Page 1 GARANTİ PORTFÖY YÖNETİMİ A.Ş. DEGİşKEN ŞEMSİYE

GARANTİ PORTFÖY YÖNETİMİ A.Ş. DEGİşKEN ŞEMSİYE FON' A BAGLI
GARANTİ PORTFÖY ÜÇÜNCÜ DEGİşKEN FON'UN
İZAHNAME DEGİşİKLİGİ
Garanti Portföy Üçüncü Değişken Fon izahnamesinin 2.3,2.4 ve ,7.1 nolu maddeleri Sermaye
Piyasası Kurulu'ndan alınan :ı:l.l.~$.I2016 tarih ve 12233903- .~ .....Q.':f._.~ •..8.,,";ıJ...
sayılı izin doğrultusunda aşağıdaki şekilde değiştirilmiştir:
ESKİŞEKİL
II. FON PORTFÖYÜNÜN
PORTFÖY SıNıRLAMALARı
YÖNETİMİ,
YATIRIM
STRATEJİsİ
İLE FON
2.3. Fon'un yatırım stratejisi: Fon orta ve uzun vadede TL bazında yüksek getiri
sağlamayı hedeflemektedir. Bu hedef doğrultusunda hem yurtiçi hem de yurtdışı piyasalarda,
TL ve Dövize endeksli sermaye piyasası araçlarına yatırım yapabilir. Bununla birlikte, Fon
piyasa koşullarına bağlı olarak fon portföyüne yurtiçi ortaklık payları dahil edebilecek olup,
yurtiçi ortaklık paylarının oranı fon toplam değerinin %35'ini aşamaz. Fon, olumsuz piyasa
koşullarında yatırımcıların uğrayabileceği olası zararları azaltabiIrnek amacıyla borsada pay
senedi endeks kontratlarına dayalı vadeli işlem sözleşmelerinde kısa pozisyon alarak, ortaklık
paylarına ilişkin spot ve türev pozisyonların toplamının fon toplam değerine oranı -%20'ye
kadar düşürülebilir. Yatırım yapılan varlıklar çerçevesinde fonun volatilite aralıklarının karşılık
geldiği risk değeri 4 ila 5 arası düzeyde kalacaktır.
2.4. Yönetici tarafından, fon toplam değeri esas alınarak, Fon portföyünde yer
alabilecek varlık ve işlemler için belirlenmiş asgari ve azami sınırlamalar aşağıdaki tabloda
gösterilmiştir.
VARLıK ve İ LEM TÜRÜ
Yurti i Ortaklık Pa ları
Yabancı Ortaklık Payları
Kamu ve Özel Sektör Borçlanma Ara ları
Yabancı Kamu ve Özel Sektör Borçlanma
Araçları
Ters Re o İşlemleri
Varantlar ve İskontolu Sertifikalar
Ulusal ve Uluslararası Piyasalarda İşlem
Gören Kıymetli Madenler ile Bu Kıymetli
MadenIere Dayalı Sermaye Piyasası
Ara ları
Vadeli (TL-Döviz) / Katılma Hesabı (TLDöviz)
Takasbank Para Piyasası İşlemleri
Yatırım Fonu Katılma Payları, Borsa
Yatırım Fonu Katılma Payları ve Yatırım
Ortaklıklarının Pa lar
As ari %
O
O
O
O
Azami %
35
15
100
50
O
O
O
100
O
10
LO
30
O
20
O
20
..
t;~ ..~
..
/
1
-
.. * ."...
••
.\.~~" .-.
.
.
/
.
~
ii
.•..
~ ••
"':"'~
ot
...
)
.
•
j
Fon, Kurulun ilgili düzenlemeleri çerçevesinde yapılacak bir sözleşme ile herhangi bir
anda portföylerindeki
sermaye piyasası araçlarının piyasa değerinin en fazla %50'si
tutarındaki sermaye piyasası araçlarını ödünç verebilir. Fon portföyünden
ödünç verme
işlemi, ödünç verilen sermaye piyasası araçlarının en az % 1OO'ü karşılığında Kurulun ilgili
düzenlemelerinde
özkaynak olarak kabul edilen varlıkların fon adına Takasbank'ta
bloke
edilmesi şartıyla yapılabilir.
Özkaynağın
değerlemesine
ve tamamlanmamasına
ilişkin
esaslarda Kurulun ilgili düzenlemelerine uyulur.
YENİ ŞEKİL
II. FON PORTFÖYÜNÜN
PORTFÖY SıNıRLAMALARı
YÖNETİMİ,
YATIRIM
STRATEJİsİ
İLE FON
2.3. Fon'un yatırım stratejisi:
Fon orta ve uzun vadede TL bazında yüksek getiri
sağlamayı hedeflemektedir. Bu hedef doğrultusunda hem yurtiçi hem de yurtdışı piyasalarda,
TL ve Dövize endeksli sermaye piyasası araçlarına yatırım yapabilir. Bununla birlikte, Fon
piyasa koşullarına bağlı olarak fon portföyüne yurtiçi ortaklık payları dahil edebilecek olup,
yurtiçi ortaklık paylarının oranı fon toplam değerinin %35'ini aşamaz. Fon, olumsuz piyasa
koşullarında yatırımcıların uğrayabileceği olası zararları azaltabiIrnek amacıyla borsada pay
senedi endeks kontratlarına dayalı vadeli işlem sözleşmelerinde kısa pozisyon alarak, ortaklık
paylarına ilişkin spot ve türev pozisyonların toplamının fon toplam değerine oranı -%20'ye
kadar düşürülebilir. Yatırım yapılan varlıklar çerçevesinde fonun volatilite aralıklarının karşılık
geldiği risk değeri 4 ila 5 arası düzeyde kalacaktır. Fon opsiyon satıcısı olarak opsiyon
sözleşmelerine taraf olamaz.
2.4. Yönetici tarafından, fon toplam değeri esas alınarak, Fon portföyünde yer
alabilecek varlık ve işlemler için belirlenmiş asgari ve azami sınırlamalar aşağıdaki tabloda
gösterilmiştir.
VARLıK ve İŞLEM TÜRÜ
Yurtiçi Ortaklık Payları
Yabancı Ortaklık Pa ları
Kamu ve Özel Sektör Bor lanma Ara ları
Yabancı Kamu ve Özel Sektör Borçlanma
Araçları
Ters Re o İ lemleri
Varantlar ve İskontolu Sertifikalar
Ulusal ve Uluslararası Piyasalarda İşlem
Gören Kıymetli Madenler ile Bu Kıymetli
MadenIere
Dayalı
Sermaye
Piyasası
Araçları
Vadeli (TL-Döviz) / Katılma Hesabı (TLDöviz
Takasbank
Para Piyasası
İşlemleri
ve
Yurtiçi Organize Para Piyasası İşlemleri
Yatırım Fonu Katılma
Payları, Borsa
Yatırım Fonu Katılma
yları ve Yatırım
Ortaklıklarını
2
As ari %
Azami %
O
O
O
O
35
15
100
50
O
O
O
100
O
10
O
100
O
LO
30
L
Fon, Kurulun ilgili düzenlemeleri çerçevesinde yapılacak bir sözleşme ile herhangi bir
anda portföylerindeki
sermaye piyasası araçlarının piyasa değerinin en fazla %50'si
tutarındaki sermaye piyasası araçlarını ödünç verebilir, Fon portföyünden
ödünç verme
işlemi, ödünç verilen sermaye piyasası araçlarının en az %lOO'ü karşılığında Kurulun ilgili
düzenlemelerinde
özkaynak olarak kabul edilen varlıkların fon adına Takasbank'ta
bloke
edilmesi şartıyla yapılabilir.
Özkaynağın
değerlemesine
ve tamamlanmamasına
ilişkin
esaslarda Kurulun ilgili düzenlemelerine uyulur.
ESKİŞEKİL
VII. FON MALVARLIGINDAN
KARŞıLANACAK
KURUCU'NUN KARŞıLADıGl GİDERLER:
7.1. Fonun Malvarlığından
HARCAMALAR
VE
Karşılanan Harcamalar
Fon varlığından yapılabilecek harcamalar aşağıda yer almaktadır.
1) Saklama hizme1leri için ödenen her türlü ücretler,
2) Varlıkların nakde çevrilmesi ve transferinde
ödenen her türlü vergı, resim ve
komisyonlar,
3) Alınan kredilerin faizi,
4) Portföye alımlarda ve portföyden satımlarda ödenen kurtajlar, (yabancı para cinsinden
yapılan giderler TCMB döviz satış kuru üzerinden TL'ye çevrilerek kaydolunur.),
5) Portföy yönetim ücreti,
6) Fonun mükellefi olduğu vergi,
7) Bağımsız denetim kuruluşlarına ödenen denetim ücreti,
8) Mevzuat gereği yapılması zorunlu ilan giderleri,
9) Takvim yılı esas alınarak üçer aylık dönemlerin son iş gününde fonun toplam değeri
üzerinden hesaplanacak Kurul ücreti,
10) Karşılaştırma ölçütü giderleri,
11) KAP hizmet bedeli,
12) Kurulca uygun görülecek diğer harcamalar.
YENİşEKİL
VII. FON MAL VARLIGINDAN
KARŞıLANACAK
KURUCU'NUN KARŞILADIGI GİDERLER:
7.1. Fonun Malvarlığından
HARCAMALAR
VE
Karşılanan Harcamalar
Fon varlığından yapılabilecek harcamalar aşağıda yer almaktadır.
1) Saklama hizmetleri için ödenen her türlü ücretler,
2) Varlıkların nakde çevrilmesi ve transferinde
ödenen her türlü vergı,
komisyonlar,
3) Alınan kredilerin faizi,
4) Portföye alımlarda ve portfdyden satımlarda ödenen kurtajlar, (yabancı para
yapılan giderler TCMB döviz satış kuru üzerinden TL'ye çevrilerek kaydolunur.
5) Portfdy yönetim ücreti,
6) Fonun mükellefi olduğu ver ,
~
7) Bağımsı~zenetım
u
na ödenen denetim ücreti
••
resim
.ı\.".:
':..
cinsinds:n
,,'
i
3
.
ve
~
• (
~~
."
",
.~
(
i ~ •.e )
•.••
"s
-. ,. ~ "$'"
.'.
••.••
'. '::
it
.. ~:~.
'~~',
$\ 'C,
, .••.. :i;
.
8) E-vergi beyannamelerinin tasdikine ilişkin yetkili meslek mensubu ücreti,
9) E-defter (mali mühür, arşivleme ve kullanım) ve E-fatura (arşivIeme) uygulamaları
nedeni ile ödenen hizmet bedeli,
10) Mevzuat gereği yapılması zorunlu ilan giderleri,
11) Takvim yılı esas alınarak üçer aylık dönemlerin son iş gününde fonun toplam değeri
üzerinden hesaplanacak Kurul ücreti,
12) Karşılaştırma ölçütü giderleri,
13) KAP giderleri,
14) Kurulca uygun görülecek diğer harcamalar.
4