günlük bülten - Global Menkul Değerler

global.com.tr
GÜNLÜK BÜLTEN
Piyasa Verileri
12 Ocak 2011
Borsala r
Ka pa nış
İ MKB 100
67. 668,96
-0 ,30 VO B Ende ks
D ow Jones
11. 671,88
0 ,30 VO B Dolar
S&P 500
1. 274,48
Bovespa
70. 423,44
D eğ.(% ) Vade li İşlemler
6. 941,57
D AX
10. 512,80
Nikkei
2. 805,62
Şa ngay
444 0 321
Kapanış
83 ,375
Değ.(%) Pa ra P iy .
1 ,594
0,25 Fa iz
0 ,37 VO B 30 Açık Pozisy on
0 Euro/Dola r
0 ,42 D olar Açık P ozisyon
1 ,23 F ut. Dow Jon .
11 .621
0 ,02 F ut. S&P 500
1 .270
0 ,06 F ut. DAX
6 .954
Kapanış
-0,60 Dolar/TL
D eğ.(%)
1,5 757
- 0,16
7,07
0,86
1,3 002
0,23
0 Dolla r I nde x
80,7
- 0,12
0,04 Brent P etrol
97,7
0,17
1 385
0,23
1 6,89
0,00
-0,02 Alt ın (O ns)
0,01 VI X
Önemli Gelişmeler
Piyasa Stratejisi
Portekizli gazete Publico'nun internet sitesinde yer alan
habere göre, Portekiz Başbakanı Jose Socrates'ın yardım
talebinde bulunulmayacağı açıklamasına karşın Avrupa
liderleri arasında olası bir kurtarma planı konusunda
müzakereler yapılıyor. Gazetenin haberinde planların 60100 milyar euro arası kurtarma önerisini de içerdiği öne
sürüldü. Gazeteye açıklama yapan bir Avrupalı diplomat,
"Konu resmi olarak ajandada yer almıyor ancak kesin
olarak tartışılacak" derken bir başka diplomat da bilgiyi
doğruladı.
Dün başarılı geçen Yunanistan tahvil ihracının ardından gözler bugün
Portekiz’in düzenleyeceği 2014 ve 2020 vadeli tahvil ihalelelerinde
olacak. Portekiz’in 10 yıl vadeli borçlanabilmesi durumunda
piyasalardaki stres azalacak ve ABD’den gelen bilanço verilerine
odaklanılacak. Portekiz’in ihalesi sorunsuz bir şekilde atlatılsa bile,
Portekiz’e ilişkin sorunlar orta vadede yeniden gündemine gelecek.
Portekiz ihalesi dışında Almanya büyüme rakamları, Euro bölgesi
sanayi üretimi ve ABD’de akşam saatlerinde açıklanacak olan FED
ekonomik görünüm raporu takip edilecek.
Minneapolis FED Başkanı Narayana Kocherlakota, ABD
ekonomisinin 2011 yılında 2010 yılından daha iyi
gideceğini,
ancak
daralmadan
iyileşmeye
çalışan
ekonominin ciddi engellerle karşı karşıya kalmaya devam
edeceğini söyledi.
Almanya Merkez Bankası (Bundesbank) Başkanı ve
Avrupa Merkez Bankası üyesi Axel Weber, Almanya
ekonomisinde toparlanmanın 2011 yılında da devam
edeceğini
ancak,
bunun
daha
ılımlı
bir
hızla
gerçekleşmesinin
beklendiğini
bildirdi.
Bu
ılımlı
toparlanma ile birlikte Almanya'da GSYH'nın yıl sonunda
global kriz öncesi seviyelere döneceğini öngören Weber,
Alman ekonomisinin 2010'da %3.6 büyüdüğü yönünde
Bundesbank'ın yaptığı tahmini tekrarladı.
İMKB’de işlem hacmi oldukça yüksek. Geçen hafta 19.3 milyar TL
işlem hacmi gerçekleşmesi sonrasında, bu haftanın ilk iki gününde 7.4
milyar TL’ye ulaşıldı. Önemli miktarda hisse el değiştirdi ve el
değiştirmeye devam ediyor. Bir yabancı yatırım fonunun Akbank
alımları
sonrasında %5’i aştığına dair KAP’a haber göndermesi, bu
işlem hacminde yaşanan değişimin yabancıdan yerliye değil,
yabancıdan yabancıya geçişini gösteriyor. Yabancı takaslarda önemli
bir değişim olmaması da bu değişimi gösteriyor. Portekiz’in tahvil
ihalesi ve ECB toplantısı sorunsuz halledilir, ABD’de bilançolar ve
dağıtılacak temettü rakamları yurtdışını olumlu etkiler ama şu an
İMKB için önemli olan bankacılık sektöründe bu el değişimi sonrasında
yaşanacak hareketin yönü. Yurtdışının desteği ile 68.000’nin üzerinde
kalabiliriz ama yurtdışı olmadan 66.000-68.000 aralığı yatay hareket
gerçekleşebilir.
İMKB Stratejisi
VOB Stratejisi
Kısa vadede yaşanan zayıflamaya rağmen, geçen hafta
yaşanan yükseliş orta vadeli indikatörleri uzun bir süre sonra
yeniden alım bölgesine yükseltti. 67.800 üzerinde dün
tutunma ve dün tepki verme çabası sonrasında seans
sonunda gelen satışlar ile başarısız oldu. İMKB bugünde
68.000’ni geçemezse, 66.000-68.000 arasında kısa vadede
yatay kanala geçecektir.
İMKB 30 kontratları yatay trende girmeme çabası, başarısız oldu. 84.000
üzerinde tutunma çabası dün sonuç verse de 84.700 direncinden gelen
satışlar sonrasında 84.000 aşağı yönde kırıldı ve 82.500-83.000 aralığına
doğru bir yönelim görüldü. Kontratlarda yataya geçiş yaşanıyor. 83.00084.200 aralığında bir gün geçirebiliriz.
Yurtdışı Piyasalar
Japonya’nın, borç krizi içinde bulunan Euro Bölgesi devlet tahvillerini alacağını açıklaması ve Portekiz Maliye Bakanı’nın kurtarma talebinde
bulunmayacaklarını söylemesi piyasalarda satış baskısına neden olan Euro Bölgesi’ne ilişkin endişelerin dağılmasını sağladı. Portekiz’in
gerçekleştireceği tahvil ihracı beklenirken, dün Yunanistan’ın gerçekleştirdiği tahvil ihalesinin sorunsuz atlatılması ile de piyasalar moral
buldu. Öte yandan Avrupa Merkez Bankası’nın sorunlu ülkelerin faiz oranlarını düşürmek için tahvil piyasasında bu ülkelere ilişkin tahvil
alım miktarını yükselttiğine dair söylentiler de olumlu havayı destekledi. Global borsalarda Avrupa’ya yönelik endişelerin azalması,
bankacılık hisseleri öncülüğünde değer kazançlarının yaşanmasını sağladı.
Açıklanacak Ekonomik Veriler
Tarih
Ülke
12 Ocak
Çarşamba
Almanya
2010
GSYH
10:00
+3.7%
-4.7%
Euro Bölg.
Kasım
Sanayi Üretimi
12:00
+0.5%
+0.7%
ABD
Aralık
ihracat ithalat fiyat endeksleri
15:30
ABD
Haftalık
DOE Petrol Stokları
17:30
Beige Book Raporu
21:00
ABD
Dönem
Açıklanacak Veri
Saat
Beklenti
Önceki
335.3MLN
1
Şirket Haberleri
CLEBI – Celebi Cargo GmBH, Uluslararası Frankfurt Havalimanı Kargo Köyü'nde hava kargo depolama ve elleçleme hizmetleri
vermek üzere faaliyete geçti.
DGGYO – Doğuş Holding, Doğuş GE Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı hissedarlarına, Sermaye Piyasası Mevzuatı çerçevesinde çağrı
yapılmasına ilişkin olarak, Sermaye Piyasası Kurulu'na çağrı başvurusu yaptı.
FENER – Fenerbahçe Spor Kulübü, iştiraki Fenerbahçe Sportif Hizmetler Sanayi şirketinin UEFA kriterleri gereği kulübün futbol
şubesi olarak yapılandırılmasına imkan sağlamak üzere yapılacak ana sözleşme tadilleri ve/veya şirket birleşmesi işlemleri
öncesinde halka açık hisseler için 11 Ocak'tan geriye yönelik SPK mevzuatına göre bulunacak asgari fiyattan gönüllü çağrı
yapılmasına karar verdi. Bu amaçla finansman temini ve çağrıya aracılık edecek banka ve aracı kurumun belirlenmesi için
çalışmalara başlanmasına karar verildiği belirtildi.
IHEVA – BAYMD – İhlas Madencilik A.Ş. ile Bayındır Madencilik ve Ticaret A.Ş.’nin birleşme işlemlerine başlanılmasına karar
verilirken; İhlas Ev Aletleri, Bayındır Madencilik A.Ş. payları ile ilgili olarak 1,29 fiyattan 1 milyon adet alış işleminin
gerçekleştirildiğini bildirildi. Bu işlem sonucunda İhlas Ev Aletleri İmalat Sanayi ve Ticaret A.Ş'nin, Bayındır Madencilik'teki payı
%5,83'e ulaştı.
METRO – Metro Ticari ve Mali Yatırımlar Holding A.Ş.'nin çıkarılmış sermayesinin 150.000.000 TL (%100) bedelli artırılarak
150.000.000 TL'den 300.000.000 TL'ye yükseltilmesinde, bedelli pay alma hakları 13.01.2011 - 21.01.2011 tarihleri arasında
Rüçhan Hakkı Kupon Pazarı'nda işlem görecek olup, fiyat tescili gerçekleşinceye kadar fiyat marjı uygulanmayacaktır. Artırılan
sermayeyi temsil eden paylar, 2010 yılı faaliyetlerinden kar payı alma hakları bulunmadığından, "Yeni" olacaktır.
MTEKS – Şirketin % 99 oranında iştirak ettiği Gizem Enerji Üretim Pazarlama İthalat ve İhracat Ltd.Şti.; 08.12.2010 tarihinde
Toptan Satış Lisansı almak amacıyla EPDK'ya yaptığı başvurunun; 31.12.2010 tarihinde Elektrik Piyasası Tarifeler yönetmeliğinde
yapılan değişiklik nedeniyle, meydana çıkan yeni durumun yansımalarının görülmesi ve sonuçlarının değerlendirilmesi amacıyla
ertelendiği bildirildi.
PTOFS – Petrol Ofisi'nin 2003 yılına ilişkin 12.9 milyon TL vergi aslı ve 30.1 milyon lira vergi ziyaı cezasına karşı açtığı davanın
yaklaşık 5.5 milyon liralık kısmı lehine sonuçlandı Kalan kısımlara ilişkin diğer tüm davalar ise devam etmektedir.
SASA – Advansa Sasa, Maliye Bakanlığı vergi inceleme elemanları tarafından yapılan vergi incelemesi sonucunda, katma değer
vergisine ilişkin 12.5 milyon lira vergi ve 18.75 milyon lira cezanın tarh edildiğini açıkladı. Şirket, raporda yer alan iddialara karşı
uzlaşma dahil her türlü yasal hakkın kullanılacağını, bu aşamada herhangi bir ödeme yapılmasının söz konusu olmadığını belirtti.
TRCAS – SOCAR & TURCAS Enerji A.Ş.nin %100 bağlı ortaklığı SOCAR & TURCAS Rafineri A.Ş. Yatırım Teşvik Belgesi aldı.
Günlük Hisse Önerileri
H issele r
K apanış
Kısa Vadeli
Alım Aralığı
Kısa Vadeli
Satım Aralığı
Stop-loss
B et a
ARENA
2, 79
2.7 6-2.79
2.8 8-2.92
2,70
0,68
D OAS
6, 76
6.7 2-6.76
6.8 6-6.90
6,64
0,98
EN KAI
6, 24
6.2 0-6.24
6.4 0-6.42
6,16
0,94
P ARSN
1, 96
1.9 4-1.96
2.0 5-2.07
1,90
1,07
U NYEC
4, 56
4.5 2-4.56
4.6 6-4.70
4,44
0,62
VESBE
3, 59
3.5 4-3.58
3.7 0-3.72
3,50
0,86
Haftalık Hisse Önerileri (10 Ocak – 14 Ocak)
Düşük Riskli Porföy Önerilerimiz
Hisse
KV Alış
Fiyatı
KV Satış
Fiyatı
Agresif Porföy Önerilerimiz
Potansiyel
P rim
Hisse
KV Alış
Fiyatı
KV Satış
Fiyatı
Potansiyel
P rim
13,64
DOAS
6,58
7,00
6,38
BAGFS
17 6,00
200,00
HALKB
13,15
14,50
10,27
C LEBI
24,30
26,14
7,57
MGROS
30,40
33,00
8,55
IPMAT
3,68
3,90
5,98
TRKCM
3,20
3,50
9,38
KOZAA
4,94
5,30
7,29
VESBE
3,56
3,90
9,55
MNDRS
0,75
0,85
13,33
* Kv alış/satış fiyatları hafta başında belirlenmekte ve hafta boyunca değişiklik göstermemektedir.
Global Yatırım Fonları
FON GETİRİSİ
Aybaşına Göre
Fon Adı
A Tipi
Değişken Fon
Karma F on
Bugünkü
Değeri (TL)
TL
Yılbaşına Göre
$
TL
$
18,6 04258
2,51%
0 ,39%
2 ,51%
0,39 %
0,0 36933
1,67%
-0 ,44%
1 ,67%
-0,44 %
Kar Payı Fon
0,0 14915
2,33%
0 ,21%
2 ,33%
0,21 %
Aktif Strateji Fon
0,0 37854
1,62%
-0 ,49%
1 ,62%
-0,49 %
Piri Reis Fon
0,3 21699
0,56%
-1 ,53%
0 ,56%
-1,53 %
B Tipi
Değişken Fon
0,1 24119
2,69%
0 ,56%
2 ,69%
0,56 %
Likit Fon
0,0 50074
0,20%
-1 ,88%
0 ,20%
-1,88 %
Tahvil Bono Fon
0,9 78898
0,20%
-1 ,88%
0 ,20%
-1,88 %
Bu yayında yer alan bilgiler, güvenilir olduğuna inanılan halka açık kaynaklardan elde edilmiş olup yalnızca bu bilgilere yönelik yorumları iletmek amacıyla hazırlanmıştır.
Bu kaynaklardaki bilgilerin hata ve eksikliğinden ve ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından doğabilecek zararlardan Global Menkul Değerler A.Ş. hiçbir şekilde
sorumluluk kabul etmemektedir. Bu yayında yer alan görüş ve düşüncelerin Global Menkul Değerler A.Ş. yönetimi için hiçbir bağlayıcılığı yoktur. Global Menkul Değerler
A.Ş. yayında adı geçen şirketlerin menkul kıymetini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmeti verebilir. Bu yayın, Global Menkul Değerler
A.Ş.´nin izni olmadan kopyalanamaz ve/veya dağıtılamaz; bilgisayar sistemlerine aktarılamaz. © 2011 Global Menkul Değerler A.Ş.
2