31 Aralık 2010 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait Finansal

Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi
Gruplara Yönelik Büyüme Amaçlı
Hisse Senedi
Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2010 Tarihinde Sona Eren
Hesap Dönemine Ait
Finansal Tablolar ve
Bağımsız Denetim Raporu
İçindekiler
Bağımsız Denetim Raporu
Ayrıntılı Bilanço
Ayrıntılı Gelir Tablosu
Fon Portföy Değeri Tablosu
Fon Toplam Değeri Tablosu
Finansal Tablolar Dipnotları
İç Kontrol Sisteminin Durumuna İlişkin Rapor
Varlıkların Saklanmasına İlişkin Rapor
Yatırım Performansı Konusunda Kamuya Açıklanan Bilgilere İlişkin Rapor
Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi
Gruplara Yönelik Büyüme Amaçlı Hisse Senedi
Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2010 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait
Finansal Tablolar Dipnotları
(Para Birimi: Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası)
Fon Hakkında Genel Bilgiler
Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi Gruplara Yönelik Büyüme Amaçlı Hisse Senedi
Emeklilik Yatırım Fonu (“Fon”) emeklilik yatırım fonudur. Fon, 20 Ocak 2004 tarihinde
kurulmuştur.
1
Fon bilançosu dipnotları
1.1
Katılma belgesi, 31 Aralık 2010 tarihli birim pay değeri, fon toplam değeri ve
dolaşımdaki pay sayısı
Fon toplam değeri
İhraç edilen pay sayısı
Dolaşımdaki pay sayısı
Katılma belgesi birim pay değeri
1.2
:
:
:
:
31 Aralık 2009
6.420.332
100.000.000.000
202.997.971
0,031628
TL
Pay
Pay
TL
Çıkarılmış katılma belgesi sayısı ve dönem içinde satılan ve geri alınan katılma
belgesi sayısı
Dönem başındaki dolaşımdaki pay sayısı
Dönem içinde;
Satılan pay sayısı
Geri dönen pay sayısı
Dönem sonundaki dolaşımdaki pay sayısı
1.3
31 Aralık 2010
12.043.844
100.000.000.000
293.424.718
0,041046
:
:
:
:
31 Aralık 2010
202.997.971
31 Aralık 2009
152.113.059 Pay
164.510.942
126.102.433 Pay
(74.084.195)
(75.217.521) Pay
293.424.718
202.997.971 Pay
Fon süresi ve tutarı
Fon'un tutarı 1.000.000.000 TL’dir. Fon 100.000.000.000 (yüz milyar) paya bölünmüştür. Pay
sayısının artırılması ve artırılan tutarı temsil eden fon paylarının kayda alınmasına ilişkin karar
Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi Yönetim Kurulu tarafından alınır. Fon süresiz olarak
kurulmuştur.
5
AG3
Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi
Gruplara Yönelik Büyüme Amaçlı Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2010 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait
Finansal Tablolar Dipnotları
(Para Birimi: Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası)
1
Fon bilançosu dipnotları (devamı)
1.4
Fon portföyünün yönetimi
Fon’un, riskin dağıtılması ve inançlı mülkiyet esaslarına göre belge sahiplerinin haklarını koruyacak
şekilde yönetim, temsil ve varlıkların saklanmasından Sermaye Piyasası Kanunu uyarınca Anadolu
Hayat Emeklilik Anonim Şirketi (“Kurucu”) sorumludur. Fon portföyü, İş Portföy Yönetimi Anonim
Şirketi (“Yönetici”) tarafından, Sermaye Piyasası Kurulu (“SPK”) düzenlemelerine uygun olarak
yapılacak bir portföy yönetim sözleşmesi çerçevesinde hazırlanan içtüzük ve SPK’nın 28 Şubat 2002
tarih ve 24681 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Emeklilik Yatırım Fonlarının Kuruluş ve
Faaliyetlerine İlişkin Esaslar Hakkında Yönetmelik (“Yönetmelik”) hükümleri dahilinde yönetilir.
1.5
Menkul kıymetlerin sigorta tutarı
Fon'un menkul kıymetleri İstanbul Menkul Kıymetler Borsası (“İMKB”) Takas ve Saklama Bankası
Anonim Şirketi (“Takasbank”) tarafından muhafaza edilmekte olup, söz konusu kuruluşlar tarafından
sigortalanmaktadır. Ayrıca, Türk kamu ve özel sektörünün yurtdışında ihraç etmiş olduğu menkul
kıymetler Clearstream Banking AG nezdinde saklanmakta olup, bu kurum tarafından
sigortalanmaktadır.
1.6
Değerlemede uygulanan döviz kurları
Portföyde yabancı para cinsinden menkul kıymet yoktur.
1.7
Değerlemede esas alınan gelir ortaklığı senetleri fiyatları
Yoktur.
1.8
Açıklanması gerekli görülen diğer hususlar
1.8.1 Uygulanan belli başlı muhasebe prensipleri
a) Genel
SPK, Yönetmelik hükümleri ile emeklilik yatırım fonları tarafından finansal tablo ve raporların
hazırlanıp sunulmasına ilişkin ilke ve kuralları belirlemiştir. Finansal tablolar, Yönetmelik’e ve
SPK’nın 28 Şubat 1990 tarih ve 20447 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan XI/6 “Menkul Kıymet
Yatırım Fonları Mali Tabloları ve Raporlarına İlişkin İlke ve Kurallar Hakkında Tebliğ” (“Tebliğ”)’de
açıklanan Menkul Kıymetler Yatırım Fonları tarafından düzenlenecek finansal tablo ve raporların
hazırlanıp sunulmasına ilişkin ilke ve kurallara (bundan sonra "emeklilik yatırım fonları için SPK
tarafından yayımlanan genel kabul görmüş muhasebe ilkeleri" olarak anılacaktır) göre hazırlanmıştır.
6
AG3
Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi
Gruplara Yönelik Büyüme Amaçlı Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2010 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait
Finansal Tablolar Dipnotları
(Para Birimi: Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası)
1
Fon bilançosu dipnotları (devamı)
1.8
Açıklanması gerekli görülen diğer hususlar (devamı)
b) Gerçekleşen Değer Artışları ve Azalışları
Fon menkul kıymetlerinin her gün itibarıyla fon iç tüzüğü hükümlerine göre değerlemesi sonucunda
ortaya çıkan değerleme farkları, bilançodaki fon toplam değerinin içinde yer alan katılma belgeleri
değer artış/azalış hesabında muhasebeleştirilmektedir. Bu suretle, değerleme farkları, ancak ilgili
menkul kıymetin elden çıkarılarak gerçekleşmesi halinde gelir veya gider hesaplarına intikal
ettirilmektedir.
Tebliğ’e göre Fon menkul kıymetlerinin her gün itibarıyla Fon iç tüzüğü hükümlerine göre
değerlemesi sonucunda ortaya çıkan değerleme farkları bilançodaki Fon toplam değerinin içinde yer
alan Katılma Belgeleri Değer Artış/(Azalışı) hesabına kaydedilir. Dolayısıyla, değerleme farkları,
ancak ilgili menkul kıymetin elden çıkartılarak, gerçekleşmesi halinde gelir veya gider hesaplarına
intikal ettirilir. 31 Aralık 2009 tarihli raporlanan finansal tablolarda Vergi Usul Kanunu’nun 279’uncu
maddesinin uygulanması için Fon portföyünde bulunan sabit getirili kıymetlerle ilgili değerleme
farkları gelir/gider hesaplarına kaydedilmiştir. 31 Aralık 2010 tarihli finansal tablolarda fon
portföyünde bulunan sabit getirili kıymetlerle ilgili değerleme farkları bilançoda Katılma Belgeleri
Net Değer Artışı/ (Azalışı) hesabına ve gerçekleşen değerleme farkları gelir/ (gider) hesaplarına
kaydedilmiş olup, 31 Aralık 2009 tarihli finansal tablolar da buna uygun olarak düzeltilmiştir. Yapılan
bu düzeltmenin 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla fon toplam değerine ve birim pay değerine bir etkisi
bulunmamaktadır.
31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla raporlanan tutarlara verilen düzeltmelerin etkileri aşağıdaki tabloda
verilmiştir.
31 Aralık 2009
Daha Önce
Raporlanan
Katılma Belgeleri Net Değer Artışı/(Azalışı)
Cari Yıl Fon Gelir Gider Farkı
Geçmiş Yıllar Fon Gelir Gider Farkı
1.329.807
1.347.853
(126.482)
2.551.178
Düzeltmeler
12.239
(9.319)
(2.920)
-
Yeniden
Düzenlenen
1.342.046
1.338.534
(129.402)
2.551.178
c) Katılma Belgeleri
Katılma paylarının alım satımında, beher pay için, fon toplam değerinin dolaşımdaki pay sayısına
bölünmesiyle bulunan değer esas alınmaktadır. Katılma payını içeren katılma belgelerinin satışından
elde edilen kaynaklar satış tutarı esas alınarak katılma belgeleri hesabında yansıtılmakta, geri alınan
belgeler ise alış tutarları esas alınarak bu hesaptan düşülmektedir. Yatırım fonu katılma belgeleri,
değerleme günü itibarıyla en son açıklanan fiyatlar esas alınarak değerlenir.
d) Menkul Kıymetlerin Değerlemesi
Fon’un iç tüzüğü menkul kıymetlerin değerlemesine ilişkin olarak aşağıdaki hükümleri içermektedir:
1) Fon portföyündeki varlıkların değerlemesi her gün itibarıyla yapılır.
7
AG3
Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi
Gruplara Yönelik Büyüme Amaçlı Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2010 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait
Finansal Tablolar Dipnotları
(Para Birimi: Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası)
1
Fon bilançosu dipnotları (devamı)
1.8
Açıklanması gerekli görülen diğer hususlar (devamı)
d) Menkul Kıymetlerin Değerlemesi (devamı)
2) Portföydeki varlıkların değerlemesi Yönetmelik’te yer alan esaslar çerçevesinde yapılır. Fon
portföyü içinde yer alan ve organize bir piyasada işlem görmeyen “Türk Kamu ve Özel
Sektörü Borçlanma Araçları” veri dağıtım firmaları tarafından yayınlanan fiyatla değerlenir.
Menkul kıymetlerin değerlemesine ilişkin olarak bilanço tarihi itibarıyla geçerli olan emeklilik yatırım
fonları için SPK tarafından yayımlanan genel kabul görmüş muhasebe ilkeleri aşağıda
belirtilmektedir:
1) Portföye alınan varlıklar alım fiyatlarıyla kayda geçirilir. Yabancı para cinsinden varlıkların
alım fiyatı satın alma günündeki yabancı para cinsinden değerinin T.C. Merkez Bankası döviz satış
kuru ile çarpılması suretiyle bulunur,
2) Alış tarihinden başlamak üzere fon portföyünde yer alan;
a) Borsada işlem gören varlıklar değerleme gününde borsada oluşan en son seans ağırlıklı
ortalama fiyat veya oranlarla değerlenir.
b) Değerleme gününde borsada alım satıma konu olmayan hisse senetleri son işlem tarihindeki
borsa fiyatıyla, borçlanma araçları, ters repo ve repolar ile borsa para piyasası işlemleri, son
işlem günündeki günlük bileşik faiz oranı esas alınarak değerlenir.
c) Portföyde yer alan yabancı para birimine dayalı para ve sermaye piyasası araçları,
değerleme günü itibarıyla oluşan en son fiyatlarının ilgili oldukları yabancı paranın Türkiye
Cumhuriyet Merkez Bankası döviz satış kuru ile çarpılması suretiyle değerlenir.
3) Yatırım fonu katılma belgeleri, değerleme günü itibarıyla en son açıklanan fiyatları esas
alınarak değerlenir.
4) Portföydeki vadeli mevduat, bileşik faiz oranı kullanılarak tahakkuk eden faizin anaparaya
eklenmesi suretiyle değerlenir.
Bunlar dışında kalan para ve sermaye piyasası araçları Fon’un izahnamesinde yer alan esaslar
çerçevesinde değerlenir.
Sermaye Piyasası Kurulu’nun Seri VII No:17 sayılı tebliği çerçevesinde Fon’da ileri fiyatlama
yöntemi uygulanmaktadır.
e) Fon Toplam Değerinin hesaplanması
“Fon Toplam Değeri” (“Net Varlık Değeri”), Fon portföy değerine varsa diğer varlıkların eklenmesi
ve borçların (kurucu tarafından kuruluş işlemleri için verilen avans hariç) düşülmesi suretiyle bulunur.
Fon’un devamı süresince alınan bedelsiz hisse senetleri, temettü, faiz ve kar payları v.b. alındıkları
gün Fon’un toplam değerine dahil edilir.
f) Fon Pay Değerinin Hesaplanması ve İşlem Esasları
“Bir payın değeri”, fon toplam değerinin tedavüldeki katılma belgelerinin kapsadığı pay sayısına
bölünmesiyle elde edilir. İhraç edilen katılma belgelerinin tümü satılıncaya kadar, her payın değeri,
Fon toplam değerinin toplam pay sayısına bölünmesi ile bulunur. Bu dönem içinde geri satın alma
yoluyla fona geri dönmüş katılma belgelerinden halen fon bünyesinde bulunanların sayısı toplam pay
sayısından düşülür. Katılma belgelerinin satış ve geri alış fiyatı, belgedeki pay sayısı ile pay değerinin
çarpımı suretiyle bulunan tutardır.
8
AG3
Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi
Gruplara Yönelik Büyüme Amaçlı Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2010 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait
Finansal Tablolar Dipnotları
(Para Birimi: Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası)
1
Fon bilançosu dipnotları (devamı)
1.8
Açıklanması gerekli görülen diğer hususlar (devamı)
1.8.2 Vergi
Fon, Türkiye’de kurulmuş emeklilik yatırım fonu olduğundan, ilgili mevzuat uyarınca Fon’un portföy
işletmeciliğinden doğan kazançları kurumlar vergisinden istisna edilmiştir.
1.8.3 Diğer Hususlar
Bilanço tarihi itibarıyla, finansal tablolarda yer alan 281.550 TL tutarındaki alacağın (31 Aralık 2009:
Yoktur.) tamamı menkul kıymet satım alacaklarından oluşmaktadır.
Bilanço tarihi itibarıyla finansal tablolarda yer alan 27.765 TL tutarındaki borcun (31 Aralık 2009:
257.085 TL) 10.071 TL’si fon yönetim ücretlerinden (31 Aralık 2009: 5.186 TL), kalan 17.694 TL’si
diğer borçlardan oluşmaktadır (31 Aralık 2009: 1.299 TL). 31 Aralık 2010’da, fonun menkul kıymet
alım borcu bulunmamaktadır (31 Aralık 2009: 250.600 TL).
1.9
Menkul kıymetlerin muhafazası
Fon portföyündeki varlıklar yapılacak bir sözleşme çerçevesinde İMKB Takasbank nezdinde saklanır.
Yabancı menkul kıymetlerin alım satım ve saklama işlemlerinde iletişim SWIFT, faks ve teleks
aracılığı ile yürütülmektedir. Saklama ile ilgili masraflar ve ücretler ülkelerin değişik enstrümanlarına
göre farklılık göstermektedir. Saklayıcılar aylık olarak doküman göndermektedir.
Fon portföyündeki altın ve kıymetli madenler İstanbul Altın Borsası nezdinde saklanır.
1.10 Bilanço tarihinden sonra ortaya çıkan ve açıklanmayı gerektiren hususlar
Yoktur.
9
AG3
Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi
Gruplara Yönelik Büyüme Amaçlı Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2010 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait
Finansal Tablolar Dipnotları
(Para Birimi: Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası)
2
Fon gelir tablosu dipnotları
2.1
Alınan temettü tutarları
Hisse Adı
Tüpraş Türkiye Petrol Rafinerileri A.Ş.
Türkiye İş Bankası A.Ş. (C) Grubu
Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi
Aygaz A.Ş.
Aksigorta A.Ş.
Turkcell İletişim Hizmetleri A.Ş.
Türk Telekomünikasyon A.Ş.
Türkiye Garanti Bankası A.Ş.
Akbank T.A.Ş.
Bim Birleşik Mağazalar A.Ş
Hacı Ömer Sabancı Holding A.Ş.
Asya Katılım Bankası A.Ş.
Çimsa Çimento Sanayi ve Ticaret A.Ş.
Tekfen Holding A.Ş.
Koza Altın İşletmeleri A.Ş.
Enka İnşaat ve Sanayi A.Ş.
Otokar Otobüs Karoseri Sanayi A.Ş.
Ford Otomotiv Sanayi A.Ş.
Türk Traktör ve Ziraat Makineleri A.Ş.
Koç Holding A.Ş.
Ak Enerji Elektrik Üretim A.Ş.
Anadolu Efes Biracilik ve Malt Sanayii A.Ş.
Bim Birleşik Magazalar A.Ş.
T.Halk Bankası A.Ş.
Tofaş Türk Otomobil Fabrikası A.Ş.
Türk Hava Yollari A.O.
Toplam
2.2
31 Aralık 2010
27.500
19.681
15.000
11.000
10.500
9.764
9.084
6.875
5.400
5.250
5.000
4.167
3.030
2.927
2.865
2.800
2.550
2.000
1.147
642
147.182
31 Aralık 2009
25.454
4.350
17.522
6.290
12.479
11.495
5.238
4.860
800
750
2.160
1.073
1.032
900
7.349
1.800
7.372
110.924
Tahsil edilemeyen anapara, faiz ve temettü tutarları
Yoktur.
2.3
Yönetici bankadan alınan avans ve kredi faiz oranları
Yoktur.
2.4
Gelir ve gider hesaplarında bir önceki döneme göre %25’in üzerinde ortaya çıkan artış ve
azalışın nedenleri
Hisse senedi piyasasındaki yükselme trendi yatırımcıların Fon’a olan talebini arttırmış ve 31 Aralık
2010 tarihi itibarıyla Fon portföy değeri önceki döneme oranla %75 artmıştır. Portföydeki genişleme
ve hisse senedi değer artışları ile birlikte Fon gelir gider farkı önceki yılın aynı dönemine oranla
büyük artış göstermiştir.
10
AG3
Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi
Gruplara Yönelik Büyüme Amaçlı Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2010 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait
Finansal Tablolar Dipnotları
(Para Birimi: Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası)
2
Fon gelir tablosu dipnotları (devamı)
2.5
Açıklanması gerekli görülen diğer hususlar
2.5.1 Fon yönetim ücretleri
Kurucu’nun Fon'un yönetim ve temsili ile Fon'a tahsis ettiği donanım ve personel ile muhasebe
hizmetleri karşılığı olarak her gün için net varlık değeri üzerinden hesaplanan günlük %0,00275
(onmilyonda ikiyüzyetmişbeş) oranında fon yönetim ücreti tahakkuk ettirilir ve bu ücret her ay sonunu
izleyen bir hafta içinde Kurucu’ya ödenir. Söz konusu ücret Kurucu ve Yönetici arasında
paylaştırılabilir.
3
Fon portföy değeri tablosu dipnotları
3.1
İmtiyazlı hisse senetleri
Yoktur.
3.2
Alınan bedelsiz hisse senetleri
Hisse Adı
Petkim Petrokimya Holding A.Ş.
Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi
Türkiye İş Bankası A.Ş. (C) Grubu Yeni
Akbank T.A.Ş.
Koza Altın İşletmeleri A.Ş.
Enka İnşaat ve Sanayi A.Ş.
Bim Birleşik Mağazalar A.Ş
Türk Hava Yollari A.O.
Kardemir Karabük Demir Çelik Sanayi ve Ticaret A.Ş.
Doğan Şirketler Grubu Holding A.Ş.
Ereğli Demir Çelik Fabrikaları T.A.Ş.
Türkiye Sınai Kalkınma Bankası A.Ş.
Tekfen Holding A.Ş.
Türkiye İş Bankası A.Ş. (C) Grubu
Koç Holding A.Ş.
Hacı Ömer Sabanci Holding A.Ş.
Toplam
3.3
31 Aralık 2010
Adet
155.360
45.000
40.354
10.000
9.635
5.000
3.000
2.857
-
31 Aralık 2009
Adet
22.500
52.000
47.819
38.025
18.655
16.000
8.636
8.086
6.437
556
271.206
218.714
İhraç edilen menkul kıymetin toplam tutarının %10’unu aşan kısmı
Yoktur.
3.4
Menkul kıymetler borsalarına kote edilmemiş menkul kıymetler
Yoktur.
11
AG3
Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi
Gruplara Yönelik Büyüme Amaçlı Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2010 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait
Finansal Tablolar Dipnotları
(Para Birimi: Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası)
3
Fon portföy değeri tablosu dipnotları (devamı)
3.5
Verilen taahhütler
31 Aralık 2010 tarihi itibarıyla, Fon’un ters repo işlemlerinden kaynaklanan 1.483.242 TL (31 Aralık
2009: 1.024.182 TL) tutarında geri ödeme taahhüdü bulunmaktadır. Bu işlemlerin nominal karşılığı
1.483.000 TL’dir (31 Aralık 2009: 1.024.000 TL).
3.6
Açıklanması gerekli görülen diğer hususlar
3.6.1 Yatırım Politikası
Fon’un yatırım politikası aşağıdaki esasları içermektedir:
Fon portföyünün en az %80’i İMKB’de işlem gören şirketlerin hisse senetlerinden oluşturulmuştur.
Fon’un karşılaştırma ölçütü %90 İMKB 30 Endeksi + %4 KYD O/N Repo Endeksi (Brüt) + %5 KYD
91 Günlük Bono Endeksi + %1 Fon Kurulu kararıyla belirlenen beş bankanın bir aylık brüt mevduat
ortalama oranlarına göre hesaplanan endekstir. Fonun, bu getiri hedefine ulaşabilmesi amacıyla fon
portföyü ağırlıklı olarak İMKB 30 Hisse senetlerinden oluşturulmaktadır.
Fon, ulusal hisse senedi piyasasındaki dalgalanmalardan maksimum şekilde yararlanmayı
planlamaktadır. Fon portföyüne likiditesi fazla, piyasa değeri yüksek, sektöründe geleceği olan
portföyüne şirketlerin hisse senetleri alınıp-satılarak sermaye kazancı elde edilmesi amaçlanmaktadır.
Fon riskten korunma amacıyla döviz, kıymetli madenler, faiz, finansal göstergeler ve sermaye piyasası
araçları üzerinden düzenlenmiş opsiyon sözleşmeleri, forward, finansal vadeli işlemler ve vadeli
işlemlere dayalı opsiyon işlemleri dahil edilebilir. Vadeli işlem sözleşmeleri nedeniyle maruz kalınan
açık pozisyon tutarı fon toplam değerini aşamaz. Portföye alınan vadeli işlem sözleşmelerinin Fon’un
yatırım stratejisine ve karşılaştırma ölçütüne uygun olması zorunludur.
Fon’un yatırım stratejisi bant aralıkları; %80–100 İMKB’de işlem gören hisse senetleri, %0–20 devlet
iç borçlanma senetleri, %0–20 ters repo, %0–20 borsa para piyasası işlemleri ve %0–10 vadeli
mevduattır. Vadeli mevduat, ters repo ve borsa para piyasası işlemleri yatırım stratejisi bant aralıkları
toplamı %0–20 olacaktır.
Bununla birlikte, Yönetmelik’in 21 inci maddesinin birinci fıkrasının (j) bendi 11 Haziran 2010 tarih
ve 27608 sayılı Emeklilik Yatırım Fonlarının Kuruluş ve Faaliyetlerine İlişkin Esaslar Hakkında
Yönetmelikte Değişiklik Yapılmasına Dair Yönetmeliğin 6. maddesiyle aşağıdaki şekilde
değiştirilmiştir:
“Fon portföyünün en fazla %20’si bankalar nezdinde açılacak mevduat/katılma hesaplarında
değerlendirilebilir. Ancak tek bir bankada değerlendirilebilecek tutar fon portföyünün %4’ünü
aşamaz.”
Fon portföyünde uygulanmasına başlanan ilgili değişikliğin 31 Aralık 2010 tarihine kadar fon iç
tüzüklerinde yapılmasının gerektiği SPK’nın 16 Haziran 2010 tarih ve 6083 sayılı yazısı ile emeklilik
yatırım fonlarına bildirilmiştir.
Rapor tarihi itibarıyla fon iç tüzüğündeki değişiklik için SPK’ya gerekli başvurular yapılmıştır ve
süreç devam etmektedir.
12
AG3
Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi
Gruplara Yönelik Büyüme Amaçlı Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu
31 Aralık 2010 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait
Finansal Tablolar Dipnotları
(Para Birimi: Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası)
3
Fon portföy değeri tablosu dipnotları (devamı)
3.6
Açıklanması gerekli görülen diğer hususlar (devamı)
3.6.2 Fon Portföy Yapısı
31 Aralık 2010 tarihi itibarıyla, Fon portföyünün %86,47’si hisse senedi (31 Aralık 2009: %80,20),
%0,85’i devlet tahvili (31 Aralık 2009: %4,46), %12,68’i ise ters repo işlemlerinden (31 Aralık 2009:
%15,34) oluşmaktadır.
4
Fon toplam değeri tablosu dipnotları
4.1
Şüpheli alacakların tutarı
Yoktur.
4.2
Fon net varlık değerinin %5’inden fazla tutardaki diğer varlıkların ayrıntısı
Fon net varlık değerinin %5’inden fazla tutarda diğer varlık bulunmamaktadır.
4.3
Açıklanması gerekli görülen diğer bilgiler
Yoktur.
13
AG3