Yatırımcı Bilgi Formu
advertisement
Yatırımcı Bilgi Formu Bu form, bu Fon ile ilgili temel bilgileri ve Fon’a yatırım yapmaktan kaynaklanan riskleri içerecek şekilde sermaye piyasası mevzuatı uyarınca hazırlanmıştır. Bu form satış ya da pazarlama dokümanı değildir. Fon hakkındaki bilgileri ve fona ilişkin temel riskleri anlayabilmeniz için Fon’a yatırım yapmaya karar vermeden önce bu formu okumanız tavsiye edilir. Pioneer Funds Global High Yield Fonu ISIN KODU: LU0190652510 İzahname onayı tarihi: 5 Aralık 2007 Fon Hakkında Bu fon, Lüksemburg’da kurulu Pioneer Funds’un şemsiyesi altında bulunan Global High Yield Fonu (“Fon”)’dur. Fon’un Temsilcisi Yapı ve Kredi Bankası A.Ş.’dir. Fon, bu formda belirlenen risk profilindeki yatırımcılara yöneliktir. Fon portföyü Pioneer Asset Management S.A. tarafından yönetilmektedir. Pioneer Asset Management S.A. payları esas olarak tamamı UniCredit S.p.A. grubuna ait olan Pioneer Global Asset Management S.p.A tarafından iktisap edilmektedir. Yatırım Amacı ve Politikası Bu Alt Fon’un amacı, dünya genelindeki devlet ve şirket ihraççılarının Yatırım Yapılabilirden Düşük Kredi Notuna Sahip borçlanma araçlarına ve borçlanma ile ilgili araçlarına yatırım yaparak sermaye değer artışı ve gelir elde etmektir. Alt Fon’un varlıklarının en az %80’i normalde Yatırım Yapılabilirden Düşük Kredi Notuna Sahip borçlanma araçları ve borçlanma ile ilgili araçlara ve tercihli hisse senetlerine yatırılacaktır. Fon’un yatırım yapabileceği borçlanma araçları ve borçlanma ile ilgili araçların arasında mortgage bağlantılı ve varlık teminatlı menkul kıymetler ile dönüştürülebilir menkul kıymetler bulunur. Fon, geniş bir vade ve ihraççı ülke aralığına sahip araçlara yatırım yapabilir. Yatırım stratejisi uyarınca yatırım yapılacak varlıklara ilişkin sınırlar için Fon’a ilişkin izahnamenin VII. Fon Portföy Sınırlamaları Hakkında Bilgiler bölümü altında yer alan “Özel Risk Mülahazaları” bölümüne başvurmalıdır. Yatırım yapılacak varlıkların belirlenmesinde Pioneer Asset Management S.A yetkilidir. Fon, ihtisaslaşmış hisse senedi piyasalarının getirilerinden yararlanmak isteyen bireysel yatırımcılar için uygundur. uzmanlaşmış sabit getiri sağlayan piyasalara katılmak isteyen yatırımcılar için uygundur. Fon, pazardaki dalgalanmaların olusturabileceği zararlar nedeniyle daha ziyade orta ve uzun vadeli yatırım hedefine sahip olan yatırımcılar için uygundur. Portföy Dağılımı Portföy dağılımı aşağıdaki gibidir: Global High Yield Hisse Senetleri %-0,64 %0,9 %99,67 Özel Sektör Borçlanma Senetleri Diğer Alım Satım ve Vergileme Esasları - Fon’un pay grubu, A Grubu ve dağıtımsızdır. - Fon katılma payları günlük olarak alınıp satılır. - Net aktif değeri normal olarak her Lüksemburg iş günü (“Değerleme Günü”) ilgili Fon’a temel oluşturan varlıkların değeri baz alınarak hesaplanır. Değerlemeye baz oluşturan bu varlıklar, ilgili Değerleme Günü kapanış saati itibariyle ilgili piyasalarda oluşan son cari fiyatlarla değerlenir. - Her bir Değerleme Günü için işlem fiyatları Lüksemburg saati ile 22.00’de (Türkiye saati ile 23.00) hazırlanmış olacaktır. - Katılım Payı alınması ve Katılım Paylarının itfası ilgili Fon’un ilgili Sınıfının para birimi (ABD Doları veya Avro) (“Fiyat Para Birimi”) üzerinden yapılacaktır. Katılım Payı alımı veya Katılım Paylarının itfası ile ilgili para birimi değişikliklerinde uygulanacak kur oranları Temsilci tarafından belirlenecektir. - Fon işlemleri, İş Günlerinde saat 09:00-14:00 arasında yazılı bir emir formu düzenlemek suretiyle yapılacaktır. - Temsilci, alım ve satım emirlerini, Kayıt Yetkilisi ve Devir Temsilcisi aracılığı ile yerine getirecektir. Gün içinde alınan tüm alım ve satım emirleri gün sonunda Temsilci tarafından iletilecek, emirlerin gerçekleştiği fiyat ile birlikte emir teyitleri, ilgili Değerleme Gününden 1 (bir) İş Günü sonra (T+1) Temsilciye gönderilecektir. - Fon Katılma Payları ABD vatandaşlarına satılmayacaktır. Bu çerçevede ABD vatandaşları Türkiye’de halka arz edilen Fon Katılma Paylarını da satın alamayacaktır. - Fon paylarının alım satım işlemlerinin temsilci aracılığıyla yapılması zorunludur. - Mevcut Lüksemburg yasaları altında, Fon, Lüksemburg'da net varlık değeri üzerinden yıllık %0,05 iştirak vergisi (taxe d'abonnement) ödemekle yükümlüdür. Bu vergi, Fon’un net varlık değeri baz alınarak her üç ayın sonunda üç aylık olarak ödenir. Ancak, Fon’un yalnızca para piyasası araçlarına ya da kredi kurumu mevduatlarına yatırım yaptığı durumlarda ya da Fon’daki Birimlerin ya da Birim Sınıflarının bir ya da birden çok kurumsal yatırımcıya ayrıldığı durumlarda %0,01'lik daha düşük bir vergi oranı uygulanmaktadır. - Bu düşürülmüş iştirak vergisi (taxe d'abonnement) oranı Fon’un I, J, S ve X Birim Sınıfları için geçerlidir. - Bu konudaki istisnalar ve diğer detaylar için ise formun “Önemli Bilgiler” bölümü incelenmelidir. Risk ve Getiri Profili Düşük Risk Pot ans iye l Dü şük Get ir i 1 - - - 2 3 Yüksek risk Pot ans iye l Yük se k Get ir i 4 5 6 7 Belirtilen risk değeri Fon’un geçmiş performansına göre belirlenmiştir ve Fon’un gelecekteki risk profiline ilişkin güvenilir bir gösterge olmayabilir. Risk değeri zaman içinde değişebilir. En düşük risk değeri dahi, bu Fon’a yapılan yatırımın hiçbir risk taşımadığı anlamına gelmez. Fon’un belirtilen risk değerine sahip olma gerekçeleri:…… Yatırımcıların, Yatırım Yapılabilirden Düşük Kredi Notuna Sahip senetlere ve Yükselen Piyasalara yatırım yapmanın taşıdığı yüksek riskin bilincinde olmaları gerekir. Yatırımcı yüksek getirili menkul kıymetler içeren bir portföyün daha geniş kapsamlı riski dağıtılmış bir portföye göre daha oynak olabileceğini bilmelidir. Global Yatırım Riski: Fon, kendi portföylerindeki pozisyonların riskini, ve bu pozisyonların portföylerinin genel risk profiline katkısını herhangi bir tarihte izlemesini ve ölçmesini sağlayacak bir risk yönetimi sürecini kullanmalıdır. Emanet Riski: Fon varlıkları Yeddiemine emanet olarak yatırılır ve Yeddiemin defterlerinde ilgili Fonlara ait olarak tanımlanır. Nakit dısındaki varlıklar Yeddieminin diğer varlıklarından ayrı tutularak, Yeddieminin iflas etmesi durumunda varlıkların geri alınamaması riski tamamen ortadan kaldırılamasa bile hafifletilmiş olur. Nakit mevduatlar, bu sekilde ayrı tutulmaz ve dolayısıyla iflas durumunda daha yüksek bir riskle karşı karşıya kalırlar. Diğer risklere ilişkin detaylı bilgilere ise izahnameden ulaşılabilir. Ücret, Gider ve Komisyon Bilgileri Aşağıdaki tabloda yer alan ücret, gider komisyonlar Fon’un getirisini doğrudan etkiler. A) Fon’dan tahsil edilecek ücretler ve % a) Yönetim ücreti (yıllık) -Portföy saklayıcısı -Yönetici b) Azami dağıtım ücreti 1,20 0,60 0,60 c) Azami satış komisyonu 5 d) Saklama kuruluşu ücreti 0,003 – 0,5 % 0,15 B) Yatırımcılardan belirli şartlar Fon’un Maruz Kalacağı Temel Riskler altında tahsil edilecek ücret ve Gelişmekte olan piyasa riskleri: Belirli ülkelerde, komisyonlar bu ülkelere yapılan yatırımları etkileyebilecek a) Azami satış ücreti 5 varlıklara el konulması ve yıkıcı vergiler getirilmesi, b) Dönüştürme ücreti 1 siyasi veya sosyal huzursuzluk ve istikrarsızlık ile diplomatik gelişmeler görülebilir. Yabancı c) Performans ücreti yatırımcıların belirli ülkelerde menkul kıymetlere yatırım yapma şekli ile bu yatırımların tabi olduğu Performans ücreti ölçümünün üzerinde, sınırlamalar, Fon’un yatırım faaliyetlerini 0,01 maksimum %15,00 değerinde sağladığı etkileyebilir. yıllık performans aşamının yüzdesidir. Döviz/kur riski: Farklı Birim Sınıflarının değerleri belirli bir Fiyatlandırma Döviz Cinsinden saptanmakla d) Satış komisyonu (Normal Alımlar) beraber, bu Birim Sınıflarının varlıkları, değerleri 1,5 başka döviz cinslerinde saptanmış menkul kıymetlere e) Satış komisyonu (Periyodik Alımlar) yatırılabilir. Fon’un, Baz Döviz Cinsinde ifade edildiği 0,75 sekliyle Net Varlık Değeri, Fon’un Baz Döviz Cinsi ile Fon’un yatırımlarının değerlerinin saptandığı döviz Ücret ve komisyonlar hakkında daha fazla bilgi cinsleri arasındaki döviz kuru değisikliklerine uygun için, www.kap.gov.tr adresinden ulaşılabilecek olarak dalgalanacaktır. Dolayısıyla Fon, döviz/kur Fon izahnamesinde yer alan açıklamalara bakınız. riskine maruz kalabilir. Piyasa riski: Fon’un yatırım yapabileceği bazı Fon’un Geçmiş Performansı borsalar, Yasal Kontrol Altındaki Piyasalar ve Yasal Fon’un geçmiş performansı, gelecek dönem Kontrol Altındaki Diğer Piyasaların likiditesi olmadığı, performansı için bir gösterge olamaz. likiditesinin yeterli olmadığı ya da değisik zamanlarda Fon’un kuruluş tarihi 18 Haziran 2004’tür. yüksek derecede oynak olduğu ortaya çıkabilir. - Fon performansının hesaplamasında birim pay değeri esas alınmıştır. 2006 % 10,6 2007 % 12,9 % 2,3 % 4,1 2008 % 34,5 % 23,3 2009 % 53,4 % 50,9 2010 % 14,9 Pioneer Funds- Global High Yield % 13,0 2011 % -1,1 % 3,5 2012 % 16,5 % 19,6 2013 % 4,9 2014 % 5,3 % -1,6 % 0,3 2015 % -7,5 % -2,7 Barclays Global High Yield Index - Önemli Bilgiler Fon, Lüksemburg’da kurulu Pioneer Funds Şemsiye Fonu’na bağlıdır. - Portföy saklayıcısı Yapı ve Kredi Bankası A.Ş.’dir. Fon’un Türkiye’de satışına 11 Aralık 2007 tarihinde başlanmıştır. Fon hakkında daha fazla bilgiye, izahnameye, Fon’un Lüksemburg’ta tâbi olduğu mevzuat uyarınca hazırlanan finansal raporlara, bağımsız denetim raporuna ve diğer periyodik raporların asılları ile Türkçe özetlerine http://www.kap.gov.tr/ ve https://www.yapikredi.com.tr/yatirim-urunleri/yatirim-fonlari/pioneerfonlari.aspx adresinden ve Kurucu’nun şube ve acentelerinden ulaşılabilir. 1 Fon izahnamesi 26.07.2016 tarihinde Kamuyu Aydınlatma Platformu’nda yayımlanmıştır. Ay sonu fon katılma fiyatı Kamuyu Aydınlatma Platformu’nda ilan edilir. Bu Fon’un vergilendirilmesine ilişkin açıklamalar, Fon izahnamesinde yer almaktadır. Temsilcinin, bu formla ilgili sorumluluğu, formdaki yanıltıcı, yanlış ve izahname ile tutarlı olmayan bilgiler ile sınırlıdır. Şemsiye Fona bağlı her bir fonun tüm varlık ve yükümlülükleri birbirinden ayrıdır. Fon ve Yapı ve Kredi Bankası A.Ş., Türkiye’de yetkilendirilmiş olup söz konusu ülke mevzuatı kapsamında gözetim ve denetime tâbidir. Bu Yatırımcı Bilgi Formu [Haziran 2016] tarihi itibarıyla günceldir. 1 Gerekli olması halinde yatırımcılar için önemli görülen diğer ek bilgilere nereden ulaşılabileceği hususuna da bu bölümde yer verilir.
