdinde yapılan vergi incelemesi neticesinde Ağustos 2006 dönemi ile ilgili olarak 25 Eylül 2009 tarihinde
vergi cezası kesilmiĢtir.31 Aralık 2009 finansal tablolarında bu cezaya istinaden 2.494.852 TL karĢılık ayrılmıĢtır.
AçılıĢ bakiyesi, 1 Ocak 2010
Ġlave karĢılık
Ödemeler
KapanıĢ bakiyesi, 31 Aralık 2010
AçılıĢ bakiyesi, 1 Ocak 2009
Ġlave karĢılık
Ödemeler
KapanıĢ bakiyesi, 31 Aralık 2009
Dava
karĢılığı
Vergi cezası
karĢılığı
Ciro primi
karĢılığı
Toplam
480.000
67.950
(112.000)
435.950
2.494.852
(2.494.852)
-
151.625
550.020
(701.645)
-
3.126.477
617.970
(3.308.497)
435.950
Dava
karĢılığı
Vergi cezası
karĢılığı
Ciro primi
karĢılığı
Toplam
2.494.852
2.494.852
230.674
809.557
(888.606)
151.625
810.674
3.434.409
(1.118.606)
3.126.477
580.000
130.000
(230.000)
480.000
Grup aleyhine açılan 502.950 TL (2009: 637.700 TL) tutarında dava bulunmaktadır. Grup aleyhine açılan
davalar, Grup‟un hukuk müĢavirleri tarafından değerlendirilmiĢ ve nakit çıkıĢı öngörülen davalar ile ilgili
olarak 435.950 TL (2009: 480.000 TL) karĢılık ayrılmıĢtır.
b) KoĢullu Varlık ve Yükümlülükler:
31 Aralık
2010
KoĢullu varlık ve yükümlülükler
Verilen teminat mektupları
Alınan teminat mektupları
Alınan teminat çek ve senetleri
Alınan teminat ipotekler
39
31 Aralık
2009
2.574.905
1.865.811
16.696.087
10.452.809
1.017.000
28.165.896
2.519.528
8.209.740
787.000
11.516.268
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
22. KARġILIKLAR, KOġULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (devamı)
b) KoĢullu Varlık ve Yükümlülükler: (devamı)
Grup Tarafından Verilen TRĠ'ler
A. Kendi Tüzel KiĢilği Adına VermiĢ Olduğu TRĠ'lerin
Toplam Tutarı
B. Tam Konsolidasyon Kapsamına Dahil Edilen
Ortaklıklar Lehine VermiĢ Olduğu TRĠ'lerin Toplam
Tutarı
C. Olağan Ticari Faaliyetlerinin Yürütülmesi Amacıyla
Diğer 3. KiĢilerin Borcunu Temin Amacılya VermiĢ
Olduğu TRĠ'lerin Toplam Tutarı
D. Diğer Verilen TRĠ'lerin Toplam Tutarı
i. Ana Ortak lehine VermiĢ Olduğu TRĠ'lerin
Toplam Tutarı
ii. B ve C maddeleri Kapsamına Gimeyen Diğer
Grup ġirketleri Lehine VermiĢ Olduğu TRĠ'lerin
Toplam Tutarı
iii. C Maddesi Kapsamına Gimeyen 3. kiĢiler Lehine
VermiĢ Olduğu TRĠ'lerin Toplam Tutarı
Toplam
31 Aralık 2010
TL KarĢılığı
ABD Doları
2.465.666
-
31 Aralık 2009
TL KarĢılığı
ABD Doları
1.865.811
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
109.239
72.870
-
-
-
-
-
-
2.574.905
72.870
1.865.811
Grup‟un vermiĢ olduğu diğer TRĠ‟lerin Grup‟un özkaynaklarına oranı 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle
%0.05 „dir. (31 Aralık 2009: %0)
40
-
-
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
23.
TAAHHÜTLER VE ZORUNLULUKLAR
Bulunmamaktadır ( 31 Aralık 2009: Bulunmamaktadır).
24.
ÇALIġANLARA SAĞLANAN FAYDALAR
31 Aralık
2010
Personele ödenecek ücretler
Kullanılmayan izin karĢılığı
31 Aralık
2009
289.859
1.008.684
674.573
1.298.543
674.573
Kıdem Tazminatı Karşılığı
Yürürlükteki ĠĢ Kanunu hükümeri uyarınca, çalıĢanlardan kıdem tazminatına hak kazanacak Ģekilde iĢ
sözleĢmesi sona erenlere, hak kazandıkları yasal kıdem tazminatlarının ödenmesi yükümlülüğü vardır. Ayrıca,
halen yürürlükte bulunan 506 sayılı Sosyal Sigortalar Kanununun 6 Mart 1981 tarih, 2422 sayılı ve 25
Ağustos 1999 tarih, 4447 sayılı yasalar ile değiĢik 60‟ıncı maddesi hükmü gereğince kıdem tazminatını alarak
iĢten ayrılma hakkı kazananlara da yasal kıdem tazminatlarını ödeme yükümlülüğü bulunmaktadır. Emeklilik
öncesi hizmet Ģartlarıyla ilgili bazı geçiĢ karĢılıkları, ilgili kanunun 23 Mayıs 2002 tarihinde değiĢtirilmesi ile
Kanun‟dan çıkarılmıĢtır.
31 Aralık 2010 tarihi itibarıyla ödenecek kıdem tazminatı, aylık 2.517,01 TL (2009: 2.365,16 TL) tavanına
tabidir.
Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir. Kıdem tazminatı karĢılığı,
Grup‟un, çalıĢanların emekli olmasından kaynaklanan gelecekteki muhtemel yükümlülük tutarının bugünkü
değerinin tahmin edilmesi yoluyla hesaplanmaktadır. UMS 19 (“ÇalıĢanlara Sağlanan Faydalar”), Grup‟un
yükümlülüklerinin, tanımlanmıĢ fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak
geliĢtirilmesini öngörür. Bu doğrultuda, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal
varsayımlar aĢağıda belirtilmiĢtir:
Esas varsayım, her hizmet yılı için olan azami yükümlülük tutarının enflasyona paralel olarak artacak
olmasıdır. Dolayısıyla, uygulanan iskonto oranı, gelecek enflasyon etkilerinin düzeltilmesinden sonraki beklenen
reel oranı ifade eder. Bu nedenle, 31 Aralık 2010 tarihi itibarıyla, ekli finansal tablolarda karĢılıklar, geleceğe
iliĢkin, çalıĢanların emekliliğinden kaynaklanacak muhtemel yükümlülüğünün bugünkü değeri tahmin edilerek
hesaplanır. Ġlgili bilanço tarihlerindeki karĢılıklar, yıllık % 5,1 enflasyon ve % 11 iskonto oranı varsayımlarına
göre yaklaĢık % 4,66 olarak elde edilen reel iskonto oranı kullanılmak suretiyle hesaplanmıĢtır (31 Aralık 2009:
% 5,92). Ġsteğe bağlı iĢten ayrılmalar neticesinde ödenmeyip, Grup‟a kalacak olan kıdem tazminatı tutarlarının
tahmini oranı da dikkate alınmıĢtır. Kıdem tazminatı tavanı altı ayda bir revize edilmekte olup, ġirketin kıdem
tazminatı karĢılığının hesaplanmasında 1 Ocak 2011 tarihinden itibaren geçerli olan 2.623,23 TL tavan tutarı
dikkate alınmıĢtır.
41
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
24.
ÇALIġANLARA SAĞLANAN FAYDALAR (devamı)
31 Aralık
2010
Kıdem tazminatı karĢılığı
31 Aralık
2009
9.732.755
6.785.687
9.732.755
6.785.687
Kıdem tazminatı karĢılığının hareket tablosu:
25.
2010
2009
AçılıĢ bakiyesi, 1 Ocak
Hizmet maliyeti
Faiz maliyeti
Aktüeryal kayıp/(kazanç)
Ödenen kıdem tazminatları
Bağlı ortaklığın alımından edinilen yükümlülük
6.785.687
1.784.879
503.149
426.724
(1.481.132)
1.713.448
5.908.975
1.276.254
349.811
178.500
(927.853)
-
KapanıĢ bakiyesi, 31 Aralık
9.732.755
6.785.687
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
EMEKLĠLĠK PLANLARI
Bulunmamaktadır ( 31 Aralık 2009: Bulunmamaktadır).
26.
DĠĞER VARLIKLAR VE YÜKÜMLÜLÜKLER
Diğer Dönen Varlıklar
Stoklar için verilen sipariĢ avansları
PeĢin ödenmiĢ giderler
Devreden KDV
Sigorta tazminatından alacaklar
ĠĢ avansları
Diğer
1.216.167
592.592
199.791
3.550
213.825
143.887
2.369.812
42
127.969
592.730
33.482
14.721
234.730
1.003.632
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
26.
DĠĞER VARLIKLAR VE YÜKÜMLÜLÜKLER (devamı)
Diğer Duran Varlıklar
Maddi duran varlıklar için verilen sipariĢ avansları
PeĢin ödenmiĢ giderler
Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler
Alınan avanslar
Diğer çeĢitli borç ve yükümlülükler
27.
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
46.408
77.499
123.907
568.090
5.619
573.709
31 Aralık
31 Aralık
2010
2009
760.236
6.194
766.430
213.124
2.830
215.954
ÖZKAYNAKLAR
ġirket‟in 31 Aralık 2010 ve 31 Aralık 2009 tarihlerindeki ödenmiĢ sermaye yapısı aĢağıdaki gibidir:
Ortaklar
Hacı Ömer Sabancı Holding A.ġ.
Union Camp Co. BV
Halka açık kısım
Nominal sermaye
%
31 Aralık
2010
%
31 Aralık
2009
43,73
43,73
12,54
14.257.138
14.257.138
4.088.224
43,73
43,73
12,54
14.257.138
14.257.138
4.088.224
100,00
32.602.500
100,00
32.602.500
Grup‟un 2010 yılındaki sermayesi 3.260.250.000 adet hisseden oluĢmaktadır (2009: 3.260.250.000 hisse).
Hisselerin itibari değeri hisse baĢına 0,01 TL‟dir (2009: hisse baĢı 0,01 TL). Grup‟un imtiyazlı hisse senedi
bulunmamaktadır.
43
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
27.
ÖZKAYNAKLAR (devamı)
Özsermaye enflasyon düzeltme farkları 31 Aralık 2010 ve 31 Aralık 2009 tarihi itibariyle Ģöyledir:
Sermaye enflasyon düzeltmesi farkları
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
90.564.317
90.564.317
90.564.317
90.564.317
31 Aralık 2010 ve 31 Aralık 2009 tarihleri itibariyle kardan ayrılmıĢ kısıtlanmıĢ yedek hesapları aĢağıdaki
gibidir:
Kardan ayrılmıĢ kısıtlanmıĢ yedekler
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
Yasal yedekler
6.084.271
5.028.951
Yasal yedekler Türk Ticaret Kanunu‟na göre ayrılan birinci ve ikinci tertip yasal yedeklerden oluĢmaktadır.
Birinci tertip yasal yedekler, tüm yedekler tarihi (enflasyona göre endekslenmemiĢ) ödenmiĢ sermayenin
%20‟sine eriĢene kadar, geçmiĢ dönem ticari karının yıllık %5‟i oranında ayrılır. Ġkinci tertip yasal
yedekler, birinci tertip yasal yedek ve temettülerden sonra, tüm nakdi temettü dağıtımları üzerinden yıllık
%10 oranında ayrılır.
31 Aralık 2010 ve 31 Aralık 2009 tarihleri itibariyle geçmiĢ yıl karları ve olağanüstü yedek hesapları
aĢağıdaki gibidir:
GeçmiĢ yıl karları
Olağanüstü yedekler
44
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
6.500.841
30.086.385
9.958.927
26.345.603
36.587.226
36.304.530
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
27.
ÖZKAYNAKLAR (devamı)
SPK‟nın 1 Ocak 2008 tarihine kadar geçerli olan gereklilikleri uyarınca enflasyona göre düzeltilen ilk finansal
tablo denkleĢtirme iĢleminde ortaya çıkan ve “geçmiĢ yıllar zararı”nda izlenen tutarı, SPK‟nın kar dağıtımına
iliĢkin düzenlemeleri çerçevesinde, enflasyona göre düzeltilmiĢ finansal tablolara göre dağıtılabilecek kar
rakamı bulunurken indirim kalemi olarak dikkate alınmaktaydı. Bununla birlikte, “GeçmiĢ yıllar zararları”nda
izlenen söz konusu tutar, varsa dönem karı ve dağıtılmamıĢ geçmiĢ yıl karları, kalan zarar miktarının ise
sırasıyla olağanüstü yedek akçeler, yasal yedek akçeler, özkaynak kalemlerinin enflasyon muhasebesine göre
düzeltilmesinden kaynaklanan sermaye yedeklerinden mahsup edilmesi mümkün bulunmaktaydı.
Yine 1 Ocak 2008 tarihine kadar geçerli olan uygulama uyarınca, enflasyona göre düzeltilen ilk finansal tablo
düzenlenmesi sonucunda özkaynak kalemlerinden “Sermaye, emisyon primi, Yasal yedekler, Statü yedekleri,
Özel yedekler ve Olağanüstü yedek” kalemlerine bilançoda kayıtlı değerleri ile yer verilmekte ve bu hesap
kalemlerinin düzeltilmiĢ değerleri toplu halde özkaynak grubu içinde “Özsermaye enflasyon düzeltmesi
farkları” hesabında yer almaktaydı. Tüm özkaynak kalemlerine iliĢkin “Özsermaye enflasyon düzeltmesi
farkları” sadece bedelsiz sermaye artırımı veya zarar mahsubunda, olağanüstü yedeklerin kayıtlı değerleri ise,
bedelsiz sermaye artırımı; nakit kar dağıtımı ya da zarar mahsubunda kullanılabilmekteydi.
1 Ocak 2008 itibariyle yürürlüğe giren Seri:XI, No:29 sayılı tebliğ ve ona açıklama getiren SPK duyurularına
göre “ÖdenmiĢ sermaye”, “Kardan ayrılan kısıtlanmıĢ yedekler” ve “Hisse senedi ihraç primleri”‟nin yasal
kayıtlardaki tutarları üzerinden gösterilmesi gerekmektedir. Söz konusu tebliğin uygulanması esnasında
değerlemelerde çıkan farklılıkların (enflasyon düzeltmesinden kaynaklanan farlılıklar gibi):
- “ÖdenmiĢ sermaye”den kaynaklanmaktaysa ve henüz sermayeye ilave edilmemiĢse, “ÖdenmiĢ sermaye”
kaleminden sonra gelmek üzere açılacak “Sermaye düzeltmesi farkları” kalemiyle;
- “Kardan ayrılan kısıtlanmıĢ yedekler” ve “Hisse senedi ihraç primleri”‟nden kaynaklanmakta ve henüz kar
dağıtımı veya sermaye artırımına konu olmamıĢsa “GeçmiĢ yıllar kar/zararıyla”,
iliĢkilendirilmesi gerekmektedir. Diğer özkaynak kalemleri ise SPK Finansal Raporlama Standartları
çerçevesinde değerlenen tutarları ile gösterilmektedir.
Sermaye düzeltmesi farklarının sermayeye eklenmek dıĢında bir kullanımı yoktur.
Sermaye Piyasası Kurulu‟unca (Kurul) 27 Ocak 2010 tarihinde 2009 yılı faaliyetlerinden elde edilen karların
dağıtım esasları ile ilgili olarak payları borsada iĢlem gören anonim ortaklıklar için, herhangi bir asgari kar
dağıtım zorunluluğu getirilmemesine (31 Aralık 2009: %20), bu kapsamda, kar dağıtımının Kurul‟un Seri:IV,
No:27 sayılı “Sermaye Piyasası KanununaTabi Olan Halka Açık Anonim Ortaklıkların Temettü Avansı
Dağıtımında Uyacakları Esaslar Hakkında Tebliği”nde yer alan esaslar, ortaklıkların esas sözleĢmelerinde
bulunun hükümler ve Ģirketler tarafından kamuya açıklanmıĢ olan kar dağıtım politikaları çerçevesinde
gerçekleĢtirilmesine karar verilmiĢtir.
Bunun yanında söz konusu Kurul Kararı ile konsolide finansal tablo düzenleme yükümlülüğü bulunan
Ģirketlerin, yasal kayıtlarında bulunan kaynaklarından karĢılanabildiği sürece, net dağıtılabilir kar tutarını,
Seri:XI No:29 Tebliği çerçevesinde hazırlayıp kamuya ilan edecekleri konsolide finansal tablolarında yer alan
net dönem karlarını dikkate alarak hesaplamaları gerektiği düzenlenmiĢtir.
45
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
27.
ÖZKAYNAKLAR (devamı)
ġirketin 31 Aralık 2010 ve 31 Aralık 2009 tarihli yasal kayıtlarında yer alan özkaynak kalemlerinin tutarları
aĢağıdaki gibidir.
ÖdenmiĢ Sermaye
Sermaye Enf. Düzeltme Farkları
Hisse Senedi ihraç primleri
Diğer Sermaye Yedekleri
Yasal Yedekler
Olağan Üstü Yedekler
Özel Fonlar
Dönem Net Karı
Toplam Özkaynaklar
46
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
32.602.500
67.992.947
64.393
3.110.683
7.458.324
40.289.366
430.214
18.200.037
170.148.464
32.602.500
67.992.947
64.393
3.110.683
6.403.003
36.548.583
2.719.653
11.325.658
160.767.420
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
28.
SATIġLAR VE SATIġLARIN MALĠYETĠ
SatıĢlar
Yurt içi satıĢlar
Yurt dıĢı satıĢlar
SatıĢ iadeleri
SatıĢ iskontoları
SatıĢların Maliyeti
Ġlk madde, malzeme giderleri
Genel üretim giderleri
Doğrudan iĢçilik giderleri
Amortisman giderleri
Yarımamül stoklarındaki değiĢim
Mamül stoklarındaki değiĢim
47
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
258.976.758
15.983.330
(553.557)
(388.321)
200.736.337
15.861.545
(527.577)
(317.032)
274.018.210
215.753.273
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
(153.139.055)
(42.443.082)
(10.196.634)
(7.420.267)
279.494
(1.758.194)
(119.404.710)
(35.311.182)
(7.965.029)
(8.089.045)
(1.434.071)
(179.497)
(214.677.738)
(172.383.534)
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
29.
PAZARLAMA, SATIġ VE DAĞITIM GĠDERLERĠ, GENEL YÖNETĠM GĠDERLERĠ
Pazarlama, SatıĢ ve Dağıtım Giderleri
Personel gideri
Nakliye gideri
Seyahat gideri
Kira gideri
Ġhracat gideri
Kırtasiye gideri
Sigorta gideri
HaberleĢme gideri
Diğer
Genel Yönetim Giderleri
Personel gideri
Amortisman gideri
Sigorta giderleri
Hizmet, müĢavirlik ve bilirkiĢi gideri
Seyahat gideri
Bilgi iĢlem gideri
Kira gideri
Kırtasiye gideri
Bakım onarım gideri
HaberleĢme gideri
Diğer giderler
48
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
(4.191.608)
(13.025.371)
(461.673)
(374.005)
(3.435.990)
(10.323.566)
(324.468)
(275.742)
(249.757)
(27.532)
(63.920)
(181.594)
(1.102.593)
(19.678.053)
(211.919)
(21.381)
(60.090)
(140.734)
(1.207.348)
(16.001.238)
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
(13.202.617)
(1.559.120)
(1.789.258)
(2.075.947)
(830.458)
(866.688)
(635.839)
(215.559)
(372.372)
(211.322)
(2.994.975)
(24.754.155)
(10.360.979)
(1.752.780)
(2.246.682)
(1.921.643)
(492.578)
(746.633)
(305.368)
(161.319)
(453.376)
(169.532)
(2.669.858)
(21.280.748)
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
30.
NĠTELĠKLERĠNE GÖRE GĠDERLER
Personel giderleri
Nakliye giderleri
Amortisman giderleri
Sigorta giderleri
Hizmet, müĢavirlik ve bilirkiĢi giderleri
Seyahat giderleri
Bilgi iĢlem gideri
Kira giderleri
Ġhracat giderleri
Kırtasiye giderleri
Bakım onarım giderleri
HaberleĢme giderleri
Diğer
49
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
(17.394.225)
(13.025.371)
(1.559.120)
(1.853.178)
(2.075.947)
(1.292.131)
(866.688)
(1.009.844)
(249.757)
(243.091)
(372.372)
(392.915)
(4.097.569)
(44.432.208)
(13.796.969)
(10.323.566)
(1.752.780)
(2.306.772)
(1.921.643)
(817.046)
(746.633)
(581.110)
(211.919)
(182.700)
(453.376)
(310.266)
(3.877.206)
(37.281.986)
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
31.
DĠĞER FAALĠYETLERDEN GELĠR/GĠDERLER
31 Aralık 2010 ve 2009 tarihlerinde sona eren döneme ait diğer faaliyetlerden gelirlerin detayı aĢağıdaki
gibidir:
Diğer Faaliyetlerden Gelir ve Karlar
Pazarlıklı satın almadan kaynaklanan kazanç (Not 3)
Muhtelif satıĢ gelirleri
SSK iĢgöremezlik ödeneği
Sabit kıymet satıĢ geliri
Sigorta tazminat geliri
Mali duran varlık satıĢ karı
Komisyon gelirleri
Diğer gelir ve karlar
50
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
24.455.306
1.099.417
206.816
86.356
23.530
671.150
26.542.575
16.001
132.367
142.718
524.070
573.554
16.797
360.908
1.766.415
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
31.
DĠĞER FAALĠYETLERDEN GELĠR/GĠDERLER (devamı)
31 Aralık 2010 ve 2009 tarihlerinde sona eren döneme ait diğer faaliyetlerden giderlerin detayı aĢağıdaki
gibidir:
Diğer Faaliyetlerden Gider ve Zararlar
Vakıf bağıĢ giderleri
Sabit kıymet satıĢ zararları
Vergi cezası karĢılığı
Diğer
32.
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
(705.980)
(215.467)
(351.363)
(1.272.810)
(531.210)
(161.280)
(2.494.852)
(412.116)
(3.599.458)
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
FĠNANSAL GELĠRLER
Alım satım iĢlemlerinden kaynaklanan finansman gelirleri
Kambiyo karları
5.436.819
2.190.538
6.092.732
1.331.119
Faiz geliri
580.645
428.457
Banka kredilerinden kaynaklanan kambiyo karları
Menkul kıymet satıĢ karı
218.099
115
253.206
282.339
8.426.216
8.387.853
51
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
33.
FĠNANSAL GĠDERLER
Faiz giderleri
Banka kredilerinden kaynaklanan kambiyo zararları
Alım satım iĢlemlerinden kaynaklanan finansman giderleri
Kambiyo zararları
Diğer finansal giderler
34.
1 Ocak-
1 Ocak-
31 Aralık
31 Aralık
2010
2009
(1.036.770)
(233.648)
(943.277)
(822.566)
(736.511)
(949.593)
(1.580.660)
(1.424.224)
(195.470)
(4.578.743)
(3.134)
(3.347.110)
SATIġ AMACIYLA ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR VE DURDURULAN FAALĠYETLER
Bulunmamaktadır (2009: Bulunmamaktadır).
35.
VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ
Cari vergi yükümlülüğü:
Cari kurumlar vergisi karĢılığı
Eksi: PeĢin ödenen vergi ve fonlar
Vergi (gideri)/ geliri aĢağıdakilerden oluĢmaktadır:
Cari vergi (gideri)/geliri
ErtelenmiĢ vergi geliri/(gideri)
52
31 Aralık
2010
31Aralık
2009
4.654.671
(4.510.151)
144.520
3.318.422
(2.016.496)
1.301.926
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
(4.654.671)
764.233
(3.890.438)
(3.318.422)
1.204.922
(2.113.500)
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
35.
VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ (devamı)
Kurumlar Vergisi
Grup, Türkiye‟de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. Grup‟un cari dönem faaliyet sonuçlarına iliĢkin
tahmini vergi yükümlülükleri için ekli finansal tablolarda gerekli karĢılıklar ayrılmıĢtır. Türk vergi mevzuatı,
ana ortaklık olan Ģirketin bağlı ortaklıkları konsolide ettiği finansal tabloları üzerinden vergi beyannamesi
vermesine olanak tanımamaktadır. Bu sebeple bu konsolide finansal tablolara yansıtılan vergi yükümlülükleri,
konsolidasyon kapsamına alınan tüm Ģirketler için ayrı ayrı hesaplanmıĢtır.
Vergiye tabi kurum kazancı üzerinden tahakkuk ettirilecek kurumlar vergisi oranı ticari kazancın tespitinde
gider yazılan vergi matrahından indirilemeyen giderlerin eklenmesi ve vergiden istisna kazançlar, vergiye tabi
olmayan gelirler ve diğer indirimler (varsa geçmiĢ yıl zararları ve tercih edildiği takdirde kullanılan yatırım
indirimleri) düĢüldükten sonra kalan matrah üzerinden hesaplanmaktadır.
2010 yılında uygulanan efektif vergi oranı %20‟dir (2009: %20).
Türkiye‟de geçici vergi üçer aylık dönemler itibariyle hesaplanmakta ve tahakkuk ettirilmektedir. 2010 yılı
kurum kazançlarının geçici vergi dönemleri itibariyle vergilendirilmesi aĢamasında kurum kazançları üzerinden
hesaplanması gereken geçici vergi oranı %20‟dir. (2009: %20). Zararlar gelecek yıllarda oluĢacak
vergilendirilebilir kardan düĢülmek üzere, maksimum 5 yıl taĢınabilir. Ancak oluĢan zararlar geriye dönük
olarak önceki yıllarda oluĢan karlardan düĢülemez.
Türkiye‟de vergi değerlendirmesiyle ilgili kesin ve kati bir mutabakatlaĢma prosedürü bulunmamaktadır.
ġirketler ilgili yılın hesap kapama dönemini takip eden yılın 1-25 Nisan tarihleri arasında vergi
beyannamelerini hazırlamaktadır. Vergi Dairesi tarafından bu beyannameler ve buna baz olan muhasebe
kayıtları 5 yıl içerisinde incelenerek değiĢtirilebilir.
Gelir Vergisi Stopajı:
Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kar payı elde eden ve bu kar paylarını kurum kazancına
dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı Ģirketlerin Türkiye‟deki Ģubelerine dağıtılanlar
hariç olmak üzere kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi
stopajı 24 Nisan 2003 – 22 Temmuz 2006 tarihleri arasında tüm Ģirketlerde %10 olarak uygulanmıĢtır. Bu
oran, 22 Temmuz 2006 tarihinden itibaren, 2006/10731 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı ile %15 olarak
uygulanmaktadır. Dağıtılmayıp sermayeye ilave edilen kar payları gelir vergisi stopajına tabi değildir.
24 Nisan 2003 tarihinden önce alınmıĢ yatırım teĢvik belgelerine istinaden yararlanılan yatırım indirimi tutarı
üzerinden %19,8 vergi tevkifatı yapılması gerekmektedir. Bu tarihten sonra yapılan teĢvik belgesiz yatırım
harcamalarından vergi tevkifatı yapılmamaktadır
53
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
35.
VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ (devamı)
ErtelenmiĢ Vergi:
Grup, vergiye esas yasal finansal tabloları ile UFRS‟ye göre hazırlanmıĢ finansal tabloları arasındaki
farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiĢ vergi varlığı ve yükümlülüğü
muhasebeleĢtirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas
finansal tablolar ile UFRS‟ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından
kaynaklanmakta olup, söz konusu farklar aĢağıda belirtilmektedir.
ErtelenmiĢ vergi aktifleri ve pasiflerinin hesaplanmasında kullanılan vergi oranı %20‟dir (2009 :%20).
Türkiye‟de iĢletmelerin konsolide vergi iadesi beyan edememeleri sebebiyle, ertelenmiĢ vergi varlıkları olan
bağlı ortaklıklar, ertelenmiĢ vergi yükümlülükleri olan bağlı ortaklıklar ile netleĢtirilmez ve ayrı olarak
gösterilir.
Bilanço tarihinde Grup‟un, 15.610.108 TL değerinde gelecekte elde edilmesi muhtemel karlarına karĢı
netleĢtirebileceği kullanılmayan vergi zararı vardır ve bu zararlara ait 3.122.022 TL tutarında bir ertelenmiĢ
vergi varlığı kayıtlara alınmıĢtır.
Mali zararların kullanılabilecekleri yıllar aĢağıda belirtilmiĢtir:
2012
2013
2014
Toplam
Bağlı Ortaklık
GeçmiĢ Yıl Zararları
5.140.285
7.930.568
2.539.256
15.610.108
ErtelenmiĢ vergi (varlıkları)/yükümlülükleri:
Maddi duran varlıkların değerleme ve amortisman farklılıkları
Kıdem tazminatı karĢılıkları
Ticari alacaklar ve borçlar reeskontu
Borç karĢılıkları
Yenileme fonu (*)
GeçmiĢ yıl zararları
Diğer
31 Aralık
2010
31 Aralık
2009
5.342.660
(1.971.641)
(207.864)
(687.102)
(3.122.022)
(17.782)
(663.750)
5.157.018
(1.357.137)
(154.994)
(299.861)
456.816
(334.861)
3.466.981
(*) Vergi Usul Kanun‟un 328 ve 329 maddesine istinaden, ġirket‟in yangın sonrası hasar gören sabit
kıymetleri için yenileme fonu uygulanmıĢ olup, ertelenmiĢ vergi hesaplamasına konu edilmiĢtir. Yapılan
uygulamanın ertelenmiĢ vergi etkisi yükümlülük yönündedir.
54
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
35.
VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ (devamı)
31 Aralık 2010 tarihi itibarıyla sona eren yıl içindeki ertelenmiĢ vergi (aktifleri) /pasiflerinin hareketi
aĢağıda verilmiĢtir.
ErtelenmiĢ vergi yükümlülüğü hareketi:
AçılıĢ bakiyesi, 1 Ocak
ErtelenmiĢ vergi gideri / (geliri)
Bağlı ortaklık alımı ile edinilen varlık
KapanıĢ bakiyesi, 31 Aralık
2010
3.466.981
(764.233)
(3.366.498)
(663.750)
2009
4.671.903
(1.204.922)
3.466.981
Dönem vergi giderinin dönem karı ile mutabakatı aĢağıdaki gibidir:
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
Vergi öncesi faaliyetlerden elde edilen kar
44.319.633
9.972.016
Hesaplanan vergi: 20%
-Kanunen kabul edilmeyen giderler
-Diğer vergiden muaf gelirlerin vergi etkisi
-Özsermaye metodu etkisi
-Pazarlıklı satın almadan kaynaklanan kazanç
- Vergilendirilmeyen diğer düzeltmelerin etkisi
Gelir tablosundaki vergi karĢılığı gideri
8.863.927
423.999
(306.781)
(58.826)
(4.891.061)
(140.820)
3.890.438
1.994.403
696.622
(309.806)
(90.343)
(177.376)
2.113.500
Vergi karĢılığının mutabakatı:
36.
HĠSSE BAġINA KAZANÇ
1 Ocak31 Aralık
2010
1 Ocak31 Aralık
2009
Ağırlıklı ortalama hisse adedi (1 TL değerli hisseye isabet
eden)
32.602.500
32.602.500
Net kar
40.429.195
7.858.516
Hisse baĢına kar (1 TL değerli hisseye isabet eden)
1,2401
55
0,2410
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
37.
ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI
31 Aralık
2010
ĠliĢkili Ģirketlerden ticari alacaklar
Philsa Philip Morris Sab. Sigara ve Tütün Tic. San. A.ġ.
Advansa Sasa Polyester Sanayi A.ġ.
Kordsa Global End. Ġpl. ve Kord Bz. San. ve Tic. A.ġ.
Akbank T.A.ġ
Teknosa Ġç. ve DıĢ. Tic. A.ġ.
Diğer
ĠliĢkili Ģirketlere ticari borçlar
Dönkasan DönüĢen Kağıt Ham. San. ve Tic. A.ġ.
Ak Finansal Kiralama A.ġ.
Bimsa Uluslararası ĠĢ. Bilgi ve Yönetim Sis. A.ġ.
Aksigorta A.ġ.
Diğer
56
31 Aralık
2009
632.887
468.296
75.470
12.972
53.754
22.452
1.265.831
493.097
65.431
57.314
40.324
31.538
46.725
734.429
1.158.034
61.923
82.155
32.557
43.018
1.377.687
1.654.200
323.434
67.642
28.374
32.638
2.106.288
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
37.
ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI (devamı)
31 Aralık
2010
Akbank'taki mevduatlar
Vadesiz mevduat
Vadeli mevduat
752.138
5.112.140
5.864.278
31 Aralık
2010
Akbank'tan alınan krediler
10.592.011
31 Aralık
2010
Üst yönetime sağlanan faydalar
Ücretler ve diğer kısa vadeli faydalar
Diğer uzun vadeli faydalar
2.827.064
96.933
2.923.997
31 Aralık
2009
225.561
10.247.291
10.472.852
31 Aralık
2009
358.841
31 Aralık
2009
2.391.234
72.872
2.464.106
Grup üst düzey yönetim kadrosu icra kurulu üyelerinden oluĢmaktadır. Üst düzey yöneticilere sağlanan
menfaatler ise ücret, prim, sağlık sigortası, ulaĢım gibi faydaları içerir.
31 Aralık
2010
Verilen Teminatlar
Exsa Export Sanayi Mamulleri SatıĢ ve AraĢtırma A.ġ.
57
109.239
109.239
31 Aralık
2009
-
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
37. ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI (devamı)
1 Ocak-31 Aralık 2010
Stok Alımları
Philsa Philip Morris Sab. Sigara ve
Tütün Tic. San.A.ġ.
Advansa Sasa Polyester Sanayi A.ġ.
Kordsa Global End. Ġpl. ve Kord Bz. San. ve Tic. A.ġ.
Akbank T.A.ġ.
International Paper -USA
Aksigorta A.ġ.
Bimsa Uluslararası ĠĢ. Bilgi ve Yönetim Sis. A.ġ.
Dönkasan DönüĢen Kağıt Ham. San. ve Tic. A.ġ.
Hacı Ömer Sabacı Holding A.ġ.
Avivasa Emeklilik ve Hayat A.ġ.
Vista Turizm ve Sayahat A.ġ.
Ak Finansal Kiralama A.ġ.
Diğer
(67.802.685)
(9.591.922)
(77.394.607)
Mal satıĢları Hizmet Alımları
4.523.068
1.095.705
245.074
479.635
6.343.482
(2.815)
(1.761.545)
(1.077.088)
(551.859)
(119.861)
(180.840)
(53.337)
(3.747.345)
58
Faiz gelirleri
437.413
437.413
Faiz giderleri
Kira gideri
(25.712)
(25.712)
(284.325)
(284.325)
Komisyon
gelirleri
-
Diğer finansal
gelir/(gider) net
(76.179)
(25.637)
(101.816)
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
37. ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI (devamı)
1 Ocak-31 Aralık 2009
Stok Alımları
Mal satıĢları
Philsa Philip Morris Sab. Sigara ve
Tütün Tic. San.A.ġ.
-
5.133.392
Advansa Sasa Polyester Sanayi A.ġ.
-
505.006
Kordsa Global End. Ġpl. ve Kord Bz. San. ve Tic. A.ġ.
-
346.079
Akbank T.A.ġ.
-
International Paper -USA
(111.552)
-
Faiz giderleri
Kira gideri
Komisyon
gelirleri
Diğer finansal
gelir/(gider) net
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
541.307
(150.095)
(889.476)
-
-
-
-
-
-
-
(2.479.960)
-
-
-
16.797
-
Bimsa Uluslararası ĠĢ. Bilgi ve Yönetim Sis. A.ġ.
-
-
(1.003.380)
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Hacı Ömer Sabacı Holding A.ġ.
-
-
-
-
-
Avivasa Emeklilik ve Hayat A.ġ.
-
-
(274.686)
-
-
-
-
-
Vista Turizm ve Sayahat A.ġ.
-
-
(119.186)
-
-
-
-
-
Ak Finansal Kiralama A.ġ.
-
-
(47.778)
-
-
-
-
-
Diğer
(6.332.574)
-
-
Faiz gelirleri
Aksigorta A.ġ.
Dönkasan DönüĢen Kağıt Ham. San. ve Tic. A.ġ.
(41.121.591)
-
Hizmet Alımları
(47.454.165)
489.549
6.474.026
(4.036.542)
59
541.307
(150.095)
(234.663)
(234.663)
16.797
(889.476)
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ
a) Sermaye risk yönetimi
Grup, sermaye yönetiminde, bir yandan faaliyetlerinin sürekliliğini sağlamaya çalıĢırken, diğer yandan da
borç ve özkaynak dengesini en verimli Ģekilde kullanarak karını artırmayı hedeflemektedir.
Grup‟un sermaye yapısı 8. notta açıklanan kredileri de içeren borçlar, nakit ve nakit benzerleri, çıkarılmıĢ
sermaye, yedekler ile geçmiĢ yıl kazançlarını içeren özkaynak kalemlerinden oluĢmaktadır.
Grup‟un sermaye maliyeti ile birlikte her bir sermaye sınıfıyla iliĢkilendirilen riskler ġirket‟in üst yönetimi
tarafından değerlendirilir. Bu incelemeler sırasında üst yönetim sermaye maliyeti ile birlikte her bir
sermaye sınıfıyla iliĢkilendirilebilen riskleri değerlendirir ve Yönetim Kurulu‟nun kararına bağlı olanları
Yönetim Kurulu‟nun değerlendirmesine sunar. Grup, üst yönetim ve Yönetim Kurulu‟nun
değerlendirmelerine dayanarak, sermaye yapısını yeni borç edinilmesi veya mevcut olan borcun geri
ödenmesiyle olduğu kadar, temettü ödemeleri, yeni hisse ihracı yoluyla dengede tutmayı amaçlamaktadır.
Grup‟un genel stratejisi önceki dönemden bir farklılık göstermemektedir.
b) Finansal Risk Faktörleri
Grup faaliyetleri nedeniyle piyasa riski (kur riski, gerçeğe uygun değer faiz oranı riski, nakit akımı faiz oranı
riski ve fiyat riski), kredi riski ve likidite riskine maruz kalmaktadır.Grup‟un risk yönetimi programı genel
olarak mali piyasalardaki belirsizliğin, Grup finansal performansı üzerindeki potansiyel olumsuz etkilerinin
minimize edilmesi üzerine odaklanmaktadır.
60
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b)Finansal Risk Faktörleri(devamı)
Finansal araç türleri itibariyle maruz kalınan kredi riskleri
Alacaklar
Diğer Alacaklar
Ticari Alacaklar
31 Aralık 2010
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski (*)
- Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmıĢ kısmı
A. Vadesi geçmemiĢ ya da değer düĢüklüğüne uğramamıĢ finansal varlıkların net defter değeri
B. KoĢulları yeniden görüĢülmüĢ bulunan, aksi takdirde
vadesi geçmiĢ veya değer düĢüklüğüne uğramıĢ sayılacak finansal varlıkların defter değeri
C. Vadesi geçmiĢ ancak değer düĢüklüğüne uğramamıĢ
varlıkların net defter değeri
- teminat, vs ile güvence altına alınmıĢ kısmı
D. Değer düĢüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri
- Vadesi geçmiĢ (brüt defter değeri)
- Değer düĢüklüğü (-)
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmıĢ kısmı
- Vadesi geçmemiĢ (brüt defter değeri)
- Değer düĢüklüğü (-)
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmıĢ kısmı
E. Bilanço dıĢı kredi riski içeren unsurlar
ĠliĢkili Taraf
1.265.831
1.265.831
Diğer Taraf
104.305.811
6.604.724
90.563.325
-
13.486.081
1.665.446
256.405
9.603.136
(9.346.731)
256.405
-
(*) Tutarın belirlenmesinde, alınan teminatlar gibi, kredi güvenilirliğinde artıĢ sağlayan unsurlar dikkate alınmamıĢtır.
61
Diğer Taraf
Bankalardaki
Mevduat
-
18.372
18.372
6.027.238
6.027.238
-
-
-
-
ĠliĢkili Taraf
Türev Araçlar Diğer
-
-
-
-
-
-
-
-
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b)Finansal Risk Faktörleri(devamı)
Finansal araç türleri itibariyle maruz kalınan kredi riskleri
Alacaklar
Diğer Alacaklar
Ticari Alacaklar
31 Aralık 2009
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski (*)
ĠliĢkili Taraf
Diğer Taraf
734.429
72.737.747
-
20.245
4.481.239
-
-
61.936.644
-
20.245
-
-
-
-
- Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmıĢ kısmı
A. Vadesi geçmemiĢ ya da değer düĢüklüğüne uğramamıĢ finansal varlıkların net defter değeri
734.429
B. KoĢulları yeniden görüĢülmüĢ bulunan, aksi takdirde
vadesi geçmiĢ veya değer düĢüklüğüne uğramıĢ sayılacak finansal varlıkların defter değeri
C. Vadesi geçmiĢ ancak değer düĢüklüğüne uğramamıĢ
varlıkların net defter değeri
- teminat, vs ile güvence altına alınmıĢ kısmı
D. Değer düĢüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri
- Vadesi geçmiĢ (brüt defter değeri)
- Değer düĢüklüğü (-)
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmıĢ kısmı
- Vadesi geçmemiĢ (brüt defter değeri)
- Değer düĢüklüğü (-)
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmıĢ kısmı
E. Bilanço dıĢı kredi riski içeren unsurlar
-
10.472.290
846.412
328.813
7.228.493
(6.899.680)
328.813
-
(*) Tutarın belirlenmesinde, alınan teminatlar gibi, kredi güvenilirliğinde artıĢ sağlayan unsurlar dikkate alınmamıĢtır.
62
ĠliĢkili Taraf Diğer Taraf
Bankalardaki
Mevduat
13.674.903
Türev Araçlar Diğer
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
13.674.903
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b)Finansal Risk Faktörleri(devamı)
b.1) Kredi riski yönetimi
Finansal aracın taraflarından birinin sözleĢmeye bağlı yükümlülüğünü yerine getirememesi nedeniyle Grup‟a
finansal bir kayıp oluĢturması riski, kredi riski olarak tanımlanır. Grup, iĢlemlerini yalnızca kredi güvenirliliği
olan taraflarla gerçekleĢtirme ve mümkün olduğu durumlarda, yeterli teminat elde etme yoluyla kredi riskini
azaltmaya çalıĢmaktadır. Grup‟un maruz kaldığı kredi riskleri devamlı olarak izlenmektedir. Kredi riski,
müĢteriler için belirlenen ve ġirket yönetimi tarafından yılda en az iki defa incelenen ve onaylanan limitler
çerçevesinde kontrol edilmektedir.
Ticari alacaklar, çeĢitli sektör ve coğrafi alanlara dağılmıĢ, çok sayıdaki müĢteriyi kapsamaktadır.
MüĢterilerin ticari alacak bakiyeleri üzerinde kredi limit değerlendirmeleri Grup yönetimi tarafından
yapılmaktadır.
63
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b)Finansal Risk Faktörleri(devamı)
b.1) Kredi riski yönetimi(devamı)
Vadesi geçen alacakların yaĢlandırması aĢağıdaki gibidir:
31 Aralık 2010
Vadesi üzerinden 1-30 gün geçmiĢ
Vadesi üzerinden 1-3 ay geçmiĢ
Vadesi üzerinden 3-12 ay geçmiĢ
Toplam vadesi geçen alacaklar
Teminat, vs ile güvence altına alınmıĢ kısmı
Alacaklar
Ticari Alacaklar
Diğer
Alacaklar
Bankalardaki
Mevduat
Diğer
Toplam
10.080.916
2.429.692
10.578.609
23.089.217
-
-
-
10.080.916
2.429.692
10.578.609
23.089.217
1.921.851
-
-
-
1.921.851
Alacaklar
31 Aralık 2009
Vadesi üzerinden 1-30 gün geçmiĢ
Vadesi üzerinden 1-3 ay geçmiĢ
Vadesi üzerinden 3-12 ay geçmiĢ
Toplam vadesi geçen alacaklar
Teminat, vs ile güvence altına alınmıĢ kısmı
Ticari Alacaklar
Diğer Alacaklar
Bankalardaki
Mevduat
Diğer
Toplam
8.275.093
1.759.962
7.665.728
17.700.783
-
-
-
8.275.093
1.759.962
7.665.728
17.700.783
1.175.225
-
-
-
1.175.225
64
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b)Finansal Risk Faktörleri(devamı)
b.1) Kredi riski yönetimi (devamı)
Bilanço tarihi itibariyle, vadesi geçmiĢ ticari alacaklardan karĢılık ayrılmamıĢ olanlara iliĢkin alınan teminat
tutarı 1.665.446 TL‟dir (31 Aralık 2009:846.412TL).
Bilanço tarihi itibariyle, vadesi geçmiĢ ticari alacaklardan karĢılık ayrılmıĢ olanlara iliĢkin alınan teminatlar
aĢağıdaki gibidir:
Vadesi geçmiĢ, karĢılık ayrılmıĢ alacaklar için alınan teminatlar
31 Aralık 2010
Nominal
Değeri
Alınan teminatlar
Ġpotekler
31 Aralık 2009
Nominal
Değeri
24.405
232.000
96.813
232.000
256.405
328.813
b.2) Likidite risk yönetimi
Grup yönetimi kısa, orta ve uzun vadeli fonlama ve likidite gereklilikleri için, uygun bir likidite riski yönetimi
oluĢturmuĢtur. Grup, likidite riskini tahmini ve fiili nakit akımlarını düzenli olarak takip etmek ve finansal
varlık ve yükümlülüklerin vadelerinin eĢleĢtirilmesi yoluyla yeterli fonların ve borçlanma rezervinin devamını
sağlamak suretiyle, yönetir.
AĢağıdaki tablo, Grup‟un türev niteliğinde olmayan ve olan finansal yükümlülüklerinin vade dağılımını
göstermektedir. Türev olmayan finansal yükümlülükler iskonto edilmeden ve ödemesi gereken en erken tarihler
esas alınarak hazırlanmıĢtır. Söz konusu yükümlülükler üzerinden ödenecek faizler aĢağıdaki tabloya dahil
edilmiĢtir. Alacaklar veya borçlar sabit olmadığı zaman açıklanan tutar, rapor tarihindeki getiri eğrilerinden
elde edilen faiz oranı kullanılarak belirlenir.
65
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b) Finansal Risk Faktörleri(devamı)
b.2) Likidite risk yönetimi (devamı)
Likidite riski tablosu:
31 Aralık 2010
SözleĢme uyarınca vadeler
Defter Değeri
SözleĢme uyarınca
nakit
çıkıĢlar toplamı
(I+II+III)
3 aydan
kısa (I)
3-12
ay arası (II)
1-5 yıl
arası (III)
Türev olmayan finansal yükümlülükler
Banka kredileri
Ticari borçlar
Diğer borçlar
Toplam yükümlülük
Beklenen vadeler
20.433.983
30.163.280
1.687.600
52.284.863
Defter Değeri
20.433.983
30.163.280
1.687.600
52.284.863
SözleĢme uyarınca
nakit
çıkıĢlar toplamı
(I+II+III)
10.540.096
30.163.280
1.687.600
42.390.976
3 aydan
kısa (I)
4.961.396
4.961.396
3-12
ay arası (II)
4.932.491
4.932.491
1-5 yıl
arası (III)
Türev olmayan finansal yükümlülükler
Banka kredileri
Ticari borçlar
Diğer borçlar
Toplam yükümlülük
20.433.983
30.163.280
1.687.600
52.284.863
66
20.433.983
30.163.280
1.687.600
52.284.863
10.540.096
30.163.280
1.687.600
42.390.976
4.961.396
4.961.396
4.932.491
4.932.491
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b) Finansal Risk Faktörleri(devamı)
b.2) Likidite risk yönetimi (devamı)
Likidite riski tablosu:
31 Aralık 2009
SözleĢme uyarınca vadeler
Defter Değeri
SözleĢme uyarınca
nakit
çıkıĢlar toplamı
(I+II)
3 aydan
kısa (I)
3-12
ay arası (II)
1-5 yıl
arası (III)
Türev olmayan finansal yükümlülükler
Banka kredileri
Ticari borçlar
Diğer borçlar
Toplam yükümlülük
Beklenen vadeler
358.841
22.838.940
2.038.245
25.236.026
Defter Değeri
358.841
22.838.940
2.038.245
25.236.026
SözleĢme uyarınca
nakit
çıkıĢlar toplamı
(I+II)
358.841
22.838.940
2.038.245
25.236.026
3 aydan
kısa (I)
-
3-12
ay arası (II)
-
1-5 yıl
arası (III)
Türev olmayan finansal yükümlülükler
Banka kredileri
Ticari borçlar
Diğer borçlar
Toplam yükümlülük
358.841
22.838.940
2.038.245
25.236.026
358.841
22.838.940
2.038.245
25.236.026
358.841
22.838.940
2.038.245
25.236.026
-
b.3) Piyasa riski yönetimi
Faaliyetleri nedeniyle Grup, döviz kurundaki ve faiz oranındaki değiĢiklikler ile ilgili finansal risklere maruz
kalmaktadır. Grup düzeyinde karĢılaĢılan piyasa riskleri, duyarlılık analizleri esasına göre ölçülmektedir.
Cari yılda Grup‟un maruz kaldığı piyasa riskinde ya da karĢılaĢılan riskleri ele alıĢ yönteminde veya bu riskleri
nasıl ölçtüğüne dair kullandığı yöntemde, önceki seneye göre bir değiĢiklik olmamıĢtır.
b.3.1) Kur riski yönetimi
Yabancı para cinsinden iĢlemler, kur riskinin oluĢmasına sebebiyet vermektedir. Grup‟un yabancı para
cinsinden parasal ve parasal olmayan varlıklarının ve parasal ve parasal olmayan yükümlülüklerinin bilanço
tarihi itibariyle dağılımı aĢağıdaki gibidir:
67
-
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b)Finansal Risk Faktörleri(devamı)
b.3.1) Kur riski yönetimi(devamı)
31 Aralık 2010
TL KarĢılığı
(Fonksiyonel
para birimi)
1. Ticari Alacak
2a. Parasal Finansal Varlıklar
2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar
3. Diğer
4. DÖNEN VARLIKLAR
5. Ticari Alacaklar
6a. Parasal Finansal Varlıklar
6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar
7. Diğer
8. DURAN VARLIKLAR
3.516.309
1.060.417
4.576.726
ABD Doları
866.313
593.584
1.459.897
-
-
Avro
342.827
69.708
412.535
-
GBP
567.907
567.907
-
9. TOPLAM VARLIKLAR
4.576.726
1.459.897
412.535
567.907
10. Ticari Borçlar
11. Finansal Yükümlülükler
12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
12b. P arasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
13. KISA VADELĠ YÜKÜMLÜLÜKLER
910.431
259.853
1.170.284
63.156
63.156
377.069
126.813
503.882
16.805
16.805
68
Diğer
117.998
117.998
117.998
-
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b)Finansal Risk Faktörleri(devamı)
b.3.1) Kur riski yönetimi(devamı)
31 Aralık 2010
TL KarĢılığı
(Fonksiyonel
para birimi)
ABD Doları
14. Ticari Borçlar
15. Finansal Yükümlülükler
16a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
16b. P arasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
17. UZUN VADELĠ YÜKÜMLÜLÜKLER
10.086.467
10.086.467
6.524.235
6.524.235
18. TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER
11.256.752
6.587.391
Avro
503.882
GBP
Diğer
-
-
16.805
-
19. Bilanço dıĢı türev araçların net varlık /
yükümlülük pozisyonu (19a-19b)
-
-
-
-
-
19.a Aktif karakterli bilanço dıĢı döviz cinsinden
türev ürünlerin tutarı
-
-
-
-
-
19b. P asif karakterli bilanço dıĢı döviz cinsinden
türev ürünlerin tutarı
-
-
-
-
-
20. Net yabancı para varlık yükümlülük pozisyonu
(6.680.026)
(5.127.494)
(91.347)
551.102
117.998
21. Parasal kalemler net yabancı para varlık / yükümlülük
pozisyonu (1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a)
(6.680.026)
(5.127.494)
(91.347)
551.102
117.998
69
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b) Finansal Risk Faktörleri(devamı)
b.3.1) Kur riski yönetimi(devamı)
31 Aralık 2010
TL KarĢılığı
(Fonksiyonel
para birimi)
ABD Doları
Avro
GBP
Diğer
22. Döviz hedge'i için kullanılan finansal araçların
toplam gerçeğe uygun değeri
-
-
-
-
-
23. Döviz varlıkların hedge edilen kısmının tutarı
-
-
-
-
-
24. Döviz yükümlülüklerin hedge edilen kısmının tutarı
-
-
-
-
-
25. Ġhracat
15.983.330
3.843.192
1.891.751
1.819.778
26. Ġthalat
106.388.543
50.185.777
15.556.055
1.542
70
1.978.472
-
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b)Finansal Risk Faktörleri(devamı)
b.3.1) Kur riski yönetimi(devamı)
31 Aralık 2009
TL KarĢılığı
(Fonksiyonel
para birimi)
1. Ticari Alacak
2a. Parasal Finansal Varlıklar
2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar
3. Diğer
4. DÖNEN VARLIKLAR
5. Ticari Alacaklar
6a. Parasal Finansal Varlıklar
6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar
7. Diğer
8. DURAN VARLIKLAR
3.395.630
5.188.813
8.584.443
ABD Doları
814.752
1.221.200
2.035.952
-
-
Avro
485.002
1.550.781
2.035.783
-
GBP
397.854
397.854
-
9. TOPLAM VARLIKLAR
8.584.443
2.035.952
2.035.783
397.854
10. Ticari Borçlar
11. Finansal Yükümlülükler
12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
12b. P arasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
13. KISA VADELĠ YÜKÜMLÜLÜKLER
1.900.804
1.900.804
286.526
286.526
672.829
672.829
6.642
6.642
71
Diğer
170.557
170.557
170.557
-
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b)Finansal Risk Faktörleri(devamı)
b.3.1) Kur riski yönetimi(devamı)
31 Aralık 2009
TL KarĢılığı
(Fonksiyonel
para birimi)
14. Ticari Borçlar
15. Finansal Yükümlülükler
16a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
16b. P arasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
17. UZUN VADELĠ YÜKÜMLÜLÜKLER
18. TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER
ABD Doları
1.900.804
286.526
Avro
672.829
GBP
Diğer
-
-
6.642
-
19. Bilanço dıĢı türev araçların net varlık /
yükümlülük pozisyonu (19a-19b)
-
-
-
-
-
19.a Aktif karakterli bilanço dıĢı döviz cinsinden
türev ürünlerin tutarı
-
-
-
-
-
19b. P asif karakterli bilanço dıĢı döviz cinsinden
türev ürünlerin tutarı
-
-
-
-
-
20. Net yabancı para varlık yükümlülük pozisyonu ( 9-18+19)
6.683.639
1.749.426
1.362.954
391.212
170.557
21. Parasal kalemler net yabancı para varlık / yükümlülük
pozisyonu (1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a)
6.683.639
1.749.426
1.362.954
391.212
170.557
72
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b)Finansal Risk Faktörleri(devamı)
b.3.1) Kur riski yönetimi(devamı)
31 Aralık 2009
TL KarĢılığı
(Fonksiyonel
para birimi)
ABD Doları
Avro
GBP
Diğer
22. Döviz hedge'i için kullanılan finansal araçların toplam gerçeğe
uygun değeri
-
-
-
-
-
23. Döviz varlıkların hedge edilen kısmının tutarı
-
-
-
-
-
24. Döviz yükümlülüklerin hedge edilen kısmının tutarı
-
-
-
-
-
25. Ġhracat
15.861.545
4.037.900
1.840.195
1.537.424
1.802.548
26. Ġthalat
76.802.620
34.186.605
10.958.930
1.547
17.544
Kur riskine duyarlılık
Grup baĢlıca USD , AVRO ve GBP cinsinden kur riskine maruz kalmaktadır. AĢağıdaki tablo, ġirketin USD, AVRO ve GBP kurlarındaki %10‟luk değiĢime olan
duyarlılığını göstermektedir. Kullanılan %10‟luk oran, kur riskinin üst düzey yönetime Grup içinde raporlanması sırasında kullanılan oran olup, söz konusu oran
yönetimin döviz kurlarında beklediği olası değiĢikliği ifade eder. ġirket‟in raporlama tarihinde maruz kaldığı kur riskine iliĢkin duyarlılık analizleri, mali yılın
baĢlangıcındaki değiĢikliğe göre belirlenir ve tüm raporlama dönemi boyunca sabit tutulur. Pozitif değer, kar/zararda ve diğer özkaynak kalemlerindeki artıĢı ifade
eder.
73
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b)Finansal Risk Faktörleri(devamı)
b.3.1) Kur riski yönetimi(devamı)
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
Kar / (Zarar)
Kar / (Zarar)
Yabancı paranın
değer kazanması
1 - ABD Doları net varlık / yükümlülüğü
2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-)
3- ABD Doları net etki (1 +2)
4 - Avro net varlık / yükümlülük
5 - Avro riskinden korunan kısım (-)
6- Avro net etki (4+5)
7- GBP net varlık / yükümlülüğü
8- GBP riskinden korunan kısım (-)
9- GBP net etki (7+8)
TOPLAM (3 + 6 +9)
Yabancı paranın
değer kaybetmesi
ABD Doları'n ın TL karĢısında % 10 değerlenmesi halinde
(792.711)
792.711
(792.711)
792.711
Avro'nun TL karĢısında % 10 değerlenmesi halinde
(18.718)
18.718
(18.718)
18.718
Diğer döviz kurlarının TL karĢısında % 10 değerlenmesi halinde
112.362
(112.362)
112.362
(112.362)
(699.067)
699.067
74
Yabancı paranın
değer kazanması
Yabancı paranın
değer kaybetmesi
263.411
263.411
(263.411)
(263.411)
294.439
294.439
(294.439)
(294.439)
93.468
93.468
(93.468)
(93.468)
651.318
(651.318)
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
38.
FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (devamı)
b)Finansal Risk Faktörleri(devamı)
b.3.2) Faiz oranı riski yönetimi
Grup‟un sabit ve değiĢken faiz oranları üzerinden borçlanması, Grup‟u faiz oranı riskine maruz
bırakmaktadır.
Grup‟un faiz oranına duyarlı finansal araçlarının dağılımı aĢağıdaki gibidir:
Faiz Pozisyonu Tablosu
31 Aralık 2010
31 Aralık 2009
Sabit Faizli Araçlar
Finansal Varlıklar
Gerçeğe uygun değer farkı kar/zarara yansıtılan varlıklar
Satılmaya hazır finansal varlıklar
Finansal Yükümlülükler
-
-
-
-
DeğiĢken Faizli Finansal Araçlar
Finansal Varlıklar
Finansal Yükümlülükler
10.396.548
-
AĢağıdaki tabloda faiz oranlarındaki 0,005‟lik ilave bir artıĢın, vergi öncesi kar seviyesinde, değiĢken faizli
krediler üzerindeki etkisi gösterilmektedir.
Vergi öncesi kar/(zarar)
31 Aralık
31 Aralık
2010
2009
ABD Doları ve Euro faizin 0,005 yüksek gerçekleĢmesi ve
diğer tüm değiĢkenlerin sabit kalması halinde
1- ABD Doları risk tutarı
2- Riskten korunan kısım (-)
Net etki
(50.683)
(50.683)
-
1-Euro Risk tutarı
2- Riskten korunan kısım (-)
Net etki
(1.299)
(1.299)
-
75
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
39.
FĠNANSAL ARAÇLAR
Finansal araçlar kategorileri
Ġtfa edilmiĢ
değerlerinden
gösterilen diğer
finansal
yükümlülükler
31 Aralık 2010 Bilanço
Krediler ve
alacaklar
Finansal varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri
Ticari alacaklar
Finansal yükümlülükler
Finansal borçlar
Ticari borçlar
Kayıtlı
değer
Not
6.029.469
105.571.642
-
105.571.642
6
10
-
20.433.983
30.163.280
20.433.983
30.163.280
8
10
Grup, finansal araçların değerlerinin makul değerlerini yansıttığını düĢünmektedir.
76
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir.)
39.
FĠNANSAL ARAÇLAR(devamı)
Finansal araçlar kategorileri (devamı)
Ġtfa edilmiĢ
değerlerinden
gösterilen diğer
finansal
yükümlülükler
31 Aralık 2009 Bilanço
Krediler ve
alacaklar
Finansal varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri
Ticari alacaklar
Finansal yükümlülükler
Finansal borçlar
Ticari borçlar
Kayıtlı
değer
Not
13.680.445
73.472.176
-
73.472.176
6
10
-
358.841
22.838.940
358.841
22.838.940
8
10
Grup, finansal araçların değerlerinin makul değerlerini yansıttığını düĢünmektedir.
77
OLMUKSA INTERNATIONAL PAPER
SABANCI AMBALAJ SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ.
31 ARALIK 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE
KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiĢtir r.)
40.
BĠLANÇO TARĠHĠNDEN SONRAKĠ OLAYLAR
ġirket, Türk Ticaret Kanunu'nun 451'inci ve Kurumlar Vergisi Kanunu'nun 19 ve 20'inci maddeleri
çerçevesinde DS Smith Çopikas ile DS Smith Trakya'yı devralma suretiyle birleĢme iĢlemine Sermaye
Piyasası Kurulu'nun Seri:1, No:31 sayılı "BirleĢme ĠĢlemleri'ne ĠliĢkin Esaslar Tebliği" çerçevesinde onay
verilmesi için Sermaye Piyasası Kurulu'na 1082 sayılı baĢvuru ile 12 Ocak 2011 tarihinde baĢvurmuĢtur.
Devir alınacak Ģirketlerin ġirket dıĢındaki diğer ortaklarından feragatname alındığı hususu da gözönüne
alınarak düzenlenen 8 Aralık 2010 tarihli bilirkiĢi raporunda, birleĢme oranının bir ve değiĢtirme oranının sıfır
olarak tespit edilmesi nedeniyle ġirket tarafından sermaye artırımı yapılmasına gerek bulunmadığı dikkate
alınarak ilgili ġirket baĢvusu Sermaye Piyasası Kurulu'nun 2011/8 numaralı Haftalık Bülteni'nde yayınlandığı
üzere olumlu karĢılanmıĢtır.
ġirket, birleĢmeye esas alınacak 31 Ekim 2010 tarihli bilanço ve gelir tablosunun görüĢülmesi ve tasdiki için
30 Mart 2011 tarihinde Olağanüstü Genel Kurul yapacaktır.
41.
FĠNANSAL TABLOLARI ÖNEMLĠ ÖLÇÜDE ETKĠLEYEN YA DA FĠNANSAL TABLOLARIN
AÇIK, YORUMLANABĠLĠR VE ANLAġILABĠLĠR OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI
GEREKLĠ OLAN DĠĞER HUSUSLAR
Bulunmamaktadır.
78