Türkiye Sermaye Piyasası Raporu 2012

TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI 2012
Büyükdere Caddesi No:173 1. Levent Plaza A Blok
Kat: 4 34394 1. Levent/İstanbul
Tel: +90 212 280 85 67 Faks: +90 212 280 85 89
[email protected] www.tspakb.org.tr
TSPAKB
TÜRKİYE
SERMAYE
PİYASASI
2012
Mayıs 2013
TÜRKİYE
SERMAYE
PİYASASI
2012
Mayıs 2013
Türkiye Sermaye Piyasası 2012
Editör
Alparslan Budak
Yazarlar
Ekin Fıkırkoca
Gökben Altaş
Bora Eralp
Katkıda Bulunanlar
Düzelti
Ozan Doğan
Aracı Kurumlar Veritabanı
Telman Şahbazoğlu
Tasarım
Cennet Türker
Baskı: Printcenter
Birinci Baskı: İstanbul, Mayıs 2013
TSPAKB Yayın No. 65
ISBN- 978-975-6483-43-5
ISSN-1303-6688
Bu rapor Türkiye Sermaye Piyasası Aracı Kuruluşları Birliği (TSPAKB) tarafından bilgilendirme
amacıyla hazırlanmıştır. Bu raporda yer alan her türlü bilgi, değerlendirme, yorum ve
istatistiki değerler hazırlandığı tarih itibariyle güvenilirliğine inanılan kaynaklardan elde
edilerek derlenmiştir. Bilgilerin hata ve eksikliğinden ve ticari amaçla kullanılmasından
doğabilecek zararlardan TSPAKB hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmemektedir. Bu raporda
yer alan bilgiler kaynak gösterilmek şartıyla yayınlanabilir.
TÜRKİYE SERMAYE PİİYASASI
Sunuş
Dünya ekonomisin
nde 2007 yılında
y
başlaayan kürese
el krizin etkisi hala süürmektedir. Avrupa
Birliğind
deki ekono
omik riskler ülkemizzi giderek
k daha yakından
y
eetkilemektedir. Bu
olumsuzzluklara rağ
ğmen ülkem
miz ekonom
misinde 2012 yılında olumlu gelişşmeler de meydana
m
gelmiştiir. Ekonominin büyüm
mesindeki h
hızlı yavaşla
amaya rağm
men, kur, eenflasyon ve
v faizin
ği 2012 yılıında, 1994 yılından so
gerilediğ
onra ilke ke
ez bir derecelendirme kkuruluşu ta
arafından
Türkiye’nin kredi notu “yatırım yapılab
bilir” seviye
eye çıkarılm
mıştır. Bu ortamda, sermaye
piyasala
arı iyi bir pe
erformans se
ergilemiştir..
Yanı sırra, piyasamızın altyapıssının gelişm
mesi yönünd
de de çok önemli atılım
mlar gerçekleşmiştir.
Yıl sonu
una doğru kabul
k
edilen
n yeni Sermaaye Piyasassı Kanunuyla
a piyasamızza çağın gerreklerine
uygun p
pek çok ye
enilik gelmişş, İstanbul’u
un finans merkezi
m
olm
ması yolundaa önemli bir aşama
kaydediilmiştir.
arası bir fin
nans merke
ezi olma h
hedefi doğrultusunda ilerleyen T
Türkiye’nin sermaye
Uluslara
piyasala
arını kapsam
mlı bir şekilde mercekk altına alan
n bu çalışm
mamızın önüümüzdeki yıllar
y
için
sizlere yyol gösterecceğine inanıyorum.
e Sermaye Piyasası 20
012” raporun
nun hazırlanmasında emeği
e
geçenn Birlik çalışşanlarına
“Türkiye
teşekkü
ür ediyor, raporumuzzun finansaal piyasala
arımızın gelişimine kaatkıda bulu
unmasını
diliyorum.
Saygılarrımla,
Attila Kö
öksal, CFA
Başkan
TSPAKB
B I
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
KISALTMALAR
A.D.
: Anlamlı Değil
BDDK
: Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu
BES
: Bireysel Emeklilik Sistemi
BYF
: Borsa Yatırım Fonu
DİBS
: Devlet İç Borçlanma Senedi
DTH
: Döviz Tevdiat Hesabı
EGM
: Emeklilik Gözetim Merkezi
EYF
: Emeklilik Yatırım Fonu
GİP
: Gelişen İşletmeler Piyasası
GYO
: Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı
GSYH
: Gayri Safi Yurtiçi Hasıla
Hazine
: T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı
ICI
: Investment Company Institute-Yatırım Fonları Enstitüsü
IMF
: International Monetary Fund-Uluslararası Para Fonu
KOBİ
: Küçük ve Orta Ölçekli İşletme
MKK
: Merkezi Kayıt Kuruluşu
Mn.
: Milyon
Myr.
: Milyar
ÖPSP
: Ödünç Pay Senedi Piyasası
SİP
: Serbest İşlem Platformu
SGMK
: Sabit Getirili Menkul Kıymet
SPK
: Sermaye Piyasası Kurulu
Takasbank : İstanbul Takas ve Saklama Bankası A.Ş.
TBB
: Türkiye Bankalar Birliği
TPP
: Takasbank Para Piyasası
TCMB
: Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası
TKYD
: Türkiye Kurumsal Yatırımcı Yöneticileri Derneği
TL
: Türk Lirası
TMSF
: Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonu
TÜFE
: Tüketici Fiyatları Endeksi
TOBB
: Türkiye Odalar ve Borsalar Birliği
TÜİK
: T.C. Başbakanlık Türkiye İstatistik Kurumu
VDMK
: Varlığa Dayalı Menkul Kıymet
ÜFE
: Üretici Fiyatları Endeksi
VİAŞ
: Vadeli İşlemler Aracılık Şirketi
VİS
: Vadeli İşlem Sözleşmesi
VTMK
: Varlık Teminatlı Menkul Kıymet
VOB
: Vadeli İşlem ve Opsiyon Borsası A.Ş.
WFE
: World Federation of Exchanges-Dünya Borsalar Federasyonu
YP
: Yabancı Para
II TSPAKB
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
İçindekiler
EKONOMİ
2012'YE BAKIŞ
KAMU MALİYESİ
PARA VE KUR POLİTİKALARI
ENFLASYON
MİLLİ GELİR
İSTİHDAM
ÖDEMELER DENGESİ
DIŞ BORÇ
FİNANSAL PİYASALAR
ULUSLARARASI KARŞILAŞTIRMALAR
YATIRIM ARAÇLARININ GETİRİLERİ
SABİT GETİRİLİ MENKUL KIYMETLER
HİSSE SENETLERİ
VADELİ İŞLEMLER
YATIRIM FONLARI
YATIRIM KURULUŞLARININ FAALİYETLERİ
HİSSE SENETLERİ
VARANTLAR
SABİT GETİRİLİ MENKUL KIYMETLER
VADELİ İŞLEMLER
KALDIRAÇLI İŞLEMLER
KURUMSAL FİNANSMAN FAALİYETLERİ
PORTFÖY YÖNETİMİ FAALİYETLERİ
KREDİLİ İŞLEMLER
ŞUBE AĞI
İNTERNET İŞLEMLERİ
ÇAĞRI MERKEZİ İŞLEMLERİ
ÇALIŞAN PROFİLİ
ARACI KURUMLARIN FİNANSAL VERİLERİ
BİLANÇO ANALİZİ
GELİR TABLOSU ANALİZİ
YATIRIMCILAR
YATIRIMCI TERCİHLERİ
GENEL TANIMLAR
HİSSE SENEDİ YATIRIMCILARI
YABANCI HİSSE SENEDİ YATIRIMCILARI
VARANT YATIRIMCILARI
ÖZEL SEKTÖR BORÇLANMA SENEDİ YATIRIMCILARI
VDMK VE VTMK YATIRIMCILARI
YATIRIM FONU YATIRIMCILARI
EMEKLİLİK YATIRIM FONU YATIRIMCILARI
1
3
5
9
14
15
17
18
22
25
28
39
40
46
55
57
65
68
71
72
75
78
79
80
82
83
84
85
86
93
95
101
111
113
114
115
122
127
128
129
130
132
TSPAKB III
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ARACI KURUMLAR
A1 CAPITAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
ACAR YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
AK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
ALAN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
ALB MENKUL DEĞERLER A.Ş.
ALKHAİR CAPİTAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
ALTERNATİF YATIRIM A.Ş.
ANADOLU YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
ATA YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
ATAONLİNE MENKUL KIYMETLER A.Ş.
ATIG MENKUL DEĞERLER A.Ş.
AYBORSA MENKUL DEĞERLER TİCARETİ A.Ş.
BAHAR MENKUL DEĞERLER TİCARET A.Ş.
BAŞKENT MENKUL DEĞERLER A.Ş.
BGC PARTNERS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
BİZİM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
BURGAN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
CAMİŞ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
CENSA MENKUL DEĞERLER A.Ş.
CEROS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
CITI MENKUL DEĞERLER A.Ş.
CREDIT SUISSE İSTANBUL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
DELTA MENKUL DEĞERLER A.Ş.
DENİZ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
DESTEK MENKUL DEĞERLER A.Ş.
DEUTSCHE SECURITIES MENKUL DEĞERLER A.Ş.
DÜNYA MENKUL DEĞERLER A.Ş.
ECZACIBAŞI MENKUL DEĞERLER A.Ş.
EGEMEN MENKUL KIYMETLER A.Ş.
EKİNCİLER YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
EKSPRES YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
ENDEKSTÜREV MENKUL DEĞERLER A.Ş.
ERSTE SECURITIES İSTANBUL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
ETİ YATIRIM A.Ş.
EURO YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
FED MENKUL DEĞERLER A.Ş.
FİNANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
GALATA YATIRIM A.Ş.
GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
GCM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
GEDİK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
GLOBAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
GÜNEY MENKUL DEĞERLER TİCARETİ A.Ş.
GÜVEN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
HALK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
IV TSPAKB
135
138
140
142
144
146
148
150
152
154
156
158
160
162
164
166
168
170
172
174
176
178
180
182
184
186
188
190
192
194
196
198
200
202
204
206
208
210
212
214
216
218
220
222
224
226
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
228
230
232
234
236
238
240
242
244
246
248
250
252
254
256
258
260
262
264
266
268
270
272
274
276
278
280
282
284
286
288
290
292
294
296
298
300
302
304
306
308
310
312
314
316
318
HSBC YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
ING MENKUL DEĞERLER A.Ş.
INVEST AZ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
IŞIK MENKUL DEĞERLER A.Ş.
İNFO YATIRIM A.Ş.
İNTEGRAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
İŞ YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
J.P. MORGAN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
KAPİTAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
KARE YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
MARBAŞ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
MEKSA YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
MERRILL LYNCH MENKUL DEĞERLER A.Ş.
METRO YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
MORGAN STANLEY MENKUL DEĞERLER A.Ş.
NETA YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
NOOR CAPİTAL MARKET MENKUL DEĞERLER A.Ş.
OPTİMAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
OSMANLI MENKUL DEĞERLER A.Ş.
OYAK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
ÖNER MENKUL KIYMETLER A.Ş.
PAY MENKUL DEĞERLER A.Ş.
PHİLLİPCAPİTAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
PİRAMİT MENKUL KIYMETLER A.Ş.
POLEN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
PRİM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
RENAİSSANCE CAPİTAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
SANKO MENKUL DEĞERLER A.Ş.
SARDİS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
SAXO CAPITAL MARKETS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
SAYILGAN MENKUL DEĞERLER TİCARETİ A.Ş.
STRATEJİ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
ŞEKER YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
TACİRLER YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
TAIB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
TAKSİM YATIRIM A.Ş.
TEB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
TEKSTİL YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
TERA MENKUL DEĞERLER A.Ş.
TİCARET MENKUL DEĞERLER A.Ş.
TOROS MENKUL KIYMETLER TİCARET A.Ş.
TURKISH YATIRIM A.Ş.
UBS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
ULUKARTAL KAPİTAL VADELİ İŞLEMLER ARACILIK A.Ş.
ULUS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UNİCREDİT MENKUL DEĞERLER A.Ş.
TSPAKB V
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ÜNLÜ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
VAKIF YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
X TRADE BROKERS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
YAPI KREDİ YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
YATIRIM FİNANSMAN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
ZİRAAT YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
VI TSPAKB
320
322
324
326
328
330
EKONOMİ
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Ekonomi
2012’ye Bakış
Türkiye’nin en önemli ihracat pazarı olan Avrupa Birliğindeki
çeşitli ülkelerin kamu dengelerinde görülen bozulma ile kredi
notlarının düşürülmesi ve Yunanistan’a yönelik tedbirler 2012
boyunca gündemde olmuştur. Avrupa Birliği genelinde ekonomik
aktivite daralırken, başkanlık seçimlerinin yapıldığı Amerika
Birleşik Devletlerinin büyüme oranında bir önceki yıla göre hafif
de olsa bir artış olmuştur. Gelişmiş ülkelerdeki farklı dinamiklere
rağmen, bu ülkelerin genişletici para politikaları küresel likiditeyi
arttırmış ve gelişmekte olan ülkelere yönelik sermaye akımlarını
güçlendirmiştir.
Ekonomideki
büyüme oranı %2’ye
gerilerken, cari
açığın milli gelire
oranı %6’da
kalmıştır.
Yurtiçinde, 2011 yılında ekonomideki hızlı büyümeye eşlik eden
yüksek cari işlemler açığı “aşırı ısınma” endişelerini beraberinde
getirmiş, bankacılık ve para otoriteleri yabancı sermaye girişinin
yol açtığı ve yüksek iç talep artışına sebep olan kredilerdeki hızlı
büyümeyi kısıtlayıcı tedbirlere başvurmuştu. Kredi artış hızının
yavaşlamasıyla 2012 yılında hanehalkının tüketimi daralmış,
ekonomideki büyüme hızla yavaşlayarak sene sonunda %2’ye
inmiştir. Yine de, işsizlik oranı yıl ortalamasında gerileyerek %9
olmuştur.
İç talepteki daralmayla beraber dış ticaret açığı gerilemiş, cari
işlemler açığı bir yılda 28 milyar $ azalarak 47 milyar $’a
inmiştir. Cari açık ağırlıklı olarak portföy yatırımları ile finanse
edilmiştir. Gerilemesine rağmen milli gelirin %6’sına denk gelen
ve finansmanı yurtdışındaki risk iştahına bağlı olan cari açık,
ekonominin kırılganlığını arttırmaktadır.
Kamu dengeleri tarafında, ekonomik büyümenin yavaşlaması
vergi artışlarıyla telafi edilirken, daralan iç talebe karşın kamu
harcamalarının arttırılması bütçe açığını büyütmüştür. Yine de,
düşük faiz ödemeleri sayesinde, borç göstergelerinde iyileşme
sürmüştür. Avrupa Birliği tanımlarına göre hesaplanan kamu
toplam borç stokunun milli gelirdeki payı 3 puan düşerek %36
olmuştur.
Para politikaları tarafında 2011 yılında olduğu gibi Merkez
Bankası finansal istikrarı gözettiği vurgusunu korumuştur. Banka
geliştirdiği özgün “Rezerv Opsiyonu Mekanizması” ile özellikle
yılın ikinci yarısında Türk lirası likiditesini arttırmış, fonlama
faizini ve bu oranın oynaklığını azaltmıştır.
TSPAKB 3
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Yılın ilk yarısında kısa vadeli faizlerin nispeten yüksek ve dalgalı
seyretmesi döviz kurlarında düşüşe yol açsa da, yılın ikinci
yarısındaki para politikası ile kurlar tekrar bir miktar artış
göstermiştir. Yıl ortalamasında ise, Türk lirası reel olarak değer
kazanmıştır.
Daralan iç talep ve TL’nin değer kazanmasıyla enflasyon, tüketici
fiyatlarında %6,2 ile TCMB’nin açıkladığı enflasyon hedefi olan
%5 seviyesine yakın bir düzeyde kalmıştır.
Yıl ortasında uluslararası derecelendirme kuruluşu Moody’s
tarafından Türkiye’nin uzun vadeli yabancı para cinsinden kredi
notu 2010 yılından sonra ilk kez arttırılarak Ba2’den Ba1’e
çıkarılmıştır. Bir diğer derecelendirme kuruluşu Fitch ise Kasım
ayında ülkenin kredi notunu BBB-’ye yükselterek 1994 yılından
bu yana ilk kez “yatırım yapılabilir” seviyeye çekmiştir.
Büyümedeki yavaşlamaya rağmen, kur, enflasyon ve faizin
gerilediği, buna karşın gelişmiş ülkelerdeki sorunların sürdüğü
2012 yılında, yabancı yatırımcıların artan ilgisiyle ilerleyen
bölümlerde görüleceği üzere sermaye piyasaları iyi bir
performans sergilemiştir.
4 TSPAKB
Türk lirası değer
kazanırken,
enflasyon ve faizler
düşmüştür.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Kamu Maliyesi
Ekonomik
büyümenin
yavaşlamasıyla
bütçe açığı artmış,
yine de borçluluk
gerilemiştir.
Küresel krizle beraber milli gelirin daraldığı 2009 yılında, faiz dışı
fazla önemli ölçüde azalırken borç stokunun milli gelire oranı
artmıştı. Söz konusu dengeler 2010 ve 2011 yıllarında
iyileşmişti. 2012 yılında ise, ekonomik büyümenin yavaşlaması
vergi artışlarıyla telafi edilirken, kamu harcamalarının
arttırılmasıyla bütçe açığı büyümüştür. Yine de, düşük faiz
ödemeleri sayesinde, borç göstergelerinde iyileşme sürmüştür.
Bütçe Dengesi
2012 yılında merkezi yönetim gelirleri hedeflenen seviyede
kalırken, faiz dışı harcamalardaki artış dolayısıyla, bütçe açığı
hedefin %36 üzerine çıkarak, 29 milyar TL olmuştur.
Merkezi Yönetim Bütçesi
(Milyon TL)
2011
Gelirler
296,824
Vergi
253,809
Diğer
43,014
Giderler
314,607
Faiz Dışı
272,375
Personel ve Sos. Güv. Devlet Primleri
85,764
Mal ve Hizmet Alımı
32,797
Cari Transferler
110,499
Diğer
43,315
Faiz
42,232
Bütçe Dengesi
-17,783
Faiz Dışı Bütçe Dengesi
24,448
Kaynak: Maliye Bakanlığı
Reel değişim ortalama TÜFE artışı ile hesaplanmıştır.
2012
331,700
278,751
52,949
360,491
312,075
101,181
32,504
129,266
49,125
48,416
-28,791
19,625
% Reel
Değişim
2.6
0.9
13.0
5.2
5.2
8.3
-9.0
7.4
4.2
5.3
48.7
-26.3
2012
Program
329,845
277,677
52,168
350,948
300,698
95,971
28,859
130,220
45,648
50,250
-21,104
29,146
2013
Program
370,095
317,949
52,146
404,046
351,046
114,015
33,444
151,287
52,299
53,000
-33,951
19,049
2012 yılında bütçe gelirleri 332 milyar TL olurken, önceki yıla
göre reel anlamda %3 oranında bir artış sergilemiştir. Bütçe
gelirlerinin 21 milyar TL’lik kısmı kamu kesiminin çeşitli
alacaklarının yeniden yapılandırılmasıyla tahsil edilen gelirlerdir.
2012 yılında, iç talepteki zayıflamayla, toplanan katma değer
vergisi ve dış ticaretten alınan vergiler reel olarak sırasıyla %3
ve %5 oranlarında daralmış, sene sonu hedeflerinin 5,6 milyar
TL altında kalmıştır. Öte yandan, yıl içinde yapılan bazı vergi
ayarlamaları sayesinde özel tüketim vergisi tahsilatının,
kredilerdeki büyüme sayesinde de banka ve sigorta muamele
vergilerinin büyümesi bu düşüşleri telafi etmiştir. Diğer yandan,
gelir ve kurumlar vergileri hedeflenen seviyenin 5 milyar TL
üzerinde gerçekleşmiştir. Sonuç olarak, dolaylı vergilerin toplam
vergi gelirlerindeki payı önceki yıla göre 1 puanlık düşüşle %67
olmuştur.
Vergi dışı gelirler tarafında 2011’e göre neredeyse 10 milyar
TL’lik bir artış meydana gelmiştir. Bu artışın 5,7 milyar TL’lik
kısmı Merkez Bankasının bütçeye temettü aktarımıdır. Artış
TSPAKB 5
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
dolayısıyla bütçe gelirlerinde vergi gelirlerinin payı 1 puan
düşerek %84’e inmiştir.
Harcamalar tarafında, bütçe toplam giderleri programlanan
tutarın 10 milyar TL üzerine çıkarak 360 milyar TL olmuştur.
Son yıllarda olduğu gibi, faiz dışı harcamalar hedeflenenin
üzerine çıkarken, faiz ödemeleri programın altında kalmıştır.
Faiz dışı harcamaların içinde en ağırlıklı kalem, sağlık, emeklilik
ve sosyal yardım giderlerini yansıtan cari transferlerdir. Bu
harcamalar önceki yıla kıyasla %7’lik reel bir reel artışla 129
milyar TL olmuştur. Bu kalem ağırlıkla sosyal güvenlik sistemine
ve hanehalkına yapılan transferlerden oluşmaktadır. Bir diğer
önemli kalem olan personel giderleri ve ilgili sosyal güvenlik
primi harcamaları da reel olarak %8 artış göstererek 101 milyar
TL olmuştur.
Faiz dışı harcamalar hedeflenen seviyenin 11 milyar TL üzerine
çıkarken, faiz giderleri hedefin 2 milyar TL altında kalmıştır.
Böylelikle, faiz dışı bütçe fazlası hedefin 10 milyar TL altında
kalıp 20 milyar TL olurken, bütçe açığı 29 milyar TL ile hedefin 8
milyar TL üzerine çıkmıştır.
Bütçe gerçekleşmelerinden faiz ve özelleştirme gelirleri ile
Merkez Bankası ve çeşitli kamu kurum ve fonlarından bütçeye
aktarılan gelirler gibi geçici mahiyetteki etkileri hariç bırakan ve
IMF ile yapılan anlaşmaya referansla “program tanımlı” olarak
anılan
büyüklükler
Hazine
Müsteşarlığı
tarafından
açıklanmaktadır. Bu şekilde hesaplanan merkezi yönetim
bütçesine dair “program tanımlı faiz dışı fazla” 2012 yılında 5
milyar TL seviyesinde gerçekleşmiştir. 2011 yılında bu denge 16
milyar TL fazla vermişti.
Bütçe dengelerine milli gelire kıyasla bakıldığında da, 2012
yılında göstergelerde bozulma söz konusudur. Faiz dışı fazlanın
milli gelire oranı 0,5 puan gerileyerek %1,4’e inmiştir. Bütçe
açığı milli gelirin %2’sine yükselse de, gelişmiş ülkelere kıyasla
düşük kalmaya devam etmiştir. IMF’nin Nisan 2013’te açıkladığı
tahminlerine göre 2012 sonunda bu oran gelişmiş ülkelerde %6,
gelişmekte olan ülkelerde %1,4 civarındadır.
6 TSPAKB
2012 sonu itibariyle
faiz dışı fazla milli
gelirin %1,4’üne,
bütçe açığı ise
%2’sine denk
gelmektedir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Bütçe Büyüklükleri
Faiz Dışı Denge/GSYH
Bütçe Dengesi/GSYH
Faiz Harcamaları/GSYH
4%
3%
2%
1%
0%
-1%
-2%
-3%
-4%
-5%
-6%
-7%
2008
Kaynak: Hazine, TÜİK
2009
2010
2011
2012
Hükümetin Ekim 2012’de açıkladığı üç yıllık Orta Vadeli
Programda bütçe harcamalarının kısılması yoluyla, bütçe açığının
milli
gelire
oranının
kademeli
olarak
düşürülmesi
öngörülmektedir. Hükümet 2012 yılı gerçekleşme tahmini
ışığında (hedef %1,7 idi) bu oranda hedeflediği seviyeyi bir
önceki programa kıyasla bir miktar yukarı revize etmiştir. Bu
oranın 2013 yılında %2,2’ye çıkması, 2015’te ise %1,8’e kadar
düşmesi hedeflenmektedir.
Bütçenin finansmanı
ağırlıkla iç
borçlanma yoluyla
yapılmış, iç borç
çevirme oranı %81
olmuştur.
Bütçe Finansmanı
Nakit olarak gerçekleşen fakat bütçe ödeneklerine yansıtılmayan
ve gider yazıldığı halde nakden ödenmeyen tutarların
netleştirilmesi sonucunda, 2012 yılında finanse edilmesi gereken
açığın 800 milyon TL kadar azaldığı görülmektedir. 2012 yılında
finansmanı gerçekleşen nakit açık 30 milyar TL ile önceki yılın
reel olarak %82 üzerine çıkmıştır.
Merkezi Yönetim Finansmanı
(Milyon TL)
Finansman
Borçlanma
Dış Borçlanma, Net
İç Borçlanma, Net
Diğer
Banka Kullanımı, Net
2011
14,895
17,468
2,469
14,999
-1,117
-6,291
2012
29,546
22,475
4,594
17,881
-1,012
4,848
Kaynak: Hazine Müsteşarlığı
Reel değişim ortalama TÜFE artışı ile hesaplanmıştır.
% Reel
Değ.
82.2
18.2
70.9
9.5
-16.9
A.D.
2012 yılında konsolide bütçenin finansmanının %60’ı iç
borçlanma yoluyla yapılmıştır. 4,6 milyar TL’lik net dış
borçlanmanın yanı sıra, Hazine’nin banka hesaplarından 5 milyar
TL kadar bir tutar kullanılmıştır. Bununla birlikte 2012 yılında
Hazine kaynaklarından çeşitli kamu kurumlarına 1 milyar TL
aktarım yapılmıştır.
2012 toplamında Hazine nakit olarak, 125 milyar TL’si iç borca
ilişkin olmak üzere, toplam 144 milyar TL’lik borç ödemesi
TSPAKB 7
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
yapmıştır. Yıl içinde gerçekleştirilen yeni iç borçlanma 101
milyar TL’de kalmış, diğer bir deyişle iç borç çevirme oranı %81
olarak gerçekleşmiştir.
Hazinenin finansman programında yer alan tahminlere göre,
2013 yılında 172 milyar TL iç borç ve 16 milyar TL dış borç
anapara ve faiz ödemesi bulunmaktadır. Toplam borç servisinin
189 milyar TL ile önceki yılın %33 üzerinde olacağı tahmin
edilmektedir. Bu ödemelerin 24 milyar TL’lik kısmının, faiz dışı
fazla ve özelleştirme gelirleri ile İşsizlik Sigortası Fonu ve
Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonu kaynaklarından karşılanması
öngörülmektedir. 2013’te iç borç çevirme oranının %87’ye
çıkması, iç borçlanma tutarının 151 milyar TL olması
planlanmaktadır. Ayrıca, 14 milyar TL dış borçlanma
öngörülmektedir.
Borç Stoku
2008 yılından itibaren, bütçe dengesindeki olumsuz gelişmeler
ve dış koşullardaki bozulma ile beraber, borç stokunun milli
gelire oranındaki gerileme durmuş, 2009 yılında çeşitli borç
göstergelerinde bu oranlar 5 puan kadar artmıştı. 2010 ve 2011
yıllarının ardından 2012 yılında da düşük faiz oranları sayesinde,
toplam borç stokunun milli gelire oranı 3 puan kadar
gerilemiştir.
Brüt Dış Borç
Brüt İç Borç
AB Tanımlı Toplam
Borç Stoku/GSYH
50%
40%
30%
20%
10%
0%
2008
2009
2010
2011
2012
Kaynak: Hazine
Brüt iç borç stoku, bir yılda 19 milyar TL artışla 397 milyar TL
olurken, Türk lirasının değerlenmesiyle dış borcun Türk lirası
cinsinden karşılığı %3 daralmıştır.
Avrupa Birliği tanımlarına göre hesaplanan genel yönetim borç
stoku rakamları; merkezi yönetim borç stokuna, mahalli idareler
ile İşsizlik Sigortası Fonu dâhil olmak üzere sosyal güvenlik
kurumlarının borcu ve dolaşımdaki bozuk para stokunun
eklenmesi, genel yönetimin elindeki devlet borçlanma araçlarının
çıkarılmasıyla hesaplanmaktadır. Türkiye’nin AB tanımlı borç
stokunun milli gelire oranı 2012 yılında 3 puan düşerek %36’ya
inmiştir.
8 TSPAKB
AB tanımlı borç
stokunun milli gelire
oranı 3 puan
düşerek %36’ya
inmiştir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
AB Tanımlı Genel Yönetim Nominal Borç Stoku
(Milyar TL)
2011
2012 % Değ.
AB Tanımlı Borç Stoku
508.0
510.9
0.6
Genel Yönetim Toplam Borç
534.6
549.4
2.8
İç Borç Stoku
387.6
408.3
5.4
Dış Borç Stoku
159.0
154.6
-2.8
Ayarlama Kalemleri
-26.7
-38.6
44.6
Borç Stoku/GSYH
39.1%
36.1%
-Kaynak: Hazine Müsteşarlığı
Orta Vadeli Programda AB tanımlı borcun milli gelire oranının
2013 yılında %35’e, 2015’te ise %31’e kadar düşmesi
hedeflenmektedir. IMF’nin tahminlerine göre, 2012 sonunda
gelişmiş ülkelerde %100’ün üzerine çıkan toplam kamu
borcunun milli gelirdeki payı gelişmekte olan ülkelerde
Türkiye’deki seviyeye benzer düzeyde, %35 civarındadır.
Para ve Kur Politikaları
Merkez Bankası, 2006 yılı başından itibaren açık enflasyon
hedeflemesi politikası sürdürmektedir. Bu kapsamda Banka,
hükümet ile beraber belirlediği orta vadeli enflasyon hedefi
doğrultusunda, temel politika aracı olarak kısa vadeli faiz
oranlarını kullanmaktadır. Ancak, 2010 sonundan itibaren Banka,
enflasyon hedefinin yanı sıra, finansal istikrarı da dikkate aldığını
vurgulamaya başlamıştır.
Merkez Bankası
“Rezerv Opsiyonu
Mekanizması”
politikasını
geliştirmiştir.
Bu çerçevede TCMB, 2010 yılında “politika faizi” olarak
benimsediği 1 haftalık borç verme faizinin yanı sıra, 2010’un son
çeyreğinden itibaren gecelik borç alma ve borç verme faizleri
arasındaki koridoru da politika aracı olarak kullanmaya
başlamıştı. Faiz koridoru, gecelik faizler için Merkez Bankasının
öngördüğü alt ve üst sınırları belirlemektedir.
Banka 2011 yılı sonuna doğru politika faiziyle yaptığı fonlama
miktarını düşürerek, bu oranın işlevine yitirmesine yol açmıştır.
Bununla beraber, Bankanın Bankalararası Para Piyasası (depo
verme) ve Açık Piyasa İşlemlerinde uyguladığı faiz oranlarının
ağırlıklı ortalaması (“fonlama faizi”) önem kazanmıştır.
2012 yılı boyunca gecelik faiz koridorunun alt sınırı, Ağustos
2011’de çekildiği %5’te kalmıştır. %12,5 seviyesinde olan üst
sınırı ise Banka, Şubat ayında %11,5’e indirmiş ve Eylül ayına
kadar değiştirmemiştir.
Küresel risk iştahında bozulma olduğu değerlendirmesiyle,
TCMB’nin ortalama fonlama maliyeti, Haziran başına kadar
dalgalı bir seyirle artış trendine girmiş ve %10 civarına kadar
çıkmıştır. Bu süre zarfında Banka geçici olarak değerlendirdiği
fiyat hareketlerinin enflasyonu etkilemesine engel olmak
amacıyla bazı dönemlerde fonlama tutarını azaltarak, faizin
yükselmesine izin vermiş, bu politikayı “ek parasal sıkılaştırma”
TSPAKB 9
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
olarak
tanımlamıştır.
Sonuç
olarak,
faizlerin
yüksek
seyretmesinin etkisiyle yılın ilk yarısında TL değerlenmiştir.
Faiz oranlarının sıra dışı kullanımının yanı sıra, TCMB 2011
yılından itibaren, zorunlu karşılık oranlarını da kullanarak,
geleneksel örneklerin dışında bir para politikası benimsemişti.
2012 yılında ise TCMB bu oranların kullanımında daha karmaşık
bir yönteme giderek “Rezerv Opsiyonu Mekanizması”nı (ROM)
geliştirmiştir.
2011 yılının Ekim ayında bankaların TL cinsinden mevduatları için
TCMB’de tuttukları zorunlu karşılıkların bir kısmının döviz ve altın
olarak tutulması imkânı (opsiyonu) verilmişti. TCMB 2012 yılında
döviz ve altın cinsinden tutulabilecek kısma ilişkin sınırlamaları
kullanarak bu yeni politikayı geliştirmiştir. Buna göre tutulması
gereken karşılığın “Rezerv Opsiyonu Katsayısı” (ROK) olarak
adlandırılan katsayıyla çarpılmasıyla ulaşılan TL cinsinden
değerin yabancı para eşdeğeri TCMB’ye yatırılabilmektedir. ROM
ile Banka, hem TL likiditesini hem döviz rezervlerini arttırırken,
TL’deki değerlenmeyi de hafifletmeyi hedeflemiştir.
TCMB Mayıs ayından itibaren zorunlu karşılıkların döviz ve altın
cinsinden tutulabilen kısmını arttırarak, TL likiditesini
desteklemiştir. Sene başında zorunlu karşılıkların en fazla %40’ı
döviz cinsinden, %10’u döviz cinsinden tutulabiliyorken, bu üst
sınırlar Ağustos ayına kadar sırasıyla %60 ve %30’a çıkarılmıştır.
Diğer taraftan Banka, getirdiği her ilave olanak (“Rezerv
Opsiyonu Oranı”) için rezerv opsiyonu katsayısını da Ağustos
ayına kadar kademeli olarak yükselterek, tutulması gereken
döviz/altın miktarını arttırmıştır.
TCMB Faiz Oranları (Basit, %)
11-12
09-12
07-12
03-12
Gecelik Borç Alma Faizi
TCMB Fonlama Faizi
01-12
11-11
09-11
07-11
05-11
03-11
01-11
TCMB Politika Faizi
Gecelik Borç Verme Faizi
05-12
16
14
12
10
8
6
4
2
0
Kaynak: Bloomberg, TCMB
Haziran ayından itibaren ise, ekonomik aktivitenin yavaşlamaya,
enflasyonun azalmaya başlaması ile TCMB fonlama faizini
düşürmeye başlamış, Ekim ayında %6’nın altına çekmiştir. Diğer
taraftan Eylül ayında başlayan bir dizi faiz indirimiyle faiz
koridorunun üst sınırı Kasım ayında %9’a çekilmiştir.
10 TSPAKB
Bankalara döviz ve
altın cinsinden
karşılık tutma imkânı
verilmiştir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Ekim ayından yıl sonuna kadar, Banka rezerv opsiyonu
katsayılarını tüm vadelerde yükseltmiştir. Aralık ayında ise,
Banka Ağustos 2011’den itibaren %5,75’te tuttuğu politika faizini
%5,50’ye çekmiştir.
Sonuç olarak 2012 içerisinde, TCMB’nin fonlama faizi
düşürülmüş, bu orandaki belirsizlik de azaltılmıştır. Bununla
beraber bankalara TCMB’de tuttukları karşılıkları döviz ve altın
cinsinden tutma imkânı verilerek piyasaya likidite sağlanmıştır.
Enflasyon ise, önceki yıl %10’un üzerine çıkmışken, ekonomideki
yavaşlamanın da katkısıyla 2012 sonunda %6,2 ile %5
seviyesindeki orta vadeli hedefe yaklaşmıştır.
Yıllık TÜFE Artış Hedefi ve Belirsizlik Aralığı
(%)
2011
2012
2013
Üst Sınır
7.5
7.0
7.0
Hedef
5.5
5.0
5.0
Alt Sınır
3.5
3.0
3.0
2014
7.0
5.0
3.0
2015
7.0
5.0
3.0
Kaynak: TCMB
Banka orta vadeli %5 enflasyon hedefi çerçevesinde, finansal
istikrarı da gözeterek enflasyon hedeflemesi politikasına devam
edeceğini açıklamıştır. 2013 sonu için, Nisan ayında açıklanan
Enflasyon Raporunda yıl sonu tahmini %5,3’tür.
TCMB’nin fonlama
faizinin hem
oynaklığı hem de
seviyesi azaltılmıştır.
Merkez Bankası, 2011 yılının Ağustos ayında TL’nin hızlı değer
kaybı karşısında döviz satım ihaleleri başlatmış, yanı sıra,
kurların hızlı çıkışı karşısında 2007 yılından itibaren ilk kez satış
müdahalelerinde de bulunmuştu. Banka ayrıca Kasım sonunda
döviz piyasasında aracılık faaliyetine, Ekim 2008-Ekim 2010
döneminde olduğu gibi, tekrar başlamıştı.
2012 yılının Ocak ayında ihalelerde 1,5 milyar $’lık alım yapan
TCMB, ayrıca bir müdahaleyle de 1 milyar $ kadar döviz
satmıştır. Ocak ayından sonra ise, döviz satım ihalelerini
durdurmuş, başka bir müdahalede bulunmamıştır.
Sonuç olarak, 2012’ye 78 milyar $ seviyesinde başlayan
TCMB’nin (altın hariç) brüt döviz rezervleri, zorunlu karşılık
politikasıyla sene sonunda 100 milyar $’a çıkmıştır. İleride
değinileceği üzere Türkiye’nin kısa vadeli dış borç stoku aynı
tarih itibariyle 101 milyar $’dır.
TSPAKB 11
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TCMB Rezervleri (Milyar $)
120
100
80
60
40
20
08-12
03-12
10-11
05-11
12-10
07-10
02-10
09-09
04-09
10-08
05-08
12-07
0
Kaynak: TCMB
2013 yılında Banka enflasyon hedeflemesine, dalgalı kur rejimi
altında devam edecektir. TCMB, Türk lirasının aşırı değerlenmesi
veya değer kaybetmesi durumunda ise finansal istikrarı
sağlamak için gerekli tedbirleri alacağını açıklamıştır.
Döviz Kurları
12-12
Avro
04-12
12-11
08-11
04-11
12-10
08-10
04-10
12-09
08-09
04-09
12-08
08-08
04-08
12-07
Dolar
08-12
2.60
2.40
2.20
2.00
1.80
1.60
1.40
1.20
1.00
Kaynak: TCMB
Döviz kurları 2011 yılı Ekim ayına kadar hızlı bir yükseliş
sergilemiş, ardından Bankanın döviz satışları ve kısa vadeli
faizlerde yükselişe izin vermesiyle, 2012 yılının Temmuz sonuna
kadar gerilemiştir. Kurlar, TCMB’nin faiz indirimiyle sene sonuna
kadar tekrar bir miktar artış gösterse de, yıl geneline
bakıldığında ABD doları %6 düşerek 1,78’e inmiş, dolar
karşısında değer kazanan avro/TL kuru yılı %4 düşüşle 2,35
seviyesinde kapamıştır.
Kur hareketlerini enflasyondan arındırarak değerlendiren reel
efektif kur endeksleri, 2011 yılının ilk yarısındaki değer kaybının
2012 yılının ortasına kadar sürdüğünü göstermektedir. Yılın ikinci
yarısında ise reel kur endeksleri bir bant içinde kalmıştır. Yine de
yıl ortalamasında Türk lirasının yabancı paralara kıyasla değeri,
tüketici fiyatları enflasyonu dikkate alındığında göre %4, üretici
fiyatları enflasyonu dikkate alındığında %3 değer kazanmıştır.
12 TSPAKB
Döviz kurları
gerilemiştir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Reel Efektif Kur Endeksleri (2003=100)
140
130
120
110
100
12-12
08-12
04-12
12-11
08-11
04-11
12-10
08-10
04-10
12-09
08-09
04-09
12-08
04-08
12-07
80
08-08
TÜFE Bazlı
ÜFE Bazlı
TÜFE-Gelişmekte Olan Ülkeler
90
Kaynak: TCMB
Parasal büyüklükler tarafında, yabancı para cinsinden vadeli ve
vadesiz mevduatlar ile, repo, likit fonlar ve bankalarca çıkarılan
kısa vadeli TL cinsinden tahvil ve bonoları içeren para arzı M3,
2012 yılında %11 oranında büyüyerek 775 milyar TL olmuştur.
Bu oran TÜFE ile enflasyondan arındırıldığında reel olarak %4
artışa denk gelmektedir.
Geniş anlamlı para arzı M3’teki büyüme, büyük oranda TL
cinsinden mevduattaki artışı yansıtmaktadır. Yabancı para
cinsinden mevduat, döviz kurlarının düşmesine rağmen dolar
bazında %12 oranında artmıştır.
Parasal Büyüklükler
(Milyar TL)
M3
Toplam Mevduat*
TL Mevduat
Döviz Mevduat
2011
700.5
616.3
424.9
191.4
2012
774.7
677.2
475.7
201.5
%
Değişim
10.6
9.9
12.0
5.3
% Reel
Değişim
4.2
3.5
5.5
-0.8
Toplam Kredi*
628.8
750.0
19.3
12.3
Döviz Mevduat † ($)
101.3
113.4
Kaynak: TCMB
*: Katılım bankaları dahildir. Yurtiçi, bankacılık hariç.
†: $ cinsinden.
Kredilerdeki artış
yavaşlayarak yıllık
%19’a inmiştir.
11.9
--
2010 yılında faizlerdeki düşüş ve uluslararası likiditedeki bolluk
neticesinde krediler hızla artışa geçmişti. 2011 yılında TCMB,
BDDK ve TMSF tarafından alınan çeşitli önlemlerle artış hızı
kontrol altına alınmaya çalışılmış, yine de krediler yıl boyunca
%32 oranında artmıştı. 2012 yılında kredi faizlerinde 4-5 puanlık
düşüş meydana gelmesine rağmen, alınan tedbirlerin bir
yansıması olarak kredilerdeki artış oranı %19’a inmiştir. Yıl sonu
itibariyle kullandırılan kredilerin üçte biri tüketici kredisidir.
Kredilerin mevduata oranı, 2008 son çeyreği haricinde uzun
süredir artış eğilimindedir. 2011 sonunda %102 olan bu oran,
2012 sonunda %111’e çıkmıştır.
TSPAKB 13
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Enflasyon
Güçlü iç talep, uluslararası emtia fiyatlarındaki artış ve Türk
lirasının değer kaybı gibi sebeplerle 2008 yılına kadar hedeflenen
seviyenin üzerinde gerçekleşen tüketici enflasyonu, 2009 ve
2010 yıllarında küresel krizden sonra revize edilen hedefe
nispeten yakın gerçekleşmişti. 2011 yılında ise, TL’nin değer
kaybı ve canlı iç talebin etkisiyle enflasyon önemli ölçüde artış
göstermiş, hedefin 2 misline çıkarak %10’u aşmıştı.
Yıllık Enflasyon, Hedef ve Gerçekleşmeler (%)
2008 2009 2010 2011 2012
TÜFE Hedef
4.0
7.5
6.5
5.5
5.0
TÜFE Gerçekleşme 10.1
6.5
6.4
10.4
6.2
ÜFE Gerçekleşme
8.1
5.9
8.9
13.3
2.5
Kaynak: TCMB, TÜİK
2012 yılında ise, döviz kurlarındaki artışın sınırlı kalması ve
özellikle yılın ikinci yarısında belirginleşen iç talepteki yavaşlama
ile yıllık enflasyon önceki yıla göre gerilemiş, tüketici fiyatlarında
%6,2 ile TCMB’nin açıkladığı enflasyon hedefi olan %5
seviyesine yakın bir düzeyde kalmıştır.
“Özel kapsamlı TÜFE göstergeleri”, tüketici fiyatları endeksini
belirli ürünlerin fiyat hareketlerinden arındırmaktadır. Gıda
ürünleri, enerji, alkollü içkiler, tütün ürünleri ve altını hariç tutan
ve TCMB tarafından yakından takip edilen H ve I endekslerindeki
artış, önceki yıl %8’in üzerindeyken, 2012’de %6 civarına
inmiştir.
Yurtiçinde üretimi yapılan ürünlerin KDV ve benzeri vergiler hariç
satış fiyatlarını yansıtan üretici fiyatlarında enflasyon ise, önceki
yıl %13 iken, 2012 sonunda %2,5 olmuştur.
Enflasyon (Yıllık, %)
20
ÜFE
TÜFE
15
10
5
0
12-07
03-08
06-08
09-08
12-08
03-09
06-09
09-09
12-09
03-10
06-10
09-10
12-10
03-11
06-11
09-11
12-11
03-12
06-12
09-12
12-12
-5
Kaynak: TÜİK
TCMB’nin tüketici fiyatları için açıkladığı orta vadeli enflasyon
hedefi %5 seviyesindedir. Gelişmiş ülkelerde ise tüketici
enflasyonu %2 civarındadır. Bankanın Nisan 2013’te yaptığı
açıklamaya göre, 2013 sonu enflasyonu %5,3 seviyesinde
14 TSPAKB
Tüketici fiyatlarında
enflasyon önceki yıl
%10’u aşmışken,
2012’de %6’ya
inmiştir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
tahmin edilmektedir. Nisan 2013 sonu itibariyle Merkez
Bankasının düzenlediği Beklenti Anketi, yıl sonu TÜFE artış
tahminlerinin Bankanın tahminlerinden daha yüksek, %6,6
civarında olduğuna işaret etmektedir.
Milli Gelir
Milli gelir 2012 sonunda 1,4 trilyon TL (786 milyar $) olmuştur.
Rakamlara dolar bazında bakıldığında büyüme oranı %1,6’ya
inmekte olup, kişi başına GSYH ise 10.504 $ olarak
hesaplanmaktadır.
Milli Gelirde Reel Değişim (Yıllık Ortalama, %)
10
8
6
4
2
0
-2
-4
-6
-8
-10
GSYH (önceki yıla göre değ.)
Arındırılmış GSYH (önceki döneme göre değ.)
1-2008
2-2008
3-2008
4-2008
1-2009
2-2009
3-2009
4-2009
1-2010
2-2010
3-2010
4-2010
1-2011
2-2011
3-2011
4-2011
1-2012
2-2012
3-2012
4-2012
Milli gelirdeki artış
hızı sert bir düşüşle
%2’ye inmiştir.
ABD’de konut fiyatlarındaki orantısız artışın tersine dönmesiyle
tetiklenen küresel krizle beraber Türkiye’nin büyüme hızı 2007
yılında yavaşlamaya başlamış, 2009 yılında ise ekonomik
faaliyetler daralmıştı. 2010 yılındaki hızlı büyümenin ardından,
2011 yılında da milli gelir önemli bir büyüme sergilemişti. Ancak,
mevsim ve takvim etkilerinden arındırılmış GSYH rakamları, 2009
yılında başlayan göreli düzelmenin, 2011’in son çeyreğinden
itibaren yerini bir yavaşlamaya bıraktığına işaret etmekteydi.
Yavaşlama eğilimi 2012 yılında da sürmüş, 2010 ve 2011
yıllarında %9 civarında gerçekleşen Gayri Safi Yurtiçi Hasıladaki
(GSYH) büyüme 2012 yılında sert bir düşüşle %2,2’ye inmiştir.
Kaynak: TÜİK
Milli gelirin üçte ikisini oluşturan yerleşik hanehalklarının tüketimi
2010 yılında %6,7, 2011’de %7,7 büyüdükten sonra, 2012’de
%0,7 küçülmüştür. Özel sektör yatırımları da önceki 2 yıldaki çift
haneli büyüme rakamlarından sonra %4,5 daralmıştır. Kredi artış
hızındaki yavaşlamanın tüketim ve yatırım harcamalarındaki
düşüşte
rolü
olduğu
düşünülmektedir.
Özel
sektör
harcamalarındaki düşüşe karşın, kamu hem tüketim hem de
yatırım harcamalarını arttırarak daralmayı hafifletmeye
çalışmıştır.
TSPAKB 15
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Seçilmiş Harcama Kalemlerine Göre GSYH (Yıllık Reel Değişim, %)
GSYH
GSYH’de Değişimine
2011
2012
Pay
Katkı
Gayri Safi Yurtiçi Hasıla
8.8
2.2
100.0
2.2
Yerleşik Hanehalklarının Tüketimi
7.7
-0.7
66.4
-0.5
Devletin Nihai Tüketim Harcamaları
4.7
5.7
10.6
0.6
Gayri Safi Sabit Sermaye Oluşumu
18.0
-2.5
24.7
-0.7
Kamu
-2.2
8.9
4.0
0.3
Özel
22.3
-4.5
20.7
-1.0
Stok Değişmeleri
A.D.
A.D.
-1.2
-1.3
Mal ve Hizmet İhracatı
7.9
17.2
27.4
4.1
Mal ve Hizmet İthalatı (-)
10.7
0.0
27.9
0.0
Kaynak: TÜİK
Net ihracatın milli gelirdeki payı, kriz yılları haricinde, negatif
olmaktadır. 2012 yılında ihracat artarken ithalatın fazla
değişmemesiyle, net ihracat milli gelir artışına pozitif katkıda
bulunmuştur. Ancak, bu durumda ileride açıklanacağı üzere
İran’a bazı ödemelerin altın cinsinden yapılmasının da rolü
vardır. Söz konusu durum 2012 yılında Türkiye’nin ihracat
rakamlarını arttırmıştır.
Milli gelir sektörler bazında incelendiğinde, katma değerin
yaklaşık dörtte birini oluşturan imalat sanayinde büyümenin bir
önceki yıl %10’dan 2012’de %1,9’a indiği görülmektedir. Benzer
şekilde, ticari faaliyetlerin katma değerinde neredeyse hiç artış
olmamıştır.
Mali aracı kuruluşlar,
milli gelir büyümesine
0,4 puan katkıda
bulunmuştur.
Mali aracı kuruluşlar kesimindeki büyüme, kriz döneminde dahi
sürmüştür. Finans kesiminde hesaplanan katma değer, 2012
yılında %3,2 büyüme kaydetmiştir. Mali aracı kuruluşların milli
gelirdeki payı (sabit fiyatlarla) %12 gibi yüksek bir orandır.
Böylece mali aracı kuruluşların milli gelir büyümesine katkısı 0,4
puanla önemli olmuştur.
Seçilmiş Sektörlere Göre GSYH (Yıllık Reel Değişim,%)
Gayri Safi Yurtiçi Hasıla
Tarım, Avcılık ve Ormancılık
İmalat Sanayi
İnşaat
Toptan ve Perakende Ticaret
Ulaştırma, Depolama ve Haberleşme
Mali Aracı Kuruluşların Faaliyetleri
Konut Sahipliği
Gayrimenkul, Kiralama ve İş Faaliyetleri
Kamu Yönetimi, Savunma, Sosyal Güv.
Kaynak: TÜİK
2011 2012
8.8
2.2
6.2
3.5
10.0
1.9
11.5
0.6
11.2
0.1
10.5
3.2
9.6
3.2
1.8
1.7
9.3
6.6
3.9
3.5
GSYH
GSYH’de Değişimine
Pay
Katkı
100.0
2.2
9.1
0.3
24.4
0.5
5.7
0.0
12.7
0.0
14.9
0.5
12.0
0.4
4.5
0.1
3.9
0.2
2.9
0.1
Türkiye’de milli gelirin reel olarak %2,2 büyüdüğü 2012 yılında,
IMF tarafından büyüme oranı dünya genelinde %3,2, gelişmekte
olan ülkeler için ise %5,1 olarak tahmin edilmiştir.
16 TSPAKB
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Hükümetin açıkladığı Orta Vadeli Programda, 2013 yılında milli
gelirin reel anlamda %4 oranında büyümesi öngörülmektedir.
2014 ve 2015 için büyüme %5 olarak tahmin edilmektedir.
İstihdam
Milli gelirdeki hızlı büyüme döneminde bile yüksek kalan işsizlik
oranı, 2009 yılında %14’e kadar çıkmıştı. Ekonominin büyümeye
geçmesiyle 2010 yılından itibaren düşüşe geçen bu oran, 2012
içinde büyüme oranındaki hızlı yavaşlamayla artış eğilimine girse
de, ortalamada %9,2 ile önceki yılın altında kalmıştır.
2009 yılı ortalamasında 3,5 milyona çıkan işsiz kişi sayısı,
ekonomik büyüme ile hükümetin işverenlere sağladığı genç ve
kadınların istihdamına yönelik teşviklerinin etkisiyle, 2012 yılında
2,5 milyona inmiştir. İşsizlik oranı kadınlarda %11 iken,
erkeklerde %8,5 olmuştur. 2009’da %17’nin üzerine çıkan tarım
dışı işsizlik oranı 2012 ortalamasında %11,5’e inmiştir.
Eksik istihdam, daha fazla çalışmaya müsait olan kişileri
göstermektedir. 2012 ortalamasında, eksik ve yetersiz istihdam
edilen kişilerin sayısı %16’lık düşüşle 840.000 civarına inmiştir.
Ekonomideki
yavaşlamaya
rağmen istihdam
artmıştır.
2012 yılında çalışma çağındaki nüfus 55 milyon kişiye yaklaşmış
iken, işgücü yalnızca 27 milyon kişiden oluşmaktadır. İşgücüne
katılım oranı önceki yıla göre değişmeyerek %50’de kalmıştır. Yıl
genelinde erkeklerde %71 düzeyinde olan işgücüne katılım
oranı, kadınlarda %30 olmuştur. Bununla birlikte, kadınlarda bu
oranın son 5 yılda 6 puan kadar arttığı gözlenmiştir. İstihdam
edilen kadınların sayısı 2012 ortalamasında 7,3 milyondur.
Tarım dışı sektörlerde çalışan kadınların toplamdaki payı 2004
yılından itibaren 12 puan kadar artışla %61’e çıkmıştır.
Çalışan kadınların yarısı, çalışan erkeklerin ise üçte biri herhangi
bir sosyal güvenlik kuruluşuna kayıtlı değildir. Tüm çalışanlarda
bu oran 2004 yılından itibaren 11 puanlık düşüşle %39’a
inmiştir.
TSPAKB 17
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
İşsizlik Oranları (%)
25
20
Eksik İstihdam Oranı
51
İşsizlik Oranı
İşgücüne Katılma Oranı (sağ)
50
15
49
10
48
5
47
0
46
2008
2009
2010
2011
2012
Kaynak: TÜİK
Türkiye’de işsizlik oranı küresel krizden sonra toparlanarak %9’a
inmiş olsa da bu oran uluslararası karşılaştırmalara göre
yüksektir. Örneğin, küresel krizden gelişmekte olan ülkelere
kıyasla daha fazla etkilenmiş olan gelişmiş ülkelerde, krizden
önce %6 civarında olan işsizlik oranı son dört yıldır %8 civarında
tahmin edilmektedir. Orta Vadeli Programda, işsizlik oranının
2013 yılında %9 civarında kalması, 2015’te %8,7’ye inmesi
öngörülmektedir.
Ödemeler Dengesi
Elverişli uluslararası konjonktürde, hem ihracat, hem de ithalat
tutarları 2008 yılına kadar önemli artış sergilemiş, bununla
birlikte cari işlemler açığı da dikkate değer bir seviyeye çıkmıştı.
2009 yılında ise, küresel krizin iç ve dış talep üzerindeki daraltıcı
etkileriyle hem dış ticaret hacmi, hem de cari açık önemli
derecede daralmıştır. Ancak, iç talepteki güçlü toparlanmayla
2010’un ardından 2011’de de dış ticaret açığı ve cari açık hızla
genişleyerek rekor seviyelere ulaşmıştır. 2012 yılında ise, iç
talepteki daralma ile beraber, dış ticaret açığı ve cari açık
gerilemiştir.
Dış Ticaret (Milyar $)
250
200
100%
İhracat
İthalat
İhracat/İthalat (sağ)
80%
150
60%
100
40%
50
20%
0
0%
2008
Kaynak: TÜİK
18 TSPAKB
2009
2010
2011
2012
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
2012 yılında, Avrupa Birliği ülkelerine olan ihracattaki düşüşe
rağmen, ihracat pazarlarındaki çeşitliliğin artması ve aşağıda
açıklanacak olan İran’a yapılan ihracatın altın cinsinden
ödenmesinden ötürü gelen 11 milyar $’ın da katkısıyla yıllık
ihracat %13 oranında artıp 153 milyar $’a çıkmıştır.
AB ülkelerine yapılan ihracat bu ülkelerde etkisini arttıran krizin
etkisiyle 2011 yılına kıyasla %5 düşmüştür. Öte yandan, Yakın
ve Orta Doğu ülkelerine olan ihracat bir yılda %52 artmıştır.
Bunun sebebi İran’dan alınan doğalgaz bedelinin ülkeye ABD
tarafından uygulanan kısıtlamalar sebebiyle altın cinsinden
aktarılmasıdır. İran ve Birleşik Arap Emirliklerine olan ihracat,
altın ihracatını yansıtır şekilde 11 milyar $ kadar artarak 18
milyar $’ı bulmuştur. İran ve Birleşik Arap Emirliklerine yapılan
altın ihracatı hariç bırakıldığında Yakın ve Orta Doğu bölgesine
olan ihracattaki artış %14’e, toplam ihracattaki artış %5’e
inmektedir. Türkiye’de altın üretimi sınırlı olup, ihraç edilen altın
miktarı 2011 ve 2012 yıllarında yurtdışından ithal edilmiştir.
2012 yılındaki ithalat toplamına bakıldığında, ekonomik
aktivitenin yavaşlamaya başlamasıyla %2 oranında daralarak,
237 milyar $’a indiği görülmektedir.
Ekonominin önemli girdilerinden ham petrolün varil fiyatı,
uluslararası piyasalarda 2008 yılı yaz aylarında 140 $’a kadar
yaklaştıktan sonra, küresel krizle beraber hızla 35 $ civarına
inmişti. 2009 yılının ikinci yarısında artışa geçen fiyatlar, 2010
sonunda 110 $ civarına çıkmıştı. 2011 yılının ardından, 2012
yılında da petrol fiyatları bu seviyenin etrafında dalgalanmıştır.
Yine de Türkiye’nin enerji ithalatı önceki yıl 54 milyar $ iken,
2012’de 60 milyar $’a çıkmıştır. Ekonomideki yavaşlamaya
rağmen, ara malların ithalatı %1 kadar artmış, toplamdaki payı
%50’den %54’e yükselmiştir. Sermaye ve tüketim malları ithalatı
sırasıyla %9-10 gerilerken, tüketim malları 2012 toplam
ithalatının %36’sını, sermaye malları ise %9’unu oluşturmuştur.
Dış ticaret açığı 22
milyar $ düşerek 84
milyar $’a inmiştir.
Sonuçta, 2012 yılında dış ticaret açığı önceki yıla göre 22 milyar
$ düşerek 84 milyar $ olmuştur. İhracatın ithalatı karşılama oranı
2011 sonunda %56 iken, 2012 sonunda %64’e çıkmıştır. İleriki
bölümde ele alınan ödemeler dengesine bakıldığında, 2012
yılında dış ticaret açığındaki düşüşe paralel olarak, cari işlemler
açığının gerilediği görülmektedir.
Cari işlemler dengesinde ihracat rakamları, TCMB tarafından
tahmin edilen ve “bavul ticareti” olarak bilinen kayıt dışı ihracatı
da içermektedir. Önceki yıla göre 2 milyar $’a yakın artış
göstererek 6 milyar $’a çıkan bavul ticaretinin yanı sıra çeşitli
ayarlama kalemlerinin de dahil edildiği mal dengesi hesabında
oluşan açık, önceki yıla kıyasla %26 düşerek, 66 milyar $
olmuştur.
TSPAKB 19
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
2012’de hizmet gelirleri, hem taşımacılık hem de turizm gelirleri
sayesinde 4 milyar $ artarak 24 milyar $’a çıkmıştır. Turizm
giderlerinin gerilemesiyle, net turizm gelirleri %7 artışla 22
milyar $’a ulaşmıştır. Turizm istatistikleri metodolojisi gözden
geçirilmiş ve 2013 yılı başında ödemeler dengesine 2003 yılından
itibaren revize edilmiş istatistikler yansıtılmıştır. Bu kapsamda,
önceki metodolojiye göre 2012 yılı için 19 milyar $ olan
açıklanan net gelir 3 milyar $ kadar artmıştır. Revize edilen
dönemde turizm geliri artarken, cari açık ve ölçüm hataları ile
kaynağı belirsiz döviz hareketlerini yansıtan “net hata ve noksan”
tutarı gerilemiştir.
Yatırım gelirlerindeki artış sayesinde, gelir dengesi hesabı %15
azalmış ve 2012 yılında 6,7 milyar $ açık vermiştir. Çeşitli hibeler
ve işçi gelirlerini içeren cari transferler hesabı %22 düşerek 1,4
milyar $ giriş kaydetmiştir.
Ödemeler Dengesi (Milyar $)
100
80
60
40
20
0
-20
-40
-60
-80
-100
Cari İşlemler
Sermaye ve Finans
Cari İşlemler/GSYH (sağ)
2008
2009
2010
2011
10%
8%
6%
4%
2%
0%
-2%
-4%
-6%
-8%
-10%
2012
Kaynak: TCMB
Sonuçta, dış ticaret açığındaki azalış ile, cari işlemler açığı %37
düşerek 2012 sonunda 47 milyar $ olmuştur. Yine de bu tutar
IMF tahminlerine göre dünyada en yüksek yedinci cari açık
rakamıdır.
Küresel krizin ardından 2009 yılında, 7 yılın ardından ilk kez açık
azalmıştı. 2010’da tekrar artışa geçen cari işlemler açığının milli
gelire oranı, 2011 sonunda %10 ile hayli yüksek bir seviyeye
çıkmıştı. 2012 yılında ekonomideki yavaşlama ile açığın milli
gelire oranı %6’ya gerilemiştir. 2012 yılı için IMF tahminlerine
göre gelişmekte olan ülkeler mili gelirlerinin %1,3’ü kadar cari
fazla vermiştir.
Ödemeler dengesinin sermaye hareketleri incelendiğinde, cari
işlemler açığının 2012 yılında temel olarak kısa vadeli bir
sermaye girişi olan portföy yatırımları ile karşılandığı
görülmektedir.
20 TSPAKB
Cari işlemler açığının
milli gelire oranı 2012
sonunda %6’ya
inmiştir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Ödemeler Dengesi (Milyon $)
2011
-75,092
-89,139
2012
-46,935
-65,640
Değ.
-37%
-26%
20,130
24,007
19%
-7,841
1,758
65,659
-25
13,698
21,986
-6,675
1,373
44,971
-44
8,335
40,773
-15%
-22%
-32%
76%
-39%
85%
Diğer Yatırımlar
28,187
16,721
-41%
Resmi Rezervlerdeki Değişim
Net Hata ve Noksan
1,813
9,433
-20,814
1,964
-79%
Cari İşlemler Hesabı
Mal Dengesi
Bavul Ticareti
Hizmet Dengesi
Turizm
Gelir Dengesi
Cari Transferler
Sermaye ve Finans Hesabı
Sermaye Hesabı
Doğrudan Yatırımlar
Portföy Yatırımları
Hisse Senedi
Borçlanma Senedi
Krediler
4,424
20,171
-986
20,284
18,866
6,290
21,559
6,274
31,858
8,570
42%
7%
A.D.
57%
-55%
A.D.
Kaynak: TCMB
Doğrudan yatırımlar, 2005-2009 döneminde finans hesabının
yaklaşık yarısını oluşturmuştu. 2010 ve 2011’de ise, doğrudan
yatırımlar finans hesabının yaklaşık %20’sini oluşturmuştur.
2012’de doğrudan yatırımlar önceki yıla göre 5 milyar $ azalarak
8 milyar $’a inmiştir.
Cari açık portföy
yatırımları ile finanse
edilmiştir.
Portföy yatırımları tarafında, 2008’deki çıkışın ardından, 2009
yılında cüzî bir sermaye girişi meydana gelmiş, fakat 2010 ve
2011 yıllarında bu kalem tekrar önem kazanmıştı. Kısa vadeli
nitelikte olan portföy yatırımları, 2012 yılında önceki yılın
neredeyse iki misline çıkarak tarihte kaydettiği en yüksek
seviyeye olan 41 milyar $’a ulaşmış ve cari işlemler açığının
%87’sini karşılamıştır. Küresel risk iştahındaki artışla, portföy
yatırımlarının üçte ikisi yılın ikinci yarısında meydana gelmiştir.
Yurtdışında yerleşiklerin net hisse senedi yatırımları 6 milyar $’la
şimdiye dek gözlenen en yüksek tutara ulaşmıştır. Hisse senedi
yatırımlarının üçte biri Kasım ayında Halk Bankasının ikincil halka
arzında yabancı yatırımcılara satılan tutarı yansıtmaktadır.
Borçlanma araçları tarafında, hükümetin yurtiçinde ihraç ettiği
araçlara 17 milyar $’lık yatırım yapılmıştır. Söz konusu
yatırımların yaklaşık %80’i yılın ikinci yarısında gerçekleşmiştir.
Hükümet yurtdışında ihraç ettiği tahvillerle 5 milyar $’a yakın
sermaye sağlarken, bankaların bu şekilde sağladığı sermaye
girişi 9 milyar $’a yaklaşmıştır. Bankaların yurtdışında tahvil
ihraçlarının dörtte üçü Eylül-Aralık döneminde gerçekleşmiştir.
Diğer yatırımlarda, 17 milyar $’lık net sermaye girişi söz
konusudur. Bu tutarın yarısı kısa ve uzun vadeli kredilerden
oluşmaktadır. Bankaların yurtdışında tahvil ihraçları 6 milyar $
kadar artarken, yurtdışından sağladıkları kredi tutarı 8 milyar $
azalarak 4 milyar $’a inmiştir. Özel sektörü ifade eden diğer
sektörlerin kullandığı net kredi tutarı ise 6 milyar $’dır. Diğer
taraftan, 2012’de Hazine, önceki yıllarda kullandığı kredilere
TSPAKB 21
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
karşılık, 2 milyar $ geri ödeme yapmıştır. Kredilerin dışında,
diğer yatırımlara en büyük katkı, 10 milyar $ ile yurtdışında
yerleşik banka ve kişilerin Türkiye’de tuttukları mevduatlardaki
artıştan gelmiştir.
Sermaye girişinin devam etmesi ile resmi rezervler 21 milyar $
artmıştır. TCMB’nin brüt döviz rezervleri 2012 sonunda 100
milyar $’a çıkmıştır. Yeni para politikasıyla iki misline çıkan altın
rezervleriyle beraber Banka’nın toplam rezervleri 120 milyar $
olmuştur.
Resmi rezervler 20
milyar $’ın üzerinde
artış göstermiştir.
Krizden sonra küresel ekonomik aktivite beklenenden daha hızlı
toparlanmış, 2010 yılında tüm dünyada ekonomik büyüme %5,3
olarak gerçekleşmiştir. Büyüme 2011’den itibaren yavaşlamış,
IMF tahminlerine göre 2012 yılında %3,3’e inmiştir.
IMF’nin 2013 yılı için dünya ekonomisinde büyüme tahmini
%3,6’dır. Gelişmekte olan ülkelerin büyüme hızı %5,6 olarak
tahmin edilmektedir.
Küresel GSYH Reel Değişimi (%)
2008 2009
Dünya
2.8
-0.6
Gelişmiş Ülkeler
0.1
-3.5
Avro Bölgesi
0.4
-4.4
Gelişmekte Olan Ülkeler
6.1
2.7
Kaynak: IMF
2010
5.1
3.0
2.0
7.4
2011
3.8
1.6
1.4
6.2
2012T
3.3
1.3
-0.4
5.3
Gerek Türkiye, gerekse diğer ülkelerdeki büyüme tahminleri
çerçevesinde, Orta Vadeli Programda Türkiye’nin cari işlemler
açığının 2013 yılında 61 milyar $ (milli gelirin %7,1’i) olması
öngörülmüştür. 2015 yılında açığın milli gelire oranının %6,5’e
inmesi beklenmektedir.
Dış Borç
Dış borç istatistikleri tarafında, 2009 yılında toplam stok 7 yıldır
süregelen bir artışın ardından ilk kez gerilemişti. 2010 yılında
borçlulukta başlayan artış, 2012 yılında da devam etmiştir.
Toplam stok, ağırlıkla bankacılık kesiminin dış borcunun
artmasıyla 337 milyar $’ı bulmuştur.
Brüt dış borcun milli gelire oranı, 4 puan artışla %43 olmuştur.
IMF tahminlerine göre gelişmekte olan ülkeler ortalamasında bu
oran 2012 yılında %24 seviyesindedir.
22 TSPAKB
2013T
3.6
1.5
0.2
5.6
2017T
4.6
2.6
1.7
6.2
T: Tahmin
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Dış Borç Stoku
Milyar $
350
Uzun Vadeli Brüt Borç
Brüt Dış Borç/GSYH
Kısa Vadeli Brüt Borç
Net Dış Borç/GSYH
50%
45%
40%
35%
30%
25%
20%
15%
10%
5%
0%
300
250
200
150
100
50
0
2008
2009
2010
2011
2012
Kaynak: Hazine
Dış borç stokundan, TCMB ve bankacılık kesiminin varlıkları
düşülerek hesaplanan net dış borç stoku, 2011 sonunda 183
milyar $’dan 2012 yılında 189 milyar $’a çıkmış, milli gelire oranı
hafif artarak %24 olmuştur.
Dış Borç Stoku (Milyon $)
Brüt dış borçların
milli gelire oranı
%43’e çıkmıştır.
Toplam Dış Borç
Kamu
Kısa Vadeli
Uzun Vadeli
TCMB
Kısa Vadeli
Uzun Vadeli
Özel Sektör
Kısa Vadeli
Uzun Vadeli
Net Dış Borç
Dış Borç Stoku/GSYH
Net Dış Borç Stoku/GSYH
Kaynak: Hazine Müsteşarlığı
2011
304.2
94.3
7.0
87.3
9.9
1.3
8.6
200.0
73.7
126.3
182.7
39.3
23.6
2012 Değişim
336.9
10.7
103.1
9.3
11.0
57.4
92.1
5.5
7.7
-21.7
1.1
-15.6
6.6
-22.7
226.0
13.0
88.8
20.5
137.2
8.6
189.4
3.7
42.8
-24.1
--
Hazine’nin açıkladığı tahminlere göre, 2013 yılında özel sektörün
33 milyar $’ı kısa vadeli olmak üzere toplam 69 milyar $, kamu
kesiminin ise toplam 11 milyar $ dış borç (anapara ve faiz) geri
ödemesi mevcuttur.
TSPAKB 23
FİNANSAL
PİYASALAR
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Finansal Piyasalar
Başlamasının üzerinden beş yıl geçmesine rağmen, dünya
ülkeleri hala küresel ekonomik krizin yaralarını sarmaya devam
etmektedir.
2008 yılında yaşanan finansal krizin ardından, büyümeyi
destekleyici önlemler ve finansal sektöre sağlanan kamu
destekleri ile 2009 yılının ikinci yarısından itibaren toparlanma
başlamış, 2010 yılında da devam etmişti. Ancak 2011 yılında
özellikle Avrupa Birliği üyesi bazı ülkelerden kaynaklanan
risklerin oluşmasıyla dünya yeni bir durgunluk dönemine
girmişti.
2012 yılında da dünya genel bir kriz yönetimi gündemi içerisinde
kalmaya devam etmiştir. Özellikle AB üyesi ülkelerde kriz
sonrası yükselen bütçe açıkları artan borç stoklarına dönüşmüş,
bu ülkelerdeki büyüme olumsuz etkilenmiştir. ABD’de bazı
ekonomik göstergelerde iyileşmeler devam etse de ekonomide
toparlanmaya ilişkin endişeler sürmüştür. Yılın ilk yarısında
politikalardaki belirsizlikler piyasadaki oynaklığı artırsa da daha
sonra merkez bankalarının genişletici para politikaları küresel
likidite bolluğuna neden olmuş, özellikle yılın son çeyreğinden
itibaren piyasalarca olumlu karşılanmıştır. Bununla birlikte,
gelişmiş ülke yönetimlerinin krizi çözmek için yalnızca para ve
maliye
politikalarını
kullandıkları
yönünde
eleştiriler
yoğunlaşırken, yapısal çözüm gereksinimlerinin arttığı yönünde
görüşler bulunmaktadır.
2012’de dünyada
alınan tedbirlerin
nispeten iyi
karşılanmasıyla
sermaye piyasası
2011 yılına kıyasla
daha olumlu bir
tablo sergilemiştir.
Bu gelişmelere paralel olarak, 2012 yılı sermaye piyasaları için
zorlu geçmiş, işlem hacimleri daralmıştır. Bununla birlikte,
parasal genişleme ile artan sermaye hareketlerinin etkisiyle
finansal piyasalar üzerindeki baskı hafiflemiştir. Yılın ikinci
yarısından itibaren borsa endeksleri genel bir çıkış trendine
girmiş, piyasa değerleri yükselmiştir. Öte yandan, küresel
belirsizliklerin ve düşük büyüme oranlarının gözlendiği bu yılda,
yatırımcıların gelişmelere verdikleri tepkiler artmış ve piyasalar
daha dalgalı bir seyir izlemiştir.
Küresel alanda bu gelişmeler yaşanırken, 2012 yılında
Türkiye’de hem genel ekonomiye hem de piyasalara ilişkin
göstergeler 2011 yılına kıyasla daha olumlu bir görünüm
izlemiştir. Kasım ayında uluslararası derecelendirme kuruluşu
Fitch Türkiye’nin kredi notunu “yatırım yapılabilir” seviye olan
BBB-’ye yükseltmiştir. Özellikle yılın ikinci yarısından itibaren
küresel risk algılamasındaki düzelmenin de etkisiyle BIST-100
endeksi yükselişe geçmiş, Borsa İstanbul dünyada en fazla
değerlenen borsa olmuştur. Son yıllarda enflasyon ve risk
primlerindeki düşüşle gerileyen faiz oranları, olumsuz piyasa
koşulları ile 2011 yılında yükselişe geçse de, 2012 yılında
TSPAKB 27
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
beklentilerdeki iyileşme ve TCMB’nin likiditeyi artırma yönünde
uyguladığı politikalar neticesinde tarihi düşük seviyelere
gerilemiştir.
Bu gelişmelerin yanı sıra, 2012 yılında Türkiye sermaye
piyasalarında önemli adımlar atılmıştır. 30 yıllık bir geçmişe
sahip olan 2499 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu yürürlükten
kaldırılarak 6362 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu kabul
edilmiştir. Yeni Türk Ticaret Kanununun yasalaşması, Avrupa
Birliği müktesebatına uyum, uluslararası piyasalardaki gelişmeler
dikkate alınarak sermaye piyasalarının rekabet gücünün
artırılması, yeni kanunun başlıca gerekçeleri arasında yer
almaktadır. Yeni kanunla sermaye piyasası araçlarından
ihraççılara, yatırımcıların korunmasından piyasa suçlarına kadar
pek çok alanda yenilik getirilmiştir. Kanunla Türkiye sermaye
piyasasına getirilen önemli yeniliklerden bir diğeri de İstanbul
Menkul Kıymetler Borsasının, İstanbul Altın Borsası ile birleşerek
Borsa İstanbul adı altında anonim şirketi hâline gelmesidir. Yine,
2013 yılında Vadeli İşlem ve Opsiyon Borsası da bu oluşuma
katılacaktır. Böylece Borsa İstanbul, ülkede menkul kıymet,
emtia, kıymetli madenler ve türev ürünlerin işlem gördüğü tek
borsa konumuna gelecektir.
Türkiye finansal piyasalarının ele alındığı bu bölümde,
uluslararası karşılaştırmalar çerçevesinde analize başlanacak,
ardından 2012 gelişmeleri detaylı şekilde incelenecektir.
Uluslararası Karşılaştırmalar
Bu bölümde, yurtdışı sermaye piyasalarındaki gelişmeler
incelenecek,
Türkiye
sermaye
piyasasının
uluslararası
piyasalardaki yeri tespit edilecektir. Araştırmaya konu olan
ülkeler ile ilgili veriler çeşitli uluslararası örgütlerden alınmıştır.
Gayri Safi Yurtiçi Hasıla verileri, Uluslararası Para Fonunun (IMF)
veri tabanından Nisan 2013’te alınan yıllık dolar bazındaki
verilerdir. Türkiye’ye ait verilerde ise Türkiye İstatistik
Kurumunun (TÜİK) açıkladığı rakamlar kullanılmıştır.
Hisse Senetleri
Hisse senetleriyle ilgili veriler, Dünya Borsalar Federasyonundan
(World Federation of Exchanges-WFE) alınmıştır. WFE’den
alınan verilere göre 60 ülkeyi kapsayan 55 borsa arasında,
seçilen başlıklarda sıralama yapılmıştır.
Piyasa Değeri
2011 yılının ikinci yarısından itibaren özellikle gelişmiş ülke
ekonomilerinde yaşanan olumsuz gelişmelerin etkisiyle, dünya
borsalarında hızlı değer kayıpları yaşanmıştır. Alınan tedbirlerle
2012 yılında borsalarda toparlanma gözlenmiş, 2010’daki
seviyeye yeniden ulaşmıştır. 2011 sonunda, 47 trilyon $’a inen
28 TSPAKB
WFE üyesi borsaların
toplam piyasa
değeri 2012 yılında,
bir önceki yıla göre
%15 artarak 55
trilyon $’a çıkmıştır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
toplam piyasa değeri, 2012 yılında %15 artarak 54,8 trilyon $’a
çıkmıştır. İncelenen borsalardan yalnızca 8’inin piyasa değeri bir
önceki yıl sonuna göre azalmıştır.
ABD borsalarındaki
şirketlerin piyasa
değeri 2012
sonunda 19 trilyon
$’a ulaşmıştır.
Dünya borsaları piyasa değerine göre sıralandığında, ilk 10’daki
borsalarda 2011 yılına göre önemli bir değişim olmadığı
görülmüştür. İlk sırada yer alan New York Borsasındaki (NYSE)
şirketler, toplam piyasa değerinin dörtte birini oluşturmaktadır.
NYSE, ardından gelen Nasdaq ile beraber ele alındığında ABD
borsalarındaki şirketler toplamda 19 trilyon $’lık bir piyasa
değerine sahiptir. Diğer taraftan Atlantik aşırı bir ortaklık olan
New York-Euronext oluşumunun toplam piyasa değeri ise 17
trilyon $ olup, bu çatı altında işlem gören şirketlerin piyasa
değeri tüm dünya borsalarındaki şirketlerin %30’unu temsil
etmektedir. Avrupa’nın en büyüğü ise 3,4 trilyon $ piyasa değeri
ile Londra Borsası Grubudur.
Borsaların Piyasa Değeri (2012)
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
28
New York Borsası
Nasdaq OMX
Japonya Borsa Grubu-Tokyo
Londra Borsası Grubu
NYSE Euronext (Avrupa)
Hong Kong Borsası
Şanghay Borsası
TMX Grubu
Deutsche Börse
Avustralya Borsası
Borsa İstanbul
Toplam*
Amerika
Asya-Pasifik
Avrupa-Afrika-Ortadoğu
Ülke
ABD
ABD
Japonya
İngiltere, İtalya
Hollanda, Belçika, Fransa, Portekiz
Hong Kong
Çin
Kanada
Almanya
Avustralya
Türkiye
Piyasa
Piyasa Piyasa
Değeri Değeri Değeri
(Myr. $)
Payı / GSYH
14,086
25.7%
97%
4,582
8.3%
32%
3,479
6.3%
63%
3,397
6.2%
78%
2,832
5.2%
70%
2,832
5.2%
1263%
2,547
4.6%
43%
2,059
3.7%
131%
1,486
2.7%
45%
1,387
2.5%
111%
311
0.6%
40%
54,905 100.0%
93%
23,193
42.2%
114%
16,929
30.8%
95%
14,637
26.7%
71%
Kaynak: IMF, TÜİK, WFE
*Toplam değere Osaka ve Ulusal Hindistan borsaları çifte kotasyondan dolayı dahil edilmemiştir.
2012 yılında, dünyadaki toplam piyasa değerinin %70’ini ilk 10
borsa oluşturmuştur. Bir önceki sene 9. sırada yer alan Brezilya
Borsası 14. sıraya düşerken, daha önce bu sıralamada yer
almayan Deutsche Börse ilk 10 borsa arasında yerini almıştır.
2011 yılına göre, ilk 10 sırada yer alan borsalardan Tokyo
Borsası, Londra Borsası, Şanghay Borsası ile TMX Grubunda
piyasa değeri artışı sınırlı kalmıştır. En fazla çıkış ise %26 ile
Deutsche Börse ve Hong Kong Borsasında yaşanmıştır.
WFE, borsaları “Amerika, Asya-Pasifik ve Avrupa-AfrikaOrtadoğu” şeklinde 3 farklı bölgesel sınıflandırmaya ayırmıştır.
Buna göre, ABD, Kanada ve Güney Amerika ülkelerinin yer aldığı
10 Amerika borsası, toplam piyasa değerinde %42 paya sahiptir.
Asya ve Pasifik bölgesindeki 16 borsanın toplamdaki payı
%31’dir. 2007 yılında %33 paya sahip olan Avrupa, Afrika ve
TSPAKB 29
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Ortadoğu bölgesindeki 25 borsanın payı ise 2012 sonunda
%27’ye gerilemiştir. Bu gerilemede Avrupa borsalarındaki düşüş
etkili olmuştur.
Borsa İstanbul’daki şirketlerin piyasa değeri 2012 yılında bir
önceki yıla göre %54 artışla 311 milyar $’a yükselmiştir. Dünya
borsaları arasında Borsa İstanbul’un konumuna bakıldığında,
piyasa değerine göre 2009 yılında 25. sıraya kadar çıkan
borsanın 2010 yılında 30, 2011 yılında ise 32. sıraya gerilediği,
2012 yılında da tekrar 28. sıraya çıktığı görülmektedir.
Borsaların piyasa değerinin, bu borsaların yer aldığı ülkelerdeki
milli gelire oranı hisse senedi piyasasının ülke ekonomisindeki
yerini göstermektedir. WFE’ye üye borsaların toplam piyasa
değerinin ilgili ülkelerdeki toplam GSYH’ya oranı 2011 yılında
%73 iken, 2012 yılında piyasa değerlerindeki artışla %93’e
çıkmıştır. Bu oran 2010’da %94 idi. Bu karşılaştırmada, milli
gelirinin 13 katı piyasa büyüklüğüne sahip olan Hong Kong
dikkat çekmektedir. Borsa İstanbul’un piyasa değeri, Türkiye
milli gelirinin %40’ına denk gelmektedir. Bölgesel sınıflandırmada
ise Amerika kıtası %114 oran ile ilk sıradadır.
Kote Şirket Sayısı
2012 sonu itibariyle incelenen borsalara kote olan yerli ve
yabancı şirketlerin sayısı pek değişmeyerek 46.398 olmuştur.
İncelenen borsalar arasında en fazla şirketin kote olduğu borsa
Bombay Borsasıdır. Bombay Borsasında 5.191 şirket koteyken,
bunların tamamı yerli şirketlerdir. Onu, 3.972 şirket ile Kanadalı
TMX Grubu ve 3.200 şirket ile BME İspanya Borsası takip
etmektedir.
Borsaya Kote Olan Toplam Şirket Sayısı (2012)
Şirket Toplamdaki
Sayısı
Payı
1 Bombay Borsası
5,191
11.2%
2 TMX Grubu
3,972
8.6%
3 BME İspanya Borsası
3,200
6.9%
4 Londra Borsası Grubu
2,767
6.0%
5 Nasdaq OMX
2,577
5.6%
6 New York Borsası
2,339
5.0%
7 Japonya Borsa Grubu-Tokyo
2,304
5.0%
8 Avustralya Borsası
2,056
4.4%
9 Kore Borsası
1,784
3.8%
10 Ulusal Hindistan Borsası
1,665
3.6%
32 Borsa İstanbul
271
0.6%
Toplam
46,398
100.0%
Amerika
10,149
21.9%
Asya-Pasifik
22,950
49.5%
Avrupa-Afrika-Ortadoğu
13,233
28.5%
Kaynak: WFE
Dördüncü sırada yer alan Londra Borsası Grubu, Londra Borsası
ile İtalya Borsasından oluşmaktadır. Piyasa değeri bakımından
30 TSPAKB
Dünya borsalarına
kote şirket sayısı
46.398’dir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Amerika kıtasındaki borsaların gerisinde kalan Asya-Pasifik
borsalarına, Hintli borsaların etkisiyle dünya piyasalarında işlem
gören şirketlerin yarısı kotedir.
Uluslararası finans merkezlerinden olan New York ve Londra,
yabancı şirketlerin ilgisini çekmektedir. Kote şirket bakımından ilk
sıralarda yer alan bu merkezlerdeki borsalarda yabancı
şirketlerin oranı New York Borsasında %22, Londra’da %21’dir.
588 şirket ile Londra Borsası Grubu incelenen borsalar arasında
en fazla yabancı şirketin kote olduğu borsa konumundadır.
Lüksemburg, Bermuda ve Singapur borsaları da yabancı şirket
sayılarının oransal olarak yüksek olduğu borsalardandır.
Toplam kote şirket sayısında Borsa İstanbul, 271 adet şirket ile
32. sırada yer almaktadır. Mevcut durumda sadece 1 yabancı
şirket Borsa İstanbul’a kotedir. WFE metodolojisine göre, kote
şirket sayısı Ulusal Pazardaki şirketler ile gayrimenkul ve girişim
sermayesi yatırım ortaklıklarını içermektedir.
İşlem Hacmi
2012 yılında, incelenen borsaların piyasa değeri 2011 sonuna
göre artmasına rağmen, aynı yıl işlem hacimleri bakımından
borsalar için zorlu geçmiştir. Hisse senetleri piyasasında toplam
işlem hacmi bir önceki yıla göre %23 gerileyerek 49 trilyon $’a
inmiştir. Kriz öncesinde 2007 yılında bu rakam 100 trilyon $ idi.
Dünyadaki tüm
hisse senedi
işlemlerinin yarısı
ABD’li borsalarda
yapılmıştır.
En yüksek piyasa değerine sahip olan New York Borsası,
Nasdaq OMX ve Tokyo Borsası, işlem hacminde de ilk üç sırada
yer almaktadır. 2012 yılında New York Borsasında 13 trilyon $
hisse senedi işlemi gerçekleşmişken, en yakın takipçisi olan
diğer ABD’li borsa Nasdaq’ın işlem hacmi 10 trilyon $’dır. Her ne
kadar Nasdaq’a kote şirket sayısı New York Borsasından fazla
olsa da, New York’taki şirketler daha yüksek piyasa değerine ve
likiditeye sahiptir. İki ABD’li borsada dünyadaki toplam hisse
senedi işlemlerinin yaklaşık yarısı gerçekleşmiştir. Bununla
birlikte bu borsaların toplam işlem hacmindeki payı 2008 yılında
%62 iken, devam eden yıllarda gerilemiştir.
ABD’li borsaların ardından en yüksek işlemler 3,5 trilyon $ ile
Uzakdoğulu Tokyo Borsasında yapılmıştır. Çinli Şanhgay ve
Şenzhen Borsalarında toplam işlemlerin %10’u üretilmiştir.
Piyasa değeri ve kote şirket sayısı bakımından daha geri
sıralarda yer alan Borsa İstanbul, 2012 yılında 349 milyar $’lık
işlem hacmiyle dünya borsaları arasında bir önceki yıl olduğu gibi
20. sırada yer almıştır.
TSPAKB 31
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Hisse Senedi Hacmi (2012)
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
20
New York Borsası
Nasdaq OMX
Japonya Borsa Grubu-Tokyo
Şanghay Borsası
Şenzhen
Londra Borsası Grubu
NYSE Euronext (Avrupa)
Kore Borsası
TMX Grubu
Deutsche Börse
Borsa İstanbul
Toplam
Amerika
Asya-Pasifik
Avrupa-Afrika-Ortadoğu
Kaynak: WFE
HS Hacmi HS Hacmi Hacim/Piyasa
(Milyar $)
Payı
Değeri
13,443
27.5%
95%
9,784
20.0%
214%
3,463
7.1%
100%
2,599
5.3%
102%
2,369
4.8%
206%
2,194
4.5%
65%
1,576
3.2%
56%
1,518
3.1%
129%
1,357
2.8%
66%
1,276
2.6%
86%
349
0.7%
112%
48,950
100.0%
87%
25,679
52%
111%
14,295
29%
84%
8,970
18%
61%
Hisse senedi işlem hacminin toplam piyasa değerine oranı,
piyasanın likiditesine ilişkin bir gösterge olarak kullanılabilir.
Hisse senedi devir hızını ifade eden bu oranın yüksek olması likit
bir piyasaya işaret ederken, aynı zamanda bu borsadaki
yatırımcıların
portföylerini
daha
kısa
vadeli
olarak
değerlendirdiklerini göstermektedir. Bu anlamda, daha önceki
yıllarda olduğu gibi en likit piyasanın %214 devir hızı ile Nasdaq
olduğu görülmektedir. Onu takip eden Şenzhen Borsasında ise
devir hızı %206’dır. %112 devir hızıyla İMKB altıncı sırada yer
almaktadır.
WFE, borsalardan hisse senedi piyasalarında yapılan işlem
sayılarını da derlemektedir. İncelenen borsalarda toplam işlem
miktarındaki düşüş işlem hacimlerindeki kadar olmamış, toplam
işlem sayısı 2011’e göre %14 azalarak 9,8 milyar adet olmuştur.
İşlem Bazında Ortalama Hisse Senedi Hacmi (2012)
HS İşlem
HS İşlem
Miktarı
Hacmi
(Bin Adet)
(Milyon $)
1 BME İspanya Borsası
40,474
851,828
2 İsviçre
28,633
585,205
3 Viyana
3,515
48,577
4 JSE
26,790
335,910
5 Deutsche Börse
104,490
1,275,949
6 Lüksemburg
11
132
7 Japonya Borsa Grubu-Tokyo
349,546
3,463,095
8 Londra Borsası Grubu
222,029
2,194,257
9 New York Borsası
1,374,539
13,442,720
10 NYSE Euronext (Avrupa)
178,283
1,576,121
32 Borsa İstanbul
76,864
348,606
Toplam
9,814,746
48,949,670
Amerika
3,041,420
25,679,192
Asya-Pasifik
5,810,871
14,294,899
Avrupa-Afrika-Ortadoğu
962,454
8,975,579
Kaynak: WFE
32 TSPAKB
Ortalama
İşlem
Hacmi ($)
21,046
20,438
13,821
12,539
12,211
11,992
9,907
9,883
9,780
8,841
4,535
4,987
8,443
2,460
9,326
İMKB, %112 devir
hızıyla dünyada 6.
sıradadır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Borsalar, işlem miktarının işlem hacmine oranını gösteren işlem
başına ortalama işlem hacmine göre sıralandığında, İspanya ve
İsviçre borsaları ilk sırada yer alırken, genelde gelişmiş
borsaların ortalama işlem hacimlerinin yüksek olduğu
görülmektedir. Borsa İstanbul işlem başına 4.500 $’lık hacim ile
dünya ortalamasının altında kalmış, sıralamada 32. sırada yer
almıştır.
Bölge bazında bakıldığında Amerika ve Avrupa’da ortalama işlem
hacimlerinin diğer bölgelere göre hayli yüksek olduğu
görülmektedir. Bu durum, söz konusu bölgelerde daha yüksek
miktarda işlem yapan kurumsal yatırımcı işlemleri ile algoritmik
ve yüksek frekanslı işlemlerden kaynaklanmaktadır. Bununla
birlikte, son yıllarda Amerika’da ortalama işlem tutarı artmaya
devam ederken, Avrupa’da azalmaktadır. Asya-Pasifik bölgesinde
ortalama işlem tutarı 2.460 $ olup, bu bölgede aktif bir bireysel
yatırımcı piyasasının olduğuna işaret etmektedir.
Endeks Getirileri
BIST-100 dolar
bazında %61 değer
kazanarak, en fazla
getiri sağlayan
borsa olmuştur.
2011 yılında global piyasalarda yaşanan olumsuz gelişmelere
paralel olarak borsa endeksleri düşüş trendine girmişti. 2012
yılında ise sorunların çözümüne yönelik alınan önlemler nispeten
olumlu algılanmış, piyasalar 2012 yılını daha iyi bir performansla
kapatmıştır. 2011 yılında dolar bazında %37 değer kaybeden
BIST-100 endeksi baz yılın da etkisiyle 2012 yılında %61 (TL
bazında %52) getiri ile yatırımcılarına en fazla getiri sağlayan
borsa olmuştur.
2012 yılında en fazla değer kazanan ilk 10 borsanın büyük
çoğunluğu gelişmekte olan ülkelere aittir. Bununla birlikte, bu
borsaların 2011 yılında daha fazla değer kaybetmiş olması dikkat
çekmektedir.
ABD$ Bazında Endeks Getirileri (2012)
İlk 10 Borsa
Son 10 Borsa
1
Borsa İstanbul
61.4% Güney Kıbrıs
2
Mısır
42.9% Kolombo
3
Filipinler
42.0% Kazablanka
4
Varşova
40.1% Mauritius
5
Tayland
40.0% Macaristan
6
Atina
35.5% BM&FBOVESPA
7
Meksika
28.9% Buenos Aires
8
Ulusal Hindistan Borsası
27.8% Umman
9
Kolombiya
27.5% BME İspanya Borsası
10 Bombay Borsası
27.2% Suudi Arabistan
-60.6%
-17.1%
-14.0%
-11.9%
-11.4%
-2.2%
-0.6%
-2.0%
0.8%
1.4%
Kaynak: WFE
Sabit Getirili Menkul Kıymetler
Sabit getirili menkul kıymet (SGMK) ile ilgili analiz, yine Dünya
Borsalar Federasyonun derlediği verilere göre yapılmaktadır.
Buna göre 45 borsada işlem gören sabit getirili menkul kıymetler
ele alınmıştır.
TSPAKB 33
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
2012 yılında borsaların sabit getirili menkul kıymet
piyasalarındaki işlem hacmi bir önceki yıla göre %19 azalarak 26
trilyon $ olmuştur. İncelenen borsalara 142.000 tahvil-bono
kotedir.
Tahvil-bono işlemlerinde Avrupa borsaları öne çıkmaktadır.
İspanya Borsası 11 trilyon $’lık işlem hacmiyle ilk sırada yer
alırken, onu 4,6 trilyon $ ve 3 trilyon $ ile sırasıyla Londra
Borsası ve Nasdaq OMX Avrupa grubu takip etmektedir. İtalya
ve İngiltere borsalarını içeren Londra Borsası Grubu, 20.000’e
yaklaşan kote tahvil sayısı ile ilk sıradadır. Uluslararası işlemlerin
de yoğun olduğu grupta yabancı kote tahvil sayısı 7.500’e
yakındır.
2012 yılında
borsalardaki sabit
getirili menkul
kıymet işlemleri
2011’e göre %19
azalarak 26 trilyon
$’a inmiştir.
Bölgesel sınıflandırmada tahvil işlemlerinin %90’ının AvrupaAfrika-Ortadoğu’da yapıldığı görülmektedir. Kamu tahvili sayısı
açısından Asya-Pasifik borsaları ön sıradayken, özel sektör
tahvilleri Avrupa borsalarında daha yaygındır. Eurobond ve
yabancı özel tahvilleri içeren kote yabancı tahvil sayısı 68.000
olup, yerli özel tahvil sayısının üzerindedir. Bu tahvilllerin önemli
bir kısmı Lüksemburg, İrlanda ve Deutsche Börse’de işlem
görmektedir.
Sabit Getirili Menkul Kıymet İşlemleri (2012)
Tahvil
Hacmi
Kote Tahvil Sayısı
Milyar $
Toplam
Kamu
Özel Yabancı
1
BME İspanya Borsası
11,132
4,788
424
4,321
43
2
Londra Borsası Grubu
4,575
19,490
224
11,830
7,436
3
Nasdaq OMX (Avrupa)
3,031
6,006
436
4,824
746
4
JSE
2,805
1,452
154
1,244
54
5
Kore Borsası
1,226
10,247
4,619
5,628
6
Kolombiya
836
660
215
436
9
7 Borsa İstanbul
509
268
52
192
24
8
Norveç
505
1,384
62
1,300
22
9
Gretai
352
1,189
0
1,187
2
10 MICEX/RTS
334
944
127
792
25
Toplam
26,398 142,219 14,911
58,926 68,382
Amerika
1,050
3,188
796
2,381
11
Asya-Pasifik
1,891
23,195
9,930
13,239
26
Avrupa-Afrika-Ortadoğu
23,457
115,836
4,185
43,306
68,345
Kaynak: WFE
Borsa İstanbul 509 milyon $’lık tahvil işlemi ile 7. sırada yer
almaktadır. İşlemlerin önemli bir kısmı kamu tahvillerinde
gerçekleşmektedir. İleride de değinileceği üzere, Türkiye’de
özellikle son dönemde özel sektör tahvil ihraçlarında önemli bir
artış yaşanmıştır. 2012 sonu itibariyle borsaya kote tahvil sayısı
268 olup, bunların 192’sini özel sektör ihraç etmiştir. Aynı tarih
itibariyle Hazine tarafından ihraç edilmiş 24 eurobond da
borsaya kotedir.
34 TSPAKB
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Vadeli İşlem ve Opsiyon Sözleşmeleri
2012 yılında dünya
borsalarında 1.827
trilyon $’lık türev
işlemi
gerçekleşmiştir.
Dünya Borsalar Federasyonu 58 borsada işlem gören vadeli
işlem ve opsiyon sözleşmeleri verilerini de derlemektedir.
Türkiye için Vadeli İşlem ve Opsiyon Borsasına (VOB) ait bilgiler
bu veri setinin içerinde yer almadığı için, sıralamalarda ve diğer
analizlerde VOB’dan alınan bilgiler eklenmiştir. Sonuçta, 59 borsa
arasında
VOB’un
küresel
piyasalardaki
konumu
incelenebilmektedir.
WFE’nin derlediği verilerde 2004 yılından itibaren ilk defa türev
işlem hacimlerinde gerileme yaşanmıştır. 2012 yılında incelenen
borsalarda işlem gören toplam vadeli işlem ve opsiyon
sözleşmesi işlem hacmi, opsiyon işlemlerindeki daralma ile
birlikte %10 azalarak 1.827 trilyon $’a inmiştir. Vadeli işlem
sözleşmelerinde bir önceki yıla göre bir değişim olmazken,
opsiyon sözleşmelerinde işlem hacmi %34 azalmıştır.
Borsalardaki türev işlem hacminin %78’i vadeli işlem
sözleşmelerine aittir.
Bu kontratlara dayanak varlıklara göre bakıldığında, hem vadeli
hem de opsiyon sözleşmelerinde faiz kontratları önemli yer
tutmaktadır. Faiz kontratlarını hisse senedi endeksleri ile emtiaya
dayalı sözleşmeler takip etmektedir.
Borsalarda Dayanak Bazında Türev İşlem Hacmi (Milyar $ )
Dağılım
2011
2012 Değişim
(2012)
Vadeli İşlem Sözleşmeleri
Faiz
1,194,668 1,205,215
1%
84%
Hisse Senedi Endeksi
118,748
103,901
-13%
7%
Emtia
91,555
91,412
0%
6%
Döviz
33,110
31,507
-5%
2%
Hisse Senedi
2,652
2,261
-15%
0%
Borsa Yatırım Fonu
0
0
7%
0%
Toplam
1,440,735 1,434,296
0%
100%
Opsiyon Sözleşmeleri
Faiz
458,199
339,285
-26%
86%
Hisse Senedi Endeksi
119,814
38,113
-68%
10%
Emtia
10,433
9,337
-11%
2%
Döviz
1,677
2,292
37%
1%
Hisse Senedi
4,102
3,462
-16%
1%
Borsa Yatırım Fonu
119
65
-46%
0%
Toplam
594,343
392,553
-34%
100%
Kaynak: WFE
VOB’da
ilerideki
Toplam
tabloyla
sadece vadeli işlem sözleşmeleri işlem gördüğü için
sıralama vadeli işlem kontratlarına göre yapılmıştır.
rakamlara VOB verileri de dahil edildiği için bir önceki
farklıdır.
Kıyaslamada bir önceki yıl olduğu gibi CME grubu, işlemlerdeki
%24’lük düşüşe rağmen 635 trilyon $’lık işlem hacmiyle ilk
sıradadır. Toplam vadeli işlemlerin yaklaşık yarısı bu grupta
üretilmektedir. Sıralamadaki ilk 3 borsada dünyadaki toplam
TSPAKB 35
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
vadeli işlem kontratlarının %87’si işlem görmüştür. İlk 10 borsa
arasındaki Avustralyalı ASX Grubu ile Montreal Borsasında bir
önceki yıla göre vadeli işlem hacimlerindeki artış dikkat
çekmektedir. İki borsada da işlem hacimleri 2012’de piyasaya
sunulan faize dayalı yeni ürünlerle yükselmiştir. Vadeli işlemlere
bölgesel bazda bakıldığında, işlemlerin ABD ve Avrupa’da
yoğunlaştığı görülmektedir.
Vadeli İşlem Sözleşmeleri İşlem Hacmi (Milyar $)
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
25
2011
2012
CME Grubu
831,106
635,408
NYSE Euronext (Avrupa)
390,954
349,328
Deutsche Börse
109,857
269,057
ASX Grubu
1,356
43,124
ICE Türev (Avrupa)
24,551
27,182
Montreal Borsası
1,395
22,452
BM&FBOVESPA
18,380
21,430
Kore Borsası
13,891
12,358
CFFEX-Çin
6,954
12,112
Nasdaq OMX (Avrupa)
5,164
8,011
VOB
265
226
Toplam
1,440,999 1,434,522
Amerika
857,147
684,418
Asya-Pasifik
49,897
93,485
Avrupa-Afrika-Ortadoğu
533,955
656,619
Değişim
-24%
-11%
145%
3080%
11%
1510%
17%
-11%
74%
55%
-15%
0%
-20%
87%
23%
Dağılım
(2012)
44%
24%
19%
3%
2%
2%
1%
1%
1%
1%
0%
100%
48%
7%
46%
Kaynak: WFE, VOB
Türkiye’deki Vadeli İşlem ve Opsiyon Borsasında (VOB) 2012
yılında toplam işlem hacmi %15 azalarak 226 milyar $’a
gerilemiştir. Dünya borsaları arasında VOB bir önceki yıl olduğu
gibi 25. sıradadır.
Yatırım Fonları
Sermaye piyasasında bir diğer önemli yatırım aracı olan yatırım
fonlarına ilişkin analiz için Yatırım Şirketleri Enstitüsünden
(Investment Company Institute-ICI) derlenen bilgilerden
yararlanılmıştır. ICI, ABD’li yatırım fonu şirketlerinin birliğidir.
Birlik, yatırım fonları, borsa yatırım fonları ve yatırım ortaklıkları
ile ilgili verileri 45 ülkeden toplayarak yayınlamaktadır. Bu
ülkelerdeki fonların toplam büyüklüğü Eylül 2012’de bir önceki
yılın aynı dönemine göre %12 artarak 26 trilyon $ olmuştur. Bu
bölümde kullanılan GSYH rakamları, 2012 yılının tamamına dair
yapılan IMF tahminlerini içermektedir.
ABD, 12 trilyon $’ı aşan yatırım fonu büyüklüğü ile dünya
sıralamasında ilk sırada yer almaktadır. Bu tutar, dünya
genelindeki toplam yatırım fonu büyüklüğünün yaklaşık yarısını
oluşturmaktadır.
Lüksemburg ve İrlanda’daki yatırım fonları büyüklüğünün milli
gelire oranının yüksek olması dikkat çekmektedir. Lüksemburg,
36 TSPAKB
ABD’de dünyadaki
toplam yatırım
fonlarının yarısı
bulunmaktadır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
vergi ve operasyonel alanlarda sunduğu olanaklardan dolayı
yatırım fonu ve yatırım ortaklığı gibi kolektif yatırım
kuruluşlarının merkezi haline gelmiştir. Bu nedenle, Avrupa’da
pek çok fon Lüksemburg’da kurulmakta, ancak payları diğer
ülkelerdeki yatırımcılara satılmaktadır. 2012 sonunda milli geliri
60 milyar $ olan bu ülkedeki fon büyüklüğü Eylül 2012 itibariyle
2,3 trilyon $’dır. İrlanda da benzer fırsatlar sunarak kolektif
yatırım şirketlerinin alternatif merkezi haline gelmeyi
hedeflemektedir. İlk 10 ülkede yatırım fonlarının %82’si vardır.
Yatırım Fonları (2012/09)
Portföy
(Milyar $)
1 ABD
11,622
2 Lüksemburg
2,277
3 Avustralya
1,440
4 Fransa
1,382
5 İrlanda
1,061
6 Brezilya
998
7 İngiltere
817
8 Kanada
754
9 Japonya
745
10 Çin
339
31 Türkiye
14
Toplam
26,045
Amerika
14,808
Asya-Pasifik
3,196
Avrupa-Afrika
8,040
Türkiye’deki yatırım
fonların milli gelire
oranı yalnızca
%2’dir.
Kaynak: ICI, IMF, TÜİK
Dağılım
44.6%
8.7%
5.5%
5.3%
4.1%
3.8%
3.1%
2.9%
2.9%
1.3%
0.1%
100.0%
57%
12%
31%
Portföy/
GSYH
80%
4263%
116%
54%
511%
47%
36%
48%
14%
6%
2%
41%
67.9%
17.7%
40.6%
Toplam yatırım fonu portföy büyüklüğünün incelenen ülkelerdeki
milli gelire oranı %41’dir. Amerika ve Avrupa bölgelerinde
yatırım fonu büyüklüklerinin milli gelire oranı daha yüksektir.
Yatırım Fonları Portföy Dağılımı (2012/09)
Hisse TahvilPara
Senedi
Bono Piyasası Diğer
ABD
46%
26%
20%
8%
Lüksemburg
30%
34%
14%
22%
Avustralya
39%
5%
21%
34%
Fransa
25%
18%
33%
23%
İrlanda
26%
34%
32%
9%
Brezilya
9%
56%
4%
30%
İngiltere
58%
22%
1%
20%
Kanada
32%
15%
4%
49%
Japonya
82%
15%
3% 0%0%
Çin
48%
15%
15%
21%
Türkiye
3%
22%
64% 12%
Toplam
40%
26%
18% 16%
Amerika
42%
28%
18%
12%
Asya-Pasifik
49%
11%
17%
23%
Avrupa-Afrika-Ortadoğu
33%
29%
17%
16%
Kaynak: ICI
TSPAKB 37
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Bir önceki yıl olduğu gibi 31. sırada yer alan Türkiye’deki yatırım
fonu portföy büyüklüğü dolar bazında %28 azalarak 14 milyar
$’a inmiştir.
ICI, yatırım fonlarının portföy dağılımına ilişkin istatistikler de
yayınlamaktadır. Buna göre, yatırım fonlarında hisse senedi
yatırımlarının en ağırlıkta olduğu ülke Japonya’dır (%82).
Dünyadaki toplam yatırım fonlarının yarısının bulunduğu
ABD’deki fonlar ise portföylerinin %46’sını hisse senedinde
değerlendirmiştir. Eylül 2012 itibariyle 45 ülkede yönetilen
yatırım fonlarının portföylerinde 10,5 trilyon $’lık hisse senedi
yatırımı olduğu görülmektedir.
Dünya genelindeki toplam fonlarda hisse senedinin payı %40
iken, bu oran Türkiye’de %3’e inmektedir. İleride de değinileceği
üzere Türkiye’deki fon portföylerinin önemli bir kısmını sabit
getirili enstrümanlar oluşturmaktadır.
Sonuç
2008 krizinin ardından küresel piyasalarda yaşanan toparlanma,
2011 yılında özellikle Avrupa Birliği ülkelerinin kamu borç
yönetimi krizinin derinleşmesiyle tersine dönmüş, dünya
sermaye piyasalarında değer kayıpları oluşmuştu. 2012 yılında
küresel sorunlara ilişkin alınan önlemler piyasalarda nispeten
olumlu algılanmış, piyasalar 2012 yılını daha iyi bir performansla
kapatmıştır.
Dünya Borsalar Federasyonunun 55 borsadan derlediği verilere
göre toplam piyasa değeri %15 artarak 55 trilyon $’a çıkmıştır.
BIST-100 endeksi dolar cinsinden %61 değerlenirken, Borsa
İstanbul dünyada en fazla değer kazanan borsa olmuştur. Öte
yandan Borsa İstanbul, 2012 yılında hisse senedi işlem hacmi
sıralamasında dünyada 20. sırada yer almıştır.
Borçlanma araçları tarafında, incelenen borsalarda toplam işlem
hacminin bir önceki yıla göre %19 azalarak 26 trilyon $’a
düştüğü görülmüştür. İncelenen borsalar arası kıyaslamada 7.
sırada yer alan Borsa İstanbul’da özel sektör tahvilleri
işlemlerinin sınırlı da olsa büyüdüğü görülmektedir.
Türev ürünlerde global işlem hacimleri 2004 yılından itibaren ilk
defa azalmış, 2012 yılında toplam vadeli işlem ve opsiyon
sözleşmesi işlem hacmi, opsiyon işlemlerindeki daralma ile
birlikte %10 azalarak 1.827 trilyon $’a inmiştir. Bu tutarın %78’i
vadeli işlem sözleşmelerine aittir. Türkiye’deki vadeli işlemler ise
2012 yılında %15 azalmış, VOB dünyada 25. sırada yer almıştır.
38 TSPAKB
Dünya genelinde,
toplam fon
portföylerinde hisse
senedinin payı %40
iken, bu oran
Türkiye’de %3’e
inmektedir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Yatırım Araçlarının Getirileri
Türkiye’de başlıca sermaye piyasası araçları kamu kesimi
tarafından ihraç edilen hazine bonosu, devlet tahvilleri ve hisse
senetleridir. Yatırımcılar, tahvil-bono, mevduat, hisse senedi,
yatırım fonları, döviz cinsinden yatırımlar ve altın alternatifleri
arasında tercih yapmaktadır.
Yatırım araçlarının 2012 yılındaki karşılaştırmalı getirilerinin
sunulduğu bu bölümde yatırım fonları hariç tutularak, yukarıda
sayılan yatırım alternatifleri içinde kısa ve uzun vadeli
yatırımların getirilerinin karşılaştırması yapılmıştır. Hesaplamada
kullanılan mevduat ve tahvil faizlerinde getiriler gelir vergisi
kesintisi göz önüne alınarak hesaplanmıştır.
Tanım
BIST-100 endeksinin yıl sonu değerleri alınmıştır. ABD doları ve
avro verileri, TCMB tarafından açıklanan yıl sonu döviz alış
kurlarıdır. Altın fiyatları için TCMB veri bankasından İstanbul Altın
Borsası günlük ağırlıklı ortalama TL/kg fiyatları kullanılmıştır.
TL mevduat getirileri için TCMB veri bankasından alınan
ortalama faiz oranları kullanılmıştır. Dönem başında yapılan 1 ay
ve 3 aylık mevduatın, geri dönüşünde anapara ve faiziyle
beraber aynı vadeyle tekrarlandığı varsayılmıştır. Hem TL hem
de döviz mevduatlara %15 stopaj uygulanmıştır. Döviz tevdiat
hesabı da TL mevduata benzer şekilde hesaplanmış, dönem
sonlarında toplam anapara ve faiz TCMB döviz alış kuruyla TL’ye
çevrilmiştir.
Tahvil getirileri için ise Hazine Müsteşarlığından alınan iskontolu
ihale faiz oranları kullanılmıştır. Uygun tahvil ihracına kadar
geçen sürede yatırımcının İMKB piyasasında gecelik repo yaptığı
varsayılmıştır. Tahvilin vadesinin sene sonunu aştığı durumda
ise, yalnızca ilgili döneme denk düşen faiz göz önüne alınmıştır.
%10 stopaj oranıyla hesaplama yapılmıştır.
Reel getiriler için Türkiye İstatistik Kurumu tarafından açıklanan
Tüketici Fiyat Endeksi kullanılmıştır.
BIST-100 en fazla
reel getiri sağlayan
yatırım aracı
olmuştur.
Getiriler
2011 yılındaki gelişmelerin aksine, 2012 yılında hisse senetleri en
fazla getiri sağlayan yatırım aracı olurken, döviz cinsinden
yatırımlar en yüksek kayba uğratmıştır.
Olumsuz piyasa koşullarının sürdüğü 2011 yılında, BIST-100
yatırımcılarına %30’luk reel düşüş ile en fazla değer kaybettiren
yatırım aracı olmuştu. 2012 yılında ise bu kayıplar fazlasıyla geri
alınmış, reel anlamda BIST-100 endeksinin getirisi %44
olmuştur.
TSPAKB 39
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Uluslararası piyasalarda altın fiyatlarında son 10 yıldır kaydedilen
çıkış, 2012’de durmuş, bir önceki yıl en fazla değerlenen araç
olan altın yatırımlarında reel kayıp %6 olmuştur.
Seçilmiş Araçlara Göre Yatırım Getirileri
(2012, %)
Nominal
Reel
BIST-100
52.6
43.7
Tahvil /Bono
9.7
3.4
6 ay TL Mevduat
9.0
2.7
3 ay TL Mevduat
8.7
2.4
1 yıl TL Mevduat
8.5
2.2
Gecelik Repo
7.1
0.9
1 ay TL Mevduat
6.9
0.7
Altın
0.2
-5.6
1 yıl € DTH
-1.1
-6.8
3 ay € DTH
-1.2
-6.9
6 ay € DTH
-1.3
-7.0
1 ay € DTH
-2.5
-8.2
6 ay $ DTH
-2.8
-8.4
3 ay $ DTH
-2.8
-8.5
1 yıl $ DTH
-3.2
-8.8
1 ay $ DTH
-4.0
-9.6
€
-4.0
-9.6
$
-5.9
-11.4
TÜFE
6.2
Kaynak: Hazine, TCMB, TÜİK
Hazine tarafından ihraç edilen tahvillere yapılan yatırımın getirisi
%10 olurken, bu tahviller reel anlamda yatırımcılara %3 getiri
sağlamıştır.
TL cinsinden mevduatın getirisi %7-9 (reel %1-3) arasında
değişirken, 6 aylık ve 3 aylık mevduatlardaki kazanç daha yüksek
olmuştur.
Dolar ve avronun hem reel hem de nominal anlamda değer
kaybettiği 2012 yılında döviz cinsinden mevduatlarda da
yatırımcılar %7-10 arasında reel kayba uğramıştır.
Sabit Getirili Menkul Kıymetler
Türkiye’de sabit getirili menkul kıymetler (SGMK), kamu kesimi
tarafından ihraç edilen devlet tahvilleri ve hazine bonoları ile
özel sektör tarafından ihraç edilen tahvil, finansman ve banka
bonolarından oluşmaktadır. Uzun bir aradan sonra 2005 yılında
tekrar başlayan özel sektör borçlanma araçlarının ihracı, ihraççı
bankaların etkisiyle özellikle son üç yılda hız kazanmıştır.
Sabit Getirili Menkul Kıymet Stokları
Türkiye’de işlem gören menkul kıymetler içinde SGMK’lar, hem
stok, hem de işlem hacmi açısından en yüksek paya sahip
araçlardır.
40 TSPAKB
Döviz ve döviz
cinsinden yatırımlar
en fazla değer
kaybeden yatırım
araçları olmuştur.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Borçlanma Araçları Stoku (Milyon TL)
Kamu İç Borç Stoku
Devlet Tahvili
Hazine Bonosu
Özel Sektör Borç Stoku
Tahvil
Finansman Bonosu
Banka Bonosu
Varlığa Dayalı Menkul Kıymet
Kamu Dış Borç. Ara. Stoku
Kaynak: Hazine, SPK
2008
2009
2010
2011
2012
274,827 330,005 352,841 368,778 386,542
260,849 315,969 343,317 368,778 382,858
13,978
14,036
9,525
0
3,684
560
516
2,881 14,566 28,632
240
360
1,281
4,221
9,162
320
100
105
100
605
0
56
1,495
9,672
17,238
0
0
0
573
1,626
58,838 61,582 68,309 87,885 91,286
2012/2011
Değişim
5%
4%
A.D.
97%
117%
505%
78%
184%
4%
Ülkede mevcut hazine bonosu ve devlet tahvillerinin toplam
nominal değerini gösteren kamu iç borç stoku, 2008 yılında 275
milyar TL iken, 2012 yılında 390 milyar TL’ye ulaşmıştır. İç borç
stokunun hemen hemen tamamı devlet tahvillerine aittir. Orta
vadeli bir perspektifle bakıldığında, Hazine borçlanma araçlarının
vadesinin arttığı görülmektedir. Nitekim, Hazine bonoları 2002
yılında toplam iç borç stokunun dörtte birini oluştururken, bu
oran 2012’de %1’e inmiştir.
Hazinenin yurtdışındaki yatırımcılara ihraç ettiği uluslararası
tahvillerde (eurobond) 2012 sonunda eurobond stoku bir önceki
yıl sonuna göre %4 artarak 91 milyar TL olmuştur.
Özel sektör
borçlanma aracı
stoku 2011’e göre 2
kat artarak 29
milyar TL’ye
çıkmıştır.
Özel sektör tarafında ise son iki yılda önemli gelişmeler
yaşanmıştır. Piyasa koşullarının yanı sıra, 2010 yılında ilgili
mevzuatta yapılan iyileştirmelerle 2008 yılında sadece 560
milyon TL olan özel sektör borçlanma aracı stoku, 2012 sonunda
29 milyar TL’ye çıkmıştır. Toplam stokta bankaların ihraç ettiği
tahvil ve bonolar ağırlıktadır.
Sabit Getirili Menkul Kıymet Birincil Piyasa İşlemleri
Hazine Müsteşarlığı 2012 yılı içerisinde yurtiçinde 39 tane ihale
gerçekleştirerek 102 milyar TL borçlanmıştır. Bu ihraçların
içerisinde farklı zamanlarda ihraç edilen aynı itfa tarihine sahip
tahviller de mevcuttur. Hazine bir önceki yıla göre %10 daha az
iç borçlanmıştır.
Kamu Borçlanma Araçları İhracı (2012)
Sayı
İç Borçlanma (Mn. TL)
Gelire Endeksli Senetler
1
TL Cinsi Kuponsuz Senetler
6
TL Cinsi Sabit Faizli Kuponlu Senetler
25
TL Cinsi Değişken Faizli Kuponlu Tahviller
1
TÜFE'ye Endeksli Tahviller
6
Toplam
39
Dış Borçlanma (Mn. $)
Yurtdışı Tahvil İhracı
5
Kaynak: Hazine
İhraç Tutarı
109
13,425
67,981
887
19,517
101,919
6,078
TSPAKB 41
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
2012 yılında iç borçlanmanın önemli bir kısmı sabit faizli kuponlu
senetlerle yapılmıştır. Söz konusu menkul kıymetlerin hemen
hemen hepsi tahvil olarak, bir diğer ifadeyle vadesi 1 yıldan fazla
olacak şekilde ihraç edilmiştir.
Hazine, aynı dönemde yurtdışında 5 ihaleyle 6 milyar $’lık
eurobond ihracı gerçekleştirmiştir.
Son yıllarda özel sektör tahvillerinde hem çeşitlilik hem de ihraç
miktarı açısından hızlı gelişmeler yaşanmıştır. 2012 yılında 121’i
halka arz yoluyla, 54’ü Borsa İstanbul Nitelikli İhraç Pazarı, 60’ı
da borsa dışında olmak üzere 235 özel sektör borçlanma aracı
ihraç edilmiştir. Özel sektör bu ihraçlardan 42 milyar TL kaynak
sağlamıştır. 2010 yılında BDDK’nın bankaların yurtiçinde Türk
lirası cinsinden tahvil ve bono ihraç etmelerine izin veren kararı
sonucunda, banka tahvil ve bonolarının ihraç başvuruları
artmıştır.
Özel Sektör Borçlanma Aracı İhracı (2012)
Nitelikli
İhraç
Halka Arz
Pazarı
İhraç Sayısı
121
54
Banka Bonosu
67
14
Tahvil
48
0
Finansman Bonosu
6
0
Varlığa Dayalı Menkul Kıymet
0
40
İhraç Tutarı (Mn. TL)
37,449
1,407
Banka Bonosu
31,805
715
Tahvil
5,304
0
Finansman Bonosu
341
0
Varlığa Dayalı Menkul Kıymet
0
692
Kaynak: Borsa İstanbul
Borsa
Dışında
İhraç
60
9
42
9
0
3,475
824
2,277
374
0
Toplam
235
90
90
15
40
42,331
33,344
7,581
714
692
İhraççı bazında özel sektör borçlanma araçlarına bakıldığında
ihraçların %90’ının bankalar tarafından yapıldığı görülmektedir.
Bankaları, aracı kurum, finansal kiralama ve faktoring şirketleri
gibi banka dışı finansal kurumlar takip etmektedir. Bir önceki yıl,
reel sektör hiç borçlanma aracı ihraç etmemişken 2012 yılında
11 tahvil/bono ihracıyla 874 milyon TL finansman sağlamıştır. Bu
ihraçların üçte ikisi borsa dışında yapılmıştır.
İhraççı Bazında Özel Sektör Borçlanma Araçları
İhraç Sayısı
Banka
Banka Dışı-Finans
Finans Dışı
İhraç Tutarı (Mn. TL)
Banka
Banka Dışı-Finans
Finans Dışı
Kaynak: Borsa İstanbul, TSPAKB
42 TSPAKB
2008
2
0
2
0
200
0
200
0
2010
2011
2012
15
58
235
3
45
126
6
13
98
6
0
11
1,931 18,555 42,331
1,220 17,943 37,820
370
611
3,637
341
0
874
2012/2011
Değişim
305%
180%
654%
A.D.
128%
111%
495%
A.D.
2012 yılında özel
sektör 235
borçlanma aracı
ihracıyla 42 milyar
TL kaynak
yaratmıştır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Sabit Getirili Menkul Kıymet İkincil Piyasa İşlemleri
Kamu ve özel sektör tarafından ihraç edilen borçlanma araçları
Borsa İstanbul’da Borçlanma Araçları Piyasasında işlem
görmektedir. SGMK’ların ikincil piyasası olan bu piyasada tahvil
ve bono işlemlerinin (kesin alım-satım) yanı sıra repo-ters repo
işlemleri yapılabilmektedir. Kesin alım-satım ile repo-ters repo
işlemleri Borsa İstanbul piyasalarında yapılabildiği gibi, borsa
dışında yatırım kuruluşlarıyla yatırımcılar veya yatırım
kuruluşlarının kendi aralarında da yapılabilmektedir. Ancak, bu
işlemlerin Borsa İstanbul’a tescil ettirilerek kayda alınması
zorunludur.
Yatırım kuruluşlarının yanı sıra TCMB ve Takasbank da bu
piyasalarda işlem yapmaktadır. TCMB, repo-ters repo
piyasasında işlem yaparken, Takasbank hem kesin alım-satım,
hem de repo-ters repo tescil işlemleri yapmaktadır.
Hazine tarafından yurtdışında yabancı para cinsinden ihraç
edilen tahvillerin (eurobond) işlem görmesi için Borsa İstanbul’da
Uluslararası Tahvil Pazarı Yabancı Menkul Kıymetler Piyasası
mevcuttur. Kesin alım-satım ve repo-ters repo pazarlarında
olduğu gibi, borsa dışında yatırım kuruluşlarınca yapılan bu
işlemler de Borsa İstanbul’a tescil edilmektedir.
Diğer taraftan son yıllarda Borsa İstanbul’da yeni pazarlar
faaliyete başlamıştır. Bunlar Nitelikli Yatırımcıya İhraç, Menkul
Kıymet Tercihli Repo, Bankalararası Repo-Ters Repo ile Pay
Senedi Repo pazarlarıdır.
Repo-Ters Repo Pazarında devlet tahvilleri ve hazine bonolarının
geri satım vaadi ile alım (repo) ve geri alım vaadi ile satım (ters
repo) işlemleri yapılabilmektedir. 2010 yılında kurulan Menkul
Kıymet Tercihli Repo Pazarında DİBS’lerin yanı sıra özel sektör
borçlanma araçları da repoya konu olabilmektedir. Bu pazarda
ayrıca, menkul kıymetlerin bloke edilmemesi, doğrudan el
değiştirmesi gibi Repo-Ters Repo pazarından farklı uygulamalar
da mevcuttur. Bir diğer yeni repo pazarı olan ve 2011 yılında
faaliyete başlayan Bankalararası Repo Pazarı bankaların kendi
hesaplarına yaptıkları repo işlemlerini yansıtmaktadır. 2012
yılında açılan Pay Senedi Repo Pazarında hisse senetleri repo
işlemlerine
konu
olabilirken,
henüz
burada
işlem
gerçekleşmemiştir. Söz konusu pazarlardaki işlem hacimleri
tabloda repo-ters repo işlemlerinin altında toplanmıştır.
2012 yılında tahvil
ve bono kesin alımsatım işlemleri 911
milyar TL olmuştur.
Son beş yıldaki işlem hacimlerine bakıldığında, 2008’de krizle
birlikte gerileyen kesin alım-satım işlemlerinin devam eden
yıllarda arttığı ve 2012 yılında 911 milyar TL’ye ulaştığı
görülmektedir. Bir önceki yıla göre Borsa İstanbul’da yapılan
işlemler azalırken, borsa dışında yapılan işlemler artmıştır. Borsa
dışındaki işlemler toplam işlemlerin %60’ını aşmıştır. Öte
yandan, artan özel sektör ihraçlarına paralel olarak 2012 yılında
özel sektör tahvili işlem hacimleri de artmış, 19 milyar TL’ye
TSPAKB 43
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
çıkmıştır. Toplam tahvil işlemlerin %2’si özel sektör
tahvillerindedir. Şirket tahvili işlemlerinin yarısına yakını borsa
dışında gerçekleşmiştir.
Borçlanma Araçları İşlem Hacimleri (Milyar TL)
Kesin Alım-Satım Pazarı Toplam
Kesin Alım-Satım (Tescil)
Kamu Borçlanma Araçları
Özel Sektör Borçlanma Araçları
Kesin Alım-Satım (Borsa)
Kamu Borçlanma Araçları
Özel Sektör Borçlanma Araçları
Günlük Ort. Kesin Alım Satım İşlem Hacmi
Repo-Ters Repo Pazarı Toplam*
Repo (Tescil)
Repo (Borsa)
Günlük Ort. Repo-Ters Repo İşlem Hacmi
Yabancı Menkul Kıymetler Toplam
Tescil
Borsa
Günlük Ortalama YMKP İşlem Hacmi
2008
509.0
208.0
2009
624.4
207.4
2010
698.1
252.0
2011
869.7
391.2
2012
910.9
552.4
2012/2011
Değişim
5%
41%
301.0
417.1
446.2
478.6
358.6
-25%
207.9
0.1
300.8
0.2
207.2
0.2
416.8
0.2
251.0
1.0
445.8
0.4
386.1
5.0
474.8
3.8
542.1
10.3
350.2
8.3
-26%
120%
2.0
2.5
2.8
3.4
3.6
3,407.6 3,489.5 3,470.8 4,168.2 7,025.4
472.3
507.0
458.5
524.5
556.3
2,935.3 2,982.5 3,012.3 3,643.7 6,469.1
13.6
13.8
13.9
16.5
27.8
27.2
38.3
54.8
85.2
72.4
27.1
38.0
54.2
85.1
71.9
0.1
0.3
0.6
0.2
0.5
0.1
0.2
0.2
0.3
0.3
5%
69%
6%
78%
69%
-15%
-15%
202%
-15%
*: Bankalararası Repo Pazarı ve Menkul Kıymet Tercihli Repo Pazarı işlemleri dahil edilmiştir.
Kaynak: Borsa İstanbul
Toplam repo işlemleri, 2008-2011 arasında 3,5-4 trilyon TL
civarında iken 2012 yılında 7 trilyon TL’ye ulaşmıştır. Repo
işlemlerinin önemli bir kısmı (6,5 trilyon TL) organize piyasada
yapılmıştır.
TCMB’nin uyguladığı son politikalarla artan TL likiditesi repo
işlemlerine de yansımıştır. Benzer şekilde, bankalar için son
dönemde mevduatın yanı sıra repo alternatif finansman
kaynaklarından biri olmuş, likidite yönetimi için önemli bir araç
olmaya başlamıştır.
Borsa İstanbul’daki repo işlemlerinin 3,7 trilyon TL’lik kısmı
Repo-Ters Repo Pazarında gerçekleşmiştir. 2011 yılında faaliyete
geçen Bankalararası Repo Pazarında, bankalar 2,8 trilyon TL’lik
repo işlemi yapmıştır. Bir diğer yeni pazar olan Menkul Kıymet
Tercihli Repo Pazarındaki işlemler 19 milyar TL civarında
kalmıştır.
Sabit Getirili Menkul Kıymet Getirileri
SGMK piyasasında kamu tahvilleri ağırlıkta olduğu için, bu
araçların birincil piyasadaki getirileri için, Hazine’nin iskontolu
tahvil ihraçlarını gösterge olarak kullanmak mümkündür.
Son yıllarda TCMB’nin yaptığı faiz indirimleri ve Türkiye’ye dair
risk algısındaki iyileşme ile faiz oranları gerilemişti. 2008 yılında
iskontolu Hazine ihalelerinde %19 civarında olan ortalama bileşik
faiz oranı, 2010 yılında %8’e kadar inmişti. Ancak, 2011 yılının
44 TSPAKB
40%
105%
Repo-ters repo
işlem hacmi
2012’de 7 trilyon
TL’ye yükselmiştir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Gösterge bileşik faiz
oranları yeniden
gerilemeye
başlamıştır.
ikinci yarısından itibaren finansal piyasalardaki olumsuz
gelişmelere paralel olarak tahvillerin faiz oranları yükseliş
trendine girmişti. 2012 yılında TCMB’nin uyguladığı politikaların
etkisi ve piyasalardaki görece iyileşme ile faiz oranları yeniden
düşmeye başlamıştır. Ocak ayında yapılan ihaledeki yıllık bileşik
faiz oranı %11 seviyesindeyken, Kasım ayında yapılan ihalede
%5,9’a inmiştir.
İskontolu Hazine İhaleleri ve Gösterge Tahvil Faizi
İhale Net Satış
%
12
İhale Faiz
Milyar TL
9.0
Gösterge Faiz
10
7.5
8
6.0
6
4.5
4
3.0
2
1.5
0
0.0
01/12
02/12
04/12
08/12
09/12
11/12
Kaynak: Hazine, Bloomberg
İkincil piyasa işlemlerini yansıtan gösterge tahvil faiz oranları da
yılın ilk aylarında %10-12 seviyesinde iken yıl sonunda %6’ya
inmiştir.
Takasbank Para Piyasası İşlemleri
Borsa İstanbul’da repo işlemlerindeki çıkışa benzer şekilde, son
yıllarda Takasbank para piyasası işlemlerinde (TPP) de artış söz
konusudur. Bu piyasada 2008 yılında 38 milyar TL olan işlem
hacmi, 2011 yılında 97 milyar TL’ye çıkmış, 2012 yılında ise iki
kat artarak 181 milyar TL’ye ulaşmıştır.
Takasbank Para Piyasası
İşlem Hacmi (Milyon TL)
2008
38,059
2009
38,468
2010
48,272
2011
96,996
2012
180,776
Kaynak: Takasbank
TPP işlemlerinin %80’i gecelik vadede yapılmıştır. Bununla
birlikte Borsa İstanbul’da yapılan gecelik repo işlemlerinin 7
trilyon TL’ye yaklaştığı göz önünde bulundurulduğunda, bu
işlemlerde
borsanın
daha
yaygın
olarak
kullanıldığı
görülmektedir.
2011 yılının
piyasasındaki
son aylarında %12’ye kadar çıkan para
ortalama gecelik faiz oranı, 2012 yılında
TSPAKB 45
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
piyasadaki diğer faiz oranlarına benzer şekilde düşüş trendine
girmiş, yılı %5 seviyesinde kapatmıştır.
Takasbank Para Piyasası Günlük İşlem Hacmi
Faiz, %
12
Hacim (mn. TL)
800
600
6
400
3
200
0
0
01/10
03/10
05/10
07/10
09/10
11/10
01/11
03/11
05/11
07/11
09/11
11/11
01/12
03/12
05/12
07/12
09/12
11/12
9
Kaynak: Takasbank
Sonuç
Son yıllarda hızlı bir çıkış gösteren özel sektör tahvil ihraçları
2012 yılında da devam etmiştir. Bankaların etkisiyle 2012’de 235
tahvil ihracı ile 42 milyar TL kaynak sağlanmıştır.
İkincil piyasa işlemlerinde yıl içerisinde artan TL likiditesinin
etkisiyle repo-ters repo hacimleri 7 trilyon TL’ye ulaşmıştır.
Kesin alım-satım işlemleri de 911 milyar TL’ye yaklaşmıştır.
2011 yılında olumsuz piyasa koşulları ile yeniden yükselişe geçen
faiz oranları, 2012 yılında beklentilerdeki iyileşme ve TCMB’nin
likiditeyi artırıcı yönünde uyguladığı politikalar neticesinde tarihi
düşük seviyelere gerilemiştir. Gösterge tahvil faiz oranları yıl
başındaki %11 civarından yıl sonunda %6’ya kadar inmiştir.
Hisse Senetleri
Krizin ardından toparlanan BIST-100 endeksi ve piyasa değeri,
2011 yılında yurtdışındaki gelişmelere paralel olarak gerilemişti.
2012 yılında ise piyasalardaki nispeten olumlu havayla yeniden
yükselmiştir. İşlem gören kıymet ve pazar çeşitliliğinin arttığı
2012 yılında, işlem hacimlerinde düşüş yaşanmıştır.
46 TSPAKB
Hisse senedi
endeksi ve piyasa
değeri artarken,
işlem hacmi
gerilemiştir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Borsa İstanbul'da Hisse Senetleri
BIST-100
İşlem Gören Şirket Sayısı
Pay Piyasası
Gelişen İşletmeler Piyasası
Serbest İşlem Platformu
İşlem Gören Varant Sayısı
İşlem Gören Sertifika Sayısı
Piyasa Değeri (Milyar TL)
İşlem Hacmi (Milyar TL)
Günlük İşlem Hac. (Milyar TL)
2008 2009 2010 2011 2012
26,864 52,825 66,004 51,267 78,208
326
335
350
375
422
326
‐
‐
‐
‐
335
‐
‐
‐
‐
350
‐
‐
22
‐
373 2 ‐ 175 ‐ 395 11 16 261 50 182
333
1.3
351
483
1.9
473
636
2.5
381
695
2.7
550
623
2.5
2012/2011
Değişim
53%
13%
6%
450%
A.D.
49%
A.D.
44%
-10%
-10%
Kaynak: Borsa İstanbul
Hisse Senedi Getirileri
Hisse senedi piyasasında krizin ardından 2009 yılında başlayan
iyileşme, 2010 yılında devam etmiştir. 2010 yılı içinde 70.000
puanı aşan BIST-100 endeksi, 2011 yılında küresel risklerdeki
artış ve Türkiye ekonomisine ilişkin beklentilerdeki bozulmayla
beraber düşüş trendine girmiş ve yıl sonunda 51.267 seviyesine
gerilemişti.
BIST-100 ve Günlük İşlem Hacmi
İşlem Hacmi
Puan
Milyon TL
BIST-100 (TL)
80,000
8,000
60,000
6,000
40,000
4,000
20,000
2,000
0
11/12
09/12
07/12
05/12
03/12
01/12
11/11
09/11
07/11
05/11
03/11
01/11
0
Kaynak: Borsa İstanbul
BIST-100 endeksi bir
önceki yıla göre
%52 artarak yılı
rekor seviyede
kapatmıştır.
2012 yılında BIST-100 endeksi, yurtdışındaki piyasalara paralel
olarak yeniden yükseliş trendine girmiştir. Endeks ikinci çeyrekte
özellikle AB ülkelerine gelen not indirimleri ile dalgalı bir seyir
izlese de artan likidite bolluğu ve beklentilerin görece iyileşmesi
ile yükselişe geçmiştir. Yükseliş yılın ikinci yarısında da devam
etmiş ve BIST-100 endeksi bir önceki yıla göre %52 artarak
2012 yılını 78.208 gibi rekor bir seviyede kapatmıştır. ABD doları
bazında kazanç ise %61 olmuştur.
BIST-100 endeksinin yanı sıra, mali ve sınai fiyat endeksleri
sektör bazında genel bir bilgi vermektedir. Söz konusu
endeksler, BIST-100 ile paralel incelendiğinde, mali endeksin
daha riskli bir grafik çizdiği görülmektedir. Tabloda görüldüğü
üzere, borsa düşüş trendindeyken, mali endeks sınai endekse
göre daha fazla değer kaybetmekte, çıkış dönemlerinde ise
TSPAKB 47
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
daha çok yükselmektedir. 2011 yılında sınai endekse göre daha
fazla değer kaybeden mali endeks 2012 yılında daha çok
değerlenmiştir. Son 5 yıldaki yıllık ortalama getirilerde ise sınai
endeks, mali endekse kıyasla daha fazla artmıştır.
Borsa İstanbul Hisse Senedi Endekslerinin TL Bazında Getirisi
Fiyat
Fiyat
Fiyat
Getiri
Getiri
BIST-100
Mali
Sınai BIST-100
Mali
2008
-51.6% -54.6% -51.2%
-50.3% -53.7%
2009
96.6% 109.6% 91.6%
102.2% 113.0%
2010
24.9% 24.9% 38.5%
27.5%
26.5%
2011
-22.3% -28.8%
-8.1%
-20.8% -27.7%
2012
52.3% 59.6% 33.7%
55.4%
61.3%
2008-2012
40.8% 35.6% 59.3%
58.4% 46.9%
Yıllık Ortalama
7.1% 6.3% 9.8%
9.6%
8.0%
Getiri
Sınai
-49.1%
98.5%
42.5%
-5.3%
40.2%
90.2%
13.7%
Kaynak: Borsa İstanbul
Fiyat artışlarının yanında, dağıtılan temettüleri de dikkate alan
getiri endekslerine bakıldığında, son 5 yılda BIST-100
şirketlerinin yıllık ortalama %10 getiri sağladığı görülmektedir.
Son 5 yılda sınai şirketlerde fiyat ve getiri endekslerinin yıllık
ortalama değişimleri arasında önemli bir fark olduğu
görülmektedir. Bu durum sınai şirketlerinde temettü
dağıtımlarının daha fazla olduğuna işaret etmektedir.
Halka arzlarda son yıllarda yaşanan canlanmayla birlikte Borsa
İstanbul, 7 Mayıs 2012’den itibaren halka arz endeksleri
hesaplamaya başlamıştır. Ulusal ve İkinci Ulusal Pazarda işlem
görmeye başlayan şirketler ile Kurumsal Ürünler Pazarında işlem
görmeye başlayan gayrimenkul ve girişim sermayesi yatırım
ortaklıkları ilk işlem gününden itibaren Halka Arz Endeksi
kapsamına alınmakta ve 2 yıl (24 ay) boyunca endekste
tutulmaktadır.
BIST-100 ve Halk Arz Endeksleri
Puan
BIST Halka Arz
100,000
BIST-100
80,000
60,000
40,000
20,000
10/12
08/12
06/12
04/12
02/12
12/11
10/11
08/11
06/11
04/11
02/11
12/10
10/10
08/10
06/10
04/10
0
Kaynak: Borsa İstanbul
Halka arz endeksinin başlangıcı Nisan 2010 olup, değeri ilgili
gündeki BIST-100 endeks değeri olarak alınmıştır. 2010 sonunda
halka arz sonrası yüksek getiri sağlayan Emlak Konut GYO ile
halka arz endeksi Nisan 2011’e kadar çıkış göstermiştir. Bu
48 TSPAKB
Sınai endeksi, son 5
yılda mali endekse
göre daha fazla
getiri sağlamıştır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
dönemde BIST-100 endeksinde önemli yer tutan banka
hisselerindeki değer kaybıyla bu endeks yatay seyretmiş, her iki
endeks arasındaki fark açılmıştır. Devam eden dönemde ise
BIST-100 endeksi ile halka arz endeksi eş yönlü hareket etmiştir.
BIST-100 endeksinin %52 arttığı 2012 yılında ise halka arz
endeksindeki yükseliş %39’da kalmıştır.
Piyasa Değeri
Borsa İstanbul Günlük Piyasa Değeri (Milyar TL)
700
600
500
400
300
200
100
0
01/08
04/08
07/08
10/08
01/09
04/09
07/09
10/09
01/10
04/10
07/10
10/10
01/11
04/11
07/11
10/11
01/12
04/12
07/12
10/12
01/13
04/13
2012 yılında piyasa
değeri 550 milyar
TL’ye yükselmiştir.
2010 sonunda 500 milyar TL’ye yaklaşan piyasa değeri, 2011
yılında hem dünya hem de Türkiye ekonomisine yönelik olumsuz
havayla birlikte yıl sonunda 381 milyar TL’ye inmişti. 2012 yılında
ise, küresel alanda parasal genişlemenin ve beklentilerdeki
görece iyileşmenin etkisiyle yılın ikinci yarısından itibaren
piyasalar nispeten daha olumlu bir havada seyretmiştir. 2012
sonu itibariyle Borsa İstanbul’da işlem gören şirketlerin piyasa
değeri 2010 seviyesini de aşarak 550 milyar TL’ye yükselmiştir.
Kaynak: Borsa İstanbul, Bloomberg
İşlem Gören Menkul Kıymet Sayısı
2007-2009 yılları arasında 320 civarında olan İMKB’de işlem
gören şirket sayısı, 2010 yılından itibaren artmaya başlamıştır.
Bu gelişmede SPK, İMKB, TSPAKB ve TOBB işbirliğinde başlatılan
Halka Arz Seferberliğinin de katkısı olmuştur. 2011 yılında işlem
gören şirket sayısı 363’e çıkmıştır.
2012 yılında, yeni pazarların da etkisiyle halka arzlar devam
etmiştir. 30 yeni hisse senedinin halka arz edildiği bu yılda iki
şirketin işlem sırası kapatılmış, bir şirket de başka bir şirkete
devir olmuştur. Aynı dönemde halka arz olmadan 4 şirket işlem
görmeye başlamıştır.
Bu dönemde işlem gören şirketlerin 242’si Ulusal Pazara
koteyken, İkinci Ulusal Pazardaki şirketlerin sayısı 77’dir. 20082009 yılları arasında bu pazardaki şirket sayısı 20 civarındayken,
son yıllarda önemli bir artış yaşanmıştır. Bu durum Ulusal
Pazardaki bazı şirketlerin İkinci Ulusal Pazara geçmesinin ve
TSPAKB 49
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ileride de değinileceği gibi yeni halka arz olan şirketlerin önemli
bir kısmının İkinci Ulusal Pazara kote olmasının bir yansımasıdır.
2012 yılında 4 borsa yatırım fonu daha ihraç olmuş ve sayısı
16’ya çıkmıştır. Bazı menkul kıymet yatırım ortaklarının
kapanması, bazılarının ise gayrimenkul yatırım ortaklığına
dönüşmesiyle, işlem gören menkul kıymet yatırım ortaklıklarının
sayısı 18’e inmiştir. Aynı yıl işlem gören gayrimenkul yatırım
ortaklığı sayısı 24 olurken, yıl sonu itibariyle 5 girişim sermayesi
yatırım ortaklığı borsaya kotedir.
2011 yılında küçük ve orta ölçekli şirketlere yönelik faaliyete
geçen Gelişen İşletmeler Piyasasında (GİP) 2012 yılında işlem
gören şirket sayısı 2’den 11’e çıkmıştır. İkinci Ulusal Pazara bir
alternatif oluşturan bu piyasada kotasyon koşulları daha düşük
olup, halka arz süreci bir piyasa danışmanı ile yürütülmektedir.
2011 yılında GİP’e kote olan bir şirket ilgili kotasyon koşullarını
sağlayarak 2012 yılında İkincil Ulusal Pazarda işlem görmeye
başlamıştır.
2012 yılında, halka açık olup borsaya kote olmayan şirketlerin
işlem görmesi için Serbest İşlem Platformu oluşturulmuştur. Yıl
sonu itibariyle 16 şirket bu platformda işlem görmektedir.
Sonuç olarak 2012 sonunda, Ulusal, İkinci Ulusal, Gözaltı ve
Gelişen İşletmeler pazarları ile Serbest İşlem Platformunda işlem
gören şirketler ve menkul kıymet, gayrimenkul ve girişim
sermayesi yatırım ortaklıkları beraber ele alındığında toplam
işlem gören şirket sayısı 406’yı bulmaktadır. Borsa yatırım fonu,
varant ve sertifikalar da dahil edildiğinde hisse senedi
pazarlarında işlem gören menkul kıymet sayısı 733’e çıkmaktadır.
Borsa İstanbul'da İşlem Gören Hisse Senetleri
2008 2009 2010 2011 2012
Ulusal Pazar
235
233
241
237
242
İkinci Ulusal Pazar
21
22
33
61
77
Gözaltı Pazarı
12
12
11
11
13
Kurumsal Ürünler Pazarı
58
58
87
239
374
Borsa Yatırım Fonu
9
10
12
12
16
Menkul Kıymet Yatırım Ortaklığı
34
33
31
26
18
Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı
13
13
20
22
24
Girişim Sermayesi
2
2
2
4
5
Varant Sayısı
22
175
261
Sertifika Sayısı
50
Gelişen İşletmeler Piyasası
2
11
Serbest İşlem Platformu
16
Toplam Şirket Sayısı
317 315 338 363 406
Toplam Menkul Kıymet Sayısı
326 325 350 550 733
Kaynak: Borsa İstanbul
Bununla birlikte, “Uluslararası Karşılaştırmalar” bölümünde
İMKB’deki kote şirket sayısı 271 olarak belirtilmiştir. WFE’nin
kote şirket sayısı sınıflandırmasında Ulusal Pazardaki şirketler ile
50 TSPAKB
2012 yılında
borsada işlem
gören şirket sayısı
406’ya çıkmıştır.
2012/2011
Değişim
2%
26%
18%
56%
33%
-31%
9%
25%
49%
A.D.
450%
A.D.
12%
33%
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
gayrimenkul ve
kullanılmaktadır.
girişim
sermayesi
yatırım
ortaklıkları
2010 yılında Hisse Senedi Piyasasına katılan varant ihraçları
devam eden yıllarda artmış, 2012 sonu itibariyle işlem gören
varant sayısı 261’e çıkmıştır.
2012 yılında 30
halka arz ile 650
milyon TL’lik kaynak
elde edilmiştir.
Varantlara benzer şekilde 2012 yılında turbo sertifikalar da işlem
görmeye başlamıştır. Yıl sonu itibariyle işlem gören sertifika
sayısı 50’dir.
Hisse Senedi Birincil Piyasa İşlemleri
2010 ve 2012 yılları arasında halka arz sayısındaki önemli artışa
rağmen, halka arz tutarları sınırlı kalmıştır. 2010 yılında yapılan
25 halka arzdan 3,1 milyar TL, 2011 yılında 27 halka arz ile 1,3
milyar TL kaynak yaratan şirketler 2012 yılında 30 halka arz ile
650 milyon TL’lik hasılat elde etmişlerdir. 2012 yılında toptan
satışlar pazarında 9 milyar TL’lik hasılat elde edilmiş, böylece
şirketler birincil piyasada 2012 yılında 10 milyar TL’lik işlem
olmuştur.
Hisse Senedi Birincil Piyasa İşlemleri
Birincil Halka Arz
Halka Arz Sayısı
Şirket
Şirket-GİP
Menkul Kıymet Yatırım Ort.
Gayrimenkul Yatırım Ort.
Risk Sermayesi Yatırım Ort.
Borsa Yatırım Fonu
Halka Arz Tutarı (Mn. TL)
Şirket
Şirket-GİP
Men. Kıy. Yat. Ort.
GYO
Risk Sermayesi
BYF
Toptan Satışlar Pazarı
Şirket Sayısı
Satış Tutarı (Mn. TL)
Kaynak: Borsa İstanbul
2008 2009
2010
2011 2012
2012/2011
Değişim
3
1
1
0
0
1
2,394
2,368
5
0
0
22
2
1
0
0
0
1
120
10
0
0
0
110
25
17
0
5
0
3
3,126
1,441
0
1,669
0
16
27
22
2
1
2
0
0
1,329
981
26
14
308
0
0
30
15
10
0
1
0
4
648
433
87
0
98
0
29
11%
-32%
400%
A.D.
-50%
A.D.
A.D.
-51%
-56%
232%
A.D.
-68%
A.D.
A.D.
6
694
4
218
14
973
12
266
14
9,022
17%
3296%
2012 yılında 10’u GİP’te olmak üzere 25 şirket ilk defa halka arz
olurken, bu halka arzlardan elde edilen hasılat 521 milyon TL’de
kalmıştır. Bu tutar özellikle Emlak GYO gibi büyük bir şirketin
halka arz olduğu 2010 yılındaki rakamın hayli altındadır. 2012
yılında işlem görmeye başlayan şirketlerin sadece 2’si Ulusal
Pazara kote olurken, halka arz tutarının üçte birini bu şirketler
elde etmiştir. Gelişen İşletmeler Piyasasında ise 10 şirketin 87
milyon TL’lik halka arzı gerçekleşmiştir.
TSPAKB 51
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
2012 yılında 1 gayrimenkul yatırım ortaklığı halka arz olmuştur.
2010 yılında Emlak Konut GYO’nun halka arzıyla 1,7 milyar TL’ye
ulaşan GYO halka arz tutarı 2012 yılında 100 milyon TL’de
kalmıştır.
Belirli miktarın üzerindeki hisse senetlerinin ikincil halka arzı ile
tahsisli veya toplu satışı İMKB’deki Toptan Satışlar Pazarında
yapılabilmektedir. Bu işlemler genellikle birincil halka arzlardan
daha düşüktür. Ancak 2012 yılında Halk Bankasının ikincil halka
arzı ve Anadolu Efes’in tahsisli satışı ile bu pazardaki hasılat 9
milyar TL’ye yükselmiştir.
Hisse Senedi İkincil Piyasa İşlemleri
2008 yılında küresel krizle yarı yarıya azalan piyasa değerine
karşılık, işlem hacmindeki düşüş daha sınırlı kalmış, devam eden
yıllarda piyasadaki iyileşmeyle beraber işlem hacmi artmıştı. Öte
yandan, 2012 yılında piyasa değerindeki ve endeksteki rekor
seviyelere rağmen, işlem hacmi bir önceki yıla göre %10
azalarak 623 milyar TL’ye inmiştir.
2012 yılında toplam
hisse senedi işlem
hacmi %10
azalarak 623 milyar
TL’ye inmiştir.
548 milyar TL ile işlemlerin %88’i Ulusal Pazarda işlem gören
şirketlerde gerçekleşmiştir.
Hisse Senedi İşlem Hacmi (Milyon TL)
Ulusal Pazar
Kurumsal Ürünler Pazarı*
2008
320,729
-
İkinci Ulusal Pazar
Gözaltı Pazarı
Gelişen İşletmeler Piyasası
Serbest İşlem Platformu
Toplam İşlem Hacmi
Günlük İşlem Hacmi
2,580
208
332,615
1,325
BYF
Varant ve Sertifika
Yatırım Ortaklıkları
9,097
-
2010
577,901
39,043
2011
602,187
65,369
2012
548,142
46,450
2012/2011
Değişim
-9%
-29%
9,737
18,019
589
702
482,534 635,664
1,915
2,543
27,156
164
461
695,338
2,748
27,274
112
1,306
41
623,326
2,464
0%
-32%
183%
A.D.
-10%
-10%
2009
456,844
15,365
13,769
1,596
14,110
548
24,385
8,731
4,679
51,958
8,257
5,397
32,797
-5%
15%
-37%
Kaynak: Borsa İstanbul
*Kurumsal ürünler pazarı 2009'da açılmıştır. Bu tarih öncesi Menkul Kıymet, Gayrimenkul ve Girişim Sermayesi
Yatırım Ortaklıkları Ulusal Pazarda yer almaktaydı.
Borsa yatırım fonu ve varantların yanı sıra gayrimenkul yatırım
ortaklıkları ve girişim sermayesi şirketlerinin yer aldığı Kurumsal
Ürünler Pazarı işlemleri bir önceki yıla göre %30 azalarak 46
milyar TL olmuştur. En fazla düşüş menkul kıymet ve
gayrimenkul yatırım ortaklıkları ile girişim sermayesi
şirketlerinde yaşanmıştır. İlk defa 2010 yılında işlem görmeye
başlayan varant işlemleri de 5,4 milyar TL’ye yaklaşmıştır.
2012’de ilk defa ihraç olan sertifika işlemleri ise çok sınırlı
kalmıştır.
52 TSPAKB
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
İşlem gören şirket sayısının arttığı İkinci Ulusal Pazardaki
işlemlerde, ana pazarın aksine daralma olmamış, hacim 27
milyar TL’de kalmıştır.
2012 sonu itibariyle 11 şirketin kote olduğu GİP’te 1,3 milyar
TL’lik, 16 şirketin yer aldığı SİP’te ise 41 milyon TL’lik işlem
gerçeklemiştir.
Ödünç Pay Senedi Piyasası İşlemleri
2012 yılında ödünç
pay senedi işlemleri
3 milyar TL’ye
yaklaşmıştır.
Takasbank bünyesinde işletilen Ödünç Pay Senedi Piyasası
(ÖPSP), Takasbank tarafından belirlenen ve SPK tarafından
onaylanan menkul kıymetlerin ödünç alınıp verildiği piyasadır.
2010 yılından itibaren İMKB’de işlem gören hisse senetleri,
likidite ve derinlik kriterleri göz önünde tutularak A, B ve C olmak
üzere üç farklı gruba ayrılmıştır. ÖPSP’de, İMKB’nin Ulusal ve
Kurumsal Ürünler pazarlarında işlem gören A Grubu hisse
senetleri ile borsa yatırım fonlarının katılma belgeleri işlem
görebilmektedir. Bu piyasada, mevcut portföylerine ilave getiri
sağlamak amacıyla hisse senetlerini ödünç vermek isteyenlerle,
hisse senetleri ve borsa yatırım fonu katılma belgelerini belirli bir
dönem için ödünç almak isteyenlerin talepleri karşılaşmaktadır.
Takasbank Ödünç Pay Senedi Piyasası
İşlem Gören Menkul Kıymet Sayısı
İşlem Hacmi (Milyon TL)
Günlük Ort. İşlem Hacmi (Milyon TL)
2008 2009 2010 2011 2012
261
259
290
270
252
1,333 2,053 2,927 2,692 2,937
5.3
8.1 11.7 10.6
11.6
2012/2011
Değişim
-7%
9%
9%
Kaynak: Takasbank
2005 sonunda faaliyete geçen piyasa, artan bir ilgi ile
karşılanmıştır. 2008 yılında 1,3 milyar TL’ye ulaşan işlem hacmi,
2010’da 3 milyar TL’ye çıkmıştır. 2011 yılında ise hafif bir düşüş
yaşanmıştır. Hisse senedi işlem hacimlerinin daraldığı 2012
yılında bu piyasadaki işlemler artmış, 3 milyar TL ile 2010’daki
seviyeye yeniden yükselmiştir. 2010 yılında 290 menkul kıymet,
ödünç işlemlerine konu olurken, 2012 yılında bu rakam 252’ye
düşmüştür.
ÖPSP verilerine aylar itibariyle bakıldığında, hisse senedi
işlemlerine benzer şekilde, dalgalı bir seyir izlediği görülmektedir.
Bununla birlikte, piyasa koşullarının daha ılımlı olduğu yılın ikinci
yarısında ödünç işlemlerinin daha fazla olduğu dikkat
çekmektedir. Yılın ilk yarısında 10 milyon TL civarında olan
günlük ortalama işlem hacmi, yılın ikinci yarısında 14 milyon
TL’ye çıkmış, tüm yıldaki günlük ortalama işlem hacmi de 12
milyon TL olmuştur.
TSPAKB 53
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Açığa Satış İşlemleri
Açığa satış işlemleri, sahip olunmayan menkul kıymetlerin ödünç
alınmak suretiyle satılmasını ifade etmektedir.
İMKB’de, kredili menkul kıymet ve açığa satış işlemlerine konu
olabilecek menkul kıymetler sadece A Grubu hisse senetleridir.
Açığa Satış İşlem Hacmi (Milyon TL)
2008
2009
2010
2011
2012
Hisse Senedi
17,983 28,859 39,737 36,334 33,840
Borsa Yatırım Fonu
315
278
110
88
79
Toplam
18,297 29,137 39,847 36,422 33,919
Açığa Satış/Toplam Hacim
5.5%
6.0%
6.3%
5.2%
5.4%
2012/2011
Değişim
-7%
-10%
-7%
-
Kaynak: Borsa İstanbul
Açığa satış işlemleri 2010 yılında 40 milyar TL’ye yaklaşmışken,
son iki yılda düşüşe geçmiştir. Ödünç pay senedi işlemlerinin
arttığı 2012 yılında açığa satış işlemleri bir önceki yıla göre %7
azalarak 34 milyar TL’ye inmiştir. Bununla birlikte açığa satış
işlemlerinin ödünç pay senedi işlemlerinin neredeyse 11 katı
olması, yatırımcıların açık pozisyonlarını kapatmak için ödünç pay
senedi işlemlerini çok kullanmadığına işaret etmektedir. Açığa
satış işlemlerinin toplam hisse senedi işlemlerine oranı bir önceki
sene olduğu gibi %5 civarındadır.
Günlük işlem hacimlerine bakıldığında açığa satış işlemlerinin
hisse senedi işlemleriyle benzer şekilde dalgalı bir seyir izlediği
görülmektedir. Yılın ilk yarısında 130 milyon TL olan günlük işlem
hacmi Ağustos ayında 110 milyon TL’ye kadar gerilemiş, yılın son
çeyreğinde yeniden yükselişe geçerek 180 milyon TL’ye
ulaşmıştır. Yıl genelinde günlük ortalama açığa satış işlemleri
135 milyon TL civarındadır.
Sonuç
Küresel çaptaki risklerin devam ettiği 2012 yılında Borsa
İstanbul, yılın ilk aylarında değer kayıpları yaşasa da, özellikle,
krizin çözümüne yönelik alınan önlemlerle dünya çapında parasal
genişlemenin sürmesiyle daha olumlu bir performans
sergilemeye başlamıştır. 2012 sonunda BIST-100 endeksi bir
önceki yıla göre %52 artarak yılı 78.208 gibi rekor bir seviyede
kapatmıştır.
Piyasa değerinin 550 milyar TL’ye ulaştığı 2012 yılında hisse
senedi işlem hacmi %10 azalarak 623 milyar TL’ye inmiştir.
Piyasa koşullarından bağımsız olarak, halka arzlar 2010 yılından
itibaren artmaya başlamıştır. 2011 yılında 27 hisse senedi işlem
görmeye başlamışken, 2012 yılında bu sayı 42’ye çıkmıştır. Halka
arz olan bu şirketler görece küçük ölçekli şirketlerdir.
54 TSPAKB
Hisse senedi
işlemlerinin %5’i
kadar açığa satış
işlemi
gerçekleşmiştir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Vadeli İşlemler
2005 yılında faaliyetlerine başlayan Vadeli İşlem ve Opsiyon
Borsasında (VOB) halihazırda yalnızca vadeli işlem sözleşmeleri
işlem görmektedir.
Vadeli işlem hacmi, borsanın kuruluşundan 2010 yılına dek artış
sergilemiştir. İşlem hacmindeki artış, yıllar itibariyle hız
kaybetmiş, 2011 yılında durma noktasına gelmiştir. 2012 yılında
ise kuruluşundan itibaren ilk defa işlem hacmi azalmış, 404
milyar TL’ye inmiştir. Sözleşme adedindeki azalış işlem
hacmindekinden daha fazla olmuş, 62 milyona düşmüştür.
Vadeli İşlem ve Opsiyon Borsası
2008
İşlem Hacmi (Milyon TL)
207,963
İşlem Adedi (Milyon)
54
Açık Pozisyon Sayısı (Bin Adet)
209
Günlük Ort. İşlem Hacmi (Milyon TL)
829
Kaynak: VOB
2009
2010
334,173 431,682
79
64
189
182
1,326
1,727
2011
2012
439,799 403,933
74
62
266
275
1,738
1,597
2012/2011
Değişim
-8%
-16%
3%
-8%
Yükümlülükleri devam eden katılımcıların piyasadaki uzun ve kısa
pozisyon sayısının toplamını ifade eden açık pozisyon sayısı 2012
sonu itibariyle çok değişmeyerek 275.000’de kalmıştır.
Piyasalar ve Ürünler
2012 sonu itibariyle VOB’da vadeli işlem sözleşmeleri dört ayrı
piyasada işlem görmektedir.
VOB’da 4 ayrı
piyasada 13 farklı
vadeli işlem
sözleşmesi işlem
görmektedir.
1-Hisse Senedi
Hisse senedi piyasasında endekse dayalı vadeli işlem
sözleşmeleri işlem görmektedir. 2012 sonu itibariyle mevcut
endeks sözleşmeleri şöyledir:
 İMKB-30 Vadeli İşlem Sözleşmeleri,
 BIST-100 Vadeli İşlem Sözleşmeleri,
 İMKB 30-100 Endeks Farkı Vadeli İşlem Sözleşmeleri.
2-Döviz
Döviz piyasasında işlem gören döviz vadeli işlem sözleşmeleri
döviz paritelerini dayanak almaktadır. 2012 sonu itibariyle bu
piyasada aşağıdaki pariteleri esas alan sözleşmeler mevcuttur:
 TL/Dolar,
 TL/Avro,
 Avro/Dolar.
3-Faiz
Bu piyasada, hazine bonosu, devlet tahvili ile diğer faiz
oranlarına dayalı vadeli işlem sözleşmeleri işlem görebilmektedir.
2012 sonu itibariyle borsada:
 VOB-Gösterge DİBS sözleşmeleri bulunmaktadır.
TSPAKB 55
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
4-Emtia
Emtia piyasasında ise aşağıdaki sözleşmeler işlem görmektedir:
 Ege Pamuk Vadeli İşlem Sözleşmesi,
 Anadolu Kırmızı Buğday Vadeli İşlem Sözleşmesi,
 Altın Vadeli İşlem Sözleşmesi,
 Dolar/Ons Altın Vadeli İşlem Sözleşmesi,
 Canlı Hayvan Vadeli İşlem Sözleşmesi,
 Baz Yük Elektrik Vadeli İşlem Sözleşmesi.
Vadeli İşlem Sözleşmesi Hacimleri
Ürün bazında işlem hacmi dağılımı, VOB’daki işlemlerin
%93’ünün, hisse senedi endeksi sözleşmelerinde yapıldığını
göstermektedir. Bu işlemler bir önceki yıla göre %6 gerileyerek
376 milyar TL olurken, işlemlerin hemen hepsi BIST-30
endeksini dayanak alan vadeli işlem sözleşmelerinde
gerçekleşmiştir. 2012 sonunda 190.000 kontratlık endekse dayalı
pozisyon henüz kapatılmamıştır.
Endeks vadeli işlem sözleşmelerinden sonra VOB’da en çok işlem
gören ürünler dövize dayalı sözleşmelerdir. Bu işlemler 2011
yılında hızla arttıktan sonra, 2012 yılında %32 azalarak 23 milyar
TL’ye inmiştir. Toplam işlem hacimlerindeki döviz kontratlarının
payı %6’ya düşmüştür. Döviz kontratı işlemlerinde ise dayanak
varlık olarak en çok tercih edilen parite, %80 pay ile TL/Dolar
paritesidir.
VOB işlem hacmi
2012 yılında ilk defa
daralmış, 404 milyar
TL’ye inmiştir.
Dayanak Varlık Bazında Vadeli İşlemler
2008
2009
2010
2011
2012
İşlem Hacmi (Mn. TL)
207,963 334,173 431,682 439,799 403,933
Endeks
188,231 310,941 419,605 402,063 376,105
Döviz
19,629
22,633
11,155
34,453
23,291
Emtia
99
594
872
3,278
4,524
Enerji
3
13
Faiz
3.3
4.8
49.6
2.7
0.2
İşlem Adedi (Bin Adet)
54,473 79,431 63,952 74,288 62,474
Endeks
40,335
65,400
56,519
54,627
48,766
Döviz
14,110
13,913
7,280
18,899
12,312
Emtia
27
118
148
761
1,396
Enerji
0.0
0.9
Faiz
0.4
0.6
5.6
0.3
0.0
Açık Pozisyon (Bin Adet)
209
189
182
266
275
Endeks
123
141
116
150
189
Döviz
86
47
63
109
77
Emtia
0.2
0.6
2.4
7.4
7.9
Enerji
0.0
0.0
Faiz
0.0
0.0
0.1
0.0
0.0
Kaynak: VOB
Toplam işlemlerde %1 paya sahip olan emtia sözleşmelerinin
işlem hacmi bir önceki yıla göre %38 artarak 4,5 milyar TL’ye
ulaşmıştır. İşlemlerin hemen hemen hepsini altına dayalı (TL/gr
ve Dolar/ons) kontratlar oluşturmuştur. İlk defa 2011’de işlem
56 TSPAKB
2012/2011
Değişim
-8%
-6%
-32%
38%
287%
-94%
-16%
-11%
-35%
83%
2800%
-94%
3%
26%
-29%
6%
15%
A.D.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
görmeye başlayan Baz Yük Elektrik vadeli işlem sözleşmelerinde
13 milyon TL’lik işlem yaratılmıştır. 2010 yılında 50 milyon TL’ye
ulaşan faiz kontratları son iki yılda yatırımcının çok ilgisini
çekmemiş, işlemler sınırlı kalmıştır.
2012 yılının son haftasında Borsa İstanbul’da hisse senedine
dayalı vadeli işlem ve opsiyon sözleşmelerinin işlem göreceği
Vadeli İşlem ve Opsiyon Piyasası açılmıştır. Ancak bu piyasa yıl
sonunda faaliyete başladığı için 2012 yılındaki toplam işlem
hacmi çok sınırlıdır.
Sonuç
VOB’da 2012 yılında ilk defa işlem hacimleri gerilemiş, bir önceki
yıla göre %8 düşerek 404 milyar TL olmuştur. %93 payla
endeks sözleşmeleri en fazla işlem gören ürün grubu olmaya
devam ederken, ikinci sırada yer alan döviz kontratı işlemleri 23
milyar TL’de kalmıştır. Emtiaya dayalı sözleşmelerde ise altın öne
çıkarken, ilk defa 2011’de işlem görmeye başlayan Baz Yük
Elektrik vadeli işlem sözleşmelerinin işlem hacmi 4 kata yakın
artarak 13 milyon TL olmuştur.
Yatırım Fonları
2012 sonu itibariyle
yönetilen fon sayısı
630’da kalırken, fon
büyüklüğü 51 milyar
TL’ye çıkmıştır.
2008 yılında 450 civarında olan yatırım fonu sayısı, fon
çeşitlerinin artmasının etkisiyle 2012 yılında 630’a çıkmıştır. Fon
büyüklüğü de 31 milyar TL’den 51 milyar TL’ye yükselmiştir. Fon
pazarında B tipi menkul kıymet yatırım fonları ağırlığını
korumakla birlikte, emeklilik yatırım fonlarının payı artmaya
devam etmiştir. Emeklilik yatırım fonları 2008’de toplam fon
büyüklüğünün beşte birini temsil ederken 2012’de paylarını 2 kat
artırarak %40’a yükseltmiştir.
Yatırım Fonları
Fon Sayıları
2008
2009
2010
2011
2012
A Tipi Fonlar
122
117
119
123
122
B Tipi Fonlar
200
212
307
343
333
Emeklilik Yatırım Fonları
120
130
140
165
175
Toplam
442
459
566
631
630
Portföy Büyüklükleri (Milyon TL)
A Tipi Fonlar
594
1,076
1,492
1,468
1,624
B Tipi Fonlar
23,627 28,625 30,807 28,832 28,930
Emeklilik Yatırım Fonları
6,391
9,160 12,177 14,308 20,343
Toplam
30,613 38,860 44,476 44,608 50,897
2012/2011
Değişim
-1%
-3%
6%
0%
11%
0%
42%
14%
Kaynak: Takasbank
Yatırım fonlarının son yıldaki performansına bakıldığında,
2012’de menkul kıymet yatırım fonlarındaki azalışa rağmen,
emeklilik fonlarındaki artışla toplam fon sayısının değişmediği
görülmektedir. Fon sayısının sabit kalmasına rağmen, 2012
yılında fon sektörünün portföy büyüklüğü bir önceki yıla göre
TSPAKB 57
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
%14 artmıştır. “Uluslararası Karşılaştırmalar” bölümünde
2012/09 itibariyle, Türkiye’nin yatırım fonu büyüklüğünün 14
milyar $ (yaklaşık 25 milyar TL) olduğu belirtilmişti. Ancak bu
tutara emeklilik yatırım fonları dahil değildir.
Son 5 yılda toplam fon büyüklüğünün yaklaşık %3’ünü oluşturan
A tipi fon sayısında yıllar itibariyle önemli değişiklik olmamıştır.
2012 sonu itibariyle 122 tane A tipi fon yönetilmektedir.
Tahvil faizlerinin gerilediği son 5 yılda B tipi fon sayısı 200’den
333’e çıkarken, portföy büyüklüğü yıllar içinde önemli değişikliğe
uğramamış, 2012 sonunda 29 milyar TL’de kalmıştır. 2008
yılında toplam fon pazarında %77 paya sahip olan B tipi yatırım
fonları, 2012 sonunda toplam portföyün %57’si kadardır.
2012 sonunda sayıları 175’e ulaşan emeklilik yatırım fonları ise
büyümeye devam etmiş, diğer fonların küçüldüğü 2012 yılında
%42 büyüyerek 20 milyar TL’ye yükselmiştir. Bu fonların toplam
fon portföy büyüklüğündeki payı da bir önceki yıla göre 8 puan
artarak %40’a ulaşmıştır.
Menkul Kıymet Yatırım Fonları
Aylık ortalama portföyünün en az %25’ini devamlı olarak yerli
şirketlerin hisse senetlerine yatırmış olan fonlar, A tipi olarak
tanımlanmaktadır. B tipi yatırım fonlarında ise böyle bir şart
bulunmamaktadır. Menkul kıymet yatırım fonu portföy
büyüklüğünün %95’i B tipi fonlarca yönetilmektedir.
A Tipi Yatırım Fonları
2012 sonu itibariyle Türkiye’de aracı kurum ve bankalarca
kurulmuş A tipi fon sayısı bir önceki yıla göre 1 adet artarak 122
olmuştur. BIST-100 endeksinin %52 değer kazandığı bu yılda A
tipi yatırım fonu portföyündeki artış %11’de kalmış ve toplam
portföy 1,6 milyar TL olmuştur.
Karma fonlar 419 milyon TL ile A tipi fon büyüklüğünün dörtte
birini oluşturmaktadır. Karma fonları 324 milyon TL’lik portföy
ile değişken fonlar takip etmektedir.
Endeksteki rekor artışlara rağmen portföylerinin en az %80’ini
baz alınan endeksteki hisse senetlerine yatırım yapan endeks
fonlarındaki artış %5’te kalmıştır. Aynı dönemde portföylerinin
yarısından fazlasını hisse senetlerine yatıran hisse senedi
fonlarının porföy büyüklüğü %31 artmıştır.
İştirak fonlarının portföy büyüklüğü yarı yarıya azalarak 128
milyon TL olmuştur. Katılma payları önceden belirlenmiş kişi
veya kuruluşlarda bulunan özel fonların portföy büyüklüğü 185
milyon TL’ye çıkmıştır.
58 TSPAKB
Endeksin %52 değer
kazandığı 2012
yılında A tipi fon
büyüklüğündeki
artış %11’de
kalmıştır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
A Tipi Fonların Portföy Değerleri (Milyon TL)
Karma Fon
Değişken Fon
Endeks Fon
Hisse Senedi Fonu
Özel Fon
İştirak Fonu
Borsa Yatırım Fonu
Yabancı MK Fonu
Sektör Fonu
Fon Sepeti Fonu
Toplam
Kaynak: Takasbank
2008 2009 2010 2011 2012
179
288
371
352
419
109
203
269
269
324
98
186
315
260
273
58
127
167
172
225
74
104
137
139
185
30
105
150
221
128
40
58
77
49
67
1
1
1
1
1
3
0
0
0
0
3
4
5
5
0
594 1,076 1,492 1,468 1,624
2012/2011
Değişim
19%
20%
5%
31%
34%
-42%
38%
1%
67%
A.D
11%
2012 yılında yeni kurulan borsa yatırım fonları ile birlikte, A tipi
borsa yatırım fonlarının portföy büyüklüğü 67 milyon TL’ye
ulaşmıştır.
A Tipi Fonların Portföy Dağılımı
2008 2009 2010
Hisse Senedi
58%
64%
66%
Tahvil Bono
28%
19%
22%
Kamu
28%
19%
21%
Özel
0%
0%
0%
Repo
13%
16%
12%
TPP
0%
0%
0%
Diğer
1%
1%
1%
2011
64%
17%
15%
2%
16%
1%
2%
2012
73%
18%
13%
6%
6%
1%
1%
Kaynak: Takasbank
A tipi fonların portföy dağılımına bakıldığında, endeksteki artışa
paralel olarak portföylerindeki hisse senedi yatırımlarının payının
2012 yılında bir önceki seneye göre 9 puan artarak %73’e çıktığı
görülmektedir. Öte yandan repo işlem hacimlerinin hayli
yükseldiği 2012 yılında, A tipi fon portföylerindeki repo
yatırımları azalmıştır. Tahvil ve bonolar ise 2012 sonu itibariyle A
tipi fon yatırımlarında %18 paya sahiptir. Özel sektör borçlanma
araçları piyasasındaki gelişmelere paralel olarak, bu araçlar A tipi
fon yöneticilerince de kullanılmaya başlanmış ve 2012 sonunda
toplam portföyde %6 paya (91 milyon TL) sahip olmuştur.
B Tipi Yatırım Fonları
B tipi fon
büyüklüğünün
%59’u Likit fonlara
aittir.
Toplam menkul kıymet yatırım fonu portföy büyüklüğünün
%95’ini B tipi yatırım fonları oluşturmaktadır. Yıl içinde B tipi fon
sayısı 2011’e göre 10 adet azalarak 333’e inmiş, fon büyüklüğü
ise değişmeyerek 29 milyar TL’de kalmıştır.
Portföy büyüklüğü açısından bakıldığında, ilk sırayı önceki
yıllarda olduğu gibi likit fonların aldığı görülmektedir. B tipi fon
portföyünün %59’unu oluşturan likit fonların tercih edilmesinin
başlıca nedeni, bu fonların gün kaybı olmadan alınıp
satılabilmesidir. Yıl sonunda likit fonların büyüklüğü 2011 sonuna
TSPAKB 59
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
göre 3 milyar TL azalarak 17 milyar TL’ye inmiştir. Bu durumda,
düşen gecelik faizlerin yanı sıra, likit fonlara alternatif olarak
sunulan kısa vadeli tahvil-bono fonları etkili olmuştur. 2012
yılında ilk defa oluşturulan kısa vadeli tahvil-bono fonlarının aylık
ortalama vadesi 45 ile 90 gün arasında sınırlı tutulmuştur. SPK
düzenlemesi gereği azami fon yönetim giderleri likit fonlarda
yüzbinde 3 iken, kısa vadeli tahvil-bono fonlarında yüzbinde 6
seviyesindedir. Daha yüksek yönetim ücretlerine rağmen, likit
fonlardan kısa vadeli tahvil-bono fonlarına doğru bir kayma
meydana gelmiştir.
Tahvil ve bono fonlarının toplam portföy büyüklüğü bir önceki
seneye göre 5 kattan fazla artarak 7 milyar TL’ye çıkmıştır.
Bunun 4,6 milyar TL’si kısa vadeli tahvil-bono fonlarına aittir.
2011’e göre sayıları artan B tipi değişken fonların portföy
büyüklüğü ise iki kata yakın artarak 2,3 milyar TL’ye ulaşmıştır.
B Tipi Fonların Portföy Değerleri (Milyon TL)
2008
Likit Fon
20,447
Tahvil ve Bono Fonu
1,336
Değişken Fon
1,073
Koruma Amaçlı Fon
222
Altın ve Diğer Kıy. Mad. Fonu
42
Borsa Yatırım Fonu
154
Özel Fon
132
Serbest Yatırım Fonu
9
Yabancı MK Fonu
10
Garantili Fon
192
Fon Sepeti Fonu
8
Karma Fon
1
Toplam
23,627
2009
2010
22,611 22,877
2,452
2,252
2,299
1,906
400
2,112
234
479
133
164
157
251
134
214
35
126
153
415
12
8
6
4
28,625 30,807
2012/2011
2011
2012
Değişim
20,555 17,036
-17%
1,269
6,849
440%
1,279
2,263
77%
2,846
923
-68%
1,346
839
-38%
238
306
28%
246
279
14%
162
244
51%
100
100
0%
772
77
-90%
16
14
-11%
4
0
A.D.
28,832 28,930
-29%
Kaynak: Takasbank
İlk defa 2007’de oluşturulan ve 2011’e kadar portföy büyüklüğü
artan koruma amaçlı fonların portföy değeri, fon sayısındaki
azalmaya paralel olarak 3 milyar TL’den 1 milyar TL’ye inmiştir.
2007’de ilk defa çıkarılan bir diğer fon çeşidi olan garantili
fonların portföy büyüklüğü de 770 milyon TL’den 77 milyon
TL’ye düşmüştür. Söz konusu fonların getirilerinin düşük kalması,
bu fonlara olan talebi düşürmüş ve fon büyüklükleri gerilemiştir.
Öte yandan, pazarda yeni bir ürün olan ve sayıları artan serbest
yatırım fonlarının yönettikleri portföy büyüklüğü bir önceki yıla
göre %50 artarak 250 milyon TL’ye çıkmıştır.
Altın fiyatlarında son yıllarda meydana gelen yükselişlere paralel
olarak, portföylerinin yarısından fazlasını altın ve diğer kıymetli
madenlere yatıran fonların büyüklüğü 2011’e kadar sürekli bir
artış göstermiştir. Ancak, 2012’de altın fiyatlarındaki düşüş ile bu
fonların portföy büyüklüğü %38 azalarak 839 milyon TL’ye
inmiştir.
60 TSPAKB
2007’de piyasaya
sürülen yeni yatırım
fonlarının portföy
büyüklükleri hızlı bir
çıkıştan sonra
2012’de azalmıştır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
2012 yılında likit fon portföyündeki daralmayla
yatırımlarının payı azalırken özel sektör tahvil ve
yatırımlarının payı yükselmiştir. B tipi fon portföyünde
yılında %10 olan özel sektör borçlanma araçlarının payı,
sonunda %21’i bulmuştur.
B Tipi Fonların Portföy Dağılımı
2008 2009 2010
Hisse Senedi
3%
5%
1%
Tahvil Bono
43%
30%
30%
Kamu
43%
30%
29%
Özel
0%
0%
1%
Repo
49%
58%
58%
TPP
5%
5%
9%
Diğer
0%
2%
3%
Kaynak: Takasbank
2011
0%
35%
25%
10%
48%
10%
6%
repo
bono
2011
2012
2012
1%
45%
24%
21%
40%
8%
6%
Menkul Kıymet Yatırım Fonu Getirileri
A ve B tipi fonların getirilerini incelemek için Türkiye Kurumsal
Yatırımcı Yöneticileri Derneğinin (TKYD) yayınladığı endeksleri
incelemek mümkündür. 2000 yılından itibaren incelenen
endekslere, piyasa değeri ve katılımcı sayısına göre sıralanan ilk
50 fon dahil edilmektedir.
Fon Endeksleri Getirileri (TL)
A Tipi B Tipi
2008
-31.0% 12.5%
2009
51.0%
6.1%
2010
18.9%
2.7%
2011
-16.1%
4.1%
2012
37.0%
7.5%
2008-2012
44.3% 37.4%
Yıllık Ortalama
7.6%
6.6%
Kaynak: TKYD
Buna göre A tipi fonların getirilerinin BIST-100 endeksine paralel
olarak şekillendiği görülmektedir. BIST-100 endeksinin değer
kaybettiği 2008 ve 2011 yıllarında A tipi fonlara yatırım zarar
ettirmişken, B tipi fonların görece daha durağan getirileri
olmuştur. 2012 yılında ise endeksteki rekor artışa paralel olarak
A tipi fonların getirisi %37 olmuştur.
Bununla birlikte, portföylerinin önemli bir kısmını para piyasası
ve sabit getirili menkul kıymetlerin oluşturduğu B tipi fonların
getirileri son yıllarda faiz oranlarındaki düşüşle birlikte
gerilemiştir. 2008-2012 arasında, özellikle son yıldaki artışla A
tipi fonların yıllık ortalama getirileri B tipi fonların yalnızca 1 puan
üzerinde, %7,6 seviyesinde gerçekleşmiştir.
Emeklilik Yatırım Fonları
Bireysel emeklilik sistemi, Türkiye’de Eylül 2003’te uygulanmaya
başlanmış ve yıllar itibariyle hızla gelişmiştir. 2008 sonunda 120
TSPAKB 61
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
olan emeklilik yatırım fonu sayısı 2012’de 175’e çıkmıştır. Aynı
dönemde portföy büyüklüğü sürekli yükselerek 6 milyar TL’den
20 milyar TL’ye çıkmıştır. Emeklilik fonlarının toplam fon
pazarındaki payı %40’a ulaşmıştır.
10 milyar TL portföy büyüklüğüne sahip olan Kamu Borçlanma
Araçları (TL) fonları, emeklilik yatırım fonları porföy değeri
sıralamasında ilk sırada yer almaktadır. Bir önceki yıla göre
sayıları artan Esnek fonların portföy değeri %54 artarak 6
milyar TL’ye ulaşırken, bu fonların toplamdaki payı %29’a
çıkmıştır.
Emeklilik yatırım
fonu büyüklüğü 20
milyar TL’ye
yükselmiştir.
Emeklilik Yatırım Fonlarının Portföy Değeri (Milyon TL)
2008 2009
2010
2011
2012
KBA (TL)
3.491 5.079
6.482
7.211 10.146
Esnek Fon
1.122 1.825
3.079
3.828
5.908
Likit Fon
1.087 1.196
1.162
1.374
1.690
Hisse Senedi Fonu
210
467
765
908
1.427
KBA (YP)
301
371
401
634
750
Karma Fon
48
79
132
150
213
Dengeli Fon
98
109
123
111
121
Uluslararası Fon
34
34
33
91
68
Endeks Fon
19
Özel Sektör Borç. Araç. Fonu
1
Toplam
6.391 9.160 12.177 14.308 20.323
Kaynak: Takasbank
Portföy büyüklüğü açısından üçüncü sırada yer alan Likit
fonların portföyü bir önceki yıla kıyasla %23 artarak 1,7 milyar
TL seviyesine çıkmıştır. Hisse Senedi fonlarının değeri 1,5 milyar
TL’ye yaklaşmıştır. 2012 yılında yeni fon tipleri de bireysel
emeklilik sektöründe yer almıştır.
Emeklilik Yatırım Fonların Portföy Dağılımı
2008 2009 2010 2011
Hisse Senedi
7%
10%
12%
12%
Tahvil Bono
70%
69%
61%
64%
Kamu
70%
69%
60%
61%
Özel
0%
0%
1%
3%
Repo
16%
15%
13%
12%
TPP
0%
0%
0%
0%
Diğer
7%
6%
13%
11%
Kaynak: Takasbank
2012
16%
66%
60%
6%
8%
1%
9%
Emeklilik yatırım fonlarının portföy dağılımına bakıldığında B tipi
fonlara benzer şekilde, tahvil ve bono ile repo gibi sabit getirili
menkul kıymetlerin, daha çok tercih edildiği görülmektedir.
Tahvil ve bonoların toplam portföydeki payı %66 iken, diğer fon
türlerinde olduğu gibi özel sektör borçlanma araçlarının payı son
yılda artmıştır. Repo ve TPP işlemlerini yansıtan para piyasası
enstrümanlarının payı bir önceki yıl %12 iken 2012’de %9’a
düşmüştür.
62 TSPAKB
2012/2011
Değişim
41%
54%
23%
57%
18%
42%
9%
-26%
A.D.
A.D.
42%
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
2012’de yatırım fonu
portföylerinde para
piyasası yatırımları
azalırken, özel
sektör borçlanma
aracı yatırımları
artmıştır.
Bireysel emeklilik fonları, 2012 yılında hisse senedi yatırımlarını
artırmış, toplam portföyün %16’sını bu yatırımlar oluşturmuştur.
2012 sonu itibariyle Türkiye’de kurumsal yatırımcılarda bulunan
hisse senetlerinin değerinin 4,7 milyar TL olduğu göz önünde
bulundurulduğunda, bu tutarın %70’inin emeklilik yatırım fonları
tarafından yönetildiği görülmektedir. Fon portföylerinde tutulan
hisse senetlerinin %25’i A tipi fonlara, %5’i de B tipi fonlara
aittir.
Sonuç
BIST-100 endeksinin %52 değer kazandığı 2012 yılında, A tipi
fon büyüklüğündeki artış %11’de kalmış, bu fonların portföy
büyüklüğü 1,6 milyar TL olmuştur.
Toplam yatırım fonu portföy büyüklüğünün %57’sini oluşturan B
tipi yatırım fonlarının portföy büyüklüğü ise değişmeyerek 29
milyar TL’de kalmıştır. Likit fonlar, B tipi fon büyüklüğünün
önemli bir kısmını oluşturmaya devam ederken, tahvil ve bono
fonlarındaki artış dikkat çekmektedir.
Emeklilik yatırım fonlarında sistemin başlangıcından itibaren
devam eden yükseliş, 2012 yılında da sürmüş, toplam portföy 20
milyar TL’ye ulaşmıştır. Emeklilik yatırım fonları arasında TL
cinsinden kamu borçlanma araçları fonları %50 ile en yüksek
paya sahiptir.
2012 yılında yatırım fonları portföylerindeki para piyasası
enstrümanlarının payının azaldığı, buna karşın özel sektör
tahvillerinin payının arttığı görülmektedir.
Endeksteki artışla birlikte fonların hisse senedi yatırımları da
artmıştır. Bununla birlikte, kurumsal yatırımcılar tarafından
yönetilen portföylerde bulunan toplam hisse senetlerinin %70’i
emeklilik yatırım fonlarındadır.
TSPAKB 63
YATIRIM
KURULUŞLARININ
FAALİYETLERİ
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Yatırım Kuruluşlarının Faaliyetleri
Sermaye piyasasında faaliyette bulunmak üzere yetki belgesi
almış olan banka ve aracı kurumlar yeni Sermaye Piyasası
Kanununda “yatırım kuruluşu” olarak tanımlanmıştır.
2012 yılında 92 aracı
kurum, 39 banka ve
1 vadeli işlem
aracılık şirketi
sermaye piyasası
faaliyetinde
bulunmuştur.
2012 yılında hisse senedi, sabit getirili menkul kıymetler
(SGMK), vadeli işlem veya kaldıraçlı alım-satım faaliyetlerinde
bulunan toplam yatırım kuruluşu sayısı 132 olmuştur. Faaliyeti
geçici olarak durdurulmuş ya da sadece sabit getirili menkul
kıymet tescil işlemi gerçekleştiren aracı kurum ve bankalar bu
rakamların dışında tutulmuştur.
Türüne Göre Faaliyette Olan Yatırım Kuruluşları
2011 2012
Banka
39
39
Aracı Kurum
86
92
Vadeli İşlem Aracılık Şirketi
1
1
Toplam
126
132
Kaynak: TBB, TSPAKB
2012 yılında, 2011 yılında olduğu gibi sermaye piyasalarında 39
banka faaliyet göstermiştir. Diğer taraftan faaliyet gösteren
aracı kurum sayısı 6 adetlik artışla 92’ye çıkmıştır. 2012 yılında
dört aracı kurum ilk defa faaliyete geçmiştir. 2011 yılında
faaliyette olmayan bir aracı kurumun tekrar faaliyete geçmesi
ve bir başka kurumun el değiştirmesi ile 2012 yılında aracı
kurumlarda toplam 6 adetlik artış gerçekleşmiştir.
Aracı kurumların faaliyet alanları aşağıdaki tabloda sunulmuştur.
Kredili menkul kıymet, açığa satış ve menkul kıymetlerin ödünç
alma ve verme işlemleri izin belgesine tabi iken, diğer faaliyetler
yetki belgesine tabidir. Bu tablodaki aracı kurum sayıları,
faaliyeti geçici olarak durdurulan kurumları da içerdiğinden,
daha önce belirtilen kurum sayısından daha yüksektir.
Yetki ve İzin Belgelerine Göre Aracı Kurumlar (VİAŞ dahil)
2011
2012
Alım-Satıma Aracılık
100
100
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve Menkul
95
97
Kıymetlerin Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına Aracılık
80
86
Halka Arza Aracılık
55
59
Yatırım Danışmanlığı
57
57
Repo/Ters Repo İşlemleri
52
53
Portföy Yönetimi
49
52
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri
7
24
Kaynak: SPK
TSPAKB 67
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Bilindiği üzere ilgili düzenlemeler uyarınca aracı kurumlar Borsa
İstanbul’daki tüm piyasalarda işlem yapmaya yetkilidir. Ayrıca,
VOB’da da işlem yapabilmektedir. Vadeli işlemler aracılık
şirketleri ise aracı kurum statüsünde olmalarına rağmen,
yalnızca VOB’da işlem yapabilmektedir. Bankaların ise Borsa
İstanbul’da yalnızca tahvil-bono piyasasında ve VOB’da işlem
yapma imkanı bulunmaktadır.
2012 yılında alım-satıma aracılık yetki belgesine sahip aracı
kurum sayısı aynı kalmıştır. Türev işlemlerine aracılık yapmaya
yetkili aracı kurum sayısı 86’ya çıkmıştır. Bununla birlikte,
ilerleyen bölümlerde de değinileceği üzere 86 aracı kurumun
türev işlem yetki belgesi olsa da, 2011 yılında işlem yapan aracı
kurum sayısı 72’dir. Kaldıraçlı işlem yapan kurumların türev
yetki belgesi alması da gerekmektedir. Bu yetki belgeleri
sayısındaki artış, kaldıraçlı işlem yapmak üzere yeni faaliyete
geçen kurumlardan kaynaklanmıştır.
Bilindiği üzere, Ağustos 2011 itibariyle kaldıraçlı alım-satım
işlemlerinin düzenlenmesi ve denetlenmesi Sermaye Piyasası
Kuruluna verilmiştir. Bu kapsamda 2011 yılı içerisinde 7 aracı
kuruma kaldıraçlı işlemleri yapması konusunda geçici yetki
verilmişti. 2012 yılında kaldıraçlı alım-satım işlem yetki belgesine
sahip kurum sayısı 24’e yükselmiştir.
Son iki yılda halka arz piyasasındaki canlanmaya paralel olarak
halka arza aracılık yetki belgesi olan kurum sayısı 4 artarak 59’a
çıkmıştır.
Yatırım danışmanlığına yetkili aracı kurum sayısında değişiklik
olmamış, 57’de kalmıştır. Portföy yönetimi yetki belgesine sahip
aracı kuruluş sayısı ise artış göstererek 52’ye yükselmiştir.
Hisse Senetleri
Bu bölümde sunulan hisse senedi işlem hacmi, aracı kurumların
ulusal pazar, kurumsal ürünler pazarı, ikinci ulusal pazar, gözaltı
pazarı, özel emirler ve toptan satışlar pazarı ile gelişen
işletmeler piyasasındaki işlemlerinin toplamını göstermektedir.
Varant ve sertifika işlemleri söz konusu verilere dahil
edilmemiştir. Tablodaki veriler aracı kurumların alış ve satış
işlemlerinin toplamını ifade ettiği için Borsa İstanbul işlem
hacminin iki katına denk gelmektedir.
Aracı Kurumların Hisse Senedi İşlem Hacmi
2011
2012
Değişim
Milyar TL
1,381
1,247
-9.7%
Milyar $
842
691
-17.9%
Kaynak: Borsa İstanbul
2012 yılında hisse senetleri piyasasında faaliyet gösteren 88
aracı kurumun işlem hacmi %10 azalarak 1,2 trilyon TL’ye
68 TSPAKB
2012 yılında aracı
kurumlar 1,2 trilyon
TL’lik hisse senedi
işlemi yapmıştır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
gerilemiştir. Dolar bazında işlem hacmi ise %18 azalarak 691
milyar $ olmuştur.
Toplam Hisse Senedi İşlem Hacmi
Sıralaması (2012)
İşlem Kümülatif
Sıralama
Hacmi Payı
Pay
1-5
29.9%
29.9%
6-10
17.9%
47.8%
11-20
20.5%
68.3%
21-50
27.1%
95.4%
51-88
4.6%
100.0%
Kaynak: Borsa İstanbul
2012’de aracı kurumların hisse senedi işlem hacmi
yoğunlaşmasında 2011’e göre önemli bir değişiklik olmamış, ilk
5 aracı kurum toplam işlemlerin %30’unu üretmiştir.
Sıralamaya göre ilk 20 aracı kurum hisse senedi işlemlerinin
%68’ini gerçekleştirmiştir. Son grupta yer alan 38 aracı kurum
ise toplam işlem hacminin yalnızca %5’ini üretmiştir.
Aracı kurumların hisse senedi işlem hacminin hangi tip
yatırımcılar tarafından gerçekleştirildiği ve kurumların hangi
departmanları aracılığı ile işlemlerini yaptıklarına ilişkin veriler
Birliğimizce derlenmektedir. Bu bölümde, 2012 sonu itibariyle
hisse senedi piyasasında faaliyet gösteren 88 aracı kurumdan
elde edilen veriler toplulaştırılmıştır.
Hisse senedi
işlemlerinin üçte
ikisini bireysel
yatırımcılar
yaratmıştır.
Tabloda “bireysel” gerçek kişileri, “kurumlar” anonim ve limited
şirketler, vakıf, kooperatif gibi tüzel kişiler ile aracı kurumun
kendi portföyüne yaptığı işlemleri içermektedir. “Kurumsal
yatırımcılar” ise yatırım fonları, yatırım ortaklıkları, portföy
yönetim ve sigorta şirketleri gibi kurumları kapsamaktadır.
Yatırımcı bazında aracı kurumların hisse senedi işlemleri
incelendiğinde 2011 ve 2012 arasında yurtiçi yatırımcıların
payında azalma ve yurtdışı yatırımcının payında artış
gözlenmektedir. Yine de, işlemlerin %83’lük kısmını yerli
yatırımcılar yapmıştır.
Yatırımcı Bazında Hisse Senedi İşlem
Hacmi Dağılımı
2011
2012
Yurtiçi Yatırımcı
84.5%
82.6%
Bireysel
68.0%
63.0%
Kurumlar
8.1%
10.4%
Kurumsal
8.4%
9.1%
Yurtdışı Yatırımcı
15.5%
17.4%
Bireysel
0.1%
0.1%
Kurumlar
11.1%
13.4%
Kurumsal
4.3%
3.9%
Toplam
100.0% 100.0%
Kaynak: TSPAKB
TSPAKB 69
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Yerli bireysel yatırımcılar %63 ile işlem hacminde en yüksek
paya sahip yatırımcı grubu olmaya devam etmiştir. Yerli
kurumların payı ise 2 puan yükselerek %10’a çıkmıştır. Bir
sonraki tablodaki yer alan aracı kurumların kendi portföylerine
yaptıkları işlemler hariç tutulduğunda, diğer yurtiçi kurumların
toplam hisse senedi işlemlerinin %5’ini yarattığı görülmektedir.
Yurtiçi kurumsal yatırımcıların hisse senedi işlemlerindeki payı
%9 olmuştur.
Hisse senetlerinin yaklaşık üçte ikisini elinde bulunduran yabancı
yatırımcıların işlem hacmindeki payı bir önceki yıla göre artış
göstererek %17’ye çıkmıştır. Öte yandan, bu yatırımcıların
işlemlerine orta vadeli bakıldığında, 2008 yılından 2012 yılına
kadar düşüş yaşandığı gözlenmekteydi. 2008 yılında %27 olan
yabancıların işlem hacmindeki payı 2009-2011 yılları arasında
ortalama %15 seviyesinde gerçekleşmişti.
Yabancı yatırımcılardaki artış, yurtdışındaki aracı kuruluşları
yansıtan yurtdışı kurumların işlemlerinden kaynaklanmaktadır.
Bu grubun payı bir yılda 2 puan artarak %13’e çıkmıştır.
Yurtdışındaki kurumsal yatırımcıların hisse senedi işlemlerindeki
payı ise %4 seviyesindedir. Bu yatırımcılar hisse senedi
portföyünün %40’ından fazlasına sahiptir. Yabancı yatırımcılar
ile ilgili veriler bu raporun “Yatırımcılar” başlıklı bölümünde
detaylı olarak analiz edilmiştir.
İleriki tabloda, aracı kurum bünyesinde işlemlerin hangi bölüm
aracılığıyla yapıldığı görülmektedir.
Buna göre, aracı kurumların merkezinden yapılan işlemleri
gösteren yurtiçi satış bölümünden yapılan işlemler nominal
olarak azalmış, bu bölümün payı karşılaştırılan dönemler
arasında 1 puan gerileyerek %21’e düşmüştür. 2012 yılında
internet işlemleri toplam hacimde %25 paya sahip olmuş,
önceki yıl olduğu gibi en fazla işlem yapılan bölüm olmuştur.
Departman Bazında Hisse Senedi
İşlem Hacmi Dağılımı
2011
2012
Yurtiçi Satış
22.1%
21.3%
Şubeler
12.5%
10.9%
Acenteler
16.9%
16.3%
İrtibat Bürosu
3.0%
3.2%
İnternet
24.9%
25.0%
Çağrı Merkezi
0.7%
0.3%
Yatırım Fonları
0.7%
0.5%
Portföy Yönetimi
0.4%
0.4%
Kurum Portföyü
3.5%
5.0%
Yurtdışı Satış
15.4%
17.1%
Toplam
100.0% 100.0%
Kaynak: TSPAKB
Şube, acente ve irtibat bürosunu içeren merkez dışı birimler
üzerinden yapılan işlemlerin payı %32’den %30’a inmiştir.
70 TSPAKB
Hisse senedi
işlemlerinin dörtte
biri internet
üzerinden
yapılmaktadır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Aracı kurumların kendi portföyüne yaptıkları işlemler
karşılaştırılan dönemde artmış, kurum portföyünün payı %5’e
çıkmıştır.
Kurumların yönettiği yatırım fonları için yapılan hisse senedi
işlemlerinin payı %0,5 seviyesindedir. Bir önceki tabloda yer
alan ve %10 paya sahip olan yurtiçi kurumsal yatırımcı
işlemlerinden, aracı kurumların yönettiği fonların işlemleri hariç
tutulduğunda, portföy yönetim şirketlerinin işlemlerine
ulaşılabilmektedir. Buna göre, portföy yönetim şirketlerinin
toplam hisse senedi işlemlerindeki payının %9,5 olduğu
sonucuna varılmaktadır.
Sonuç olarak, aracı kurumların 2012 yılında gerçekleştirdikleri
hisse senedi işlem hacimlerinde kurum portföyü ve yurtdışı satış
departmanlarında artış gözlenmekte olup, diğer departmanlarda
gerçekleşen işlem hacimleri düşmüştür.
Varantlar
2011 yılında aracı kurumlar 9 milyar TL civarında varant işlemi
gerçekleştirmişken, 2012 yılındaki işlem hacmi 10,8 milyar TL
olmuştur.
Aracı Kurumların Varant İşlem
Hacmi
2011
2012 Değişim
Milyon TL 9,359 10,794
15.3%
Milyon $
5,608
6,032
7.6%
Kaynak: Borsa İstanbul
Varant işlem hacmi
10,8 milyar TL’ye
çıkmıştır.
2012 yılı içerisinde 62 aracı kurum varant işlemi
gerçekleştirmiştir. Türkiye’deki varant ihraçlarına aracılık eden
iki kurumun bu işlemlerdeki payı %55 olmuştur. İlk 5 aracı
kurumda bu pay %71’e çıkmaktadır.
Toplam Varant İşlem Hacmi
Sıralaması (2012)
İşlem
Hacmi Kümülatif
Sıralama
Payı
Pay
1-5
71.0%
71.0%
6-10
16.7%
87.7%
11-20
8.3%
96.0%
21-62
4.0%
100.0%
Kaynak: Borsa İstanbul
Yatırımcı bazında varant işlem hacimlerine bakıldığında,
işlemlerin yaklaşık yarısının yurtiçindeki bireyler tarafından
kaydedildiği görülmektedir. Yurtdışı kurumlar ise işlemlerin
%41’ini gerçekleştirmiştir. Bu işlemler ağırlıkla yurtdışındaki
ihraççı kurum ile piyasa yapıcılığı çerçevesinde gerçekleştirilen
işlemleri yansıtmaktadır.
TSPAKB 71
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Yatırımcı Bazında Varant İşlem Hacmi
Dağılımı
2011
2012
Yurtiçi Yatırımcı
57.5%
58.8%
Bireysel
42.8%
45.0%
Kurumlar
14.4%
13.2%
Kurumsal
0.4%
0.6%
Yurtdışı Yatırımcı
42.5%
41.2%
Bireysel
0.0%
0.0%
Kurumlar
42.4%
41.2%
Kurumsal
0.0%
0.0%
Toplam
100.0% 100.0%
Kaynak: TSPAKB
Departman bazında varant işlem hacmi dağılımında %41 payla
yurtdışı satış departmanı ilk sıradadır. İnternet, varant işlemleri
için de en fazla kullanılan kanal olup, işlemlerin %27’si internet
üzerinden yapılmıştır.
Departman Bazında Varant İşlem
Hacmi Dağılımı
2011
2012
Yurtiçi Satış
14.8%
12.8%
Şubeler
3.3%
5.2%
Acenteler
11.9%
2.8%
İrtibat Bürosu
0.6%
3.7%
İnternet
22.3%
26.6%
Çağrı Merkezi
0.1%
0.1%
Yatırım Fonları
0.0%
0.0%
Portföy Yönetimi
0.3%
0.6%
Kurum Portföyü
4.3%
7.0%
Yurtdışı Satış
42.4%
41.2%
Toplam
100.0% 100.0%
Kaynak: TSPAKB
Sabit Getirili Menkul Kıymetler
Sabit getirili menkul kıymet (SGMK) piyasasında hem aracı
kurumlar hem de bankalar faaliyet göstermektedir. Tabloda yer
alan işlem hacimleri, aracı kurum ve bankaların Borsa
İstanbul’da ve Borsa İstanbul dışında (tescil) gerçekleştirdikleri
işlemleri kapsamaktadır. Bu bölümde, Merkez Bankası ve
Takasbank’ın gerçekleştirdiği işlemlere yer verilmemektedir.
2012 yılında, tahvil ve bonolarda kesin alım-satım işlem hacmi
%4 yükselerek 1,8 trilyon TL’ye çıkmıştır. SGMK faaliyetlerinde
bankalar ağırlığını korumaya devam etmiş, kesin alım-satım
işlemlerinin %95’ini yaratmıştır. Toplam işlemleri bir önceki
seneye göre %24 azalan aracı kurumların payı ise %8’den
%6’ya düşmüştür.
2012 yılında, yatırım kuruluşlarının tahvil ve bonolarda kesin
alım-satım işlem hacmi %4 yükselerek 1,8 trilyon TL’ye
72 TSPAKB
İnternet, varant
işlemleri içerisinde
%27 pay ile en çok
kullanılan kanaldır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
çıkmıştır. Tescil işlemlerinin payı artmış, 2012’de toplam
işlemlerin %60’ı Borsa İstanbul dışında yapılmıştır.
Yatırım Kuruluşlarının Kesin Alım-Satım İşlem Hacmi
2011
Borsa
Borsa
(Milyar TL)
Tescil Toplam
İstanbul
İstanbul
Banka
830
742
1,572
617
Aracı Kurum
123
4
127
94
Toplam
953
746
1,699
711
Kaynak: Borsa İstanbul
2012
Tescil
Toplam
1,052
2
1,054
1,669
96
1,765
2012 yılında 42 banka ve 75 aracı kurumun işlem yaptığı bu
piyasada, yatırım kuruluşları arasındaki yoğunlaşma yüksektir.
Bununla birlikte yoğunlaşmanın bir önceki seneye göre arttığı
dikkat çekmektedir. Sıralamadaki ilk 5 kurum toplam işlemlerin
%57’sini yaparken, 2011 yılındaki sıralamada söz konusu oran
%51 idi. Sadece bir aracı kurumun yer aldığı ilk 20 kuruluşun
toplam işlemlerdeki payı ise %93’e çıkmaktadır.
SGMK
faaliyetlerinde kesin
alım-satım
işlemlerinin %96’sını
bankalar yaratmıştır.
Toplam Kesin Alım-Satım İşlem
Hacmi Sıralaması (2012)
İşlem
Kümülatif
Sıralama Hacmi Payı
Pay
1-5
57.0%
57.0%
6-10
17.5%
74.5%
11-20
18.3%
92.8%
21-50
7.0%
99.9%
51-100
0.1%
100.0%
101-117
0.0%
100.0%
Kaynak: Borsa İstanbul
Yatırım kuruluşlarının 2012 yılında repo-ters repo işlemleri %74
yükselmiş ve 13 trilyon TL’ye ulaşmıştır. Aracı kurum
işlemlerindeki artış kısıtlı kalmıştır. Repo işlemleri için daha çok
Borsa İstanbul tercih edilmiş ve işlemlerin %90’ı borsada
yapılmıştır.
Yatırım Kuruluşlarının Repo-Ters Repo İşlem Hacmi
2011
Borsa
Borsa
(Milyar TL)
Tescil Toplam
İstanbul
İstanbul
Banka
6,058
454
6,512
11,408
Aracı Kurum
1,043
86
1,129
1,278
Toplam
7,101
540
7,641 12,686
Kaynak: Borsa İstanbul
2012
Tescil
Toplam
523
80
603
11,931
1,358
13,289
2012 yılında repo-ters repo piyasasında, 55 aracı kurum ve 39
banka işlem yapmıştır. Bu kurumlar arasında işlem hacmine
göre yapılan sıralamada 5 bankanın toplam işlemlerin %64’ünü
yaptığı görülmektedir. Repo-ters repo işlemlerinde ciddi bir
yoğunlaşma olup, ilk 10 kurum işlemlerin %80’ini
gerçekleştirmiştir.
TSPAKB 73
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Toplam Repo-Ters Repo İşlem
Hacmi Sıralaması (2012)
İşlem Kümülatif
Sıralama
Hacmi Payı
Pay
1-5
64.0%
64.0%
6-10
16.6%
80.5%
11-20
11.6%
92.2%
21-50
7.4%
99.6%
51-94
0.4%
100.0%
Kaynak: Borsa İstanbul
İlerleyen bölümde yer alan tablolarda, yalnızca aracı kurumların
SGMK işlemlerinin yatırımcı ve departman bazındaki
dağılımlarına yer verilmektedir. Tablolar, TSPAKB’nin aracı
kurumlardan topladığı verilerle oluşturulmuştur. Bankaların
verileri bu bölümde yer almamaktadır.
Yatırımcı bazında SGMK işlemleri incelendiği zaman, aracı
kurumlarca gerçekleştirilen SGMK işlemlerinin ağırlıklı olarak
yurtiçindeki emeklilik ve yatırım fonları gibi kurumsal yatırımcılar
tarafından yapıldığı görülmektedir.
Aracı Kurumların Yatırımcı Bazında SGMK İşlem Hacmi
Dağılımı
Kesin Alım-Satım
Repo-Ters Repo
2011
2012
2011
2012
Yurtiçi Yatırımcı
91.3%
94.4%
98.5%
99.0%
Bireysel
4.1%
2.4%
10.2%
8.9%
Kurumlar
24.9%
21.9%
5.5%
5.7%
Kurumsal
62.4%
70.1%
82.7%
84.4%
Yurtdışı Yatırımcı
8.7%
5.6%
1.5%
1.0%
Bireysel
0.2%
0.2%
0.1%
0.1%
Kurumlar
8.5%
5.4%
1.4%
0.8%
Kurumsal
0.0%
0.0%
0.0%
0.1%
Toplam
100.0% 100.0% 100.0% 100.0%
Kaynak: TSPAKB
Kurumsal yatırımcılar, repo işlemlerinin %84’ünü, kesin alım
satım işlemlerinin %70’ini yaratmıştır. Aracı kurum bazında
detaylara bakıldığında, bu kategorideki repo işlemlerinin
yarısının iki aracı kuruma, kesin alım satım işlemlerinin yarısının
ise üç aracı kuruma ait olduğu görülmektedir.
Yabancı yatırımcıların, aracı kurumların kesin alım-satım
işlemlerinde sahip olduğu pay önceki yıl %9 iken 2012’de %6’ya
inmiştir. Repo-ters repo işlemlerinde bu pay %1 civarında
kalmıştır. Yabancı yatırımcıların Türkiye’deki SGMK işlemlerini
daha çok bankalar aracılığıyla yaptıkları düşünülmektedir.
Departman bazında dağılım incelendiğinde SGMK işlemlerinin
ağırlıklı olarak yurtiçi satış (kesin alım-satımda %61, repo-ters
repo işlemlerinde %65) departmanı aracılığı ile gerçekleştirildiği
gözlenmektedir.
74 TSPAKB
Repo-ters repo
işlemlerinin %64’ünü
5 banka üretmiştir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Aracı Kurumların Departman Bazında SGMK İşlem Hacmi
Dağılımı
Kesin Alım-Satım
Repo-Ters Repo
2011
2012
2011
2012
Yurtiçi Satış
54.9%
60.7%
67.5%
65.3%
Şubeler
2.7%
1.7%
5.7%
5.0%
Acenteler
0.1%
1.1%
1.6%
2.0%
İrtibat Bürosu
0.1%
0.0%
0.2%
0.2%
İnternet
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
Çağrı Merkezi
0.0%
0.0%
0.0%
0.0%
Yatırım Fonları
13.4%
12.8%
18.6%
21.2%
Portföy Yönetimi
2.1%
2.0%
0.7%
0.7%
Kurum Portföyü
18.1%
17.2%
4.2%
4.6%
Yurtdışı Satış
8.5%
4.5%
1.5%
1.0%
Toplam
100.0% 100.0% 100.0% 100.0%
Kaynak: TSPAKB
Aracı kurumların yönettiği yatırım fonlarına yapılan kesin alımsatım işlemleri, toplamın %13’ü kadardır. Yatırımcı bazında
dağılımda kurumsal yatırımcıların payının %70 olduğu göz
önünde bulundurulduğunda, diğer kurumsal yatırımcıların
işlemlerin %57’sini gerçekleştirdiği hesaplanmaktadır.
Aracı kurumlarda
SGMK işlemleri,
ağırlıklı olarak yurtiçi
satış departmanı
aracılığıyla
gerçekleştirilmiştir.
Benzer şekilde, aracı kurumların yönettiği yatırım fonlarına
yapılan repo-ters repo işlemleri, toplamın %21’i kadardır
Yatırımcı bazında dağılımda kurumsal yatırımcıların %84’tür.
Diğer kurumsal yatırımcıların işlemlerinin payı %63 olarak
hesaplanmaktadır.
Tahvil ve bono kesin alım-satım işlemlerinin %17’sini kendi
portföyleri için yapan aracı kurumlar, toplam repo-ters repo
işlemlerinin %5’ini kendi portföyleri için yapmıştır. Öte yandan,
nominal olarak bakıldığında kurum portföyüne yapılan tahvil ve
bono kesin alım-satım işlemleri, repo-ters repo işlemlerinin
yaklaşık dörtte biri kadardır.
Vadeli İşlemler
Vadeli İşlem ve Opsiyon Borsasında (VOB), banka ve aracı
kurumların yanı sıra vadeli işlem aracılık şirketleri de faaliyet
göstermektedir.
2012 sonu itibariyle türev araçların alım-satımına aracılık yetki
belgesi bulunan 86 aracı kurum (VİAŞ dahil) olmasına rağmen,
2012 yılında 72 aracı kurum VOB’da işlem yapmıştır. 12 banka
ile beraber toplam 84 yatırım kuruluşu VOB işlemlerine aracılık
etmiştir. 2011 yılında işlem hacmi düşük olan 2 banka, 2012
yılında bu piyasada işlem yapmamış, böylece bu piyasada
faaliyet gösteren banka sayısı 12’ye inmiştir.
TSPAKB 75
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
VOB'da Faaliyette Bulunan Yatırım Kuruluşları
2011
2012
Banka
14
12
Aracı Kurum
71
71
Vadeli İşlemler Aracılık Şirketi
1
1
Toplam
86
84
Kaynak: VOB
2012’de bu borsada yatırım kuruluşlarınca yapılan işlemler bir
önceki seneye göre %8 azalarak 807 milyar TL’ye gerilemiştir.
Yatırım Kuruluşlarının VOB Hacimleri
(Milyar TL)
2011 2012 Değişim
Banka
129
95 -26.4%
Aracı Kurum
747
711
-4.9%
Vadeli İşlemler Aracılık Şirketi
3
1 -66.6%
Toplam
880 807
-8.3%
Kaynak: VOB
SGMK faaliyetlerinin aksine VOB işlemlerinde aracı kurumlar
daha aktiftir. 2012 yılında aracı kurumların payı 3 puan
yükselişle %88’e çıkmıştır.
VOB işlemlerindeki yoğunlaşma hisse senedi işlemlerine göre
daha yüksektir. 2011 yılında ilk 5 aracı kuruluş toplam işlemlerin
%33’ünü yaparken, 2012 yılında bu oran %39’a çıkmıştır. İlk 5
yatırım kuruluşunun 4’ü aracı kurum, biri bankadır. Aralarında
yalnızca 2 bankanın yer aldığı ilk 20 yatırım kuruluşunun payı
ise %79’a çıkmaktadır.
Toplam VOB İşlem Hacmi Sıralaması
(2012)
İşlem Kümülatif
Sıralama
Hacmi Payı
Pay
1-5
39.0%
39.0%
6-10
19.1%
58.1%
11-20
21.0%
79.1%
21-50
17.8%
96.9%
51-84
3.1%
100.0%
Kaynak: VOB
İlerleyen bölümde yer alan tablolar sadece aracı kurumların ve
vadeli işlem aracılık şirketinin verileriyle oluşturulmuştur.
Bankaların işlem hacmi bu bölümde yer almamaktadır.
Aracı kurumlar VOB işlemlerinin büyük bir kısmını yurtiçindeki
yatırımcılarla yapmaktadırlar. 2009 yılında toplam işlemlerin
%8’ine denk gelen yabancı işlemlerinin payı 2011’de %17’ye
yükselmiş, 2012’de de 1 puan artarak %18’e çıkmıştır.
Yurtdışı kurumlar, aracı kurumların VOB’daki işlemlerinin
%13’ünü, yurtdışındaki kurumsal yatırımcılar ise %5’ini
gerçekleştirmiştir.
76 TSPAKB
VOB işlem hacmi %8
düşerek 807 milyar
TL olmuştur.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Aracı Kurumların Yatırımcı Bazında
VOB İşlem Hacmi Dağılımı
2011
2012
Yurtiçi Yatırımcı
83.2%
82.2%
Bireysel
65.8%
61.3%
Kurumlar
13.4%
17.6%
Kurumsal
4.0%
3.3%
Yurtdışı Yatırımcı
16.8%
17.8%
Bireysel
0.1%
0.1%
Kurumlar
9.8%
12.9%
Kurumsal
7.0%
4.7%
Toplam
100.0% 100.0%
Kaynak: TSPAKB
Aracı kurumların
VOB işlemlerinde
internetin payı
%40’a yükselmiştir.
İşlem hacmi bir önceki yıla göre azalan yerli bireysel
yatırımcıların toplamdaki payı 5 puan gerilemiştir. Yine de aracı
kurumların VOB işlemlerinin üçte ikisi bireysel yatırımcılar
tarafından yaratılmaktadır. Yurtiçindeki kurumların payı 5 puan
artarak %18 olurken, yurtiçi kurumsal yatırımcıların payı ise %3
olmuştur.
Departman bazında bakıldığında hisse senedi işlemlerinde
olduğu gibi VOB işlemlerinde de internetin diğer departmanları
geride bıraktığı görülmektedir. VOB işlemlerinin %40’ı internet
üzerinden yapılmaktadır. İnternet üzerinden VOB işlemlerinin
dörtte birini bir aracı kurum gerçekleştirmiştir.
Aracı Kurumların Departman Bazında
VOB İşlem Hacmi Dağılımı
2011
2012
Yurtiçi Satış
14.3%
11.0%
Şubeler
11.7%
11.7%
Acenteler
3.1%
4.6%
İrtibat Bürosu
1.9%
1.4%
İnternet
39.0%
39.9%
Çağrı Merkezi
0.1%
0.2%
Yatırım Fonları
1.0%
1.2%
Portföy Yönetimi
1.4%
0.7%
Kurum Portföyü
10.8%
11.6%
Yurtdışı Satış
16.7%
17.7%
Toplam
100.0% 100.0%
Kaynak: TSPAKB
Merkez ve merkez dışı birimlerden yapılan işlemler, toplam VOB
işlemlerinin %29’u kadardır. Bu oran geçen yıla göre 2 puan
azalmıştır.
Kurum portföyü işlemleri toplam işlem hacminin %12’sini
oluşturmuştur. Bir aracı kurum, bu işlemlerin yaklaşık dörtte
üçünü tek başına gerçekleştirmiştir.
TSPAKB 77
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Kaldıraçlı İşlemler
Kamuoyunda “foreks” olarak bilinen, dövize, emtiaya ve kıymetli
madenlere dayalı olarak gerçekleştirilen kaldıraçlı alım-satım
işlemleri Ağustos 2011 itibariyle SPK’nın düzenlemesine tabi
olmuştur. Buna göre, yalnızca aracı kurumlar bu piyasada
faaliyet gösterebilmektedir. Bu kapsamda, 2012 yılında 20 aracı
kurum SPK’nın onayıyla kaldıraçlı işlemlere aracılık etmiştir.
Aracı Kurumların Kaldıraçlı İşlem Hacmi
(Milyar TL)
2011* 2012
Değişim
Toplam
333 2.361
609%
Kaynak: TSPAKB
*Eylül-Aralık
2012 yılında 2.361 milyar TL’lik kaldıraçlı alım-satım işlemi
yapılmıştır. Bu tutar hem VOB hem de hisse senedi işlem
hacminin üzerindedir. Yerli bireyler toplam işlem hacminin
yarısını gerçekleştirmiştir. Yurtdışı bireysel müşteriler ile olan
işlemler, tek bir kurum tarafından yapılmaktadır. Aracı
kurumların büyük çoğunluğunun kurum portföyüne (%40)
koruma amaçlı işlem yapmalarından dolayı yurtiçi kurumların
payı (%48) yüksektir.
Aracı Kurumların Yatırımcı Bazında
Kaldıraçlı İşlem Hacmi Dağılımı
2011
2012
Yurtiçi Yatırımcı
99.9%
99.5%
Bireysel
64.7%
51.7%
Kurumlar
35.3%
47.7%
Kurumsal
0.0%
0.0%
Yurtdışı Yatırımcı
0.1%
0.5%
Bireysel
0.1%
0.5%
Kurumlar
0.0%
0.0%
Kurumsal
0.0%
0.0%
Toplam
100.0% 100.0%
Kaynak: TSPAKB
Kurum portföyü dışında kalan kaldıraçlı işlemler ağırlıklı internet
(%28) ve yurtiçi satış (%23) aracılığıyla yapılmıştır.
Aracı Kurumların Departman Bazında
Kaldıraçlı İşlem Hacmi Dağılımı
2011
2012
Yurtiçi Satış
43.9%
23.4%
Şubeler
0.0%
2.8%
Acenteler
0.0%
6.0%
İrtibat Bürosu
0.0%
0.0%
İnternet
21.2%
28.4%
Çağrı Merkezi
0.0%
0.0%
Yatırım Fonları
0.0%
0.0%
Portföy Yönetimi
0.0%
0.0%
Kurum Portföyü
34.9%
39.4%
Yurtdışı Satış
0.0%
0.0%
Toplam
100.0% 100.0%
Kaynak: TSPAKB
78 TSPAKB
2012 yılında 2.4
trilyon TL’lik
kaldıraçlı işlem
yapılmıştır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Kurumsal Finansman Faaliyetleri
Aracı kurumlar
2012’de 31 hisse
senedi halka arzı ile
181 özel sektör
tahvili ihracına
aracılık etmiştir.
Kurumsal finansman faaliyetlerinin ele alındığı bu bölümde aracı
kurumların elindeki sözleşme sayıları derlenmiştir. Bununla
birlikte, bu bölümün sadece aracı kurumların kurumsal
finansman faaliyetlerini kapsadığına ve Türkiye’deki yatırım
bankacılığı faaliyetlerinin tamamını yansıtmadığına dikkat
çekmek gerekir.
2012 yılında herhangi bir yatırım bankacılığı alanında faaliyet
gösteren kurum sayısı 34’tür. Aynı dönem sonunda 34 kurumda
en az bir kurumsal finansman çalışanı bulunmaktadır.
2012 yılına 246 kurumsal finansman projesiyle başlayan aracı
kurum sektörü, yıl içerisinde 506 yeni proje daha imzalamıştır.
Bu projelerin 387 tanesi ilgili dönemde tamamlanmıştır. Bu sayı
2011 yılındaki 255 adete göre önemli artış sergilemiştir.
Kurumsal Finansman Faaliyetleri (Proje Sayıları)
2011
TamamYeni
lanan Sözleşme
Birincil Halka Arz
28
38
İkincil Halka Arz
0
2
Tahvil İhracı
49
197
Şirket Satın Alma/Birleşme-Alış Tarafı
12
14
Şirket Satın Alma/Birleşme-Satış Tarafı
11
53
Finansal Ortaklık
1
1
Sermaye Artırımı
53
64
Temettü Dağıtımı
42
70
Özelleştirme Projeleri-Alış Tarafı
2
5
Özelleştirme Projeleri-Satış Tarafı
3
5
Diğer Danışmanlık
54
57
Toplam
255
506
2012
Tamamlanan
31
1
181
3
13
0
54
48
7
2
47
387
Dönem
Sonu
17
2
23
18
86
0
46
34
2
8
36
272
Kaynak: TSPAKB
Halka arz piyasası 2010 yılından başlayarak ivme kazanmıştır.
2012 yılında Halkbank’ın gerçekleştirdiği ikincil halka arz ile
beraber toplam halka arz sayısı 32 olmuştur. Halka arz olan
şirketlerden 10’u küçük ve orta ölçekli şirketler için açılan
Gelişen İşletmeler Piyasasında işlem görmeye başlamıştır.
2012 yılında halka açık olup borsaya kote olmayan 4 şirketin
hisse senetleri halka arz edilmeksizin Borsa İstanbul’da işlem
görmeye başlamıştır. Tanım olarak halka arz olmamakla
beraber, prosedürleri açısından halka arzla aynı yapıda olduğu
için bu işlemler tabloda birincil halka arz işlemlerinin içerisinde
takip edilmektedir.
Sermaye piyasasında özel sektör borçlanma araçlarının ihracına
uzun bir süre ara verilmişti. 2010 yılından başlayarak halka
arzlarla beraber bu ihraçların da, yasal düzenlemelerin
iyileştirilmesi ve uygun faiz düzeyleri neticesinde, yeniden
canlandığı görülmektedir. 2012 yılında aralarında tahsisli olarak
TSPAKB 79
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
satılanlar da dahil olmak üzere 181 borçlanma aracının ihracı
yapılmıştır. Raporun “Finansal Piyasalar” bölümünde de yer
aldığı üzere, bu ihraçların büyük bir kısmı bankalar tarafından
yapılmıştır.
2012 yılında şirket satın alma/birleşme işlemleri için alıcı tarafına
hizmet sunulan 3 proje, satıcı tarafına verilen danışmanlıklarda
ise 13 proje bitirilmiştir. Özelleştirme projelerinin alış tarafında
bir aracı kurumun 7 tane proje tamamladığı görülmektedir.
Özelleştirme projeleri satış tarafında ise 2 tane proje
tamamlanmış olup 10 proje ise bir sonraki döneme
devrolmuştur.
Sermaye artırımı ve/veya temettü dağıtımı aracılığı yapan 16
kurum 2012’de 102 işlem yapmıştır.
2012 yılında değerleme, proje finansmanı, fizibilite analizi gibi
işlemleri kapsayan 47 diğer danışmanlık sözleşmesi
tamamlanmıştır.
Sonuç olarak, süresi dolan veya feshedilen sözleşmelerle birlikte
aracı kurumlar 2013 yılına 272 kurumsal finansman
sözleşmesiyle girmiştir. Bu sözleşmelerin 104 adedi satın
alma/birleşme işlemlerine ilişkindir.
Portföy Yönetimi Faaliyetleri
Portföy yönetimi alanında aracı kurumlar ve portföy yönetim
şirketleri faaliyet göstermektedir. Aracı kurumlardan toplanan
verilerle hazırlanan bu bölümdeki tablolar, bir yatırımcının
birden fazla aracı kurumda portföy yönetim hesabı olabileceği
göz önünde tutularak değerlendirilmelidir.
Aracı Kurumlarda Portföy Yönetimi Faaliyetleri
2011 2012
Aracı Kurum Sayısı
34
35
Yatırımcı Sayısı
1,887 2,538
Bireysel Yatırımcı Sayısı
1,710 2,339
A Tipi Yatırım Fonu Sayısı
39
43
B Tipi Yatırım Fonu Sayısı
68
87
Diğer Kurumsal Yatırımcı Sayısı
20
8
Diğer Kurum Sayısı
50
61
Portföy Büyüklüğü (Mn. TL)
3,660 3,974
Bireysel Yatırımcı
467
696
A Tipi Yatırım Fonu
260
380
B Tipi Yatırım Fonu
2,381 2,718
Diğer Kurumsal Yatırımcı
447
26
Diğer Kurum
105
154
Kaynak: TSPAKB
Değ.
1.9%
34.5%
35.8%
9.3%
27.9%
-61.0%
21.0%
7.6%
48.0%
45.2%
13.2%
-95.2%
45.6%
2012 sonunda 52 aracı kurumun portföy yönetimi yetki belgesi
bulunmaktadır. Birliğimizin derlediği verilere göre, 2012
sonunda portföy yönetimi faaliyeti gösteren 35 aracı kurum
80 TSPAKB
2012 yılında aracı
kurumlar 2.528
yatırımcının
portföyünü
yönetmiştir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
bulunmaktadır. 2011 sonunda portföy yönetimi hizmeti sunan
iki aracı kurum 2012’de bu faaliyetlerini durdurmuş, üç aracı
kurum 2012’de portföy yönetimi hizmeti sunmaya başlamıştır.
2012 sonunda aracı kurumlardan portföy yönetimi hizmeti alan
yatırımcı sayısı, bireysel yatırımcı sayısındaki artışla %35
oranında yükselirken, yönetilen portföy büyüklüğü %8 artarak 4
milyar TL’ye çıkmıştır.
29 aracı kurum, bireysel müşterileri adına portföy yönetmiş, bu
aracı kurumlardan hizmet alanların sayısı 629 kişi artarak
2.339’a çıkmıştır. Yönetilen bireysel portföy büyüklüğü %48
artış göstererek 696 milyon TL olmuştur. Artış iki aracı
kurumdan kaynaklanmaktadır.
2012 sonunda 20 aracı kurumun yönettiği 43 A tipi fon
bulunmakta olup, bu fonların portföy büyüklüğü önceki yıla
göre %45 artışla 380 milyon TL’ye çıkmıştır. Bununla birlikte,
yönetilen A tipi fon büyüklüğünün yaklaşık yarısı bir aracı
kuruma aittir.
Aracı kurumlarca yönetilen B tipi yatırım fonları, hem sayı hem
büyüklük olarak A tipi fonları hayli geride bırakmaktadır. 23
aracı kurumun yönettiği B tipi fon sayısı 77 olmuş, portföy
büyüklüğü ise 2,4 milyar TL’den 2,7 milyar TL’ye çıkmıştır. B tipi
fonların 1,4 milyar TL’lik kısmı tek bir aracı kurumun yönettiği
fonlardır.
2012 sonunda 20
aracı kurum 43 A tipi
fon, 23 aracı kurum
ise 77 B tipi fon
yönetmiştir.
Aracı kurumların portföy yönetim hizmeti verdiği diğer kurum ve
kurumsal yatırımcı sayısı 69 iken, bu yatırımcıların toplam
portföy büyüklüğü 180 milyon TL’dir. Bu tutar önceki yıl 550
milyon TL idi. Düşüş bir aracı kurumdan kaynaklanmaktadır.
Aracı kurumların dışında portföy yönetim şirketleri de bu hizmeti
sunmaktadır. SPK’nın yayınladığı verilere göre portföy yönetimi
faaliyetinde bulunan şirket sayısı 2011 yılına göre 4 adet artarak
33’e çıkmıştır.
Portföy yönetim şirketlerinden hizmet alan yatırımcı sayısı bir
yılda %20 artarak 2012 sonunda 2.118 olmuştur. Öte yandan
portföy büyüklüğü %17 artarak 56 milyar TL’ye ulaşmıştır. Bu
tutar, aracı kurumlarca yönetilen portföyün 14 katı kadardır.
Aracı kurumlar kadar olmamakla birlikte, yönetilen fon
büyüklüğü bakımından portföy yönetim şirketleri arasında
yoğunlaşma yüksektir. İlk 4 şirket toplam portföyün dörtte
üçünü yönetmektedir.
TSPAKB 81
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Portföy Yönetim Şirketleri
Portföy Yön. Şirketi Sayısı
Yatırımcı Sayısı
Bireysel
Kurumsal
Tüzel
Portföy Büyüklüğü (Mn. TL)
Bireysel
Kurumsal
Tüzel
Kaynak: SPK
2011
29
1,745
1,042
510
193
47,851
968
42,581
4,302
2012
33
2,118
1,337
547
234
56,367
1,444
49,821
5,104
Değ.
12.8%
20.4%
27.3%
6.3%
20.2%
16.8%
48.1%
16.0%
17.6%
24 portföy yönetim şirketinde bireysel yatırımcılara hizmet
sunulmaktadır. Bu şirketlerden hizmet alan bireysel
yatırımcıların sayısı, aracı kurumları tercih edenlerin yaklaşık
%75’i kadar olsa da toplam portföyleri aracı kurumlardaki
bireylerin iki katı kadardır.
Portföy yönetim şirketlerince yönetilen kurumsal portföy sayısı
da aracı kurumların hayli üzerindedir. 2012 sonu itibariyle 547
kurumsal yatırımcının yönetilen portföyü 50 milyar TL’dir.
Portföy yönetim şirketlerince yönetilen kurumsal yatırımcıların
ortalama portföy büyüklüğü ise (91 milyon TL), aracı
kurumlardakinin (24 milyon TL) yaklaşık dört katıdır.
Aracı kurumlar ile portföy yönetimi şirketleri beraber ele
alındığında, profesyoneller tarafından yönetilen toplam portföy
büyüklüğü geçen yıla göre 9 milyar TL artış göstererek 60
milyar TL olarak gerçekleşmiştir.
Kredili İşlemler
2012 sonu itibariyle 97 aracı kurumda kredili menkul kıymet,
açığa satış ve menkul kıymetlerin ödünç alma ve verme işlemleri
izin belgesi bulunmaktadır. Bununla birlikte, aynı dönemde kredi
kullandıran aracı kurum sayısı 61’dir.
Kredili İşlemler
Kredi Sözleşmeli Müşteri Sayısı
Kredi Kullanan Müşteri Sayısı
Kredi Bakiyesi (bin TL)
Kaynak: TSPAKB
2011
53,760
10,964
825,723
2012
58,073
11,462
1,062,382
Değ.
7.0%
3.6%
27.5%
Kredili işlem sözleşmesi bulunan yatırımcı sayısı, aracı
kurumlardan alınan verilerin toplanmasıyla elde edilmektedir.
Diğer bir deyişle, birkaç aracı kurumda kredili işlem sözleşmesi
bulunan kişiler, yatırımcı sayısı verilerine birden çok kere dahil
olabilmektedir.
2012 sonunda kredili işlem sözleşmesi bulunan yatırımcı sayısı
bir önceki yıla göre %7 artışla, 58.000 civarına gelmiştir. Bu
82 TSPAKB
2012 sonu itibariyle
aracı kurumların
kullandırdığı kredi
bakiyesi 1 milyar
TL’dir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
yatırımcıların yaklaşık 11.500’ü dönem sonunda kredi
kullanırken, kullandırılan kredi bakiyesi %28 artarak 1 milyar TL
olmuştur. Diğer taraftan, aracı kurumlar arası yoğunlaşma
devam etmekte olup, 2012 sonu itibariyle kredilerin yaklaşık
%30’unu iki kurum kullandırmıştır.
Şube Ağı
Türkiye’de faaliyet gösteren aracı kurumların biri hariç tamamı
İstanbul merkezlidir. Aracı kurumlar diğer illerde ikamet eden
yatırımcılara şube, irtibat bürosu ve anlaşmalı acente şubeleri
aracılığı ile ulaşabilmektedir.
Erişim Ağı
Şube
İrtibat Bürosu
Acente Şubesi
Toplam
Kaynak: TSPAKB
AK Sayısı
2011 2012
30
28
23
24
21
21
50
50
Şube Sayısı
2011
2012
159
161
61
66
6,466
6,684
6,686
6,911
2012 sonunda 50 aracı kurum şube, irtibat bürosu veya acente
şubesinden en az birine sahiptir. Bu dönemde aracı kurumların
yatırımcılarına ulaşmakta kullandığı merkez dışı birimlerin sayısı
toplamda 6.911’e ulaşmıştır. Şube ve irtibat bürolarındaki artış
yeni faaliyete geçen kurumlardan kaynaklanmaktadır.
2012 sonunda aracı
kurumların
doğrudan sahip
olduğu şube ve
irtibat bürosu sayısı
227’dir.
2012 sonu itibariyle 28 aracı kurum, sahip olduğu 161 şube ile
yatırımcılarına hizmet vermektedir. Bu şubelerin 91’i İstanbul,
Ankara ve İzmir’de yer almaktadır. Aynı dönemde 24 aracı
kurumun irtibat bürosu vardır. 2012 sonunda aracı kurumların
doğrudan sahip olduğu şube ve irtibat bürosu sayısı 227’dir.
Verilere daha uzun vadeli bir perspektifle bakıldığında, 2007’den
bu yana şube sayılarında süregelen düşüşün 2010 yılında
durduğu görülmektedir. Yine de 2012’de 161 olan şube sayısı,
kriz öncesinde 246’ya kadar ulaşan sayının epey altında
kalmıştır. 2007 sonunda 40 aracı kurumun şubesi bulunurken
bu sayı 2012’de 28’e kadar gerilemiştir.
Şubelerdeki kadar çarpıcı olmamakla birlikte, aracı kurumların
doğrudan sahip olduğu irtibat bürosu sayısı da finansal krizle
birlikte gerilemeye başlamıştır. Aracı kurumlar 2007 yılına 63
irtibat bürosu ile girerken, bu rakam 2009 sonunda 39’a kadar
gerilemiştir. Devam eden dönemlerde tekrar yükselişe geçen
irtibat bürosu sayısı 2012 sonu itibariyle 66’ya ulaşmıştır. İrtibat
bürosu olan kurum sayısı ise 2007 yılı seviyesine ulaşamamıştır.
2007 yılbaşında 31 aracı kurumun irtibat bürosu bulunurken, bu
rakam 2012’de 24’tür.
TSPAKB 83
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Acente şubelerinin büyük kısmı banka kökenli aracı kurumlara
aittir. Bununla birlikte, banka kökenli olmayan aracı kurumlar da
bankalar ile acentelik sözleşmeleri yapabilmektedir.
İnternet İşlemleri
Bu bölümde aracı kurumların internet sitesi üzerinden yapılan
işlemler, elektronik veri dağıtım kanalları üzerinden yapılan
işlemlerle beraber ele alınmaktadır. Bu bölümde sunulan verileri
değerlendirilirken, bir yatırımcının birden fazla kurumda müşteri
olabileceği göz önünde bulundurulmalıdır.
İnternet İşlemleri
Aracı Kurum Sayısı
Hisse Senedi
Yatırımcı Sayısı
İşlem Sayısı
Hacim (mn. TL)
Kesin Alım-Satım
Yatırımcı Sayısı
İşlem Sayısı
Hacim (mn. TL)
VOB
Yatırımcı Sayısı
İşlem Sayısı
Hacim (mn. TL)
Varant
Yatırımcı Sayısı
İşlem Sayısı
Hacim (mn. TL)
Kaldıraçlı İşlemler
Yatırımcı Sayısı
İşlem Sayısı
Hacim (mn. TL)
Kaynak: TSPAKB
2011
66
2012
66
Değ.
0%
383,732
54,984,643
343,276
344,900
45,432,569
309,546
-9.9%
-17.4%
-9.9%
173
1,095
14
131
705
5
-24.3%
-35.5%
-64.4%
7,453
8,373,941
292,762
7,691
6,573,542
284,826
3.1%
-21.5%
-2.7%
7,775
1,050,479
2,084
10,361
997,237
2,875
33.2%
-5.1%
40.0%
1,663
544,170
70,588
7,470
5,951,797
669,780
349.2%
993.7%
848.9%
2012 sonu itibariyle internet yoluyla yatırımcılara ulaşan aracı
kurum sayısı 66’dır. 2012’de 63 aracı kurum hisse senedi, 8
aracı kurum SGMK kesin alım-satım, 48 aracı kurum VOB ve 44
aracı kurum varant işlemleri için internet kanalını yatırımcıların
hizmetine sunmuştur. 2011 yılında kaldıraçlı işlemler
başladığında işlem yapan kurum sayısı 2 iken, bu sayı 2012
yılında 11’e çıkmıştır.
İnternet kanalı, hisse senedi, varant, kaldıraçlı alım-satım ve
VOB işlemlerinde en yüksek paya sahip olan bölümdür. 2012
yılında hisse senedi işlemlerinin %25’i, VOB işlemlerinin ise
%40’ı internet üzerinden yapılmıştır.
İnternet üzerinden hisse senedi işlemi yapan yatırımcı sayısı ve
işlem hacmi karşılaştırılan dönemler arasında %10 azalarak
sırasıyla 345.000 ve 310 milyar TL’ye gerilemiştir. İşlem
hacminin yaklaşık %30’unu beş aracı kurum yapmıştır.
84 TSPAKB
345.000 yatırımcı
internet üzerinden
hisse senedi işlemi
yapmıştır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Hayli sınırlı olan internet üzerinden yapılan SGMK işlemleri, hem
yatırımcı hem de işlem hacmi anlamında gerilemiştir.
İnternet üzerinden yapılan VOB işlem hacmi, bu dönemde %3
azalarak 285 milyar TL olmuştur. İnternet hizmeti sunan aracı
kurumlar arasındaki yoğunlaşma, hisse senedi işlemlerinden
daha fazladır. İşlem hacminin %54’ünü dört aracı kurum
yapmıştır.
Son dönemde
başlayan varant ve
kaldıraçlı işlemlerin
yaklaşık üçte biri
internet üzerinden
yapılmıştır.
İnternet üzerinden yapılan VOB işlem hacmi hisse senetlerine
yakın olmasına rağmen, işlem yapan yatırımcı sayısı hisse
senedi yatırımcılarının %2’si kadardır. İnterneti kullanan bir
hisse senedi yatırımcısının işlem başına ortalama emir
büyüklüğü 6.813 TL iken, VOB yatırımcısında bu rakam 43.329
TL’ye, kaldıraçlı işlemlerde ise 112.534 TL’ye çıkmaktadır.
2010 yılında işlem görmeye başlayan varantlarda işlemlerin
%27’si internet üzerinden gerçekleştirilmiştir. Varant internet
işlemleri 3 milyar TL’de kalsa da bu işlemlerde interneti kullanan
yatırımcı sayısı 10.000’i geçerek, VOB internet yatırımcı sayısını
da aşmıştır.
2012 yılında kaldıraçlı işlemlerin yaklaşık üçte biri internet
üzerinden yapılmıştır. 7.470 yatırımcı kaldıraçlı işlemlerinde
interneti kullanmıştır.
Çağrı Merkezi İşlemleri
İnternet işlemlerinde olduğu gibi, bu bölümde sunulan veriler
değerlendirilirken, bir yatırımcının birden fazla kurumda müşteri
olabileceği göz önünde bulundurulmalıdır.
Çağrı merkezleri aracılığıyla gerçekleştirilen işlem hacminin
toplamdaki payının yıllar içinde fazla değişmediği görülmektedir.
Yine de, 2012 yılında çağrı merkezi olan kurum sayısında 3
adetlik bir artış olmuştur. 16 kurumun çağrı merkezinden
22.903 yatırımcı 4,5 milyar TL’lik hisse senedi işlemi yapmıştır.
Yatırımcı sayısındaki gerilemeye paralel olarak gerçekleşen işlem
hacmi de düşmüştür.
Tek bir aracı kurumun çağrı merkezi üzerinden yaklaşık 4
milyon TL’lik tahvil ve bono işlemi gerçekleşmiştir.
2012 yılında çağrı merkezi üzerinden 8 kurum vadeli işlem
hizmeti sunmuş olup, işlem hacmi iki katına yakın artış
göstererek 1 milyar TL’ye çıkmıştır.
Çağrı merkezi ile varant işlemi yapan yatırımcı sayısı ise 2012
yılında 564 kişiden 428 kişiye inmiştir.
TSPAKB 85
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Çağrı Merkezi İşlemleri
Aracı Kurum Sayısı
Hisse Senedi
Yatırımcı Sayısı
İşlem Sayısı
Hacim (mn. TL)
Kesin Alım-Satım
Yatırımcı Sayısı
İşlem Sayısı
Hacim (mn. TL)
VOB
Yatırımcı Sayısı
İşlem Sayısı
Hacim (mn. TL)
Varant
Yatırımcı Sayısı
İşlem Sayısı
Hacim (mn. TL)
Kaldıraçlı İşlemler
Yatırımcı Sayısı
İşlem Sayısı
Hacim (mn. TL)
Kaynak: TSPAKB
2011
13
2012
16
Değ.
23.1%
23,549
518,202
9,407
22,903
434,012
4,533
-2.7%
-16.2%
-51.8%
96
298
27
36
71
4
-62.5%
-76.2%
-85.2%
554
16,967
599
372
19,460
1,171
-32.9%
14.7%
95.5%
564
6,900
12
428
6,001
12
-24.1%
12.9%
0.0%
-
27,900
871,600
1,079
-
Çağrı merkezi üzerinden kaldıraçlı alım-satım işlemi sunan tek
bir kurum bulunmaktadır. Bu kurumun sağladığı hizmeti
kullanan 27.900 yatırımcı 2012 yılında 1 milyar TL’lik işlem
hacmi gerçekleştirmiştir.
Çalışan Profili
Aracı kurumlarda çalışanların sayısında 2007 yılının son
çeyreğinde başlayan gerileme 2009 yılında durmuş, ilerleyen
dönemlerde ise hafif bir toparlanma görülmüştür. Çalışan sayısı
2012 sonunda, önceki senenin aynı dönemine göre 158 kişi
artarak 5.258’e yükselmiştir. Ancak bu sayı ile aracı kurumlar
yine de kriz öncesi 5.900 civarında olan çalışan sayısına
ulaşamamıştır.
Aracı Kurumlarda Çalışan Sayısı
Yıl
Kadın
Erkek Toplam
2008
2,080
3,022
5,102
2009
1,908
2,807
4,715
2010
1,989
2,959
4,948
2011
2,042
3,058
5,100
2012
2,087
3,171
5,258
Kaynak: TSPAKB
Kurum başına ortalama çalışan sayısı 52 iken, sektörde
çalışanların %60’ı erkektir.
Türkiye Bankalar Birliğinin (TBB) derlediği bankacılık sektörü
verilerine göre, 2003 yılından bu yana artan bankacılık
sektöründeki çalışan sayısı 2012 sonu itibariyle 186.120’dir.
86 TSPAKB
Aracı kurumlarda
çalışan sayısı 5.258’e
çıkmıştır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Bankalarda ortalama çalışan sayısı 410’dur. Aracı kurumlarda
çalışanların %40’ı kadın iken, bankalarda bu oran %50’ye
çıkmaktadır.
Çalışan Sayılarına Göre Aracı Kurumlar (2012)
Çalışan
Aracı Kurum
Çalışan İstihdam
Sayısı
Sayısı
Sayısı
Payı
0-9
15
72
1%
10-24
27
448
9%
25-49
26
949
18%
50-99
14
1,025
20%
100-149
7
867
17%
150-199
4
672
13%
200+
4
1,175
23%
Toplam
97
5,208
100%
Kaynak: TSPAKB
96 aracı kurum ve 1 vadeli işlemler aracılık şirketi arasında, 9
kişi ve altında çalışanı olan 14 kurum bulunmaktadır. Bu
kurumların 5’i geçici olarak faaliyetlerini durdurmuş olan
kurumlardır.
Sektördeki aracı kurumlardan 53 tanesinde 10 ile 49 arasında
çalışan bulunmaktadır. 100’den fazla çalışanı bulunan 15 aracı
kurum ise sektörün yarısını istihdam etmektedir. En fazla
çalışanı olan aracı kurumda 431 kişi bulunmaktadır.
Çalışanların Departman Dağılımı
Bu bölümde aracı kurumlarda çalışanların departmanlara göre
dağılımı sunulmaktadır.
Aracı kurumlarda
çalışanların %30’u
merkez dışı
örgütlerdedir.
2012 sonunda 50 aracı kurumun en az 1 tane şube, acente
veya irtibat bürosu vardır. 2011 sonunda olduğu gibi 2012’de
de merkez dışı örgütlerde çalışanlar, toplam çalışanların
%30’unu oluşturmuştur. Bu çalışanlar ağırlıklı olarak şubelerde
istihdam edilirken, irtibat bürosu sayısındaki artışa paralel olarak
bu bölümde çalışanların payı da %6’ya çıkmıştır. Şube ve irtibat
bürolarında ortalama 5 kişi çalışmaktadır.
Banka şubelerinde aracı kurum bordrosunda çalışan personel,
toplam çalışanların %6’sını oluşturmaya devam etmiştir. Acente
şubelerinde ortalama çalışan sayısına ilişkin sağlıklı verilere
ulaşmak güçtür, zira çoğu banka çalışanı sermaye piyasası
faaliyetinde bulunabilmektedir. Bununla birlikte, acentelerde
çalışan toplam personelin yarısı tek bir aracı kurumun
bordrosundadır. Bu kurum hariç tutulduğunda, aracı kurum
çalışanlarının %3’ünün acentelerde görev yaptığı görülmektedir.
Merkez dışı birimlerden sonra en fazla çalışanın olduğu mali ve
idari işler departmanında, toplam çalışanların %15’i
bulunmaktadır.
TSPAKB 87
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Departmanlara Göre Çalışanlar
Çalışanların
Dağılımı
2011
2012
Merkez Dışı Örgüt
30.4%
30.2%
Şube
19.0%
18.3%
Acente
7.2%
6.4%
İrtibat Bürosu
4.2%
5.6%
Mali ve İdari İşler
15.8%
14.9%
Yurtiçi Satış
6.7%
8.4%
Dealer
7.5%
7.0%
Broker
5.3%
4.8%
Kurumsal Finansman
4.3%
4.8%
Araştırma
4.9%
4.3%
İnsan Kaynakları
3.4%
3.5%
Bilgi İşlem
3.4%
3.3%
Hazine
3.2%
3.2%
İç Denetim-Teftiş
2.2%
2.1%
Portföy Yönetimi
1.2%
1.2%
Yurtdışı Satış
1.3%
1.0%
Diğer
10.4%
11.2%
Kaynak: TSPAKB
Ortalama Çalışan
Sayısı
2011
2012
5.3
5.5
5.9
6.0
3.3
4.4
8.8
8.1
5.8
7.6
6.1
5.8
4.0
3.3
2.8
4.9
4.2
4.3
3.9
1.6
1.8
3.6
4.5
2.8
2.8
1.9
1.6
2.2
2.2
4.7
5.9
6.8
Karşılaştırılan dönemde hem broker ve dealer kadrosu olan
aracı kurum sayısı, hem de bu kadrolarda çalışan sayısı
azalmıştır. 2011 yılında broker ve dealer olarak çalışanlar toplam
çalışanların %13’ünü oluştururken, bu oran 2012’de %12’ye
gerilemiştir.
Diğer taraftan, kurumsal finansman departmanı olan kurum
sayısı 1 adet artmış, sektörde bu departmanda çalışan sayısı
168 olmuştur. Araştırma departmanı olan kurum sayısı
değişmemiş ve 52’de kalmıştır. Bununla beraber, araştırma
departmanında çalışanların sayısı 249’dan 225’e inmiştir.
Çalışanların Eğitim Durumu
2011 sonunda sektör çalışanlarının %79’u yüksekokul ve üzeri
bir eğitim seviyesine sahip iken, bu oran 2012 yılında %81’e
çıkmıştır. Birliğimiz 2012 yılından itibaren doktora seviyesine
ilişkin verileri de derlemeye başlamıştır. Buna göre, sektör
çalışanlarının %0,4’ü (19 kişi) doktora diplomasına sahiptir.
Önceki yıllardaki verilerde doktora diplomasına sahip çalışanlar
yüksek lisans başlığı altında yer almaktaydı. Yüksek lisans
diplomasına sahip çalışanların toplam içindeki payı %14’tür.
Lisans diplomasına sahip çalışanların toplam içindeki payı
%60’tan %61’e çıkmıştır.
88 TSPAKB
Sektör çalışanlarının
%81’i bir yüksek
öğrenim
diplomasına sahiptir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Çalışanların Eğitim Durumu
2011
2012
Doktora
0.4%
Yüksek Lisans*
14.1%
13.6%
Lisans
59.6%
61.1%
Yüksekokul
5.2%
5.8%
Lise
16.3%
15.1%
Ortaokul
2.0%
1.8%
İlkokul
2.7%
2.3%
Toplam
100.0% 100.0%
Kaynak: TSPAKB
*2012 öncesinde doktora seviyesi dahildir.
Çalışanların Yaş Dağılımı
Yaş dağılımına göre, çalışanların en fazla olduğu grup %24 pay
ile 36-40 yaş arasındadır. Bununla birlikte, karşılaştırılan
dönemler arasında bu grubun toplamdaki payı 2 puan gerilemiş,
41-50 yaş grubunun payı 2 puan kadar artmıştır. Sektörde yaş
ortalamasının arttığı gözlenmektedir.
Çalışanların Yaş Dağılımı
2011
2012
18-25
6.0%
6.3%
26-30
17.7%
18.3%
31-35
22.0%
21.1%
36-40
26.0%
24.3%
41-45
17.4%
18.7%
46-50
7.0%
7.6%
51-55
2.5%
2.6%
56-60
0.7%
0.7%
61+
0.5%
0.5%
Toplam 100.0% 100.0%
Kaynak: TSPAKB
Çalışanların İş Tecrübesi
Sektör çalışanlarının
%23’ü 11-15 yıl
arasında iş
tecrübesine sahiptir.
İş tecrübesi bazındaki dağılım, sektördeki 10 yılın altında
deneyime sahip çalışan payının arttığını göstermektedir. Bu
gruptaki çalışanların payı 2011 yılında toplamın %37’si iken, bu
oran 2012 sonunda %41’e çıkmıştır.
Çalışanların İş Tecrübesi (Yıl)
2011
2012
0-2
7.6%
9.3%
3-5
11.0%
11.9%
6-10
18.8%
19.3%
11-15
25.3%
23.0%
16-20
22.1%
20.5%
21-25
10.9%
11.8%
26-30
3.1%
3.0%
31+
1.2%
1.3%
Toplam
100.0%
100.0%
Kaynak: TSPAKB
TSPAKB 89
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Bununla birlikte sektöre yeni girişi ifade eden 0-2 yıl tecrübeli
çalışanların payındaki artış devam etmektedir. 2012 yılında bu
grubun payı 2 puana yakın artışla %9’a çıkmıştır.
2012 yılında, 15 yıl üstü tecrübeye sahip çalışanların payı bir
önceki yıl ile aynı kalarak %37 olmuştur.
Çalışanların Cinsiyeti
2007 yılında toplam çalışanların %43’ünü oluşturan kadınların
payı yıllar içinde gerilemiş, 2012 sonunda %40’a düşmüştür.
Cinsiyete göre departman dağılımı, kadınların en yoğun
istihdam edildiği bölümün %79 ile insan kaynakları departmanı
olduğunu göstermektedir. İnsan kaynakları departmanını %48
pay ile hazine bölümü, %47 ile yurtiçi satış departmanı takip
etmiştir. Yurtdışı satış departmanında çalışanların ise %38’i
kadındır. Broker ve dealer kadrolarında çalışanların %37’si
kadındır.
Departman bazındaki en büyük değişim portföy yönetiminde
yaşanmıştır. Portföy yönetiminde 2012 yılında, bir önceki yıla
göre kadınların payı 9 puan gerileyerek %15’e inmiştir.
Cinsiyete Göre Departman Dağılımı, 2012
100%
80%
60%
40%
Bilgi İşlem
Port. Yön.
Araştırma
Broker
Kurumsal…
İç Den.
Y.dışı Satış
Dealer
Diğer
Mali-İd. İşl.
Şube-Ac.-İrt.
Kadın
Y.içi Satış
Erkek
Hazine
0%
İnsan K.
20%
Kaynak: TSPAKB
Araştırma
departmanında
çalışan
kadınların
ağırlığı,
karşılaştırılan dönemde 2 puan gerileyerek %28 olmuştur.
Kurumsal finansman bölümünde ise kadınların ağırlığı 5 puan
artarak %35’e çıkmıştır.
90 TSPAKB
İnsan kaynakları, en
fazla kadın çalışanı
olan bölümdür.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Cinsiyete Göre Eğitim Dağılımı, 2012
100%
90%
80%
70%
60%
50%
40%
30%
20%
10%
0%
Kaynak: TSPAKB
Yüksek lisans
diplomasına sahip
erkeklerin payı,
kadınlara göre daha
fazladır.
İlkokul
Ortaokul
Lise
Yüksek
Okul
Lisans
Yüksek
Lisans
Doktora
Kadın
Erkek
Cinsiyete göre eğitim dağılımına bakıldığında, her iki gruptaki
çalışanların %80’inin yüksek okul ve üstü diplomaya sahip
olduğu görülmektedir. Bununla birlikte, kadın çalışanlarda
yüksekokul mezunlarının payı (%9), erkeklere (%4) göre daha
fazlayken, erkek çalışanlarda yüksek lisans ve üstü diplomaya
sahip olanların payı (%15), kadınlara (%12) kıyasla daha
yüksektir.
Yaş gruplarının cinsiyete göre dağılımı, sektördeki kadınların yaş
ortalamasının
erkeklerden
daha
düşük
olduğunu
göstermektedir. Kadın çalışanların %53’ü, 35 yaş ve altı grupta
yer alırken, erkek çalışanlarda bu oran %41’e inmektedir. Kadın
çalışanların %2’si 50 yaş üzerindeyken, erkek çalışanların %5’i
50 yaş üzerindedir.
Cinsiyete Göre Yaş Dağılımı, 2012
100%
61-
90%
56-60
80%
70%
51-55
60%
46-50
50%
41-45
40%
36-40
30%
31-35
20%
26-30
10%
18-25
0%
Kaynak: TSPAKB
Kadın
Erkek
Diğer taraftan toplam çalışanlar içerisinde 18-25 yaş aralığında
çalışanların %61’ini kadınlar oluşturmaktadır. 50 yaş üstü
grupta toplam çalışanların yalnızca %26’sı kadındır.
TSPAKB 91
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Cinsiyete göre iş tecrübesi dağılımları da, yukarıdaki verilere
paralel olarak, iş tecrübesi arttıkça kadınların ağırlığının
azaldığını göstermektedir.
Cinsiyete Göre İş Tecrübesi Dağılımı, 2012
31+
100%
90%
26-30
80%
21-25
70%
16-20
60%
11-15
50%
6-10
40%
3-5
30%
0-2
20%
10%
0%
Kaynak: TSPAKB
Kadın
Erkek
Kadın çalışanların %45’i, erkeklerin %37'si, 10 yıl ve altı
deneyime sahiptir.
20 yıl üstü deneyime sahip çalışanların ise yalnızca dörtte biri
kadındır. Yaş ve iş tecrübesinin yönetim kademeleri ile doğru
orantılı olduğu düşünülürse, üst kademelerde kadınların daha az
temsil edildiği tahmin edilmektedir.
92 TSPAKB
Kadın çalışanların
%45’i, erkeklerin
%37’si 10 yıl ve altı
deneyime sahiptir.
ARACI
KURUMLARIN
FİNANSAL
VERİLERİ
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Aracı Kurumların
Finansal Verileri
Bu bölümde aracı kurumların Birliğimize sağladığı veriler
sunulmaktadır. Birliğimiz, aracı kurumların kamuya açıkladıkları
finansal tabloların yanı sıra, bu tablolara ilişkin daha detaylı
verileri de derlemektedir. Birliğimiz tarafından hazırlanan ve
2010 yılında yayınlanan Aracı Kurum Finansal Tablo Hazırlama
Rehberi doğrultusunda düzenlenen dipnotlar ile özet finansal
tablolar arasında ufak farklılıklar mevcuttur. Detay veriler
uygulama birliği açısından daha sağlıklı bulunduğundan, raporda
çeşitli tablolarda bu verilere yer verilmiştir. 2011 yılı için 93,
2012 yılı için ise 97 aracı kurumun finansal verileri ele alınmıştır.
Bilanço Analizi
2008-2012 yılları
arasında aracı
kurum sektörünün
toplam varlıkları üç
kata yakın artarak
11,4 milyar TL
olmuştur.
2008 yılında 4 milyar TL civarında olan aracı kurumların toplam
varlıkları, 2012 yılı sonunda 11,4 milyar TL olmuştur. Likit mali
yapısını koruyan sektörde, dönen varlıkların toplam varlıklar
içindeki payı son beş yıl içinde fazla değişmemiş, %90 civarında
kalmıştır. Diğer taraftan, aynı dönemde özkaynaklar 2 milyar
TL’den 3 milyar TL’ye yükselmiştir.
2012 yılı içerisindeki gelişmelere bakıldığında, dönen
varlıklardaki artışın etkisiyle bir önceki seneye göre toplam
varlıkların %41 oranında yükseldiği görülmektedir. Aynı yıl
özkaynaklar ise %10 artmıştır.
Varlıklar
Dönen Varlıklar
Sektör bilançosunun yarısından fazlasını (%55) aracı kurumların
mevduat, ters repo ve para piyasası işlemleri ile müşteri
varlıklarını
içeren
nakit
ve
nakit
benzeri
varlıklar
oluşturmaktadır. Bu kalem bilançodaki payını yıllar içinde
artırırken, toplam büyüklüğü 2012 yılında bir önceki yıla göre
%42 artmıştır. 2012’de nakit ve nakit benzerlerinin %97’sini
vadeli mevduatlar oluşturmaktadır. Vadeli mevduatların üçte
ikisi iki aracı kuruma aittir.
Aracı kurumların yatırım amacıyla ellerinde tuttukları varlıkları
gösteren kısa vadeli finansal yatırımlar, 2012 yılında bilançonun
%8’ini oluşturmaktadır. 946 milyon TL olan kısa vadeli finansal
yatırımların yarısı kamu kesimi tahvil ve bonolarında
değerlendirilmiştir. Bununla birlikte, özel sektör tahvil/bono
piyasasında son yıllardaki canlanma ile aracı kurumların kısa
TSPAKB 95
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
vadeli finansal yatırımlarının
oluşturduğu görülmektedir.
dörtte
birini
bu
araçların
Finansal yatırımlar ile nakit ve nakit benzeri varlıklar beraber
değerlendirildiğinde, aracı kurum sektörünün portföy dağılımına
dair bir inceleme yapmak mümkündür. Buna göre sektörün
toplam portföyü bir yıl içinde %42 artarak 7 milyar TL’ye
çıkmıştır. 6 milyar TL’yi aşan repo ve mevduat, önceki yıllarda
olduğu gibi 2012’de de toplam portföyün en büyük kısmını
oluşturmaktadır. Sektör, portföyünün %10’unu sabit getirili
menkul kıymetlere yatırmıştır.
Aracı Kurumların Portföy Dağılımı (Mn. TL)
Yatırım Araçları
Repo ve Mevduat
Kamu SGMK
Özel SGMK
Hisse Senedi
Diğer
Toplam
Kaynak: TSPAKB
2011
4,275
370
112
129
91
4,977
2011
2012
2012 Değişim Dağılım Dağılım
6,101
42.7%
85.9%
86.3%
465
25.8%
7.4%
6.6%
218
94.5%
2.3%
3.1%
213
64.3%
2.6%
3.0%
75
-17.6%
1.8%
1.1%
7,071 42.1% 100.0% 100.0%
Aracı kurumların yatırım amacıyla elinde bulundurduğu hisse
senetleri, endeksteki gelişime paralel olarak 213 milyon TL’ye
çıksa da, bu araçların toplam portföylerindeki payı sadece
%3’tür. 2012 sonu itibariyle aracı kurumlar Borsa İstanbul’daki
hisse senetlerinin halka açık kısmının %0,13’üne (binde 13)
sahiptir.
Aracı kurumların kendi portföyüne yaptığı işlem hacmi, dönem
boyunca elde tutulan ortalama hisse senedi portföy
büyüklüğüne oranlandığında, kurumların hisse senetlerini
ortalama ne kadar süre elde tuttuğu hesaplanabilmektedir.
Aracı kurumların 2012 yılı içerisindeki hisse senedi portföy
değeri ortalaması, elde tutulan ortalama portföy değeri olarak
kabul edildiğinde, ortalama portföyleri 163 milyon TL olarak
bulunmaktadır. Kurumlar 2012 yılında kendi portföyleri için 62
milyar TL’lik işlem yapmıştır. Bu durumda aracı kurumların yıl
içerisinde kendi portföylerinin 378 katı kadar işlem yaptıkları
hesaplanmaktadır. Portföy için yapılan işlemin hem alım hem de
satım tarafı olduğu göz önünde bulundurulursa, 2012 yılı
içerisinde hisse senedi portföylerinin 189 (=378/2) defa
değiştiği hesaplanmaktadır. Başka bir deyişle, 2012’de aracı
kurumlar hisse senedi portföylerini ortalama olarak 1,9
(=365/189) gün ellerinde tutmuştur. Bu süre 2009 yılında 1 gün
civarındaydı. Son yıllarda kurumlar hisse senedi portföylerini
daha az sıklıkla değiştirmiştir. Bununla birlikte, raporun
“Yatırımcılar” kısmında da belirtildiği üzere yerli bireysel, tüzel
ve kurumsal yatırımcıların toplamı için bu süre 46 güne
çıkmaktadır.
96 TSPAKB
Aracı kurumların
kısa vadeli portföyü
bir yıl içinde %42
artarak 7 milyar
TL’ye çıkmıştır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Bilanço yapısına tekrar dönülecek olursa, aracı kurumların
toplam varlıklarının %26’sını kısa vadeli ticari alacakların
oluşturduğu görülmektedir. 2012 sonu itibariyle 3 milyar TL olan
bu hesapta, 1’er milyar TL ile takas alacaklarını kapsayan
müşterilerden alacaklar ile kredili müşterilerden alacaklar ön
plana çıkmaktadır. Bir diğer önemli kalem olan takas ve saklama
merkezinden alacaklar ise 2011 sonuna kıyasla %40 artarak
614 milyon TL’ye yükselmiştir.
Aracı Kurum Sektörünün Bilançosu
Mn. TL
2012/2011
Varlıklar
2008
2009
2010
2011
2012
Değişim
I. DÖNEN VARLIKLAR
3,688.6 5,286.7 6,710.5 7,305.9 10,345.6
41.6%
Nakit ve Nakit Benzerleri
2,019.2 2,876.5 4,070.9 4,416.8
6,260.3
41.7%
Finansal Yatırımlar (KV)
800.3
684.8
663.1
683.2
946.1
38.5%
Ticari Alacaklar (KV)
769.1 1,591.2 1,879.3 2,095.6
2,963.5
41.4%
Ana Faal. Dış. Fin. Faal. Al. (KV)
37.3
44.4
0.0
0.0
0.0
A.D.
Diğer Alacaklar (KV)
19.5
56.1
69.9
78.6
117.7
49.7%
Diğer Dönen Varlıklar
41.3
33.6
27.4
31.7
58.1
83.1%
Sat. Ama. Elde Tut. Duran Var.
2.0
0.0
0.0
0.0
0.0
A.D.
II. DURAN VARLIKLAR
474.1
685.2
763.7
743.5 1,021.4
37.4%
Ticari Alacaklar (UV)
0.2
0.5
0.3
0.3
1.3
328.4%
Ana Faal. Dış. Fin. Faal. Al. (UV)
0.1
0.0
0.0
0.0
0.0
A.D.
Diğer Alacaklar (UV)
17.6
10.0
14.0
15.8
25.3
60.0%
Finansal Yatırımlar (UV)
197.0
447.9
559.4
510.0
715.9
40.4%
Özkaynak Yön. Değ. Yat.
85.7
63.7
26.6
58.8
70.9
20.6%
Yat. Amaçlı Gayrimenkuller
6.6
5.0
8.7
7.3
4.6
-36.5%
Maddi Duran Varlıklar
128.1
126.4
121.7
115.1
139.0
20.8%
Maddi Olmayan Duran Var.
13.8
9.8
10.7
12.0
23.0
91.6%
Şerefiye
3.9
1.2
1.2
0.0
0.0
A.D.
Ertelenmiş Vergi Varlığı
20.0
20.4
20.7
23.6
28.5
20.5%
Diğer Duran Varlıklar
1.1
0.4
0.4
0.5
12.8
2244.8%
TOPLAM VARLIKLAR
4,162.8 5,971.9 7,474.2 8,049.4 11,366.9
41.2%
2012
Dağılım
91.0%
55.1%
8.3%
26.1%
0.0%
1.0%
0.5%
0.0%
9.0%
0.0%
0.0%
0.2%
6.3%
0.6%
0.0%
1.2%
0.2%
0.0%
0.3%
0.1%
100.0%
Not: 2008 yılında bazı aracı kurumların konsolide verileri dahil edilmiştir.
Kaynak: TSPAKB
Duran Varlıklar
2012’de duran
varlıklar, 1 milyar TL
ile sektör
bilançosunun
%9’unu
oluşturmaktadır.
2011 yılına kıyasla %37 artarak 1 milyar TL’ye çıkan duran
varlıkların bilançodaki payı, bir önceki yıla göre değişmeyerek
%9’da kalmıştır.
Duran varlıkların en önemli kalemini uzun vadeli finansal
yatırımlar oluşturmaktadır. Bilançonun %6’sını oluşturan bu
kalem, 2012’de bir önceki yıla göre 200 milyon TL artarak 716
milyon TL’ye ulaşmıştır. Artışta bir aracı kurumun elindeki hisse
senetlerinin değer artışı etkili olmuştur.
Bir sonraki tabloda aracı kurumların detaylı bilançolarında uzun
vadeli finansal yatırımları sınıflandırılmaktadır. Buna göre, uzun
vadeli finansal yatırımların üçte ikisini hisse senetleri
oluşturmaktadır. Bu tutarın ağırlıklı kısmı iştirak hisselerini
içermektedir.
TSPAKB 97
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Bununla birlikte, bazı aracı kurumlar Takasbank gibi iştirakleri ile
konsolidasyon kapsamındaki iştiraklerini “diğer finansal
yatırımlar” başlığı altında takip etmektedir. 2012 sonu itibariyle
bu kalem uzun vadeli finansal yatırımların %29’u kadardır. Bir
diğer ifadeyle, sektörün uzun vadeli finansal yatırımlarının
neredeyse tamamı iştirak hisse senetlerindedir.
Önemli bir bölümü Borsa İstanbul veya Takasbank’ta teminat
olarak bulundurulan kamu kesimi sabit getirili menkul kıymet
portföyü, özellikle bir aracı kurumun yeni uzun vadeli DİBS alımı
ile 2012 sonu itibariyle 37 milyon TL olmuştur. Bu araçların
toplam portföy içindeki payı ise bir önceki yıla göre 2 puan
artarak %5’e çıkmıştır.
Aracı Kurumların Uzun Vadeli Finansal Yatırımları (Mn. TL)
2011
2012
Yatırım Araçları
2011 2012 Değişim
Dağılım
Dağılım
Hisse Senetleri*
301
467
55.4%
58.9%
65.3%
Kamu SGMK
13
37 177.8%
2.6%
5.2%
Özel SGMK
1
1 -12.4%
0.3%
0.2%
Diğer*
195
210
8.0%
38.2%
29.4%
Toplam
510
716 40.3% 100.0%
100.0%
*: Bazı aracı kurum iştirakleri bu kalemde takip edilmektedir.
Kaynak: TSPAKB
Yükümlülükler
Son beş yıl göz önüne alındığında kısa vadeli yükümlülüklerin
bilanço içindeki payı %48’den %72’ye çıkarken, özkaynakların
payı %52’den %27’ye kadar inmiştir. Uzun vadeli
yükümlülüklerin payı ise %1’de kalmıştır.
Kısa Vadeli Yükümlülükler
2012 yılında kısa vadeli yükümlülükler %57 artarak 8,2 milyar
TL olmuştur. Artışa en önemli katkıyı sağlayan finansal borçlar
5,4 milyar TL’ye yükselmiş, toplam yükümlülüklerin yarısını
oluşturmuştur. Finansal borçlar ağırlıklı olarak Takasbank Para
Piyasasına (TPP) borçlardan oluşmaktadır. 4,7 milyar TL olan bu
borçların 3,6 milyar TL’si iki aracı kuruma aittir. Bu kurumların
finansal tablolarına detaylı bakıldığında, para piyasasından
borçlanıp bu tutarı mevduat, menkul kıymetler, türev ve
kaldıraçlı
işlemler
gibi
çeşitli
yatırım
araçlarında
değerlendirdikleri görülmektedir. Finansal borçların altındaki bir
diğer önemli kalem olan banka kredileri de 100 milyon TL’ye
yaklaşmıştır. Bu kalemin de dörtte üçü iki aracı kuruma aittir.
Kısa vadeli yükümlülüklerin bir diğer önemli kalemi olan ticari
borçlar 2011’e göre %44 artarak 2,5 milyar TL olmuştur. Ticari
borçların 1,8 milyar TL’si müşterilere olan borçlar, 375 milyon
TL’si de Takasbank’a olan borçlardır. Söz konusu hesaplar,
genel olarak kurumların müşteri hesaplarından alıp Takasbank’a
aktaracağı, ya da Takasbank’tan alıp müşteri hesaplarına
aktaracağı tutarları ifade etmektedir. Bu kalemler bilançonun
98 TSPAKB
Aracı kurumların
kısa vadeli
yükümlülükleri %57
artarak 8,2 milyar
TL’ye yükselmiştir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
aktif tarafında yer alan Takasbank ve müşterilerden alacaklar
kalemleriyle paralel olarak çalışmaktadır.
Uzun Vadeli Yükümlülükler
2012 sonu itibariyle uzun vadeli yükümlülükler bir önceki yıla
göre %69 artarak 90 milyon TL olmuştur. Bu yükümlülüklerin
en büyük kalemi, yıllar itibariyle artan, çalışanlara sağlanan
faydalara ilişkin uzun vadeli karşılıklardır. Kıdem tazminatı
karşılıklarını içeren bu kalem 2012’de 38 milyon TL olmuştur.
Aracı Kurum Sektörünün Bilançosu
Mn. TL
Kaynaklar
I. KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (KV)
Diğer Finansal Yük. (KV)
Ticari Borçlar (KV)
Diğer Borçlar (KV)
Ana Faal. Dış. Fin. Faal. Borç. (KV)
Devlet Teşvik ve Yardımları (KV)
Dönem Kârı Vergi Yük.
Borç Karşılıkları (KV)
Çalışanlara Sağ. Fay. İliş. Karş. (KV)
Diğer Yükümlülükler (KV)
Sat. Ama. Elde Tut. Duran Var. İliş. Yük.
II. UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (UV)
Diğer Finansal Yükümlülükler (UV)
Ticari Borçlar (UV)
Diğer Borçlar (UV)
Ana Faal. Dış. Fin. Faal. Borç. (UV)
Devlet Teşvik ve Yardımları (UV)
Borç Karşılıkları (UV)
Çalışanlara Sağ. Fay. İliş. Karş. (UV)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (UV)
III. ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
Ödenmiş Sermaye
Sermaye Düzeltmesi Farkları
Karşılıklı İştirak Ser. Düzelt. (-)
Hisse Senetleri İhraç Primleri
Değer Artış Fonları
Ortak Kontrol Alt. İşl. Bir. Etkisi
Yabancı Para Çevrim Farkları
Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yed.
Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları*
TOPLAM KAYNAKLAR
2008
2009
2010
2011
2012
1,979.7 3,771.9 5,006.1 5,227.4 8,218.6
1,182.6 1,968.6 3,167.1 3,251.3
5,399.8
4.4
11.3
7.4
61.1
89.1
626.3 1,631.1 1,684.6 1,759.0
2,534.4
45.5
45.9
36.3
46.4
69.3
11.5
25.2
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
15.1
14.4
17.1
0.0
0.0
50.3
43.6
17.3
12.7
10.3
0.0
56.2
13.8
28.1
39.1
31.9
20.2
50.2
63.6
4.9
0.0
0.0
33.0
23.9
33.3
47.4
42.5
53.1
89.5
5.1
3.9
3.6
3.7
17.8
0.0
0.0
0.1
0.1
0.0
0.1
3.8
0.0
0.0
0.0
0.3
0.4
0.2
0.4
3.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.8
0.0
0.0
0.0
8.8
19.9
28.4
28.6
35.6
37.9
7.0
10.7
9.7
8.2
21.2
0.0
0.2
0.3
5.0
0.7
2,149.7 2,152.6 2,425.6 2,769.0 3,058.9
1,969.9 2,152.6 2,425.6 2,769.0
3,058.9
1,019.5 1,030.0 1,222.2 1,440.6
1,626.9
349.9
318.5
314.7
297.8
292.3
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
40.7
40.7
0.0
6.2
8.2
31.3
119.9
158.6
151.7
295.5
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
-0.3
0.0
-0.2
-0.1
-0.1
148.7
135.5
155.9
195.3
274.0
199.4
191.2
207.5
263.7
287.3
180.7
316.9
366.8
413.7
274.8
179.8
4,162.8 5,971.9 7,474.2 8,049.4 11,366.9
2012/2011
2012
Değişim Dağılım
57.2% 72.3%
66.1%
47.5%
45.9%
0.8%
44.1%
22.3%
49.5%
0.6%
0.0%
0.0%
A.D.
0.0%
A.D.
0.0%
-18.2%
0.1%
103.9%
0.2%
26.7%
0.6%
-27.6%
0.2%
68.6%
0.8%
380.1%
0.2%
-53.0%
0.0%
0.8%
0.0%
574.1%
0.0%
A.D.
0.0%
A.D.
0.0%
A.D.
0.1%
6.4%
0.3%
157.3%
0.2%
-85.1%
0.0%
10.5% 26.9%
10.5%
26.9%
12.9%
14.3%
-1.9%
2.6%
A.D.
0.0%
31.6%
0.1%
94.8%
2.6%
A.D.
0.0%
1.0%
0.0%
40.3%
2.4%
8.9%
2.5%
-33.6%
2.4%
A.D.
0.0%
41.2% 100.0%
*2008 yılında bazı aracı kurumların konsolide verileri dahil edilmiştir.
Kaynak: TSPAKB
TSPAKB 99
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
2011’de 4 milyon TL olan uzun vadeli finansal borçlar 2012’de
18 milyon TL’ye ulaşmıştır. Artışta bir aracı kurumun 2012’de
yaptığı uzun vadeli finansal kiralama işlemi etkili olmuştur.
Özkaynaklar
2008 yılında toplam yükümlülükler içinde %52 olan
özkaynakların payı, para piyasasına olan borçlardaki artışla
beraber azalmış ve 2012 sonunda %27’ye kadar inmiştir. Bir
önceki yıla kıyasla %11 artış gösteren özkaynaklar, 2012
sonunda 3 milyar TL seviyesindedir.
2012 sonunda, 1,6 milyar TL ile ödenmiş sermaye,
özkaynakların yarısını oluşturmuştur. Ödenmiş sermayeden
kaynaklanan enflasyon düzeltmesi farkları ise aynı dönem
sonunda 292 milyon TL’dir.
2011 yılının ilk çeyreğinde bedelli sermaye artırımı yapan Euro
Yatırım Menkul Değerler A.Ş., 2011 yılının ilk yarısında halka arz
edilen Global Menkul Değerler A.Ş. ve 2012 yılının ilk çeyreğinde
halka arz edilen Osmanlı Menkul Değerler A.Ş.nin toplamda 8,2
milyon TL hisse senedi ihraç primi bulunmaktadır.
Değer artış fonları, doğrudan gelir tablosuyla ilişkilendirilemeyip
özkaynağa aktarılan tutarları ifade etmektedir. Bu tutar 2012
sonu itibariyle iki kat artarak 296 milyon TL’ye çıkmıştır. Bu
tutarın %60’ı bir aracı kuruma, %25’i de bir diğer aracı kuruma
ait olup, söz konusu tutarlar kurumların iştiraklerinin
değerlemesinden kaynaklanan tutarları yansıtmaktadır.
Yaşanan küresel finansal krizin etkisiyle, sektörün net dönem
kârı 2008 yılında 181 milyon TL’ye inmiş, devam eden yıllarda
toparlamaya başlamış, 2011 yılında 414 milyon TL’ye
yükselmiştir. Ancak, ileride de değinileceği üzere, 2012’de
sektör kârı %34 düşerek 275 milyon TL’ye gerilemiştir.
Tabloda yer alan azınlık payları, konsolide edilen şirketlerin
kuruma ait olmayan özkaynaklarını ifade etmektedir. 2008
yılında bazı aracı kurumların konsolide finansal verileri
bulunduğundan bu kaleme yer verilmiştir. 2009 yılından itibaren
sunulan finansal tablolar “solo” verileri içerdiği için bu kalemde
bir tutar yer almamaktadır.
Sonuç
Aracı kurumlar 2012 yılında toplam varlıklarını bir önceki yıla
göre %41 artırarak 11 milyar TL’ye çıkarmıştır. 2008 yılında
toplam varlıklar 4 milyar TL’ydi. Sektör bilançosunun yarısından
fazlası (%55) aracı kurumların kendi hesaplarına yaptıkları
mevduat, ters repo ve para piyasasını içeren nakit ve nakit
benzeri varlıklardan oluşmaktadır. Son yıllarda bu kalemdeki
hızlı artış, toplam varlıklarındaki artışta etkili olmuştur.
Yükümlülükler tarafında ise büyük bir kısmı para piyasasına
100 TSPAKB
Aracı kurumların
para piyasasından
borçlanarak elde
ettikleri kaynağı,
çeşitli yatırım
araçlarında
değerlendirdikleri
görülmektedir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
borçları ifade eden kısa vadeli finansal borçlar yıllar içinde
bilançodaki payını artırmıştır. Detaylı finansal tablolar,
kurumların para piyasasından borçlanarak bu tutarın mevduat,
menkul kıymetler, türev ve kaldıraçlı işlemler gibi çeşitli yatırım
araçlarında değerlendirdiklerini göstermektedir. Yıllar içinde kısa
vadeli yükümlüklerdeki artışla bilançodaki payı %27’ye inen
özkaynaklar 2012 sonu itibariyle 3 milyar TL olup, bu tutarın
yaklaşık yarısını ödenmiş sermaye oluşturmuştur.
Aracı kurumların
2012 yılındaki
toplam gelirleri %3
düşerek 1,1 milyar
TL olmuştur.
Gelir Tablosu Analizi
Sektörün toplam gelirlerine beş yıllık perspektifle bakıldığında
krizin etkisiyle 2008 yılında 861 milyon TL olan toplam gelirlerin,
devam eden yıllarda piyasalardaki iyileşmeyle toparlandığı
görülmektedir. 2012 yılında ise büyüme durmuş, aracı
kurumların toplam gelirleri bir önceki yıla göre %3 gerileyerek
1,1 milyar TL olmuştur.
Aracı Kurum Sektörünün Gelir Tablosu
Mn. TL
2008
2009
2010
2011
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER
123,277.5
98,719.5 152,543.1 142,988.6
Satış Gelirleri (net)
-122,646.1 -98,060.2 -151,575.8 -141,984.7
Satışların Maliyeti (-)
631.3
659.3
967.3
1,003.9
Ticari Faal. Brüt Kar/Zarar
243.1
237.5
128.3
155.9
Faiz, Ücret, Prim, Kom. ve Diğ. Gel.
-13.0
-20.6
-0.1
0.0
Faiz, Ücret, Prim, Komi. ve Diğ. Gid.
230.1
216.9
128.2
155.9
Ana Faal. Dış. Fin. Faal. Brüt K/Z
861.4
876.3
1,095.5
1,159.8
BRÜT KAR/ZARAR
-86.0
-81.0
-100.1
-102.7
Pazarlama, Satış ve Dağ. Gid.
-737.9
-656.9
-747.1
-842.3
Genel Yönetim Giderleri (-)
-0.4
-0.2
-0.4
-0.6
Araştırma ve Geliştirme Gid.
72.7
68.0
29.7
103.9
Diğer Faaliyet Gelirleri
-37.0
-18.4
-15.1
-14.0
Diğer Faaliyet Giderleri
72.7
187.8
262.5
304.1
FAALİYET KARI/ZARARI
-0.2
7.0
2.4
0.4
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
260.3
260.0
326.1
449.5
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
-90.4
-72.9
-145.8
-262.4
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler
242.3
382.0
445.2
491.5
SÜR. FAAL. VERGİ ÖNCESİ K/Z
-64.5
-65.6
-78.4
-79.6
Sür. Faal. Vergi Gelir/Gideri
-68.3
-67.0
-82.5
-83.9
Dönem Vergi Gelir/Gideri
3.8
1.3
4.2
4.3
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
177.8
316.3
366.8
412.0
SÜR. FAAL. DÖNEM K/Z
DURDURULAN FAALİYETLER
-0.8
0.6
0.0
1.7
Dur. Faal. Vergi Sonrası Dönem K/Z
177.0
316.9
366.8
413.7
DÖNEM KARI/ZARARI
-3.6
Azınlık Payları*
180.7
316.9
366.8
413.7
Ana Ortaklık Payları
*2008 yılında bazı aracı kurumların konsolide verileri dahil edilmiştir.
Kaynak: TSPAKB
2012/
2011
2012
2012 Değişim Dağılım
136,398.2
-4.6%
A.D.
-135,483.5
-4.6%
A.D.
914.7
-8.9% 81.2%
224.6
44.0%
19.9%
-12.4 34768.4%
-1.1%
212.1
36.1% 18.8%
1,126.8
-2.8% 100.0%
-107.3
4.5%
-9.5%
-931.0
10.5% -82.6%
-0.6
-2.2%
-0.1%
48.3
-53.5%
4.3%
-22.5
60.4%
-2.0%
113.8 -62.6% 10.1%
12.9 3293.6%
1.1%
522.8
16.3%
46.4%
-316.6
20.7% -28.1%
333.0 -32.3% 29.5%
-58.6 -26.3%
-5.2%
-62.9
-25.0%
-5.6%
4.3
-1.0%
0.4%
274.3 -33.4% 24.3%
0.4
274.8
274.8
-76.1%
-33.6%
-25.1%
Daha önce belirtildiği gibi, Birliğimiz aracı kurumların özet mali
tablolarının yanı sıra detaylı verilerini de derlemektedir.
Dipnotlar esas alınarak oluşturulan tablolar, uygulama birliği
sağlaması açısından aracı kurumların verilerini daha sağlıklı bir
biçimde göstermektedir. Bu nedenle ilerleyen sayfalarda yer
TSPAKB 101
0.0%
24.4%
24.4%
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
alan tablolardaki gelir ve gider dağılımı analizleri, dipnotlardan
derlenen rakamlar dikkate alınarak yapılmıştır.
Değişik uygulamalar dolayısıyla, gelir tablosu ve dipnotlar
arasında ufak farklar bulunmaktadır. Örneğin, özet gelir
tablosunda toplam gelirler (brüt kâr) 1.128,4 milyon TL iken,
dipnotlar esas alınarak oluşturulan “Gelir Dağılımı” başlıklı
tabloda bu tutar 1.129,8 milyon TL’dir.
Diğer taraftan, konsolide finansal tablo hazırlayan aracı
kurumların sermaye piyasası dışında finans sektöründe faaliyet
gösteren (faktoring, sigorta şirketi gibi) iştiraklerinin faiz, ücret,
prim ve komisyon gibi gelirleri/giderleri “Ana Faaliyet Konusu
Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar”
kaleminde takip edilmelidir. Ancak bazı kurumların, farklı
yorumlamalar sebebiyle, gelir tablosunda bazı hizmet gelirlerini
bu kalem altında takip ettiği görülmüştür. 2012 itibariyle özet
gelir tablosunda 212 milyon TL olan bu gelirler, detay tablolarda
“hizmet gelirleri” ile “esas faaliyetlerden diğer gelirler” altında
gösterilmiştir.
Gelir Dağılımı
Bu bölümde aracı kurum finansal tablo dipnotları esas alınarak
sektörün gelir dağılımı incelenmektedir. Aracı kurumların en
önemli gelir kaynağı daha önceki yıllarda olduğu gibi komisyon
gelirleridir. Bununla birlikte, 2008 yılında toplam gelirlerin üçte
ikisini oluşturan bu gelirlerin toplam içindeki payı 2012 yılında
kurum portföyü kazancındaki artışın etkisiyle %50’ye inmiştir.
Gelir Dağılımı (Bin TL)
Komisyon Gelirleri
Hizmet Gelirleri
Kurum Portföyü K/Z
Diğer Gelirler
Toplam
Kaynak: TSPAKB
2011
2012
701,874
563,637
239,596
218,698
52,650
252,413
166,586
93,578
1,160,706 1,128,327
2011
2012
Değişim Dağılım Dağılım
-19.7%
60.5%
50.0%
-8.7%
20.6%
19.4%
379.4%
4.5%
22.4%
-43.8%
14.4%
8.3%
-2.8% 100.0% 100.0%
2012 yılında kurum portföyüne yapılan işlemlerden elde edilen
gelirler 5 kata yakın artarak 252 milyon TL’ye çıkmıştır. Artışta,
kaldıraçlı ve türev işlemlerinden elde edilen kâr önemli
olmuştur. Böylece bu kalem daha önceki yıllarda toplam
gelirlerin %4-5’ini oluştururken, 2012’deki payı %22’ye
çıkmıştır.
Aynı dönemde 219 milyon TL olan hizmet gelirleri, toplam
gelirler içindeki beşte birlik payını korumuştur. Diğer gelirler ise
yarı yarıya azalarak 94 milyon TL’ye inmiştir.
102 TSPAKB
Hisse senedi ve
vadeli işlem aracılık
komisyonları, işlem
hacimlerinden
daha fazla
daralmıştır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Komisyon Gelirleri
Aracı kurumların hisse senedi, vadeli işlem sözleşmeleri ve
SGMK gibi yatırım araçlarının alım-satımına aracılık ederken elde
ettikleri komisyonlardan, müşterilere ve acentelere ödenen
komisyon iadelerinin düşülmesiyle net komisyon gelirleri
hesaplanmaktadır. Bu gelirler bir önceki yıl sonuna göre işlem
hacimlerindeki gerilemeyle %20 azalarak 564 milyon TL’ye
inmiştir.
2012’de hisse senedi işlem hacmi bir önceki seneye göre %10
azalırken, bu işlemlerden elde edilen gelirler %22 gerilemiş ve
444 milyon TL’ye inmiştir.
Bu durum sektörün hisse senedi komisyon oranlarındaki azalışa
işaret etmektedir. Nitekim, hisse senedi komisyon gelirlerini
aracı kurumların müşterileri için yaptıkları hisse senedi işlem
hacmine bölerek, sektörde geçerli olan ortalama efektif
komisyon oranına ulaşılabilmektedir. 2012 yılında, aracı kurum
müşterilerinin hisse senedi işlem hacmi 1,2 trilyon TL’dir. Bu
rakam aracı kurumların işlem hacminden kurum portföyü
işlemleri düşülerek hesaplanmıştır. Aynı dönemde hisse senedi
komisyon gelirleri ise 444 milyon TL’dir. Bu durumda sektörün
ortalama efektif komisyon oranı %0,038’dir (yüzbinde 38).
2008’de %0,060 olan bu oran, 2011’de %0,043’e inmişti. Öte
yandan, hesaplanan efektif hisse senedi komisyon oranı
yatırımcılardan tahsil edilen komisyon oranı olarak değil, aracı
kuruma kalan pay olarak değerlendirilmelidir.
Komisyon Gelirleri (Bin TL)
Hisse Senedi
Vadeli İşlem
SGMK
Yabancı Menkul Kıymet
Kaldıraçlı İşlem
Toplam
2011
567,491
121,077
12,553
752
0
701,874
2012
444,216
107,839
11,009
435
138
563,637
Değişim
-21.7%
-10.9%
-12.3%
-42.2%
A.D.
-19.7%
2011
Dağılım
80.9%
17.3%
1.8%
0.1%
0.0%
100.0%
2012
Dağılım
78.8%
19.1%
2.0%
0.1%
0.0%
100.0%
Kaynak: TSPAKB
VOB işlemleri
aracılık komisyon
oranı, hisse senedi
komisyon
oranından düşüktür.
Komisyon gelirlerinin diğer önemli bileşeni vadeli işlemlerden
elde edilen komisyondur. Kuruluşunu izleyen ilk yıllarda işlem
hacimlerindeki hızlı yükselişlere paralel olarak türev araçlardan
elde edilen komisyonlardaki artış, son dönemde hız kesmiştir.
2012 yılında ilk defa gerileyen VOB işlemlerine (%5) paralel
olarak bu işlemlerden elde edilen gelirler %11 azalarak 108
milyon TL’ye gerilemiştir. VOB komisyonları 2012 yılında toplam
komisyon gelirlerinin beşte birini oluşturmuştur. Toplam VOB
komisyon gelirlerinin üçte birini iki aracı kurum elde etmiştir. Bu
iki aracı kurumun toplam işlemlerdeki payı ise %18’dir. Hisse
senedi komisyonlarında ise ilk iki aracı kurumun payı %14 olup,
yoğunlaşmanın daha az olması dikkat çekmektedir.
TSPAKB 103
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Hisse senedine benzer şekilde VOB işlemlerine dair efektif
komisyon oranını hesaplamak da mümkündür. Yıl içerisinde 629
milyar TL’lik müşteri VOB işlemine karşılık 108 milyon TL’lik
komisyon geliri elde edilmiştir. Sektörün VOB işlemleri için
efektif komisyon oranı 2012’de %0,017 (yüzbinde 17) olarak
hesaplanmıştır. 2008’de %0,032 olan bu oran 2011’de ise
%0,018’e inmişti. Efektif VOB komisyon oranı, hisse senedi
komisyon oranından düşüktür.
Aracı kurumlar SGMK işlemlerinden 11 milyon TL, yabancı
menkul kıymet işlemlerinden ise 435.000 TL komisyon geliri
elde etmiştir.
2011 yılında kaldıraçlı işlemlere başlayan aracı kurumlar, bu
işlemlerden elde ettikleri gelirleri genellikle kurum portföyüne
yapılan işlemlerden elde edilen gelirlerde göstermektedir. 2012
yılında bir aracı kurum, bu işlemlerden 138.000 TL’lik net
komisyon geliri elde etmiştir.
Hizmet Gelirleri
Sektörün bir diğer önemli gelir grubu olan hizmet gelirleri, varlık
yönetimi, kurumsal finansman ve danışmanlık gibi faaliyetlerden
elde edilen gelirleri içermektedir. Bu gelirler, 2012 yılında %9
azalarak 219 milyon TL’ye inmiştir.
Hizmet Gelirleri (Bin TL)
Kurumsal Finansman Gelirleri
Varlık Yönetimi Gelirleri
Diğer Komisyon ve Gelirler
Toplam
Kaynak: TSPAKB
2011
96,269
61,407
81,920
239,596
2011
2012
2012 Değişim Dağılım Dağılım
103,603
7.6%
40.2% 47.4%
43,981
-28.4%
25.6% 20.1%
71,114
-13.2%
34.2% 32.5%
218,698
-8.7% 100.0% 100.0%
“Yatırım Kuruluşlarının Faaliyetleri” bölümünde de incelendiği
üzere aracı kurumların kurumsal finansman faaliyetlerinde
yaşanan hareketlilik, gelir tablolarına da yansımıştır. 104 milyon
TL’ye yükselen kurumsal finansman gelirleri, toplam hizmet
gelirlerinin yaklaşık yarısını oluşturmuştur.
2011 yılında 39 aracı kurum kurumsal finansman geliri elde
ederken bu sayı 2012’de 37’ye inmiştir. Tek bir aracı kurum ise
bu gelirlerin üçte birini üretmiştir.
Özellikle Halkbank’ın ikincil halka arzıyla, halka arz işlemlerinin
arttığı 2012 yılında sektörün halka arz komisyon gelirleri %35
artarak 47 milyon TL’ye çıkmıştır. 33 aracı kurumun gelir
yarattığı bu faaliyetlerde ilk iki aracı kurum toplam halka arz
gelirlerinin %40’ını oluşturmuştur.
İşletme satın alma ve birleşme faaliyetleri bu grupta bir diğer
önemli gelir olup, “Yatırım Kuruluşlarının Faaliyetleri”
104 TSPAKB
Kurumsal finansman
gelirleri toplam
hizmet gelirlerinin
yarısını
oluşturmuştur.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
bölümünde de incelendiği üzere 2011 yılında 23 proje
tamamlanırken, 2012’de bu sayı 16’ya inmiştir. Bu işlemlerden
elde edilen gelirler de %15 azalarak 39 milyon TL’ye
gerilemiştir. 2011’de 5 aracı kurum, 2012’de 8 aracı kurum satın
alma-birleşme projelerinden gelir yaratmıştır. 2012’de toplam
gelirlerin %84’ü tek bir aracı kuruma aittir.
Kurumsal Finansman Gelirleri (Bin TL)
2011
Halka Arz
34,809
Satın Alma-Birleşme
45,370
Sermaye Art.-Temettü Dağ.
2,664
Diğer Danışmanlık
13,426
Toplam
96,269
Kaynak: TSPAKB
2012
46,927
38,808
3,644
14,224
103,603
Değişim
34.8%
-14.5%
36.8%
5.9%
7.6%
2011
Dağılım
36.2%
47.1%
2.8%
13.9%
100.0%
2012
Dağılım
45.3%
37.5%
3.5%
13.7%
100.0%
Hizmet gelirlerine geri dönersek, varlık yönetimi gelirleri hizmet
gelirlerinde bir diğer önemli kalemdir. Aracı kurumların
faaliyetlerinin incelendiği bir önceki bölümden de hatırlanacağı
üzere, karşılaştırılan dönemlerde aracı kurumlarca yönetilen
portföy tutarı %8 büyümüştür. Ancak 44 aracı kurumun gelir
yarattığı portföy yönetimi ve yatırım fonlarından elde edilen
komisyonlar bir önceki yıla göre %28 düşerek 44 milyon TL’ye
inmiştir. Bu kalemdeki düşüşte Sermaye Piyasası Kurulunun
2011 yılından itibaren portföy yönetim ücretlerine uyguladığı
sınırlamanın etkili olduğu düşünülmektedir. 2011 yılında yatırım
fonlarına uygulanan azami yönetim ücreti yüzbinde on olarak
belirlenmişti. Bu üst sınır 2012 yılı için fon türleri itibariyle, likit
fonlar için yüzbinde üçe, kısa vadeli tahvil ve bono fonları,
endeks fonlar, koruma amaçlı ve garantili fonlar için ise
yüzbinde altıya indirilmiştir.
Kurum portföyü
işlemlerinden elde
edilen gelirler 5 kata
yakın artarak 252
milyon TL’ye
ulaşmıştır.
Hizmet gelirlerinin bir diğer kalemi olan diğer komisyon ve
gelirler başlığı altında, aracı kurumların EFT, virman, saklama
ücretleri gibi işlemlerden elde ettikleri komisyonlar ile diğer
danışmanlık gelirleri yer almaktadır. Bu gelirler önceki yıla göre
%13 azalmış, 71 milyon TL olmuştur. Bu gelirlerin yaklaşık yarısı
yabancı sermayeli üç aracı kurumun yurtdışındaki ana şirket
grubuna sunduğu danışmanlık hizmetlerini kapsamaktadır.
Kurum Portföyü Kâr/Zararı
Sektör gelirlerinin %22’sini kurum portföyüne yapılan menkul
kıymet alım-satımı ile kaldıraçlı ve türev işlem kâr/zararları
oluşturmaktadır. 2012 yılında bu işlemlerden elde edilen kâr,
türev ve kaldıraçlı işlem kazançlarındaki çıkışla, bir önceki yıla
göre 5 kata yakın artarak 252 milyon TL’ye yükselmiştir.
2011 yılında başlayan kaldıraçlı işlemlerden aracı kurumlar 113
milyon TL kâr yaratmıştır. 2012 yılında 2,4 trilyon TL’ye ulaşan
kaldıraçlı işlemler hem hisse senedi hem de işlem hacimlerinin
üzerindedir. Bu işlemler, 2012’de aracı kurumların kendi
TSPAKB 105
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
portföyüne yaptıkları işlemlerden en fazla gelir yaratan yatırım
aracı olmuştur. Söz konusu kâr 20 aracı kurum tarafından
paylaşılmıştır. Toplam kârın üçte birinden fazlası işlemlerde
yalnızca %8 paya sahip olan bir aracı kurumca elde edilmiştir.
Kâr sıralamasında ikinci sırada yer alan aracı kurum, toplam
gelirin dörtte birini yaratmıştır.
Kurum Portföyü Kâr/Zararları
2011
Kaldıraçlı İşlemler
15,276
Vadeli İşlemler
16,768
Yatırım Fonları
-2,163
DİBS
4,431
Yabancı Menkul Kıymet 9,096
Diğer Menkul Kıymetler 8,742
Hisse Senetleri
968
Özel SGMK
-468
Toplam
52,650
Kaynak: TSPAKB
2012
113,338
97,979
18,448
14,055
5,826
3,293
-167
-358
252,413
Değişim
642.0%
484.3%
A.D.
217.2%
-35.9%
-62.3%
A.D.
-23.4%
379.4%
2011
Dağılım
29.0%
31.8%
-4.1%
8.4%
17.3%
16.6%
1.8%
-0.9%
100.0%
2012
Dağılım
44.9%
38.8%
7.3%
5.6%
2.3%
1.3%
-0.1%
-0.1%
100.0%
Kurumların kendi portföyleri için yaptıkları türev işlemlerinden
elde ettikleri kâr da 6 katına çıkarak 98 milyon TL’ye
yükselmiştir. 25 aracı kurumun mali tablolarında türev
işlemlerinden kâr/zarar yer alırken, bir aracı kurum tek başına
bu işlemlerden 100 milyon TL’nin üzerinde kazanç sağlamıştır.
Bir diğer ifadeyle, diğer 24 aracı kurum toplamda zarar etmiştir.
En yüksek zarar eden kurumun zararı 2,5 milyon TL’dir.
Bir önceki sene yatırım fonu alım satımından zarar yazan sektör,
2012’de bu işlemlerden 18 milyon TL kâr üretmiştir. Kazancın
büyük bir kısmı tek bir aracı kuruma aittir. Kamu tahvillerinden
elde edilen kazanç da 14 milyon TL’ye yükselmiştir.
Tamamına yakını bir aracı kuruma ait olan ve genellikle
eurobond işlemlerini içeren yabancı menkul kıymetlerden elde
edilen kâr 6 milyon TL’dir.
Varant, kira sertifikaları gibi işlemleri yansıtan diğer menkul
kıymet alım satımından elde edilen kazanç da 9 milyon TL’den 3
milyon TL’ye inmiştir. Her iki senede de kârın tamamına yakını
tek bir aracı kuruma aittir.
Endeksin yükseldiği ve özel sektör borçlanma araçları
piyasasının büyüdüğü 2012 yılında kurumlar hem hisse senedi
hem de özel sektör tahvili işlemlerinden zarar kaydetmiştir.
Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler
Esas
faaliyetlerden
diğer
gelirler,
aracı
kurumların
müşterilerinden aldıkları faizler ile diğer esas faaliyet gelirlerini
kapsamaktadır. Diğer gelirlerdeki azalışla bu kalem %44
düşerek 94 milyon TL’ye inmiştir.
106 TSPAKB
Kredili işlemlerden
elde edilen faiz
gelirleri 2012’de %10
artarak 153 milyon
TL’ye çıkmıştır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Aracı kurumların faaliyetlerinin incelendiği bir önceki bölümde
de değinildiği gibi, aracı kurumların 2012 sonunda hisse
senetleri için kullandırdıkları kredi hacmi %28 artmıştır. Kredili
işlem gelirlerini de içeren müşterilerden alınan faiz gelirleri ise
yıl içinde %10 artarak 153 milyon TL’ye ulaşmıştır. Gelirlerin
dörtte biri iki aracı kuruma aittir.
Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler (Bin TL)
2011
Müşterilerden Alınan Faiz Gelirleri
139,198
Diğer Esas Faaliyet Gelirleri
27,388
Toplam
166,586
Kaynak: TSPAKB
2012
152,585
-59,007
93,578
Değişim
9.6%
A.D.
-43.8%
2011
Dağılım
83.6%
16.4%
100.0%
2012
Dağılım
163.1%
-63.1%
100.0%
Diğer esas faaliyet gelirleri altında, bir aracı kurum kendi
portföyüne yaptığı işlemleri finanse etmek için borçlandığı
tutarın net faiz giderini muhasebeleştirmektedir. Söz konusu
aracı kurum bir önceki sene net faiz geliri elde etmişken
2012’de gider kaydetmiştir.
Gider Dağılımı
Aracı kurumların
operasyonel
giderleri %10 artarak
1 milyar TL’ye
çıkmıştır.
Sektörün operasyonel giderleri 2012 sonunda %10 artarak 1
milyar TL’ye çıkmıştır.
Sektör giderlerinin %10’unu oluşturan pazarlama, satış ve
araştırma-geliştirme giderleri %4 artarak 108 milyon TL’ye
çıkmıştır. Bu grupta yer alan ve hisse senedi, SGMK, Takasbank
Para Piyasası işlem payları ile takas ve saklama giderlerini temsil
eden işlem payları, işlem hacimlerindeki düşüşle birlikte %4
azalmış ve 69 milyon TL’ye inmiştir. Bu grup içinde VOB işlem
paylarının (29 milyon TL), hisse senedi işlem paylarının (15
milyon TL) yaklaşık iki katı olması dikkat çekmektedir.
Gider Dağılımı (Bin TL)
Pazarlama, Satış, Ar-Ge Giderleri
İşlem Payları
Diğer Pazarlama, Satış, Ar-Ge Giderleri
Genel Yönetim Giderleri
Personel Giderleri
Vergi, Resim ve Harç Giderleri
Komisyon ve Diğer Hizmet Giderleri
Amortisman Giderleri
Üyelik Aidat, Gider ve Katkı Payları
İtfa Payları
Diğer Genel Yönetim Giderleri
Toplam
Kaynak: TSPAKB
2011
103,609
71,663
31,946
842,286
500,962
24,141
3,212
9,576
28,335
39,231
236,828
945,895
2011
2012 Değişim Dağılım
107,963
4.2%
11.0%
69,048
-3.6%
7.6%
38,916
21.8%
3.4%
931,121
10.5%
89.0%
553,695
10.5%
53.0%
25,785
6.8%
2.6%
3,534
10.0%
0.3%
9,342
-2.4%
1.0%
30,893
9.0%
3.0%
44,495
13.4%
4.1%
263,377
11.2%
25.0%
1,039,084
9.9% 100.0%
2012
Dağılım
10.4%
6.6%
3.7%
89.6%
53.3%
2.5%
0.3%
0.9%
3.0%
4.3%
25.3%
100.0%
Faaliyet giderlerinin %53’ünü personelle ilgili giderler
oluşturmaktadır. 2012 yılında sektörde çalışan sayısının
TSPAKB 107
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
artmasına paralel olarak, personel giderleri %11 artarak 554
milyon TL’ye yükselmiştir. Bu giderlere, ücretlerin yanı sıra,
çalışanlarla ilgili sigorta, servis, yemek, özel sağlık sigortası gibi
yan ödeme ve giderler de dahildir.
Sektörde ortalama çalışan sayısı 2011’de 5.053 iken, 2012’de
5.173’e çıkmıştır. Personel giderlerinin ortalama personel
sayısına bölünmesiyle bir çalışanın aylık ortalama maliyeti
hesaplanabilmektedir. 2011 yılında bu tutar 8.262 TL iken, 2012
yılında %8 artış ile 8.920 TL’ye yükselmiştir.
Kârlılık
Karşılaştırılan dönemlerde artan işlem hacimlerine karşın, aracı
kurumların en önemli gelir kaynağını oluşturan komisyon
gelirleri hem işlem hacimlerinin hem de komisyon oranlarının
düşmesiyle %20 azalarak 564 milyon TL’ye inmiştir.
Aracı kurumların kendi portföylerine yaptıkları işlemlerden
kaydettikleri kazanç, türev ve kaldıraçlı işlemlerden elde edilen
yüksek gelirler sayesinde bir önceki yıla göre 5 kata yakın
artarak 252 milyon TL’ye çıkmıştır. Aracı kurumlar 2011 yılında
kaldıraçlı işlemlere başlamıştı. Sektör, bu işlemlerden bir yılda
113 milyon TL gelir elde etmiştir. Benzer şekilde türev
işlemlerinden gelirler 98 milyon TL’ye yükselmiştir. Bununla
birlikte her iki işlemden elde edilen gelirde aracı kurumlar
arasındaki yoğunlaşma yüksek olmuştur.
Gelir dağılımında bir diğer önemli kalem olan hizmet gelirleri,
2011 yılına göre %9 azalmış 219 milyon TL’ye inmiştir. Azalış,
varlık yönetimi ve diğer esas faaliyet gelirlerindeki düşüşten
kaynaklanmaktadır. Öte yandan, halka arz işlemlerinden elde
edilen gelirlerin artışına bağlı olarak kurumsal finansman
gelirleri yükselmiştir.
Neticede, komisyon ve hizmet gelirlerindeki düşüşe rağmen,
kurum portföyüne yapılan işlemlerdeki hızlı artış toplam
gelirlerdeki düşüşün sınırlı kalmasını sağlamıştır. Aracı kurum
sektörünün gelir tablosuna bakıldığında, 2008 yılından itibaren
yükselişine devam eden ve toplam gelirleri yansıtan brüt kâr
2011 yılına kıyasla %3 azalarak 1,1 milyar TL’de kalmıştır.
Sektörün toplam giderleri bir yıl içinde %10 artarak 1 milyar
TL’ye çıkmıştır. Toplam giderlerin yarısından fazlası personel
giderlerine aittir.
Karşılaştırılan dönemlerde sektörün diğer faaliyetlerden net
gelirleri de 90 milyon TL’den 26 milyon TL’ye inmiştir. 2011
yılında bir aracı kurum gayrimenkul satışından önemli gelir elde
etmişken, 2012 yılında benzer bir gelir kaydedilmemiştir. Sonuç
olarak, sektörün toplam faaliyet kârı %63 azalarak 114 milyon
TL’ye inmiştir.
108 TSPAKB
Sektörün aracılık
komisyon ve hizmet
gelirleri azalırken,
kurum portföyü
işlemlerinden
kazançlar artmıştır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Aracı kurum
sektörünün 2012 yılı
net dönem kârı %34
daralarak 275
milyon TL’ye inmiştir.
Aracı kurumların konsolidasyon kapsamına dahil olmayan ve
özkaynak yöntemiyle değerlenen iştiraklerinden elde ettikleri
kâr/zararı yansıtan iştirak kâr/zararlarından paylar kalemi 13
milyon TL’ye çıkmıştır. Bu kalemin %88’i iki aracı kuruma aittir.
Esas faaliyet dışı finansal gelirler ve giderler sırasıyla 524 milyon
TL ve 320 milyon TL’dir. Bu kalemlerin önemli bir kısmı üç aracı
kurumun swap ve arbitraj işlemlerinden elde ettiği net kazancı
yansıtmaktadır. Bu gelirler bir önceki döneme göre %9
artmıştır.
Gelirlerin azalırken giderlerin arttığı 2012 yılında, kurumların
vergi öncesi dönem kârı %32 azalarak 333 milyon TL’ye
inmiştir. Vergi giderleri düşüldüğünde 2012 yılında sektörün
dönem kârı bir önceki yıla göre %34 azalarak 275 milyon TL’ye
gerilemiştir.
Aracı Kurumların Kâr Dağılımı
2011
Kâr Eden Kurum Sayısı
60
Zarar Eden Kurum Sayısı
33
Kâr Toplamı (Mn.TL)
444
Zarar Toplamı (Mn. TL)
-30
Net Dönem Kârı
414
Kaynak: TSPAKB
2012 Değişim
51
-15%
46
39%
342
-23%
-67
123%
275
-34%
Karşılaştırılan dönemler arasında zarar eden kurum sayısının
33’den 46’ya çıkmış olması dikkat çekmektedir. Buna ek olarak
kâr eden kurumların toplam kârı %23 azalırken, zarar eden
kurumların toplam zararı 2011’e göre iki katına çıkmıştır.
2012’de en fazla kâr eden kurumun net kârı 77 milyon TL iken,
en fazla zarar eden kurum 13 milyon TL zarar kaydetmiştir.
Özsermaye Kârlılık Oranı ve Hisse Başına Kazanç
2011
2012
Son 12 Ay Net Dönem Kârı (Mn. TL)
413.7
274.8
Ortalama Özsermaye (Mn. TL)
2,597.3 2,932.0
Özsermaye Kârlılık Oranı
15.9%
9.4%
Ödenmiş Sermaye (Mn. TL)
1,440.6 1,626.9
Hisse Başına Kazanç (TL)
0.29
0.17
Kaynak: TSPAKB
2011 sonu itibariyle %16 olan
artan özsermaye ve düşüş
itibariyle %9’a gerilemiştir.
başına kazancı karşılaştırılan
0.17 TL’ye düşmüştür.
Değişim
-33.6%
12.9%
-41.2%
12.9%
-41.2%
sektörün özsermaye kârlılık oranı,
gösteren kârlılık sonucu, 2012
Benzer şekilde, sektörün hisse
dönemler arasında 0.29 TL’den
TSPAKB 109
YATIRIMCILAR
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Yatırımcılar
Bu bölümde önce yurtiçindeki tasarruflar değerlendirilecektir.
Ardından, hisse senedi yatırımcılarına ilişkin veriler incelenecek,
yabancı yatırımcılarla ilgili veriler detaylı olarak ele alınacaktır.
Özel sektör borçlanma senetleri, varant, varlığa dayalı menkul
kıymet (VDMK) ve varlık teminatlı menkul kıymet (VTMK)
yatırımcılarının profilinin ele alınmasını takiben, yatırım fonu ve
emeklilik yatırım fonu yatırımcılarına ait bilgilere yer verilecektir.
Yatırım Tercihleri
Toplam yurtiçi tasarruflar, 2012 sonu itibariyle önceki yıla göre
%21 artarak 1,2 trilyon TL’ye ulaşmıştır.
Sermaye piyasasında
değerlendirilen
tasarrufların payı
toplamın %38’i
kadardır.
Toplam tasarruflarda 2012 yılında mevduatın payı gerilerken,
hisse senedinin payı artmıştır. Yurtiçi tasarruflarda en yüksek
paya sahip olan mevduat, 2012 yılında yalnızca %12’lik artışla
740 milyar TL’ye çıkmıştır. Diğer taraftan hisse senetleri
portföyü, fiyatlardaki artışın katkısıyla %53 artarak 213 milyar
TL’ye yükselmiştir. Sonuç olarak mevduatın payı 5 puan
gerileyerek %62’ye inerken, hisse senetlerinin payı 4 puan
artarak %18’i bulmuştur.
Yurtiçi Tasarruflar (Mn. TL)
Toplam Tasarruflar
Mevduat
SGMK
Hisse Senedi
Yatırım Fonları
Yurtiçi Yerleşikler
Mevduat
SGMK
Hisse Senedi
Yatırım Fonları
Yurtdışı Yerleşikler
Mevduat
SGMK
Hisse Senedi
2008
2009
2010
611,248 748,115 899,024
425,394 482,734 572,282
100,572 103,373 118,612
55,040 123,297 165,131
30,242
38,711
42,998
534,711 621,918 726,050
415,422 471,160 559,002
69,424
71,381
68,002
19,623
40,666
56,048
30,242
38,711
42,998
76,537 126,197 172,974
9,972
11,574
13,280
31,148
31,992
50,610
35,417
82,631 109,083
Kaynak: Kalkınma Bakanlığı
2011
985,887
662,629
143,176
139,168
40,914
806,525
637,660
75,329
53,072
40,914
179,362
24,969
68,297
86,096
2012
1,188,698
740,220
185,280
212,696
50,502
913,056
706,723
82,748
73,083
50,502
275,642
33,497
102,532
139,613
2012/2011
Değişim
21%
12%
29%
53%
23%
13%
11%
10%
37%
23%
54%
34%
50%
62%
2012
Dağılım
100%
62%
16%
18%
4%
100%
77%
9%
8%
6%
100%
12%
37%
51%
Tasarruf sahiplerini, yurtiçi ve yurtdışı yerleşik olarak iki grupta
incelemek faydalı olacaktır. Portföyleri 913 milyar TL olan yurtiçi
yerleşiklerin toplam tasarruflar içindeki payı 2012 sonu itibariyle
%77’dir. Bu pay bir önceki yıla göre 5 puan gerilemiştir.
Yurtiçi yerleşiklerin tasarruflarında mevduatın payı 2 puan
gerilemiştir. Düşüş TL’nin değerlenmesi dolayısıyla döviz
TSPAKB 113
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
cinsinden mevduatların azalmasını yansıtmaktadır. 2012 sonu
itibariyle
yurtiçi
yerleşiklerin
sermaye
piyasasında
değerlendirdiği
yatırımlar
ise
portföylerinin
%23’ünü
oluşturmaktadır. 2011 yılında bu pay %21 idi. Artış esas olarak
hisse senetlerinden kaynaklanmaktadır. Küresel kriz nedeniyle
hisse senedi fiyatlarındaki düşüşle, 2008 yılında %4’e kadar
inen yerli yatırımcıların tasarruflarındaki hisse senedi payı
2009’dan bu yana artmaktadır. 2012 yılında yerli yatırımcıların
hisse senedi portföyleri toplam tasarrufların %8’ine yükselmiştir.
Ağırlıkla SGMK ürünlerine yatırımları içeren yatırım fonlarının
(emeklilik yatırım fonları dahil) payı 2012 yılında değişmeyerek
%6’da kalmıştır.
2012 sonunda yurtdışı yerleşiklerin toplam yatırımları ise %54
artarak 276 milyar TL'ye çıkmıştır. Artış hem hisse senedi hem
de SGMK portföylerinden kaynaklanmaktadır.
Genel Tanımlar
MKK; kaydileştirmesini yaptığı hisse senedi, yatırım fonları, özel
sektör borçlanma senetleri, varantlar ve VDMK-VTMK’lara ilişkin
detaylı verileri yıllık olarak Birliğimize sağlamaktadır.
Raporun ilerleyen kısımlarında yer alan hesap ve yatırımcı
sayıları, hesabında hisse senedi, yatırım fonu, özel sektör
borçlanma aracı, varant veya VDMK-VTMK olan yatırımcıları
ifade etmektedir. Portföy değerleri ise bu yatırımcıların sahip
oldukları menkul kıymetlerin piyasa değerini göstermektedir.
Borsa yatırım fonları, hisse senedi grubunda değil, yatırım
fonları grubunda ele alınmaktadır.
Yatırımcılar çeşitli kategorilere ayrılmıştır. Öncelikle, yerli ve
yabancı olarak bir sınıflama yapılmıştır. Yerli yatırımcılar,
yurtdışında yerleşik de olsa Türkiye Cumhuriyeti vatandaşlarını
ifade etmektedir. Yabancı yatırımcılar ise benzer şekilde,
Türkiye’de ikâmet ediyor olsa dahi yabancı uyruklu kişileri
tanımlamaktadır.
Yerli ve yabancı sınıflandırmasının ardından yatırımcılar fon,
tüzel, gerçek ve diğer şeklinde dört grupta toplanmıştır. Fon,
menkul kıymet yatırım fonlarını kapsamaktadır. Yerli yatırımcılar
grubunda
yatırım
ortaklıkları
ayrı
bir
kategoride
sınıflandırılmıştır. Tüzel kişiler; banka, aracı kurum ve holdingler
de dahil olmak üzere, anonim ve limited şirketler için
kullanılmaktadır. Gerçek kişiler, bireysel yatırımcıları ifade
etmektedir. Vakıf, kooperatif gibi kurumlar ise diğer
kategorisinde yer almaktadır.
114 TSPAKB
Yurtdışı yerleşiklerin
toplam yatırımlarının
yarısını hisse
senetleri
oluşturmaktadır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Hisse Senedi Yatırımcıları
2012 yılında hisse
senedi yatırımcı
sayısı 9.225 kişi
azalmasına rağmen
1 milyonun üzerinde
kalmıştır.
Hisse senetleri bölümünde, hisse senedi yatırımcı sayıları ile
birlikte yatırımcı portföy değerlerine yer verilmektedir. Ardından,
toplam portföy büyüklükleri, portföy dilimleri ve yaş grupları
dikkate alınarak yatırımcı verilerine ilişkin bir analiz
yapılmaktadır. Yerli ve yabancı hisse senedi yatırımcılarının
getirileri ise ayrı bir bölümde incelenecektir.
Yatırımcı Sayıları
Son yıllarda toplam yatırımcı sayısında süregelen artış 2012
yılında azalışa dönmüştür. Bu durumda yerli yatırımcı sayılarında
yaşanan gerileme etkili olmuştur. Son bir yıl içinde yerli yatırımcı
sayısı 9.797 kişi azalırken, yabancı yatırımcı sayısı ise 572 kişi
artmıştır.
Hisse Senedi Yatırımcı Sayıları
Yatırımcı
Kategorisi
2008
2009
2010
2011
Yabancı
6,586
7,008
7,523
7,732
Fon
1,649
2,053
2,188
2,085
Tüzel
734
856
1,036
1,100
Bireysel
4,181
4,094
4,295
4,545
Diğer
22
5
4
2
Yerli
983,264
993,253 1,035,612 1,090,059
Fon
222
223
255
277
Yatırım Ortaklığı
34
37
39
42
Tüzel
2,458
2,392
2,640
3,111
Bireysel
980,337
990,388
1,032,456
1,086,400
Diğer
213
213
222
229
Toplam
940,766 1,000,261 1,043,135 1,097,791
Kaynak: MKK
2012
8,304
2,245
1,227
4,828
4
1,080,262
294
35
4,317
1,075,364
252
1,088,566
2012/2011
Değişim
7.4%
7.6%
11.5%
6.2%
100.0%
-0.1%
6.1%
-16.6%
38.8%
-0.2%
10.0%
-0.1%
Yatırımcı Portföyleri
2008 yılında küresel krizle beraber 62 milyar TL’ye kadar inen
hisse senedi portföy büyüklüğü, daha sonra toparlanmış, 2010
sonunda 165 milyar TL’ye çıkmıştır. 2011 yılında BIST-100
endeksinin değer kaybetmesiyle 140 milyar TL’ye kadar
gerileyen portföy büyüklüğü 2012 yılında ise hisse senetleri
piyasasındaki yükselişle beraber %53 artarak 213 milyar TL
olmuştur.
Yerli yatırımcıların portföyleri 2012 yılında %38 artmıştır. Bu
artışta yerli bireysel ve tüzel yatırımcıların portföyündeki
büyümenin etkisi olmuştur. Yerli yatırımcıların hisse senedi
portföyünün 20 milyar TL’lik artışının 17 milyar TL’si bireysel ve
tüzel yatırımcılardan kaynaklanmaktadır. Toplam hisse senedi
portföyü, yukarıda verilen Kalkınma Bakanlığı tarafından
açıklanan tasarruf verilerindeki rakama kıyasla, hesaplama
yöntemi sebebiyle, ufak bir farklılık göstermektedir.
2012 sonunda yabancı yatırımcılar, toplam hisse senedi
portföyünün %66’sını (141 milyar TL) elinde bulundurmaktadır.
TSPAKB 115
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Yabancı fonlar, toplam portföyün %46’sına sahiptir. Yabancı
fonları, %20 payla yabancı tüzel yatırımcılar izlemektedir.
Hisse Senedi Portföy Değerleri (Mn. TL)
Yatırımcı
Kategorisi
2008
2009
2010
Yabancı
41,594 83,696 109,581
Fon
28,417
59,576
75,977
Tüzel
13,034
23,667
33,187
Bireysel
133
441
406
Diğer
10
12
11
Yerli
20,096 40,591
55,829
Fon
865
1,717
2,678
Yatırım Ortaklığı
195
259
282
Tüzel
6,922
11,470
17,673
Bireysel
10,789
24,505
32,587
Diğer
1,324
2,641
2,609
Toplam
61,689 124,288 165,409
Kaynak: MKK
2011
86,851
61,096
25,400
346
9
52,860
2,782
428
17,213
29,959
2,477
139,710
2012
140,529
98,354
41,700
462
13
72,676
4,711
438
26,487
37,731
3,309
213,205
2012/2011
Değişim
61.8%
60.9%
68.1%
33.5%
44.4%
37.5%
69.3%
2.3%
53.9%
25.9%
33.6%
52.6%
Yabancı fonlar en yüksek portföye sahip yatırımcı grubu iken,
yerli fonlar 5 milyar TL ile toplamda ancak %2 paya sahiptir.
2012 yılında 1.206 adet artan yerli tüzel yatırımcıların hisse
senedi portföyü, %54 artışla 26 milyar TL’ye yükselmiştir.
Diğer taraftan, 2012 yılında sayıları 11.000 kişi civarında azalsa
da, endeksteki değer artışının da etkisiyle yerli bireylerin hisse
senedi portföyü %26 artarak 38 milyar TL’ye yükselmiştir. 2012
yılında bireysel yatırımcıların hisse senetlerinin %18’ine sahip
olduğu görülmektedir. Bu oran önceki yıl %21 idi.
Yatırımcı Sayısına Göre Portföy Büyüklükleri
Bu bölümdeki tablolarda, yatırımcı gruplarının her biri kendi
içinde portföy büyüklüklerine göre sıralanmıştır. Ardından,
portföy büyüklüğünde onuncu, yüzüncü vb. sıradaki yatırımcılar
belirlenerek sınıflandırmalar yapılmıştır.
2.245 yabancı fon 98 milyar TL portföy büyüklüğüne sahiptir.
İlk on yabancı fon 22 milyar TL değerinde hisse senedi
portföyüne sahiptir. Bu on fon, toplam hisse senedi
yatırımlarının %10’unu oluşturmaktadır. Diğer taraftan, 294 yerli
yatırım fonunun hisse senedi portföy büyüklüğü ise yabancı
fonların hayli gerisinde olup, 5 milyar TL’dir.
Ayrı bir kategoride yer alan yatırım ortaklıklarının portföy
büyüklüğünün %85’ine ilk on kurum sahiptir. Bu on yatırımcının
toplam portföyü 374 milyon TL’dir.
116 TSPAKB
Yerli fonların hisse
senedi portföy
büyüklüğü, yabancı
fonların hayli
gerisindedir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Yatırımcı Sayılarına Göre Portföy Büyüklükleri Sıralaması (2012)
Yerli
Yabancı
Yatırımcı
Yatırımcı Portföy Değeri Yatırımcı Portföy Değeri
Türü
Sayısı
(Mn. TL)
Sayısı
(Mn. TL)
10
2,078
10
22,314
100
4,457
100
62,049
Fon
294
4,711
1,000
95,964
2,245
98,354
10
374
Yatırım
Ortaklığı
35
438
10
11,910
10
15,909
100
24,511
100
34,006
Tüzel
1,000
26,479
1,000
41,695
4,317
26,487
1,227
41,698
10
6,164
10
265
100
12,454
100
379
1,000
19,018
1,001
453
10,000
26,250
4,828
462
Bireysel
100,000
34,640
500,000
37,714
1,000,000
37,731
1,075,364
37,731
10
3,093
4
13
Diğer
100
3,307
252
3,308
Kaynak: MKK
Yerli tüzel yatırımcı sayısı yabancı tüzel yatırımcıların yaklaşık
dört katı kadar olsa da, portföy büyüklükleri yabancıların üçte
ikisi kadardır. Yerli tüzel yatırımcılar arasında toplam portföyün
%45’i ilk on yatırımcıya aittir.
10 yabancı şirket ve
10 yabancı fon,
Borsa İstanbul’daki
hisse senetlerinin
%18’ine sahiptir.
Yabancı tüzel yatırımcılarda ise ilk on yabancı şirket 16 milyar
TL’lik portföy ile toplam hisse senedi portföyünün %7’sine
sahiptir. Bu veriler, on yabancı şirket ve on yabancı fonun Borsa
İstanbul’daki hisse senetlerinin yaklaşık beşte birine sahip
olduğu sonucunu vermektedir.
Bireysel yatırımcılarda yerli yatırımcılar ağırlıktadır. 1,1 milyon
Türkiye Cumhuriyeti vatandaşının toplam portföyü 38 milyar
TL’dir.
Yerli bireylerin portföy dağılımına daha detaylı bakıldığında,
yatırımcılar arası yoğunlaşmanın yüksek olduğu görülmektedir.
İlk on yatırımcının 6 milyar TL’lik portföyü, toplam bireysel
yatırımcı portföyünün %16’sı kadardır.
Öte yandan, 500.000’inci ve 1.075.364’üncü kişi arasındaki
575.364 yatırımcının toplam hisse senedi portföyü ise 17 milyon
TL ile bireysel yerli yatırımcı portföyünün yalnızca %0,04’üdür
(onbinde dört).
TSPAKB 117
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Vakıf, kooperatif gibi diğer yerli yatırımcıların 3 milyar TL
büyüklüğünde portföyü bulunmaktadır. Bu portföyün %94’ü ilk
on yatırımcıya aittir.
Portföy Dilimlerine Göre Yatırımcılar
Bu bölümde yatırımcıların portföy büyüklükleri çeşitli dilimlerde
sıralanmıştır.
Portföy Dilimlerine Göre Yatırım Fonları (2012)
Yerli
Yabancı
Toplam
Portföy
Portföy
Portföy
Yatırımcı Değeri Yatırımcı
Değeri
Yatırımcı
Değeri
Piyasa Değeri (TL)
Sayısı (Mn. TL)
Sayısı (Mn. TL)
Sayısı (Mn. TL)
0.01-10,000
23
0
104
0
127
0
10,001-50,000
12
0
49
1
61
1
50,001-100,000
10
0
28
2
38
2
100,001-500,000
47
13
207
60
254
73
500,001-1,000,000
32
25
143
105
175
130
>1,000,000
170
4,673
1,714
98,186
1,884 102,859
Toplam
294
4,711
2,245
98,354
2,362 103,065
Kaynak: MKK
1 milyon TL’nin üzerinde hisse senedi yatırımı olan 1.714
yabancı fon, tüm hisse senetlerinin %46’sını elinde
bulundurmaktadır.
Diğer taraftan, 1 milyon TL’nin üzerinde hisse senedi yatırımı
olan 170 yerli yatırım fonu bulunmaktadır. Bu fonlar neredeyse
tüm yerli fonların portföy büyüklüğünün tamamına sahipse de,
toplam tutar 5 milyar TL’nin altında kalmaktadır.
1.714 yabancı fon
hisse senetlerinin
%46’sına sahiptir.
Tüzel yatırımcılarda 1 milyon TL’nin üzerindeki 348 yerli şirketin
26 milyar TL’lik, 758 yabancı şirketin ise 42 milyar TL’lik yatırımı
bulunmaktadır. Bir başka ifadeyle 1.106 şirket toplam hisse
senetlerinin %32’sine sahiptir.
Portföy Dilimlerine Göre Tüzel Yatırımcılar (2012)
Yerli
Yabancı
Toplam
Portföy
Portföy
Portföy
Piyasa Değeri
Yatırımcı
Değeri
Yatırımcı
Değeri
Yatırımcı
Değeri
(TL)
Sayısı (Mn. TL)
Sayısı (Mn. TL)
Sayısı (Mn. TL)
0.01-10,000
3,074
4
132
0
3,206
4
10,001-50,000
438
10
53
1
491
11
50,001-100,000
134
10
34
2
168
12
100,001-500,000
243
58
161
41
404
99
500,001-1,000,000
80
58
89
65
169
123
>1,000,000
348
26,347
758
41,591
1,106
67,938
Toplam
4,317
26,487
1,227
41,700
5,544
68,187
Kaynak: MKK
Bireysel yatırımcıların dilimlere göre portföy dağılımında da bir
yoğunlaşma görülmektedir. 1 milyon TL üzerinde hisse senedi
yatırımı olan 3.143 yerli yatırımcının portföyü bireysel
yatırımcıların toplam portföy değerinin %59’unu, toplam hisse
118 TSPAKB
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
senetlerinin ise %10’unu oluşturmaktadır. Bu yatırımcıların
ortalama portföy değeri 7 milyon TL’dir.
Portföy Dilimlerine Göre Bireysel Yatırımcılar (2012)
Yerli
Yabancı
Toplam
Portföy
Portföy
Portföy
Piyasa Değeri
Yatırımcı Değeri Yatırımcı Değeri
Yatırımcı
Değeri
(TL)
Sayısı (Mn. TL)
Sayısı (Mn. TL)
Sayısı (Mn. TL)
0.01-10,000
860,295
950
3,519
4
863,814
954
10,001-50,000
144,037
3,317
774
18
144,811
3,335
50,001-100,000
33,560
2,348
209
14
33,769
2,245
100,001-500,000
30,608
6,183
246
55
30,854
6,238
500,001-1,000,000
3,721
2,572
34
23
3,755
2,595
>1,000,000
3,143
22,361
46
347
3,189
22,708
Toplam
1,075,364
37,731
4,828
462 1,080,192
38,193
Kaynak: MKK
Diğer taraftan, 10.000 TL’nin altında hisse senedi yatırımı olan
yerli bireysel yatırımcı sayısı 860.295 iken, bu grupta ortalama
portföy büyüklüğü 1.104 TL’dir.
Yerli bireysel yatırımcıların kişi başı ortalama portföy büyüklüğü
önceki yıla göre %21 artarak 35.357 TL olmuştur.
Portföy Dilimlerine Göre Diğer Yatırımcılar (2012)
Yerli
Yabancı
Toplam
Portföy
Portföy
Portföy
Piyasa Değeri
Yatırımcı
Değeri Yatırımcı
Değeri Yatırımcı
Değeri
(TL)
Sayısı (Mn. TL)
Sayısı
(Mn. TL)
Sayısı
(Mn. TL)
0.01-10,000
125
0
1
0
126
0
10,001-50,000
34
0
0
0
34
0
50,001-100,000
13
0
0
0
13
0
100,001-500,000
33
9
1
0
34
9
500,001-1,000,000
3
2
0
0
3
2
>1,000,000
44
3,295
2
13
46
3,308
Toplam
252
3,308
4
13
256
3,321
Kaynak: MKK
Diğer kategorisinde yer alan ve 1 milyon TL’nin üzerinde
portföye sahip 2’si yabancı 46 yatırımcı, bu kategorideki toplam
portföyün neredeyse tamamına sahiptir.
35 yatırım
ortaklığının 28’inin
portföyü 1 milyon
TL’nin üzerindedir.
Portföy Dilimlerine Göre Yatırım Ortaklıkları
(2012)
Yatırımcı Portföy Değeri
Piyasa Değeri (TL)
Sayısı
(Mn. TL)
0.01-10,000
2
0
10,001-50,000
0
0
50,001-100,000
0
0
100,001-500,000
4
1
500,001-1,000,000
1
1
>1,000,000
28
436
Toplam
35
438
Kaynak: MKK
TSPAKB 119
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Ağırlıkla yerli yatırımcılardan oluşan 35 yatırım ortaklığının
28’inin portföyü 1 milyon TL’nin üzerinde olup, toplam
portföyün neredeyse tamamı bu yatırımcılara aittir.
Yaş Gruplarına Göre Bireysel Yatırımcılar
Bu bölümde bireysel yatırımcılar 10’ar yıllık yaş gruplarına göre
incelenmiştir.
En fazla yatırımcının bulunduğu yaş aralığı 35-44 ile 45-54
gruplarıdır. Bu yaş grupları, toplam yatırımcıların %56’sını
oluşturmaktadır. Yine bu iki yaş grubunu kapsayan yatırımcıların
toplam portföy büyüklüğü de 20 milyar TL ile toplam bireysel
yatırımcı portföyünün %53’üne denk gelmektedir.
Daha önce de belirtildiği gibi bireysel yatırımcıların ortalama
portföy büyüklüğü 35.000 TL civarındadır. 25-34 yaş grubunda
17.000 TL olan ortalama portföy büyüklüğü, 65 ve üzeri yaşa
sahip olan yatırımcılarda 71.000 TL’ye yükselmektedir.
Yaş Gruplarına Göre Bireysel Yatırımcılar (2012)
Yaş
Yatırımcı Portföy Değeri Ortalama Portföy
Aralığı
Sayısı
(Mn. TL)
Değeri (TL)
0-24
16,008
512
31,984
25-34
154,134
2,576
16,713
35-44
322,406
8,874
27,524
45-54
292,061
11,419
39,098
55-64
185,304
6,990
37,722
65+
110,279
7,821
70,920
Toplam 1,080,192
38,193
35,357
Kaynak: MKK
24 yaş altında hisse senedi yatırımı bulunan yatırımcı sayısı
16.000 kişidir. Bu grup 32.000 TL ile 25-44 yaş aralığından daha
yüksek bir ortalama portföy büyüklüğüne sahiptir.
İkametgâha Göre Bireysel Yatırımcılar
Bu bölümde, bireysel yatırımcılar diğer bölümlerden farklı olarak
vatandaşlık durumuna göre değil, yerleşim yerlerine göre
sınıflandırılmıştır. Tabloda “Yurtdışı” olarak gösterilenler,
yurtdışında yerleşik Türkiye Cumhuriyeti vatandaşları ile yabancı
uyruklu kişileri kapsamaktadır. “Yatırımcı Portföyleri” bölümünde
yer alan yabancı bireysel yatırımcıların portföy değerlerinin payı
(%0,2) ile bu bölümde yer alan yurtdışında yerleşik
yatırımcıların payı (%1,6) arasında görülen ufak fark bu
sınıflandırmadan kaynaklanmaktadır.
Tabloda iller, toplam bireysel hisse senedi yatırımcı sayısına
göre sıralanmıştır. Yatırımcıların %70’i ilk 10 ilde yaşamaktadır.
Bu yatırımcılar toplam bireysel hisse senedi yatırımlarının
%88’ine sahiptir.
120 TSPAKB
Ortalama portföy
büyüklüğü 65 ve
üzeri yaş grubunda
71.000 TL’ye
çıkmaktadır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Toplam hisse senedi yatırımcılarının %32’si, toplam portföyün
ise %62’si İstanbul’da yer almaktadır. 2011 yılına kıyasla,
İstanbullu bireysel yatırımcıların portföy büyüklüğünün toplam
bireysel yatırımcıların portföyündeki payı üç puan artmıştır.
Yatırımcı sayısına göre sıralamada İstanbul’u sırasıyla Ankara ve
İzmir takip etmektedir. Bu iki şehirdeki yatırımcıların portföy
değerlerinin payı ise %7’şerdir.
Yatırımcıların %29’unun yaşadığı diğer 71 ilin portföy
dağılımındaki payı ise %12’dir. Bu yatırımcılar yalnızca 4,7
milyar TL’lik portföye sahiptir.
Bireysel Yatırımcı Sayısına Göre Sıralanmış İlk On İl (2012)
Portföy
Yatırımcı Yatırımcı Yatırımcı
Değeri
Sayısı
Oranı
/Nüfus (Mn. TL)
İstanbul
340,576
31.5%
2.5%
23,839
Ankara
125,857
11.6%
2.5%
2,804
İzmir
102,836
9.5%
2.6%
2,486
Bursa
41,666
3.8%
1.5%
872
Antalya
31,962
2.9%
1.5%
559
Adana
26,444
2.4%
1.2%
531
Kocaeli
23,737
2.2%
1.5%
433
Balıkesir
22,926
2.1%
2.0%
464
Konya
22,297
2.1%
1.1%
298
Mersin
18,269
1.7%
1.1%
329
İlk 10 İl
756,570
69.9%
2.1% 32,883
Diğer 71 İl
315,505
29.1%
0.8%
4,707
Yurtiçi Yerleşik
1,072,075
98.9%
1.4% 37,589
Yurtdışı Yerleşik
8,117
1.1%
604
Genel Toplam
1,080,192
100.0%
38,193
Kaynak: MKK
Portföy
Değeri
Oranı
62.4%
7.3%
6.5%
2.3%
1.5%
1.4%
1.1%
1.2%
0.8%
0.9%
87.7%
12.3%
98.4%
1.6%
100.0%
Bir diğer değerlendirme, il nüfusuna oranla ne kadar hisse
senedi yatırımcısının ikamet ettiği hesaplanarak yapılabilir. Bu
sıralama, bir ölçüde illerdeki hisse senedi kültürünün
yaygınlığının bir göstergesidir.
Yatırımcı sayısının
nüfusa oranı en
yüksek olan il %6 ile
Karabük’tür.
Yatırımcı sayısı nüfusa oranlandığında, ilk sırayı önceki
senelerde olduğu gibi, tabloda görünmemesine karşın, Karabük
almaktadır. 12.813 bireysel yatırımcının bulunduğu Karabük’te
yatırımcıların toplam nüfusa oranı %6 olup, kendisinden sonra
gelen İzmir ile arasında 3 puanlık fark bulunmaktadır. Bu
durumun Kardemir hisse senedi sahipliğinden kaynaklandığı
düşünülmektedir. Karabük’ün ardından gelen İzmir’de il
nüfusunun %2,6’sı, İstanbul ve Ankara’da ise %2,5’i hisse
senedi yatırımcısıdır.
Yatırımcı sayısına göre, ilk 10 ilde yatırımcı sayısının bu illerdeki
nüfusa oranı 2012 yılında değişmeyerek %2,1’de kalmıştır.
Diğer 71 ilde bu oran %0,8’dir. Sonuç olarak, tüm Türkiye’de
hisse senedi yatırımı yapan bireylerin nüfusa oranı 2012 yılında
%1,4’tür. Bu oran 2011 yılında %1,5 idi.
TSPAKB 121
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Sonuç
2005 yılından itibaren artan yatırımcı sayısı 2012 yılında 9.225
kişi azalarak 1,1 milyona inmiştir.
2012 yılında yatırımcıların elinde bulunan hisse senedi portföy
değeri, BIST-100 endeksinde oluşan artışla %53 artarak 213
milyar TL’ye çıkmıştır. Artış yabancı yatırımcıların portföylerinde
daha yüksek olurken, bu yatırımcıların toplam portföydeki
payları %62’den %66’ya çıkmıştır.
2.245 yabancı fonun hisse senedi portföyü 98 milyar TL’dir. 1
milyon TL’nin üzerinde bakiyesi bulunan 1.714 yabancı fon,
toplam hisse senetlerinin %46’sını elinde bulundurmaktadır.
Tüzel yatırımcılarda da yabancı yatırımcılar ağırlıktadır. 1 milyon
TL’nin üzerinde portföyü bulunan 758 yabancı tüzel yatırımcı,
MKK’da saklaması yapılan toplam hisse senedi yatırımlarının
%20’sine sahiptir.
Bireysel yatırımcılar arasında ise yerli yatırımcılar ön plana
çıkmaktadır. Portföy değeri 1 milyon TL’nin üzerinde olan 3.143
yerli bireysel yatırımcının 22 milyar TL değerindeki hisse senedi
yatırımı, toplam hisse senetlerinin %10’udur.
35-54 yaş aralığında yer alan yatırımcılar, tüm bireysel
yatırımcıların %56’sını oluşturmaktadır. Bu yaş grubundaki
yatırımcıların toplam portföy büyüklüğü de 20 milyar TL ile
toplam bireysel yatırımcı portföyünün %53’ü kadardır. Ortalama
portföy büyüklüğü yaş ile yükselmekte olup en yüksek ortalama
portföy büyüklüğüne 71.000 TL ile 65 ve üzeri yaş grubu
sahiptir.
İkametgaha göre yapılan sınıflandırmada, toplam bireysel hisse
senedi yatırımcılarının %32’sinin, toplam hisse senedi
yatırımlarının ise %62’sinin İstanbul’da olduğu görülmektedir.
Yatırımcı sayısı nüfusa oranlandığında ilk sırayı, önceki
senelerde olduğu gibi Karabük almaktadır. 12.813 bireysel
yatırımcının yer aldığı Karabük’te yatırımcıların nüfusa oranı %6
iken, Türkiye ortalaması %1,4’te kalmaktadır.
Yabancı Hisse Senedi Yatırımcıları
Bu bölümde yabancı ve yerli hisse senedi yatırımcılarının
getirileri incelenmektedir.
Gelişmekte olan piyasalara olan ilginin yükseldiği 2007 yılında
yabancı yatırımcılar Borsa İstanbul’daki şirketlerin halka açık
kısmının %72’sine sahipti. 2008 yılında küresel krizle birlikte
%67’ye düşen bu oran, 2011’de %62’ye kadar gerilemişti.
Ancak, yabancıların hisse senetlerine ilgisinin tekrar artmaya
başlamasıyla bu pay 2012 yılı sonunda %66’ya yükselmiştir.
122 TSPAKB
Yabancı
yatırımcıların hisse
senetlerindeki
saklama payı 2012
sonunda %66’ya
yükselmiştir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Yabancı yatırımcıların işlem hacmindeki payı 2008 yılında
%27’ye kadar çıkmışken, küresel krizle beraber %16 civarına
inmişti. 2012 yılında bu oran, iki puan artarak %18’e
yükselmiştir.
Yabancı Yatırımcı Saklama ve İşlem Hacmi Payları
Saklama Payı
70%
Saklama Payı
Hacim Payı
Hacim Payı
28%
60%
24%
50%
20%
40%
16%
30%
12%
20%
8%
10%
4%
0%
0%
2008
2009
2010
2011
2012
Kaynak: Borsa İstanbul, MKK
Diğer taraftan, 2012 sonunda, hisse senetlerinin üçte birini
ellerinde tutan yerli yatırımcıların, likiditenin %82’sini yarattığı
görülmektedir.
Yabancı Yatırımcıların Hisse Senedi Portföy Hareketleri
Bu bölümde yabancı yatırımcıların hisse senedi portföylerindeki
işlemleri değerlendirilmektedir.
2012 yılında yabancı
yatırımcıların işlem
hacmi bir önceki yıla
kıyasla ufak bir
gerileme ile 123
milyar $’a inmiştir.
2009 yılında yaşanan krizle birlikte yabancı yatırımcıların işlem
hacmi 2008 yılına göre önemli ölçüde daralmıştır. 2009 sonunda
başlayan artış trendi 2011’in son çeyreğinde yerini düşüşe
bırakmıştır. 2012 yılında toplam işlem hacmi %10 daralırken,
yabancı yatırımcıların işlem hacmi %7 gerileme ile 123 milyar
$’a inmiştir.
2012 sonunda yabancı yatırımcıların hisse senedi portföylerinin
değeri bir önceki yıla kıyasla %71 artarak 78,5 milyar $’a
çıkmıştır. Bu artışın 23 milyar $’lık kısmı değer artışından, 9
milyar
$’lık
kısmı
ise
portföylerini
arttırmalarından
kaynaklanmaktadır.
Bu
değişimin
detayları
aşağıda
açıklanmaktadır.
Tablodaki “Birincil Piyasa Alış” sütununda, yabancı yatırımcıların
halka arzlarda ve toptan satışlar pazarında yaptıkları hisse
senedi yatırımları sunulmaktadır. “İkincil Piyasa Net Alış\Satış”
sütununda ise Borsa İstanbul’da yaptıkları net hisse senedi alışsatış işlemlerine yer verilmektedir. Bu iki sütunun toplamı ise
“Net Sermaye Giriş/Çıkışı”nı göstermektedir.
2009 yılında birincil piyasada alış yapmayan yabancı yatırımcılar,
halka arz sayısının arttığı 2010 ve 2012 yılları arasında büyük
ölçekli halka arzlarda alım yapmıştır. 2012 yılında Halkbank
TSPAKB 123
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
özelleştirmesine ilgi gösteren yatırımcılar ikincil halka arzın
%80’ini almıştır.
Yabancı Yatırımcı Verileri
Birincil
İkincil
Net
Portföy
İşlem Saklama Piyasa
Piyasa Net
Sermaye
Değeri
(Mn. $) Hacmi Bakiyesi
Alış* Alış/Satış** Giriş/Çıkışı Artış/Azalışı
2008
142,126
27,297
1,166
-2,988
-1,822
-41,094
2009
90,237
56,246
99
2,256
2,354
26,594
2010
133,155
71,332
1,280
2,105
3,385
11,701
2011
132,113
46,005
370
-2,011
-1,641
-23,686
2012
123,008
78,545
4,115
5,277
9,391
23,149
Kaynak: Borsa İstanbul, MKK, Takasbank, TSPAKB
*: Birincil piyasa işlemleri, halka arz ve toptan satışlar pazarı işlemlerinde yabancı yatırımcıların aldığı hisse
senedi tutarlarını göstermektedir.
**: İkincil piyasa işlemleri, Borsa İstanbul hisse senedi piyasasındaki net alış-satış rakamından oluşmaktadır.
İkincil piyasada ise yabancı yatırımcıların 2010 yılının Kasım
ayında başlayan satışları, 2011 yılının sonuna kadar devam
etmiştir. 2012 yılında yabancı yatırımcılar tekrar alıma geçmiş,
net 5 milyar $’lık alış yapmıştır.
Net Sermaye Giriş/Çıkışlarına bakıldığında, 2008 yılında yaşanan
krizle birlikte net satıcı konuma geçen yabancı yatırımcıların,
2009 ve 2010 yıllarında toplam 5,7 milyar $’lık alımda
bulunduğu görülmektedir. 2011 yılında ikincil piyasadaki satışlar
dolayısıyla net 1,6 milyar $’lık satıcı durumunda olan yabancılar,
2012 yılında net 9,4 milyar $’lık alıcı durumuna geçmiştir.
Yabancıların yıl sonu saklama bakiyeleri ve yıl içindeki net
sermaye giriş/çıkışları kullanılarak portföy değer kayıp veya
kazançları hesaplanabilmektedir.
Tabloda da belirtildiği gibi, 2011 yılı sonunda yabancı
yatırımcıların saklama bakiyesi 46 milyar $’dır. 2012 yılında
birincil ve ikincil piyasada net 9,4 milyar $’lık alış yapan yabancı
yatırımcıların, piyasa fiyatlarında hiçbir değişiklik olmaması
durumunda, 2012 sonundaki portföy değerleri 55,4 milyar $
(=46+9,4 milyar $) olacaktı. Ancak, yabancıların portföylerinin
değeri yıl sonunda 78,5 milyar $’a çıkmıştır. Bir başka ifadeyle,
bu yatırımcılar 23,1 milyar $ (=78,5-55,4 milyar $) kâr etmiştir.
Bu yatırımcılar önceki yıl 24 milyar $ zarar etmişti.
Getiri Karşılaştırması
Yabancı yatırımcıların portföy değerlerini ve alım-satım
işlemlerini inceledikten sonra, yatırımlarından elde ettikleri
ortalama getiriler de hesaplanabilmektedir. Fakat buna
geçmeden önce, yerli yatırımcılar ile bazı kıyaslamalar yapmak
yararlı olacaktır.
Yerli yatırımcılara ilişkin veriler, yabancı yatırımcılar için olan
tablo ile benzer bir şekilde hazırlanmıştır. Birincil piyasa alışları,
yabancı yatırımcılarda olduğu gibi, yerli yatırımcıların birincil
124 TSPAKB
2012 yılında, yabancı
yatırımcılar hisse
senedi işlemlerinde
23 milyar $ kâr
etmiştir.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
halka arz ve toptan satışlar pazarında yatırım yaptığı tutarı
göstermektedir.
Yerli Yatırımcı Verileri
İşlem Saklama
(Mn. $) Hacmi Bakiyesi
2008
380,423
13,169
2009
542,416
27,342
2010
718,340
36,451
2011
715,588
28,097
2012
574,205
40,884
Birincil
İkincil
Net
Portföy
Piyasa
Piyasa Net
Sermaye
Değeri
Alış* Alış/Satış** Giriş/Çıkışı Artış/Azalışı
1,272
2,988
4,260
-17,893
112
-2,256
-2,144
16,318
1,497
-2,105
-608
9,717
626
2,011
2,636
-10,991
1,293
-5,277
-3,984
16,771
Kaynak: Borsa İstanbul, MKK, Takasbank, TSPAKB
*: Birincil piyasa işlemleri halka arz ve toptan satışlar pazarı işlemlerinde yerli yatırımcıların aldığı hisse senedi
tutarlarını göstermektedir.
**: İkincil piyasa işlemleri, Borsa İstanbul hisse senedi piyasasındaki net alış-satış rakamından oluşmaktadır.
2011’de 11 milyar $
zarar eden yerli
yatırımcılar 2012
yılında 17 milyar $
kâr etmiştir.
“İkincil Piyasa Net Alış/Satış” sütunu, yabancı yatırımcıların net
alış/satış işlemlerinin tersidir. Yatırımcılar, yabancı ve yerli
olarak iki gruba ayrıldığı takdirde, Borsa İstanbul’daki alım-satım
işlemlerinin bu iki grup arasında gerçekleştiği düşünülebilir.
Diğer bir deyişle, yabancı yatırımcılar pozisyonlarını
artırıyorlarsa, yerli yatırımcıların pozisyonu azalıyor demektir.
Yerli yatırımcıların “Portföy Değer Artış/Azalışı” yabancı
yatırımcılarla ilgili bölümde açıklandığı şekilde hesaplanmıştır.
2011 sonunda yerli yatırımcıların portföyü 28 milyar $’dır. Bu
yatırımcılar 2012 yılında halka arzlarda ve toptan satışlar
pazarında 1,3 milyar $’lık alış yapmıştır. İkincil piyasada ise
yabancıların aksine, yerli yatırımcılar 5,3 milyar $’lık satış
yapmıştır. Sonuç olarak, yerli yatırımcıların net satış tutarı 4
milyar $ olmuştur. 2012 başındaki saklama bakiyesi dikkate
alındığında, toplam portföy değerlerinin 24 milyar $ (=28-4
milyar $) seviyesinde olması gerekirdi. Dolayısıyla, 2012
sonunda saklama bakiyeleri 41 milyar $ olan yerli yatırımcıların
portföyünün değerinin 17 milyar $ (=41-24 milyar $) arttığı
söylenebilir. Yerli yatırımcılar 2011 yılında 11 milyar $ zarar
etmişti.
Getiri Karşılaştırmaları
2008
2009
2010
2011
2012
BIST-100
Getirisi
-63%
101%
21%
-37%
61%
Yabancı
Yatırımcıların
Getirisi
-59%
90%
20%
-33%
42%
Yerli
Yatırımcıların
Getirisi
-58%
124%
36%
-28%
60%
Kaynak: Borsa İstanbul, TSPAKB
Yerli ve yabancı yatırımcıların ortalama portföy getirileri,
kıyaslama açısından ABD doları bazında BIST-100 endeksinin
getirileri ile beraber tabloda sunulmuştur.
TSPAKB 125
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Son beş yıla bakıldığında, borsanın çıkış gösterdiği dönemlerde
yerli yatırımcıların getirisi yabancıların üzerinde gerçekleşmiştir.
Borsa endeksinin gerilediği yıllarında ise, yerli yatırımcıların
kaybı nispeten daha düşük olmuştur. BIST-100 endeksinin %61
artış gösterdiği 2012 yılında, yerli yatırımcıların getirisi %60
olurken, yabancılarınki %42’de kalmıştır.
BIST-100 endeksi getirisi 2011 sonu ve 2012 sonu değerlerini
karşılaştırmaktadır. Yabancı ve yerli yatırımcıların getirilerinin
hesaplanmasında, sene sonu portföy değerlerinin yanı sıra yıl
içinde yaptıkları net alım-satım işlemleri de dikkate alındığı için,
BIST-100 getirisi ile yerli ve yabancı yatırımcıların getirileri
arasında bir fark oluşmaktadır.
Ortalama Elde Tutma Süresi
Ortalama elde tutma süresini hesaplamak için yatırımcıların ay
sonları itibariyle saklama bakiyelerinin yıllık ortalaması alınarak
“ortalama portföy büyüklüğü” hesaplanmıştır. Yıllık işlem hacmi,
yıl içindeki ortalama portföy büyüklüğüne bölünerek, ortalama
portföyün kaç katı işlem yapıldığını gösteren “devir hızı”
bulunmaktadır. Diğer bir ifade ile devir hızı, portföyün yıl içinde
kaç defa değiştirildiğini göstermektedir.
Yerli yatırımcılar
portföylerini ortalama
bir buçuk ayda bir
kez değiştirmektedir.
Devir hızının anlaşılmasını kolaylaştırmak için bir örnek açıklayıcı
olacaktır. Yılbaşında 100 $’lık alım yaparak bir portföy
oluşturulsun. Daha sonra bu portföy 100 $’a satılıp başka
hisselere 100 $’lık yatırım yapılsın ve yıl sonunda bu yatırım da
100 $ karşılığında satılsın. İşlem hacmi 400 $, yıl içindeki
ortalama portföy büyüklüğü 100 $ olacaktır. Devir hızı 4 olarak
hesaplanmaktadır. Portföy ise iki defa değişmiştir. Öncelikle,
yılbaşında bir portföy oluşmuş, sonra o likide edilerek yeni bir
portföy oluşturulmuştur. Özetle portföy, devir hızının yarısı
kadar değişmiştir. Örnekteki portföy bir yıl içinde iki defa
değiştiğinden “ortalama elde tutma süresi” 6 ay olarak
hesaplanmaktadır.
Yatırımcıların Ortalama Yatırım Vadesi
Yabancı
Ortalama
Ortalama
Portföy
İşlem Elde Tutma
Büyüklüğü
Hacmi
Süresi
(Mn. $)
(Mn. $)
(Gün)
2008
44,972
142,126
231
2009
39,764
90,237
322
2010
64,036
133,155
351
2011
59,054
132,113
326
2012
62,668
123,008
372
Kaynak: Borsa İstanbul, MKK, Takasbank, TSPAKB
Ortalama
Portföy
Büyüklüğü
(Mn. $)
19,175
20,621
31,986
34,907
36,069
Yabancı yatırımcıların ortalama elde tutma süresi 2008 yılında
krizle beraber yaklaşık 8 aya düşerken, 2009 yılından itibaren
11-12 aya çıkmıştı. 2012 yılında ise bu süre 50 günlük artışla 12
ayı aşmıştır.
126 TSPAKB
Yerli
Ortalama
İşlem Elde Tutma
Hacmi
Süresi
(Mn. $)
(Gün)
380,423
37
542,416
28
718,340
33
715,055
36
574,205
46
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Yerli yatırımcılarda ise vade çok daha kısa olmakla beraber bu
süre 2012 yılında 10 gün kadar artarak bir buçuk aya çıkmıştır.
Sonuç olarak, yerli ve yabancı yatırımcıların ortalama yatırım
vadesi, bu veriyi hesapladığımız 1997 yılı sonundan itibaren
hesaplanan en uzun süre olmuştur.
Sonuç
Yabancı yatırımcılar Türkiye’deki hisse senetleri piyasasında
önemli bir ağırlığa sahiptir. Piyasalarda yaşanan yükselişle
birlikte yabancıların hisse senetlerindeki payı artmış, 2012 yılı
sonunda %66’ya kadar yükselmiştir. Diğer taraftan, hisse
senedi işlemlerinde yabancıların payı 2 puanlık bir artışla 2012
yılında %18’e çıkmıştır.
2011 yılında hisse senedi piyasasında net 1,6 milyar $’lık
yabancı yatırımcı çıkışı olmuştu. Buna karşın, 2012 yılında 9
milyar $’lık yabancı sermaye girişi yaşanmıştır.
2011 yılında yabancı yatırımcıların portföyü 24 milyar $ değer
kaybetmişken, 2012 yılında bu yatırımcıların portföyü 23 milyar
$ değer kazanmıştır.
BIST-100 endeksinin dolar bazında %61 değer kazandığı 2012
yılında, yerli yatırımcıların ortalama kazancı %60 ile yabancıların
18 puan üzerinde gerçekleşmiştir.
2012 yılında yabancı yatırımcıların ortalama elde tutma süresi
bir ay artarak 12 aya çıkarken, yerli yatırımcılarınki 10 günlük
artışla 46 güne çıkmıştır. Yerli ve yabancı yatırımcıların ortalama
yatırım vadesi bu veriyi hesapladığımız 1997 yılı sonundan
itibaren hesaplanan en uzun süre olmuştur.
Varant Yatırımcıları
Merkezi Kayıt Kuruluşu, 2010 yılında işlemlerine başlanan
varantlara ilişkin bilgileri de yayınlamaktadır.
1.945 varant
yatırımcısının
tamamına yakını
yerli bireysel
yatırımcıdır.
Varant Yatırımcı Sayıları
Yatırımcı Kategorisi
2010
Yabancı
7
Fon
0
Tüzel
1
Bireysel
6
Yerli
1,425
Fon
0
Tüzel
6
Bireysel
1,416
Diğer
3
Toplam
1,432
2011
6
1
0
5
2,451
1
4
2,446
0
2,457
2012
7
0
0
7
1,938
2
5
1,931
0
1,945
2012/2011
Değişim
16.6%
A.D.
A.D.
40.0%
-20.9%
100.0%
25.0%
-21.1%
A.D.
-20.8%
Kaynak: MKK
TSPAKB 127
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Varant işlemi yapan yabancı yatırımcı sayısı çok sınırlıdır.
Ağırlıkla yerli bireysel yatırımcılardan oluşan yatırımcıların sayısı
azalmıştır. Varant portföylerinin toplam değeri 10 milyon TL’de
kalmış olup tutarın tamamına yakını yine yerli gerçek kişilere
aittir.
Varant Portföy Değerleri (TL)
Yatırımcı Kategorisi
2010
Yabancı
40,484
Fon
0
Tüzel
100
Bireysel
40,384
Yerli
7,226,294
Fon
0
Tüzel
133,937
Bireysel
6,958,420
Diğer
133,937
Toplam
7,266,778
2011
96,830
77,000
0
19,830
9,801,416
32,000
10,435
9,758,981
0
9,898,245
2012
19,070
0
0
19,070
9,484,458
797
6,847
9,476,813
0
9,503,527
2012/2011
Değişim
-80.3%
A.D.
A.D.
-3.8%
-3.2%
-975.1%
-34.4%
-2.9%
A.D.
-4.0%
Kaynak: MKK
Yabancı portföyündeki azalış yabancı bir
işlemlerinden çıkmasından kaynaklanmaktadır.
fonun
varant
Özel Sektör Borçlanma Senedi
Yatırımcıları
Faiz oranlarındaki düşüş ve ilgili düzenlemelerle ihraç
maliyetlerinin azaltılması, son iki yılda özel sektör borçlanma
araçları piyasasının hareketlenmesini sağlamıştır. 2012 yılında
90 adet özel sektör tahvili, 15 finansman bonosu, 90 adet de
banka bonosu ihraç edilmiştir.
2012 itibariyle
193.618 yatırımcının
28 milyar TL
değerinde özel
sektör borçlanma
senedi
bulunmaktadır.
Bu bölümde 2011 yılı öncesi verilerin fon ve yatırım ortaklığı
detayı “Diğer” başlığı altında izlenmektedir.
Özel Sektör Borçlanma Senedi Yatırımcı Sayıları
Yatırımcı Kategorisi
2012/2011
2008 2009 2010
2011
2012
Değişim
Yabancı
5
8
42
1,115
1,984
77.9%
Fon
13
20
53.8%
Tüzel
1
1
10
28
33
17.9%
Bireysel
4
7
25
1,073
1,928
79.7%
Diğer
0
0
7
1
3
200.0%
Yerli
171
282 4,861 117,514 191,634
63.1%
Fon
203
282
38.%
Yatırım Ortaklığı
18
18
0.00%
Tüzel
10
20
456
5,664
6,006
6.0%
Bireysel
155
252 4,211 111,347 184,570
65.8%
Diğer
6
10
194
282
758
168.8%
Toplam
176
290 4,903 118,629 193,618
63.2%
Kaynak: MKK
128 TSPAKB
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
2012 yılında özel sektör borçlanma senetlerine yatırım yapan
yatırımcı sayısı bir önceki seneye göre %63 artarak 193.618’e
yükselmiştir. Hesapların %95’i yerli bireysel yatırımcılara aittir.
Diğer taraftan, özel sektör tahvili yatırımı yapan yerli tüzel
yatırımcıların da sayısı 342 adet artmış, 6.006’ya ulaşmıştır.
Özel Sektör Borçlanma Senetleri Portföy Değerleri (Mn. TL)
Yatırımcı
Kategorisi
2008
2009
2010
2011
2012
Yabancı
0.19
2.88
248
503 1,267
Fon
57
252
Tüzel
0
0.77
236
347
792
Bireysel
0.19
2.11
1
74
168
Diğer
0
0
10
25
55
Yerli
362
536 2,606 13,230 26,788
Fon
4,033
9,090
Yatırım Ortaklığı
202
393
Tüzel
207
352
720
3,121
5,189
Bireysel
51
78
403
4,922 10,436
Diğer
104
106
1,483
952
1,680
Toplam
362
536 2,855 13,733 28,055
Kaynak: MKK
2012/2011
Değişim
151.8%
342.1%
128.2%
127.0%
120.0%
102.4%
125.4%
94.6%
66.3%
112.0%
76.5%
104.3%
Yatırımcı sayılarıyla beraber özel sektör borçlanma senetleri
portföyü de hızlı büyümüş, 2012 yılında iki kat artarak 28 milyar
TL’ye çıkmıştır. En büyük portföye 10 milyar TL ile yerli bireysel
yatırımcılar sahip olup bu tutar toplam büyüklüğün %37’sidir.
Yerli fonlar 9 milyar TL ile yerli bireysel yatırımcıları takip
etmektedir.
Yabancı yatırımcıların portföylerinin büyüklüğü ise 2012’de 2,5
kat artarak 1,3 milyar TL olmuştur. Yabancı banka ve aracı
kurumları ifade eden tüzel yabancı yatırımcılar toplam yabancı
portföyünün %63’ünü oluşturmaktadır.
VDMK ve VTMK Yatırımcıları
Toplam VDMK-VTMK
yatırım tutarı 3 kat
artarak 1,6 milyar
TL’ye çıkmıştır.
2012 yılında ihraç edilen varlığa dayalı menkul kıymetler
(VDMK) ile varlık teminatlı menkul kıymetlerin (VTMK)
kaydileştirilmesi de MKK bünyesinde yapılmıştır.
VDMK-VTMK yatırımları 2012 yılında bir önceki yıla göre üç misli
artarak 1,6 milyar TL olarak gerçekleşmiştir. 2012 sonu itibariyle
toplam 81 yatırımcının portföyünde VDMK veya VTMK
bulunmaktadır. Bu yatırımcıların sekizi yabancı iken toplam
portföy büyüklükleri 1 milyar TL’dir. Yabancı tüzel yatırımcılar,
toplam portföyün %66’sına sahiptir.
TSPAKB 129
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
VDMK-VTMK Yatırımcı Sayıları
Yatırımcı Kategorisi
2011
Yabancı
5
Fon
1
Tüzel
4
Diğer
0
Yerli
29
Fon
17
Yatırım Ortaklığı
1
Tüzel
8
Bireysel
0
Diğer
3
Toplam
34
2012 Değişim
8
60%
1
0%
6
50%
1
A.D.
73
152%
54
218%
0
A.D.
12
50%
3
A.D.
4
33%
81
138%
Kaynak: MKK
Toplam yerli yatırımcı sayısı 73 ile yabancı yatırımcıların 9
katıdır. Ancak, sayıca üstün olan yerli yatırımcılar toplam
portföyün ancak üçte birine sahiptir.
VDMK-VTMK Portföy Değeri (Bin TL)
Yatırımcı Kategorisi
2011
2012
Yabancı
407,500 1,035,080
Fon
44,750
4,000
Tüzel
362,750
977,187
Diğer
0
53,893
Yerli
153,875
547,777
Fon
66,081
334,711
Yatırım Ortaklığı
250
0
Tüzel
69,151
188,037
Bireysel
0
530
Diğer
18,393
24,499
Toplam
561,375 1,582,857
Değişim
154%
-91%
169%
A.D.
256%
407%
A.D.
172%
A.D.
33%
182%
Kaynak: MKK
Yatırım Fonu Yatırımcıları
Bu bölümde yatırım fonu katılma belgesine sahip yatırımcılarla
ilgili veriler incelenmektedir. Borsa yatırım fonu verileri de
yatırım fonu verilerine dahil edilmiştir. 2011 yılı öncesi verilerde
fon ve yatırım ortaklığı detayı “Diğer” başlığı altında
gösterilmiştir. Bu bölümdeki portföy değerleri MKK’dan alınmış
olup, “Finansal Piyasalar” bölümünde yer alan Takasbank
kaynaklı verilere göre ufak farklılıklar göstermektedir.
2008-2010 yılları arasında artış gösteren yatırım fonu yatırımcı
sayısı, 2011 yılından itibaren hafif düşüşe geçmiştir. 2012
yılında yatırım fonu yatırımcı sayısı %5 düşerek 2,8 milyon
kişiye gerilemiştir. Bu azalışın yerli bireysel yatırımcılardan
kaynaklandığı gözlenmektedir. Yine de, yatırım fonu
yatırımcılarının sayısı, hisse senedi yatırımcılarının yaklaşık 3
katıdır.
130 TSPAKB
Yatırım fonu portföy
büyüklüğü bir
önceki yıla kıyasla
%2 artarak 31 milyar
TL’ye çıkmıştır.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Yatırım fonu yatırımcılarının 31 milyar TL’lik yatırım fonu
bulunmaktadır. Bu tutar bir önceki yıla göre %2 artmıştır.
Yatırım fonu portföyünün neredeyse tamamı yerli yatırımcılara
aittir.
Yatırım Fonu Katılma Belgesi Yatırımcı Sayıları
Yatırımcı
Kategorisi
2008
2009
2010
2011
2012 Değişim
Yabancı
20,422
23,259
24,932
26,342
23,268 -11.7%
Fon
22
21
-4.5%
Tüzel
312
282
103
89
79 -11.2%
Bireysel
20,083
22,946
24,800
26,224
23,160 -11.7%
Diğer
27
31
29
7
8
14.3%
Yerli
2,676,178 2,791,090 2,955,280 2,935,245 2,786,747
-5.1%
Fon
29
54
86.2%
Yatırım Ortaklığı
10
9
-10%
Tüzel
53,628
57,570
67,602
82,247
74,773
-9.1%
Bireysel
2,607,176 2,718,442 2,873,196 2,839,767 2,701,762
-4.9%
Diğer
15,374
15,078
14,482
13,192
10,149 -23.1%
Toplam
2,696,600 2,814,349 2,980,212 2,961,587 2,810,015
-5.1%
Kaynak: MKK
Yerli yatırımcıların portföy büyüklüğünün %87’si bireysel
yatırımcılara aittir. 26 milyar TL büyüklüğe sahip olan bireysel
yatırımcıların portföyü 2011 yılına kıyasla fazla değişmemiştir.
74.773 yerli tüzel yatırımcının portföyü ise 3,2 milyar TL’de
kalmıştır.
Yatırım Fonu Katılma Belgesi Portföy Değerleri (Mn. TL)
Yatırımcı
Kategorisi
2008
2009
2010
2011
2012 Değişim
Yabancı
191
388
411
362
372
2.8%
Fon
8
8
0.0%
Tüzel
17
126
103
16
18
12.5%
Bireysel
171
250
296
334
346
3.6%
Diğer
3
11
12
4
0,1 -975.0%
Yerli
23,946 29,768 32,725 29,703 30,175
1.6%
Fon
16
38
137.5%
Yatırım Ortaklığı
54
53
-1.9%
Tüzel
2,715
3,059
3,444
3,216
3,229
0.0%
Bireysel
20,776 26,136 28,488 25,793 26,112
1.2%
Diğer
455
572
794
624
742
18.9%
Toplam
24,138 30,156 33,136 30,065 30,548
1.6%
Kaynak: MKK
Yaş Gruplarına Göre Bireysel Yatırımcılar
Yaş grubu arttıkça
kişi başına düşen fon
yatırımı artmaktadır.
Bu bölümde yaş gruplarına göre sınıflandırma yapıldığından,
sadece bireysel yatırımcılar dikkate alınmaktadır.
Bireysel yatırımcıların %44’ü 35-54 yaş aralığındadır. Bu yaş
aralığındaki yatırımcılar toplam fon portföyünün yarısına
sahiptir. Diğer taraftan, yaş grubu arttıkça kişi başına fon
yatırımı artmaktadır. 0-24 yaş aralığında ortalama portföy
değeri yaklaşık 2.000 TL civarında iken, 65 yaş üzeri
TSPAKB 131
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
yatırımcılarda bu tutar yaklaşık 10 katına kadar çıkmış, 19.166
TL’ye ulaşmıştır.
Yaş Gruplarına Göre Bireysel Yatırımcılar (2012)
Ortalama
Yaş
Yatırımcı Portföy Değeri
Portföy
Aralığı
Sayısı
(Mn. TL)
Değeri (TL)
0-24
368,950
739
2,003
25-34
545,525
2,942
5,393
35-44
669,904
6,423
9,589
45-54
541,133
6,805
12,575
55-64
354,226
4,850
13,693
65+
245,184
4,699
19,166
Toplam 2,724,922
26,459
9,710
Kaynak: MKK
Emeklilik Yatırım Fonu Yatırımcıları
Eylül 2003’te hayata geçirilen bireysel emeklilik sistemi hızla
büyümektedir. Bu sistemdeki katılımcılarla ilgili verilere Emeklilik
Gözetim Merkezinden (EGM) ulaşmak mümkündür. Yatırım
fonlarında olduğu gibi portföy değerleri, “Finansal Piyasalar”
bölümünde yer alan ve Takasbank tarafından açıklanan verilere
göre ufak farklılıklar göstermektedir.
Emeklilik yatırım fonlarındaki (EYF) toplam yatırımcı sayısı, ilk
yıllarda hızlı bir büyüme sergilemişti. Büyüme hızı, ardından bir
miktar yavaşlayarak 2008 yılında %13’e inmişti. 2010 yılından
itibaren ise bireysel emeklilik sistemi yatırımcı sayısındaki artış
tekrar hız kazanmış, bu oran 2012 yılında %18’e yükselmiştir.
Emeklilik Yatırım Fonları
2008
Yatırımcı Sayısı (Bin)
1,745
Portföy Değeri (Mn. TL)
6,373
Kaynak: EGM
2009 2010
1,988 2,281
9,097 12,012
2011
2,642
14,330
2012
3,119
20,326
Kriz yılları olan 2008-2009 yıllarında emeklilik fonlarının portföy
büyüklüğü %40’ın üzerinde artarken, 2011 yılında artış %19’a
gerilemişti. 2012 yılında artış hızı tekrar %40’ın üzerine
çıkmıştır. Diğer yandan, kişi başı ortalama portföy büyüklüğü
2011 sonuna göre %22 artarak 6.516 TL olmuştur. Sonuç
olarak, 2012 sonunda toplam portföy büyüklüğü 20 milyar TL
olarak gerçekleşmiştir.
EGM, bireysel emeklilik fonlarındaki yatırımcıların sayısını 10
yıllık yaş gruplarına göre sınıflandırarak yayınlamaktadır. Bu
dağılıma göre, yatırımcıların %37’si 25-34, %34’ü 35-44 yaş
aralığındadır.
132 TSPAKB
2012 yılında
emeklilik fonlarının
portföy büyüklüğü
20 milyar TL
olmuştur.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
Yaş Gruplarına Göre EYF Yatırımcı
Sayıları (2012)
Yatırımcı
Yaş Aralığı
Sayısı
Dağılım
0-24
185,576
5.9%
25-34
1,137,892
36.5%
35-44
1,058,646
33.9%
45-55
594,389
19.1%
56+
142,530
4.6%
Toplam
3,119,033
100.0%
Kaynak: EGM
Bireysel emeklilik
sistemindeki
yatırımcı sayısı 2012
sonunda 3.1 milyona
çıkmıştır.
Çalışma hayatına yeni başlayan, dolayısıyla nispeten düşük gelir
seviyesinde ve düşük tasarruf eğiliminde olduğu tahmin edilen
25 yaş altındaki yatırımcıların toplamdaki payı %6’dır. Yatırımcı
bazında en yoğun grup %70 payla 25-44 yaş arasındaki
gruptur. Emeklilik yaşına yaklaşan veya emeklilik hakkı
kazandığı halde sistemde kalmaya devam eden kişileri ifade
eden 56 yaş üzeri grubun payı ise %5’tir.
Bireysel emeklilik sisteminde 2012 yıl sonu itibariyle sözleşme
sayısı 546.107 adet artarak 3,5 milyona yaklaşmıştır. Bu
sözleşmelerin %75’i bireysel sözleşmelerden oluşmaktadır.
İşveren katkılı grup emeklilik veya gruba bağlı sözleşmelerin
payının ise 2009 yılından itibaren arttığı gözlenmektedir.
BES Sözleşmeleri
Adet
Bireysel
2008
1,521,826
2009
1,717,266
2010
1,939,130
2011
2,244,657
2012
2,599,760
Kaynak: EGM
Dağılım
Grup Bireysel Grup
413,998
79%
21%
486,620
78%
22%
586,470
77%
23%
695,221
76%
24%
886,225
75%
25%
TSPAKB 133
ARACI
KURUMLAR
RAPORUMUZ BASKIYA GİRDİĞİNDE AŞAĞIDAKİ ÜYELERİMİZİN
BİLGİLERİ ELİMİZE ULAŞMAMIŞTIR.
Asya Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
K Menkul Kıymetler A.Ş.
Med Menkul Değerler A.Ş.
Raymond James Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
A1 CAPITAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Beybi Giz Plaza Meydan Sok. No:1 Kat:2 D:5-6
Maslak
İstanbul
: 212-371 18 00
: www.a1menkul.com
: 6
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Üyesi
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Murat Güler
Ayşe Terzi
Hilmi Hakan Derinkök
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Bülent Kırımlı
Ender Şahin
Volkan Şentürk
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Güler Yatırım Holding A.Ş.
Hilmi Hakan Derinkök
Murat Güler
Ayşe Terzi
Ferat Güler
Toplam
Pay Tutarı (TL)
9,299,000
7,650,000
17,000
17,000
17,000
Payı (%)
54.70%
45.00%
0.10%
0.10%
0.10%
17,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
3,685,380,352
0
0
0
0.27%
---5
938,162,447
0
0
0
0.08%
---5
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
138
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
A1 CAPITAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
5,250,034
4,890,908
0
283,360
0
0
75,766
0
237,015
0
0
14,326
4,392
0
0
144,253
39,520
0
34,524
0
5,487,049
31.12.2011
656,490
0
0
361,732
0
0
0
0
51,602
0
243,156
0
61,837
0
0
0
0
0
0
0
61,837
0
0
4,768,722
4,768,722
17,000,000
374,833
0
0
0
0
0
335,079
-10,063,073
-2,878,117
0
5,487,049
31.12.2012
1,595,290
1,129,296
0
0
0
44
465,950
0
104,925
0
0
0
5,500
0
0
84,337
10,143
0
4,945
0
1,700,215
31.12.2012
255,132
0
0
41,314
23,115
0
0
0
14,647
0
176,056
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
1,445,083
1,445,083
17,000,000
374,833
0
0
0
0
0
335,079
-12,941,190
-3,323,639
0
1,700,215
31.12.2011
2,039,196
0
2,039,196
0
0
0
2,039,196
-107,242
-4,974,730
0
60,824
0
-2,981,952
0
299,841
-118,639
-2,800,750
-77,367
0
-77,367
-2,878,117
0
-2,878,117
0
-2,878,117
31.12.2012
254,102
0
254,102
0
0
0
254,102
-59,839
-3,715,709
0
41,611
-4,869
-3,484,704
0
202,289
-11,645
-3,294,060
-29,579
0
-29,579
-3,323,639
0
-3,323,639
0
-3,323,639
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
139
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ACAR YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Gazeteciler Sitesi Keskinkalem Sok. No:29 34394
Esentepe Şişli
İstanbul
: 212-216 26 61
: www.acar.com.tr
: 30
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Abdullah Acar
Hüseyin Cemal Acar
Müjdat Ece
Mine Acar Bora
Abdulkadir Tuncay Bora
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Hüseyin Cemal Acar
Mine Acar Bora
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Abdullah Acar
Hüseyin Cemal Acar
Mine Acar Bora
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
2,165,347
577,557
144,880
3
Payı (%)
74.98%
20.00%
5.02%
0.00%
2,887,787
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
7,129,903,384
1,932,161,888
617,200,209
0
0.51%
0.02%
0.07%
-1,753
6,500,969,355
2,143,672,378
607,827,021
0
0.52%
0.01%
0.08%
-1,730
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
140
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ACAR YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
18,948,478
10,453,187
4,243,940
4,112,344
0
26,120
112,887
0
2,433,221
0
0
52,711
2,251,352
0
0
96,760
4,852
0
27,546
0
21,381,699
31.12.2011
10,102,773
0
0
9,950,765
136,350
0
0
0
15,658
0
0
0
175,852
0
0
0
0
0
0
0
175,852
0
0
11,103,074
11,103,074
2,887,787
11,073,704
0
0
0
0
0
401,844
-3,588,414
328,153
0
21,381,699
31.12.2012
24,259,722
14,888,380
5,911,246
3,405,758
0
22,723
31,615
0
2,300,952
0
0
56,065
2,126,866
0
0
62,023
7,656
0
48,342
0
26,560,674
31.12.2012
14,315,999
0
0
14,141,878
136,621
0
0
0
37,500
0
0
0
227,930
0
0
0
0
0
0
0
227,930
0
0
12,016,745
12,016,745
2,887,787
11,073,704
0
0
0
0
0
401,844
-3,260,261
913,671
0
26,560,674
31.12.2011
1,580,536,406
-1,577,833,363
2,703,043
0
0
0
2,703,043
-225,087
-2,617,951
0
241,866
-221,617
-119,746
0
773,460
-234,114
419,600
-91,447
-87,712
-3,735
328,153
0
328,153
0
328,153
31.12.2012
2,426,042,699
-2,422,647,637
3,395,062
0
0
0
3,395,062
-217,029
-2,882,189
0
359,404
-262,455
392,793
0
1,064,504
-409,544
1,047,753
-134,082
-154,878
20,796
913,671
0
913,671
0
913,671
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
141
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
AK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Sabancı Center Kule:2 Kat:6-7 4. Levent
İstanbul
: 212-334 94 94
: www.akyatirim.com.tr
: 61
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Yardımcısı
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Hakan Binbaşgil
Kerim Rota
Alper Hakan Yüksel
Cenk Kaan Gür
Şahin Alp Keler
Eyüp Engin
Atıl Özus
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Attila Penbeci
Haluk Türkölmez
Mehmet Taman
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Akbank T.A.Ş.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
30,000,000
Payı (%)
100.00%
30,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
47,519,502,086
1,531,469,678
837,270,968
0
3.42%
0.02%
0.10%
-995
42,909,432,759
4,555,543,110
1,017,233,155
0
3.44%
0.03%
0.13%
-971
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
142
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
AK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
255,850,783
224,023,971
3,462,974
27,505,015
0
58,843
799,980
0
2,937,483
0
0
0
1,003,337
0
0
1,383,841
124,380
0
425,925
0
258,788,266
31.12.2011
124,690,386
91,169,012
0
30,595,708
0
0
0
0
339,630
2,000,000
586,036
0
105,723
0
0
0
0
0
0
0
105,723
0
0
133,992,157
133,992,157
30,000,000
16,802,123
0
0
0
0
0
12,088,784
7,180,634
67,920,616
0
258,788,266
31.12.2012
727,768,255
520,450,728
14,967,319
191,251,458
0
200,234
898,516
0
3,419,751
0
0
129,250
1,002,804
0
0
1,620,975
171,546
0
495,176
0
731,188,006
31.12.2012
600,344,990
407,662,608
0
188,313,101
0
0
0
0
200,200
3,530,000
639,081
0
146,904
0
0
0
0
0
0
0
146,904
0
0
130,696,112
130,696,112
30,000,000
16,802,123
0
0
0
0
0
56,552,701
10,798,500
16,542,788
0
731,188,006
31.12.2011
626,016,732
-606,005,520
20,011,212
0
0
0
20,011,212
-1,611,595
-15,992,710
0
61,316,125
0
63,723,032
0
38,645,926
-27,955,908
74,413,050
-6,492,434
-5,594,118
-898,316
67,920,616
0
67,920,616
0
67,920,616
31.12.2012
652,637,072
-626,048,158
26,588,914
0
0
0
26,588,914
-1,644,381
-18,660,280
0
398,829
0
6,683,082
0
30,336,031
-16,407,057
20,612,056
-4,069,268
-4,138,519
69,251
16,542,788
0
16,542,788
0
16,542,788
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
143
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ALAN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Altan Erbulak Sk. Maya Han 14/A Mecidiyeköy Şişli
İstanbul
: 212-370 22 00
: www.alanmenkul.com.tr
: 28
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Orhan Sürek
Eren Elbirlik
Semih Çetin
Cengiz Alpözü
İsmet Elbirlik
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Orhan Sürek
Fatih Demir
Umurbey Kırtıloğlu
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Orhan Sürek
Eren Elbirlik
İsmet Elbirlik
Cengiz Alpözü
Semih Çetin
Toplam
Pay Tutarı (TL)
1,099,988
8
2
1
1
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
1,100,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
4,941,144,721
311,821
2,213,377,100
0
0.36%
0.00%
0.25%
-2,736
2,503,825,345
0
1,788,306,906
0
0.20%
-0.22%
-2,655
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
144
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ALAN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
4,246,801
2,339,861
40
1,783,771
0
92,124
31,005
0
382,120
0
0
0
0
0
0
213,752
9,312
0
159,056
0
4,628,921
31.12.2011
3,082,066
200,000
0
940,670
1,854,205
0
0
0
87,191
0
0
0
150,298
0
0
0
0
0
0
0
150,298
0
0
1,396,557
1,396,557
1,100,000
6,570,221
0
0
0
0
0
137,047
-6,347,598
-63,113
0
4,628,921
31.12.2012
4,811,948
384,335
1
2,180,846
0
2,225,258
21,508
0
341,729
0
0
0
0
0
0
128,451
24,525
0
188,753
0
5,153,677
31.12.2012
3,795,712
540,000
0
1,040,591
2,156,778
0
0
0
58,343
0
0
0
88,902
0
0
0
0
0
0
0
88,902
0
0
1,269,063
1,269,063
1,100,000
6,570,221
0
0
0
0
0
137,047
-6,410,711
-127,494
0
5,153,677
31.12.2011
2,701,250
-154,415
2,546,835
0
0
0
2,546,835
-240,259
-2,422,991
0
23,365
-56,235
-149,285
0
265,949
-91,217
25,447
-88,560
0
-88,560
-63,113
0
-63,113
0
-63,113
31.12.2012
1,735,585
0
1,735,585
0
0
0
1,735,585
-174,360
-1,965,855
0
256,870
0
-147,760
0
83,511
-92,942
-157,191
29,697
0
29,697
-127,494
0
-127,494
0
-127,494
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
145
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ALB MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Mecidiyeköy Yolu Cd. No:12 Trump Towers Kule 2
Kat:25 Mecidiyeköy Şişli
İstanbul
: 212-370 03 70
: www.albmenkul.com.tr
: 28
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Üyesi
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Salih Albayrak
Ahmet Albayrak
Zeynep Albayrak
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Mehmet Metin Aytekin
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Salih Albayrak
Toplam
Pay Tutarı (TL)
16,500,000
Payı (%)
100.00%
16,500,000
100.00%
2011
2012
0
0
0
0
----0
0
0
0
0
----0
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
146
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ALB MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
31.12.2011
31.12.2012
7,851,797
7,231,937
0
0
0
0
619,860
0
6,921,855
0
0
2,508,589
0
0
0
667,705
3,384,628
0
360,933
0
14,773,652
31.12.2012
1,217,381
0
0
513,911
703,470
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
13,556,271
13,556,271
15,000,000
0
0
0
0
0
0
0
0
-1,443,729
0
14,773,652
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
31.12.2011
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
31.12.2012
0
0
0
0
0
0
0
-487,513
-1,180,264
0
5,954
-266,787
-1,928,610
0
140,849
-16,901
-1,804,662
360,933
0
360,933
-1,443,729
0
-1,443,729
0
-1,443,729
TSPAKB
147
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ALKHAİR CAPİTAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Köybaşı Cd. İskele Çıkmazı No:8 34464 Yeniköy
İstanbul
: 212-359 85 00
: www.alkhaircapital.com.tr
: 8
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
İkbal Haji Karim Daredia
Jonathan Hunt Holley
Syed Amir Ahmed
İbrahim Seyfittinoğlu
David William Pace
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Gülsevim Kahraman
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Bank Alkhair
Zafer Taahhüt İnşaat ve Tic. A.Ş.
Mehmet Necati Yağcı
İbrahim Seyfittinoğlu
Erol Sönmezocak
Afife Öncü
Toplam
Pay Tutarı (TL)
19,850,000
795,000
477,000
254,000
112,000
112,000
21,600,000
Payı (%)
91.90%
3.68%
2.21%
1.18%
0.52%
0.52%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
119,947,915
245,349,000
0
0
0.01%
0.00%
--912
52,934,557
244,793,000
0
0
0.00%
0.00%
--842
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
148
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ALKHAİR CAPİTAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
13,600,144
12,403,557
654,701
293,948
0
223,160
24,778
0
598,401
0
0
0
424,000
0
0
118,048
21,839
0
34,514
0
14,198,545
31.12.2011
1,249,998
0
0
37,751
0
0
0
0
1,039,231
0
173,016
0
95,190
0
0
0
0
0
0
0
95,190
0
0
12,853,357
12,782,602
21,600,000
1,281,409
0
0
31,699
0
0
201,054
-7,455,629
-2,875,931
70,755
14,198,545
31.12.2012
10,051,460
8,899,568
663,821
101,998
0
310,351
75,722
0
568,385
0
0
0
0
0
0
483,176
66,298
0
18,911
0
10,619,845
31.12.2012
1,011,883
0
0
774,308
0
0
0
0
92,684
94,605
50,286
0
27,756
0
0
0
0
0
0
0
27,756
0
0
9,580,206
9,481,869
21,600,000
1,281,409
0
0
0
0
0
201,054
-10,331,560
-3,269,034
98,337
10,619,845
31.12.2011
15,025,072
-14,150,549
874,523
0
0
0
874,523
-16,287
-4,886,261
-37,275
0
-4,267
-4,069,567
0
1,282,892
-100,243
-2,886,918
17,543
0
17,543
-2,869,375
0
-2,869,375
6,556
-2,875,931
31.12.2012
1,017,914
-777,113
240,801
0
0
0
240,801
-19,246
-4,779,742
-39,424
157,698
-42,240
-4,482,153
0
1,229,919
-23,165
-3,275,399
-15,603
0
-15,603
-3,291,002
0
-3,291,002
-21,968
-3,269,034
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
149
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ALTERNATİF YATIRIM A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Cumhuriyet Caddesi Elmadağ Han No:32 Kat:2-3
Elmadağ Şişli
İstanbul
: 212-315 58 00
: www.ayatirim.com.tr
: 45
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Tuncay Özilhan
Salih Metin Ecevit
Ahmet Bal
Didem Çerçi
Tevfik Metin Ayışık
Cesur Kılınç
Hamit Aydoğan
Kemal Semerciler
Mehmet Hurşit Zorlu
Emre Alkin
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Tevfik Metin Ayışık
İlkay Civelek
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Alternatifbank A.Ş.
Metin Tokpınar
Ali Şanal
Mustafa Uysal
M. Alev Göçmez
Toplam
Pay Tutarı (TL)
8,499,728
68
68
68
68
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
8,500,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
7,710,717,301
8,940,068,592
6,129,230,456
0
0.55%
0.10%
0.70%
-3,994
5,089,506,974
4,082,704,315
5,962,053,651
0
0.41%
0.03%
0.74%
-3,930
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
150
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ALTERNATİF YATIRIM A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
32,809,746
4,045,216
1,604,622
26,837,244
0
159,601
163,063
0
21,087,349
0
0
1,669
0
20,036,024
0
688,133
119,524
0
241,999
0
53,897,095
31.12.2011
29,138,871
6,503,849
0
21,089,749
332,380
0
0
72,519
64,416
1,023,929
52,029
0
179,202
0
0
0
0
0
0
0
179,202
0
0
24,579,022
24,579,022
8,500,000
4,808,749
0
0
0
0
0
1,196,352
7,939,801
2,134,120
0
53,897,095
31.12.2012
44,726,982
22,399,224
4,892,633
16,516,983
0
581,663
336,479
0
29,144,495
0
0
1,669
0
28,168,887
0
615,002
85,517
0
273,420
0
73,871,477
31.12.2012
44,376,612
38,770,613
0
4,997,105
301,310
0
0
0
0
275,790
31,794
0
221,608
0
0
0
0
0
0
0
221,608
0
0
29,273,257
29,273,257
8,500,000
4,808,749
0
0
0
0
0
1,322,152
9,948,121
4,694,235
0
73,871,477
31.12.2011
85,999,090
-72,772,957
13,226,133
0
0
0
13,226,133
-661,386
-8,859,567
0
84,603
-2,558
3,787,225
105,250
677,807
-1,833,331
2,736,951
-602,831
-663,886
61,055
2,134,120
0
2,134,120
0
2,134,120
31.12.2012
28,497,962
-18,469,693
10,028,269
0
0
0
10,028,269
-537,043
-9,039,509
0
133,951
-5,240
580,428
4,884,804
1,257,065
-2,059,483
4,662,814
31,421
0
31,421
4,694,235
0
4,694,235
0
4,694,235
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
151
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ANADOLU YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Merkez Mah. Birahane Sok. No:26 Bomonti Şişli
İstanbul
: 212-368 77 00
: www.anadoluyatirim.com.tr
: 26
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Pulat Akçin
Yusuf Gezgör
Mithat Korkut
Recep Atakan
Fikriye Filiz Haseski
Engin Türker
Bülent Gökhan Günay
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Mithat Korkut
Kamelya İşler
Şafak Şimşek
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Anadolubank A.Ş.
Mehmet Rüştü Başaran
Aysel Başaran
Erol Altıntuğ
Elif Altıntuğ
Filiz Fikriye Haseski
Toplam
Pay Tutarı (TL)
4,428,000
870,607
48,717
25,456
25,241
1,979
5,400,000
Payı (%)
82.00%
16.12%
0.90%
0.47%
0.47%
0.04%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
9,578,974,750
0
0
72,433,215,523
0.69%
0.00%
-21.75%
150
7,465,004,231
0
0
186,008,968,726
0.60%
--7.88%
141
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
152
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ANADOLU YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
31,967,939
10,496,751
600,000
20,866,789
0
0
4,399
0
57,247
0
0
0
0
0
0
23,066
34,181
0
0
0
32,025,186
31.12.2011
21,436,730
0
0
20,969,699
166,810
0
0
4,203
13,319
282,699
0
0
139,151
0
0
0
0
0
0
0
135,916
3,235
0
10,449,305
10,449,305
5,400,000
0
0
0
0
0
0
280,082
4,290,566
478,657
0
32,025,186
31.12.2012
33,670,586
10,170,265
1,677,000
21,675,488
0
0
147,833
0
117,418
0
0
0
0
0
0
18,705
25,183
0
73,530
0
33,788,004
31.12.2012
22,059,935
36,493
0
21,618,333
142,674
0
0
0
15,372
247,063
0
0
196,153
0
0
0
0
0
0
0
196,153
0
0
11,531,916
11,531,916
5,400,000
0
0
0
0
0
0
304,015
4,745,290
1,082,611
0
33,788,004
31.12.2011
5,510,813
-1,796,820
3,713,993
0
0
0
3,713,993
-110,177
-3,402,143
0
51,895
-75,582
177,986
0
975,755
-338,251
815,490
-336,833
-258,311
-78,522
478,657
0
478,657
0
478,657
31.12.2012
198,405,615
-194,602,694
3,802,921
0
0
0
3,802,921
-162,190
-3,911,355
0
390,026
-14,695
104,707
0
1,127,839
-73,881
1,158,665
-76,054
-152,819
76,765
1,082,611
0
1,082,611
0
1,082,611
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
153
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ATA YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Dikilitaş Mah. Emirhan Cad. No:109 A Blok Atakule
Balmumcu
İstanbul
: 212-310 62 00
: www.atayatirim.com.tr
: 66
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Korhan Kurdoğlu
Erhan Kurdoğlu
Elmas Melih Araz
Salameh Sweis
Murat Ufuk Yılmaz
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Adı/Soyadı
Ziya Murat Demirel
Ayşegül Yeşilgün
Ceyhan Er
Dilek Gülensoy
Erkan Yılmaz
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Ata Holding A.Ş.
Korhan Kurdoğlu
MTF SPV I Limited
Erhan Kurdoğlu
Ece Kurdoğlu
Toplam
Pay Tutarı (TL)
20,479,286
2,685,000
1,785,714
25,000
25,000
Payı (%)
81.92%
10.74%
7.14%
0.10%
0.10%
25,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
11,625,378,711
19,084,814,371
4,968,627,384
0
0.84%
0.20%
0.56%
-2,490
10,020,568,287
13,069,787,626
4,371,287,841
9,269,641,497
0.80%
0.09%
0.54%
0.39%
2,007
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
154
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ATA YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
69,654,480
9,241,790
22,226,706
37,623,583
0
109,635
452,766
0
7,520,921
0
0
216,351
0
0
0
1,313,507
742,247
1,764,303
3,483,513
1,000
77,175,401
31.12.2011
46,629,018
16,454,339
0
27,740,269
1,061,149
0
0
12,912
0
1,319,349
41,000
0
1,259,201
14,336
0
0
0
0
0
0
1,222,885
21,980
0
29,287,182
24,537,577
25,000,000
678,286
0
16
284,077
0
202,074
2,297,870
2,276
-3,927,022
4,749,605
77,175,401
31.12.2012
62,420,867
25,184,193
9,921,158
26,513,143
0
13,619
788,754
0
13,785,868
0
0
345,112
0
0
5,380,000
1,714,389
718,067
1,764,303
3,862,997
1,000
76,206,735
31.12.2012
27,161,780
13,010,490
0
12,450,578
978,198
0
0
20,847
0
699,160
2,507
0
556,738
0
0
0
0
0
0
0
508,041
48,697
0
48,488,217
27,483,434
25,000,000
678,286
0
757,094
3,414,870
0
0
2,309,410
-2,675,740
-2,000,486
21,004,783
76,206,735
31.12.2011
1,318,494,823
-1,296,694,902
21,799,921
0
0
0
21,799,921
-1,798,690
-28,069,690
-89,572
6,846,920
-306,837
-1,617,948
0
858,127
-4,614,658
-5,374,479
834,480
-473,105
1,307,585
-4,539,999
0
-4,539,999
-612,977
-3,927,022
31.12.2012
991,766,895
-973,065,238
18,701,657
0
0
0
18,701,657
-1,433,883
-23,248,456
-26,367
5,386,556
-116,240
-736,733
0
474,204
-1,972,223
-2,234,752
167,478
-185,289
352,767
-2,067,274
0
-2,067,274
-66,788
-2,000,486
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
155
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ATAONLİNE MENKUL KIYMETLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Dikilitaş Mah. Emirhan Cad. No:109 A Blok Atakule
Balmumcu
İstanbul
: 212-310 60 60
: www.ataonline.com.tr
: 44
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Vekili
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Korhan Kurdoğlu
Erhan Kurdoğlu
Ziya Murat Demirel
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Hamit Can
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Ata Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.
Ata Holding A.Ş.
Korhan Kurdoğlu
Erhan Kurdoğlu
Tuna Kurdoğlu
Toplam
Pay Tutarı (TL)
2,699,000
1,289,000
4,000
4,000
4,000
Payı (%)
67.48%
32.22%
0.10%
0.10%
0.10%
4,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
4,227,221,761
294,601,393
7,941,655,582
0
0.30%
0.00%
0.90%
-7,835
3,387,854,093
223,091,203
5,143,012,389
0
0.27%
0.00%
0.64%
-7,405
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
156
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ATAONLİNE MENKUL KIYMETLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
15,284,738
1,015,396
1,583,909
12,610,217
0
0
75,216
0
1,043,991
0
0
93,170
0
0
0
619,726
331,095
0
0
0
16,328,729
31.12.2011
7,831,614
0
0
7,388,144
227,218
0
0
12,912
0
184,340
19,000
0
206,256
0
0
0
0
0
0
0
184,276
21,980
0
8,290,859
8,290,859
4,000,000
35,739
0
0
61,383
0
0
1,207,100
1,088,795
1,897,842
0
16,328,729
31.12.2012
15,503,419
1,183,712
1,651,809
12,588,574
0
0
79,324
0
1,167,101
0
0
157,892
0
0
0
702,375
306,834
0
0
0
16,670,520
31.12.2012
9,425,522
1,827,323
0
7,273,343
153,463
0
0
20,847
0
148,265
2,281
0
127,736
0
0
0
0
0
0
0
79,039
48,697
0
7,117,262
7,117,262
4,000,000
35,739
0
0
61,383
0
0
1,501,239
654,946
863,955
0
16,670,520
31.12.2011
49,314,795
-40,874,606
8,440,189
0
0
0
8,440,189
-907,709
-5,410,577
-21,155
345,464
-153
2,446,059
0
186,023
-260,317
2,371,765
-473,923
-473,105
-818
1,897,842
0
1,897,842
0
1,897,842
31.12.2012
26,186,402
-19,458,637
6,727,765
0
0
0
6,727,765
-675,843
-5,256,699
-8,465
379,149
-1,829
1,164,078
0
143,324
-231,441
1,075,961
-212,006
-185,289
-26,717
863,955
0
863,955
0
863,955
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
157
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ATIG MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Ebulula Mardin Cad. No:23 1. Levent Beşiktaş
İstanbul
: 212-396 11 00
: www.atig.com.tr
: 50
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Üyesi
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Mustafa Özen
Aycan Özen
Tahsin Egemen
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Mustafa Özen
Ebru Yasemin Onubil
Mehmet Aysoy
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Mustafa Özen
Aycan Özen
Tahsin Egemen
Cahide Egemen
Tolga Uğur
Toplam
Pay Tutarı (TL)
14,800,000
1,080,000
96,000
12,000
12,000
Payı (%)
92.50%
6.75%
0.60%
0.08%
0.08%
16,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
2011
2012
0
0
0
0
----0
1,247,656,217
203,749,923
1,073,593,098
89,753,321,489
0.10%
0.00%
0.13%
3.80%
163
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
158
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ATIG MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
31.12.2011
31.12.2012
17,276,130
9,753,564
1,883,993
5,155,164
0
121,570
361,839
0
1,314,148
0
0
0
0
0
0
766,257
74,024
0
473,867
0
18,590,278
31.12.2012
4,570,148
88,212
0
4,293,332
175,704
0
0
0
12,900
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
14,020,130
14,020,130
16,000,000
0
0
0
0
0
0
0
0
-1,979,870
0
18,590,278
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
31.12.2011
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
31.12.2012
5,349,949
-3,200,376
2,149,573
0
0
0
2,149,573
-424
-5,591,847
0
112,228
-65,302
-3,395,772
0
972,742
-30,707
-2,453,737
473,867
0
473,867
-1,979,870
0
-1,979,870
0
-1,979,870
TSPAKB
159
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
AYBORSA MENKUL DEĞERLER TİCARETİ A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Kaptanpaşa Mah. Darulaceze Cd. No:31
Bilaş İş Mrk. B Blok Kat:6 Okmeydanı Şişli
İstanbul
: 212-220 09 30
: www.ayborsa.com.tr
: 10
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Vekili
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Kemal Ayrancıoğlu
Turgut Ayrancıoğlu
Nilüfer Ayrancıoğlu
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Vehbi Turgut Ünal
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Turgut Ayrancıoğlu
Kemal Ayrancıoğlu
Yasemin Nergis Ayrancıoğlu
Tülay Ayrancıoğlu
Peruze Ayrancıoğlu
Nilüfer Ayrancıoğlu
Toplam
Pay Tutarı (TL)
543,200
542,200
11,200
11,200
11,200
1,000
1,120,000
Payı (%)
48.50%
48.41%
1.00%
1.00%
1.00%
0.09%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
690,181,489
400,450
0
0
0.05%
0.00%
--206
355,891,081
252,137
0
0
0.03%
0.00%
--198
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
160
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
AYBORSA MENKUL DEĞERLER TİCARETİ A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
1,000,020
624,235
183,595
185,681
0
696
5,813
0
559,755
0
0
0
235,130
0
0
275,601
6,035
0
42,989
0
1,559,775
31.12.2011
31,028
0
0
15,577
13,021
0
0
0
2,430
0
0
0
206,782
0
0
0
0
0
0
0
206,782
0
0
1,321,965
1,321,965
1,120,000
940,561
0
0
0
0
0
79,404
-458,931
-359,069
0
1,559,775
31.12.2012
871,471
657,566
68,138
142,483
0
1,082
2,202
0
358,491
0
0
0
203,425
0
0
136,439
3,443
0
15,184
0
1,229,962
31.12.2012
27,132
0
0
15,497
11,635
0
0
0
0
0
0
0
135,672
0
0
0
0
0
0
0
135,672
0
0
1,067,158
1,067,158
1,120,000
940,561
0
0
0
0
0
79,404
-818,000
-254,807
0
1,229,962
31.12.2011
18,450,795
-18,165,419
285,376
0
0
0
285,376
-48,000
-664,369
0
11,012
0
-415,981
0
57,085
-4,888
-363,784
4,715
0
4,715
-359,069
0
-359,069
0
-359,069
31.12.2012
189,960
-35,675
154,285
0
0
0
154,285
-47,527
-553,663
0
135,432
0
-311,473
0
85,654
-1,183
-227,002
-27,805
0
-27,805
-254,807
0
-254,807
0
-254,807
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
161
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
BAHAR MENKUL DEĞERLER TİCARET A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Eski İskele Meydanı İffet Gülhan İş Merkezi No:9/3
Kadıköy
İstanbul
: 216-336 29 53
: www.baharmenkul.com.tr
: 7
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Üyesi
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Adnan Bahar
Berrin Bahar Okcu
Tülay Gezgin
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Tülay Gezgin
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Ruhan Bahar
Adnan Bahar
Neşe Ayşe Bahar
Tülay Gezgin
Berrin Bahar Okcu
Toplam
Pay Tutarı (TL)
420,000
340,000
80,000
80,000
80,000
Payı (%)
42.00%
34.00%
8.00%
8.00%
8.00%
1,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
787,287,822
1,940,075
0
0
0.06%
0.00%
--215
979,916,677
0
0
0
0.08%
---195
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
162
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
BAHAR MENKUL DEĞERLER TİCARET A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
933,679
80,408
850,680
0
0
0
2,591
0
352,168
0
0
0
0
254,400
0
95,482
0
0
2,286
0
1,285,847
31.12.2011
24,934
0
0
19,134
5,800
0
0
0
0
0
0
0
11,864
0
0
0
0
0
0
0
11,864
0
0
1,249,049
1,249,049
1,000,000
514,142
0
0
138,696
0
0
200,000
-559,383
-44,406
0
1,285,847
31.12.2012
1,047,145
39,065
1,005,077
0
0
0
3,003
0
346,512
0
0
0
0
254,400
0
92,112
0
0
0
0
1,393,657
31.12.2012
38,551
0
0
32,908
5,643
0
0
0
0
0
0
0
200
0
0
0
0
0
0
0
0
200
0
1,354,906
1,354,906
1,000,000
514,142
0
0
138,696
0
0
200,000
-603,789
105,857
0
1,393,657
31.12.2011
2,399,339
-2,057,218
342,121
0
0
0
342,121
-10,543
-405,646
0
0
0
-74,068
0
27,982
-844
-46,930
2,524
0
2,524
-44,406
0
-44,406
0
-44,406
31.12.2012
11,778,490
-11,450,850
327,640
0
0
0
327,640
-11,170
-332,830
0
31,582
-2,449
12,773
0
95,667
-97
108,343
-2,486
0
-2,486
105,857
0
105,857
0
105,857
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
163
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
BAŞKENT MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Abide-i Hürriyet Cad. No:211 C Blok Kat:6 Şişli
İstanbul
: 212-291 21 21
: www.baskentyatirim.com.tr
: 23
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Yardımcısı
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Selim Tufan Bolkan
Cavidan Konuralp
Arzu Turhan
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Cavidan Konuralp
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Selim Tufan Bolkan
Tülin Bolkan
M. Baran Bolkan
Cavidan Konuralp
Işık Biren
Arzu Turhan
Toplam
Pay Tutarı (TL)
8,761,885
270,000
137,500
30,000
465
150
9,200,000
Payı (%)
95.24%
2.93%
1.49%
0.33%
0.01%
0.00%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
6,277,965,078
9,694,267
7,804,211,276
0
0.45%
0.00%
0.89%
-1,111
5,790,165,529
5,094,409
194,241,312
0
0.46%
0.00%
0.02%
-1,075
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
164
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
BAŞKENT MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
6,537,890
4,183,751
190,292
1,892,149
0
6,102
265,596
0
843,071
0
0
0
5,253
0
0
678,810
1,427
0
151,946
5,635
7,380,961
31.12.2011
4,682,658
4,513,830
0
47,553
60,964
0
0
0
18,573
0
41,738
0
88,710
0
0
0
0
0
0
0
88,710
0
0
2,609,593
2,609,593
2,812,500
0
0
0
0
0
0
56,901
-261,931
2,123
0
7,380,961
31.12.2012
13,426,956
11,873,187
21,832
1,396,421
0
40,274
95,242
0
7,694,919
0
0
0
26,160
0
0
7,496,677
28,142
0
143,940
0
21,121,875
31.12.2012
5,644,535
5,555,025
0
23,691
0
0
0
0
33,650
0
32,169
0
1,433,780
0
0
0
0
0
0
0
83,540
1,350,240
0
14,043,560
14,043,560
9,200,000
0
0
0
5,402,891
0
0
56,901
-259,808
-356,424
0
21,121,875
31.12.2011
6,858,279
-4,741,038
2,117,241
0
0
0
2,117,241
-516,225
-1,587,643
0
62,504
-72,953
2,924
0
17,891
-4,461
16,354
-14,231
0
-14,231
2,123
0
2,123
0
2,123
31.12.2012
5,240,854
-4,255,172
985,682
0
0
0
985,682
-85,206
-1,487,649
0
20,393
-59,125
-625,905
0
299,699
-14,914
-341,120
-15,304
0
-15,304
-356,424
0
-356,424
0
-356,424
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
165
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
BGC PARTNERS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Caddesi No:185 Kanyon Ofis Binası
Levent Şişli
İstanbul
: 212-339 42 00
: tr.bgcpartners.com
: 30
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Shaun David Carl Edgar Lynn
Lee Martin Amaitis
Mark Antony John Cooper
Ali Rıza İncekara
Uluç Saka
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Ali Rıza İncekara
Gülhan Gür
Uluç Saka
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
BGC Holdings (Turkey) LLC
Lee Martin Amaitis
Shaun David Carl Edgar Lynn
Mark Antony John Cooper
Uluç Saka
Ali Rıza İncekara
Toplam
Pay Tutarı (TL)
12,600,851
7
7
7
1
1
12,600,874
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
9,840,198,054
0
1,179,889,408
0
0.71%
-0.13%
-55
8,502,339,735
0
578,413,963
0
0.68%
-0.07%
-55
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
166
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
BGC PARTNERS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
9,737,533
9,546,667
0
9,392
0
0
181,474
0
513,242
0
0
239,783
15,747
0
0
257,712
0
0
0
0
10,250,775
31.12.2011
2,793,169
0
0
1,714,098
1,079,071
0
0
0
0
0
0
0
453,227
0
0
0
0
0
0
0
41,250
0
411,977
7,004,379
7,004,379
12,600,874
41,059
0
0
0
0
0
29,318
-6,777,757
1,110,885
0
10,250,775
31.12.2012
8,371,781
7,938,621
0
156,374
0
0
276,786
0
743,332
0
0
578,785
15,747
0
0
148,800
0
0
0
0
9,115,113
31.12.2012
1,561,521
0
0
1,071,768
489,753
0
0
0
0
0
0
0
817,597
0
0
0
0
0
0
0
79,470
0
738,127
6,735,995
6,735,995
12,600,874
41,059
0
0
0
0
0
29,318
-5,666,872
-268,384
0
9,115,113
31.12.2011
24,141,272
-12,547,919
11,593,353
0
0
0
11,593,353
-188,256
-10,736,893
0
0
0
668,204
0
622,167
-179,486
1,110,885
0
0
0
1,110,885
0
1,110,885
0
1,110,885
31.12.2012
12,195,714
-3,608,478
8,587,236
0
0
0
8,587,236
-162,101
-9,312,997
0
0
-90,316
-978,178
0
826,548
-116,754
-268,384
0
0
0
-268,384
0
-268,384
0
-268,384
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
167
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
BİZİM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: İnönü Cad. Kanarya Sk. No:25 Kat:4-5 Yenisahra
Ataşehir
İstanbul
: 216-547 13 00
: www.bmd.com.tr
: 63
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Bekir Boydak
Memduh Boydak
Mehmet Konuk
Ali Yıkın
Reşat Karabıyık
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Reşat Karabıyık
Avşar Radi Sungurlu
Basri Uğur Konuk
Fatma Selçuk
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Boydak Holding A.Ş.
Yusuf Boydak
Bekir Boydak
Mahmut Sami Boydak
Şükrü Boydak
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
5,700,000
60,000
60,000
60,000
30,000
90,000
6,000,000
Payı (%)
95.00%
1.00%
1.00%
1.00%
0.50%
1.50%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
10,152,456,764
6,984,893,638
3,446,840
0
0.73%
0.07%
0.00%
-26,454
9,318,578,520
2,395,594,084
15,906,564
0
0.75%
0.02%
0.00%
-34,518
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
168
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
BİZİM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
66,633,401
51,041,152
9,975,343
5,542,134
0
17,968
56,804
0
2,151,087
0
0
514,790
12,720
0
0
965,494
231,110
0
411,333
15,640
68,784,488
31.12.2011
54,163,840
0
0
53,166,824
6,700
0
0
28,293
0
513,277
448,746
0
180,865
0
0
0
0
0
0
0
180,865
0
0
14,439,783
14,439,783
6,000,000
36,195
0
0
29,917
0
0
209,582
3,340,162
4,823,927
0
68,784,488
31.12.2012
81,285,622
56,502,839
9,300,986
14,400,288
0
72,094
1,009,415
0
1,062,471
0
0
91,444
12,720
0
0
685,535
221,823
0
49,606
1,343
82,348,093
31.12.2012
62,235,381
0
0
61,138,404
14,017
0
0
0
207,423
451,904
423,633
0
114,674
0
0
0
0
0
0
0
114,674
0
0
19,998,038
19,998,038
6,000,000
36,195
0
0
-22,198
0
0
451,276
7,922,395
5,610,370
0
82,348,093
31.12.2011
1,816,142,170
-1,803,708,597
12,433,573
0
0
0
12,433,573
-1,251,076
-7,410,894
0
250,223
-20,802
4,001,024
0
3,570,327
-1,613,298
5,958,053
-1,134,126
-1,560,169
426,043
4,823,927
0
4,823,927
0
4,823,927
31.12.2012
977,568,151
-967,211,866
10,356,285
0
0
0
10,356,285
-1,227,888
-8,058,242
0
235,561
-12,203
1,293,513
0
5,973,021
-159,449
7,107,085
-1,496,715
-1,121,959
-374,756
5,610,370
0
5,610,370
0
5,610,370
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
169
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
BURGAN YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cd. Apa Giz Plaza No:191 34394 Levent
İstanbul
: 212-317 27 27
: www.burganyatirim.com
: 71
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Mehmet Gani Sönmez
Mutlu Akpara
Zafer Onat
Bülentnur Özkan
Ayşe İdil Kural
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Adı/Soyadı
Zafer Onat
Emin Tolga Ataç
Feza Haluk Bürümcekçi
Firdevs Sancı
Nergis Kasabalı Bayraktar
Serpil Baran
Sinan Türkmenoğlu
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Burgan Bank A.Ş.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
8,450,000
Payı (%)
100.00%
8,450,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
29,131,743,584
916,951
31,774,342,467
0
2.09%
0.00%
3.61%
-76
27,135,999,379
0
19,910,609,889
0
2.18%
-2.46%
-105
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
170
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
BURGAN YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
89,215,218
68,303,255
11,523,033
212,504
0
7,285,926
1,890,500
0
4,821,896
0
0
768,849
8,480
0
0
2,479,752
565,309
0
964,668
34,838
94,037,114
31.12.2011
7,128,394
0
219,366
1,390,707
569,747
0
0
0
32,609
4,868,376
47,589
0
553,967
0
0
0
0
0
0
0
553,967
0
0
86,354,753
86,354,753
8,450,000
25,355,592
0
0
7,198
0
0
5,908,187
39,302,328
7,331,448
0
94,037,114
31.12.2012
70,204,694
54,640,736
12,071,972
700,883
0
1,315,905
1,475,198
0
6,275,845
0
0
944,457
8,480
0
0
2,325,079
1,292,183
0
1,696,946
8,700
76,480,539
31.12.2012
9,980,664
0
0
8,431,472
618,849
0
0
0
0
873,708
56,635
0
665,247
0
0
0
0
0
0
0
665,247
0
0
65,834,628
65,834,628
8,450,000
25,355,592
0
0
7,198
0
0
7,608,187
27,933,776
-3,520,125
0
76,480,539
31.12.2011
5,794,487,787
-5,764,746,185
29,741,602
0
0
0
29,741,602
-1,938,646
-27,529,318
0
265,734
-1,087,159
-547,787
0
20,783,697
-11,007,947
9,227,963
-1,896,515
-1,911,662
15,147
7,331,448
0
7,331,448
0
7,331,448
31.12.2012
6,474,479,626
-6,461,612,522
12,867,104
0
0
0
12,867,104
-1,379,920
-22,337,044
0
307,472
-529,909
-11,072,297
0
7,704,505
-884,611
-4,252,403
732,278
0
732,278
-3,520,125
0
-3,520,125
0
-3,520,125
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
171
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
CAMİŞ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Caddesi USO Center No:245 Kat:2
Maslak Şişli
İstanbul
: 212-330 07 00
: www.camismenkul.com.tr
: 48
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Ali Erdal Aral
Ufuk Ümit Onbaşı
Mert Erdoğmuş
Zeynep Yeşim Karayel
Metin Yılmaz
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Rıfat Cenk Aksoy
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
Milli Reasürans Türk A.Ş.
İş Finansal Kiralama A.Ş.
Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi
Anadolu Hayat Emeklilik A.Ş.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
6,681,908
3,523
3,523
3,523
3,523
Payı (%)
99.79%
0.05%
0.05%
0.05%
0.05%
6,696,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
10,691,774,101
1,155,277,094
4,488,362,219
0
0.77%
0.01%
0.51%
-3,442
21,261,423,107
58,281,551
3,503,398,593
0
1.71%
0.00%
0.43%
-3,441
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
172
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
CAMİŞ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
12,832,263
985,017
1,584,899
9,890,542
0
56,456
315,349
0
1,087,065
0
0
88,374
0
0
0
924,165
67,520
0
0
7,006
13,919,328
31.12.2011
9,688,025
4,022,035
0
5,004,934
490,713
0
0
0
5,891
164,452
0
0
259,736
0
0
0
0
0
0
0
259,736
0
0
3,971,567
3,971,567
6,696,000
0
0
0
-508,400
0
0
112,397
-1,507,244
-821,186
0
13,919,328
31.12.2012
17,111,114
5,613,021
1,970,750
9,304,134
0
69,512
153,697
0
992,846
0
0
217,823
0
0
0
714,322
56,029
0
0
4,672
18,103,960
31.12.2012
14,342,452
9,554,042
0
4,273,146
403,570
0
0
0
68,320
43,374
0
0
299,770
0
0
0
0
0
0
0
299,770
0
0
3,461,738
3,461,738
6,696,000
0
0
0
-114,800
0
0
112,397
-2,328,430
-903,429
0
18,103,960
31.12.2011
784,625,783
-778,165,453
6,460,330
0
0
0
6,460,330
-634,568
-6,428,712
0
22,360
-14,011
-594,601
0
1,489,606
-1,716,191
-821,186
0
0
0
-821,186
0
-821,186
0
-821,186
31.12.2012
17,197,162
-10,789,561
6,407,601
0
0
0
6,407,601
-629,180
-6,309,005
0
60,121
-94,257
-564,720
0
672,198
-1,010,907
-903,429
0
0
0
-903,429
0
-903,429
0
-903,429
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
173
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
CENSA MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Kayışdağı Cd. 1.Bayraktar Sk. No:9 Ülker Ünver Plz.
Kat:7/15-16 Küçükbakkalköy Ataşehir
İstanbul
: 212-562 72 60
: www.censamenkul.com.tr
: 12
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Selim Ünver
Orhan Ünver
Aygün Cömertpay
Ertuğrul Ünver
Hamza Ünver
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Selim Ünver
Aygün Cömertpay
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Selim Ünver
Orhan Ünver
Hamza Cengiz Esenalp
Şeref Gün
Ayşe Esenalp
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
381,750
375,000
352,500
240,000
150,000
750
1,500,000
Payı (%)
25.45%
25.00%
23.50%
16.00%
10.00%
0.05%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
5,191,030,666
0
66,772,062
0
0.37%
-0.01%
-453
6,876,336,320
121,636
87,270,877
0
0.55%
0.00%
0.01%
-438
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
174
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
CENSA MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
2,997,568
464,740
944,115
1,397,358
0
176,921
14,434
0
218,207
0
0
0
6,240
0
0
179,422
9,509
0
23,036
0
3,215,775
31.12.2011
1,464,452
1,403
0
1,417,182
45,867
0
0
0
0
0
0
0
111,946
0
0
18
0
0
0
0
111,928
0
0
1,639,377
1,639,377
1,500,000
0
0
0
0
0
0
431,288
-136,895
-155,016
0
3,215,775
31.12.2012
2,483,141
64,796
1,057,856
1,295,801
0
44,914
19,774
0
438,419
0
0
0
221,643
0
0
175,479
11,659
0
29,638
0
2,921,560
31.12.2012
1,631,123
1,762
0
1,324,928
62,443
0
0
0
241,990
0
0
0
122,080
0
0
19
0
0
0
0
122,061
0
0
1,168,357
1,168,357
1,500,000
0
0
0
0
0
0
431,288
-291,911
-471,020
0
2,921,560
31.12.2011
3,552,426
-2,913,264
639,162
0
0
0
639,162
-60,994
-874,569
0
75,503
-3,559
-224,457
0
75,937
-8,632
-157,152
2,136
0
2,136
-155,016
0
-155,016
0
-155,016
31.12.2012
1,687,273
-1,076,370
610,903
0
0
0
610,903
-89,015
-884,062
0
19,762
-246,036
-588,448
0
121,850
-11,024
-477,622
6,602
0
6,602
-471,020
0
-471,020
0
-471,020
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
175
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
CEROS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Rüzgarlıbahçe Mah. Kayın Sok. C Blok No:3 K:1
Kavacık Beykoz
İstanbul
: 216-681 30 00
: www.ceros.com.tr
: 17
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Markus Ross
Stefan Thassilo Maria Graf Von Montgeles
Barış Büyükdemir
Bruno Joachim Hofstetter
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Barış Büyükdemir
Türkan Elif Arıkan Can
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Ceros Holding AG
Barış Büyükdemir
Markus Ross
Bruno Joachim Hofstetter
Franz Winklbauer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
3,400,000
570,000
10,000
10,000
10,000
Payı (%)
85.00%
14.25%
0.25%
0.25%
0.25%
4,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
4,548,598,690
0
2,634,243,290
0
0.33%
-0.30%
-667
5,936,599,603
0
1,997,586,798
0
0.48%
-0.25%
-716
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
176
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
CEROS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
1,838,686
1,217,803
103,162
491,840
0
5,000
20,881
0
630,526
0
0
0
50
0
0
64,150
52,792
0
513,305
229
2,469,212
31.12.2011
162,080
11,667
0
64,550
72,436
0
0
0
13,427
0
0
0
15,953
15,953
0
0
0
0
0
0
0
0
0
2,291,179
2,291,179
3,761,358
117,974
0
0
0
0
0
142,709
-1,757,660
26,798
0
2,469,212
31.12.2012
6,545,770
4,558,270
182,500
1,760,242
0
0
44,758
0
517,985
0
0
0
0
0
0
62,257
47,930
0
400,655
7,143
7,063,755
31.12.2012
4,820,905
11,594
0
4,727,468
62,191
0
0
0
12,069
7,583
0
0
20,574
4,466
0
0
0
0
0
0
16,108
0
0
2,222,276
2,222,276
3,761,358
117,974
0
0
0
0
0
142,709
-1,730,862
-68,903
0
7,063,755
31.12.2011
26,237,064
-24,664,729
1,572,335
0
0
0
1,572,335
-219,877
-1,702,578
0
225,078
-93,603
-218,645
0
181,413
-112,192
-149,424
176,222
0
176,222
26,798
0
26,798
0
26,798
31.12.2012
60,072,818
-58,306,051
1,766,767
0
0
0
1,766,767
-244,045
-1,643,345
0
142,178
0
21,555
0
83,731
-61,539
43,747
-112,650
0
-112,650
-68,903
0
-68,903
0
-68,903
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
177
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
CITI MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
: Eski Büyükdere Cd. No:209 Tekfen Tower Kat:2B
Levent
İstanbul
: 212-319 47 00
: www1.citibank.com.tr/gcib/turkish/menkul
: 17
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Adı/Soyadı
Cevat Soner İnanç
Orhan Aydın
Celalettin Çelikcan
Ahmet Bekçe
Özkan İlkay Kızıltoprak
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Cevat Soner İnanç
Mehmet Mursaloğlu
Tayfun Kurban
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Citigroup Financial Products Inc.
Citigroup Global Markets BB Inc.
Citi 1983 Investments GP Inc.
Citigroup Risk Brokers Inc.
Citigroup Global Markets Vehicle Securities Inc.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
1,999,989
5
2
2
2
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
2,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
21,772,198,360
0
8,332,977,178
0
1.57%
-0.95%
-55
24,386,689,654
0
7,987,898,110
0
1.96%
-0.99%
-54
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
178
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
CITI MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
66,604,072
24,379,497
0
40,955,735
0
1,245,456
23,384
0
349,053
0
0
391
0
0
0
91,762
201,182
0
55,718
0
66,953,125
31.12.2011
41,597,901
0
0
39,566,747
356,837
0
0
12,122
853,929
808,266
0
0
56,945
0
0
0
0
0
0
0
56,945
0
0
25,298,279
25,298,279
2,000,000
0
0
0
0
0
0
400,000
16,670,802
6,227,477
0
66,953,125
31.12.2012
77,198,395
29,300,602
0
46,617,244
0
1,253,308
27,241
0
1,277,184
1,018,654
0
392
0
0
0
32,806
177,024
0
48,308
0
78,475,579
31.12.2012
45,957,285
0
0
42,301,433
472,986
0
0
472,248
1,286,138
1,424,480
0
0
114,175
0
0
0
0
0
0
0
114,175
0
0
32,404,119
32,404,119
2,000,000
0
0
0
0
0
0
400,000
22,898,279
7,105,840
0
78,475,579
31.12.2011
14,979,739
0
14,979,739
0
0
0
14,979,739
-1,027,524
-7,462,945
0
329,419
-80,266
6,738,423
0
1,264,363
-215,521
7,787,265
-1,559,788
-1,464,066
-95,722
6,227,477
0
6,227,477
0
6,227,477
31.12.2012
16,947,120
0
16,947,120
0
0
0
16,947,120
-1,115,182
-8,127,272
0
37,544
-163,092
7,579,118
0
1,534,729
-217,371
8,896,476
-1,790,636
-1,783,226
-7,410
7,105,840
0
7,105,840
0
7,105,840
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
179
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
CREDIT SUISSE İSTANBUL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Yıldırım Oğuz Göker Cad. Maya Plaza Kat:10
Akatlar Beşiktaş
İstanbul
: 212-349 04 30
: www.credit-suisse.com
: 28
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Uğur Bayar
İffet Naz Aşcıoğlu
Nicholas John Wilcock
Burcu Korkut
Cem Öksün
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Uğur Bayar
Nurdan Oktar
Serdar Genç
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Credit Suisse AG
Credit Suisse Investments UK
Credit Suisse Client Nominees UK Limited
Credit Suisse International
Credit Suisse Investment Holdings UK
Toplam
Pay Tutarı (TL)
6,760,980
5
5
5
5
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
6,761,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
18,874,125,768
0
23,612,161,265
0
1.36%
-2.68%
-0
14,216,483,520
0
23,259,106,435
0
1.14%
-2.88%
-0
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
180
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
CREDIT SUISSE İSTANBUL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
113,031,947
41,802,775
0
70,694,283
0
0
534,889
0
6,130,751
0
0
891,690
0
0
0
3,720,157
232,433
0
1,286,471
0
119,162,698
31.12.2011
78,803,544
0
0
70,281,204
1,295,148
0
0
725,592
65,630
5,773,130
662,840
0
2,909,868
0
0
0
0
0
0
0
2,909,868
0
0
37,449,286
37,449,286
6,761,000
88,206
0
0
0
0
0
1,065,536
11,396,803
18,137,741
0
119,162,698
31.12.2012
145,496,540
58,847,620
0
86,522,729
0
0
126,191
0
6,330,358
0
0
1,541,956
0
0
0
3,055,354
286,148
0
1,446,900
0
151,826,898
31.12.2012
94,594,735
0
0
85,289,667
2,318,844
0
0
541,684
81,420
5,406,928
956,192
0
3,866,004
0
0
0
0
0
0
0
3,866,004
0
0
53,366,159
53,366,159
6,761,000
88,206
0
0
0
0
0
1,352,200
29,247,880
15,916,873
0
151,826,898
31.12.2011
40,085,430
0
40,085,430
0
0
0
40,085,430
-1,197,344
-17,909,909
-18,100
3,880
0
20,963,957
0
2,534,639
-796,551
22,702,045
-4,564,304
-4,915,842
351,538
18,137,741
0
18,137,741
0
18,137,741
31.12.2012
35,825,031
0
35,825,031
0
0
0
35,825,031
-1,128,884
-18,349,799
-7,962
0
0
16,338,386
0
3,843,465
-306,675
19,875,176
-3,958,303
-4,118,732
160,429
15,916,873
0
15,916,873
0
15,916,873
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
181
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
DELTA MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Teşvikiye Cad. İkbal İş Merkezi No:17 K:6 Teşvikiye
İstanbul
: 212-310 08 00
: www.deltamenkul.com.tr
: 39
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Vekili
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Fazlı Özcan
Mustafa Cem Fergan
Eşref Turgut Fergan
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Mustafa Cem Fergan
Mehmet Sancar
Meltem Nasuhbeyoğlu
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Fazlı Özcan
M. Cem Fergan
Eşref Turgut Fergan
Özlem Fergan
Fahir Kadir Özcan
Toplam
Pay Tutarı (TL)
3,599,928
3,564,000
28,800
7,200
72
Payı (%)
50.00%
49.50%
0.40%
0.10%
0.00%
7,200,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
14,741,158,737
1,314,166,506
16,009,932,939
0
1.06%
0.01%
1.82%
-1,595
10,239,120,574
1,571,691,039
16,633,876,820
0
0.82%
0.01%
2.06%
-1,583
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
182
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
DELTA MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
14,131,870
3,585,443
350,896
10,119,438
0
52,863
23,230
0
6,459,008
0
0
0
3,710,405
0
0
2,665,886
44,224
0
27,411
11,082
20,590,878
31.12.2011
7,790,647
1,006
0
7,502,648
23,653
0
0
16,986
81,079
0
165,275
0
61,866
0
0
0
0
0
0
0
61,866
0
0
12,738,365
12,738,365
7,200,000
688,166
0
0
879,949
0
0
410,963
2,761,926
797,361
0
20,590,878
31.12.2012
13,840,003
312,843
4,364,536
8,962,940
0
176,387
23,297
0
6,501,852
0
0
0
3,707,880
0
0
2,723,773
31,449
0
38,750
0
20,341,855
31.12.2012
8,136,173
4,591,080
0
3,217,211
26,771
0
0
0
117,498
0
183,613
0
123,982
0
0
0
0
0
0
0
123,982
0
0
12,081,700
12,081,700
7,200,000
688,166
0
0
879,949
0
0
445,356
3,524,894
-656,665
0
20,341,855
31.12.2011
96,126,706
-90,417,051
5,709,655
0
0
0
5,709,655
-1,148,219
-3,986,238
0
110,093
-10,686
674,605
0
384,153
-114,766
943,992
-146,631
-135,818
-10,813
797,361
0
797,361
0
797,361
31.12.2012
295,723,609
-291,732,786
3,990,823
0
0
0
3,990,823
-1,125,510
-4,092,458
0
82,846
-37,365
-1,181,664
0
659,304
-145,644
-668,004
11,339
0
11,339
-656,665
0
-656,665
0
-656,665
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
183
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
DENİZ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cad. No:106 K:16 Esentepe Şişli
İstanbul
: 212-336 40 00
: www.denizyatirim.com
: 264
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Hakan Ateş
Cafer Bakırhan
Cem Demirağ
Namık Bahri Uğraş
Dilek Duman
Bora Böcügöz
Üst Yönetim
Görevi
İcra Kurulu Başkanı
İcra Kurulu Üyesi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Cafer Bakırhan
Hüseyin Melih Akosman
Hüseyin Sami Çelik
Ali Kürşad Aydın
Enver Erdem
M. Murat Pişkinsüt
M. Nurullah Erdoğan
Sezgi Cumhur Örnek
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Denizbank A.Ş.
Hakan Ateş
Cafer Bakırhan
Bora Böcügöz
Tanju Kaya
Toplam
Pay Tutarı (TL)
54,978,500
5,500
5,500
5,500
5,000
Payı (%)
99.96%
0.01%
0.01%
0.01%
0.01%
55,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
48,407,635,143
9,373,335,107
35,673,665,444
0
3.48%
0.10%
4.06%
-65,335
41,387,072,906
8,252,592,670
32,728,250,959
20,079,142,379
3.32%
0.05%
4.05%
0.85%
68,596
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
184
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
DENİZ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
83,572,764
48,751,550
18,915,585
14,819,529
0
122,375
963,725
0
15,258,602
0
0
0
543,549
13,591,721
0
258,637
114,589
0
750,106
0
98,831,366
31.12.2011
9,355,846
0
0
2,927,553
1,393,641
0
0
0
549,697
2,293,596
2,191,359
0
1,635,540
0
0
0
0
0
0
0
1,635,540
0
0
87,839,980
74,149,368
25,000,000
0
0
0
6,643
0
0
1,266,864
41,057,286
6,818,575
13,690,612
98,831,366
31.12.2012
99,147,288
48,719,944
32,890,574
16,364,325
0
124,305
1,048,140
0
6,583,949
0
0
0
541,024
3,938,030
0
729,406
392,226
0
983,263
0
105,731,237
31.12.2012
8,553,537
0
0
3,806,925
1,105,215
0
0
0
478,151
2,693,424
469,822
0
2,271,751
0
0
0
0
0
0
0
2,271,751
0
0
94,905,949
78,208,630
55,000,000
0
0
0
6,643
0
0
2,153,204
16,938,279
4,110,504
16,697,319
105,731,237
31.12.2011
274,410,930
-234,144,070
40,266,860
0
0
0
40,266,860
-3,077,922
-33,182,694
-395,292
563,513
-55,839
4,118,626
1,055,356
2,802,682
-305,184
7,671,480
-1,855,165
-2,113,685
258,520
5,816,315
0
5,816,315
-1,002,260
6,818,575
31.12.2012
213,710,863
-207,616,255
6,094,608
44,352,516
-12,181,561
32,170,955
38,265,563
-3,294,301
-30,960,017
-415,072
714,260
-83,902
4,226,531
58,386
3,465,012
-309,929
7,440,000
-322,789
-555,945
233,156
7,117,211
0
7,117,211
3,006,707
4,110,504
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
185
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
DESTEK MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cd. Yapı Kredi Plaza C Blok Kat:13
Levent Beşiktaş
İstanbul
: 212-371 50 00
: www.destekmenkul.com.tr
: 45
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Üyesi
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Altunç Kumova
Azize Binnur Uzman
Celal Çamaş
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Tuna Yılmaz
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Destek Faktoring A.Ş.
Altunç Kumova
Nurdan Gülçelik
Azize Binnur Uzman
Celal Çamaş
Toplam
Pay Tutarı (TL)
8,350,568
148,816
616
0
0
Payı (%)
98.24%
1.75%
0.01%
0.00%
0.00%
8,500,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
133,539,196
0
3,916,111,949
33,075,110,047
0.01%
-0.45%
9.93%
14
45,817,249
0
3,251,793,838
182,003,095,700
0.00%
-0.40%
7.71%
12
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
186
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
DESTEK MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
26,096,762
6,904,310
922
18,417,595
0
727,100
46,834
0
901,597
0
0
0
0
0
0
106,476
795,121
0
0
0
26,998,359
31.12.2011
13,646,469
0
0
12,642,447
429,177
0
0
24,169
534,483
16,192
0
0
143,163
0
0
0
0
0
0
0
15,511
127,652
0
13,208,727
13,208,727
8,500,000
1,085,822
0
0
0
0
0
19,457
-841,631
4,445,079
0
26,998,359
31.12.2012
30,740,470
14,214,576
0
14,931,051
0
394,935
1,199,908
0
910,328
0
0
0
922
0
0
219,775
686,333
0
0
3,298
31,650,798
31.12.2012
12,564,519
0
0
11,441,890
462,372
0
0
481,933
158,404
19,920
0
0
92,838
0
0
0
0
0
0
0
87,640
5,198
0
18,993,441
18,993,441
8,500,000
1,085,822
0
0
0
0
0
166,915
3,455,990
5,784,714
0
31,650,798
31.12.2011
9,005,483
0
9,005,483
0
0
0
9,005,483
-533,573
-3,368,863
0
259,061
-335,768
5,026,340
0
796,304
-280,099
5,542,545
-1,097,466
-999,290
-98,176
4,445,079
0
4,445,079
0
4,445,079
31.12.2012
16,309,837
-20,047
16,289,790
0
0
0
16,289,790
-1,467,959
-7,682,234
0
71,323
-56,090
7,154,830
0
726,478
-660,927
7,220,381
-1,435,667
-1,558,121
122,454
5,784,714
0
5,784,714
0
5,784,714
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
187
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
DEUTSCHE SECURITIES MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Eski Büyükdere Caddesi Tekfen Tower No:209
Kat:18 34394 4. Levent Şişli
İstanbul
: 212-317 01 00
: www.db.com/dst
: 20
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Ersin Akyüz
Alp Albert Krespin
İdil Dağdelen Börekçi
Nuran Çevik
Kazım Andaç
Özge Kutay
Max Karl Koep
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Alp Albert Krespin
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Deutsche Bank AG
Nordwestdeutscher Wohnungsbauträger Gesellschaft
DB Industrial Holdings GmbH
DB Capital Markets (Deutschland) GmbH
Süddeutsche Vermögensverwaltung GmbH
Toplam
Pay Tutarı (TL)
8,999,996
1
1
1
1
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
9,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
20,294,384,286
5,964,803,530
22,659,938,428
0
1.46%
0.06%
2.58%
-8
23,744,629,109
7,025,331,092
22,896,423,058
0
1.90%
0.05%
2.83%
-7
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
188
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
DEUTSCHE SECURITIES MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
28,627,228
26,836,678
0
1,264,605
0
6,021
519,924
0
3,564,238
0
0
641,905
95,921
0
0
803,600
275,178
0
1,723,629
24,005
32,191,466
31.12.2011
7,629,432
0
0
2,616,655
22,358
0
0
0
94,109
4,258,271
638,039
0
1,374,878
0
0
0
0
0
0
0
1,374,878
0
0
23,187,156
23,187,156
9,000,000
8,409,615
0
0
0
0
0
5,074,954
-4,165,948
4,868,535
0
32,191,466
31.12.2012
34,280,928
29,760,707
0
4,242,599
0
2,543
275,079
0
3,513,340
0
0
2,321,283
95,921
0
0
473,326
254,796
0
368,014
0
37,794,268
31.12.2012
6,248,417
0
0
3,304,651
24,327
0
0
176,469
115,570
2,000,628
626,772
0
1,113,942
0
0
0
0
0
0
0
1,113,942
0
0
30,431,909
30,431,909
9,000,000
8,409,615
0
0
0
0
0
5,074,954
702,587
7,244,753
0
37,794,268
31.12.2011
5,998,699,629
-5,973,301,081
25,398,548
0
0
0
25,398,548
-1,813,522
-18,746,732
0
177,002
-73,368
4,941,928
0
1,575,354
-378,034
6,139,248
-1,270,713
0
-1,270,713
4,868,535
0
4,868,535
0
4,868,535
31.12.2012
7,085,138,549
-7,057,378,914
27,759,635
0
0
0
27,759,635
-1,987,728
-18,864,876
0
199,746
-76,449
7,030,328
0
2,127,341
-75,840
9,081,829
-1,837,076
-481,461
-1,355,615
7,244,753
0
7,244,753
0
7,244,753
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
189
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
DÜNYA MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Hocapaşa Mah. Kargılı Sokak No:5 Sirkeci Fatih
İstanbul
: 212-512 84 34
: www.dunyamenkul.com
: 12
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Üyesi
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Tolga Çayırlı
Erdem Çayırlı
Kerim Çayırlı
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Tolga Çayırlı
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Erdem Çayırlı
Kerim Çayırlı
Tolga Çayırlı
Tuğba Çayırlı
Sam Gattenio
Toplam
Pay Tutarı (TL)
376,125
362,625
3,750
3,750
3,750
Payı (%)
50.15%
48.35%
0.50%
0.50%
0.50%
750,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
1,093,557,499
4,905,747
0
0
0.08%
0.00%
--73
839,367,426
17,222,654
0
0
0.07%
0.00%
--66
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
190
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
DÜNYA MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
773,806
79,480
108,609
580,651
0
4,850
216
0
3,297,167
0
0
0
1,918,975
0
0
1,337,205
0
0
12,077
28,910
4,070,973
31.12.2011
730,088
0
0
642,195
87,793
0
0
0
0
0
100
0
59,713
0
0
0
0
0
0
0
59,713
0
0
3,281,172
3,281,172
750,000
1,717,588
0
0
0
0
0
101,275
844,795
-132,486
0
4,070,973
31.12.2012
628,571
114,634
17,250
488,530
0
7,926
231
0
3,238,872
0
0
0
1,930,648
0
0
1,300,757
0
0
7,467
0
3,867,443
31.12.2012
582,886
102,000
0
432,054
45,735
0
0
0
0
3,097
0
0
76,453
0
0
0
0
0
0
0
76,453
0
0
3,208,104
3,208,104
750,000
1,717,588
0
0
0
0
0
101,275
712,309
-73,068
0
3,867,443
31.12.2011
606,085
-418,879
187,206
0
0
0
187,206
-87,304
-412,220
0
63,321
0
-248,997
0
161,184
-43,725
-131,538
-948
0
-948
-132,486
0
-132,486
0
-132,486
31.12.2012
141,715
-19,683
122,032
0
0
0
122,032
-30,134
-462,549
0
117,554
0
-253,097
0
231,436
-46,797
-68,458
-4,610
0
-4,610
-73,068
0
-73,068
0
-73,068
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
191
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ECZACIBAŞI MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
: Büyükdere Cad. Tekfen Tower No:209 Kat:5-6
Levent
İstanbul
: 212-319 57 90
: www.emdas.com.tr
: 115
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Adı/Soyadı
Levent A. Ersalman
Z. Fehmi Özalp
Öztin Akgüç
M. Sacit Basmacı
Salih Reisoğlu
Başkanı
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Salih Reisoğlu
N. Hakan Özsoy
Selahattin Okan
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Eczacıbaşı Yatırım Holding Ortaklığı A.Ş.
Eczacıbaşı Holding A.Ş.
Eczacıbaşı İlaç Sınai ve Fin. Yat. San. Tic. A.Ş.
Bülent Eczacıbaşı
Faruk Eczacıbaşı
Toplam
Pay Tutarı (TL)
10,850,950
75,570
73,370
55
55
Payı (%)
98.65%
0.69%
0.67%
0.00%
0.00%
11,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
15,548,215,512
22,055,282,472
4,061,180,171
0
1.12%
0.24%
0.46%
-22,161
12,586,611,146
19,960,015,390
3,235,537,609
0
1.01%
0.13%
0.40%
-22,434
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
192
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ECZACIBAŞI MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
28,173,235
10,981,791
4,472,298
10,892,672
0
238,959
1,587,515
0
3,748,038
0
0
6,286
2,023,921
0
0
630,687
459,178
0
555,191
72,775
31,921,273
31.12.2011
6,745,458
18,502
0
3,549,515
35,448
0
0
0
0
2,208,667
933,326
0
1,095,101
0
0
0
0
0
0
0
1,095,101
0
0
24,080,714
24,080,714
11,000,000
0
0
0
0
0
0
1,756,529
12,709,233
-1,385,048
0
31,921,273
31.12.2012
26,433,460
4,739,500
5,120,391
15,292,080
0
220,019
1,061,470
0
5,239,826
0
0
6,802
2,023,668
0
0
775,298
311,689
0
2,036,072
86,297
31,673,286
31.12.2012
13,078,561
7,477,766
0
2,971,682
36,228
0
0
0
0
1,720,607
872,278
0
1,048,622
0
0
0
0
0
0
0
1,048,622
0
0
17,546,103
17,546,103
11,000,000
0
0
0
0
0
0
1,756,529
11,324,185
-6,534,611
0
31,673,286
31.12.2011
2,134,775,721
-2,111,269,080
23,506,641
0
0
0
23,506,641
-1,428,261
-27,289,620
0
3,968,824
-395,023
-1,637,439
0
339,979
-307,270
-1,604,730
219,682
0
219,682
-1,385,048
0
-1,385,048
0
-1,385,048
31.12.2012
1,498,407,006
-1,479,949,100
18,457,906
0
0
0
18,457,906
-1,653,570
-26,730,876
0
2,408,992
-360,919
-7,878,467
0
365,129
-502,154
-8,015,492
1,480,881
0
1,480,881
-6,534,611
0
-6,534,611
0
-6,534,611
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
193
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
EGEMEN MENKUL KIYMETLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Şair Eşref Bulvarı No:35/1 Kat:2 Montrö İş Merkezi
İzmir
: 232-489 45 30
: www.egemen.com
: 17
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Yardımcısı
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Adem Erdölek
Nurten Erdölek
Sibel Kaya
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Adem Erdölek
Hanife Akiz
Sibel Kaya
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Adem Erdölek
Nurten Erdölek
Melis Erdölek Aykut
Enis Erdölek
Sibel Kaya
Toplam
Pay Tutarı (TL)
1,584,058
5,280
5,280
5,280
102
Payı (%)
99.00%
0.33%
0.33%
0.33%
0.01%
1,600,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
1,000,845,385
1,392,422
64,227,583
0
0.07%
0.00%
0.01%
-266
983,995,310
910,112
881,867,997
0
0.08%
0.00%
0.11%
-269
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
194
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
EGEMEN MENKUL KIYMETLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
3,790,033
2,569,261
724,977
449,763
0
41,718
4,314
0
216,744
0
0
0
84,800
0
0
92,678
2,054
0
37,212
0
4,006,777
31.12.2011
2,541,158
26,193
0
2,483,951
31,014
0
0
0
0
0
0
0
19,050
4,087
0
0
0
0
0
0
14,963
0
0
1,446,569
1,446,569
1,100,000
228,634
0
0
6,341
0
0
45,503
-7,985
74,076
0
4,006,777
31.12.2012
3,626,587
1,779,199
654,847
1,149,512
0
40,320
2,709
0
124,340
0
0
0
0
0
0
71,112
933
0
52,295
0
3,750,927
31.12.2012
2,304,756
4,087
0
2,268,028
32,641
0
0
0
0
0
0
0
31,443
0
0
0
0
0
0
0
31,443
0
0
1,414,728
1,414,728
1,543,000
0
0
0
0
0
0
45,503
-127,717
-46,058
0
3,750,927
31.12.2011
33,681,954
-32,920,737
761,217
0
0
0
761,217
-32,074
-785,661
0
79,666
-362
22,786
0
75,799
-5,023
93,562
-19,486
0
-19,486
74,076
0
74,076
0
74,076
31.12.2012
178,426,256
-177,610,240
816,016
0
0
0
816,016
-70,026
-959,390
0
29,221
-55
-184,234
0
124,527
-1,434
-61,141
15,083
0
15,083
-46,058
0
-46,058
0
-46,058
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
195
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
EKİNCİLER YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Hazine Sokak No:14 Küçükbakkalköy Ataşehir
İstanbul
: 216-577 42 42
: www.ekinvest.com
: 73
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Vekili
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Haluk Ekinci
Tarık Ekinci
Sıdıka Baytan
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Alp Tekince
Kani Pekyavaş
Mine Tarakçıoğlu
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Sıdıka Baytan
Gülşen Eker
Nezihe Ekinci
Fatma Hösükoğlu
Gül Belgü (Ekinci)
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
1,182,500
1,182,497
85,937
42,969
42,969
213,128
2,750,000
Payı (%)
43.00%
43.00%
3.12%
1.56%
1.56%
7.75%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
6,229,022,357
8,901,861,998
2,356,741,228
0
0.45%
0.10%
0.27%
-6,888
4,332,145,414
3,702,411,340
3,257,512,257
0
0.35%
0.02%
0.40%
-6,899
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
196
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
EKİNCİLER YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
15,209,242
4,408,907
992,279
9,347,260
0
53,135
407,661
0
5,128,144
0
0
49,774
125
0
0
4,925,233
61,800
0
91,212
0
20,337,386
31.12.2011
5,169,718
377,714
0
4,389,250
402,754
0
0
0
0
0
0
0
2,061,844
1,430,202
0
86
0
0
0
5,000
626,556
0
0
13,105,824
13,105,824
2,750,000
3,523,456
0
0
0
0
0
514,405
5,265,896
1,052,067
0
20,337,386
31.12.2012
13,947,983
5,297,696
958,891
7,376,317
0
57,419
257,660
0
4,903,984
0
0
114,304
0
0
0
4,615,198
56,864
0
117,618
0
18,851,967
31.12.2012
4,030,422
423,433
0
3,116,704
490,285
0
0
0
0
0
0
0
1,774,462
1,007,428
0
380
0
0
0
5,000
761,654
0
0
13,047,083
13,047,083
2,750,000
3,523,456
0
0
0
0
0
550,000
6,282,368
-58,741
0
18,851,967
31.12.2011
1,668,338,421
-1,658,888,820
9,449,601
0
0
0
9,449,601
-241,055
-8,200,128
0
329,832
-78,946
1,259,304
0
363,366
-283,003
1,339,667
-287,600
-274,645
-12,955
1,052,067
0
1,052,067
0
1,052,067
31.12.2012
1,057,033,908
-1,049,910,045
7,123,863
0
0
0
7,123,863
-209,170
-7,325,824
0
163,395
-10,974
-258,710
0
506,996
-296,815
-48,529
-10,212
-36,618
26,406
-58,741
0
-58,741
0
-58,741
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
197
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
EKSPRES YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
: Büyükdere Cad. No:106 Kat:15 Esentepe
İstanbul
: 212-336 51 00
: www.ekspresinvest.com
: 33
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Adı/Soyadı
Cafer Bakırhan
Mustafa Uğur Bayraktar
Cem Demirağ
Wouter G.M. Van Roste
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Mustafa Uğur Bayraktar
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Denizbank A.Ş. (A Grubu)
Denizbank A.Ş. (B Grubu)
Deniz Yatırım Menkul Değerler A.Ş. (B Grubu)
Deniz Yatırım Menkul Değerler A.Ş. (A Grubu)
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
3,901,000
1,746,228
1,454,540
899,000
32
Payı (%)
48.76%
21.83%
18.18%
11.24%
0.00%
8,000,800
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
4,956,105,842
549,062
14,848
0
0.36%
0.00%
0.00%
-551
3,088,905,270
19,024,483
28,350,123
0
0.25%
0.00%
0.00%
-542
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
198
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
EKSPRES YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
48,619,141
30,224,138
18,024,932
320,025
0
1,889
48,157
0
394,522
0
0
0
0
0
0
62,963
57,356
0
274,203
0
49,013,663
31.12.2011
2,636,292
0
0
255,760
448,480
0
0
257,816
968,000
659,024
47,212
0
178,455
0
0
41,924
0
0
0
0
136,531
0
0
46,198,916
46,198,916
8,000,800
0
0
0
0
0
0
1,669,710
32,941,199
3,587,207
0
49,013,663
31.12.2012
15,518,003
4,680,265
10,037,851
518,986
0
61,827
219,074
0
453,841
0
0
0
0
0
0
122,278
68,365
0
263,198
0
15,971,844
31.12.2012
2,405,206
0
0
578,135
304,493
0
0
0
977,500
473,285
71,793
0
181,085
0
0
41,925
0
0
0
0
139,160
0
0
13,385,553
13,385,553
8,000,800
0
0
0
0
0
0
4,930,888
255,410
198,455
0
15,971,844
31.12.2011
7,616,965
-111,357
7,505,608
0
0
0
7,505,608
-93,758
-6,636,850
0
37,821
-15,343
797,478
0
3,980,947
-289,522
4,488,903
-901,696
-936,383
34,687
3,587,207
0
3,587,207
0
3,587,207
31.12.2012
12,426,619
-8,470,128
3,956,491
0
0
0
3,956,491
-55,546
-6,256,431
0
183,615
-186,330
-2,358,201
0
2,612,057
-4,818
249,038
-50,583
-39,578
-11,005
198,455
0
198,455
0
198,455
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
199
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ENDEKSTÜREV MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Sahrayıcedid Mh. Halk Sokak Pakpen Plaza No:44
Kat:5 Kadıköy
İstanbul
: 216-385 43 00
: www.endeksinvest.com.tr
: 17
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Endeks Gay. Tic. A.Ş. Adına M. Nureddin Çevik
Hasan Özsoy
Ali Orhan Yalçınkaya
Miryam Maştaoğlu
Masum Çevik
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Ali Orhan Yalçınkaya
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Endeks Gay. ve Mad. Enerji San. ve Tic. A.Ş.
Hasan Özsoy
Masum Çevik
Birol Yenal Pehlivan
Toplam
Pay Tutarı (TL)
6,600,000
1,200,000
199,600
400
Payı (%)
82.50%
15.00%
2.50%
0.00%
8,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
20,918,674
0
143,854,560
0
0.00%
-0.02%
-220
1,135,834,497
7,021,230
4,591,954,508
0
0.09%
0.00%
0.57%
-238
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
200
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ENDEKSTÜREV MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
11,081,104
8,590,164
290,184
2,032,935
0
8,594
159,227
0
951,546
0
0
0
0
0
0
859,775
18,872
0
72,899
0
12,032,650
31.12.2011
3,054,315
0
0
2,985,398
36,604
0
0
0
31,950
0
363
0
2,048
0
0
0
0
0
0
0
2,048
0
0
8,976,287
8,976,287
8,000,000
0
0
0
0
0
0
101,280
1,063,127
-188,120
0
12,032,650
31.12.2012
9,928,081
6,617,258
954,459
2,114,668
0
6,385
235,311
0
815,717
0
0
0
0
0
0
706,797
53,333
0
55,587
0
10,743,798
31.12.2012
1,698,547
0
0
1,531,101
93,835
0
0
0
62,927
0
10,684
0
17,179
0
0
0
0
0
0
0
17,179
0
0
9,028,072
9,028,072
8,000,000
0
0
0
0
0
0
101,280
875,007
51,785
0
10,743,798
31.12.2011
35,755
0
35,755
0
0
0
35,755
-10,707
-1,020,918
0
0
-302
-996,172
0
752,304
-3,817
-247,685
59,565
0
59,565
-188,120
0
-188,120
0
-188,120
31.12.2012
2,383,176
0
2,383,176
0
0
0
2,383,176
-237,250
-2,790,523
0
160
-6
-644,443
0
733,608
-20,068
69,097
-17,312
0
-17,312
51,785
0
51,785
0
51,785
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
201
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ERSTE SECURITIES İSTANBUL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Caddesi No:185 Kanyon Ofis Bloğu
Kat:14 34394
İstanbul
: 212-371 25 00
: www.erste.com.tr
: 21
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Franz Bichler
Robert Cselovszki
Thomas Schaufler
Ingo Bleier
Jörg Humbert
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Fatma Simin Gerards
Can Yurtcan
Moşe Gahun
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Erste Group Bank AG
Erste Investment Ltd.
Erste Securities Polska S.A.
Erste & Steiermarkische Bank d.d.
EB Erste Bank Internationale Beteiligungen GmbH
Toplam
Pay Tutarı (TL)
26,371,028
700
700
700
700
Payı (%)
99.99%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
26,373,828
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
881,082,436
0
384,945,688
0
0.06%
-0.04%
-156
3,105,700,219
0
436,270,665
0
0.25%
-0.05%
-160
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
202
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ERSTE SECURITIES İSTANBUL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
18,798,701
13,440,354
1
5,192,498
0
50,005
115,843
0
434,217
0
0
95,398
0
0
0
260,053
78,766
0
0
0
19,232,918
31.12.2011
5,070,537
0
0
4,824,585
206,392
0
0
0
39,560
0
0
0
47,036
0
0
0
0
0
0
0
47,036
0
0
14,115,345
14,115,345
21,800,000
2,452,444
0
0
0
0
0
0
-6,902,775
-3,234,324
0
19,232,918
31.12.2012
24,231,435
15,466,556
1
8,513,169
0
1,211
250,498
0
374,582
0
0
100,963
0
0
0
199,157
74,462
0
0
0
24,606,017
31.12.2012
9,361,130
0
0
9,080,294
213,484
0
0
0
67,352
0
0
0
69,357
0
0
0
0
0
0
0
69,357
0
0
15,175,530
15,175,530
26,373,828
2,452,444
0
0
0
0
0
0
-10,137,099
-3,513,643
0
24,606,017
31.12.2011
2,009,689
-1,049,449
960,240
0
0
0
960,240
-48,879
-5,091,066
0
383,985
0
-3,795,720
0
581,586
-20,190
-3,234,324
0
0
0
-3,234,324
0
-3,234,324
0
-3,234,324
31.12.2012
12,058,425
-9,784,200
2,274,225
0
0
0
2,274,225
-133,317
-7,738,326
0
621,020
0
-4,976,398
0
1,478,428
-15,673
-3,513,643
0
0
0
-3,513,643
0
-3,513,643
0
-3,513,643
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
203
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ETİ MENKUL KIYMETLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cad. No:103 Şarlı İş Merkezi A Blok K:7
Mecidiyeköy Şişli
İstanbul
: 212-321 38 38
: www.etiyatirim.com
: 13
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Orhan Remzi Karadeniz
İbrahim Selami Çolak
Suat Kırant
Fahrettin Ersoy
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Fahrettin Ersoy
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Karadeniz Holding A.Ş.
Orhan Remzi Karadeniz
Osman Murat Karadeniz
Doğan Karadeniz
Ayşegül Karadeniz
Toplam
Pay Tutarı (TL)
2,999,996
1
1
1
1
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
3,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
10,290,505,630
1,244,995,598
6,175,245,796
0
0.74%
0.01%
0.70%
-668
11,125,476,705
974,803,421
3,229,150,475
0
0.89%
0.01%
0.40%
-644
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
204
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ETİ MENKUL KIYMETLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
3,185,940
1,056,678
503,086
1,388,391
0
135,700
102,085
0
319,961
0
0
65,947
21,200
0
0
205,746
14,585
0
12,483
0
3,505,901
31.12.2011
1,091,470
167,610
0
685,289
0
0
0
0
111,678
0
126,893
0
45,576
0
0
0
0
0
0
0
45,576
0
0
2,368,855
2,368,855
8,200,000
2,706,752
0
0
0
0
0
1,017,547
-8,439,130
-1,116,314
0
3,505,901
31.12.2012
4,216,952
3,127,463
206,890
412,219
0
28,816
441,564
0
323,317
0
0
56,672
0
0
0
250,457
7,326
0
8,862
0
4,540,269
31.12.2012
2,246,900
0
0
2,073,925
0
0
0
0
106,714
0
66,261
0
44,192
0
0
0
0
0
0
0
44,192
0
0
2,249,177
2,249,177
3,000,000
2,706,752
0
0
0
0
0
0
-2,537,897
-919,678
0
4,540,269
31.12.2011
1,294,262,552
-1,291,322,232
2,940,320
0
0
0
2,940,320
-454,686
-3,297,446
-4,545
3,545
0
-812,812
0
412,824
-709,620
-1,109,608
-6,706
0
-6,706
-1,116,314
0
-1,116,314
0
-1,116,314
31.12.2012
978,483,595
-975,441,620
3,041,975
0
0
0
3,041,975
-312,297
-3,863,835
0
59,666
0
-1,074,491
6,300
379,877
-227,743
-916,057
-3,621
0
-3,621
-919,678
0
-919,678
0
-919,678
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
205
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
EURO YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Yıldız Posta Cad. Cerrahoğulları İş Merkezi K:3
Esentepe Şişli
İstanbul
: 212-354 07 00
: www.euroyatirim.com.tr
: 45
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Mustafa Şahin
Seda Şahin
Coşkun Arık
Metin Yıldırım
Satvat Mahmutoğlu
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Mustafa Şahin
Elvan Soydaş
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Halka Açık Kısım
Mustafa Şahin
Toplam
Pay Tutarı (TL)
44,399,997
15,600,003
Payı (%)
74.00%
26.00%
60,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
8,075,254,608
2,460,494,200
10,595,562,323
0
0.58%
0.03%
1.20%
-1,655
4,957,258,336
2,354,638,382
5,927,953,401
0
0.40%
0.02%
0.73%
-1,462
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
206
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
EURO YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
143,539,321
46,414,882
58,390,645
9,888,886
9,803,058
6,044,389
12,997,461
0
13,829,513
0
1,247,956
1,603,513
46,157
0
3,870,887
6,039,844
43,361
963,386
0
14,409
157,368,834
31.12.2011
85,509,968
914,914
0
22,822,196
8,342,104
2,781,828
0
1,156,011
44,875,231
0
4,617,684
0
9,273,802
2,180,385
0
0
4,372,984
0
0
0
333,613
2,384,301
2,519
62,585,064
61,437,639
60,000,000
51,502
0
1,482
0
0
0
239,094
-97,378
1,242,939
1,147,425
157,368,834
31.12.2012
211,189,910
77,298,775
57,049,264
14,844,298
38,852,563
199,623
22,945,387
0
32,496,125
0
20,124,169
1,026,048
46,157
0
3,789,186
897,426
28,959
609,961
5,962,992
11,227
243,686,035
31.12.2012
175,938,007
42,673,603
0
3,278,276
32,643,477
6,891,137
0
686,077
80,540,467
0
9,224,970
0
12,710,655
10,721,745
0
0
522,583
0
0
445,670
1,017,619
0
3,038
55,037,373
48,192,687
60,000,000
51,502
0
1,482
-2,418,699
0
265,412
692,434
-1,694,940
-8,704,504
6,844,686
243,686,035
31.12.2011
48,201,300
-40,202,725
7,998,575
42,790,509
-52,173,944
-9,383,435
-1,384,860
-711,679
-4,961,153
0
1,160,978
-809,854
-6,706,568
0
20,732,759
-8,654,791
5,371,400
-4,037,664
-1,156,011
-2,881,653
1,333,736
0
1,333,736
90,797
1,242,939
31.12.2012
32,256,753
-30,749,619
1,507,134
56,509,122
-50,960,801
5,548,321
7,055,455
-424,110
-12,988,960
0
3,672,050
-548,033
-3,233,598
0
6,124,055
-21,863,889
-18,973,432
7,629,361
-686,077
8,315,438
-11,344,071
2,313,683
-9,030,388
-325,884
-8,704,504
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
207
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
FED MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Eski Büyükdere Cad. Ayazağa Yolu İz Plaza Giz
Kat:13 D:48 Maslak Şişli
İstanbul
: 212-708 11 08
: www.fedmenkul.com
: 8
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Eurofund Holdings Adına Sarmad Harake
Timotheus Verheyen
Dilara Üner
Eser Sevim
Kaan Sarıaydın
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Kaan Sarıaydın
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Eurofund Holdings Limited
Timotheus Verheyen
Dilara Üner
Eser Sevim
Fatih Karacanik
Toplam
Pay Tutarı (TL)
8,468,409
591,500
20,045
20,045
1
Payı (%)
93.06%
6.50%
0.22%
0.22%
0.00%
9,100,000
100.00%
2011
2012
0
0
0
0
----0
0
0
0
0
----0
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
208
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
FED MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
31.12.2011
31.12.2012
1,025,106
419,085
0
303
0
595,698
10,020
0
1,065,707
0
0
0
0
0
0
163,102
897,065
0
5,230
310
2,090,813
31.12.2012
59,852
0
0
12,450
21,644
0
0
0
0
2,409
23,349
0
23,959
0
0
0
0
0
0
0
23,737
222
0
2,007,002
2,007,002
3,375,129
0
0
0
0
0
0
0
-57,533
-1,310,594
0
2,090,813
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
31.12.2011
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
31.12.2012
0
0
0
0
0
0
0
0
-1,305,353
0
42,390
0
-1,262,963
0
71,284
-123,857
-1,315,536
4,942
0
4,942
-1,310,594
0
-1,310,594
0
-1,310,594
TSPAKB
209
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
FİNANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Nispetiye Cad. Akmerkez B Kule Kat:2-3 34330
Etiler
İstanbul
: 212-282 17 00
: www.finansinvest.com
: 206
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Sinan Şahinbaş
Adnan Menderes Yayla
Ersin Emir
Özgür Güneri
Panagiotis Goutakis
Saruhan Doğan
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Adı/Soyadı
Özgür Güneri
Arda Kocaman
Burçin Mavituna
Ceyhun Egemen Erden
Edibe Özlem Ünal
Emine Elif Şansal
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Finansbank A.Ş. (B)
Finansbank A.Ş. (A)
National Bank of Greece S.A.
Finans Finansal Kiralama A.Ş.
Ethniki Kefalaiou
Ethnodata S.A.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
49,699,976
100,000
100,000
100,000
20
4
50,000,000
Payı (%)
99.40%
0.20%
0.20%
0.20%
0.00%
0.00%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
52,325,093,365
128,311,289,954
23,541,234,649
0
3.76%
1.37%
2.68%
-28,061
55,833,975,237
118,869,477,412
16,441,354,150
480,258,305,702
4.48%
0.79%
2.04%
20.34%
28,010
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
210
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
FİNANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
117,949,727
22,532,037
20,100,694
74,104,335
0
2,848
1,209,813
0
80,641,046
0
0
528,210
61,886,040
0
4,752,438
12,075,113
1,255,697
0
143,548
0
198,590,773
31.12.2011
54,037,064
17,659,907
0
29,514,339
3,186,048
0
0
266,699
0
3,030,314
379,757
0
5,006,215
0
0
0
0
0
0
0
1,199,842
3,806,373
0
139,547,494
139,540,818
50,000,000
3,313,989
0
0
35,732,123
0
0
6,015,815
30,761,850
13,717,041
6,676
198,590,773
31.12.2012
157,775,621
25,587,216
31,609,018
94,063,274
0
5,480,286
1,035,827
0
146,099,284
0
0
351,048
127,015,607
0
4,631,869
12,330,287
1,631,603
0
138,870
0
303,874,905
31.12.2012
109,936,085
63,347,587
0
38,969,092
3,428,928
0
0
385,352
0
3,611,845
193,281
0
11,174,725
0
0
0
0
0
0
0
1,385,857
9,788,868
0
182,764,095
182,759,376
50,000,000
3,313,989
0
0
73,538,532
0
0
7,601,447
42,893,259
5,412,149
4,719
303,874,905
31.12.2011
3,379,559,191
-3,310,410,045
69,149,146
0
0
0
69,149,146
-5,209,859
-46,107,382
0
3,745,547
-2,908,187
18,669,265
0
3,416,608
-4,726,850
17,359,023
-3,639,407
-3,837,151
197,744
13,719,616
0
13,719,616
2,575
13,717,041
31.12.2012
2,035,346,481
-1,974,194,968
61,151,513
0
0
0
61,151,513
-6,736,813
-49,337,894
0
2,592,090
-1,688,822
5,980,074
0
5,929,750
-4,728,304
7,181,520
-1,768,954
-1,514,910
-254,044
5,412,566
0
5,412,566
417
5,412,149
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
211
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
GALATA YATIRIM A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Meclis-i Mebusan Cad. Kılıçalipaşa Mh. Dursun Han
No:23 K:2 Salıpazarı Beyoğlu
İstanbul
: 212-393 39 00
: www.galatayatirim.com
: 36
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Engin Gür
Ufuk Can
Hatice İnci Gür
Hakan Demirbilek
Nihan Can
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Hakan Demirbilek
Ataer Ekener
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Engin Gür
Ufuk Can
Hakan Demirbilek
Nihan Can
Hatice İnci Gür
Toplam
Pay Tutarı (TL)
2,987,192
2,987,192
12,808
6,404
6,404
Payı (%)
49.79%
49.79%
0.21%
0.11%
0.11%
6,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
9,563,597,618
859,005
3,019,438,939
0
0.69%
0.00%
0.34%
-647
3,721,413,550
357,660
835,501,052
0
0.30%
0.00%
0.10%
-704
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
212
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
GALATA YATIRIM A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
17,240,010
8,757,948
320,602
6,547,821
0
1,037,771
575,868
0
800,778
0
0
0
39,301
0
0
742,970
18,507
0
0
0
18,040,788
31.12.2011
11,241,475
48,034
0
10,474,896
171,654
0
0
516,907
16,659
13,325
0
0
172,507
0
0
0
0
0
0
0
162,817
9,690
0
6,626,806
6,626,806
4,500,000
0
0
0
0
0
0
0
151,700
1,975,106
0
18,040,788
31.12.2012
9,925,837
3,156,054
745,430
4,985,221
0
891,513
147,619
0
1,726,025
0
0
0
39,150
0
0
1,552,814
37,584
0
40,477
56,000
11,651,862
31.12.2012
4,740,014
95,807
0
4,458,420
127,545
0
0
0
21,832
34,410
2,000
0
243,864
0
0
0
0
0
0
0
243,864
0
0
6,667,984
6,667,984
6,000,000
0
0
0
0
0
0
103,313
524,520
40,151
0
11,651,862
31.12.2011
13,786,849
-7,866,921
5,919,928
0
0
0
5,919,928
-282,012
-3,393,468
0
43,269
0
2,287,717
0
731,846
-550,182
2,469,381
-494,275
-516,907
22,632
1,975,106
0
1,975,106
0
1,975,106
31.12.2012
9,007,310
-4,801,264
4,206,046
0
0
0
4,206,046
-112,304
-3,937,482
0
26,699
-173,232
9,727
0
640,818
-563,708
86,837
-46,686
-96,852
50,166
40,151
0
40,151
0
40,151
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
213
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Etiler Mah. Tepecik Yolu Demirkent Sok. No:1
34337 Etiler Beşiktaş
İstanbul
: 212-384 10 10
: www.garantiyatirim.com.tr
: 101
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Sait Ergun Özen
Ali Fuat Erbil
Sabri Metin Ar
Ekrem Nevzat Öztangut
Manuel Pedro Galatas Sanchez Harguindey
Gökhan Erün
Zekeriya Öztürk
Üst Yönetim
Görevi
İcra Kurulu Başkanı, Genel Müdür
İcra Kurulu Üyesi
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Sabri Metin Ar
Ekrem Nevzat Öztangut
Mahmut Kaya
Müge Tuna
Çağan Erkan
İbrahim Halil Öztop
İsmail Baydar
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
T. Garanti Bankası A.Ş.
Doğuş Telekomünikasyon Hizmetleri A.Ş.
Doğuş Gayrimenkul Yatırım ve İşletme A.Ş.
Sititur Turizm Yat. ve Dan. Hizm. A.Ş.
Göktrans Turizm ve Ticaret A.Ş.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
8,327,644
1
1
1
1
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
8,327,648
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
81,386,968,884
54,215,504
458,977,098
0
5.85%
0.00%
0.05%
-3,312
86,085,076,237
136,995,508
661,514,679
0
6.91%
0.00%
0.08%
-3,261
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
214
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
62,783,040
18,919,459
41,752,296
54,004
0
1,489,919
567,362
0
6,342,761
0
0
0
46,928
0
2,545,425
3,427,924
90,483
0
232,001
0
69,125,801
31.12.2011
6,534,763
0
0
2,232,470
2,799,797
0
0
0
520,264
982,232
0
0
553,145
0
0
0
954
0
0
0
552,191
0
0
62,037,893
31,835,557
8,327,648
6,131,677
0
31
0
0
0
937,355
14,297,591
2,141,255
30,202,336
69,125,801
31.12.2012
89,502,888
17,364,217
69,237,032
1,104,797
0
1,524,555
272,287
0
3,109,825
0
0
0
46,928
0
0
2,808,383
80,533
0
173,981
0
92,612,713
31.12.2012
25,132,671
0
0
3,305,639
20,418,689
0
0
26,087
309,704
1,072,552
0
0
724,917
0
0
0
0
0
0
0
724,917
0
0
66,755,125
32,459,781
8,327,648
6,131,677
0
31
0
0
0
937,355
16,438,846
624,224
34,295,344
92,612,713
31.12.2011
768,933,872
-739,941,676
28,992,196
1,796,782
0
1,796,782
30,788,978
-6,984,951
-24,103,072
0
835,910
-433,442
103,423
0
2,602,066
-648,512
2,056,977
-551,917
-612,408
60,491
1,505,060
0
1,505,060
-636,195
2,141,255
31.12.2012
1,553,931,098
-1,517,304,902
36,626,196
0
-3,365,636
-3,365,636
33,260,560
-5,169,055
-27,365,238
0
1,764,226
-201,706
2,288,787
0
3,351,605
-838,573
4,801,819
-84,587
-26,567
-58,020
4,717,232
0
4,717,232
4,093,008
624,224
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
215
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
GCM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Eski Büyükdere Cd. Park Plaza No:32 Kat:14 Maslak
Şişli
İstanbul
: 212-345 04 26
: www.gcmforex.com
: 97
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Vekili
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Werner Josef Allemann
Bernard Victor Jaton
Philippe Edgar Meyer
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Alper Nergiz
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Werner Josef Allemann
Robert Ryan Rudolph
Philippe Edgar Meyer
Rawiwan Chareonkul
Aslıhan Gökçe
Toplam
Pay Tutarı (TL)
13,899,996
1
1
1
1
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
13,900,000
100.00%
2011
2012
0
0
0
0
----0
0
0
0
132,404,032,070
---5.61%
0
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
216
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
GCM MENKUL KIYMETLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
31.12.2011
31.12.2012
21,791,940
3,008,089
0
6,454,491
0
5,725,904
6,603,456
0
3,959,657
0
0
151,876
0
0
0
330,653
3,415,899
0
61,229
0
25,751,597
31.12.2012
13,558,528
0
0
12,953,753
604,775
0
0
0
0
0
0
0
21,668
0
0
0
0
0
0
0
21,668
0
0
12,171,401
12,171,401
13,900,000
0
0
0
0
0
0
0
-208,267
-1,520,332
0
25,751,597
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
31.12.2011
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
31.12.2012
6,882,291
0
6,882,291
0
0
0
6,882,291
-2,636,549
-5,141,637
0
0
-609,791
-1,505,686
0
178,669
-254,544
-1,581,561
61,229
0
61,229
-1,520,332
0
-1,520,332
0
-1,520,332
TSPAKB
217
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
GEDİK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Cumhuriyet Mah. E-5 Yanyol No:29 Yakacık Kartal
İstanbul
: 216-453 00 00
: www.gedik.com
: 274
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Erhan Topaç
Hilmi Çınar Sadıklar
Murat Esen
Ahmet Aka
Mine Tülay Könüman
Hakkı Gedik
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Adı/Soyadı
Erhan Topaç
Cano Özdoğan
Salih Bülent Ertuna
Taner Özarslan
Yaşar Erdinç
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Erhan Topaç
Gedik Holding A.Ş.
Halka Açık Kısım
Hakkı Gedik
Hülya Gedik Sadıklar
Halil Kaya Gedik (Varisleri)
Toplam
Pay Tutarı (TL)
16,380,000
9,828,000
7,020,000
4,680,000
4,680,000
4,212,000
46,800,000
Payı (%)
35.00%
21.00%
15.00%
10.00%
10.00%
9.00%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
42,128,092,170
2,607,022,011
18,118,151,413
0
3.03%
0.03%
2.06%
-28,182
43,977,118,761
2,556,262,339
16,500,462,667
60,044,468,765
3.53%
0.02%
2.04%
2.54%
28,360
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
218
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
GEDİK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
156,273,444
89,792,580
9,034,456
54,444,881
0
109,509
2,892,018
0
4,036,347
29,961
0
90,975
462,073
0
0
2,591,913
398,999
127,297
334,218
911
160,309,791
31.12.2011
86,932,467
6,900,993
0
75,057,098
1,182,257
0
0
3,182,694
445,163
164,262
0
0
1,209,705
0
0
0
7,297
0
0
0
1,033,490
168,918
0
72,167,619
68,516,453
46,800,000
0
0
285
0
0
0
4,377,356
4,772,573
12,566,239
3,651,166
160,309,791
31.12.2012
251,608,098
138,546,553
9,360,288
100,568,292
0
243,287
2,889,678
0
5,451,581
27,111
0
309,499
865,569
0
0
3,176,655
699,808
127,297
245,342
300
257,059,679
31.12.2012
177,600,273
51,836,350
0
118,540,006
884,093
0
0
3,218,571
2,949,389
171,864
0
0
1,394,144
0
0
0
7,297
0
0
0
1,227,596
159,251
0
78,065,262
74,357,663
46,800,000
0
0
291
0
0
0
5,306,396
12,134,907
10,116,069
3,707,599
257,059,679
31.12.2011
501,627,413
-469,710,994
31,916,419
0
0
0
31,916,419
-3,528,714
-16,577,046
0
969,879
-96,648
12,683,890
0
8,022,423
-4,915,585
15,790,728
-3,056,481
-3,182,694
126,213
12,734,247
0
12,734,247
168,008
12,566,239
31.12.2012
383,129,613
-345,969,838
37,159,775
0
0
0
37,159,775
-2,719,790
-23,223,412
0
1,544,445
-146,713
12,614,305
0
7,630,644
-6,710,167
13,534,782
-3,297,778
-3,218,571
-79,207
10,237,004
0
10,237,004
120,935
10,116,069
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
219
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
GLOBAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Rıhtım Cd. No:51 Karaköy
İstanbul
: 212-244 55 66
: www.global.com.tr
: 170
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Erol Göker
Ayşegül Bensel
Feyzullah Tahsin Bensel
Çiğdem Gaye Braida Fernandes
Adnan Nas
Veysel Çakır
Muhsin Göktuğ Demiray
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Gökhan Özer
Gülşeyma Doğançay
Hasan Tahsin Turan
Levent Yakar
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Global Yatırım Holding A.Ş.
Halka Açık Kısım
Ges Enerji A.Ş.
AZ International Holdings S.A.
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
28,008,718
7,730,279
2,261,000
2,000,000
3
Payı (%)
70.02%
19.33%
5.65%
5.00%
0.00%
40,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
32,403,604,296
10,127,778,825
11,068,170,548
0
2.33%
0.11%
1.26%
-17,277
25,791,777,391
12,984,705,539
7,093,170,250
0
2.07%
0.09%
0.88%
-17,370
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
220
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
GLOBAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
78,149,605
14,524,571
8,547,408
54,006,380
0
295,960
775,286
0
7,770,378
0
0
330,433
6,163,798
0
0
1,054,639
8,595
0
212,913
0
85,919,983
31.12.2011
32,675,581
16,567,139
0
14,291,217
1,276,223
0
0
0
125,672
415,330
0
0
552,207
0
0
0
0
0
0
0
552,207
0
0
52,692,195
52,692,195
40,000,000
150,406
0
6,233,176
525,002
0
-148,127
594,906
2,989,535
2,347,297
0
85,919,983
31.12.2012
105,484,958
22,912,008
6,607,680
69,602,214
0
0
6,363,056
0
5,124,765
0
0
449,774
2,750,000
0
0
1,598,137
8,367
0
318,487
0
110,609,723
31.12.2012
57,876,895
39,357,882
0
16,704,390
943,463
0
0
0
0
546,938
324,222
0
768,152
0
0
0
0
0
0
0
768,152
0
0
51,964,676
51,964,676
40,000,000
150,406
0
6,233,176
810,579
0
-149,660
695,084
3,333,283
891,808
0
110,609,723
31.12.2011
7,743,159,196
-7,715,273,296
27,885,900
0
0
0
27,885,900
-1,863,131
-23,572,276
0
493,488
-77,991
2,865,990
0
2,536,789
-2,696,133
2,706,646
-359,349
-427,273
67,924
2,347,297
0
2,347,297
0
2,347,297
31.12.2012
9,728,715,913
-9,705,368,198
23,347,715
0
0
0
23,347,715
-1,276,866
-23,470,775
0
1,789,318
-13,949
375,443
-324,222
3,804,642
-3,069,629
786,234
105,574
0
105,574
891,808
0
891,808
0
891,808
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
221
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
GÜNEY MENKUL DEĞERLER TİCARETİ A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Has Center İş Merkezi Mehmetçik Sk. B Blok K:4
No:120 Bahçelievler
İstanbul
: 212-441 33 00
: www.guneymenkul.com.tr
: 23
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkan Vekili
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Ercan Güç
Cemil Aksoy
Abdullah Aksoy
Ali Rıza Aksoy
Mevlüt Nihat Güç
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Sudi Aydemir
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Abdullah Aksoy
Ercan Güç
Cemil Aksoy
Ali Rıza Aksoy
Gül Dilek Güç
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
675,000
562,500
337,500
225,000
168,750
281,250
2,250,000
Payı (%)
30.00%
25.00%
15.00%
10.00%
7.50%
12.50%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
2,767,660,632
13,142
433,340
0
0.20%
0.00%
0.00%
-838
2,636,710,253
19,450
0
0
0.21%
0.00%
--786
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
222
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
GÜNEY MENKUL DEĞERLER TİCARETİ A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
1,887,228
1,237,997
0
441,258
0
207,973
0
0
830,796
0
0
0
360,988
0
0
187,210
77,773
0
204,825
0
2,718,024
31.12.2011
1,097,369
0
0
1,037,719
0
0
0
0
0
0
59,650
0
213,087
0
0
0
0
0
0
0
213,087
0
0
1,407,568
1,407,568
2,250,000
0
0
0
0
0
0
540,623
-928,354
-454,701
0
2,718,024
31.12.2012
1,928,797
788,974
0
980,171
0
159,652
0
0
464,850
0
0
0
52,550
0
0
130,236
60,321
0
221,743
0
2,393,647
31.12.2012
804,817
0
0
762,254
0
0
0
0
0
0
42,563
0
220,259
0
0
0
0
0
0
0
220,259
0
0
1,368,571
1,368,571
2,625,000
0
0
0
0
0
0
540,623
-1,383,055
-413,997
0
2,393,647
31.12.2011
840,118
0
840,118
0
0
0
840,118
-139,419
-1,177,406
0
64,446
-3,635
-415,896
0
19,649
-26,352
-422,599
-32,102
0
-32,102
-454,701
0
-454,701
0
-454,701
31.12.2012
861,839
0
861,839
0
0
0
861,839
-115,933
-1,148,348
0
167,109
-170,112
-405,445
0
13,557
-39,027
-430,915
16,918
0
16,918
-413,997
0
-413,997
0
-413,997
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
223
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
GÜVEN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Teşvikiye Caddesi İkbal İş Merkezi Kat:2 No:17/9
Şişli
İstanbul
: 212-236 67 00
: www.guvenmenkul.com
: 7
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Yardımcısı
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Ahmet Deniz Tükel
Filiz Tükel
Murat Erkan
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Filiz Tükel
Murat Erkan
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Filiz Tükel
Ahmet Deniz Tükel
Nilgün Erdem
Sedat Yar
Osman Barda
Murat Erkan
Toplam
Pay Tutarı (TL)
2,650,000
1,850,000
200,000
150,000
100,000
50,000
5,000,000
Payı (%)
53.00%
37.00%
4.00%
3.00%
2.00%
1.00%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
700,806,979
809,819
0
0
0.05%
0.00%
--308
1,177,884,945
316,781
0
0
0.09%
0.00%
--255
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
224
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
GÜVEN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
4,029,191
2,512,100
592,894
820,820
0
70,657
32,720
0
5,465,871
0
0
0
5,384,857
0
0
62,080
4,545
0
14,389
0
9,495,062
31.12.2011
537,405
0
0
383,957
0
0
0
0
132,440
0
21,008
0
54,743
0
0
0
0
0
0
0
54,743
0
0
8,902,914
8,902,914
5,000,000
1,167,797
0
0
0
0
0
573,093
140,628
2,021,396
0
9,495,062
31.12.2012
10,391,104
9,079,885
454,014
744,819
0
46,019
66,367
0
1,940,979
0
0
0
1,744,062
0
0
181,177
2,151
0
13,589
0
12,332,083
31.12.2012
764,015
0
0
660,266
0
0
0
87,069
0
0
16,680
0
62,252
0
0
0
0
0
0
0
62,252
0
0
11,505,816
11,505,816
5,000,000
1,167,797
0
0
0
0
0
1,846,379
875,779
2,615,861
0
12,332,083
31.12.2011
218,607,103
-218,443,647
163,456
0
0
0
163,456
-41,284
-707,243
0
1,758,741
-1,644
1,172,026
0
907,407
-54,571
2,024,862
-3,466
0
-3,466
2,021,396
0
2,021,396
0
2,021,396
31.12.2012
243,302,848
-243,068,411
234,437
0
0
0
234,437
-44,786
-571,581
0
1,938,138
-10,013
1,546,195
0
1,206,067
-48,532
2,703,730
-87,869
-87,069
-800
2,615,861
0
2,615,861
0
2,615,861
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
225
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
HALK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
: Halide Edip Adıvar Mh. Darülaceze Cd. No:20 Kat:4
Şişli 34382
İstanbul
: 212-314 81 81
: www.halkyatirim.com.tr
: 114
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Adı/Soyadı
İsmail Hakkı İmamoğlu
Mürsel Ertaş
Selahattin Süleymanoğlu
Olcay Doğan
Levent Eren
Engin Kaya
Ahmet Karakaş
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Murat Çetinkaya
Ali Ömürbek
Azmi Dölen
Bülent Sezgin
Nil Mühür
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
T. Halk Bankası A.Ş. (B Grubu)
T. Halk Bankası A.Ş. (A Grubu)
Tasfiye Halinde Halk Emlak İnşaat ve Tic. A.Ş.
Halk Sigorta A.Ş.
Halk Hayat ve Emeklilik A.Ş.
Bileşim Alt. Dağıtım Kan. ve Ödeme Sis. A.Ş.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
25,272,400
20,700,000
18,400
9,200
0
0
46,000,000
Payı (%)
54.94%
45.00%
0.04%
0.02%
0.00%
0.00%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
17,486,011,888
15,967,353,570
18,673,746,842
0
1.26%
0.17%
2.12%
-32,268
15,623,772,364
29,888,139,188
15,918,883,646
0
1.25%
0.20%
1.97%
-42,798
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
226
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
HALK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
95,321,243
8,986,943
8,418,265
77,087,516
0
784,369
44,150
0
4,291,149
0
0
0
1,020,695
1,190,258
0
1,799,983
225,882
0
54,331
0
99,612,392
31.12.2011
47,694,056
4,941,492
0
41,549,791
424,055
0
0
189,206
222,486
367,026
0
0
236,149
0
0
0
0
0
0
0
236,149
0
0
51,682,187
51,682,187
36,000,000
0
0
0
0
0
0
4,593,375
752,899
10,335,913
0
99,612,392
31.12.2012
410,170,222
151,792,848
51,168,564
206,506,940
0
592,100
109,770
0
7,238,590
0
0
0
3,633,011
1,309,338
0
1,898,042
398,199
0
0
0
417,408,812
31.12.2012
353,020,488
147,811,690
0
203,518,538
536,715
0
0
442,862
313,868
396,815
0
0
284,846
0
0
0
0
0
0
0
284,846
0
0
64,103,478
64,103,478
46,000,000
0
0
0
2,362,315
0
0
5,112,915
569,272
10,058,976
0
417,408,812
31.12.2011
872,088,855
-845,906,225
26,182,630
0
0
0
26,182,630
-3,250,105
-12,287,961
0
699,059
-35,409
11,308,214
-59,742
7,575,826
-5,902,378
12,921,920
-2,586,007
-2,597,323
11,316
10,335,913
0
10,335,913
0
10,335,913
31.12.2012
177,774,111
-153,987,697
23,786,414
0
0
0
23,786,414
-3,612,050
-14,215,492
0
723,592
-6,556
6,675,908
119,080
13,261,255
-7,500,592
12,555,651
-2,496,675
-1,999,482
-497,193
10,058,976
0
10,058,976
0
10,058,976
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
227
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
HSBC YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Esentepe Mah. Büyükdere Cad. No:128 34394 Şişli
İstanbul
: 212-376 46 00
: www.hsbc.com.tr/tr/yatirim
: 41
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Martin David Spurling
Ali Batu Karaali
Necdet Murat Şarsel
Sanjeeb Kumar Patra
Taylan Turan
Ali Dündar Parlar
Neslihan Erkazancı
Michael John Duff
Süleyman Selim Kervancı
Rüçhan Çandar
Tolga Koyuncu
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Tolga Koyuncu
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
HSBC Bank A.Ş.
Ali Batu Karaali
Neslihan Erkazancı
Necdet Murat Şarsel
Michael John Duff
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
6,990,646
2,205
1,787
1,787
1,764
1,811
7,000,000
Payı (%)
99.87%
0.03%
0.03%
0.03%
0.03%
0.03%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
18,990,813,731
86,366,309,852
849,706,594
0
1.37%
0.92%
0.10%
-25,898
25,483,869,945
137,884,658,826
6,071,621,273
0
2.04%
0.92%
0.75%
-24,741
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
228
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
HSBC YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
85,050,303
15,999,455
61,852,426
6,437,296
0
274,047
487,079
0
482,143
0
0
94,663
0
0
0
9,793
21,971
0
354,089
1,627
85,532,446
31.12.2011
7,976,232
0
0
4,764,505
567,083
0
0
694,763
188,357
1,299,698
461,826
0
408,354
0
0
0
0
0
0
0
408,354
0
0
77,147,860
77,147,860
7,000,000
24,784,239
0
0
0
0
0
20,092,202
9,331,747
15,939,672
0
85,532,446
31.12.2012
96,064,796
42,697,180
44,911,787
7,959,454
0
7,122
489,253
0
824,038
0
0
94,663
0
0
0
5,750
0
0
721,697
1,928
96,888,834
31.12.2012
12,517,767
0
0
7,122,913
746,764
0
0
597,361
188,357
3,051,614
810,758
0
463,428
0
0
0
0
0
0
0
463,428
0
0
83,907,639
83,907,639
7,000,000
24,784,239
0
0
0
0
0
21,646,169
16,300,467
14,176,764
0
96,888,834
31.12.2011
40,261,556
-7,278,210
32,983,346
0
0
0
32,983,346
-664,860
-17,138,595
0
767,454
-4,278
15,943,067
0
4,245,423
-53,085
20,135,405
-4,195,733
-3,976,517
-219,216
15,939,672
0
15,939,672
0
15,939,672
31.12.2012
39,283,744
-4,674,216
34,609,528
0
0
0
34,609,528
-985,944
-25,120,039
0
554,506
-7,454
9,050,597
0
8,475,937
-226,769
17,299,765
-3,123,001
-3,490,609
367,608
14,176,764
0
14,176,764
0
14,176,764
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
229
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ING MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Maslak Mah. Eski Büyükdere Cad. Oycan Plaza
No:15 Zemin Kat Şişli
İstanbul
: 212-367 70 00
: www.ingmenkul.com.tr
: 5
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
John Thomas Mc Carthy
Pınar Abay
Alp Sivrioğlu
Tankut Taner Çelik
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Abdullah Bülent Altınel
Kemal Hakan Karacığan
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
ING Bank A.Ş.
John Thomas Mc Carthy
Tankut Taner Çelik
Alp Sivrioğlu
Mehmet Sırrı Erkan
Toplam
Pay Tutarı (TL)
4,999,600
100
100
100
100
Payı (%)
99.99%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
5,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
3,345,422,265
0
0
0
0.24%
---151
175,322,374
18,606,850
0
0
0.01%
0.00%
--151
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
230
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ING MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
1,199,360
1,171,934
0
0
0
205
27,221
0
506,035
171,750
0
0
221,906
0
0
112,379
0
0
0
0
1,705,395
31.12.2011
870,086
0
0
219,835
37,671
0
0
0
554,367
50,192
8,021
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
835,309
835,309
2,000,000
7,535,686
0
0
0
0
0
100,076
-8,054,362
-746,091
0
1,705,395
31.12.2012
2,894,414
2,884,633
0
0
0
0
9,781
0
838,708
171,750
0
0
221,906
0
0
30,852
0
0
414,200
0
3,733,122
31.12.2012
210,330
0
0
184,135
20,245
0
0
0
0
0
5,950
0
473
0
0
0
0
0
0
0
473
0
0
3,522,319
3,522,319
5,000,000
7,535,686
0
0
0
0
0
100,076
-8,800,453
-312,990
0
3,733,122
31.12.2011
1,872,008
0
1,872,008
0
0
0
1,872,008
-48,062
-2,535,256
0
7,177
0
-704,133
0
280,278
-92,875
-516,730
-229,361
0
-229,361
-746,091
0
-746,091
0
-746,091
31.12.2012
100,097
0
100,097
0
0
0
100,097
-12,228
-1,079,709
0
312,139
-57,159
-736,860
0
96,674
-87,004
-727,190
414,200
0
414,200
-312,990
0
-312,990
0
-312,990
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
231
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
INVEST - AZ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
: Büyükdere Caddesi Özsezen İş Merkezi C Blok
Zemin Kat No:126 Esentepe Şişli
İstanbul
: 212-306 91 00
: www.investaz.com.tr
: 11
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Adı/Soyadı
Elshan Guliyev
Jeyhun Abdullayev
Shahriyar Gurbanzade
Hakan Avdan
Forex-Az Ulu. Fin. Dan. ve Eğt. Hiz. Tic. Ltd. Şti.
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Hakan Avdan
Mete Demir
İbrahim Bayus
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Elshan Guliyev
Forex-Az Ulu. Fin. Dan. ve Eğt. Hiz. Tic Ltd. Şti.
Shahriyar Gurbanzade
Jeyhun Abdullayev
Şengül Taybuga Hazinedaroğlu
Toplam
Pay Tutarı (TL)
10,273,000
1,127,000
45,000
45,000
10,000
Payı (%)
89.33%
9.80%
0.39%
0.39%
0.09%
11,500,000
100.00%
İşlem Hacmi
2011
2012
0
0
0
0
----0
3,714
0
0
0
0.00%
---0
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
232
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
INVEST - AZ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
31.12.2011
31.12.2012
3,671,355
3,475,052
20,933
0
0
169,940
5,430
0
182,987
0
0
500
0
0
0
181,568
0
0
919
0
3,854,342
31.12.2012
2,106,813
0
0
5,107
2,100,524
0
0
0
1,182
0
0
0
10,822
0
0
0
0
0
0
0
4,595
6,227
0
1,736,707
1,736,707
2,300,000
0
0
0
0
0
0
0
0
-563,293
0
3,854,342
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
31.12.2011
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
31.12.2012
0
0
0
0
0
0
0
-2,527
-574,069
0
1,003
-62
-575,655
0
23,390
-5,720
-557,985
-5,308
0
-5,308
-563,293
0
-563,293
0
-563,293
TSPAKB
233
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
IŞIK MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Eski Büyükdere Cad. Park Plaza No:14 Kat:7 Maslak
İstanbul
: 212-345 00 62
: www.isikmenkul.com
: 21
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Yardımcısı
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Selahattin Tavusbay
Soyhan Tavusbay
Aslıhan Tavusbay
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Abdulkadir Çakır
Nuriye Arbay
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Soyhan Tavusbay
Aslıhan Tavusbay
Selahattin Tavusbay
Toplam
Pay Tutarı (TL)
5,700,180
5,700,180
599,640
Payı (%)
47.50%
47.50%
5.00%
12,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
10,449,042,665
0
1,563,987,288
0
0.75%
-0.18%
-870
404,004,507
0
10,186,313
0
0.03%
-0.00%
-646
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
234
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
IŞIK MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
6,338,900
6,010,647
1,401
284,678
0
29,790
12,384
0
434,700
0
0
41,869
51
0
0
387,097
161
0
5,522
0
6,773,600
31.12.2011
4,070,156
0
0
3,938,379
110,046
0
0
0
0
0
21,731
0
16,532
0
0
0
0
0
0
0
16,532
0
0
2,686,912
2,686,912
2,000,000
0
0
0
0
0
0
173,887
1,184,875
-671,850
0
6,773,600
31.12.2012
11,616,691
10,984,048
594,099
3,068
0
0
35,476
0
831,752
0
0
49,057
0
0
0
290,398
20,531
0
471,766
0
12,448,443
31.12.2012
292,283
0
0
141,946
130,850
0
0
0
0
0
19,487
0
11,465
0
0
0
0
0
0
0
5,163
6,302
0
12,144,695
12,144,695
12,000,000
0
0
0
0
0
0
173,887
513,025
-542,217
0
12,448,443
31.12.2011
50,281,508
-48,347,391
1,934,117
0
0
0
1,934,117
-162,297
-2,731,744
0
317,995
0
-641,929
0
92,643
-79,534
-628,820
-43,030
0
-43,030
-671,850
0
-671,850
0
-671,850
31.12.2012
192,866
0
192,866
0
0
0
192,866
-17,462
-1,607,962
0
200,266
0
-1,232,292
0
255,188
-25,055
-1,002,159
459,942
0
459,942
-542,217
0
-542,217
0
-542,217
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
235
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
İNFO YATIRIM A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cd. No:156 Levent
İstanbul
: 212-319 26 00
: www.infoyatirim.com
: 62
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Vahit Vardar
Yusuf Ali Alan
Mustafa Baş
Nuh Uçar
Savaş Özbey
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Vahit Vardar
Cengiz Akdere
Mustafa Baş
Yusuf Ali Alan
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Can Alp
Halka Açık Kısım
Can Alp (İmtiyazlı)
Gülay Alp (İmtiyazlı)
Mustafa Baş
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
10,532,714
7,747,474
92,337
92,337
1,231
1,232
18,467,325
Payı (%)
57.03%
41.95%
0.50%
0.50%
0.01%
0.01%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
27,522,320,971
3,369,102,675
2,153,565,170
0
1.98%
0.04%
0.24%
-2,149
23,104,326,508
1,615,270,901
3,685,663,473
0
1.85%
0.01%
0.46%
-2,165
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
236
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
İNFO YATIRIM A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
32,013,263
14,972,455
3,872,264
12,642,778
0
12,881
512,885
0
401,948
0
0
45,038
4,251
0
0
289,456
31,722
0
31,481
0
32,415,211
31.12.2011
9,257,836
680,000
0
7,791,904
204,948
0
0
553,277
27,707
0
0
0
184,868
0
0
0
0
0
0
0
179,062
5,806
0
22,972,507
11,792,529
9,000,000
0
0
229
0
0
0
241,055
643
2,550,602
11,179,978
32,415,211
31.12.2012
32,555,350
9,384,930
0
23,151,804
0
5,259
13,357
0
4,920,938
0
0
166,027
4,354,200
0
0
333,296
46,144
0
21,271
0
37,476,288
31.12.2012
12,586,322
3,200,000
0
9,201,014
157,603
0
0
19,908
5
0
7,792
0
115,311
0
0
0
0
0
0
0
104,050
11,261
0
24,774,655
22,295,797
18,467,325
0
0
0
0
0
0
367,295
1,957,165
1,504,012
2,478,858
37,476,288
31.12.2011
386,255,111
-378,641,884
7,613,227
0
0
0
7,613,227
-489,020
-4,955,840
0
85,473
-8,178
2,245,662
0
2,124,341
-482,781
3,887,222
-548,160
-553,277
5,117
3,339,062
0
3,339,062
788,460
2,550,602
31.12.2012
703,464,790
-696,878,915
6,585,875
0
0
0
6,585,875
-505,042
-5,031,763
0
47,852
-1,004
1,095,918
0
18,671
-356,641
757,948
-218,897
-202,917
-15,980
539,051
409,147
948,198
-555,814
1,504,012
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
237
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
İNTEGRAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Caddesi Meydan Sk. Spring Giz Plaza
K:19 D:57 Maslak
İstanbul
: 212-329 32 00
: www.integralmenkul.com.tr
: 73
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Üyesi
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Kamile Oya Ulukartal
Osman Önder Ulukartal
Kadir Cenk Ulukartal
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Kıvanç Memişoğlu
Aslı Usul Sever
İsmet Kemal Çelik
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Kamile Oya Ulukartal
Osman Önder Ulukartal
Ulukartal Holding A.Ş.
Ulukartal Kapital Vadeli İşlemler Aracılık A.Ş.
İsmet Kemal Çelik
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
5,037,973
5,037,973
424,038
4
4
8
10,500,000
Payı (%)
47.98%
47.98%
4.04%
0.00%
0.00%
0.00%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
882,142,323
0
30,949,609
43,299,861,360
0.06%
-0.00%
13.00%
201
2,011,908,771
0
1,178,301,157
334,143,935,323
0.16%
-0.15%
14.15%
290
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
238
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
İNTEGRAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
19,723,168
14,714,269
7
4,173,112
0
714,901
120,879
0
1,518,182
0
0
360,164
0
0
0
1,060,519
40,580
0
56,919
0
21,241,350
31.12.2011
8,612,056
85,000
0
6,839,803
1,211,193
0
0
445,742
30,318
0
0
0
456,969
0
0
0
435,617
0
0
0
21,352
0
0
12,172,325
12,172,325
10,500,000
0
0
0
0
0
0
0
-505,227
2,177,552
0
21,241,350
31.12.2012
47,059,899
9,987,060
0
24,840,077
0
7,525,446
4,707,316
0
7,479,845
0
0
491,200
0
0
0
6,763,197
148,148
0
33,184
44,116
54,539,744
31.12.2012
27,006,641
450,360
0
21,364,423
4,178,868
0
0
934,565
78,425
0
0
0
531,182
199,467
0
0
261,977
0
0
0
69,738
0
0
27,001,921
27,001,921
10,500,000
0
0
0
0
0
0
231,800
17,904
16,252,217
0
54,539,744
31.12.2011
7,386,753
-160,709
7,226,044
0
0
0
7,226,044
-78,622
-4,057,163
0
6,344
-456,415
2,640,188
0
499,353
-551,353
2,588,188
-410,636
-472,031
61,395
2,177,552
0
2,177,552
0
2,177,552
31.12.2012
38,593,014
-2
38,593,012
0
0
0
38,593,012
-173,922
-18,993,959
0
253,812
-48,112
19,630,831
0
4,185,360
-3,423,569
20,392,622
-4,140,405
-4,116,670
-23,735
16,252,217
0
16,252,217
0
16,252,217
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
239
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
İŞ YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: İş Kuleleri Kule 2 Kat:12 34330 4. Levent
İstanbul
: 212-350 20 00
: www.isyatirim.com.tr
: 431
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
İlhami Koç
Güzide Meltem Kökden
Feray Demir
Abdullah Akyüz
Behzat Yıldırımer
Volkan Kublay
Işıl Dadaylı
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Adı/Soyadı
Ali Erdal Aral
Funda Çağlan Mursaloğlu
Melih Murat Ertem
Mert Erdoğmuş
Murat Kural
Ufuk Ümit Onbaşı
Zeynep Yeşim Karayel
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Türkiye İş Bankası A.Ş.
Halka Açık Kısım
İş Finansal Kiralama A.Ş.
İş Factoring Finansman Hizmetleri A.Ş.
Camiş Yatırım Holding A.Ş.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
187,767,642
83,831,912
6,956,737
6,956,737
486,972
Payı (%)
65.65%
29.31%
2.43%
2.43%
0.17%
286,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
101,502,294,665
71,249,053,927
111,147,058,951
180,732,076,999
7.30%
0.76%
12.64%
54.27%
3,044
94,950,341,188
64,560,109,234
119,452,133,834
513,891,946,820
7.62%
0.43%
14.79%
21.76%
3,289
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
240
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
İŞ YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
2,979,355,376
1,776,419,835
505,385,176
640,066,519
0
51,893,591
5,590,255
0
83,969,659
0
0
4,396,212
18,016,549
51,135,382
0
8,738,453
1,484,139
0
191,918
7,006
3,063,325,035
31.12.2011
2,372,722,900
1,816,056,324
38,803,614
501,849,008
4,556,271
0
0
637,527
670,397
6,973,448
3,176,311
0
3,080,895
118,763
0
82,554
0
0
0
0
2,262,602
616,976
0
687,521,240
399,917,152
260,000,000
0
-4,890,131
1,302,324
941,499
0
200,325
21,222,269
68,737,637
52,403,229
287,604,088
3,063,325,035
31.12.2012
4,017,680,487
2,218,493,526
661,599,124
1,000,419,438
0
76,687,121
60,404,474
76,804
165,864,532
0
0
5,651,154
23,310,363
23,565,589
0
20,335,162
31,134,680
58,432,639
3,171,493
263,452
4,183,545,019
31.12.2012
3,240,528,477
2,325,926,928
56,528,240
829,259,161
8,186,955
0
0
1,069,612
1,400,823
11,702,070
6,454,688
0
72,285,822
58,250,673
0
2,798,531
16,299
0
0
0
4,894,497
6,203,784
122,038
870,730,720
464,949,945
286,000,000
0
-3,677,432
1,302,324
5,060,605
0
369,619
31,426,450
75,729,928
68,738,451
405,780,775
4,183,545,019
31.12.2011
46,099,142,355
-46,043,217,253
55,925,102
174,743,783
0
174,743,783
230,668,885
-27,257,493
-123,659,948
-2,315,752
2,119,576
-3,118,891
76,436,377
-4,150,742
39,530,816
-12,907,755
98,908,696
-14,015,367
-12,210,953
-1,804,414
84,893,329
0
84,893,329
32,490,100
52,403,229
31.12.2012
35,998,136,351
-35,863,762,970
134,373,381
177,555,046
0
177,555,046
311,928,427
-32,599,690
-157,844,824
-3,083,465
10,106,624
-4,764,756
123,742,316
5,357,953
53,703,059
-33,185,621
149,617,707
-16,456,351
-18,024,985
1,568,634
133,161,356
4,202,485
137,363,841
68,625,390
68,738,451
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
241
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
J.P. MORGAN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cad. No:185 Kanyon Ofis Binası Kat:8
Şişli
İstanbul
: 212-319 85 00
: www.jpmorgan.com
: 5
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Vekili
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Lale Burkutoğlu
Belma Özmen
Serpil Top
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Belma Özmen
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
J.P. Morgan International Finance Ltd.
J.P. Morgan International Inc.
J.P. Morgan Overseas Capital Corporation
Bank One International Holdings Corporation
Chase Manhattan Overseas Finance Corporation
Toplam
Pay Tutarı (TL)
6,742,570
2
2
2
2
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
6,742,578
100.00%
2011
2012
0
697,928
0
0
-0.00%
--33
0
199,988
0
0
-0.00%
--33
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
242
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
J.P. MORGAN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
8,594,740
7,767,403
703,310
0
0
0
124,027
0
474,769
52,860
0
0
261,142
0
0
154,874
5,893
0
0
0
9,069,509
31.12.2011
39,477
0
0
19,198
11,279
0
0
0
0
9,000
0
0
7,546
0
0
0
0
0
0
0
5,551
1,995
0
9,022,486
9,022,486
6,742,578
0
0
0
-4,362
0
0
643,355
1,712,856
-71,941
0
9,069,509
31.12.2012
8,674,091
7,870,080
670,684
0
0
0
133,327
0
410,873
55,920
0
0
261,142
0
0
93,811
0
0
0
0
9,084,964
31.12.2012
28,428
0
0
502
10,676
0
0
0
15,000
2,250
0
0
15,258
0
0
0
0
0
0
0
12,114
3,144
0
9,041,278
9,041,278
6,742,578
0
0
0
1,794
0
0
643,355
1,640,915
12,636
0
9,084,964
31.12.2011
0
0
0
0
0
0
0
-363
-874,373
0
16,743
0
-857,993
0
785,610
0
-72,383
442
0
442
-71,941
0
-71,941
0
-71,941
31.12.2012
0
0
0
0
0
0
0
-565
-880,331
0
713
0
-880,183
0
892,429
0
12,246
390
0
390
12,636
0
12,636
0
12,636
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
243
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
KAPİTAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cad. No:61 K:15 USO Center Maslak
Şişli
İstanbul
: 212-330 03 33
: www.kapitalmenkul.com.tr
: 7
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Üyesi
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Moris Sadioğlu
Muhsine Akar
Erdinç Sevimli
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Vedat Sadioğlu
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Kapital Faktoring A.Ş.
Endüstri Holding A.Ş.
Sınai ve Mali Yatırımlar Holding A.Ş.
Akçansa Çimento San. ve Tic. A.Ş.
Baytur İnşaat Taahhüt A.Ş.
Çukurova Tük. Ürünleri Paz. San. ve Tic. A.Ş.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
4,789,443
111,460
91,996
4,762
1,859
480
5,000,000
Payı (%)
95.79%
2.23%
1.84%
0.10%
0.04%
0.01%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
9,242,589,650
886,730,219
8,211,038,879
0
0.66%
0.01%
0.93%
-38
83,607
0
0
0
0.00%
---12
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
244
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
KAPİTAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
2,454,221
1,652,225
136
585,997
0
190,360
25,503
0
4,750,469
0
0
200,320
1,032,830
42,400
0
3,473,124
1,703
0
0
92
7,204,690
31.12.2011
855,420
0
0
566,530
249,144
0
0
0
39,746
0
0
0
292,689
0
0
0
0
0
0
0
125,015
167,674
0
6,056,581
6,056,581
5,000,000
731,984
0
0
834,645
0
0
64,870
-99,174
-475,744
0
7,204,690
31.12.2012
1,329,479
277,128
1,032,754
2
0
650
18,945
0
4,661,750
0
0
40,604
1,182,024
50,543
0
3,387,685
894
0
0
0
5,991,229
31.12.2012
23,696
0
0
250
11,040
0
0
0
12,406
0
0
0
43,021
0
0
0
0
0
0
0
26,715
16,306
0
5,924,512
5,924,512
5,000,000
731,984
0
0
834,645
0
0
64,870
-574,918
-132,069
0
5,991,229
31.12.2011
506,021,090
-503,862,866
2,158,224
0
0
0
2,158,224
-748,470
-2,038,317
0
69,251
-3,611
-562,923
0
182,457
-103,651
-484,117
8,373
0
8,373
-475,744
0
-475,744
0
-475,744
31.12.2012
31,413
-31,274
139
0
0
0
139
-7,458
-656,694
0
98,439
-597
-566,171
0
300,160
-17,426
-283,437
151,368
0
151,368
-132,069
0
-132,069
0
-132,069
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
245
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
KARE YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Kısıklı Cad. Ak-Sarkuysan İş Merkezi No:4
Altunizade Üsküdar
İstanbul
: 216-559 60 00
: www.kareyatirim.com.tr
: 13
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Suna Kıraç
Aykut Ümit Taftalı
Deniz Akkuş
Zekai Terzi
Ümit Ertuğ Kumcuoğlu
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Ümit Ertuğ Kumcuoğlu
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Kök Finansal Yatırımlar A.Ş.
Suna Kıraç
Ümit Ertuğ Kumcuoğlu
Deniz Akkuş
Zekai Terzi
Toplam
Pay Tutarı (TL)
13,999,300
574
42
42
42
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
14,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
1,052,712,685
364,114,947
1,417,598,236
0
0.08%
0.00%
0.16%
-257
176,984,733
162,835,228
285,557,993
0
0.01%
0.00%
0.04%
-247
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
246
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
KARE YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
3,990,667
2,474,491
1,425,699
69,544
0
3,687
17,246
0
638,523
0
0
52,454
0
0
0
335,609
87,988
0
162,472
0
4,629,190
31.12.2011
793,796
535,300
0
50,009
57,394
0
0
0
0
114,000
37,093
0
20,865
0
0
0
0
0
0
0
20,865
0
0
3,814,529
3,814,529
11,000,000
0
0
0
0
0
0
276,386
-4,888,481
-2,573,376
0
4,629,190
31.12.2012
5,180,943
3,088,601
1,937,809
139,126
0
1,235
14,172
0
364,401
0
0
131,440
0
0
0
150,630
82,331
0
0
0
5,545,344
31.12.2012
395,573
0
0
21,746
330,361
0
0
0
0
0
43,466
0
117,649
0
0
0
0
0
0
0
33,813
83,836
0
5,032,122
5,032,122
14,000,000
0
0
0
0
0
0
276,386
-7,461,857
-1,782,407
0
5,545,344
31.12.2011
339,304,535
-338,429,533
875,002
0
0
0
875,002
-338,066
-2,820,608
0
10,451
-24,741
-2,297,962
0
97,652
-644,110
-2,844,420
271,044
0
271,044
-2,573,376
0
-2,573,376
0
-2,573,376
31.12.2012
96,056,946
-94,718,751
1,338,195
0
0
0
1,338,195
-81,654
-3,080,406
0
9,960
-23,054
-1,836,959
0
474,500
-173,640
-1,536,099
-246,308
0
-246,308
-1,782,407
0
-1,782,407
0
-1,782,407
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
247
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
MARBAŞ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Nispetiye Mah. Aytar Cad. Metro İş Merkezi No:10
Kat:1 D:5 Levent
İstanbul
: 212-286 30 00
: www.marbasmenkul.com.tr
: 29
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Erhan Topaç
Bedii Ensari
H. Çınar Sadıklar
Murat Esen
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Cem Cihan
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
Hakkı Gedik
Hülya Gedik Sadıklar
Erhan Topaç
Bedii Ensari
Toplam
Pay Tutarı (TL)
4,999,818
45
45
45
45
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
5,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
28,131,611,246
0
15,541,122,846
0
2.02%
-1.77%
-475
8,240,002,360
0
3,432,687,724
0
0.66%
-0.42%
-612
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
248
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
MARBAŞ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
11,072,931
8,212,415
35,252
2,611,958
0
10,567
202,739
0
295,919
0
0
41,348
110,509
0
0
127,044
144
0
15,963
911
11,368,850
31.12.2011
3,456,793
0
0
3,163,433
67,769
0
0
157,247
41,793
26,551
0
0
64,198
0
0
0
0
0
0
0
46,331
17,867
0
7,847,859
7,847,859
5,000,000
0
0
0
0
0
0
500,921
1,724,746
622,192
0
11,368,850
31.12.2012
17,298,299
10,268,136
0
6,820,981
0
14,089
195,093
0
651,734
0
0
244,558
110,004
0
0
251,176
35,728
0
9,968
300
17,950,033
31.12.2012
9,227,525
3,140,864
0
5,693,367
78,678
0
0
206,703
83,570
24,343
0
0
66,914
0
0
0
0
0
0
0
49,366
17,548
0
8,655,594
8,655,594
5,000,000
0
0
0
0
0
0
534,939
2,312,920
807,735
0
17,950,033
31.12.2011
26,831,916
-23,609,267
3,222,649
0
0
0
3,222,649
-1,231,850
-1,951,917
0
150,531
-12,385
177,028
0
556,918
-15
733,931
-111,739
-157,247
45,508
622,192
0
622,192
0
622,192
31.12.2012
127,330,197
-124,159,779
3,170,418
0
0
0
3,170,418
-279,543
-2,365,848
0
72,330
-21,556
575,801
0
495,965
-51,652
1,020,114
-212,379
-206,703
-5,676
807,735
0
807,735
0
807,735
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
249
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
MEKSA YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Şehit Teğmen Ali Yılmaz Sokak Güven Sazak Plaza
No:13 A Blok K:3-4 Kavacık Beykoz
İstanbul
: 216-681 34 00
: www.meksayatirim.com
: 153
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Mehmet Emin Sazak
Saffet Avdan
Yurdal Sert
Vesile Şarlıoğlu
İsmail Öncel
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Vesile Şarlıoğlu
Figen Özavcı
Mete Muzaffer Bıçaklıoğlu
Oğuzhan Büyükbayram
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Meksa Holding A.Ş.
Mehmet Emin Sazak
Ayşe Öztan
Tülin Vatan
Arnt Güven Sazak
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
12,084,200
1,050,240
102,180
102,180
102,180
59,020
13,500,000
Payı (%)
89.51%
7.78%
0.76%
0.76%
0.76%
0.44%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
50,466,201,323
2,395,763,574
20,973,664,601
0
3.63%
0.03%
2.38%
-5,071
47,935,352,334
2,097,101,617
16,395,477,594
0
3.85%
0.01%
2.03%
-4,918
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
250
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
MEKSA YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
60,941,373
34,140,686
290,052
26,423,044
0
2,210
85,381
0
1,296,520
0
0
112,878
25,440
0
0
679,772
294,896
0
182,857
677
62,237,893
31.12.2011
47,661,970
4,352,900
0
42,366,681
366,649
0
0
0
152,254
391,000
32,486
0
513,388
0
0
0
0
0
0
0
480,902
0
32,486
14,062,535
14,062,535
10,000,000
0
0
0
0
0
0
214,794
1,801,798
2,045,943
0
62,237,893
31.12.2012
72,717,093
17,574,234
596,514
54,367,332
0
3,369
175,644
0
2,326,076
0
0
497,208
25,440
0
0
1,285,627
272,878
0
237,251
7,672
75,043,169
31.12.2012
60,358,083
8,502,188
0
50,716,006
351,834
0
0
0
322,323
433,246
32,486
0
768,707
0
0
0
0
0
0
0
768,707
0
0
13,916,379
13,916,379
13,344,715
0
0
0
-157,788
0
0
306,674
462,908
-40,130
0
75,043,169
31.12.2011
429,085,739
-412,153,219
16,932,520
0
0
0
16,932,520
-2,023,250
-11,416,763
0
87,060
-7,364
3,572,203
0
159,287
-1,136,728
2,594,762
-548,819
-571,578
22,759
2,045,943
0
2,045,943
0
2,045,943
31.12.2012
168,090,541
-152,953,006
15,137,535
0
0
0
15,137,535
-1,771,846
-12,304,417
0
68,278
-291,674
837,876
0
149,387
-955,243
32,020
-72,150
-87,096
14,946
-40,130
0
-40,130
0
-40,130
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
251
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
MERRILL LYNCH MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cad. Kanyon Ofis Bloğu Kat:11 Levent
İstanbul
: 212-319 96 69
: www.ml.com.tr
: 17
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Berat Elif Bilgi Zapparoli
Banu Merve Çobanoğlu
Hüseyin Kelezoğlu
Müge Tarımcı
Hakan Çağlar
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Banu Merve Çobanoğlu
Cem Ozan Özcan
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Merrill Lynch Yatırım Bank A.Ş.
Merrill Lynch Group Inc.
Merrill Lynch Group Holdings I, LLC
Merrill Lynch Group Holdings II, LLC
Merrill Lynch Group Holdings III, LLC
Toplam
Pay Tutarı (TL)
1,999,800
50
50
50
50
Payı (%)
99.99%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
2,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
17,966,450,832
0
2,922,606,262
0
1.29%
-0.33%
-13
18,509,149,366
0
9,107,756,118
0
1.48%
-1.13%
-13
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
252
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
MERRILL LYNCH MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
33,133,177
32,092,746
0
924,531
0
83,775
32,125
0
1,782,752
0
0
405,653
0
0
0
138,095
194,025
0
1,044,979
0
34,915,929
31.12.2011
7,115,985
0
0
901
886,873
0
0
813,091
0
4,289,855
1,125,265
0
2,067
0
0
0
0
0
0
0
2,067
0
0
27,797,877
27,797,877
2,000,000
3,058,178
0
0
0
0
0
1,297,289
13,662,017
7,780,393
0
34,915,929
31.12.2012
34,947,167
32,484,689
0
2,387,779
0
50,504
24,195
0
2,299,719
0
0
845,012
0
0
0
184,696
224,600
0
1,045,411
0
37,246,886
31.12.2012
6,664,150
0
0
936
680,546
0
0
665,869
0
4,463,358
853,441
0
3,257
0
0
0
0
0
0
0
3,257
0
0
30,579,479
30,579,479
2,000,000
3,058,178
0
0
0
0
0
2,397,290
10,342,409
12,781,602
0
37,246,886
31.12.2011
23,583,083
0
23,583,083
0
0
0
23,583,083
-334,730
-15,629,327
0
323,502
-2,502
7,940,026
0
2,082,490
-289,900
9,732,616
-1,952,223
-2,613,427
661,204
7,780,393
0
7,780,393
0
7,780,393
31.12.2012
29,727,271
0
29,727,271
0
0
0
29,727,271
-671,072
-15,504,394
0
412,333
-1,044
13,963,094
0
2,236,291
-16,267
16,183,118
-3,401,516
-3,401,948
432
12,781,602
0
12,781,602
0
12,781,602
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
253
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
METRO YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Caddesi Metrocity A Blok No:171 Kat:17
1. Levent
İstanbul
: 212-344 09 00
: www.metroyatirim.com.tr
: 27
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Tarık Cengiz
Ali Ertan Çakır
Emin Öztürk
Fatma Öztürk Gümüşsu
Ayten Öztürk
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Abdullah Aksoy
Erdoğan Uğurlu
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Ankara Metro Seyahat Turizm ve Taşımacılık Tic. A.Ş.
Fatma Öztürk Gümüşsu
Tarık Cengiz
Ali Ertan Çakır
Murat Araz
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
10,048,961
72,357
1,447
723
723
789
10,125,000
Payı (%)
99.25%
0.71%
0.01%
0.01%
0.01%
0.01%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
10,770,759,326
845,287,214
2,255,136,822
0
0.77%
0.01%
0.26%
-715
6,520,896,482
545,424,251
2,923,656,378
0
0.52%
0.00%
0.36%
-679
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
254
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
METRO YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
27,260,666
4,844,281
8,456,434
12,746,355
0
1,130,751
82,845
0
265,446
0
0
0
0
0
0
231,565
33,881
0
0
0
27,526,112
31.12.2011
11,517,101
0
0
11,340,187
154,302
0
0
0
22,612
0
0
0
82,120
0
0
0
0
0
0
0
73,520
8,600
0
15,926,891
15,926,891
10,125,000
192,342
0
0
0
0
0
759,572
2,413,753
2,436,224
0
27,526,112
31.12.2012
18,827,447
88,114
6,467,939
11,916,256
0
127,739
227,399
0
329,660
28
0
0
0
0
0
176,562
34,712
0
109,155
9,203
19,157,107
31.12.2012
5,464,514
0
0
5,061,447
119,459
0
0
0
283,608
0
0
0
120,271
0
0
0
0
0
0
0
103,116
17,155
0
13,572,322
13,572,322
10,125,000
192,342
0
0
0
0
0
870,857
4,738,692
-2,354,569
0
19,157,107
31.12.2011
310,444,921
-304,083,886
6,361,035
0
0
0
6,361,035
-443,761
-4,705,922
0
146,520
-3
1,357,869
0
1,564,930
-120,093
2,802,706
-366,482
-303,846
-62,636
2,436,224
0
2,436,224
0
2,436,224
31.12.2012
1,288,362,121
-1,284,479,285
3,882,836
0
0
0
3,882,836
-277,609
-4,395,517
0
10,935
-641,489
-1,420,844
0
882,617
-1,916,942
-2,455,169
100,600
0
100,600
-2,354,569
0
-2,354,569
0
-2,354,569
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
255
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
MORGAN STANLEY MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Esentepe Büyükdere Caddesi No:171 Metrocity İş
Merkezi A Blok Kat:24 34330 1. Levent Şişli
İstanbul
: 212-398 02 00
: www.morganstanley.com
: 13
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Andrew David Millward
Ediz Alkoç
Aslı Haraçcı
Mandhir Singh Mandair
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Ediz Alkoç
Aslı Haracçı
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Morgan Stanley International Holdings Inc.
MSL Incorporated
MS Financing Inc.
MS 10020 Inc.
Morgan Stanley International Incorporated
Toplam
Pay Tutarı (TL)
22,371,255
45
45
45
45
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
22,371,434
100.00%
2011
2012
0
5,063,953
0
0
-0.00%
--2
0
978,417,092
0
0
-0.01%
--2
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
256
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
MORGAN STANLEY MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
17,376,122
11,675,874
5,068,708
0
0
0
631,540
0
3,846,177
0
0
271,354
19,829
0
0
3,254,884
23,268
0
0
276,842
21,222,299
31.12.2011
1,715,619
0
0
1,414,370
282,917
0
0
0
0
0
18,332
0
109,986
0
0
0
0
0
0
0
2,829
107,157
0
19,396,694
19,396,694
22,000,000
0
0
0
0
0
0
149,515
-1,655,726
-1,097,095
0
21,222,299
31.12.2012
11,796,716
4,684,247
6,393,849
279,868
0
0
438,752
0
4,545,381
0
0
275,499
26,129
0
0
3,974,977
222,410
0
0
46,366
16,342,097
31.12.2012
878,619
0
0
199,493
353,908
0
0
0
0
317,163
8,055
0
124,777
0
0
0
0
0
0
0
27,550
97,227
0
15,338,701
15,338,701
22,000,000
0
0
0
0
0
0
149,515
-3,197,715
-3,613,099
0
16,342,097
31.12.2011
0
0
0
0
0
0
0
-9,821
-1,541,586
0
0
0
-1,551,407
0
579,530
-24,223
-996,100
-100,995
0
-100,995
-1,097,095
0
-1,097,095
0
-1,097,095
31.12.2012
3,926,065
-1,011,307
2,914,758
0
0
0
2,914,758
-14,003
-7,369,127
-182
110,026
-134,829
-4,493,357
0
963,556
-93,344
-3,623,145
10,046
0
10,046
-3,613,099
0
-3,613,099
0
-3,613,099
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
257
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
NETA YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Sütlüce Mah. İmrahor Cad. No:36 K:4-5 Beyoğlu
İstanbul
: 212-999 80 60
: www.netayatirim.com
: 35
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Bayram Ali Bayramoğlu
Mesut Mert Alacahanlı
Ayden Alacahanlı
Mehmet Bedir
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Mehmet Bedir
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Bayram Ali Bayramoğlu
Ayden Alacahanlı
Mesut Mert Alacahanlı
Mehmet Mithat Alacahanlı
Güzide Barış
Toplam
Pay Tutarı (TL)
1,900,000
1,786,000
38,000
38,000
38,000
Payı (%)
50.00%
47.00%
1.00%
1.00%
1.00%
3,800,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
3,546,401,795
2,731,424,390
4,413,990,377
0
0.26%
0.03%
0.50%
-1,065
9,884,493,706
1,893,252,447
10,511,603,180
0
0.79%
0.01%
1.30%
-1,062
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
258
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
NETA YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
20,956,158
1,687,471
364,936
18,594,678
0
272,799
36,274
0
555,378
0
0
48,066
51
0
0
436,779
0
0
70,482
0
21,511,536
31.12.2011
18,641,286
0
0
18,423,019
175,076
0
0
0
42,800
0
391
0
243,881
0
0
0
0
0
0
0
243,881
0
0
2,626,369
2,626,369
3,800,000
200,945
0
0
0
0
0
544,334
-1,375,954
-542,956
0
21,511,536
31.12.2012
76,942,281
4,568,181
51,583
71,937,505
0
348,272
36,740
0
2,293,569
0
0
52,527
51
1,907,650
0
317,759
0
0
15,582
0
79,235,850
31.12.2012
74,541,822
0
0
74,379,647
149,975
0
0
0
0
0
12,200
0
11,776
0
0
0
0
0
0
0
11,776
0
0
4,682,252
4,682,252
3,800,000
200,945
0
0
0
0
0
1,399,334
-1,918,910
1,200,883
0
79,235,850
31.12.2011
4,699,136
-2,133,863
2,565,273
0
0
0
2,565,273
-624,436
-2,779,012
0
62,307
-7,500
-783,368
0
257,400
-67,654
-593,622
50,666
0
50,666
-542,956
0
-542,956
0
-542,956
31.12.2012
5,524,144
-1,744,707
3,779,437
0
0
0
3,779,437
-1,158,244
-2,906,392
0
425,554
0
140,355
1,095,790
130,166
-110,528
1,255,783
-54,900
0
-54,900
1,200,883
0
1,200,883
0
1,200,883
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
259
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
NOOR CAPİTAL MARKET MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Esentepe Mah. Atom Sokak King Plaza No:18 Kat:8
1. Levent Şişli
İstanbul
: 212-280 67 12
: www.noorcm.com.tr
: 22
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Khurram Sayeed
Abdulmuhsen KH AA Albahar
Abdulmohsen Hamn Alhamad
Jihad Zakaria İbrahim Shannak
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Jihad Zakaria İbrahim Shannak
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Noor Capital Markets Finansal Aracılık Şirketi
Abdulmuhsen KH AA Albahar
Khurram Sayeed
Jihad Zakaria İbrahim Shannak
Abdulmohsen Hamn Alhamad
Toplam
Pay Tutarı (TL)
10,999,976
6
6
6
6
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
11,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
2011
2012
0
0
0
0
----0
188,106,441
0
94,120,248
298,989
0.02%
-0.01%
0.00%
17
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
260
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
NOOR CAPİTAL MARKET MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
4,323,319
4,313,497
0
0
0
2,163
7,659
0
217,442
0
0
6,000
0
0
0
206,146
3,923
0
1,373
0
4,540,761
31.12.2011
123,368
0
0
64,761
58,607
0
0
0
0
0
0
0
12,532
0
0
0
0
0
0
0
6,863
5,669
0
4,404,861
4,404,861
5,107,957
0
0
0
0
0
0
0
0
-703,096
0
4,540,761
31.12.2012
9,810,386
4,597,973
0
5,097,158
0
14,932
100,323
0
605,680
0
0
0
0
0
0
386,958
65,419
0
153,303
0
10,416,066
31.12.2012
679,932
34,165
0
564,183
81,584
0
0
0
0
0
0
0
67,177
20,021
0
0
0
0
0
0
35,823
11,333
0
9,668,957
9,668,957
11,750,000
0
0
0
0
0
0
0
-703,096
-1,377,947
0
10,416,066
31.12.2011
0
0
0
0
0
0
0
-65,196
-683,027
0
0
0
-748,223
0
50,423
-1,000
-698,800
-4,296
0
-4,296
-703,096
0
-703,096
0
-703,096
31.12.2012
132,192
-3
132,189
0
0
0
132,189
-105,902
-2,593,053
0
589,100
-77,186
-2,054,852
0
549,456
-18,158
-1,523,554
145,607
0
145,607
-1,377,947
0
-1,377,947
0
-1,377,947
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
261
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
OPTİMAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cad. Meydan Sok. Spring Giz Plaza K:19
Maslak Sarıyer
İstanbul
: 212-444 38 62
: www.optimalmenkul.com.tr
: 1
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Kamile Oya Ulukartal
Kıvanç Memişoğlu
Aslı Usul Sever
Osman Önder Ulukartal
Üst Yönetim
Görevi
Adı/Soyadı
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Kamile Oya Ulukartal
Osman Önder Ulukartal
Ulukartal Holding A.Ş.
Kıvanç Memişoğlu
Ulukartal Kapital Vadeli İşlemler Aracılık A.Ş.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
711,000
711,000
75,000
1,500
1,500
Payı (%)
47.40%
47.40%
5.00%
0.10%
0.10%
1,500,000
100.00%
2011
2012
0
0
0
0
----9
0
74,804,227
0
0
-0.00%
--9
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
262
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
OPTİMAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
1,208,530
12,016
3,565
0
0
1,148,688
44,261
0
2,037
0
0
0
2,037
0
0
0
0
0
0
0
1,210,567
31.12.2011
4,158
0
0
426
3,732
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
1,206,409
1,206,409
1,500,000
0
0
0
0
0
0
30,887
-341,451
16,973
0
1,210,567
31.12.2012
1,269,540
6,838
3,855
0
0
1,245,113
13,734
0
2,037
0
0
0
2,037
0
0
0
0
0
0
0
1,271,577
31.12.2012
47,153
0
0
4,079
41,542
0
0
0
1,532
0
0
0
1,108
0
0
0
0
0
0
0
1,108
0
0
1,223,316
1,223,316
1,500,000
0
0
0
0
0
0
30,887
-324,478
16,907
0
1,271,577
31.12.2011
0
0
0
0
0
0
0
-14
-227,588
0
72,881
0
-154,721
0
172,007
-313
16,973
0
0
0
16,973
0
16,973
0
16,973
31.12.2012
0
0
0
0
0
0
0
-1,755
-267,238
0
1,153
-1,868
-269,708
0
286,941
-326
16,907
0
0
0
16,907
0
16,907
0
16,907
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
263
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
OSMANLI MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cad. Nurol Plaza B Blok No:257 Kat:8
Şişli Maslak
İstanbul
: 212-366 88 00
: www.osmanlimenkul.com.tr
: 51
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Ömer Zühtü Topbaş
Pınar Çakılkaya
Tanju Günel
Mehmet Taylan Tatlısu
Aslı Günel
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Mehmet Taylan Tatlısu
Pınar Çakılkaya
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Üst Yönetim
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Ömer Zühtü Topbaş
Halka Açık Kısım
Mehmet Taylan Tatlısu
Georg Robert Wiederkehr
Tanju Günel
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
3,111,829
1,315,500
450,507
401,710
396,803
423,651
6,100,000
Payı (%)
51.01%
21.57%
7.39%
6.59%
6.50%
6.95%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
7,219,266,791
2,418,321,022
2,808,441,538
0
0.52%
0.03%
0.32%
-1,711
10,167,159,950
8,639,724,528
5,162,277,001
0
0.82%
0.06%
0.64%
-1,970
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
264
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
OSMANLI MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
11,361,739
479,494
3,434,064
7,276,360
0
0
171,821
0
215,859
0
0
0
4,240
0
0
158,481
53,138
0
0
0
11,577,598
31.12.2011
9,177,326
2,486,971
0
6,134,921
175,365
0
0
0
227,378
120,613
32,078
0
3,568
1,344
0
0
0
0
0
0
2,224
0
0
2,396,704
2,396,704
4,784,512
12,912,575
0
0
0
0
0
609,473
-13,836,436
-2,073,420
0
11,577,598
31.12.2012
21,911,341
2,417,625
3,637,577
15,576,242
0
0
279,897
0
902,734
0
0
594,374
4,240
0
0
220,139
60,677
0
22,586
718
22,814,075
31.12.2012
16,483,318
1,901,635
0
10,926,367
274,295
0
0
0
227,378
2,918,847
234,796
0
92,036
0
0
0
0
0
0
0
92,036
0
0
6,238,721
6,238,721
6,100,000
12,912,575
0
1,973,250
0
0
0
609,473
-15,909,856
553,279
0
22,814,075
31.12.2011
394,127,432
-387,843,761
6,283,671
0
0
0
6,283,671
-646,814
-7,471,568
-15,021
87,513
-118,870
-1,881,089
0
153,880
-231,117
-1,958,326
-115,094
0
-115,094
-2,073,420
0
-2,073,420
0
-2,073,420
31.12.2012
708,436,992
-698,367,813
10,069,179
0
0
0
10,069,179
-839,291
-8,839,563
0
360,575
-51,063
699,837
0
34,110
-203,254
530,693
22,586
0
22,586
553,279
0
553,279
0
553,279
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
265
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
OYAK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Akatlar Ebulula Cad. F2 C Blok 34335 Levent
Beşiktaş
İstanbul
: 212-319 12 00
: www.oyakyatirim.com.tr
: 182
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Oyak Ordu Yar. Kurumu Adına Nihat Karadağ
Oytaş İç ve Dış Tic. A.Ş. Adına Erdoğan Akat
Oyak Girişim Dan. A.Ş. Adına Hülya Zoral Aydın
Omsan Lojistik A.Ş. Adına Erhan Güder
Oyak Paz. Hiz. ve Tur. A.Ş. Adına Tarkan Türkel
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
A. Meltem Ağcı
M. Tayfun Oral
N. Yurdal Yalman
İskender E. Şentürk
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Ordu Yardımlaşma Kurumu
Yaşar Holding A.Ş.
Yaşar Dış Ticaret A.Ş.
Oyak Girişim Dan. A.Ş.
Oytaş İç ve Dış Tic. A.Ş.
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
58,001,087
289,832
38,644
437
0
0
58,330,000
Payı (%)
99.44%
0.50%
0.07%
0.00%
0.00%
0.00%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
31,192,916,631
27,378,698,684
12,644,702,438
0
2.24%
0.29%
1.44%
-20,794
19,610,244,160
19,097,754,830
11,040,720,857
1,871,774,868
1.57%
0.13%
1.37%
0.08%
19,351
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
266
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
OYAK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
218,525,672
18,892,520
27,280,703
170,817,749
0
273,225
1,261,475
0
7,849,315
0
0
153,478
4,473,435
0
0
1,482,688
95,646
0
1,644,068
0
226,374,987
31.12.2011
147,675,473
0
0
145,870,244
0
0
0
0
160,054
272,994
1,372,181
0
2,468,299
0
0
0
0
0
0
0
2,468,299
0
0
76,231,215
68,117,900
58,330,000
0
0
0
74,537
0
0
6,127,204
1,229,313
2,356,846
8,113,315
226,374,987
31.12.2012
253,778,556
53,533,373
78,962,666
119,863,413
0
361,955
1,057,149
0
7,623,693
0
0
222,925
4,619,114
0
0
1,467,614
182,884
0
1,131,156
0
261,402,249
31.12.2012
179,692,342
0
0
177,832,435
0
0
0
0
56,173
272,235
1,531,499
0
3,150,094
0
0
0
0
0
0
0
3,150,094
0
0
78,559,813
68,324,258
58,330,000
0
0
0
80,860
0
0
6,215,302
1,822,563
1,875,533
10,235,555
261,402,249
31.12.2011
18,035,872,143
-17,992,630,598
43,241,545
0
0
0
43,241,545
-2,426,598
-33,583,159
-33,428
158,280
-177,817
7,178,823
0
11,675,474
-17,877,404
976,893
-684,902
-2,146,855
1,461,953
291,991
0
291,991
-2,064,855
2,356,846
31.12.2012
12,636,803,739
-12,601,685,879
35,117,860
0
0
0
35,117,860
-1,903,013
-34,366,767
-35,092
517,248
-79,271
-749,035
0
8,780,761
-3,511,937
4,519,789
-512,912
0
-512,912
4,006,877
0
4,006,877
2,131,344
1,875,533
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
267
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ÖNER MENKUL KIYMETLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Cumhuriyet Cad. No:153/1 34373 Harbiye
İstanbul
: 212-234 40 62
: www.onermenkul.com
: 2
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
İsmail Öner
Ali Öner
Osman Saffet Arolat
Adil İlter Turan
İbrahim Doğan
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
İsmail Öner
Şükrü Öner
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
İsmail Öner
Ali Öner
Selahaddin Öner
Adil İlter Turan
İbrahim Doğan
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
4,291,920
4,291,920
38,880
4,320
4,320
8,640
8,640,000
Payı (%)
49.68%
49.68%
0.45%
0.05%
0.05%
0.10%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
2,454,981,612
21,154,965
0
0
0.18%
0.00%
--606
1,219,944,790
26,937,937
0
0
0.10%
0.00%
--365
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
268
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ÖNER MENKUL KIYMETLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
7,464,911
6,114,995
1,174,032
157,443
0
0
18,441
0
4,462,397
0
0
0
1,354,933
2,471,920
0
635,544
0
0
0
0
11,927,308
31.12.2011
499,828
120,000
0
358,642
17,890
0
0
3,296
0
0
0
0
278,189
0
0
0
0
0
0
0
122,284
155,905
0
11,149,291
11,149,291
8,640,000
0
0
0
0
0
0
769,629
1,232,026
507,636
0
11,927,308
31.12.2012
8,769,533
7,324,816
1,401,500
0
0
0
43,217
0
622,211
0
0
0
0
0
0
622,174
0
0
37
0
9,391,744
31.12.2012
104,106
0
0
4,011
4,233
0
0
95,862
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
9,287,638
9,287,638
8,640,000
0
0
0
0
0
0
2,125,250
226,912
-1,704,524
0
9,391,744
31.12.2011
811,269
-311,304
499,965
0
0
0
499,965
-36,961
-690,023
0
3,106
-10,585
-234,498
0
1,036,378
-230,063
571,817
-64,181
-95,211
31,030
507,636
0
507,636
0
507,636
31.12.2012
2,413,683
-2,161,342
252,341
0
0
0
252,341
-8,393
-677,866
0
127,068
-2,397,661
-2,704,511
0
981,590
0
-1,722,921
18,397
-137,545
155,942
-1,704,524
0
-1,704,524
0
-1,704,524
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
269
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
PAY MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Vefabayırı Sokak İş Bankası Blokları C Blok D:4
Gayrettepe
İstanbul
: 212-275 17 08
: www.paymenkul.com.tr
: 14
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Vekili
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Mehmet Gökhan Çatana
Ahmet Hakan Çatana
Orhan Mahir Çatana
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Ahmet Hakan Çatana
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Mehmet Gökhan Çatana
Ahmet Hakan Çatana
Orhan Mahir Çatana
Elhan Fahri Çatana
Funda Çatana
Toplam
Pay Tutarı (TL)
971,838
276,725
1,250
125
62
Payı (%)
77.75%
22.14%
0.10%
0.01%
0.00%
1,250,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
673,977,143
335,875
602,542,822
0
0.05%
0.00%
0.07%
-219
958,035,805
1,022,962
150,149,540
0
0.08%
0.00%
0.02%
-214
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
270
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
PAY MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
9,165,818
592,340
2,644,700
5,874,701
0
43,705
10,373
0
102,386
0
0
0
8,480
0
0
89,419
4,487
0
0
0
9,268,205
31.12.2011
5,784,917
0
0
5,759,542
15,938
0
0
0
0
0
9,437
0
327,852
0
0
0
0
0
0
0
80,654
247,198
0
3,155,436
3,155,436
1,250,000
0
0
0
634
0
0
84,463
1,677,428
142,910
0
9,268,205
31.12.2012
10,589,750
106,764
3,551,638
6,877,600
0
42,815
10,933
0
262,356
0
0
0
145,887
0
0
113,958
2,511
0
0
0
10,852,106
31.12.2012
6,869,812
0
0
6,846,815
13,148
0
0
0
0
0
9,849
0
490,024
0
0
0
0
0
0
0
134,923
355,101
0
3,492,270
3,492,270
1,250,000
0
0
0
634
0
0
97,772
1,807,030
336,834
0
10,852,106
31.12.2011
5,642,488
-4,781,909
860,579
0
0
0
860,579
-76,493
-624,379
0
20,533
0
180,241
0
1,494,629
-1,567,205
107,665
35,245
0
35,245
142,910
0
142,910
0
142,910
31.12.2012
13,049,114
-12,664,144
384,970
0
0
0
384,970
-45,875
-741,385
0
71,965
0
-330,325
0
2,097,016
-1,321,954
444,737
-107,903
0
-107,903
336,834
0
336,834
0
336,834
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
271
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
PHİLLİPCAPİTAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Hürriyet Mah. Dr. Cemil Bengü Cad. Hak İş Merkezi
No:2 Kat:6/A Çağlayan Kağıthane
İstanbul
: 212-296 84 84
: www.phillipcapital.com.tr
: 27
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Thomas Yeoh Eng Leong
Ekrem Kerem Korur
Lim Wah Lin
Ozan Savaşkan
Low See Kiong
Lim Wah Tong
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Ekrem Kerem Korur
Ozan Savaşkan
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Phillip Brokerage Pte. Ltd.
Thomas Yeoh Eng Leong
Low See Kiong
Lim Wah Tong
Lim Wah Lin
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
19,049,664
1
1
1
1
2
19,049,670
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
2,651,572,063
2,217,379,207
283,960,848
0
0.19%
0.02%
0.03%
-1,100
1,139,412,249
2,024,733,582
213,676,238
1,426,699,572
0.09%
0.01%
0.03%
0.06%
1,074
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
272
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
PHİLLİPCAPİTAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
10,995,050
8,689,368
938,686
1,307,354
0
6,966
52,676
0
13,073,381
0
0
41,370
12,720,253
0
0
256,738
17,082
0
37,938
0
24,068,431
31.12.2011
6,266,477
32,461
0
6,179,827
41,466
0
0
0
0
12,723
0
0
140,498
0
0
0
0
0
0
0
140,498
0
0
17,661,456
17,661,456
12,500,000
0
0
0
2,911,384
0
0
1,161,797
97,713
990,562
0
24,068,431
31.12.2012
16,999,103
11,772,700
1,642,707
2,732,898
0
774,219
76,579
0
13,246,467
0
0
101,370
12,720,000
0
0
228,437
189,398
0
7,262
0
30,245,570
31.12.2012
6,881,852
0
0
5,973,992
865,364
0
0
0
0
42,496
0
0
117,790
0
0
0
0
0
0
0
117,790
0
0
23,245,928
23,245,928
19,049,670
0
0
0
2,911,383
0
0
1,161,797
38,602
84,476
0
30,245,570
31.12.2011
391,880,643
-390,499,509
1,381,134
0
0
0
1,381,134
-79,821
-1,581,768
0
27,368
0
-253,087
0
1,344,083
-117,515
973,481
17,081
-3,011
20,092
990,562
0
990,562
0
990,562
31.12.2012
428,548,163
-427,690,169
857,994
0
0
0
857,994
-70,501
-2,725,195
0
75,958
0
-1,861,744
0
1,976,978
-81
115,153
-30,677
0
-30,677
84,476
0
84,476
0
84,476
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
273
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
PİRAMİT MENKUL KIYMETLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: İnönü Cad. Işık Apt. No:53 Kat:5 D:9-10
Gümüşsuyu Taksim Beyoğlu
İstanbul
: 212-293 95 00
: www.piramit.com
: 44
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Müfit Nayır
Mehmet Osmanoğlu
Zekiye Yolcubal
Nurşen Osmanoğlu
Mert Nayır
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Mehmet Osmanoğlu
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Müfit Nayır
Mehmet Osmanoğlu
Kubilay Yıldız
Mert Nayır
Levent Nayır
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
1,548,000
1,496,400
1,032,000
361,200
361,200
361,200
5,160,000
Payı (%)
30.00%
29.00%
20.00%
7.00%
7.00%
7.00%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
4,447,042,662
222,048
2,881,557,980
0
0.32%
0.00%
0.33%
-3,192
10,333,626,171
919,783
2,843,379,310
0
0.83%
0.00%
0.35%
-3,163
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
274
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
PİRAMİT MENKUL KIYMETLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
14,784,840
2,206,586
725,268
11,734,783
0
0
118,203
0
1,917,080
0
0
60,556
252
0
0
1,790,241
0
0
28,855
37,176
16,701,920
31.12.2011
10,061,722
4,600,871
0
5,214,971
143,110
0
0
58,444
44,326
0
0
0
338,852
0
0
0
0
0
0
0
338,852
0
0
6,301,346
6,301,346
4,000,000
1,301,637
0
0
58,454
0
0
1,651,438
-582,659
-127,524
0
16,701,920
31.12.2012
13,724,249
1,849,674
424,958
11,372,490
0
0
77,127
0
4,024,854
0
0
122,863
55,000
0
0
3,846,991
0
0
0
0
17,749,103
31.12.2012
9,588,648
5,215,000
0
4,232,194
107,756
0
0
0
33,698
0
0
0
560,818
0
0
0
0
0
0
0
398,118
162,700
0
7,599,637
7,599,637
5,160,000
1,301,637
0
0
1,773,274
0
0
555,377
-774,122
-416,529
0
17,749,103
31.12.2011
12,458,675
-8,585,325
3,873,350
0
0
0
3,873,350
-234,771
-3,988,983
0
17,024
0
-333,380
0
258,680
-58,612
-133,312
5,788
-58,444
64,232
-127,524
0
-127,524
0
-127,524
31.12.2012
10,466,501
-6,942,867
3,523,634
0
0
0
3,523,634
-353,883
-3,972,453
0
43,898
0
-758,804
0
200,256
-106,395
-664,943
248,414
0
248,414
-416,529
0
-416,529
0
-416,529
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
275
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
POLEN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Mete Caddesi Süren Apt. No:8/8 Taksim Beyoğlu
İstanbul
: 212-252 12 12
: www.polenmenkul.com.tr
: 44
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Ali Fuat Koca
Esra Gümüş Kadiroğlu
Levent Koca
Meltem Koca
Orhan Karakaya
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Seyit Mahmut Ustaoğlu
Ali Murat Karaakın
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Levent Koca
Ali Fuat Koca
Esra Gümüş Kadiroğlu
Fütühat Neriman Koca
Meltem Koca
Orhan Karakaya
Toplam
Pay Tutarı (TL)
1,345,200
456,000
228,000
228,000
17,100
5,700
2,280,000
Payı (%)
59.00%
20.00%
10.00%
10.00%
0.75%
0.25%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
15,028,739,714
0
456,960,379
0
1.08%
-0.05%
-884
10,589,857,981
0
2,403,986,427
0
0.85%
-0.30%
-871
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
276
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
POLEN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
7,803,351
6,178,085
5,901
1,598,889
0
0
20,476
0
424,371
0
0
0
0
0
0
309,843
35,692
0
78,836
0
8,227,722
31.12.2011
6,306,179
69,278
0
6,154,762
66,602
0
0
0
0
0
15,537
0
195,003
0
0
0
0
0
0
0
195,003
0
0
1,726,540
1,726,540
2,280,000
0
0
0
0
0
0
136,146
-206,367
-483,239
0
8,227,722
31.12.2012
7,986,714
6,164,316
5,901
1,801,126
0
0
15,371
0
334,122
0
0
0
0
0
0
217,726
34,686
0
81,710
0
8,320,836
31.12.2012
6,463,017
150,925
0
6,079,563
198,351
0
0
0
0
0
34,178
0
207,456
0
0
0
0
0
0
0
207,456
0
0
1,650,363
1,650,363
2,280,000
0
0
0
0
0
0
136,146
-689,606
-76,177
0
8,320,836
31.12.2011
4,808,336
-2,817,530
1,990,806
0
0
0
1,990,806
-199,210
-2,025,466
0
0
-667
-234,537
0
0
-249,762
-484,299
1,060
0
1,060
-483,239
0
-483,239
0
-483,239
31.12.2012
16,455,495
-14,146,614
2,308,881
0
0
0
2,308,881
-170,528
-2,114,397
0
0
-747
23,209
0
0
-102,260
-79,051
2,874
0
2,874
-76,177
0
-76,177
0
-76,177
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
277
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
PRİM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Levent Cad. No:3 1. Levent 34330
İstanbul
: 212-283 88 88
: www.prim.com.tr
: 16
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Kazım Haydaroğlu
Niso Adato
Erkan Haydaoğlu
Yaşar Adato
Mehmet Bülent Bostancı
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Niso Adato
Papatya Bilgi
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Niso Adato
Kazım Haydaroğlu
Erkan Haydaroğlu
Yaşar Adato
Mehmet Bülent Bostancı
Toplam
Pay Tutarı (TL)
360,000
356,250
15,000
15,000
3,750
Payı (%)
48.00%
47.50%
2.00%
2.00%
0.50%
750,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
761,077,110
1,273,922
0
0
0.05%
0.00%
--1,368
528,722,628
1,132,723
0
0
0.04%
0.00%
--1,353
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
278
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
PRİM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
5,422,139
335,893
346,130
4,019,060
0
716,537
4,519
0
781,192
0
0
178
681,086
0
0
28,639
974
0
70,315
0
6,203,331
31.12.2011
3,219,554
0
0
3,181,788
32,920
0
0
0
0
0
4,846
0
200,689
0
0
0
0
0
0
0
200,689
0
0
2,783,088
2,783,088
750,000
754,619
0
0
0
0
0
218,976
989,601
69,892
0
6,203,331
31.12.2012
5,623,742
317,137
255,585
4,196,912
0
850,384
3,724
0
623,671
0
0
1,043
453,889
0
0
41,962
149
0
126,628
0
6,247,413
31.12.2012
3,463,008
0
190,000
3,239,263
28,878
0
0
0
4,867
0
0
0
158,356
0
0
0
0
0
0
0
158,356
0
0
2,626,049
2,626,049
750,000
754,619
0
0
0
0
0
218,976
1,059,493
-157,039
0
6,247,413
31.12.2011
1,181,366
-69,094
1,112,272
0
0
0
1,112,272
-13,252
-1,265,699
0
22,725
0
-143,954
0
409,535
-225,151
40,430
29,462
0
29,462
69,892
0
69,892
0
69,892
31.12.2012
1,014,772
-246,280
768,492
0
0
0
768,492
-11,912
-1,346,536
0
99,282
0
-490,674
0
467,229
-189,907
-213,352
56,313
0
56,313
-157,039
0
-157,039
0
-157,039
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
279
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
RENAİSSANCE CAPİTAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Rumelihisar Mh. Baltalimanı Cd. Şevket Dağ Yalısı
No:4 Sarıyer
İstanbul
: 212-362 35 00
: www.rencap.com/turkey
: 15
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
David Julian Christie
Ahmet Burak Akbulut
Ersen Işık Akıcı
Yavuz Uzay
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Ahmet Burak Akbulut
Ersen Işık Akıcı
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
RenCap International Holdings Ltd.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
5,750,000
Payı (%)
100.00%
5,750,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
24,759,188,297
0
13,923,183,446
0
1.78%
-1.58%
-181
20,156,776,636
0
3,002,749,904
0
1.62%
-0.37%
-112
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
280
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
RENAİSSANCE CAPİTAL MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
31,219,267
14,254,956
0
16,621,357
0
0
342,954
0
718,601
0
0
65,894
21,251
0
0
345,043
13,779
0
272,635
0
31,937,868
31.12.2011
29,500,328
1,372
0
29,342,642
153,187
0
0
0
0
0
3,127
0
101,031
0
0
0
0
0
0
0
101,031
0
0
2,336,510
2,336,510
3,000,000
0
0
0
1,600
0
0
72,821
35,898
-773,809
0
31,937,868
31.12.2012
27,375,439
19,694,846
0
7,544,946
0
0
135,647
0
1,258,823
0
0
50,285
0
0
0
632,994
23,573
0
551,971
0
28,634,262
31.12.2012
21,949,659
0
0
21,802,384
114,468
0
0
0
0
0
32,807
0
2,736,242
0
0
0
2,719,557
0
0
0
16,685
0
0
3,948,361
3,948,361
5,750,000
0
0
0
0
0
0
72,821
-737,917
-1,136,543
0
28,634,262
31.12.2011
8,069,160
-2,880,854
5,188,306
0
0
0
5,188,306
-1,024,298
-5,426,137
0
73,195
-617
-1,189,551
0
238,648
-10,099
-961,002
187,193
0
187,193
-773,809
0
-773,809
0
-773,809
31.12.2012
4,998,704
-1,265,710
3,732,994
0
0
0
3,732,994
-410,088
-5,081,078
0
119,690
-27,455
-1,665,937
0
737,158
-487,100
-1,415,879
279,336
0
279,336
-1,136,543
0
-1,136,543
0
-1,136,543
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
281
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
SANKO MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Evren Mahallesi Gülbahar Caddesi No:43/8 Güneşli
Bağcılar
İstanbul
: 212-410 05 00
: www.sankomenkul.com
: 41
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Vekili
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Ali Suavi Erengül
Özgül Çevik
Halit Topçu
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Özgül Çevik
Aytun Bilgin
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Sanko Holding A.Ş.
Adil Sani Konukoğlu
Cengiz Konukoğlu
Hakan Konukoğlu
Sami Konukoğlu
Toplam
Pay Tutarı (TL)
2,499,996
1
1
1
1
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
2,500,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
5,543,510,262
2,633,620,322
53,347,331,485
0
0.40%
0.03%
6.06%
-2,148
5,710,437,569
4,771,603,341
73,091,089,699
0
0.46%
0.03%
9.05%
-2,465
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
282
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
SANKO MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
27,875,134
9,166,517
2,106,523
16,349,603
0
22,128
230,361
0
628,316
0
0
251,924
126,121
0
0
130,334
74,918
0
45,019
0
28,503,450
31.12.2011
18,069,880
0
0
17,567,365
185,503
0
0
157,785
159,228
0
0
0
259,073
0
0
0
0
0
0
0
259,073
0
0
10,174,497
10,174,497
2,500,000
2,629,106
0
0
0
0
0
216,861
4,238,879
589,651
0
28,503,450
31.12.2012
28,125,658
7,193,896
4,228,799
16,194,870
0
31,346
476,747
0
2,823,355
0
0
2,535,466
0
0
0
133,110
91,764
0
63,015
0
30,949,013
31.12.2012
18,831,578
0
0
17,838,173
227,993
0
0
415,578
349,834
0
0
0
364,212
0
0
0
0
0
0
0
364,212
0
0
11,753,223
11,753,223
2,500,000
2,629,106
0
0
0
0
0
244,924
4,800,467
1,578,726
0
30,949,013
31.12.2011
1,153,994,569
-1,146,597,540
7,397,029
0
0
0
7,397,029
-2,797,491
-4,313,888
0
123,616
0
409,265
0
381,094
-52,544
737,814
-148,164
-157,785
9,621
589,651
0
589,651
0
589,651
31.12.2012
4,110,599,228
-4,101,150,556
9,448,672
0
0
0
9,448,672
-3,764,145
-4,679,782
0
215,090
0
1,219,835
0
769,161
-12,688
1,976,308
-397,582
-415,578
17,996
1,578,726
0
1,578,726
0
1,578,726
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
283
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
SARDİS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Ahi Evran Caddesi Polaris Plaza No:21 K:2 D:14
Maslak Sarıyer
İstanbul
: 212-346 09 91
: www.sardis.com.tr
: 7
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Johan Patrik Tigerschiöld
Haydar Acun
Lars Gösta Anders Stenberg
Hülya Acun Dönmez
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Haydar Acun
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Haydar Acun
H. Lundén Holding AB
Bure Equity AB
I.P. Management Services Ltd.
Harald Wengust
Toplam
Pay Tutarı (TL)
614,250
246,375
246,375
175,500
67,500
Payı (%)
45.50%
18.25%
18.25%
13.00%
5.00%
1,350,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
591,363,823
272,034
0
0
0.04%
0.00%
--60
365,150,953
282,393
0
0
0.03%
0.00%
--60
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
284
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
SARDİS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
4,633,661
4,181,928
276,695
15,515
0
10,778
148,745
0
185,581
0
0
0
128,642
0
0
46,250
10,689
0
0
0
4,819,242
31.12.2011
92,191
0
0
24,094
64,484
0
0
0
0
0
3,613
0
9,521
0
0
0
0
0
0
0
4,921
4,600
0
4,717,530
4,717,530
1,350,000
0
0
0
0
0
0
259,873
3,011,075
96,582
0
4,819,242
31.12.2012
7,694,561
4,107,599
286,366
3,256,770
0
10,965
32,861
0
44,771
0
0
0
0
0
0
34,054
10,649
0
0
68
7,739,332
31.12.2012
2,496,102
0
0
2,430,719
60,107
0
0
0
0
0
5,276
0
10,118
0
0
0
0
0
0
0
7,889
2,229
0
5,233,112
5,233,112
1,350,000
0
0
0
0
0
0
264,070
3,103,460
515,582
0
7,739,332
31.12.2011
28,533,524
-27,782,758
750,766
0
0
0
750,766
-104,712
-918,711
0
14,774
0
-257,883
23,496
380,706
-32,343
113,976
-17,394
-17,157
-237
96,582
0
96,582
0
96,582
31.12.2012
816,638
-7,052
809,586
0
0
0
809,586
-100,012
-872,879
0
239,640
-2,047
74,288
0
527,001
-5,998
595,291
-79,709
-82,080
2,371
515,582
0
515,582
0
515,582
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
285
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
SAXO CAPITAL MARKETS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Dereboyu Cad. Meydan Sok. No:1 Beybi Giz Plaza
Kat:30 Bölüm:115/116 Maslak 34398
İstanbul
: 212-705 58 00
: www.saxomarkets.com.tr
: 10
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Jacob Beck Thomsen
Thomas Julian Gravers
Egemen Kaya
Yasemin Öney Cankurtaran
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Egemen Kaya
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Saxo Bank A/S
Yasemin Öney Cankurtaran
Ömer Baylan
Yusuf Yaşar Turan
Figen Özönder
Uğur Celal Yıldırım
Toplam
Pay Tutarı (TL)
9,850,000
1,094,982
55,000
16
1
1
11,000,000
Payı (%)
89.55%
9.95%
0.50%
0.00%
0.00%
0.00%
100.00%
2011
2012
0
0
0
0
----496
0
0
0
308,382,788
---0.01%
494
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
286
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
SAXO CAPITAL MARKETS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
31.12.2011
31.12.2012
14,035,499
13,328,663
410
422,014
0
104,145
180,267
0
1,109,613
0
0
0
3,112
0
0
564,415
54,963
0
487,123
0
15,145,112
31.12.2012
1,105,537
251
0
440,648
664,638
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
14,039,575
14,039,575
11,000,000
3,008,220
0
0
0
0
0
5,409,222
-4,208,862
-1,169,005
0
15,145,112
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
31.12.2011
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
31.12.2012
29,851,531
-29,822,509
29,022
0
0
0
29,022
-210,333
-1,856,869
0
1,340
-36,705
-2,073,545
0
642,384
-18,016
-1,449,177
280,172
0
280,172
-1,169,005
0
-1,169,005
0
-1,169,005
TSPAKB
287
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
SAYILGAN MENKUL DEĞERLER TİCARETİ A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Ankara Caddesi Monero İş Merkezi No:221 K:5-4
Sirkeci Fatih
İstanbul
: 212-520 42 42
: www.sayilganmenkul.com.tr
: 22
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Vekili
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Leman Sayılgan
Tarkan Sayılgan
Kenan Egemen
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Ünver Mercan
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Leman Sayılgan
Tarkan Sayılgan
Emire Okçal
Melike Pınar Sayılgan
Sinan Egemen
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
844,940
102,300
58,300
53,000
28,160
13,300
1,100,000
Payı (%)
76.81%
9.30%
5.30%
4.82%
2.56%
1.21%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
4,641,465,489
9,590
0
0
0.33%
0.00%
--662
4,620,325,268
9,824
0
0
0.37%
0.00%
--629
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
288
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
SAYILGAN MENKUL DEĞERLER TİCARETİ A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
3,770,011
42,725
428,922
3,190,944
0
85,307
22,113
0
158,925
0
0
3,378
101
0
0
142,989
5,611
0
6,459
387
3,928,936
31.12.2011
2,904,685
0
0
2,863,922
40,763
0
0
0
0
0
0
0
56,858
0
0
0
0
0
0
0
56,858
0
0
967,393
967,393
1,100,000
0
0
0
0
0
0
69,667
-119,504
-82,770
0
3,928,936
31.12.2012
3,434,690
111,143
512,888
2,803,169
0
47
7,443
0
114,358
0
0
3,099
0
0
0
95,292
542
0
15,425
0
3,549,048
31.12.2012
2,536,361
0
0
2,502,909
33,452
0
0
0
0
0
0
0
87,607
0
0
0
0
0
0
0
87,607
0
0
925,080
925,080
1,209,000
0
0
0
0
0
0
69,667
-202,274
-151,313
0
3,549,048
31.12.2011
9,732,947
-8,345,775
1,387,172
0
0
0
1,387,172
-126,906
-1,383,093
0
809
-13,473
-135,491
0
235,500
-185,476
-85,467
2,697
0
2,697
-82,770
0
-82,770
0
-82,770
31.12.2012
9,399,489
-8,204,246
1,195,243
0
0
0
1,195,243
-104,032
-1,308,233
0
4,120
-3,516
-216,418
0
370,513
-314,374
-160,279
8,966
0
8,966
-151,313
0
-151,313
0
-151,313
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
289
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
STRATEJİ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cd. 100-102 Maya Akar Center K:26
Esentepe Şişli
İstanbul
: 212-354 79 00
: www.strateji.com.tr
: 26
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Osman Necdet Türkay
Ufuk Sinan Dinçer
Yaşar Sarıkaya
Devrim Aka
Hakan Savaş
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Ufuk Sinan Dinçer
Bülent Topbaş
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Strateji Holding A.Ş
Çimen Aka
Devrim Aka
Osman Necdet Türkay
Yaşar Sarıkaya
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
2,160,000
480,000
300,000
53,700
3,000
3,300
3,000,000
Payı (%)
72.00%
16.00%
10.00%
1.79%
0.10%
0.11%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
2,463,546,049
2,256,010,056
690,959,870
0
0.18%
0.02%
0.08%
-393
2,002,093,508
1,919,414,243
908,648,482
0
0.16%
0.01%
0.11%
-362
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
290
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
STRATEJİ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
21,029,730
116,279
6,660,608
13,717,223
0
62,583
473,037
0
7,674,008
0
0
0
0
0
0
7,519,988
37,213
0
116,807
0
28,703,738
31.12.2011
14,919,241
23,620
0
11,304,397
3,811
0
0
54,956
12,952
0
3,519,505
0
180,673
0
0
0
0
0
0
0
180,673
0
0
13,603,824
13,603,824
3,000,000
115,005
0
0
5,962,240
0
0
2,198,437
3,508,369
-1,180,227
0
28,703,738
31.12.2012
24,263,675
4,720,646
11,087,762
7,885,772
0
181,133
388,362
0
7,320,825
0
0
0
0
0
0
7,294,805
26,020
0
0
0
31,584,500
31.12.2012
16,201,117
1,815
0
9,308,905
12,733
0
0
0
14,400
0
6,863,264
0
588,730
0
0
0
0
0
0
0
392,078
196,652
0
14,794,653
14,794,653
3,000,000
115,005
0
0
5,962,240
0
0
2,198,437
2,328,142
1,190,829
0
31,584,500
31.12.2011
159,316,889
-152,529,160
6,787,729
0
0
0
6,787,729
-243,467
-5,855,231
-14,206
88,470
-1,981,743
-1,218,448
0
0
-314,638
-1,533,086
352,859
-54,956
407,815
-1,180,227
0
-1,180,227
0
-1,180,227
31.12.2012
67,553,416
-61,637,904
5,915,512
0
0
0
5,915,512
-217,971
-5,435,925
-12,225
2,605,266
-754,789
2,099,868
0
0
-595,581
1,504,287
-313,458
0
-313,458
1,190,829
0
1,190,829
0
1,190,829
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
291
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ŞEKER YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cad. No:171 Metrocity A Blok Kat:4-5
34394 Şişli
İstanbul
: 212-334 33 33
: www.sekeryatirim.com
: 93
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Hasan Basri Göktan
Meriç Uluşahin
Osman Göktan
Ramazan Karademir
Halit Haydar Yıldız
Ramazan Öznacar
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Osman Göktan
Nazmi Sarıkaya
Ramazan Öznacar
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Şekerbank T.A.Ş.
Hasan Basri Göktan
Çetin Aydın
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
29,711,995
240,000
48,000
5
Payı (%)
99.04%
0.80%
0.16%
0.00%
30,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
17,610,178,427
31,638,589,614
4,559,059,461
0
1.27%
0.34%
0.52%
-13,900
13,632,979,265
38,828,387,427
4,016,629,204
319,404,162
1.09%
0.26%
0.50%
0.01%
13,643
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
292
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ŞEKER YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
88,299,878
2,478,604
48,359,814
36,972,056
0
445
488,959
0
4,140,518
0
0
124,735
1,437,303
0
0
919,979
1,339,091
0
319,410
0
92,440,396
31.12.2011
61,335,719
5,400,000
0
54,519,175
1,319,004
0
0
0
0
0
97,540
0
1,212,630
0
0
0
0
0
0
0
1,212,630
0
0
29,892,047
29,892,047
25,000,000
1,195,125
0
0
-813,347
0
0
1,311,905
2,312,369
885,995
0
92,440,396
31.12.2012
156,774,272
6,662,304
107,435,774
42,349,994
0
0
326,200
0
21,544,716
0
0
298,087
1,350,719
0
0
18,736,208
1,159,702
0
0
0
178,318,988
31.12.2012
133,982,263
15,089,957
0
117,531,849
1,155,775
0
0
0
0
72,912
131,770
0
8,703,767
7,019,820
0
0
0
0
0
0
1,615,742
68,205
0
35,632,958
35,632,958
29,980,800
1,195,125
0
0
-877,995
0
0
1,351,540
3,158,729
824,759
0
178,318,988
31.12.2011
9,997,191,760
-9,977,080,875
20,110,885
0
0
0
20,110,885
-1,362,680
-17,589,131
0
409,258
-234,592
1,333,740
0
848,279
-1,011,934
1,170,085
-284,090
-269,770
-14,320
885,995
0
885,995
0
885,995
31.12.2012
16,132,872,790
-16,112,520,890
20,351,900
0
0
0
20,351,900
-1,428,336
-19,173,295
0
235,366
-663,111
-677,476
0
4,118,622
-2,212,610
1,228,536
-403,777
0
-403,777
824,759
0
824,759
0
824,759
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
293
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TACİRLER YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Nisbetiye Cd. Akmerkez B3 Blok K:9 Etiler Beşiktaş
İstanbul
: 212-355 46 46
: www.tacirler.com.tr
: 167
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Alaettin Tacir
Atilla Tacir
Mustafa İleri
Murat Tacir
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Murat Tacir
Fahrettin Emre Nizamoğlu
Mustafa İleri
Sinan Gündüz
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Tacirler Holding A.Ş.
Mehmet Tacir
Hamdi Tacir
Alaettin Tacir
Halit Tacir
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
3,714,500
3,562,500
3,562,500
3,409,500
150,000
601,000
15,000,000
Payı (%)
24.76%
23.75%
23.75%
22.73%
1.00%
4.01%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
43,326,530,542
12,632,092,619
12,452,816,872
0
3.12%
0.14%
1.42%
-9,942
31,312,257,563
12,799,205,892
8,008,041,582
36,786,674,971
2.51%
0.09%
0.99%
1.56%
10,023
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
294
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TACİRLER YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
136,856,982
44,525,095
41,867,704
49,864,336
0
288,062
311,785
0
15,093,729
0
0
207,727
8,295,824
0
0
6,501,291
88,887
0
0
0
151,950,711
31.12.2011
44,720,475
0
0
43,344,713
707,381
0
0
296,563
256,000
71,507
44,311
0
585,915
0
0
0
0
0
0
0
370,082
215,833
0
106,644,321
103,016,653
15,000,000
22,660,903
0
0
-8,264
0
0
3,903,812
49,466,452
11,993,750
3,627,668
151,950,711
31.12.2012
146,996,055
33,048,098
25,204,142
88,212,991
0
280,017
250,807
0
63,639,149
0
0
494,165
48,138,319
0
0
14,722,911
283,754
0
0
0
210,635,204
31.12.2012
88,551,231
22,521,116
0
64,101,418
1,389,139
0
0
158,468
261,462
60,153
59,475
0
7,230,726
6,371,580
0
0
0
0
0
0
504,268
354,878
0
114,853,247
112,396,704
15,000,000
22,660,903
0
0
0
0
0
3,903,812
61,496,898
9,335,091
2,456,543
210,635,204
31.12.2011
11,302,782,209
-11,276,079,368
26,702,841
0
0
0
26,702,841
-1,906,697
-14,192,281
0
186,671
-37,155
10,753,379
0
8,432,297
-4,540,870
14,644,806
-3,069,002
-2,969,807
-99,195
11,575,804
0
11,575,804
-417,946
11,993,750
31.12.2012
11,664,573,548
-11,640,450,463
24,123,085
0
0
0
24,123,085
-1,687,725
-16,197,944
0
362,784
-66,887
6,533,313
0
6,913,484
-1,679,614
11,767,183
-2,347,654
-2,207,982
-139,672
9,419,529
0
9,419,529
84,438
9,335,091
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
295
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TAIB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Caddesi Meydan Sokak Veko Giz Plaza
No:3 Kat:9 34396 Maslak Şişli
İstanbul
: 212-290 40 60
: www.yatirimbank.com.tr
: 1
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Abdullah Tütüncü
Aydın Tunalı
Ahmet Başkaya
Behnar Ilgın
Engin Kuru
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Ahmet Başkaya
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Aydın Tunalı
Abdullah Tütüncü
Toplam
Pay Tutarı (TL)
1,680,000
1,120,000
Payı (%)
60.00%
40.00%
2,800,000
100.00%
2011
2012
0
14,367,986
0
0
-0.00%
--32
0
18,742,619
0
0
-0.00%
--31
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
296
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TAIB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
4,911,294
24,483
4,883,371
0
0
0
3,440
0
4,154
0
0
0
0
0
0
4,154
0
0
0
0
4,915,448
31.12.2011
71,333
0
0
1,918
3,609
0
0
0
0
0
65,806
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
4,844,115
4,844,115
5,000,000
0
0
0
-10,053
0
0
40,840
-48,796
-137,876
0
4,915,448
31.12.2012
2,607,176
18,693
2,583,616
0
0
1,650
3,217
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
2,607,176
31.12.2012
79,454
0
0
4,209
0
0
0
0
0
0
75,245
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
2,527,722
2,527,722
2,800,000
0
0
0
-754
0
0
40,840
-186,673
-125,691
0
2,607,176
31.12.2011
437,996
-431,687
6,309
0
0
0
6,309
-712
-488,424
0
169,219
-51,978
-365,586
0
227,710
0
-137,876
0
0
0
-137,876
0
-137,876
0
-137,876
31.12.2012
5,523,360
-5,428,357
95,003
0
0
0
95,003
-660
-489,149
0
23,768
-168,273
-539,311
0
413,619
0
-125,692
0
0
0
-125,692
0
-125,692
0
-125,692
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
297
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TAKSİM YATIRIM A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Dünya Sağlık Sk. No:21 Taksim Beyoğlu
İstanbul
: 212-251 71 16
: www.taksimyatirim.com.tr
: 47
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Elie Eskenazi
Seda Birdal
Tamer Akbal
Mesut Deniz
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Seda Birdal
Tamer Akbal
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Compagnie Financiere De Camondo
Şefik Çakmak
Seda Birdal
Elie Eskenazi
Tamer Akbal
Toplam
Pay Tutarı (TL)
5,997,809
1,233
938
10
10
Payı (%)
99.96%
0.02%
0.02%
0.00%
0.00%
6,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
36,055,240,615
299,913,676
6,921,389,950
0
2.59%
0.00%
0.79%
-1,936
19,863,709,942
853,408
3,668,704,811
0
1.59%
0.00%
0.45%
-1,927
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
298
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TAKSİM YATIRIM A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
18,537,193
8,737,972
0
5,955,372
0
3,516,507
327,342
0
701,375
0
0
0
0
42,400
0
250,168
383,903
0
23,694
1,210
19,238,568
31.12.2011
12,232,562
3,283,536
0
8,506,287
177,516
0
0
163,325
101,898
0
0
0
217,305
0
0
0
0
0
0
0
217,305
0
0
6,788,701
6,788,701
6,000,000
85,430
0
0
1,504
0
0
131,607
0
570,160
0
19,238,568
31.12.2012
16,077,311
8,407,406
0
5,894,703
0
1,674,052
101,150
0
637,692
0
0
0
0
55,000
0
227,153
315,180
0
40,139
220
16,715,003
31.12.2012
10,401,708
1,452,658
0
8,710,171
131,870
0
0
0
107,009
0
0
0
295,345
0
0
0
0
0
0
0
295,345
0
0
6,017,950
6,017,950
6,000,000
85,430
0
0
2,124
0
0
131,607
570,160
-771,371
0
16,715,003
31.12.2011
10,583,174
-4,649,265
5,933,909
0
0
0
5,933,909
-923,501
-4,615,765
0
79,259
0
473,902
0
1,215,799
-974,034
715,667
-145,507
-163,325
17,818
570,160
0
570,160
0
570,160
31.12.2012
5,974,013
-1,902,971
4,071,042
0
0
0
4,071,042
-614,656
-4,501,747
0
124,860
0
-920,501
0
507,190
-374,505
-787,816
16,445
0
16,445
-771,371
0
-771,371
0
-771,371
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
299
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TEB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: TEB Kampüs D Blok Saray Mah. Küçüksu Cad.
Sokullu Sok. No:7 34768 Ümraniye
İstanbul
: 216-636 44 44
: www.tebyatirim.com.tr
: 141
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Akil Özçay
Ayşe Aşardağ
Shaun Wainstein
Lee Robert John Cook
Eric Michel Philippe Deudon
Ömer Abidin Yenidoğan
Jean-Milan Charles Dominique Givadinovitch
Gökhan Mendi
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Adı/Soyadı
Hamza Baturalp Candemir
Adil Rizvi
Kamile Necat Ebru Güvenir
Mehmet Aşçıoğlu
Mete Yüksel
Remzi Tahsin Kartal Çağlı
Seçkin Atilla
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Türk Ekonomi Bankası A.Ş.
TEB Faktoring A.Ş.
BNP Paribas Cardif Emeklilik A.Ş.
TEB Holding A.Ş.
TEB Portföy Yönetimi A.Ş.
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
27,819,889
973,874
127
2
1
2
28,793,895
Payı (%)
96.62%
3.38%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
60,084,895,583
41,560,841,250
17,211,257,381
0
4.32%
0.44%
1.96%
-25,890
46,389,914,218
36,297,246,869
34,747,525,559
0
3.72%
0.24%
4.30%
-25,646
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
300
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TEB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
77,465,896
23,855,032
385
53,603,425
0
0
7,054
0
10,724,973
0
0
979,810
0
8,382,282
0
570,019
164,975
0
627,887
0
88,190,869
31.12.2011
4,464,324
0
0
804,441
1,173,685
0
0
527,660
0
1,564,680
393,858
0
1,658,454
0
0
0
0
0
0
0
1,658,454
0
0
82,068,091
82,068,091
28,793,895
28,406,568
0
0
-3,328
0
0
9,294,093
7,806,805
7,770,058
0
88,190,869
31.12.2012
105,414,814
15,966,570
1
89,310,831
0
0
137,412
0
8,599,996
0
0
1,386,299
0
4,959,229
0
579,090
336,184
0
1,332,221
6,973
114,014,810
31.12.2012
32,775,727
24,204,106
0
1,316,002
1,890,911
0
0
515,314
91,000
4,535,256
223,138
0
2,195,000
0
0
0
0
0
0
0
2,195,000
0
0
79,044,083
79,044,083
28,793,895
28,406,568
0
0
281
0
0
10,276,556
8,627,878
2,938,905
0
114,014,810
31.12.2011
707,001,769
-672,543,958
34,457,811
0
0
0
34,457,811
-3,370,731
-24,872,883
0
0
0
6,214,197
0
1,827,397
-1,368,690
6,672,904
-615,861
-1,588,428
972,567
6,057,043
1,713,015
7,770,058
0
7,770,058
31.12.2012
100,596,542
-67,551,343
33,045,199
0
0
0
33,045,199
-3,668,246
-27,916,129
0
8,666
-414
1,469,076
0
2,349,025
-361,160
3,456,941
-518,036
-1,222,376
704,340
2,938,905
0
2,938,905
0
2,938,905
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
301
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TEKSTİL YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cad. No:247 34398 Maslak
İstanbul
: 212-276 27 27
: www.tekstilyatirim.com.tr
: 49
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Hatice Çim Güzelaydınlı
Akgün Türer
Oraj Özel
Mehmet Turgut Yılmaz
Eyüp Murat Gezgin
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Oraj Özel
Nesrin Ekşi
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Tekstilbank A.Ş.
GSD Denizcilik Gayrimenkul İnşaat San. ve Tic. A.Ş.
Nuri Akın
Ragıp Akın
GSD Holding A.Ş.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
9,992,000
7,700
100
100
100
Payı (%)
99.92%
0.08%
0.00%
0.00%
0.00%
10,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
27,676,155,848
7,495,766,580
10,516,440,137
0
1.99%
0.08%
1.20%
-2,174
24,343,845,867
8,535,385,603
7,178,272,072
0
1.95%
0.06%
0.89%
-2,672
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
302
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TEKSTİL YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
34,281,135
7,196,210
6,332,166
20,688,427
0
0
64,332
0
615,744
0
0
185,310
0
505
0
211,889
16,296
0
201,744
0
34,896,879
31.12.2011
18,555,671
0
0
17,854,076
355,575
0
0
36,253
0
309,767
0
0
188,869
0
0
0
0
0
0
0
188,869
0
0
16,152,339
16,152,339
10,000,000
31,279
0
0
-15,002
0
0
452,851
2,564,433
3,118,778
0
34,896,879
31.12.2012
28,129,719
8,740,895
4,748,943
14,596,286
0
0
43,595
0
582,122
0
0
275,587
0
0
0
165,322
14,950
0
126,263
0
28,711,841
31.12.2012
10,355,645
0
0
9,676,434
236,923
0
0
109,837
0
332,451
0
0
343,763
0
0
0
0
0
0
0
343,763
0
0
18,012,433
18,012,433
10,000,000
31,279
0
0
581
0
0
631,871
5,504,191
1,844,511
0
28,711,841
31.12.2011
45,713,979
-33,314,539
12,399,440
0
0
0
12,399,440
-920,803
-7,676,789
0
68,918
-213,442
3,657,324
0
702,631
-458,245
3,901,710
-782,932
-915,678
132,746
3,118,778
0
3,118,778
0
3,118,778
31.12.2012
113,459,433
-103,932,200
9,527,233
0
0
0
9,527,233
-682,140
-6,936,413
0
72,525
-450,605
1,530,600
0
1,167,015
-325,167
2,372,448
-527,937
-452,456
-75,481
1,844,511
0
1,844,511
0
1,844,511
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
303
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TERA MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Eski Büyükdere Caddesi İz Plaza Giz No:9 Kat:8
Maslak Şişli
İstanbul
: 212-365 10 00
: www.teramenkul.com
: 80
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Vekili
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Oğuz Tezmen
Emre Tezmen
Gül Ayşe Çolak
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Emre Tezmen
Gül Ayşe Çolak
Süleyman Yıldırım
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Oğuz Tezmen
Emre Tezmen
Gül Ayşe Çolak
Myra Eğitim Danışmanlık Ltd.
Süleyman Yıldırım
KBW Ventures Inc.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
3,508,866
2,481,766
950,655
687,152
503,151
148,410
8,280,000
Payı (%)
42.38%
29.97%
11.48%
8.30%
6.08%
1.79%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
41,992,610,572
10,766,191
35,671,103,981
0
3.02%
0.00%
4.06%
-1,195
46,535,320,979
2,664,278
31,202,410,627
71,051,014,815
3.73%
0.00%
3.86%
3.01%
1,122
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
304
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TERA MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
26,309,557
9,811,339
11,264
16,179,244
0
107,395
200,315
0
1,395,967
55,462
0
65,070
4,240
0
0
1,187,334
70,422
0
1,964
11,475
27,705,524
31.12.2011
17,028,921
4,760,535
0
11,959,264
157,356
0
0
0
151,766
0
0
0
247,216
75,150
0
0
0
0
0
0
172,066
0
0
10,429,387
10,429,387
6,780,000
83,856
0
0
0
0
-38,776
222,607
2,794,840
586,860
0
27,705,524
31.12.2012
55,214,490
8,924,537
8,442,983
36,758,675
0
881,498
206,797
0
1,273,344
55,462
0
60,993
4,240
0
0
931,420
216,271
0
2,001
2,957
56,487,834
31.12.2012
44,244,052
23,502,830
0
20,220,999
394,309
0
0
0
125,914
0
0
0
257,740
40,702
0
52
0
0
0
0
216,986
0
0
11,986,042
11,986,042
8,280,000
83,856
0
0
0
0
-41,101
251,543
3,223,028
188,716
0
56,487,834
31.12.2011
22,063,221
-12,723,146
9,340,075
0
0
0
9,340,075
-1,373,318
-7,194,535
0
285,130
-124,510
932,842
0
473,749
-717,018
689,573
-141,489
-143,443
1,954
548,084
0
548,084
-38,776
586,860
31.12.2012
152,802,661
-142,197,818
10,604,843
0
0
0
10,604,843
-1,350,582
-8,388,327
0
82,299
-330,093
618,140
0
1,275,260
-1,643,011
250,389
-61,673
-61,710
37
188,716
0
188,716
0
188,716
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
305
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TİCARET MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Ömer Avni Mah. İnönü Cad. Devres Han 50/2B
Gümüşsuyu Beyoğlu
İstanbul
: 212-251 51 21
: www.ticaretsecurities.com
: 10
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Üyesi
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Michael Liechtenstein Prinz Von
Pieter Vincenz Van Der Byl
Martha Compton Inskeep Brandt
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Doğu Akbulut
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
MCT International B.V.
Michael Liechtenstein Prinz Von
Martha Compton Inskeep Brandt
Pieter Vincenz Van Der Byl
Mehmet Aydos Özel
Toplam
Pay Tutarı (TL)
4,999,840
40
40
40
40
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
5,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
468,155
745,745
0
0
0.00%
0.00%
--57
28,944
961,403
0
0
0.00%
0.00%
--56
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
306
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TİCARET MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
1,541,529
546,544
766,638
167,565
0
0
60,782
0
118,022
0
0
37,150
1,500
0
0
72,820
6,552
0
0
0
1,659,551
31.12.2011
67,331
0
0
21,375
45,956
0
0
0
0
0
0
0
69,666
0
0
0
0
0
0
0
69,356
310
0
1,522,554
1,522,554
11,805,359
356,026
0
0
0
0
0
192,247
-9,793,141
-1,037,937
0
1,659,551
31.12.2012
2,118,519
1,151,647
692,886
215,213
0
0
58,773
0
101,921
0
0
35,769
1,500
0
0
54,519
4,072
0
6,061
0
2,220,440
31.12.2012
68,883
0
0
27,588
41,295
0
0
0
0
0
0
0
100,258
0
0
0
0
0
0
0
100,258
0
0
2,051,299
2,051,299
3,906,257
356,026
0
0
0
0
0
192,247
-1,331,078
-1,072,153
0
2,220,440
31.12.2011
541,438
0
541,438
0
0
0
541,438
-8,133
-1,697,035
0
0
0
-1,163,730
0
140,225
-20,460
-1,043,965
6,028
0
6,028
-1,037,937
0
-1,037,937
0
-1,037,937
31.12.2012
507,872
0
507,872
0
0
0
507,872
-10,303
-1,704,896
0
0
0
-1,207,327
0
147,421
-18,618
-1,078,524
6,371
0
6,371
-1,072,153
0
-1,072,153
0
-1,072,153
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
307
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TOROS MENKUL KIYMETLER TİCARET A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cad. No:4/3 Basman Han 34381 Şişli
İstanbul
: 212-231 52 52
: www.torosonline.com
: 34
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Adnan Cezairli
Ali Nüvit Veysoğlu
Ayşe Süheyla Cezairli
Esat Reşat Kutucular
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Adnan Cezairli
Ali Nüvit Veysoğlu
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Adnan Cezairli
Ali Nüvit Veysoğlu
Esat Reşat Kutucular
Emin Ethem Kutucular
Ayşe Süheyla Cezairli
Toplam
Pay Tutarı (TL)
1,258,000
1,258,000
816,000
34,000
34,000
Payı (%)
37.00%
37.00%
24.00%
1.00%
1.00%
3,400,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
2,798,618,557
2,005,563
7,168,391,573
0
0.20%
0.00%
0.81%
-1,521
2,317,745,552
1,618,456
4,483,535,013
0
0.19%
0.00%
0.55%
-1,549
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
308
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TOROS MENKUL KIYMETLER TİCARET A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
11,144,768
1,394,288
1,092,505
8,535,026
0
86,344
36,605
0
269,166
0
0
0
123,647
0
0
58,423
12,058
0
75,038
0
11,413,934
31.12.2011
9,981,211
2,096,000
0
7,789,785
95,426
0
0
0
0
0
0
0
385,757
0
0
0
0
0
0
0
385,757
0
0
1,046,966
1,046,966
2,400,000
0
0
0
0
0
0
22,310
-1,136,426
-238,918
0
11,413,934
31.12.2012
8,188,422
1,382,210
722,110
5,948,920
0
86,865
48,317
0
302,559
0
0
0
123,596
0
0
82,158
6,791
0
90,014
0
8,490,981
31.12.2012
6,978,657
1,049,000
0
5,807,530
122,127
0
0
0
0
0
0
0
467,106
0
0
0
0
0
0
0
467,106
0
0
1,045,218
1,045,218
3,400,000
0
0
0
0
0
0
22,310
-1,375,344
-1,001,748
0
8,490,981
31.12.2011
8,414,931
-6,266,994
2,147,937
0
0
0
2,147,937
-679
-2,246,570
0
38,877
-10,789
-71,224
0
451,577
-637,686
-257,333
18,415
0
18,415
-238,918
0
-238,918
0
-238,918
31.12.2012
38,071,692
-36,939,619
1,132,073
0
0
0
1,132,073
-10,980
-2,348,845
0
396,128
-26,615
-858,239
0
565,721
-724,206
-1,016,724
14,976
0
14,976
-1,001,748
0
-1,001,748
0
-1,001,748
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
309
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TURKISH YATIRIM A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Abdi İpekçi Cd. No:57 E Blok K:6 Nişantaşı Şişli
İstanbul
: 212-315 10 00
: www.turkishyatirim.com
: 86
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
İbrahim Hakan Börteçene
İsmail Aydın Günter
Erhan Özçelik
Mehmet Çınar
Abdullah Akbulak
Murat Arığ
Mine Berra Doğaner
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Mine Berra Doğaner
Aydın Özcan
Yunus Enis Musluoğlu
Şevket Keresteci
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Turkish Bank A.Ş.
Mehmet Tuğrul Belli
Mehmet Tanju Özyol
İbrahim Hakan Börteçene
İsmail Aydın Günter
Mine Berra Doğaner
Toplam
Pay Tutarı (TL)
10,499,547
223
112
112
3
3
10,500,000
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
25,064,498,881
7,848,982,773
37,132,205,041
0
1.80%
0.08%
4.22%
-3,342
27,786,476,586
7,381,059,472
42,256,060,429
35,935,484,747
2.23%
0.05%
5.23%
1.52%
4,096
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
310
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
TURKISH YATIRIM A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
44,931,576
30,857,184
0
13,950,815
0
0
123,577
0
406,144
0
0
41,860
0
0
0
262,195
35,924
0
66,165
0
45,337,720
31.12.2011
30,565,313
0
0
29,574,765
395,552
0
0
0
0
303,629
291,367
0
179,757
0
0
0
0
0
0
0
179,757
0
0
14,592,650
14,592,650
10,500,000
485,509
0
0
0
0
0
845,241
938,481
1,823,419
0
45,337,720
31.12.2012
38,313,525
18,896,697
185,855
19,030,387
0
20,088
180,498
0
564,489
0
0
89,833
0
0
0
400,181
23,142
0
51,333
0
38,878,014
31.12.2012
25,385,334
0
49,619
24,106,601
429,215
0
0
0
400,000
222,094
177,805
0
207,339
0
29,413
0
0
0
0
0
177,926
0
0
13,285,341
13,285,341
10,500,000
485,509
0
0
0
0
0
1,581,061
531,305
187,466
0
38,878,014
31.12.2011
663,635,982
-649,285,374
14,350,608
0
0
0
14,350,608
-2,352,514
-10,791,020
-3,221
75,737
0
1,279,590
0
1,014,129
-35,057
2,258,662
-435,243
-445,126
9,883
1,823,419
0
1,823,419
0
1,823,419
31.12.2012
192,354,465
-178,561,489
13,792,976
0
0
0
13,792,976
-2,683,671
-11,614,278
-3,587
32,855
-400,000
-875,705
0
1,261,861
-45,385
340,771
-153,305
-138,473
-14,832
187,466
0
187,466
0
187,466
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
311
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
UBS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Kanyon Ofis Bloğu Kat:7 No:185 Büyükdere Cad.
Levent
İstanbul
: 212-319 20 00
: www.ubs.com/ubsmenkuldegerleras
: 22
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Saime Gonca Artunkal
Serhan Eryüksel
Emre Kemal Mimaroğlu
Sabriye Eda Yüksel
Alison Harding Jones
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Saime Gonca Artunkal
Sabriye Eda Yüksel
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
UBS AG
Toplam
Pay Tutarı (TL)
30,000,000
Payı (%)
100.00%
30,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
15,898,642,174
25,133,938,410
5,409,928,648
0
1.14%
0.27%
0.62%
-2
15,719,920,450
14,045,017,555
2,167,631,595
0
1.26%
0.09%
0.27%
-2
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
312
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
UBS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
50,408,755
38,023,992
4,141,805
8,020,341
0
1,003
221,614
0
948,635
0
0
251,739
42,653
0
0
316,619
33,716
0
303,908
0
51,357,390
31.12.2011
4,474,399
0
0
71,771
0
0
0
1,291,248
1,690,251
0
1,421,129
0
13,840
0
0
0
0
0
0
0
13,840
0
0
46,869,151
46,869,151
30,000,000
202,131
0
0
-29,712
0
0
1,639,251
2,837,390
12,220,091
0
51,357,390
31.12.2012
55,145,839
48,561,576
4,870,622
1,472,387
0
7,470
233,784
0
632,715
0
0
40,596
42,653
0
0
363,436
30,873
0
155,157
0
55,778,554
31.12.2012
1,529,767
0
0
84,143
0
0
0
226,260
869,334
0
350,030
0
44,461
0
0
0
0
0
0
0
44,461
0
0
54,204,326
54,204,326
30,000,000
202,131
0
0
8,906
0
0
2,246,443
14,450,289
7,296,557
0
55,778,554
31.12.2011
29,701,686
-11,477,605
18,224,081
0
0
0
18,224,081
-763,449
-12,108,161
0
6,910,703
0
12,263,174
0
3,209,786
-21,438
15,451,522
-3,231,431
-3,275,637
44,206
12,220,091
0
12,220,091
0
12,220,091
31.12.2012
56,644,622
-41,388,256
15,256,366
0
0
0
15,256,366
-482,907
-11,023,087
0
1,170,622
0
4,920,994
0
4,704,702
-57,206
9,568,490
-2,271,933
-2,123,182
-148,751
7,296,557
0
7,296,557
0
7,296,557
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
313
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ULUKARTAL KAPİTAL VADELİ İŞLEMLER ARACILIK A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cad. Meydan Sokak Spring Giz Plaza
K:19 D:58 Maslak Sarıyer
İstanbul
: 212-285 16 01
: www.ulukartalkapital.com.tr
: 6
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Üyesi
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Kamile Oya Ulukartal
Aslı Usul Sever
Kıvanç Memişoğlu
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Ersoy Volkan
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Kamile Oya Ulukartal
Osman Önder Ulukartal
Ulukartal Holding A.Ş.
Kıvanç Memişoğlu
Aslı Usul Sever
İsmet Kemal Çelik
Toplam
Pay Tutarı (TL)
1,687,498
1,687,498
325,001
1
1
1
3,700,000
Payı (%)
45.61%
45.61%
8.78%
0.00%
0.00%
0.00%
100.00%
2011
2012
0
0
3,307,373,316
0
--0.38%
-0
0
0
1,152,310,523
0
--0.14%
-0
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
314
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ULUKARTAL KAPİTAL VADELİ İŞLEMLER ARACILIK A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
2,285,524
1,432,811
0
778,037
0
61,088
13,588
0
340,144
0
0
304,801
1,501
0
0
33,842
0
0
0
0
2,625,668
31.12.2011
845,246
0
0
776,914
57,378
0
0
0
10,954
0
0
0
3,557
0
0
0
0
0
0
0
995
2,562
0
1,776,865
1,776,865
3,200,000
0
0
0
0
0
0
0
-1,037,824
-385,311
0
2,625,668
31.12.2012
2,533,055
1,455,219
0
1,039,561
0
16,836
21,439
0
342,671
0
0
315,277
1,501
0
0
18,196
3,015
0
4,682
0
2,875,726
31.12.2012
913,482
0
0
817,015
72,483
0
0
0
23,984
0
0
0
6,702
0
0
0
0
0
0
0
6,702
0
0
1,955,542
1,955,542
3,700,000
0
0
0
0
0
0
0
-1,423,135
-321,323
0
2,875,726
31.12.2011
434,069
0
434,069
0
0
0
434,069
-4,792
-923,334
0
12,605
-8,018
-489,470
0
106,118
-443
-383,795
-1,516
0
-1,516
-385,311
0
-385,311
0
-385,311
31.12.2012
420,869
0
420,869
0
0
0
420,869
-61,066
-873,054
0
19,289
-2,300
-496,262
0
170,562
-2,867
-328,567
7,244
0
7,244
-321,323
0
-321,323
0
-321,323
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
315
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ULUS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: 1. Levent Krizantem Sokak No:8 Beşiktaş
İstanbul
: 212-282 45 15
: www.ulusmenkul.com
: 16
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Yardımcısı
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Anıl Erk Yılmaz
Fatma Karagözlü
Özgür Devrim Yılmaz
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Alpay Altay
Özgür Devrim Yılmaz
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Anıl Erk Yılmaz
Özgür Devrim Yılmaz
Fatma Karagözlü
Zuhal Demirdöven
Toplam
Pay Tutarı (TL)
2,829,375
973,125
675,000
22,500
Payı (%)
62.88%
21.62%
15.00%
0.50%
4,500,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
2,888,276,679
31,319,933
377,019,492
0
0.21%
0.00%
0.04%
-191
3,648,416,440
14,984,218
79,616,175
0
0.29%
0.00%
0.01%
-217
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
316
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ULUS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
7,142,395
203,670
2,315,995
4,548,301
0
30,386
44,043
0
1,812,622
0
0
47,642
1,673,395
0
0
65,821
5,384
0
0
20,380
8,955,017
31.12.2011
3,862,769
912,116
0
2,749,301
77,221
0
0
47,136
76,995
0
0
0
53,265
0
0
0
0
0
0
0
49,537
3,728
0
5,038,983
5,038,983
4,500,000
1,228,814
0
0
-1,133,461
0
0
181,434
193,379
68,817
0
8,955,017
31.12.2012
8,734,727
217,569
1,555,200
6,915,051
0
46,907
0
0
145,938
0
0
49,642
0
0
0
63,428
5,267
0
7,781
19,820
8,880,665
31.12.2012
3,189,387
0
0
3,056,004
56,388
0
0
0
76,995
0
0
0
66,918
0
0
0
0
0
0
0
66,918
0
0
5,624,360
5,624,360
4,500,000
1,228,814
0
0
0
0
0
185,599
258,467
-548,520
0
8,880,665
31.12.2011
3,215,590
-2,085,493
1,130,097
0
0
0
1,130,097
-70,974
-1,261,943
0
75,882
-22,807
-149,745
0
431,933
-170,398
111,790
-42,973
-47,136
4,163
68,817
0
68,817
0
68,817
31.12.2012
6,850,978
-6,230,026
620,952
0
0
0
620,952
-68,405
-1,708,538
0
258,025
-41,913
-939,879
0
437,135
-57,285
-560,029
11,509
0
11,509
-548,520
0
-548,520
0
-548,520
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
317
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
UNİCREDİT MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cad. No:195 Kat:5 34394 Levent
İstanbul
: 212-385 95 54
: www.unicreditmenkul.com.tr
: 2
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Yardımcısı
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
H. Faik Açıkalın
Carlo Vivaldi
Ahmet F. Ashaboğlu
İ. Tamer Haşimoğlu
Ahmet C. Yıldırım
Gianni Franco Giacomo Papa
Richard Charles Christopher Burton
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Dinçer Devecioğlu
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Koç Finansal Hizmetler A.Ş.
Temel Ticaret ve Yatırım A.Ş.
Yapı Kredi Finansal Kiralama A.O.
Erdinç Tetik
Ali Özat
Ayfer Çora
Toplam
Pay Tutarı (TL)
31,844,815
497
39
22
1
1
31,845,375
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
1,277,212,382
0
802,459,440
0
0.09%
-0.09%
-180
411,932,603
1,272,823
123,995,675
0
0.03%
0.00%
0.02%
-180
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
318
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
UNİCREDİT MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
20,949,876
9,857,673
1,635,561
8,193,744
0
500,043
762,855
0
6,840,046
0
0
284,119
21,200
0
0
3,486,203
514,895
0
2,533,629
0
27,789,922
31.12.2011
4,819,931
0
0
1,594,577
47,094
0
0
0
338,679
481,236
2,358,345
0
2,073,018
0
0
0
0
0
0
0
138,779
0
1,934,239
20,896,973
20,896,973
31,845,375
2,146,141
0
0
1,600
0
0
34,034
-16,033,391
2,903,214
0
27,789,922
31.12.2012
15,319,001
8,853,171
782,677
5,122,332
0
5,042
555,779
0
64,658
0
0
43,458
21,200
0
0
0
0
0
0
0
15,383,659
31.12.2012
7,283,540
0
0
41,241
0
0
0
0
6,085,230
40,998
1,116,071
0
38,852
0
0
0
0
0
0
0
38,852
0
0
8,061,267
8,061,267
31,845,375
2,146,141
0
0
1,600
0
0
34,034
-13,130,177
-12,835,706
0
15,383,659
31.12.2011
25,911,687
-7,481,063
18,430,624
0
0
0
18,430,624
-60,912
-16,822,174
0
541,589
-172,171
1,916,956
0
2,693,957
-909,476
3,701,437
-798,223
0
-798,223
2,903,214
0
2,903,214
0
2,903,214
31.12.2012
8,595,982
-960,936
7,635,046
0
0
0
7,635,046
-7,529
-15,191,383
0
5,264,890
-8,313,506
-10,612,482
0
1,064,978
-754,573
-10,302,077
-2,533,629
0
-2,533,629
-12,835,706
0
-12,835,706
0
-12,835,706
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
319
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ÜNLÜ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Ahi Evran Cad. Polaris Plaza B Blok No:1 Kat:1
Maslak 34398
İstanbul
: 212-367 36 00
: www.unluco.com
: 75
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Mahmut Levent Ünlü
Marthinus John Botha
Kamil Attila Köksal
Ünlü Finansal Yatırımlar A.Ş.
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Adı/Soyadı
Kamil Attila Köksal
Bilgün Gürkan
Güray Zora
Kağan Çevik
Mehmet Batur Özyar
Murat Ömer Gülkan
Onuralp Aydaş
Sema Argın
Simge Ündüz
Tahir Selçuk Tuncalı
Tuncay Kuli
Tunç Yıldırım
İbrahim Romano
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Ünlü Finansal Yatırımlar A.Ş.
Standard Bank London Holdings Limited
Kamil Attila Köksal
Güray Zora
İbrahim Romano
Toplam
Pay Tutarı (TL)
2,012,498
371,832
115,000
92,000
92,000
Payı (%)
75.00%
13.86%
4.29%
3.43%
3.43%
2,683,330
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
4,849,097,976
1,829,197,948
159,984,052
0
0.35%
0.02%
0.02%
-187
2,401,720,080
1,348,166,586
103,413,995
0
0.19%
0.01%
0.01%
-167
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
320
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ÜNLÜ MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
156,038,155
61,082,140
9,285,807
75,615,569
0
413,426
3,780,549
5,860,664
2,462,900
0
0
1,378
0
0
0
893,000
99,395
0
1,111,874
357,253
158,501,055
31.12.2011
39,886,549
16,814,219
58,016
4,602,229
7,904,501
0
0
131,793
85,051
10,033,889
256,851
0
67,169,979
58,672,229
0
0
3,570
0
0
2,607,307
4,274,813
1,612,060
0
51,444,527
50,896,829
2,683,330
10,171,820
0
0
-181,552
0
0
3,223,298
13,531,511
21,468,422
547,698
158,501,055
31.12.2012
155,014,809
47,351,480
6,722,783
93,594,835
0
555,449
1,117,357
5,672,905
5,841,579
0
0
1,228
0
0
0
843,520
338,651
0
1,431,960
3,226,220
160,856,388
31.12.2012
34,290,542
6,504,874
0
16,676,809
4,799,211
0
0
0
468,571
5,393,662
447,415
0
79,506,867
66,217,186
0
0
3,370
0
0
8,813,876
873,542
3,598,893
0
47,058,979
46,629,888
2,683,330
10,171,820
0
0
73,331
0
0
5,212,835
14,716,966
13,771,606
429,091
160,856,388
31.12.2011
203,721,767
-130,508,386
73,213,381
0
0
0
73,213,381
-1,881,622
-42,189,266
0
0
-698,103
28,444,390
0
18,486,508
-19,396,262
27,534,636
-5,838,946
-5,966,486
127,540
21,695,690
0
21,695,690
227,268
21,468,422
31.12.2012
156,273,215
-84,876,603
71,396,612
0
0
0
71,396,612
-1,584,881
-45,782,713
0
218,133
-3,337,602
20,909,549
0
19,928,237
-23,003,750
17,834,036
-4,074,767
-2,441,349
-1,633,418
13,759,269
0
13,759,269
-12,337
13,771,606
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
321
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
VAKIF YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
: Akat Mah. Ebulula Mardin Cad. Park Maya Sitesi
F2/A Blok No:18 Beşiktaş
İstanbul
: 212-352 35 77
: www.vakifyatirim.com.tr
: 74
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Adı/Soyadı
Hasan Ecesoy
Haluk Tarakcıoğlu
Halim Kanatcı
Mehmet Murat
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Muhteşem Karbaş
Ziya Anıldı
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
T. Vakıflar Bankası T.A.O.
Vakıfbank Personeli Özel Sosyal Güv. Hiz. Vakfı
Güneş Sigorta A.Ş.
Vakıf Finansal Kiralama A.Ş.
Vakıf Pazarlama San. ve Tic. A.Ş.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
34,650,000
87,500
87,500
87,500
87,500
Payı (%)
99.00%
0.25%
0.25%
0.25%
0.25%
35,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
7,561,786,901
81,985,738,211
320,604,551
0
0.54%
0.88%
0.04%
-37,832
5,549,551,706
206,585,231,167
214,346,450
0
0.45%
1.37%
0.03%
-38,222
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
322
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
VAKIF YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
96,596,280
74,663,540
7,450,949
13,974,387
0
19,785
487,619
0
15,602,284
0
0
41,535
15,242,627
0
0
271,809
46,313
0
0
0
112,198,564
31.12.2011
55,139,718
49,577,427
780,570
4,005,110
248,497
0
0
0
302,703
225,411
0
0
756,622
0
0
0
0
0
0
0
556,983
199,639
0
56,302,224
56,302,224
35,000,000
0
0
0
6,231,716
0
0
6,658,094
4,417,705
3,994,709
0
112,198,564
31.12.2012
235,785,197
217,140,095
3,875,581
14,100,758
0
24,473
644,290
0
29,705,958
0
0
41,556
29,135,262
0
0
257,196
60,985
0
210,959
0
265,491,155
31.12.2012
195,548,799
191,928,664
1,048,135
1,660,426
229,885
0
0
0
360,389
321,300
0
0
932,253
0
0
0
0
0
0
0
932,253
0
0
69,010,103
69,010,103
35,000,000
0
0
0
20,449,936
0
0
7,019,624
4,594,525
1,946,018
0
265,491,155
31.12.2011
1,135,366,180
-1,123,912,249
11,453,931
0
0
0
11,453,931
-1,105,580
-9,274,156
-13,249
197,975
-200,542
1,058,379
0
7,750,453
-3,764,790
5,044,042
-1,049,333
-1,060,985
11,652
3,994,709
0
3,994,709
0
3,994,709
31.12.2012
1,388,148,701
-1,379,311,143
8,837,558
0
0
0
8,837,558
-777,273
-10,369,132
-22,043
206,258
-181,286
-2,305,918
0
8,261,316
-3,701,776
2,253,622
-307,604
-390,217
82,613
1,946,018
0
1,946,018
0
1,946,018
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
323
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
X TRADE BROKERS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Cad. No:191 Apa Giz Plaza Kat:23-24
Levent Şişli
İstanbul
: 212-705 10 00
: www.xtb.com.tr
: 24
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim Kurulu Başkanı
Yönetim Kurulu Başkan Yardımcısı
Yönetim Kurulu Üyesi
Adı/Soyadı
Jakub Wojciech Zablocki
Jakub Maly
Savaş Divanlıoğlu
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Adı/Soyadı
Savaş Divanlıoğlu
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Jakub Wojciech Zablocki
Jakub Maly
Mikolaj Walentynowicz
Lukasz Baszczynski
X Trade Brokers Spolka Akcyjna
Toplam
Pay Tutarı (TL)
12,999,996
1
1
1
1
Payı (%)
100.00%
0.00%
0.00%
0.00%
0.00%
13,000,000
100.00%
2011
2012
0
0
0
3,445,073,325
---1.03%
159
0
0
0
176,197,544,787
---7.46%
158
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
324
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
X TRADE BROKERS MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
9,298,809
8,284,971
20,583
919,520
0
4,027
69,708
0
453,255
0
0
35,563
21,337
0
0
376,829
19,526
0
0
0
9,752,064
31.12.2011
1,127,233
0
0
792,189
224,866
0
0
0
110,178
0
0
0
15,711
0
0
0
0
0
0
0
8,470
7,241
0
8,609,120
8,609,120
10,500,000
3,681,593
0
0
0
0
0
2,232,109
-6,168,026
-1,636,556
0
9,752,064
31.12.2012
17,271,002
9,710,534
1,560,320
5,544,779
0
3,000
452,369
0
912,291
0
0
53,373
0
0
0
536,853
24,868
0
297,197
0
18,183,293
31.12.2012
5,428,161
0
0
4,691,702
126,933
0
0
0
0
526,525
83,001
0
26,860
0
0
0
0
0
0
0
26,860
0
0
12,728,272
12,728,272
13,000,000
3,681,593
0
0
0
0
0
2,232,109
-7,804,582
1,619,152
0
18,183,293
31.12.2011
246,405
0
246,405
0
0
0
246,405
-2,696
-2,115,282
0
1,352
0
-1,870,221
0
242,241
-2,407
-1,630,387
-6,169
0
-6,169
-1,636,556
0
-1,636,556
0
-1,636,556
31.12.2012
6,548,173
0
6,548,173
0
0
0
6,548,173
-2,088,152
-4,044,743
0
7,182
-54,454
368,006
0
1,018,381
-71,673
1,314,714
304,438
0
304,438
1,619,152
0
1,619,152
0
1,619,152
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
325
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
YAPI KREDİ YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Büyükdere Caddesi Yapı Kredi Plaza A Blok
İstanbul
: 212-319 82 00
: www.yky.com
: 148
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Hüseyin Faik Açıkalın
Carlo Vivaldi
Ahmet C. Yıldırım
Mert Yazıcıoğlu
M. Güray Alpkaya
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Genel Müdür
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Yardımcısı
Adı/Soyadı
Ahmet C. Yıldırım
Alphan Akiz
Mert Tarlan
Müge Ekşi
Sabahattin İncekaş
Volkan Kızıltan
Şule Kılıç
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
Yapı ve Kredi Bankası A.Ş.
Temel Ticaret ve Yatırım A.Ş.
Yapı Kredi Finansal Kiralama A.Ş.
Zer Merkezi Hizmetler ve Tic. A.Ş.
Koç Yapı Malzemeleri Ticaret A.Ş.
Toplam
Pay Tutarı (TL)
98,895,466
20,951
1,667
0
0
Payı (%)
99.98%
0.02%
0.00%
0.00%
0.00%
98,918,084
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
78,727,614,405
500,951,783,960
28,595,508,400
51,228,235
5.66%
5.36%
3.25%
0.02%
69,346
86,976,525,407
568,705,820,092
33,419,664,007
29,517,826,440
6.98%
3.78%
4.14%
1.25%
67,920
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
326
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
YAPI KREDİ YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
1,304,741,937
1,081,427,222
47,219,126
173,440,861
0
969,493
1,685,235
0
172,707,163
0
0
0
130,913,762
34,678,565
0
5,766,601
1,063,939
0
284,296
0
1,477,449,100
31.12.2011
1,008,261,690
942,055,057
16,958,349
29,917,495
2,225,970
0
0
3,267,860
1,300,752
9,183,308
3,352,899
0
1,664,121
0
0
0
0
0
0
0
1,218,661
445,460
0
467,523,289
457,706,459
98,918,083
63,078,001
0
0
96,265,043
0
0
56,272,643
70,422,453
72,750,236
9,816,830
1,477,449,100
31.12.2012
2,044,140,196
1,775,221,823
60,667,524
197,144,246
0
1,996,990
9,109,613
0
260,579,656
0
0
0
215,453,792
0
0
5,271,568
1,053,828
0
385,061
38,415,407
2,304,719,852
31.12.2012
1,749,165,192
1,684,820,190
330,938
44,063,694
3,009,031
0
0
1,656,766
1,088,502
11,546,131
2,649,940
0
10,180,499
0
0
0
0
0
0
0
1,655,359
8,525,140
0
545,374,161
537,175,753
98,918,083
63,078,001
0
0
176,686,330
0
0
62,436,655
70,422,677
65,634,007
8,198,408
2,304,719,852
31.12.2011
11,524,738,611
-11,418,226,566
106,512,045
15,890,971
-35,628
15,855,343
122,367,388
-4,750,051
-43,609,192
0
4,626,521
-3,146,398
75,488,268
-234,633
89,566,862
-68,353,767
96,466,730
-18,455,065
-21,278,924
2,823,859
78,011,665
0
78,011,665
5,261,429
72,750,236
31.12.2012
10,895,952,951
-10,815,506,724
80,446,227
17,705,814
-241,348
17,464,466
97,910,693
-6,327,755
-52,315,290
0
0
-288,711
38,978,937
0
195,158,062
-151,526,541
82,610,458
-13,967,962
-10,083,343
-3,884,619
68,642,496
0
68,642,496
3,008,489
65,634,007
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
327
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
YATIRIM FİNANSMAN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Nispetiye Caddesi Akmerkez E-3 Blok Kat:4 Etiler
İstanbul
: 212-317 69 00
: www.yf.com.tr
: 145
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Özcan Türkakın
Çiğdem İçel
Aslı Zerrin Hancı
Volkan Kublay
Ece Börü
Hakan Aygen
Ayşe Nazlıca
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Şeniz Yarcan
Abdullah Emre Birkan
Dilek Akdemir
Emre Duranlı
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
T. Sınai Kalkınma Bankası A.Ş.
TSKB Gayrimenkul Değerleme A.Ş.
T. Garanti Bankası A.Ş.
Anadolu Hayat Emeklilik A.Ş.
Şekerbank T.A.Ş.
Diğer
Toplam
Pay Tutarı (TL)
58,426,490
1,130,738
470,030
411,980
367,532
193,230
61,000,000
Payı (%)
95.78%
1.85%
0.77%
0.68%
0.60%
0.32%
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
27,520,513,018
18,959,597,268
30,526,184,533
0
1.98%
0.20%
3.47%
-16,104
23,940,213,057
21,030,444,384
26,490,124,435
0
1.92%
0.14%
3.28%
-15,915
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
328
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
YATIRIM FİNANSMAN MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ KONSOLİDE ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
542,580,206
355,282,140
10,773,083
174,592,756
0
96,732
1,835,495
0
12,080,154
0
0
0
9,240,022
0
0
903,073
403,354
0
1,533,705
0
554,660,360
31.12.2011
488,221,842
318,507,212
4,142,155
162,936,976
1,197,534
0
0
7,164
0
1,260,830
169,971
0
1,376,756
0
0
0
0
0
0
0
1,376,753
0
3
65,061,762
65,050,742
53,500,000
3,795
0
0
564,449
0
0
1,803,606
3,204,557
5,974,335
11,020
554,660,360
31.12.2012
545,223,511
380,931,703
17,055,000
143,947,154
0
169,648
3,120,006
0
13,089,801
0
0
0
10,243,810
0
0
1,502,360
412,225
0
931,406
0
558,313,312
31.12.2012
488,706,502
368,809,917
167,928
117,264,490
1,070,146
0
0
6,644
0
1,199,182
188,195
0
1,436,180
0
0
0
0
0
0
0
1,436,177
0
3
68,170,630
68,158,547
61,000,000
3,795
0
0
822,374
0
0
2,243,715
1,238,783
2,849,880
12,083
558,313,312
31.12.2011
2,529,457,078
-2,505,320,995
24,136,083
0
0
0
24,136,083
-2,100,811
-23,952,501
0
798,411
-34,213
-1,153,031
0
63,943,675
-55,633,328
7,157,316
-1,181,561
-1,855,123
673,562
5,975,755
0
5,975,755
1,420
5,974,335
31.12.2012
2,163,345,409
-2,143,784,374
19,561,035
0
0
0
19,561,035
-2,059,551
-25,550,861
0
1,250,837
-136
-6,798,676
0
63,727,559
-53,669,754
3,259,129
-408,186
-6,644
-401,542
2,850,943
0
2,850,943
1,063
2,849,880
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
329
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ZİRAAT YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
Genel Bilgiler
Adres
Telefon
İnternet Sitesi
Çalışan Sayısı
: Levent Mah. Gonca Sk. No:22 (Emlak Pasajı) Kat:1
Beşiktaş
İstanbul
: 212-339 80 80
: www.ziraatyatirim.com.tr
: 103
Yönetim Kurulu
Görevi
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Yönetim
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Kurulu
Başkanı
Başkan Vekili
Üyesi
Üyesi
Üyesi
Adı/Soyadı
Bilgehan Kuru
Süleyman Türetken
Halit Ertuğrul
Bülent Yalım
İsmail Orakçıoğlu
Üst Yönetim
Görevi
Genel Müdür Yardımcısı
Genel Müdür Yardımcısı
Adı/Soyadı
Ertan Mertoğlu
Uğur Oktay Şehsuvaroğlu
Ortaklık Yapısı
Ortağın Adı/Ünvanı
T.C. Ziraat Bankası A.Ş. (A Grubu)
T.C. Ziraat Bankası A.Ş. (B Grubu)
Ziraat Finansal Kiralama A.Ş.
İdris Demirel
Fikrettin Aksu
Toplam
Pay Tutarı (TL)
18,000,000
9,215,999
8,640,000
144,000
1
Payı (%)
50.00%
25.60%
24.00%
0.40%
0.00%
36,000,000
100.00%
İşlem Hacmi
Hisse Senedi (TL)*
SGMK (TL)**
Vadeli İşlemler (TL)
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (TL)***
Hisse Senedi Pazar Payı (%)
SGMK Pazar Payı (%)
Vadeli İşlemler Pazar Payı (%)
Kaldıraçlı Alım-Satım Pazar Payı (%)
Hisse Senedi Bakiyeli Hesap Sayısı (adet)
2011
2012
22,055,116,741
68,279,410,240
10,833,766,468
0
1.59%
0.73%
1.23%
-29,849
13,355,518,723
57,167,624,364
9,089,513,419
0
1.07%
0.38%
1.13%
-30,810
Yetki Belgeleri
Alım Satıma Aracılık
Repo/Ters Repo İşlemleri
Portföy Yönetimi
Yatırım Danışmanlığı
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve
Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Halka Arza Aracılık
*GİP, SİP dahil, hisse senedi, varant ve sertifika işlemleridir.
**Tescil işlemleri dahil kesin alım-satım ve repo-ters repo toplamıdır.
***Müşteriler ve likidite sağlayıcılar ile yapılan işlemlerin toplamıdır.
330
TSPAKB
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri
Türev Araçların Alım Satımına
Türev Araçların Alım Satımına
Yurtdışı Piyasalar
- Piyasa Yapıcısı
- İşlem Aracısı
- Tanıtım Aracısı
Aracılık - VOB
Aracılık - VOB ve
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI
ZİRAAT YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
UFRS'YE GÖRE DÜZENLENMİŞ ÖZET BİLANÇO (TL)
VARLIKLAR
DÖNEN VARLIKLAR
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar (Kısa Vadeli)
Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Alacaklar (Kısa Vadeli)
Diğer Dönen Varlıklar
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR
Ticari Alacaklar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar (Uzun Vadeli)
Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli)
Finansal Yatırımlar (Uzun Vadeli)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Şerefiye
Ertelenmiş Vergi Varlığı
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Ticari Borçlar (Kısa Vadeli)
Diğer Borçlar (Kısa Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Kısa Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Kısa Vadeli)
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü
Borç Karşılıkları (Kısa Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Kısa Vadeli)
Diğer Yükümlülükler (Kısa Vadeli)
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Finansal Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Finansal Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
Ticari Borçlar (Uzun Vadeli)
Diğer Borçlar (Uzun Vadeli)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar (Uzun Vadeli)
Devlet Teşvik ve Yardımları (Uzun Vadeli)
Borç Karşılıkları (Uzun Vadeli)
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (Uzun Vadeli)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler (Uzun Vadeli)
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa İlişkin Özkaynaklar
1. Ödenmiş Sermaye
2. Sermaye Düzeltmesi Farkları
3. Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
4. Hisse Senetleri İhraç Primleri
5. Değer Artış Fonları
6. Ortak Kontrol Altındaki İşletme Birleşmeleri Etkisi
7. Yabancı Para Çevrim Farkları
8. Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
9. Geçmiş Yıllar Kâr/Zararları
10. Net Dönem Kârı/Zararı
Azınlık Payları
TOPLAM KAYNAKLAR
31.12.2011
78,853,315
55,103,066
9,319,496
13,515,184
0
10,109
905,460
0
3,815,782
0
0
134,376
50,255
2,387,151
0
950,079
122,881
0
171,040
0
82,669,097
31.12.2011
7,252,743
0
97,178
5,245,278
839,504
0
0
0
39,421
0
1,031,362
0
1,443,276
0
0
0
0
0
0
0
1,443,276
0
0
73,973,078
73,973,078
36,000,000
1,174,392
0
0
0
0
0
7,086,873
17,986,059
11,725,754
0
82,669,097
31.12.2012
86,593,732
31,149,340
22,539,509
32,358,699
0
49,231
496,953
0
4,363,386
0
0
143,581
63,999
2,277,067
0
961,102
725,983
0
191,654
0
90,957,118
31.12.2012
18,020,298
10,031,500
12,416
6,159,387
705,739
0
0
299,002
39,421
0
772,833
0
1,780,697
0
0
0
0
0
0
0
1,780,697
0
0
71,156,123
71,156,123
36,000,000
1,174,392
0
0
0
0
0
8,487,716
18,238,965
7,255,050
0
90,957,118
31.12.2011
1,528,325,604
-1,503,497,351
24,828,253
0
0
0
24,828,253
-2,007,867
-14,228,316
0
239,990
-148,129
8,683,931
311,882
16,945,778
-11,248,424
14,693,167
-2,967,413
-2,949,286
-18,127
11,725,754
0
11,725,754
0
11,725,754
31.12.2012
1,107,075,491
-1,085,002,705
22,072,786
0
0
0
22,072,786
-2,261,806
-15,500,580
0
511,573
-16,589
4,805,384
175,143
4,369,821
-312,288
9,038,060
-1,783,010
-1,803,624
20,614
7,255,050
0
7,255,050
0
7,255,050
ÖZET GELİR TABLOSU (TL)
Satış Gelirleri (net)
Satışların Maliyeti (-)
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)
Ana Faaliyet Konusu Dışındaki Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kâr/Zarar
BRÜT KAR/ZARAR
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Diğer Faaliyet Giderleri (-)
FAALİYET KARI/ZARARI
İştirak Kar/Zararlarından Paylar
Esas Faaliyet Dışı Finansal Gelirler
Esas Faaliyet Dışı Finansal Giderler (-)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR
Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Gelir/Gideri
Dönem Vergi Gelir/Gideri
Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KARI/ZARARI
Durdurulan Faaliyetlerin Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı
DÖNEM KARI/ZARARI
Azınlık Payları
Ana Ortaklık Payları
TSPAKB
331
TÜRKİYE SERMAYE PİYASASI 2012
Büyükdere Caddesi No:173 1. Levent Plaza A Blok
Kat: 4 34394 1. Levent/İstanbul
Tel: +90 212 280 85 67 Faks: +90 212 280 85 89
[email protected] www.tspakb.org.tr
TSPAKB
TÜRKİYE
SERMAYE
PİYASASI
2012
Mayıs 2013