arena bilgisayar sanayi ve ticaret a.ş. 1 ocak
advertisement
ARENA BİLGİSAYAR SANAYİ VE TİCARET A.Ş. 1 OCAK - 31 MART 2011 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLAR ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE FĠNANSAL TABLOLAR ĠÇĠNDEKĠLER SAYFA BĠLANÇOLAR .............................................................................................................................. 1-2 KAPSAMLI GELĠR TABLOLARI ............................................................................................ 3 ÖZKAYNAK DEĞĠġĠM TABLOLARI...................................................................................... 4 NAKĠT AKIM TABLOLARI ...................................................................................................... 5 FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR ....................................... 6-41 DĠPNOT 1 DĠPNOT 2 DĠPNOT 3 DĠPNOT 4 DĠPNOT 5 DĠPNOT 6 DĠPNOT 7 DĠPNOT 8 DĠPNOT 9 DĠPNOT 10 DĠPNOT 11 DĠPNOT 12 DĠPNOT 13 DĠPNOT 14 DĠPNOT 15 DĠPNOT 16 DĠPNOT 17 DĠPNOT 18 DĠPNOT 19 DĠPNOT 20 DĠPNOT 21 DĠPNOT 22 DĠPNOT 23 DĠPNOT 24 DĠPNOT 25 DĠPNOT 26 ġĠRKET’ĠN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU .............................................................. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR ......................................................... NAKĠT VE NAKĠT BENZERLERĠ ....................................................................................................... FĠNANSAL BORÇLAR ......................................................................................................................... TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR ........................................................................................................ DĠĞER ALACAK VE BORÇLAR ......................................................................................................... STOKLAR .............................................................................................................................................. MADDĠ DURAN VARLIKLAR ............................................................................................................ MADDĠ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR ....................................................................................... TAAHHÜTLER VE ġARTA BAĞLI YÜKÜMLÜLÜKLER ................................................................ DĠĞER UZUN VADELĠ YÜKÜMLÜLÜKLER .................................................................................... KIDEM TAZMĠNATI KARġILIĞI ........................................................................................................ DĠĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER ......................................................................................... ÖZKAYNAKLAR .................................................................................................................................. SATIġ AMACIYLA ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR VE DURDURULAN FAALĠYETLER ......................................................................................................... SATIġLAR VE SATIġLARIN MALĠYETĠ ........................................................................................... ARAġTIRMA VE GELĠġTĠRME GĠDERLERĠ, PAZARLAMA, SATIġ VE DAĞITIM GĠDERLERĠ, GENEL YÖNETĠM GĠDERLERĠ.................................................................. NĠTELĠKLERĠNE GÖRE GĠDERLER................................................................................................... FĠNANSAL GELĠRLER ......................................................................................................................... FĠNANSAL GĠDERLER ........................................................................................................................ VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ ........................................................................................ HĠSSE BAġINA KAZANÇ/KAYIP ....................................................................................................... ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI .................................................................................................... FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ ................... FĠNANSAL ARAÇLAR ......................................................................................................................... BĠLANÇO TARĠHĠNDEN SONRAKĠ OLAY ....................................................................................... 6 6-13 14 14 15-18 19 19 20 21 22 22 23 24 25-26 27 27 28 28 29 29 30-32 32 32-33 34-40 41 41 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 VE 31 ARALIK 2010 TARĠHLERĠ ĠTĠBARĠYLE BĠLANÇOLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) Dipnot Referansları 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 203.028.217 185.147.237 3 7.097.270 5.501.746 5 23 6 7 13 96.141.034 87.947.778 11.842.135 95.762.608 1.573 100.702 75.581.758 8.198.850 10.024.763 10.537.146 8.938 6.315.160 2.657.258 65.548 977.859 7.638 6.655.247 2.806.335 1.067.926 213.052.980 195.684.383 VARLIKLAR Dönen varlıklar Nakit ve nakit benzerleri Ticari alacaklar - Diğer ticari alacaklar - ĠliĢkili taraflardan alacaklar Diğer alacaklar Stoklar Diğer dönen varlıklar Duran varlıklar Ticari alacaklar Maddi duran varlıklar Maddi olmayan duran varlıklar Ertelenen vergi varlığı Diğer duran varlıklar 5 8 9 21 13 Toplam varlıklar Bu ara dönem finansal tablolar 25 Nisan 2011 tarihinde ġirket Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıĢtır. Takip eden dipnotlar ara dönem finansal tabloların tamamlayıcı parçasını oluĢtururlar. 1 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 VE 31 ARALIK 2010 TARĠHLERĠ ĠTĠBARĠYLE BĠLANÇOLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) Dipnot Referansları 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 138.116.488 123.711.587 4 44.586.345 40.428.691 5 6 21 13 74.477.691 1.340.501 1.992.758 15.719.193 66.866.136 2.024.171 782.740 13.609.849 2.685.720 3.097.777 12 21 11 303.720 2.382.000 217.796 501.519 2.378.462 14 72.250.772 68.875.019 14 14 14 2.1.3 32.000.000 85.927 2.555.827 3.201.221 17.491.881 13.595.495 3.320.421 32.000.000 85.799 2.504.494 3.197.350 17.491.881 (815.848) 14.411.343 KAYNAKLAR Kısa vadeli yükümlülükler Finansal borçlar Ticari borçlar - Diğer ticari borçlar Diğer borçlar Dönem karı vergi yükümlülüğü Diğer kısa vadeli yükümlülükler Uzun vadeli yükümlülükler Kıdem tazminatı karĢılığı Ertelenen vergi yükümlülüğü Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler ÖZKAYNAKLAR Özkaynaklar ÖdenmiĢ sermaye Hisse senedi ihraç primleri Sermaye çevrim farkları Yabancı para çevrim farkları Kardan ayrılan kısıtlanmıĢ yedekler GeçmiĢ yıllar kar/zararları Net dönem karı/zararı Toplam kaynaklar 213.052.980 195.684.383 Takip eden dipnotlar ara dönem finansal tabloların tamamlayıcı parçasını oluĢtururlar. 2 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 VE 2010 TARĠHLERĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMLERĠNE AĠT KAPSAMLI GELĠR TABLOLARI (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) Dipnot Referansları Sürdürülen faaliyetler SatıĢ gelirleri (net) SatıĢların maliyeti (-) 16 16 Brüt kar Pazarlama, satıĢ ve dağıtım giderleri (-) Genel yönetim giderleri (-) Diğer faaliyet gelirleri Diğer faaliyet giderleri (-) 17 17 Faaliyet karı/zararı Finansal gelirler Finansal giderler (-) 19 20 Vergi öncesi kar/zarar Vergi gelir/gideri: Dönem vergi gideri Ertelenen vergi gelir/gideri 21 21 Dönem karı/zararı Diğer kapsamlı gelir/gider: Yabancı para çevrim farkları 2.1.3 Toplam kapsamlı gelir/gider Bin hisse baĢına kazanç (TL) 22 1 Ocak31 Mart 2010 1 Ocak 31 Mart 2010 213.008.834 (198.910.709) 162.195.132 (149.182.354) 14.098.125 13.012.778 (3.454.844) (3.740.489) 33.502 (22.130) (3.004.990) (3.150.864) 2.439 (358.919) 6.914.164 6.500.444 24.019 (2.346.378) 17.802 (2.095.634) 4.591.805 4.422.612 (1.271.384) (2.021.451) 750.067 (1.083.358) (1.140.671) 57.313 3.320.421 3.339.254 55.332 666.979 3.375.753 4.006.233 1,04 1,04 Takip eden dipnotlar ara dönem finansal tabloların tamamlayıcı parçasını oluĢtururlar. 3 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 VE 2010 TARĠHLERĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMLERĠNE AĠT ÖZKAYNAK DEĞĠġĠM TABLOLARI (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) Sermaye Sermaye çevrim farkları Hisse senedi ihraç primleri Yabancı para çevrim farkları 32.000.000 1.605.056 83.563 2.401.583 3.028.001 3.614.757 16.681.872 59.414.832 - 352.633 - 877 - 313.469 - - - 3.339.254 666.979 3.339.254 31 Mart 2010 tarihi itibariyle bakiyeler 32.000.000 1.957.689 84.440 2.715.052 3.028.001 3.614.757 20.021.126 63.421.065 1 Ocak 2011 tarihi itibariyle bakiyeler 32.000.000 2.504.494 85.799 3.197.350 4.511.633 12.980.248 13.595.495 68.875.019 - 51.333 - 128 - 3.871 - - - 3.320.421 55.332 3.320.421 32.000.000 2.555.827 85.927 3.201.221 4.511.633 12.980.248 16.915.916 72.250.772 1 Ocak 2010 tarihi itibariyle bakiyeler Yabancı para çevrim farkları (*) Net dönem karı (*) Yabancı para çevrim farkları (*) Net dönem karı (*) 31 Mart 2011 tarihi itibariyle bakiyeler Kardan ayrılan GeçmiĢ yıllar kısıtlanmıĢ yedekler karları ve Yasal Olağanüstü net dönem yedekler yedekler karı (*) Net dönem karı ile yabancı para çevrim farklarının toplamı toplam kapsamlı geliri oluĢturmaktadır. Takip eden dipnotlar ara dönem finansal tabloların tamamlayıcı parçasını oluĢtururlar. 4 Toplam özkaynaklar ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 VE 2010 TARĠHLERĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMLERĠNE AĠT NAKĠT AKIM TABLOLARI (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) Dipnot Referansları 31 Mart 2011 31 Mart 2010 Vergi öncesi dönem karı 4.591.805 4.422.612 ĠĢletme faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit tutarının vergi öncesi dönem karı ile mutabakatını sağlayan düzeltmeler: Faiz gideri, kredi kartı komisyonları ve diğer finansman giderleri 20 Amortisman ve itfa payları 8,9 Stok değer düĢüklüğü karĢılığı Kıdem tazminatı yükümlülüğündeki artıĢ, net 12 ġüpheli alacak karĢılığı, net 5 Diğer 1.908.231 549.882 552.369 86.833 142.897 174.391 1.981.257 391.305 429.628 33.036 22.037 - Varlık ve yükümlülüklerdeki değiĢimler öncesi net faaliyet geliri: 8.006.408 7.279.875 (383.560) (12.982.380) (3.590.394) 102.304 7.620.241 1.598 12.781.944 10.913.399 3.640.142 (29.551.246) (38.493) 1.422.607 (795.192) 2.504.798 (1.138.637) (598.368) 6.391.782 Ticari alacaklardaki azalıĢ /(artıĢ) Stoklardaki azalıĢ/(artıĢ) Diğer dönen ve duran varlıklardaki azalıĢ/(artıĢ) Diğer alacaklardakĢi artıĢ Ticari borçlardaki (azalıĢ)/artıĢ ĠliĢkili taraflara borçlardaki artıĢ Diğer borçlar ve diğer kısa vadeli yükümlülüklerdeki (azalıĢ)/artıĢ Ödenen vergiler ĠĢletme faaliyetlerden sağlanan net nakit Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akımı: Maddi ve maddi olmayan duran varlık alımları 8, 9 Yatırım faaliyetlerinde kullanılan net nakit Finansal faaliyetlerden kaynaklanan nakit akımı: Finansal borçlardaki artıĢ/(azalıĢ) Ödenen faiz, kredi kartı komisyonları ve diğer finansman giderleri (39.714) (218.533) (39.714) (218.533) 4.156.506 Finansal faaliyetlerde kullanılan net nakit Nakit ve nakit benzerlerinden kaynaklanan çevrim farkları (1.908.230) (1.888.069) 2.248.276 (1.369.288) (14.670) Nakit ve nakit benzeri değerlerdeki net artıĢ/(azalıĢ) 518.781 138.542 1.595.524 4.942.503 Nakit ve nakit benzeri değerlerin dönem baĢı bakiyesi 3 5.501.746 7.237.484 Nakit ve nakit benzeri değerlerin dönem sonu bakiyesi 3 7.097.270 12.179.987 Takip eden dipnotlar ara dönem finansal tabloların tamamlayıcı parçasını oluĢtururlar. 5 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 1 - ġĠRKET’ĠN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU Arena Bilgisayar Sanayi ve Ticaret A.ġ. (“Arena Bilgisayar” veya “ġirket”) 1991 yılında kurulmuĢ olup, fiili faaliyet konusu bilgisayar ve yan ürünleri ile tüketici elektroniği ve telekomünikasyon ürünlerinin toptan ticaretidir. ġirket ticari malları yurtiçi ve yurtdıĢındaki tedarikçilerinden satın almakta ve satıĢ ağı vasıtası ile yurtiçindeki ve Kuzey Kıbrıs Türk Cumhuriyeti’ndeki müĢterilerine dağıtmaktadır. ġirket, Türkiye’de kayıtlıdır ve faaliyet göstermektedir. ġirket’in ana merkezi Ġstanbul’da olup, ġirket’in ayrıca Ankara, Ġzmir ve Ġstanbul Serbest Bölge’de Ģubeleri bulunmaktadır. Arena Serbest Bölge olarak adlandırılan ġirket’in Ġstanbul Serbest Bölge’de bulunan Ģubesi, ağırlıklı olarak ġirket’in denizaĢırı alımlarıyla ilgili satın alma bölümü olarak faaliyet göstermekte olup ġirket’in serbest bölge kazançlarına iliĢkin cari dönemde yararlandığı kurumlar vergisi istisnası bulunmamaktadır. ġirket’in bünyesinde istihdam edilen personel sayısı 31 Mart 2011 tarihi itibariyle 235 kiĢidir (31 Aralık 2010: 234). Kasım 2000’de ġirket’in %15 oranındaki hisseleri Ġstanbul Menkul Kıymet Borsası’nda halka arz edilmiĢtir. ġirket’in kayıtlı ofis adresi aĢağıdaki gibidir: Göktürk, Merkez Mah. Göktürk Caddesi No:4 Eyüp 34077 Ġstanbul, Türkiye DĠPNOT 2 - FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR 2.1 Sunuma İlişkin Temel Esaslar 2.1.1 Uygulanan Finansal Raporlama Standartları Arena Bilgisayar’ın finansal tabloları Sermaye Piyasası Kurulu’nca (“SPK”) kabul edilen finansal raporlama standartlarına (“SPK Finansal Raporlama Standartları”) uygun olarak hazırlanmıĢtır. Sermaye Piyasası Kurulu, Seri: XI, No: 29 sayılı “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya ĠliĢkin Esaslar Tebliği” ile iĢletmeler tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına iliĢkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu Tebliğ, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra baĢlayan hesap dönemlerine ait ilk ara dönem finansal tablolardan geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiĢ olup, SPK’nın Seri: XI, No: 25 sayılı “Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ”i yürürlükten kaldırılmıĢtır. Bu tebliğe istinaden, iĢletmelerin finansal tablolarını Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (“UMS/UFRS”)’na göre hazırlamaları gerekmektedir. Ancak Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS’nin Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (“UMSK”) tarafından yayımlananlardan farkları Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu (“TMSK”) tarafından ilan edilinceye kadar UMS/UFRS’ler uygulanacaktır. Bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan, TMSK tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları (“TMS/TFRS”) esas alınacaktır. Finansal tabloların hazırlanıĢ tarihi itibariyle, Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS’nin UMSK tarafından yayımlananlardan farkları TMSK tarafından henüz ilan edilmediğinden, finansal tablolar SPK’nın Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği ve bu tebliğe açıklama getiren duyuruları çerçevesinde, 6 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 2 - FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (Devamı) 2.1.1 Uygulanan Finansal Raporlama Standartları (devamı) UMS/UFRS’nin esas alındığı SPK Finansal Raporlama Standartları’na uygun olarak hazırlanmıĢtır. Finansal tablolar ve bunlara iliĢkin dipnotlar SPK tarafından 14 Nisan 2008, 9 Ocak 2009 ve 25 Ekim 2010 tarihli duyuruları ile uygulanması tavsiye edilen formatlara uygun olarak ve zorunlu kılınan bilgiler dahil edilerek sunulmuĢtur. SPK’nın Seri: XI No: 29 sayılı tebliği ve ona açıklama getiren duyuruları uyarınca, iĢletmelerin toplam döviz yükümlülüğünün hedge edilme oranı ile toplam ihracat ve toplam ithalat tutarlarını finansal tablo dipnotlarında sunmaları zorunludur. ġirket muhasebe kayıtlarının tutulmasında ve kanuni finansal tablolarının hazırlanmasında SPK tarafından çıkarılan prensipler ve Ģartlara, Türk Ticaret Kanunu (“TTK”), vergi mevzuatı ve Türkiye Cumhuriyeti Maliye Bakanlığı (“Maliye Bakanlığı”) tarafından çıkarılan Tekdüzen Hesap Planı Ģartlarına uymaktadır. Finansal tablolar, tarihi maliyet esasına göre hazırlanmıĢ kanuni kayıtlara SPK Finansal Raporlama Standartları’na uygun sunumun yapılması amacıyla gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yansıtılarak düzenlenmiĢtir. 2.1.2 Yabancı Para ĠĢlemlerin Fonksiyonel Para Birimi Cinsinden Değerlemesi ġirket, fonksiyonel para birimini, alıĢ ve satıĢların büyük ölçüde ABD Doları bazlı olması nedeniyle, 21 no’lu Uluslararası Muhasebe Standardı (“UMS”) “Kur DeğiĢiminin Etkileri” uyarınca ABD Doları olarak belirlemiĢtir. Buna göre yabancı para iĢlemlerinin ABD Doları’na çevrimindeki ana hatlar aĢağıda belirtilmiĢtir: - Yabancı para iĢlemleri, yabancı para ile fonksiyonel para birimi arasındaki iĢlem tarihindeki spot kur uygulanmak suretiyle bulunan tutar üzerinden fonksiyonel para birimi cinsinden kayıtlara alınır. Her bilanço tarihinde, - Yabancı para parasal kalemler kapanıĢ kurları üzerinden, Yabancı para tarihi maliyeti ile kayıtlarda izlenen parasal olmayan kalemler iĢlemin gerçekleĢtiği tarihteki kurlar üzerinden, Yabancı para makul değeri ile kayıtlarda izlenen parasal olmayan kalemler, makul değerlerinin belirlendiği tarihteki kurlar üzerinden ABD Doları’na çevrilir. 7 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 2 - FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (Devamı) 2.1.3 Fonksiyonel Para Biriminden Farklı Bir Raporlama Para Birimi Kullanılması SPK’ya sunulmak üzere hazırlanan bu finansal tablolar ve dipnotlar Türk Lirası olarak sunulmuĢtur. ABD Doları olarak hazırlanan finansal tabloların sunum amacına yönelik olarak Türk Lirası’na çevrimindeki ana hatlar aĢağıda belirtilmiĢtir: - - Varlık, yükümlülükler ve dönemin finansal tablolarına alınmıĢ gelir ve gideri sonucunda oluĢanlar hariç özkaynaklar kalemleri (bazı özkaynaklar kalemleri hariç) bilanço tarihi itibariyle oluĢan kapanıĢ kurları üzerinden Türk Lirası’na çevrilir. Özkaynaklar hesaplarından sermaye ve sermaye yedekleri tarihsel nominal değerleri ile taĢınmakta olup bunlara iliĢkin çevrim farkları özkaynaklar içerisinde yabancı para çevrim farkları hesabında gösterilmektedir. 31 Mart 2011 tarihinde sona eren üç aylık döneme ait gelir tablosu 3 aylık ortalama yabancı para kuru olan 1 ABD Doları = 1,5706 TL kullanılarak TL’ye çevrilerek sunulmaktadır (01 Ocak - 31 Mart 2010: 1 ABD Doları = 1,5019 TL). Bu iĢlemler sonucunda oluĢan diğer tüm farklar özkaynaklar ve diğer kapsamlı gelir/gider ile iliĢkilendirilmektedir. 31 Mart 2011, 31 Aralık 2010, 31 Aralık 2009 tarihleri itibariyle TL/ABD Doları kapanıĢ kurları aĢağıda belirtilmiĢtir. TL/ABD Doları kuru Tarih 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 31 Aralık 2009 1,5483 1,5460 1,5057 2.1.4 NetleĢtirme/Mahsup Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hak olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net olarak değerlendirme amacı olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin eĢ zamanlı olması durumlarında net olarak gösterilirler. 2.2 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti Hazır değerler Hazır değerler bilançoda maliyet değerleri ile yansıtılmaktadırlar. Hazır değerler, eldeki nakit, banka mevduatları, kredi kartı slip alacakları ile tutarı belirli, nakde kolayca çevrilebilen kısa vadeli ve yüksek likiditeye sahip ve değerindeki değiĢim riski önemsiz olan ve vadesi 3 ay veya daha kısa olan yatırımları içermektedir (Dipnot 3). Ticari alacaklar ve değer düĢüklüğü karĢılığı Doğrudan bir borçluya mal veya hizmet tedariki ile oluĢan ġirket kaynaklı vadeli satıĢlardan kaynaklanan ticari alacaklar, etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiĢ maliyetleri üzerinden değerlendirilmiĢtir. BelirtilmiĢ bir faiz oranı bulunmayan kısa vadeli ticari alacaklar, faiz tahakkuk etkisinin önemsiz olması durumunda fatura tutarı baz alınarak değerlendirilmiĢtir. 8 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 2 - FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (Devamı) 2.2 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı) ġirketin, ödenmesi gereken meblağları tahsil edemeyecek olduğunu gösteren bir durumun söz konusu olması halinde ticari alacaklar için bir değer düĢüklüğü karĢılığı oluĢturulur. Söz konusu bu karĢılığın tutarı, alacağın kayıtlı değeri ile tahsili mümkün tutar arasındaki farktır. Tahsili mümkün tutar, teminatlardan ve güvencelerden tahsil edilebilecek meblağlarda dahil olmak üzere tüm nakit akıĢlarının, oluĢan ticari alacağın orijinal etkin faiz oranı esas alınarak iskonto edilen değeridir. ĠliĢkili taraflar Bu finansal tablolar açısından, sermayedarlar, üst düzey yönetim kadrosu ve yönetim kurulu üyeleri, aileleri ve bunlar tarafından kontrol edilen veya onlara bağlı Ģirketler, iĢtirak ve ortaklıklar iliĢkili taraflar olarak kabul ve ifade edilmiĢlerdir (Dipnot 23). Stoklar Stoklar elde etme maliyeti veya net gerçekleĢebilir değerin düĢük olanıyla finansal tablolarda yansıtılır. Net gerçekleĢebilir değer, satıĢ fiyatından stokları satıĢa hazır hale getirebilmek için yapılacak harcamalar, pazarlama ve satıĢ giderleri düĢüldükten sonraki değerdir. Maliyet, hareketli ortalama metodu kullanılarak hesaplanmaktadır (Dipnot 7). Finansal varlıklar ġirket yönetiminin likidite ihtiyacının karĢılanmasına yönelik olarak veya faiz oranlarındaki değiĢimler nedeniyle satılabilecek olan ve belirli bir süre gözetilmeksizin elde tutulan finansal araçlar, satılmaya hazır finansal yatırımlar olarak sınıflandırılmıĢtır. Bunlar, yönetimin bilanço tarihinden sonraki 12 aydan daha kısa bir süre için finansal aracı elde tutma niyeti olmadıkça veya iĢletme sermayesinin arttırılması amacıyla satıĢına ihtiyaç duyulmayacaksa duran varlıklar olarak gösterilir, aksi halde dönen varlıklar olarak sınıflandırılır. ġirket yönetimi, bu finansal araçların sınıflandırmasını satın alındıkları tarihte uygun bir Ģekilde yapmakta olup düzenli olarak bu sınıflandırmayı gözden geçirmektedir. Tüm finansal yatırımlar, ilk olarak bedelin makul değeri olan ve yatırımla ilgili satın alma masrafları da dahil olmak üzere maliyet bedelleri üzerinden gösterilmektedir. Maddi duran varlıklar Maddi duran varlıklar, birikmiĢ amortisman düĢüldükten sonraki net değeri ile gösterilmektedir. Amortisman, maddi varlıkların tahmin edilen faydalı ömürleri baz alınarak doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak ayrılmaktadır. Söz konusu varlıkların tahmin edilen faydalı ömürleri aĢağıda belirtilmiĢtir. Yıllar Özel maliyetler Motorlu araçlar DöĢeme ve demirbaĢlar 5 - 10 5 4 - 10 Maddi duran varlıkların kayıtlı değerlerinin herhangi bir olay ve değiĢiklik sonucunda geri kazanılabilir değerinin altında kalıp kalmadığı incelenir. Net satıĢ fiyatı ile kullanım değerinin yüksek olanı olarak belirlenen geri kazanılabilir değerin, kayıtlı değerin altında kalması durumunda, kayıtlı değeri geri kazanılabilir değerine getirecek değer düĢüklüğü finansal tablolara dahil edilir. 9 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 2 - FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (Devamı) 2.2 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı) Maddi duran varlıkların satıĢı dolayısıyla oluĢan kar ve zarar, tahsil olunan veya olunacak tutarların karĢılaĢtırılması sonucu belirlenir ve cari dönemde ilgili gelir ve gider hesaplarına yansıtılır. Maddi olmayan duran varlıklar Maddi olmayan duran varlıklar edinilmiĢ haklar, yazılımlar ve rekabet etmeme anlaĢmalarından oluĢmaktadır. Maddi olmayan duran varlıklar, elde etme maliyetinden kayda alınır ve faydalı ömürleri olan 3 - 5 yıl boyunca doğrusal olarak itfa edilirler. Satılmak üzere elde tutulan cari olmayan varlıklar Cari olmayan varlıklar, mevcut haliyle ve olağan koĢullar içinde satıĢa hazır olması, üst yönetimin satıĢ ile ilgili bir plan yapmıĢ olması, planın tamamlanmasına yönelik aktif bir çalıĢmanın baĢlaması, bilanço tarihinden sonraki bir yıl içinde satıĢ olasılığının yüksek olması ve piyasadaki makul değerine yakın bir fiyattan aktif bir biçimde satıĢa sunulması koĢullarını sağladığında, satılmak üzere elde tutulan cari olmayan varlıklar olarak sınıflandırılır ve kayıtlı değer ve satıĢların maliyetinden sonraki makul değerden düĢük olanı ile değerlenir (Dipnot 15). Krediler Banka kredileri, alındıkları tarihlerde, alınan kredi tutarından iĢlem masrafları çıkartıldıktan sonraki değerleriyle kaydedilir. Banka kredileri, sonradan etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiĢ maliyet değeri üzerinden gösterilir. ĠĢlem masrafları düĢüldükten sonra kalan tutar ile iskonto edilmiĢ maliyet değeri arasındaki fark, gelir tablosuna kredi dönemi süresince finansman maliyeti olarak yansıtılır (Dipnot 4). Finansal kiralama iĢlemleri Finansal kiralama yoluyla elde edilen maddi varlık, varlığın kiralama döneminin baĢındaki vergi avantaj veya teĢvikleri düĢüldükten sonraki rayiç değerinden veya asgari kira ödemelerinin o tarihte indirgenmiĢ değerinden düĢük olanı üzerinden aktifleĢtirilir. Anapara kira ödemeleri yükümlülük olarak gösterilir ve ödendikçe azaltılır. Faiz ödemeleri ise, finansal kiralama dönemi boyunca gelir tablosunda giderleĢtirilir. Finansal kiralama sözleĢmesi ile elde edilen maddi varlıklar, varlığın faydalı ömrü boyunca amortismana tabi tutulur. Ertelenen vergiler Ertelenen vergiler, yükümlülük yöntemi kullanılarak, varlıkların ve yükümlülüklerin finansal tablolarda yer alan kayıtlı değerleri ile vergi değerleri arasındaki geçici farklar üzerinden hesaplanır. Ertelenen vergi hesaplanmasında, yürürlükteki vergi mevzuatı uyarınca bilanço tarihi itibariyle halihazırda yasanmıĢ bulunan vergi oranları kullanılır (Dipnot 21). Ertelenen vergi yükümlülüğü vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluĢan ertelenen vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması göz önünde bulundurularak hesaplanmaktadır. Ertelenen vergi varlık ve yükümlülükleri finansal tablolarda uzun vadeli olarak sınıflandırılmıĢtır. 10 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 2 - FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (Devamı) 2.2 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı) Kıdem tazminatı karĢılığı Kıdem tazminatı karĢılığı, ġirket’in, personelin Türk ĠĢ Kanunu uyarınca emekliye ayrılmasından doğacak gelecekteki olası yükümlülüklerinin tahmini toplam karĢılığının uygun iskonto oranı ile bugüne indirgenmiĢ değerini ifade eder (Dipnot 12). KarĢılıklar KarĢılıklar, ġirket’in geçmiĢ olaylar sonucunda, elinde bulundurduğu yasal ya da yaptırıcı bir yükümlülüğün mevcut bulunması ve bu yükümlülüğü yerine getirmek amacıyla geleceğe yönelik bir kaynak çıkıĢının muhtemel olduğu, ayrıca ödenecek miktarın güvenilir bir Ģekilde tahmin edilebildiği durumlarda ayrılmaktadır. ġarta bağlı varlıklar ve yükümlülükler GeçmiĢ olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti iĢletmenin tam olarak kontrolünde bulunmayan gelecekteki bir veya daha fazla kesin olmayan olayın gerçekleĢip gerçekleĢmemesi ile teyit edilebilmesi mümkün yükümlülükler ve varlıklar finansal tablolara dahil edilmemekte ve Ģarta bağlı yükümlülükler ve varlıklar olarak değerlendirilmektedir (Dipnot 10). Özkaynak kalemleri Özkaynak kalemlerinin çevriminde yeniden değerleme değer artıĢ fonu gibi enflasyon nedeniyle iĢletmelerin oluĢturmalarına izin verilen fonların sermayeye ilave edilmesi, ortakların özkaynaklara katkısı olarak dikkate alınmamıĢtır. Yedek akçelerin ve dağıtılmamıĢ karların sermayeye ilave edilmesi ortaklar tarafından konulan sermaye olarak dikkate alınmıĢtır. Sermayeye ilave edilmiĢ özkaynak kalemlerinin düzeltilmesinde, sermaye artırımının tescil tarihi veya sermaye artırımına mahsuben ödenen tutarların tahsil tarihi esas alınmıĢtır. Sermayeye ilave edilmiĢ olsun veya olmasın, hisse senetleri ihraç primlerinin çevriminde ise tahsil tarihleri dikkate alınmıĢtır (Dipnot 14). Gelirlerin kaydedilmesi Gelir, mal satıĢlarının faturalanmıĢ değerlerini içerir. SatıĢlar, ürünün teslimi veya hizmetin verilmesi, ürünle ilgili risk ve faydaların transferlerin yapılmıĢ olması, gelir tutarının güvenilir Ģekilde belirlenebilmesi ve iĢlemle ilgili ekonomik faydaların ġirket’e akmasının muhtemel olması üzerine alınan veya alınabilecek bedelin makul değeri üzerinden tahakkuk esasına göre kayıtlara alınır. SatıĢlarda önemli riskler ve faydalar mallar alıcıya teslim edildiğinde ya da yasal sahiplik alıcıya geçtiğinde devredilir. Faiz gelirleri zaman dilimi esasına göre gerçekleĢir, geçerli faiz oranı ve vadesine kalan süre içinde etkili olacak faiz oranını dikkate alarak tahakkuk edecek olan gelir belirlenir. Net satıĢlar, teslim edilmiĢ malların fatura edilmiĢ bedelinin, satıĢ iadelerinden arındırılmıĢ halidir. Satıcılardan elde edilen ciro primi, rebate, stok koruma ve benzeri gelirler satılan malın maliyetinden mahsup edilerek sunulmaktadır. SatıĢların içerisinde önemli bir finansman maliyeti bulunması durumunda, makul bedel gelecekte oluĢacak tahsilatların, finansman maliyeti içerisinde yer alan faiz oranı ile indirgenmesi ile tespit 11 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 2 - FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (Devamı) 2.2 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı) edilir. Gerçek değerleri ile nominal değerleri arasındaki fark tahakkuk esasına göre faiz geliri olarak değerlendirilir. Hisse baĢına kazanç Gelir tablosunda belirtilen hisse baĢına kazanç, dönem net karının, dönem boyunca piyasada bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısına bölünmesi ile bulunmuĢtur. Nakit akımının raporlanması Nakit akım tablolarının hazırlanması amacıyla nakit ve nakit benzeri değerler, eldeki nakit, banka mevduatları, kredi kartı slip alacakları ve vadesine üç aydan az kalmıĢ, satıĢ fiyatı ve vadesi önceden belirlenmiĢ ters repo sözleĢmeleri çerçevesinde bankalara doğrudan kullandırılan kredileri içerir. 2.3 Önemli Muhasebe Tahminleri Finansal tabloların hazırlanması, bilanço tarihi itibariyle raporlanan varlıklar ve yükümlülüklerin tutarlarını, Ģarta bağlı varlıkların ve yükümlülüklerin açıklamasını ve hesap dönemi boyunca raporlanan gelir ve giderlerin tutarlarını etkileyebilecek tahmin ve varsayımların kullanılmasını gerektirmektedir. Bu tahmin ve varsayımlar, ġirket yönetiminin mevcut olaylar ve iĢlemlere iliĢkin en iyi bilgilerine dayanmasına rağmen, fiili sonuçlar varsayımlardan farklılık gösterebilir. ġirket’in varlık ve yükümlülüklerin kayıtlı değerleri ve faaliyet sonuçları açısından önemlilik arz eden tahmin ve varsayımlar aĢağıda belirtilmiĢtir. Stok değer düĢüklüğü karĢılığı ġüpheli ticari alacak karĢılığı 2.4 Standartlarda Değişiklikler ve Yorumlar (a) 2011 yılında yürürlüğe giren ve ġirket’in finansal tabloları üzerinde etkisi olan değiĢiklik ve yorumlar 2011 yılında yürürlüğe giren ve ġirket’in finansal tabloları üzerinde etkisi olan değiĢiklik ve yorum bulunmamaktadır. (b) 31 Aralık 2010 itibariyle geçerli olan ve ġirket faaliyetleriyle ilgili olmayan mevcut standartlarla ilgili değiĢiklikler ve yorumlar UFRYK 9, “Saklı Türev Ürünlerinin Yeniden Değerlendirilmesi” ve UMS 39, “Finansal Araçlar: MuhasebeleĢtirme ve Ölçme” UFRYK 16, “YurtdıĢındaki ĠĢletme ile Ġlgili Net Yatırımın Finansal Riskten Korunması” UFRYK 17, “Parasal Olmayan Varlıkların Hissedarlara Dağıtımı” UFRYK 18, “MüĢterilerden Varlık Transferleri” 12 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 2 - FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (Devamı) 2.4 Standartlarda Değişiklikler ve Yorumlar (devamı) UMS 1 (DeğiĢiklik), “Finansal Tabloların Sunumu” UMS 36 (DeğiĢiklik), “Varlıklarda Değer DüĢüklüğü” UMS 38 (DeğiĢiklik), “Maddi Olmayan Duran Varlıklar” UFRS 2 (DeğiĢiklik), “Hisse Bazlı Ödemeler” UFRS 3 (Revize), “ĠĢletme BirleĢmeleri” ve dolaylı olarak UMS 27 “Konsolide ve Bireysel Finansal Tablolar”, UMS 28 “ĠĢtiraklerdeki Yatırımlar”, ve UMS 31 “ĠĢ Ortaklıklarındaki Paylar” standartlarında yapılan değiĢiklikler UFRS 5 (DeğiĢiklik), “SatıĢ Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler” 13 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 3 - NAKĠT VE NAKĠT BENZERLERĠ 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle nakit ve nakit benzerlerinin detayları aĢağıda sunulmuĢtur: 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 Kasa Bankalar - Vadesiz mevduat (TL) - Vadeli mevduat (TL) - Vadesiz mevduat (yabancı para) Kredi kartı slip alacakları 8.147 28.034 286.677 5.618.500 1.183.946 450.669 1.600.000 1.499.275 1.923.768 Toplam 7.097.270 5.501.746 31 Aralık 2010 tarihi itibariyle TL cinsinden vadeli mevduatların faiz oranı yıllık %6,5’dir. DĠPNOT 4 - FĠNANSAL BORÇLAR 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle finansal borçların detayları aĢağıda sunulmuĢtur: Kısa vadeli finansal borçlar Türk Lirası krediler ABD Doları nakdi krediler ABD Doları akreditif kredileri (*) 31 Mart 2011 Faiz oranı Orijinal para birimi %2,6 %2,05-2,97 205.617 6.666.139 21.998.027 Toplam 205.617 10.321.183 34.059.545 44.586.345 Kısa vadeli finansal borçlar 31 Aralık 2010 Faiz oranı Orijinal para birimi Türk Lirası krediler ABD Doları nakdi krediler ABD Doları akreditif kredileri (*) %2,3 - 2,6 %0,4 - 2,1 Toplam (*) TL 214.720 10.119.294 15.892.330 TL 214.720 15.644.429 24.569.542 40.428.691 31 Mart 2011 tarihi itibariyle kısa vadeli finansal borçların 21.998.027 ABD Doları karĢılığı 34.059.545 TL tutarındaki bölümü ġirket’in uluslararası ticari mal satın alma iĢlemleri ile ilgili olarak bankalara olan iskonto bono (emre muharrer senet) borçlarından oluĢmaktadır (31 Aralık 2010: 15.892.330 ABD Doları karĢılığı 24.569.542 TL). ġirket’in kısa vadeli banka kredileri için 31 Mart 2011 tarihi itibariyle 417.062 TL tutarında faiz tahakkuk etmiĢtir (31 Aralık 2010: 241.040 TL). 14 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 5 - TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle ticari alacaklar ve borçların detayları aĢağıda sunulmuĢtur. Kısa vadeli ticari alacaklar: 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 Alıcılar Çek ve senetler Eksi: Ģüpheli ticari alacak karĢılığı 65.246.703 37.741.395 (6.847.064) 62.364.648 40.092.057 (6.694.097) Toplam 96.141.034 95.762.608 31 Mart 2011 tarihi itibariyle 5.031.975 TL tutarındaki vadeli çekler kullanılan banka kredileri ve alınan teminat mektupları karĢılığı finansal kuruluĢlara teminat olarak verilmiĢtir (31 Aralık 2010: 7.420.800 TL). ġüpheli ticari alacak karĢılığının 31 Mart 2011 ve 2010 tarihlerinde sona eren üç aylık ara dönemler içindeki hareketleri aĢağıdaki gibidir: 31 Mart 2011 31 Mart 2010 1 Ocak Dönem içinde ayrılan karĢılıklar Tahsilatlar Yabancı para çevrim farkları 6.694.097 208.918 (66.021) 10.070 5.802.033 28.299 (6.262) 42.473 31 Mart 6.847.064 5.866.543 31 Mart 2011 tarihi itibariyle 539.769 TL (31 Aralık 2010: 1.062.095 TL) tutarındaki ticari alacak vadesi geçmiĢ olmasına rağmen Ģüpheli alacak olarak değerlendirilmemiĢtir. Bu alacakların vade analizi aĢağıdaki gibidir. 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 1 aya kadar 1 ile 2 ay arası 2 ile 3 ay arası 3 ay üzeri 279.417 88.751 65.779 105.822 833.169 79.641 77.344 71.941 Toplam 539.769 1.062.095 Teminat ile güvence altına alınmıĢ kısım 539.769 95.000 ġirket yukarıda detayları verilen vadesi geçmiĢ alacaklar için teminat olarak teminat çeki, ipotek ve teminat mektubu almıĢtır. 15 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 5 - TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR (Devamı) 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 Alıcılar 8.938 7.638 Toplam 8.938 7.638 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 Satıcılar Borç senetleri Diğer 59.531.196 14.287.167 659.328 53.487.283 12.644.367 734.486 Toplam 74.477.691 66.866.136 Uzun vadeli ticari alacaklar: Kısa vadeli ticari borçlar: 16 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 5 - TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR (Devamı) 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihlerinde finansal araç türleri itibariyle ġirket’in maruz kaldığı kredi risklerini gösteren tablo aĢağıdaki gibidir: 31 Mart 2011 Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski - Azami riskin teminat (*) ile güvence altına alınmış kısmı Vadesi geçmemiĢ/değer düĢüklüğüne uğramamıĢ finansal varlıkların net defter değeri Vadesi geçmiĢ ancak değer düĢüklüğüne uğramamıĢ varlıkların net defter değeri - Teminat ile güvence altına alınmış kısmı Değer düĢüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri Ticari alacaklar ĠliĢkili taraf Diğer Bankalardaki mevduat - 102.988.098 - - 5.905.177 - 16.769.815 - - - - 95.601.264 - - 5.905.177 - 539.769 - - - - 539.769 - - - - - - - - - - - - - - - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) - Değer düşüklüğü (-) - - Teminat ile güvence altına alınmış kısmı - (*) Diğer alacaklar ĠliĢkili taraf Diğer 6.847.064 (6.847.064) - Teminatlar, teminat çeklerini, ipotekleri ve teminat mektuplarını içermektedir. 17 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 5 - TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR (Devamı) 31 Aralık 2010 Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski Ticari alacaklar ĠliĢkili taraf Diğer Diğer alacaklar ĠliĢkili taraf Diğer Bankalardaki mevduat - 102.456.705 - 100.702 3.549.944 - 15.796.958 - - - Vadesi geçmemiĢ/değer düĢüklüğüne uğramamıĢ finansal varlıkların net defter değeri - 96.138.072 - 100.702 3.549.944 Vadesi geçmiĢ ancak değer düĢüklüğüne uğramamıĢ varlıkların net defter değeri - 1.062.095 - - - - 95.000 - - - - - - - - - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) - 6.694.097 - - - - Değer düşüklüğü (-) - (6.694.097) - - - - Teminat ile güvence altına alınmış kısmı - - - - - Azami riskin teminat (*) ile güvence altına alınmış kısmı - Teminat ile güvence altına alınmış kısmı Değer düĢüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri (*) - Teminatlar, teminat çeklerini, ipotekleri ve teminat mektuplarını içermektedir. 18 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 6 - DĠĞER ALACAK VE BORÇLAR 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle diğer alacak ve borçların detayları aĢağıda sunulmuĢtur. Kısa vadeli diğer alacaklar: 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 Diğer çeĢitli alacaklar - 100.702 Toplam - 100.702 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 Ödenecek vergi, harç ve diğer kesintiler Ödenecek sosyal güvenlik kesintileri Diğer 1.129.383 197.561 13.557 1.811.201 199.413 13.557 Toplam 1.340.501 2.024.171 Kısa vadeli diğer borçlar: DĠPNOT 7 - STOKLAR 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle stokların detayları aĢağıda sunulmuĢtur. 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 Ticari mallar Yoldaki mallar Numune stokları Eksi: stok değer düĢüklüğü karĢılığı 88.556.247 83.301 187.383 (879.153) 75.847.439 68.055 391 (334.127) Toplam 87.947.778 75.581.758 19 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 8 - MADDĠ DURAN VARLIKLAR 31 Mart 2011 ve 2010 tarihlerinde sona eren ara dönemler içinde maddi duran varlıklar ve ilgili birikmiĢ amortismanlarında gerçekleĢen hareketler aĢağıdaki gibidir: Yabancı para çevrim farkları 31 Mart 2011 (16.810) - 5.933 57 12.464 4.011.902 38.124 8.390.969 18.622 (16.810) 18.454 12.440.995 (2.416.209) (37.433) (3.311.840) (164.075) (645) (208.612) 16.491 - (1.500) (46) (1.966) (2.565.293) (38.124) (3.522.418) (5.765.482) (373.332) 16.491 (3.512) (6.125.835) 1 Ocak 2011 Ġlaveler 4.004.157 38.067 8.378.505 18.622 - Toplam 12.420.729 BirikmiĢ amortismanlar: DöĢeme ve demirbaĢlar TaĢıtlar Özel maliyetler Toplam Maliyet: DöĢeme ve demirbaĢlar TaĢıtlar Özel maliyetler (*) Net kayıtlı değer ÇıkıĢlar 6.655.247 6.315.160 ÇıkıĢlar Yabancı para çevrim farkları 31 Mart 2010 67.581 22.206 - 38.360 390 83.232 3.677.665 37.464 8.009.652 11.513.012 89.787 - 121.982 11.724.781 BirikmiĢ amortismanlar: DöĢeme ve demirbaĢlar TaĢıtlar Özel maliyetler (1.819.597) (29.042) (2.427.698) (150.033) (1.849) (199.504) - (21.048) (330) (28.075) (1.990.678) (31.221) (2.655.277) Toplam (4.276.337) (351.386) - (49.453) (4.677.176) 1 Ocak 2010 Ġlaveler 3.571.724 37.074 7.904.214 Toplam Maliyet: DöĢeme ve demirbaĢlar TaĢıtlar Özel maliyetler (*) Net kayıtlı değer (*) 7.236.675 7.047.605 ġirket’in 2007 yılı içerisinde taĢındığı Göktürk Beldesi’ndeki taĢınmaz üzerinde yaptığı harcamalar özel maliyetler içerisinde sınıflandırılmıĢtır. 20 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 9 - MADDĠ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR 31 Mart 2011 ve 2010 tarihlerinde sona eren ara dönemler içinde maddi olmayan duran varlıklar ve ilgili birikmiĢ itfa paylarında gerçekleĢen hareketler aĢağıdaki gibidir: Ġlaveler Yabancı para çevrim farkları 31 Mart 2011 1.886.903 2.378.462 21.092 - 2.508 3.538 1.910.503 2.382.000 4.265.365 21.092 6.046 4.292.503 (1.570) 1.905 (1.502.911) (132.334) 1 Ocak 2011 Maliyet: Haklar ve yazılımlar Rekabet etmeme anlaĢması Toplam BirikmiĢ amortismanlar: Haklar ve yazılımlar Rekabet etmeme anlaĢması (1.459.030) - (42.311) (134.239) Toplam (1.459.030) (176.550) Net kayıtlı değer 335 2.806.335 (1.635.245) 2.657.258 ÇıkıĢlar Yabancı para çevrim farkları 31 Mart 2010 128.746 - 18.851 1.784.138 1.636.541 128.746 - 18.851 1.784.138 BirikmiĢ amortismanlar: Haklar ve yazılımlar (1.254.503) (39.919) - (13.685) (1.308.107) Toplam (1.254.503) (39.919) - (13.685) (1.308.107) 1 Ocak 2010 Ġlaveler Maliyet: Hak ve yazılımlar 1.636.541 Toplam Net kayıtlı değer 382.038 476.031 21 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 10 – TAAHHÜTLER VE ġARTA BAĞLI YÜKÜMLÜLÜKLER 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle taahhütlerin ve alınan teminatların detayları aĢağıda sunulmuĢtur. Alınan teminatlar: Orijinal para cinsi Teminat mektup, çek ve senetleri Teminat mektup, çek ve senetleri Teminat mektup, çek ve senetleri Alınan ipotekler ABD Doları TL Avro TL 31 Mart 2011 Yabancı para TL tutarı karĢılığı 6.243.076 6.293.500 100.000 592.000 9.666.155 6.293.500 218.160 592.000 31 Aralık 2010 Yabancı para TL tutarı karĢılığı 5.838.000 5.909.500 100.000 657.000 16.769.815 9.025.548 5.909.500 204.910 657.000 15.796.958 ġirket’in 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle kendi tüzel kiĢiliği adına vermiĢ olduğu teminat/rehin/ipotek (“TRĠ”) pozisyonuna iliĢkin tablo aĢağıdaki gibidir: ġirket tarafından verilen TRĠ’ler: Orijinal para cinsi Kendi tüzel kiĢiliği adına vermiĢ olduğu TRĠ’lerin toplam tutarı ABD Doları TL Avro 31 Mart 2011 Yabancı para TL tutarı karĢılığı 8.200.000 5.742.950 250.000 12.696.060 5.742.950 545.400 18.984.410 31 Aralık 2010 Yabancı para TL tutarı karĢılığı 13.100.000 5.463.050 150.000 20.252.600 5.463.050 307.365 26.023.015 ġirket tarafından verilen TRĠ’ler kendi tüzel kiĢiliği adına verilmiĢ olup, ticari mal satın alım iĢlemleri kapsamında satıcılara verilen banka teminat mektuplarını içermektedir. DĠPNOT 11 - DĠĞER UZUN VADELĠ YÜKÜMLÜLÜKLER ġirket ile ġirket Genel Müdürü Ġzi Kohen arasında Ġzi Kohen’in 30 Haziran 2015 tarihine kadar ġirket’in mevcut faaliyetleri ile rekabet halinde olan herhangi bir ticari iliĢki ya da faaliyette veya ġirket’in personeli veya ticari iliĢkide bulunduğu üçüncü taraflar ile iliĢkilerine zarar verebilecek herhangi bir teĢebbüste bulunmayacağına dair bir sözleĢme (Rekabet Etmeme AnlaĢması) imzalanmıĢtır. Bu sözleĢme uyarınca ġirket, Ġzi Kohen’e 30 Haziran 2013 tarihinde Rekabet Etmeme Tazminatı ödemesi yapacaktır. 22 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 12 - KIDEM TAZMĠNATI KARġILIĞI 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle kıdem tazminatı karĢılığının detayları aĢağıda sunulmuĢtur. 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 Kıdem tazminatı karĢılığı 303.720 217.796 Toplam 303.720 217.796 Kıdem tazminatı karĢılığı aĢağıdaki açıklamalar çerçevesinde hesaplanmaktadır. Türk ĠĢ Kanunu’na göre, ġirket bir senesini doldurmuĢ olan ve ġirket ile iliĢkisi kesilen veya emekli olan, 25 hizmet (kadınlarda 20) yılını dolduran ve emekliliğini kazanan (kadınlar için 58 yaĢında, erkekler için 60 yaĢında), askere çağrılan veya vefat eden personeli için kıdem tazminatı ödemekle mükelleftir. 23 Mayıs 2002’deki mevzuat değiĢikliğinden sonra emeklilikten önceki hizmet süresine iliĢkin bazı geçiĢ süreci maddeleri çıkartılmıĢtır. Ödenecek tazminat her hizmet yılı için bir aylık maaĢ kadardır ve bu tutar 31 Mart 2011 tarihi itibariyle 2.623 TL (31 Aralık 2010: 2.517 TL) ile sınırlandırılmıĢtır. Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir ve herhangi bir fonlama Ģartı bulunmamaktadır. Kıdem tazminatı karĢılığı çalıĢanların emekliliği halinde ödenmesi gerekecek muhtemel yükümlülüğün bugünkü değerinin tahminiyle hesaplanır. SPK Finansal Raporlama Standartları, ġirket’in kıdem tazminatı karĢılığını tahmin etmek için aktüer değerleme yöntemlerinin geliĢtirilmesini öngörmektedir. Toplam yükümlülüğün hesaplanmasında aĢağıda yer alan aktüer öngörüler kullanılmıĢtır: 31 Mart 2011 31 Mart 2010 Ġskonto oranı Emeklilik olasılığının tahmini için devir hızı oranı %4,66 %11,9 %5,92 %13,3 Temel varsayım, her yıllık hizmet için belirlenen tavan karĢılığının enflasyon ile orantılı olarak artmasıdır. Böylece uygulanan iskonto oranı enflasyonun beklenen etkilerinden arındırılmıĢ gerçek oranı gösterir. ġirket’in kıdem tazminatı karĢılığı, kıdem tazminatı tavanı her altı ayda bir ayarlandığı için, 1 Ocak 2011 tarihinden itibaren geçerli olan 2.623 TL (1 Ocak 2010: 2.427 TL) üzerinden hesaplanmaktadır. Kıdem tazminatı karĢılığının, 31 Mart 2011 ve 2010 tarihlerinde sona eren dönemlere ait hareketleri aĢağıdaki gibidir: 2011 2010 1 Ocak Dönem içindeki artıĢ Dönem içinde ödenen Yabancı para çevrim farkı 217.796 135.113 (48.280) (909) 157.382 147.881 (114.845) 2.082 31 Mart 303.720 192.500 23 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 13 - DĠĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle diğer varlık ve yükümlülüklerin detayları aĢağıda sunulmuĢtur: Diğer dönen varlıklar: 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 7.601.962 3.834.280 262.122 115.422 28.349 - 4.886.380 2.860.856 266.108 137.836 37.057 10.613 11.842.135 8.198.850 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 Gelecek yıllara ait giderler (*) 977.859 1.067.926 Toplam 977.859 1.067.926 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 Gider tahakkukları Ertelenen gelirler (*) Alınan avanslar (**) Personele borçlar Diğer 13.441.398 197.599 2.005.560 74.636 8.049.209 3.467.662 1.922.023 96.349 74.606 Toplam 15.719.193 13.609.849 Ġndirilecek Katma Değer Vergisi (“KDV”) Verilen sipariĢ avansları Gelecek aylara ait giderler SatıĢ amacıyla elde tutulan duran varlıklar (Dipnot 15) ĠĢ avansları PeĢin ödenen stopaj Toplam Diğer duran varlıklar: Diğer kısa vadeli yükümlülükler: (*) 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle diğer duran varlıklar gelecek yıllara ait peĢin ödenen kira giderlerinden oluĢmaktadır. (**) ġirket’in 31 Mart 2011 tarihi itibariyle müĢterilerinden ön ödeme olarak tahsil etmiĢ olduğu 2.005.560 TL tutarında alınan avans bulunmaktadır (31 Aralık 2010: 1.922.023 TL). (***) Bilanço tarihi itibariyle müĢterilere faturalanmıĢ ancak sevk edilmemiĢ ürünler ile ilgili satıĢlar ertelenen gelirler olarak gösterilmektedir. 24 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 14 - ÖZKAYNAKLAR ġirket’in 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle hissedarları ve sermaye içindeki payları tarihi değerlerle aĢağıdaki gibidir. 31 Mart 2011 Hisse (%) Redington Turkey Holdings S.a.r.l. Halka açık Toplam TL 31 Aralık 2010 Hisse (%) TL 49,40 50,60 15.808.000 16.192.000 49,40 50,60 15.808.000 16.192.000 100,00 32.000.000 100,00 32.000.000 ÖdenmiĢ sermaye çevrim farkları Toplam ödenmiĢ sermaye 2.555.827 2.504.494 34.555.827 34.504.494 ÖdenmiĢ sermaye çevrim farkları, ödenmiĢ sermayeye yapılan nakit ilavelerin ABD Doları’na çevrim etkisini ifade eder. Türk Ticaret Kanunu’na göre, yasal yedekler birinci ve ikinci tertip yasal yedekler olmak üzere ikiye ayrılır. Türk Ticaret Kanunu’na göre birinci tertip yasal yedekler, Ģirketin ödenmiĢ sermayesinin %20’sine ulaĢılıncaya kadar, kanuni net karın %5’i olarak ayrılır. Ġkinci tertip yasal yedekler ise ödenmiĢ sermayenin %5’ini aĢan dağıtılan karın %10’udur. Türk Ticaret Kanunu’na göre, yasal yedekler ödenmiĢ sermayenin %50’sini geçmediği sürece sadece zararları netleĢtirmek için kullanılabilir, bunun dıĢında herhangi bir Ģekilde kullanılması mümkün değildir. Yukarıda bahsi geçen yedeklerin SPK Finansal Raporlama Standartları uyarınca “Kardan Ayrılan KısıtlanmıĢ Yedekler” içerisinde sınıflandırılması gerekmektedir. 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle kardan ayrılan kısıtlanmıĢ yedeklerin detayı aĢağıda sunulmuĢtur: 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 Yasal yedekler Olağanüstü yedekler 4.511.633 12.980.248 4.511.633 12.980.248 Toplam 17.491.881 17.491.881 25 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 14 - ÖZKAYNAKLAR (Devamı) SPK’nın 1 Ocak 2008 tarihine kadar geçerli olan gereklilikleri uyarınca enflasyona göre düzeltilen ilk finansal tablo denkleĢtirme iĢleminde ortaya çıkan ve “geçmiĢ yıllar zararı”nda izlenen tutarın, SPK’nın kar dağıtımına iliĢkin düzenlemeleri çerçevesinde, enflasyona göre düzeltilmiĢ finansal tablolara göre dağıtılabilecek kar rakamı bulunurken indirim kalemi olarak dikkate alınmaktaydı. Bununla birlikte, “geçmiĢ yıllar zararı”nda izlenen söz konusu tutar, varsa dönem karı ve dağıtılmamıĢ geçmiĢ yıl karları, kalan zarar miktarının ise sırasıyla olağanüstü yedek akçeler, yasal yedek akçeler, özkaynak kalemlerinin enflasyon muhasebesine göre düzeltilmesinden kaynaklanan sermaye yedeklerinden mahsup edilmesi mümkün bulunmaktaydı. Yine 1 Ocak 2008 tarihine kadar geçerli olan uygulama uyarınca enflasyona göre düzeltilen ilk finansal tablo düzenlenmesi sonucunda özkaynak kalemlerinden “Sermaye, Emisyon Primi, Yasal Yedekler, Statü Yedekleri, Özel Yedekler ve Olağanüstü Yedek” kalemlerine bilançoda kayıtlı değerleri ile yer verilmekte ve bu hesap kalemlerinin düzeltilmiĢ değerleri toplu halde özkaynak grubu içinde “özsermaye enflasyon düzeltmesi farkları” hesabında yer almaktaydı. Tüm özkaynak kalemlerine iliĢkin “özsermaye enflasyon düzeltmesi farkları” sadece bedelsiz sermaye artırımı veya zarar mahsubunda, olağanüstü yedeklerin kayıtlı değerleri ise, bedelsiz sermaye artırımı; nakit kar dağıtımı ya da zarar mahsubunda kullanılabilmekteydi. 1 Ocak 2008 itibariyle yürürlüğe giren Seri: XI No: 29 sayılı tebliğ ve ona açıklama getiren SPK duyurularına göre “ÖdenmiĢ Sermaye”, “Kardan Ayrılan KısıtlanmıĢ Yedekler” ve “Hisse Senedi Ġhraç Primleri”’nin yasal kayıtlardaki tutarları üzerinden gösterilmesi gerekmektedir. Söz konusu tebliğin uygulanması esnasında değerlemelerde çıkan farklılıkların (enflasyon düzeltmesinden kaynaklanan farlılıklar gibi): “ÖdenmiĢ Sermaye”den kaynaklanmaktaysa ve henüz sermayeye ilave edilmemiĢse, “ÖdenmiĢ Sermaye” kaleminden sonra gelmek üzere açılacak “Sermaye Düzeltmesi Farkları” kalemiyle; “Kardan Ayrılan KısıtlanmıĢ Yedekler” ve “Hisse Senedi Ġhraç Primleri”’nden kaynaklanmakta ve henüz kar dağıtımı veya sermaye artırımına konu olmamıĢsa “GeçmiĢ Yıllar Kar/Zararıyla”, iliĢkilendirilmesi gerekmektedir. Diğer özkaynak kalemleri ise SPK Finansal Raporlama Standartları çerçevesinde değerlenen tutarları ile gösterilmektedir. Sermaye düzeltmesi farklarının sermayeye eklenmek dıĢında bir kullanımı yoktur. 26 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 15 - SATIġ AMACIYLA ELDE TUTULAN DURDURULAN FAALĠYETLER DURAN VARLIKLAR VE 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle satıĢ amacıyla elde tutulan duran varlıkların detayları aĢağıda sunulmuĢtur: 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 Ticari alacaklar karĢılığı elde edilen gayrimenkuller 115.422 137.836 Toplam 115.422 137.836 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle durdurulan faaliyet yoktur. DĠPNOT 16 - SATIġLAR VE SATIġLARIN MALĠYETĠ 31 Mart 2011 ve 2010 tarihlerinde sona eren üç aylık dönemlere ait satıĢlar ile satıĢların maliyetinin detayları aĢağıda sunulmuĢtur. 1 Ocak 31 Mart 2011 1 Ocak 31 Mart 2010 Yurtiçi satıĢlar YurtdıĢı satıĢlar Diğer gelirler Eksi: satıĢ iadeleri ve indirimleri 216.006.495 2.408.613 1.357.674 (6.763.948) 162.324.921 2.095.606 1.670.271 (3.895.666) Toplam 213.008.834 162.195.132 (198.910.709) (149.182.354) 14.098.125 13.012.778 SatıĢların maliyeti (-) Brüt kar 27 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 17 - ARAġTIRMA VE GELĠġTĠRME GĠDERLERĠ, PAZARLAMA, SATIġ VE DAĞITIM GĠDERLERĠ, GENEL YÖNETĠM GĠDERLERĠ 31 Mart 2011 ve 2010 tarihlerinde sona eren üç aylık dönemlere ait pazarlama, satıĢ ve dağıtım giderleri ile genel yönetim giderleri aĢağıdaki gibidir (1 Ocak - 31 Mart 2011 ve 1 Ocak - 31 Mart 2010 tarihlerinde sona eren ara dönemlerde araĢtırma ve geliĢtirme giderleri bulunmamaktadır). 1 Ocak 31 Mart 2011 1 Ocak31 Mart 2010 Personel giderleri Dağıtım giderleri Seyahat giderleri Bakım onarım giderleri Sigorta giderleri Kargo giderleri ġüpheli alacak giderleri Diğer 1.876.351 871.913 60.079 19.786 25.891 13.362 208.918 378.544 1.827.732 643.076 65.408 35.102 21.337 23.130 22.037 367.168 Toplam 3.454.844 3.004.990 1 Ocak 31 Mart 2011 1 Ocak31 Mart 2010 Personel giderleri Amortisman ve itfa payları Kira giderleri DanıĢmanlık giderleri Elektrik, su ve ısınma giderleri Seyahat giderleri Kargo giderleri Telefon giderleri Araç akaryakıt giderleri Diğer 2.053.180 549.881 420.932 133.955 64.501 56.437 24.527 16.063 15.501 405.512 1.686.332 391.306 339.164 121.826 101.639 25.782 53.816 27.146 10.986 392.867 Toplam 3.740.489 3.150.864 Pazarlama, satıĢ ve dağıtım giderleri: Genel yönetim giderleri: DĠPNOT 18 - NĠTELĠKLERĠNE GÖRE GĠDERLER 31 Mart 2011 ve 2010 tarihleri itibariyle giderler fonksiyon bazında gösterilmiĢ olup detayları Dipnot 16 ve Dipnot 17’da yer almaktadır. SatıĢların maliyetinin tamamı satılan ticari malların maliyetinden oluĢmaktadır. 28 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 19 - FĠNANSAL GELĠRLER 31 Mart 2011 ve 2010 tarihlerinde sona eren üç aylık ara dönemlere ait finansal gelirlerin detayları aĢağıda sunulmuĢtur. 1 Ocak 31 Mart 2011 1 Ocak31 Mart 2010 Faiz ve reeskont gelirleri 24.019 17.802 Toplam 24.019 17.802 Finansal gelirler: DĠPNOT 20 - FĠNANSAL GĠDERLER 31 Mart 2011 ve 2010 tarihlerinde sona eren üç aylık dönemlere ait finansal giderlerin detayları aĢağıda sunulmuĢtur. 1 Ocak 31 Mart 2011 1 Ocak31 Mart 2010 Kredi kartı komisyonları Faiz giderleri Kur farkı giderleri Reeskont gideri Diğer finansal giderler 1.271.375 404.861 362.083 76.064 231.995 1.478.984 285.042 102.795 11.582 217.231 Toplam 2.346.378 2.095.634 Finansal giderler: 29 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 21 - VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ Ertelenen Vergiler Ertelenen vergi varlık ve yükümlülükleri, bilanço kalemlerinin SPK Finansal Raporlama Standartları ve Vergi Usul Kanunu’na göre hazırlanan yasal finansal tablolar arasındaki farklı değerlendirilmesi sonucunda ortaya çıkan geçici farkların etkileri dikkate alarak hesaplanır. Gelecek dönemlerde gerçekleĢecek geçici farklar üzerinden yükümlülük metoduna göre hesaplanan ertelenen vergi varlıkları ve yükümlülükleri için uygulanacak oran 31 Mart 2011 tarihi itibariyle %20’dir (31 Aralık 2010: %20). 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle toplam birikmiĢ geçici farklar ve ertelenen vergi varlık ve yükümlülüklerinin yürürlükteki vergi oranları kullanılarak hazırlanan dökümü aĢağıdaki gibidir: Toplam birikmiĢ geçici farklar 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 Gider tahakkukları Ticari alacakların kayıtlı değeri ile vergi matrahı arasındaki fark Stok değer düĢüklüğü karĢılığı Kıdem tazminatı karĢılığı ġüpheli alacak karĢılığı Stokların kayıtlı değerleri ile vergi matrahları arasındaki fark Maddi ve maddi olmayan duran varlıkların kayıtlı değerleri ile vergi matrahları arasındaki net fark Diğer Ertelenen vergi varlığı/ (yükümlülüğü) 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 (928.299) (2.123.367) 185.660 424.673 (1.498.018) (879.153) (303.720) (57.630) (1.437.559) (334.127) (217.796) (79.381) 299.604 175.831 60.744 11.526 287.512 66.825 43.559 15.876 1.448.839 4.514.074 (289.768) (902.815) 1.804.924 85.315 2.022.241 163.504 (360.985) (17.064) (404.448) (32.701) 65.548 (501.519) Ertelenen vergi varlığı/(yükümlülüğü), net Kurumlar Vergisi Kurumlar Vergisi Kanunu 13 Haziran 2006 tarih ve 5520 sayılı yasa ile değiĢmiĢtir. Söz konusu 5520 sayılı yeni Kurumlar Vergisi Kanunu’nun pek çok hükmü 1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiĢtir. Buna göre Türkiye’de, kurumlar vergisi oranı 2010 ve 2009 yılları için %20’dir. Kurumlar vergisi oranı kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna (iĢtirak kazançları istisnası) ve indirimlerin (ar-ge indirimi gibi) indirilmesi sonucu bulunacak vergi matrahına uygulanır. Kar dağıtılmadığı takdirde baĢka bir vergi ödenmemektedir. Türkiye’deki bir iĢyeri ya da daimi temsilcisi aracılığı ile gelir elde eden dar mükellef kurumlar ile Türkiye’de yerleĢik kurumlara ödenen kar paylarından (temettüler) stopaj yapılmaz. Bunların dıĢında kalan kiĢi ve kurumlara yapılan temettü ödemeleri %15 oranında stopaja tabidir. Karın sermayeye ilavesi, kar dağıtımı sayılmaz. 30 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 21 - VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ (Devamı) ġirketler üçer aylık mali karları üzerinden %20 oranında geçici vergi hesaplar ve o dönemi izleyen ikinci ayın 10 uncu gününe kadar beyan edip 17 inci günü akĢamına kadar öderler. Yıl içinde ödenen geçici vergi o yıla ait olup izleyen yıl verilecek kurumlar vergisi beyannamesi üzerinden hesaplanacak kurumlar vergisinden mahsup edilir. Mahsuba rağmen ödenmiĢ geçici vergi tutarı kalmıĢ ise bu tutar nakden iade alınabileceği gibi devlete karĢı olan herhangi bir baĢka mali borca da mahsup edilebilir. Türkiye’de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü ayın 25 inci günü akĢamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir. 30 Aralık 2003 tarihinde Resmi Gazete’de yayımlanan, 5024 sayılı Vergi Usul Kanunu, Gelir Vergisi Kanunu ve Kurumlar Vergisi Kanunu’nda DeğiĢiklik Yapılması Hakkında Kanun (“5024 sayılı Kanun”), kazançlarını bilanço esasına göre tespit eden gelir veya kurumlar vergisi mükelleflerin finansal tablolarını 1 Ocak 2004 tarihinden baĢlayarak enflasyon düzeltmesine tabi tutmasını öngörmektedir. Anılan yasa hükmüne göre enflasyon düzeltmesi yapılabilmesi son 36 aylık kümülatif enflasyon oranının (DĠE TEFE artıĢ oranının) %100’ü ve son 12 aylık enflasyon oranının (DĠE TEFE artıĢ oranının) %10’u aĢması gerekmektedir. 2004 yılından sonra söz konusu Ģartlar sağlanmadığı için enflasyon düzeltmesi yapılmamıĢtır. Türkiye’de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü ayın 25 inci günü akĢamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir. Vergi incelemesine yetkili makamlar muhasebe kayıtları incelemelerini geriye dönük beĢ yıl süreyle yapabilir ve hatalı iĢlem tespit edilirse ortaya çıkan vergi tarhiyatı nedeniyle vergi miktarlarını değiĢtirebilirler. Türk vergi mevzuatına göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aĢmamak kaydıyla dönem kurum kazancından indirilebilirler. Ancak, mali zararlar, geçmiĢ yıl karlarından mahsup edilemez. 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle dönem karı vergi yükümlülüğünün detayları aĢağıda sunulmuĢtur: 31 Mart 2011 Ödenecek kurumlar ve gelir vergisi Eksi: peĢin ödenen vergiler 1.992.758 - Dönem karı vergi yükümlülüğü, net 1.992.758 31 31 Aralık 2010 3.367.425 (2.584.685) 782.740 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 21 - VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ (Devamı) 31 Mart 2011ve 2010 tarihlerinde sona eren ara dönemlere ait gelir tablolarındaki cari dönem vergi gideri ile vergi öncesi kar üzerinden cari vergi oranı kullanılarak hesaplanacak vergi giderinin mutabakatı aĢağıdaki gibidir: 31 Mart 2011 31 Mart 2010 4.591.805 4.422.612 Vergi öncesi kar Cari vergi oranı kullanılarak hesaplanan vergi tutarı Kanunen kabul edilmeyen giderlerin vergi etkisi Özsermaye kalemlerinin yabancı para çevriminden kaynaklanan çevrim farklarının vergi etkisi Diğer Toplam vergi gideri (918.361) (89.186) (884.522) (270.619) (20.493) (243.344) (124.693) 196.476 (1.271.384) (1.083.358) DĠPNOT 22 - HĠSSE BAġINA KAZANÇ/KAYIP 31 Mart 2011 tarihinde sona eren üç aylık ara hesap döneminde içinde beheri 1 KuruĢ nominal değerden hesaplanan bin hisse baĢına 1,04 TL dönem kazancı isabet etmiĢtir (31 Mart 2010: 1,04 TL dönem kazancı). DĠPNOT 23 - ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI i) 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle iliĢkili taraflardan olan alacaklar: a) ĠliĢkili taraflardan alacaklar: 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 - 1.573 Redington Gulf FZE ii) 31 Mart 2011 ve 2010 tarihlerinde sona eren üç aylık dönemler içinde iliĢkili taraflara yapılan önemli satıĢları ve iliĢkili taraflardan yapılan önemli alımlar: a) ĠliĢkili taraflardan elde edilen diğer gelirler: 31 Mart 2011 31 Mart 2010 28.331 - Redington International Holdings Ltd (*) (*) Tamamı, masraf paylaĢımından elde edilen gelirlerden oluĢmaktadır 32 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 23 - ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI (Devamı) iii) 31 Mart 2011 ve 2010 tarihlerinde sona eren üç aylık dönemler içinde yönetim kurulu ve üst düzey yönetim personeline yapılan ödemeler: 1 Ocak 31 Mart 2011 1 Ocak31 Mart 2010 Yönetim kurulu Üst düzey yönetim personeli 1.070.781 58.281 1.041.521 Toplam 1.070.781 1.099.802 ġirket’in 31 Mart 2010 tarihinde sona eren 3 aylık dönemde Yönetim Kurulu üyelerine sağladığı faydalar huzur haklarından oluĢmaktadır. Yönetim Kurulu üyeleri, aynı zamanda ġirket personeli olarak çalıĢmakta olan ġirket genel müdürü hariç olmak üzere, ġirket’ten baĢka herhangi bir ücret ve/veya benzeri gelir elde etmemiĢtir. 31 Mart 2011 tarihinde sona eren 3 aylık dönemde Yönetim Kurulu üyelerine sağlanan her hangi bir hak ya da menfaat bulunmamaktadır. 31 Mart 2010 ve 2011 tarihlerinde sona eren üçer aylık dönemlerde üst düzey yönetim personeline sağlanan faydaların tamamı kısa vadeli faydalardır ve ücret, prim, yasal kıdem tazminatı ve diğer ödemeleri içermektedir. 31 Mart 2010 ve 2011 tarihlerinde sona eren üçer aylık dönemlerde iĢten ayrılma sonrası faydalar, diğer uzun vadeli faydalar, iĢten çıkarma nedeniyle sağlanan faydalar, hisse bazlı ödemeler bulunmamaktadır. Üst düzey yönetim personeli genel müdür ve genel müdür yardımcılarını içermektedir. 33 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 24 - FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ 24.1 Finansal Risk Yönetimi a. Kredi riski Finansal varlıkların sahipliği karĢı tarafın sözleĢmeyi yerine getirememe riskini beraberinde getirir. ġirket, müĢterileri üzerinde etkili bir kontrol sistemi kurmuĢ olup bu iĢlemlerden doğan kredi riski yönetimce takip edilmektedir ve her bir borçlu için bu riskler sınırlandırılmıĢtır. SatıĢlar nedeniyle oluĢan müĢteri alacaklarının bir bölümü için uygulanan faktoring iĢlemleri sayesinde ġirket söz konusu alacakları faktoring Ģirketlerinden tahsil etmektedir. Ticari alacakların kredi riski takibinde müĢterilerden teminat alınması da kullanılan diğer bir yöntemdir (Dipnot 5). b. Likidite riski Ġhtiyatlı likidite riski yönetimi, yeterli ölçüde nakit ve menkul kıymet tutmayı, yeterli miktarda kredi iĢlemleri ile fon kaynaklarının kullanılabilirliğini ve piyasa pozisyonlarını kapatabilme gücünü ifade eder. Mevcut ve ilerideki muhtemel borç gereksinimlerinin fonlanabilme riski, yeterli sayıda ve yüksek kalitedeki kredi sağlayıcılarının eriĢilebilirliğinin sürekli kılınması suretiyle yönetilmektedir. ġirket yönetimi, tahmini nakit akımlarına göre ġirket’in likidite rezerv hareketlerini izlemektedir. ġirket yönetimi, likidite riskini yönetmek için elinde, gelecek yakın dönem nakit çıkıĢını karĢılayacak miktarda nakit ve kredi taahhüdü bulundurmaktadır. Bu kapsamda ġirket’in bankalar ve faktoring Ģirketler ile yapılmıĢ olan ve ihtiyacı olduğu anda kullanabileceği 251.294.959 TL tutarında kredi taahhüt anlaĢması bulunmaktadır. 34 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 24 - FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (Devamı) ġirket’in finansal yükümlülüklerinden kaynaklanan likidite riskini gösteren tablo aĢağıdaki gibidir: Defter değeri SözleĢme uyarınca nakit çıkıĢlar toplamı 3 aydan kısa 3-12 ay arası 1-5 yıl arası 5 yıldan uzun Finansal borçlar 44.586.345 44.731.223 33.385.447 11.345.776 - - Ticari borçlar - İlişkili taraf - Diğer 74.477.691 74.477.691 74.477.691 - - - Diğer borçlar - İlişkili taraf - Diğer 1.340.501 1.340.501 1.340.501 - - - 31 Aralık 2010 Defter değeri SözleĢme uyarınca nakit çıkıĢlar toplamı 3 aydan kısa 3-12 ay arası 1-5 yıl arası 5 yıldan uzun Finansal borçlar 40.428.691 40.426.158 13.748.597 26.677.561 - - Ticari borçlar - İlişkili taraf - Diğer 66.866.136 66.866.136 66.866.136 - - - Diğer borçlar - İlişkili taraf - Diğer 2.024.171 2.024.171 2.024.171 - - - 31 Mart 2011 Türev olmayan finansal yükümlülükler Türev olmayan finansal yükümlülükler 35 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 24 - FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (Devamı) c. Faiz oranı riski ġirket yönetimi, faiz oranına duyarlı varlık ve yükümlülüklerinin vadelerini dengelemek suretiyle oluĢan doğal tedbirlerle yönetme prensibi çerçevesinde, faiz doğuran varlıklarını kısa vadeli yatırım araçlarında değerlendirmektedir. ġirket’in faiz oranına duyarlı finansal araçlarını gösteren tablo aĢağıdaki gibidir: Sabit faizli finansal araçlar 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 - 1.600.000 44.586.345 40.428.691 Finansal varlıklar - - Finansal yükümlülükler - - Finansal varlıklar - Gerçeğe uygun değer farkı kar zarara yansıtılan varlıklar (*) Finansal yükümlülükler DeğiĢken faizli finansal araçlar (*) Gerçeğe uygun değer farkı kar zarara yansıtılan varlıklar, vadesi üç aydan kısa, sabit faizli yabancı para ve TL vadeli banka mevduatlarından oluĢmaktadır. d. Fonlama riski Var olan ve muhtemel borç yükümlülüklerini fonlama riski, fonlama imkanı yüksek borç verenlerden yeterli fonlama taahhütlerinin sağlanması yoluyla yönetilmektedir. 36 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 24 - FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (Devamı) e. Yabancı para kuru riski ġirket, fonksiyonel para birimini alıĢ ve satıĢların büyük ölçüde ABD Doları bazlı olması nedeniyle UMS 21 “Kur DeğiĢiminin Etkileri” uyarınca ABD Doları olarak belirlemiĢtir. AlıĢ ve satıĢlar ile buna bağlı olarak ticari alacak ve ticari borçların ABD Doları cinsinden olması yabancı para kuru değiĢimlerinin ġirket’in finansal performansına etkisini azaltmaktadır. ġirket yönetimi, fonksiyonel para biriminin ABD Doları bazlı olması nedeniyle, açık yabancı para pozisyonunu Türk Lirası cinsinden varlık ve yükümlülüklerin dengesini takip ederek yönetmekte ve kontrol altında tutmaktadır. ġirket, bilanço kalemlerinden doğan kur riskini aza indirmek için türev araç kullanmamaktadır. ġirket’in yukarıda açıklanan TL cinsinden varlık ve yükümlülük dengesi (açık pozisyon) haftalık ve gerekli görüldüğünde günlük olarak ġirket yönetimi tarafından takip edilmektedir ve açık pozisyon tutarının ġirket Yönetim Kurulu tarafından belirlenen sınırları aĢmaması sağlanmaktadır. AĢağıdaki tablo 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle ġirket’in yabancı para pozisyonu riskini özetlemektedir. ġirket tarafından tutulan yabancı para varlıkların ve yükümlülüklerin (aĢağıdaki tabloda TL dıĢındaki para birimleri yabancı para olarak dikkate alınmıĢtır) kayıtlı tutarları TL cinsinden aĢağıdaki gibidir. Yabancı para pozisyonu: 31 Mart 2011 Varlıklar Yükümlülükler Net yabancı para pozisyonu 31 Aralık 2010 89.697.365 (120.480.312) 99.017.036 (107.231.726) (30.782.947) (8.214.690) 31 Mart 2011 tarihi itibariyle ġirket’in stokları 87.947.778 TL olup, ġirket ticari malların satıĢ fiyatlarının belirlenmesinde cari piyasa yabancı para kurlarını dikkate almaktadır (31 Aralık 2010: 75.581.758 TL). Bununla birlikte yukarıda açıklandığı üzere ġirket, fonksiyonel para birimini alıĢ ve satıĢların büyük ölçüde ABD Doları bazlı olması nedeniyle ABD Doları olarak belirlemiĢtir. Buna bağlı olarak ġirket yönetimi Türk Lirası cinsinden varlık ve yükümlülüklerinin dengesini açık pozisyon olarak değerlendirmekte ve takip etmektedir. AĢağıdaki tablo 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle ġirket’in TL pozisyonu riskini özetlemektedir. ġirket tarafından tutulan TL alacakların ve borçların kayıtlı tutarları TL cinsinden aĢağıdaki gibidir. TL pozisyonu: 31 Mart 2011 Varlıklar Yükümlülükler Net Türk Lirası pozisyonu 37 31 Aralık 2010 25.005.530 (17.438.577) 10.152.136 (13.012.205) 7.566.953 (2.860.069) ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 24 - FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (Devamı) 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle, ġirket’in yabancı para varlıklarının ve yükümlülüklerinin tutarları ile TL karĢılık tutarları aĢağıdaki gibidir: TL KarĢılığı 31 Mart 2011 ABD Doları Avro Diğer TL KarĢılığı 31 Aralık 2010 ABD Doları Avro Diğer Ticari Alacaklar Parasal Finansal Varlıklar (Kasa, Banka hesapları dahil) Diğer Dönen Varlıklar 84.025.721 5.620.284 51.360 53.590.199 3.216.055 25.774 482.222 293.759 5.250 - 95.877.779 1.505.983 1.633.274 61.460.238 876.785 1.045.783 419.819 73.434 8.049 - Dönen Varlıklar 89.697.365 56.832.028 781.231 - 99.017.036 63.382.806 501.302 - Toplam Varlıklar 89.697.365 56.832.028 781.231 - 99.017.036 63.382.806 501.302 - Ticari Borçlar Finansal Borçlar Kısa Vadeli Diğer Finansal Yükümlülükler 62.827.927 44.380.728 13.271.657 38.172.966 28.664.166 8.564.190 1.707.336 5.373 - (58.837.401) (40.213.972) (8.180.353) (36.252.462) (26.011.625) (5.291.302) (1.362.108) - - Kısa Vadeli Yükümlülükler 120.480.312 75.401.322 1.712.709 - (107.231.726) (67.555.389) (1.362.108) - Toplam Yükümlülükler 120.480.312 75.401.322 1.712.709 - (107.231.726) (67.555.389) (1.362.108) - Net Yabancı Para Varlık/(Yükümlülük) Pozisyonu (30.782.947) (18.569.294) - (8.214.690) (4.172.583) (860.806) - (931.478) 38 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 24 - FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (Devamı) Yukarıda belirtildiği üzere ġirket yönetimi Türk Lirası cinsinden varlık ve yükümlülüklerinin dengesini açık pozisyon olarak değerlendirmekte ve takip etmektedir. Buna göre TL pozisyon riskinin detayları 31 Mart 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihleri itibariyle aĢağıda sunulmuĢtur: 31 Mart 2011 Orijinal para birimi TL Nakit ve nakit benzerleri Türk Lirası 1.476.987 Ticari alacaklar, diğer alacaklar ve diğer dönen varlıklar Türk Lirası 23.528.543 Toplam 25.005.530 Ticari borçlar Türk Lirası 11.649.763 Finansal borçlar Türk Lirası 205.617 Diğer borçlar, diğer kısa vadeli yükümlülükler ve vergi yükümlülüğü Türk Lirası 5.583.197 Toplam 31 Aralık 2010 Orijinal para birimi 17.438.577 TL Nakit ve nakit benzerleri Türk Lirası 3.995.761 Ticari alacaklar, diğer alacaklar ve diğer dönen varlıklar Türk Lirası 6.156.375 Toplam 10.152.136 Ticari borçlar Türk Lirası 8.028.735 Finansal borçlar Türk Lirası 214.720 Diğer borçlar, diğer kısa vadeli yükümlülükler ve vergi yükümlülüğü Türk Lirası 4.768.750 Toplam 39 13.012.205 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 24 - FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ (Devamı) Ġthalat/ihracat ve döviz yükümlülüğünün hedge edilme oranı 31 Mart 2011 ve 2010 tarihlerinde sona eren üç aylık hesap dönemlerinde toplam ihracat ve ithalat tutarlarının TL karĢılıklarını gösteren tablo aĢağıda sunulmuĢtur. Toplam ihracat tutarı Toplam ithalat tutarı Toplam döviz yükümlülüğünün hedge edilme oranı 31 Mart 2011 31 Mart 2010 2.023.626 73.101.551 - 2.063.361 62.668.704 - 24.2 Sermaye Riski Yönetimi Sermayeyi yönetirken ġirket’in hedefleri, ortaklarına getiri ve sermaye maliyetini azaltmak amacıyla en uygun sermaye yapısını sürdürmek ve ġirket’in faaliyetlerinin devamını sağlayabilmektir. Sermaye yapısını korumak veya yeniden düzenlemek için ġirket ortaklara ödenen temettü tutarını değiĢtirebilir, sermayeyi hissedarlara iade edebilir, yeni hisseler çıkarabilir ve borçlanmayı azaltmak için varlıklarını satabilir. Sektördeki diğer Ģirketlerle paralel olarak ġirket sermayeyi borç/sermaye oranını kullanarak izler. Bu oran net borcun toplam sermayeye bölünmesiyle bulunur. Net borç, nakit ve nakit benzeri değerlerin toplam borç tutarından (bilançoda gösterildiği gibi finansal borçlar, ticari borçlar ve iliĢkili taraflara borçları içerir) düĢülmesiyle hesaplanır. Toplam sermaye, bilançoda gösterildiği gibi özsermaye ile net borcun toplanmasıyla hesaplanır. 31 Mart 2011 31 Aralık 2010 Toplam borçlar Eksi: nakit ve nakit benzerleri (Dipnot 3) 119.064.035 (7.097.270) 107.294.827 (5.501.746) Net borç 111.966.765 101.793.081 Toplam özsermaye 72.250.772 68.587.503 Toplam sermaye 184.217.537 170.380.584 0,60 0,59 Borç/sermaye oranı ġirket yönetimi, net borcun sermayeye oranını 0,5 ile 0,6 aralığında tutmayı politika olarak belirlemiĢtir. 40 ARENA BĠLGĠSAYAR SANAYĠ VE TĠCARET A.ġ. 31 MART 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN AÇIKLAYICI DĠPNOTLAR (Tutarlar, aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası (“TL”) olarak belirtilmiĢtir.) DĠPNOT 25 - FĠNANSAL ARAÇLAR Makul değer, zorunlu satıĢ veya tasfiye dıĢında tarafların rızası dahilindeki bir iĢlemde, bir finansal aracın alım satımının yapılabileceği tutardır. Mevcut olması durumunda piyasa fiyatı makul değeri en iyi biçimde yansıtır. ġirket, finansal araçların tahmini makul değerlerini, hâlihazırda mevcut piyasa bilgileri ve uygun değerleme yöntemlerini kullanarak belirlemiĢtir. Ancak piyasa bilgilerini değerlendirip gerçek değerleri tahmin edebilmek yorum ve muhakeme gerektirmektedir. Sonuç olarak burada sunulan tahminler, her zaman, ġirket’in cari bir piyasa iĢleminde elde edebileceği değerlerin göstergesi olmayabilir. Finansal araçların makul değerinin tahmini için kullanılan yöntem ve varsayımlar aĢağıdaki gibidir. Parasal varlıklar Yabancı para cinsinden bakiyeler dönem sonunda yürürlükteki yabancı para kurları kullanılarak Türk Lirası’na çevrilmektedir. Bu bakiyelerin kayıtlı değere yakın olduğu öngörülmektedir. Nakit ve nakit benzeri değerlerin de dahil olduğu belirli finansal varlıklar maliyet değerleri ile taĢınırlar ve kısa vadeli olmaları sebebiyle kayıtlı değerlerinin yaklaĢık olarak makul değerlerine eĢit olduğu öngörülmektedir. Ticari alacakların kayıtlı değerlerinin, ilgili Ģüpheli alacak karĢılıklarıyla beraber makul değeri yansıttığı öngörülmektedir. Parasal yükümlülükler Kısa vadeli olmaları sebebiyle finansal borçların ve diğer parasal yükümlülüklerin kayıtlı değerlerinin makul değerlerine yaklaĢtığı varsayılmaktadır. DĠPNOT 26 - BĠLANÇO TARĠHĠNDEN SONRAKĠ OLAYLAR Yoktur. ……………..…… 41
